CC BY
79
ФИНАНСОВАЯ ОТЧЕТНОСТЬ
АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ
Н.П. Мощенко,
кандидат экономических наук, доцент Российского государственного университета
Введение
Переход к рыночной экономике, реформирование российской системы бухгалтерского учета в направлении сближения с Международными стандартами финансовой отчетности выдвигают на первый план финансовый аспект деятельности хозяйствующих субъектов. В этой связи возрастает приоритетность анализа финансовой отчетности. Анализ финансовой отчетности позволяет использовать полученные данные для разработки бизнес-планов, для принятия различных управленческих решений, предоставляет внешним пользователям информацию о финансовом положении, изменениях в финансовом положении, финансовых результатах деятельности организации.
Изучение теоретических основ проведения анализа финансовой отчетности осуществляется по программе дисциплины «Анализ финансовой отчетности».
Целью изучения курса является формирование у студентов аналитического мышления путем усвоения методических основ и приобретения практических навыков анализа финансовой отчетности, необходимых в практической работе.
В ходе изучения данного курса студенты знакомятся с особенностями, спецификой анализа финансовой отчетности.
Программа разработана в соответствии с требованиями Государственного образовательного стандарта высшей школы профессионального образования второго поколения по специальности 060500 — Бухгалтерский учет, анализ и аудит.
1 Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 21 ноября 1996 г. № 129-ФЗ (с изменениями и дополнениями).
Тема 1. Объекты анализа и оценка информативности финансовой отчетности (ФО)
План лекции:
1. Объекты анализа финансовой отчетности и их определения.
2. Оценка информативности финансовой отчетности с позиций основных групп ее пользователей.
1. Федеральный закон «О бухгалтерском учете»' определяет объекты бухгалтерского учета: имущество организаций, их обязательства и хозяйственные операции, осуществляемые организациями в процессе их деятельности.
Внешний пользователь финансовой отчетности начинает анализ с установления объектов анализа. Объектами анализа являются показатели отчетности, всесторонне характеризующие экономическую деятельность хозяйствующего субъекта, направленную на получение максимальной прибыли в интересах собственников.
Объектами анализа формы № 1 «Бухгалтерский баланс» являются: активы, капитал, обязательства.
Активы — это потенциальные ресурсы организации, обеспеченные средством (средствами) контроля со стороны организации, которые образовались в результате событий прошлых периодов и способные прямо или косвенно содействовать получению в будущем экономической выгоды (прибыли) от их использования.
Обязательства — это долгосрочная задолженность (со сроками погашения более чем
международный бухгалтерский учет
6 (66) июнь 2004
через 12 мес.) и краткосрочная задолженность (со сроком погашения в течение 12 мес.) организации, погашение которых может привести к оттоку из организации ресурсов, содержащих экономическую выгоду (прибыль).
Капитал — это собственные источники формирования активов организации и ее собственников, определяемые по балансу как разность между активами и обязательствами. Капитал по балансу имеет следующую структуру: акционерный капитал (вложения акционеров), уставный капитал (вложения учредителей), чистая прибыль (накопленная в результате событий прошлых периодов), инвестиции, доходы на инвестиции.
Объектами анализа формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках» являются доходы и расходы.
Доходы — это приращение экономических выгод организации в результате поступления активов или увеличения их стоимости, сокращения обязательств; либо сочетание того и другого, приводящее к увеличению капитала (отличному от увеличения капитала, связанного с вкладами собственников).
Расходы — это сокращение экономических выгод организации в результате выбытия активов или увеличения их стоимости, увеличения обязательств, либо сочетание того и другого, приводящее к уменьшению капитала (отличному от уменьшения, связанного с вкладами собственников).
Приведенные выше объекты анализа одновременно являются элементами информации о финансовом положении, финансовых результатах и изменениях в финансовом положении организации, что согласуется с общим подходом реформирования российской системы бухгалтерского учета в направлении сближения (конвергенции) с МСФО.
Основная литература:
1. Федеральный закон от 21.11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» .
2. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» ПБУ 4/99, утвержденное приказом Министерства финансов РФ от 06.07.1999 № 43н.
3. Приказ Министерства финансов РФ от 22.07.2003 № 67н «О формах бухгалтерской отчетности организаций».
Рекомендуемая литература:
1. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа М.: Финансы и статистика, 2002.
2. Барнгольц С.Б., Мельник М.В. «Методология анализа деятельности хозяйствующего субъекта», «Финансы и кредит», «Международный бухгалтерский учет», № 7, 2003
2. Оценка информативности финансовой отчетности с позиций основных групп ее пользователей осуществляется на основе информации, содержащейся в формах бухгалтерской отчетности (форма № 1 «Бухгалтерский баланс», форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках», приложения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках бухгалтерской отчетности, форма № 3 «Отчет об изменениях капитала», форма № 4 «Отчет о движении денежных средств», форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу», форма № 6 «Отчет о целевом использовании полученных средств», пояснительная записка, аудиторское заключение). Состав форм бухгалтерской отчетности определяется приказом Министерства финансов Российской Федерации от 22 июля 2003 г. № 67н2.
Приказ № 67н определяет бухгалтерскую отчетность как единую систему данных о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении, которая составляется на основе данных бухгалтