CC BY
6
УДК 336.71
ВИЗНАЧЕННЯ Р1ВНЯ Ф1НАНСОВО1 СТ1ЙКОСТ1 БАНК1В УКРА1НИ
© 2015 ыляевл в. ю.
УДК 336.71
Бшясва В. Ю. Визначення piBHq фшансовоТ стiйкостi 6aHKiB Украши
Мета cmammi полягае в розробц методичного nidxody до визначення р'вня фшансовоi стшкост'! банкВ Украши з використанням 'штеграль-ного таксоном'много показника. Сформовано сукуптсть ф'тансових показниюв для о^нки р'вня ф'тансовоi стйкостi за складовими фшансовоi стшкост'к ресурсна стштсть, л'шв'дшсть, дшова активтсть, прибутковкть методом апр'юрного ранжування на базi результат'¡в анал'вул'\-тературних джерел. Обрат ф'тансовi показники згруповано за складовими ф'тансовоi стiйкостi, розраховано 'штегральш показники за кожною групою. Банки Украши об'еднано у кластери за розрахованими таксономiчними показниками. Визначено р'вень фшансово! стшкостi банмв у кожного кластера. Перспективами подальших доМжень у цьому напрямi е визначення та анал'в взаемозв'язмв мiж р'внем фшансовоi стiйкостi за кожним кластером та ефективтстю окремих банювських опера^й iз метою виявлення спектру операцй, як найбльшим чином впливають на р'вень фшансовоi стшкостi втчизняних бант.
Ключов'! слова: банк, ф'шансова стшксть банку, ресурсна стшксть, л'шв'дшсть, дшова активтсть, прибутковкть, 'штегральний показник. Рис.: 1. Табл.: 1. Формул: 4. Ббл.: 20.
Бшева Вiкторiя Юрнвна - астрантка, кафедра банювськоi справи, Хармвський нацюнальний економiчний ушверситет iм. С. Кузнеця (пр. Ленша, 9а, Харюв, 61166, Украша) E-mail: [email protected]
УДК 336.71
Беляева В. Ю. Определение уровня финансовой устойчивости банков Украины
Цель статьи заключается в разработке методического подхода к определению уровня финансовой устойчивости банков Украины с использованием интегрального таксономического показателя. Сформирована совокупность финансовых показателей для оценки уровня финансовой устойчивости по составляющим финансовой устойчивости: ресурсная устойчивость, ликвидность, деловая активность, прибыльность методом априорного ранжирования на базе результатов анализа литературных источников. Выбранные финансовые показатели сгруппированы по составляющим финансовой устойчивости, рассчитаны интегральные показатели по каждой группе. Банки Украины объединены в кластеры по рассчитанным таксономическим показателям. Определен уровень финансовой устойчивости банков в каждом кластере. Перспективами дальнейших исследований в этом направлении являются определение и анализ взаимосвязей между уровнем финансовой устойчивости по каждому кластеру и эффективностью отдельных банковских операций с целью определения спектра операций, которые наибольшим образом влияют на уровень финансовой устойчивости отечественных банков. Ключевые слова: банк, финансовая устойчивость банка, ресурсная устойчивость, ликвидность, деловая активность, прибыльность, интегральный показатель. Рис.: 1. Табл.: 1. Формул: 4. Библ.: 20.
Беляева Виктория Юрьевна - аспирантка, кафедра банковского дела, Харьковский национальный экономический университет им. С. Кузнеца (пр. Ленина, 9а, Харьков, 61166, Украина) E-mail: [email protected]
UDC 336.71
Biliaieva V. Yu. Determining the Level of Financial Sustainability of the Ukrainian Banks
The article is aimed to develop a methodical approach to determining the level of financial sustainability of the Ukrainian banks using the integral taxo-nomic indicator. A set of financial indicators to assess the level of financial sustainability by the components of financial sustainability has been composed, including: resource sustainability, liquidity, business activity, profitability by the method of ranking based on the results of an analysis of literature sources. The selected financial indicators were grouped by the components of financial sustainability, integral indicators for each group were calculated. The Ukrainian banks were grouped in clusters according to the calculated taxonomic indicators. The level of banks' financial sustainability in each cluster has been determined. Prospects of further researches in this area will be identification and analysis of the relationships between the level of financial sustainability for each cluster and the efficiency of certain banking operations with a view to determine the range of operations that have the greatest impact on the level of financial sustainability of the domestic banks. Key words: bank, financial sustainability of bank, resource stability, liquidity, business activity, profitability, integral indicator. Pic.: 1. Tabl.: 1. Formulae: 4. Bibl.: 20.
Biliaieva Viktoriia Yu. - Postgraduate Student, Department of Banking, Kharkiv National Economic University named after S. Kuznets (pr. Lenina, 9a, Kharkiv, 61166, Ukraine) E-mail: [email protected]
Головною умовою вцновлення нацюнально! еконо-мжи, яка перебувае у сташ нестабкьносй, е оздо-ровлення фшансового сектора Укра!ни, зокрема банювсько! системи. Сьогодш роль банив як головних регуляторiв грошових потоюв у межах нацюнально! економжи значно зросла. Вцтак, в умовах системно! кризи банювського сектора Украши, яка супроводжу-еться падшням показниюв лжвцност та прибутковост банювських установ, зростанням ризиюв банювсько! дь яльносп, масовою лжвцащею банив, вцтоком шозем-ного кашталу та зниженням рiвня довiри до банювсько!
Роботу виконано в межах Господогс^рно! теми «Стратепчний розвиток бангавського сектора регюну у контекст забезпечення фшансово! стабтьносп (на прикладi бангав Харгавського регюну)» (№ 011411003033).
системи, гостро постае питання вдосконалення шдходш до оцшки фшансово! стшкост1 банив, зокрема за допо-могою методу побудови штегрального показника фшансово'! стшкост1 на баз1 вщбрано! сукупност фшансових показниюв, яю характеризують р1зш аспекти д1яльност1 банку. Це сприятиме шдвищенню об'ективност1 отрима-но! шформацГ! про р1вень фшансово! стшкост1 банку та, з огляду на це, забезпечить формування його адекватно! фшансово! стратеги у перспектив!.
Питання оцшки фшансово! стшкост1 банив досл1-дженоубагатьохнауковихпрацяхзаруб1жнихтавггчизня-нихтеоретик1втапрактик1в:Т.А.Васильево![1]О.В. Дзюб-люка[2],А. Дем1ргук-Кунт [3],М. 1.Зверякова [4],К.С. Кар-сона [5], Л. А. Клюско [6], В. В. Коваленко [7], Н. М. Ше-лудько [8] та ш.
У працях К. С. Карсона [5] та А. Демiргук-Кунт [3] висвилеш особливост оцшювання фшансово! стiйкостi банив у зарубiжнiй банкiвськiй практицi вгдповгдно до рекомендацiй Мiжнародного валютного фонду. У вгг-чизнянгй науковiй лиературГ з питань банювсько! спра-ви значну увагу придкено саме розробщ ефективного механiзму управлiння фiнансовою стшюстю. О. В. Дзю-блюк [2] проводить комплексне дослГдження фшансово! стшкосп, 'й складових i формуе методолоичш засади ме-ханiзму управлгння фгнансовою стiйкiстю вiтчизняних банкiв. У роботах М. I. Зверякова [4], Л. А. Клюско [6], А. В. Череп [9] i Т. А. Васильево'1 [1] значну увагу при-дкено теоретико-методичним основам оцiнювання та прогнозування финансово! стiйкостi iз використанням економiко-математичних моделей; розробленню комплексно! системи управлгння фiнансовою стiйкiстю на макро- та мiкрорiвнях i можливих шляхiв змiцнення финансово! стшкосп банкiв Укра!ни. Науково-методологiчнi шдходи до розроблення стратеги антикризового управлшня фшансовою стшюстю банювського сектора об-Грунтоваш у працях В. В. Коваленко [7].
Результати аналiзу науково! лiтератури з питань оцшки фiнансово! стГйкостГ банкiв свiдчать про те, що сьогоднГ не ¡снуе единого комплексного пГдходу до ви-значення !! рГвня. Це зумовлено перш за все рГзними по-глядами вчених щодо перелiку та складу показниюв, якГ необхiдно використовувати як ¡ндикатори фiнансово! стГйкостГ. У бкьшосп випадкiв це призводить до того, що процес оцшювання фшансово! стГйкостГ зводиться до оцшювання лжвгдностГ банку, платоспроможностГ, дГлово! активностГ або прибутковосй, тобто лише окре-мих складових фГнансово! стГйкостГ. ОкрГм цього, сьогоднГ не Гснуе загальноприйнято! методики визначення рГвня фГнансово! стГйкостГ банку. Методичш рекомен-дацГ!, розроблеш МГжнародним валютним фондом [10] для оцшки стГйкостГ фшансового сектора, зокрема бан-кГвських установ, та прийнятГ у багатьох кра!нах свГту як високоефективш, мають бути адаптованГ до вГтчиз-няних реалГй, з урахуванням особливостей нацюнально! банкГвсько! системи.
З огляду на це мета стати полягае в розробленш методичного пГдходу до визначення рГвня фГнансово! стГйкостГ банкГв Укра!ни на основГ узагальненого показника. Досягнення поставлено! мети потребуе виргшення таких завдань: 1) сформувати перелж фшансових показникГв для оцшки рГвня фГнансово! стГйкостГ; 2) згрупувати об-ранГ фГнансовГ показники за складовими финансово! стгй-костк ресурсна стшюсть, лжвгдшсть, дглова актившсть, прибутковГсть та розрахувати штегральш показники за кожною групою; 3) розподкити банки Укра!ни на групи за розрахованими Гнтегральними показниками та визначити ргвень финансово! стГйкостГ банкГв у кожнш групГ.
ФГнансова стГйкГсть банку являе собою яюсну характеристику його фшансового стану, який вГдзначаеться достатшстю, збалансованГстю та оптимальним спГввгдношенням фшансових ресурсГв Г ак-тивГв за умов пгдтримання на достатньому рГвш лжвгд-ностГ й платоспроможностГ, зростання прибутку та мш-мГзацГ! ризикгв Г здатний витримати непередбаченГ втрати Г зберегти стан ефективного функцюнування [2, с. 37].
Для виршення поставлених у статтГ завдань за-пропоновано методику побудови Гнтегрального показника за такими етапами.
1. Обфунтування системи показнитв фтансово1 стшкот банку за допомогою методу апрюрного ранжу-вання. Цей метод базуеться на експертнш оцшщ факторГв групою спещалкстш, компетентних у цш сферГ [11, с. 11]. Вгн дозволяе виокремити найбгльш вагомГ для наступних етапГв дослГдження показники та передбачае виконання таких дГй: формування загального перелГку ¡ндикаторГв фГнансово! стшкосп банку, узагальнення думок експертГв та оброблення даних, аналГз отриманих результатГв.
Визначення рГзнищ мГж сумою рангГв за кожним шдикатором Г середньою сумою рангГв здшснюеться за формулою [12, с. 97]:
1 .....
а, = « ~22
i = (1, пг), ] = (1, тг), (1)
"г 1=1 ]=1
де Аг - рГзниця мГж сумою рангГв за кожним показни-ком Г середньою сумою рангГв за всГма показниками; Яг -сума рангГв кожного г-го показника; пг - ккьюсть аль-тернативних варГантГв; тг - кглькГсть точок зору фахГв-цГв, якГ проводять науковГ дослГдження у галузГ фшансо-вого менеджменту банку; г = 1, т; ) = 1, п; ] * 1.
Розрахунок коефГцГента конкордацГ! для оцГнки ступеня узгодженостГ думок науковщв здГйснюеться за формулою [12, с. 98]:
_^_, (2)
ю,
тг 2(пг3 - пг ) - тг 2 Т]
]=1
Т
(3)
- ^), 5 =2 (а, )2,
/=1 /=1
де ы - коефщент конкордацГ!; - дисперс ¡я узгоджен-ностГ думок експертГв; ^ - доданок, який вводиться, якщо в ранжуваннГ експертГв наявш дробовГ ранги; ^ -ккьюсть однакових рангГв; А; - середня сума рангГв.
ЗначущГсть коефГцГента конкордацГ! визначаеться за допомогою критерГю Шрсона, який розраховуеться таким чином [13]:
125,
(4)
X р
■пг■(пг +1)
де Xр - розрахункове значення критерГю Шрсона; -дисперс1я узгодженностГ думок експертГв; пг - ккьюсть показникГв, якГ аналГзуються; тг - ккьюсть точок зору експертГв (науковщв).
Прийнятшсть отриманих експертних оцГнок визначаеться шляхом порГвняння розрахованого критерГю значущостГ з його табличним значенням.
Ступшь узгодженостГ поглядГв експертГв щодо цього набору ¡ндикаторГв фГнансово! стГйкостГ шдтверджу-еться значенням коефГцГента конкордацп (ы = 0,38), який е статистично значимим (хр = 37,7 > х2т = 36,4).
Результати апрГорного ранжування фшансових показникГв, згрупованих за складовими фГнансово! стГйкостГ, наведено в табл. 1.
Таблиця 1
Результати апрюрного ранжування показнимв фiнансовоi' стiйкостi банку
Складова фiнансовоi' стiйкостi Умовне позначення Показник фшансово''' спйкосп
Ресурсна стшюсть Х1 Коефр£нт надшносп
Х2 Коефiцieнт участi капiталу у формуванш активiв
Х3 Коефiцi£нт захищеностi власного капталу
Х4 «Фiнансовий важiль»
Х5 Коефiцi£нт платоспроможност (адекватностi) регулятивного капiталу
Х6 Загальна достатшсть капiталу (Н3)
Х7 Коефiцi£нт активностi залучення ресурав
Х8 Рiвень мiжбaнкiвських кредитiв у зобов'язаннях
Х9 Рiвень депозитiв у зобов'язаннях
Х10 Рiвень використання залучених коштiв та запозичених кош^в у кредитнi вкладення
Лiквiднiсть Х11 Коефрент митгевоТ лiквiдностi
Х12 Коефiцi£нт поточно! лквщносп
Х13 Коефiцi£нт загально! лiквiдностi
Х14 Коефр£нт спiввiдношення високолiквiдних i робочих aктивiв
Дiлова активнiсть Х15 Коефiцi£нт кредитно! aктивностi
Х16 Коефiцi£нт робочих aктивiв
Х17 Рiвень страхування aктивiв резервами
Х18 Коефр£нт прострочених кредитiв
Х19 Частка роздрiбних кредитiв в активах
Х20 Частка мiжбaнкiвських кредитiв в активах
Прибутковiсть Х21 Рентaбельнiсть aктивiв
Х22 Рентaбельнiсть балансового кaпiтaлу
Х23 Дохiднiсть чистих aктивiв
Х24 Чиста процентна маржа
Х25 Процентний спред
о_
о
т о
о о_
о =п <с
<
о
ш
З огляду на результати апрюрного ранжування можна зробити висновок, що зазначений набГр показни-кГв може вважатися оптимальним для визначення рГвня фшансово! стГйкостГ банку.
2. Розрахунок штегральних показнитв стшкот ресурсног бази, лiквiдностi, диовог активности при-бутковот та сукупного штегрального показника. Як вихгдну шформацш для обчислення значень ¡ндикаторГв фГнансово! стГйкостГ було використано даш финансово! звГтностГ банив Укра!ни за I пГврГччя 2014 р. Цей етап передбачае таю дГ!: розрахунок показниюв, якГ характеризуют стГйкГсть банку та !х стандартизац1я; обчислення гнтегрального показника за кожною з груп фшансово! стГйкостГ банку та сукупного штегрального показника.
3. Перевiрка розподщ сукупного ттегрального показника на нормальтсть. Цей етап е необхгдним для отримання адекватних реальностГ результатГв при по-дальшш кластеризацГ! банкГв.
4. Кластеризащя бантв на групи за рiвнем фшан-совог стшкости Для групування банив було проведено !х кластеризацш за ¡нтегральними груповими показниками у середовищГ програмного пакета Statistica 10. Як метод
кластеризацГ! було обрано метод повного зв'язку, метою якого е оптимальне «розбиття» всього набору об'ектГв на певну ккьюсть кластерГв. За допомогою цього методу кластеризацГ! було вирГшено завдання дослГдження, яке полягало в розподш банкГв на три групи, яю б кардинально вгдрГзнялися за рГвнем фГнансово! стшкостЬ
Результати математично! обробки свГдчать про те, що усГ штегральш показники, окрГм таксономГчного показника прибутковостГ, значення якого дорГвнюе 0,066, е значимими для кластеризацГ!. Отже, для адекватностГ результатГв подальшого аналГзу цей показник доцкьно виключити.
СлГд зауважити, що отримаш результати матема-тично! обробки даних доводять факт зниження значимостГ показникГв прибутковостГ як на шд-приемствах виробничо! сфери, так Г у сферГ фГнансГв. З цього приводу ЛГгоненко Л. О. [14, с. 230] слушно за-значае, що наразГ принципово змГнюються цкьовГ характеристики пГдприемств: вГд орГентацГ! виключно на фГнансовий результат (прибуток) до розумшня важли-востГ досягнення (забезпечення) бкьш важливих та,
вцповцно, складних для вимiру та управлшня характеристик - стiйкiсть, життездатшсть, розвиток.
Зазначену тенденцiю можна спостериати як на прикладi вггчизняно! банивсько! системи, умови функ-цiонування яко! е досить специфiчними, так i на при-кладi даних европейсько'1 банивсько! системи. Так, при-бутковкть капiталу европейських банкiв у 2007 р. дорiв-нювала 15,8 %, у 2013 р. показник знизився до 5,98 %, а у 2014 р. вш становив 4,6% [15], що свцчить про посту-пову переорiентацiю акцентiв стратегiчного управлшня банками з цкей максимiзащ! ефекту вц дiяльностi на змiцнення потенщалу !х фшансово! стiйкостi.
За результатами розрахунку сукупного штегрально-го показника финансово! стiйкостi банив Укра!ни за трьома змшними (ресурсна стiйкiсть, лкв1дшсть та дкова активнiсть) та !х кластеризацн на групи отримано три кластери, якi суттево вiдрiзняються за рiвнем финансово! стiйкостi. Рiвнi фiнансово! стiйкостi було визначено за правилом «3ст», вiдповiдно до якого низький р!вень зна-ходиться у дiапазонi (0; 0,2644], середнiй - (0,2644; 0,3503], високий - (0,3503;1]. У результат отримано такi кластери: Кластер 1: банки-елементи цього кластера характеризуются низьким ршнем фшансово! стiйкостi. Серед уск банкiв-елементiв 59,09 % установ е фшансово нестш-кими, а 40,91 % мають середнш рiвень фiнансово! стш-кост1 Серед представник1в цього кластера слц видки-ти ПАТ «ОТП Банк», який входить до II групи банив за класифжащею НБУ, що свцчить про високу iмовiрнiсть попршення його ф!нансового стану в майбутньому.
Кластер 2: банивсьи установи у цш групi ха-рактеризуються високим рiвнем фiнансово! стiйкостi, осккьки 63,64 % банив мають мщний потенщал фь нансово! стiйкостi. У цей кластер потрапили 11 банкiв, серед яких е представники як I групи за класифжащею НБУ, а саме: ПАТ КБ «Приватбанк» та ПАТ «ПУМБ», так i представники IV групи, зокрема ПАТ АКБ «Львiв», ПАТ «Перший швестицшний банк», ПАТ «Апекс-Банк», тощо. Це говорить про те, що розмiр активiв та кашта-лу банку не вкдрае вирiшальну роль для забезпечення його фшансово! стшкостЬ
Кластер 3: серед 90 банив Укра!ни, яи знахо-дяться у цьому кластер^ 60 (66,67 %) мають середнш рЬ-вень фiнансово! стiйкостi, зокрема: АТ «Ощадбанк», АТ «Дельта банк», ПАТ «Кредi Агрiколь Банк», ПАТ «КБ «Фшансова iнiцiатива», тощо. Зазначеш банки е пред-ставниками уси чотирьох груп за класифiкацiею НБУ.
На рис. 1 представлено схему методичного шдходу до визначення рiвня фiнансово! стiйкостi банкiв Укра!ни.
ВИСНОВКИ
Проведене дослцження надало можливiсть зро-бити такi висновки:
1. Застосування методу апрюрного ранжування для формування системи показниив фiнансово! стш-кост банку надало можливiсть обгрунтувати !х перелiк у розрiзi груп: ресурсно! стшкосп, лiквiдностi, дково! активностi, прибутковосп, що забезпечить комплекс-нiсть аналiзу фiнансово! стiйкостi банку.
2. У результат! побудови узагальненого штеграль-ного показника фшансово! стшкосп банив Укра!ни та розподку його значень на високий, середнш, низький р1вш за правилом «3ст» встановлено, що бкьшкть вичиз-няних банк!в мае середнш р1вень ф!нансово! стшкостЬ
3. За результатами кластеризащ! банив Укра!ни за штегральними показниками фшансово! стшкост!, лж-в1дност1 та дково! активност! на однорцш групи було виявлено, що штегральний показник прибутковост! е недостатньо значимим при визначенш р1вня фшансово! стшкост! банку, що шдтверджуеться сучасними тенден-цшми в банивсьий дшльност стосовно переор!ентащ! з цкей максим1защ! прибутку на забезпечення стшкого функцюнування.
4. Виявлено, що 87 % банив, яи входять до IV групи за класифжащею НБУ, мають середнш та високий ршш фшансово! стшкост1 Це е свцченням того, що нарощу-вання каштально! бази та обсяпв активних операц!й не е виршальним при визначенн! р1вня ф!нансово! стшкост1 Цей факт ще раз шдкреслюе актуальнють питання щодо необхкносп вдосконалення методик ощнювання финансово! стшкост! в1тчизняних банивських установ.
Видкення груп банив !з високим, середшм, низьким р1внями фшансово! стшкост! е основою для здш-снення подальших дослцжень в напрям1 визначення та анал1зу взаемозв'язив м1ж р1внем фшансово! стшкост! банив у кожнш груш та ефектившстю окремих банив-ських операцш !з метою виявлення спектра операцш, яи найбкьшим чином впливають на р1вень фшансово! стшкост! в1тчизняних банив. ■
Л1ТЕРАТУРА
1. Васильева Т. А. Розвиток структурно-функцюнального пiдходу до аналiзу фшансово! стшкосп в системi 6aHKiBCbKoro нагляду / Т. А. Васильева, О. В. Заруцька // Вкник Нацюнального банку Укра!ни. - 2013. - № 10 (212). - С. 28-35.
2. Дзюблюк О. В. Фiнансова стiйкiсть банкiв як основа ефективного функцюнування кредитно! системи : монографiя / О. В. Дзюблюк, Р. В. Михайлюк. - Тернопть : ТЗОВ «Терно-граф», 2009. - 316 с.
3. Demirguc-Kunt A. Banking on the Principles: Compliance with Basel Core Principles and Bank Soundness / A. Demir-guc-Kunt, E. Detragiache, T. Tressel // World Bank Policy Research Working Paper. - 2006. - № 3954. - P. 3-33.
4. Зверяков М. I. Формування системи шдикатсрв фн нансово! стшкосп банкiвсько! систем / М. I. Зверяков, В. В. Коваленко // Фшанси Укра!ни. - 2012. - № 4. - С. 3-12.
5. Carson C. S. Financial Soundness Indicators: policy paper / C. S. Carson. - Washington : The International Monetary Fund, 2011. - 43 p.
6. Клюско Л. А. Фшансова стшккть банш: теорiя та методика оцшки : монографiя / Л. А. Клюско. - 1рпшь : НУ ДПС Укра!ни, 2013. - 246 с.
7. Коваленко В. В. Антикризове управлшня в забезпе-ченш фшансово! стшкосп банювсько! системи : монографiя / В. В. Коваленко, О. В. Крухмаль. - Суми : УАБС НБУ, 2007. - 198 с.
8. Шелудько Н. М. Управлшня фшансовою стшкктю ко-мерцiйних банш : монографiя / Н. М. Шелудько // 1н-т економi-ки Нац. акад. наук Укра!ни. - К.: 1н-т економiки, 2002. - 228 с.
9. Череп А. В. Проблеми та методи забезпечення фшансово! стшкосп комерцмних банюв : монографiя / А. В. Череп. -Запорiжжя : ЗНУ, 2011. - 150 с.
1.1. Формування загального переярку шдикатс^в финансово!' спйкосп банку, як потребують ранжування
Формування виб^рки з 30 лгтературних джерел ([1 -10, 16 - 19])
1.2. Узагальнення думок експер^в та обробка даних (стандартизация, визначення суми ранпв та розниц! м^ж сумою рангов за кожним индикатором i середньою сумою)
-3-е-
1.3. Оцшка ступеню узгодженостi думок експер^в через розрахунок коеф^ента конкордаци', оцiнку його значимостi за допомогою критер^ Пiрсона та порiвняння цього критер^ з табличним значенням
1.4. Виокремлення найбiльш вагомих показнитв та групування ïx за складовими фшансово!' стiйкостi : ресурсна стм^сть (Х1 - Х10); лiквiднiсть (Х11 - Х14); дшова активнiсть (Х15 - Х20); прибутков^ь (Х21 - Х25) (табл. 1)
Висновок. Ппотеза про збiг мiж думками експер^в приймаеться (%2р = 37,6 > %2т = 36,4), коеф^ент конкордаци' (ш = 0,38) свщчить про наявнiсть узгодженостi мiж експертами
2.1. Розрахунок показнитв, якi характеризують фшансову стiйкiсть банку
-ГТ-
_ xlk xt —
Хк-~ Li=lXik, Sk - ^ - .
2.2. Стандартизацiя показникiв в системi [20, с. 11]: Zik
Побудова вектора-еталона ознак показникiв фшансово!' спйкосп банку через визначення ознак стимулятс^в та дестимуляторiв [20, с. 16]: z0s = maxrzrs, якщо sel ; z0s = minrzrs, якщо Sil (s=1,..., n), I - множина стимуляторiв, 2rs- стандартизоване значення показника s для одиниЦ r
-L _L
2.3. Обчислення iнтегрального показника за кожною з груп фшансово!' спйкост банку [20, с. 17]: dt = 1 — ir • cio = VEkta. — zos)2 >со = с0 + 250, с0 = —Zî^icio -
С. О* W
(с- - Г)2
1=1 ^—5— , 0 <dt <1 та сукупного штегрального показника фшансово!' стiйкостi банку як середньо!' геометрично!' iнтегральниx показнитв за групами
Етап 3. Перевiрка закону розподiлу сукупного iнтегрального показника на нормальтсть
Висновок: закон розподшу нормальний ^,^=0,31; Ме=0,31; K-S d = 0,063; p<0,2
Етап 4. Кластеризащя банкiв на групи за розрахованими штегральними показниками (метод «повного зв'язку») та визначення рiвня !'х фшансово!' стiйкостi (метод «3а»)
Висновок. У результата застосування методу «3а» отримано так р^вы финансово!' спйкостк низький (0; 0,2644], середнм -(0,2644; 0,3503], високий - (0,3503;1]. У результата кластеризацГ! отримано три кластери: кластер 1 - 59,09% (банки з низьким ршнем фшансово!' спйкосл, кластер 2 - 63,64% (банки з високим ршнем фшансово!' слйкосл, кластер 3 - 66,67% (банки ¡з середым р^внем фшансово'! слйкосл
Рис. 1. Етапи методичного пщходу до визначення рiвня фшансово! спйкосп банкiв Укра'ни
10. Financial Soundness Indicators: Compilation Guide [Electronic resource]. - Mode of access : http://www.imf.org/ exter-nal/pubs/ft/fsi/guide/2006/index.htm
11. Похабов В. И. Экономико-математические методы и модели (практикум) : учебное пособие для экономических специальностей / В. И. Похабов, Д. Г. Антипенко и М. Н. Гриневич ; кол. авт. Белорусский национальный технический университет,
кафедра «Экономика и организация машиностроительного производства». - Минск : БНТУ, 2003. - 129 с.
12. Статюха Г. О. Вступ до планування оптимального експерименту : навч. поаб. / Г. О. Статюха, Д. М. Складанний, О. С. Бондаренко. - К. : НТУУ «КП1», 2011. - 124 с.
13. Минько А. А. Статистика в бизнесе. Руководство менеджера финансиста / А. А. Минько. - М. : Эксмо, 2008. - 504 с.
14. Лконенко Л. О. Обфунтування теоретичних засад eK0H0MÍ4H0r0 управлiння пiдпри£мством з позицп теорГГ фiрми / Л. О. Л^оненко // Бiзнес 1нформ. - 2013. - № 5. - С. 227-231.
15. European central bank statistics. Consolidated banking data [Electronic resource]. - Mode of access : https://www.ecb. europa.eu/stats/money/consolidated/html/index.en.html
16. Бобыль В. Методика применения показателей системы риск-менеджмента / В. Бобыль // Банкауск веснк. - 2014 -№ 6. - С. 16-21.
17. Завадська Д. В. Особливосл забезпечення фшансо-воТ стшкосп банюв Украши / Д. В. Завадська // Вкник со^ально-економiчних дошджень. - Одеса, 2011. - № 3 (43). - С. 73-80.
18. Заруцька О. П. Рання дiагностика втрати фшансовоТ стшкосп банш у сисем баншського нагляду / О. П. Заруцька // Вкник УкраТнськоТ академп банкiвськоï справи. - 2013. -№ 1. - С. 89-93.
19. Шпаковська Н. I. Методичний пщхщ до оцшки фн нансовоТ стiйкостi банкiв / Н. I. Шпаковська // Науковий вкник: Фшанси, банки, iнвестицiï. - 2013. - № 3. - С. 100-105.
20. Плюта В. Сравнительный многомерный анализ в экономических исследованиях: методы таксономии и факторного анализа / В. Плюта. - М. : Статистика, 1980. - 151 с.
Науковий кер1вник - Чмутова I. М., кандидат економтних наук, доцент кафедри баншсько!' справи Харгавського нацюнального економiчного ушверситету 1мен1 Семена Кузнеця
REFERENCES
Bobyl, V. "Metodika primeneniia pokazateley sistemy risk-menedzhmenta" [Method of use of indicators of the risk management]. Bankauski vesnik, no. 6 (2014): 16-21.
Carson, C. S. Financial Soundness Indicators: policy paper. Washington: The International Monetary Fund, 2011.
Cherep, A. V. Problemy ta metody zabezpechennia finansovoi stiikosti komertsiinykh bankiv [Problems and methods to ensure the financial stability of commercial banks]. Zaporizhzhia: ZNU, 2011.
Dziubliuk, O. V., and Mykhailiuk, R. V. Finansova stiikist bankiv iak osnova efektyvnoho funktsionuvannia kredytnoi systemy [The financial stability of banks as a basis for the effective functioning of the credit system]. Ternopil: Terno-hraf, 2009.
Demirguc-Kunt, A., Detragiache, E., and Tressel, T. "Banking on the Principles: Compliance with Basel Core Principles and Bank Soundness". World Bank Policy Research Working Paper, no. 3954 (2006): 3-33.
"European central bank statistics. Consolidated banking data". https://www.ecb.europa.eu/stats/money/consolidated/ html/index.en.html
"Financial Soundness Indicators: Compilation Guide". http:// www.imf.org/external/pubs/ft/fsi/guide/2006/index.htm
Kovalenko, V. V., and Krukhmal, O. V. Antykryzove upravlinnia v zabezpechenni finansovoi stiikosti bankivskoi systemy [Crisis management in ensuring the financial stability of the banking system]. Sumy: UABS NBU, 2007.
Kliusko, L. A. Finansova stiikist bankiv: teoriia ta metodyka ot-sinky [The financial stability of banks: the theory and methodology of evaluation]. Irpin: NU DPS Ukrainy, 2013.
Lihonenko, L. O. "Obgruntuvannia teoretychnykh zasad eko-nomichnoho upravlinnia pidpryiemstvom z pozytsii teorii firmy" [Justification theoretical foundations of economic business management from the perspective of the theory of the firm]. Biznes Inform, no. 5 (2013): 227-231.
Minko, A. A. Statistika v biznese. Rukovodstvo menedzhera fin-ansista [Statistics in Business. Manager's Guide financier]. Moscow: Eksmo, 2008.
Pokhabov, V. I., Antipenko, D. G., and Grinevich, M. N. Ekono-miko-matematicheskie metody i modeli (praktikum) [Economic-mathematical methods and models (workshop)]. Minsk: BNTU, 2003.
Pliuta, V. Sravnitelnyy mnogomernyy analiz v ekonomi-cheskikh issledovaniiakh: metody taksonomii i faktornogo analiza [Comparative multivariate analysis in economic research: methods of taxonomy and factor analysis]. Moscow: Statistika, 1980.
Sheludko, N. M. Upravlinnia finansovoiu stiikistiu komertsiinykh bankiv [Management of financial stability of commercial banks]. Kyiv: In-t ekonomiky, 2002.
Shpakovska, N. I. "Metodychnyi pidkhid do otsinky finansovoi stiikosti bankiv" [The methodical approach to the assessment of financial stability of banks]. Naukovyi visnyk: Finansy, banky, inv-estytsii, no. 3 (2013): 100-105.
Statiukha, H. O., Skladannyi, D. M., and Bondarenko, O. S. Vstup do planuvannia optymalnoho eksperymentu [Introduction to optimal planning of the experiment]. Kyiv: NTUU «KPI», 2011.
Vasylieva, T. A., and Zarutska, O. V. "Rozvytok strukturno-funktsionalnoho pidkhodu do analizu finansovoi stiikosti v systemi bankivskoho nahliadu" [Development of structural-functional approach to the analysis of financial stability in the system of banking supervision]. VisnykNatsionalnoho banku Ukrainy, no. 10 (212) (2013): 28-35.
Zarutska, O. P. "Rannia diahnostyka vtraty finansovoi stiikosti bankiv u systemi bankivskoho nahliadu" [Early diagnosis of losing financial stability of banks in the system of banking supervision]. Visnyk Ukrainskoiakademiibankivskoispravy, no. 1 (2013): 89-93.
Zvieriakov, M. I., and Kovalenko, V. V. "Formuvannia systemy indykatoriv finansovoi stiikosti bankivskoi system" [Formation of financial soundness indicators of the banking system]. Finansy Ukrainy, no. 4 (2012): 3-12.
Zavadska, D. V. "Osoblyvosti zabezpechennia finansovoi stiikosti bankiv Ukrainy" [Features ensure the financial stability of banks Ukraine]. Visnyk sotsialno-ekonomichnykh doslidzhen, no. 3 (43) (2011): 73-80.
CL
LQ
О
OQ О
о
Q_
О =П
<C
<
О ш
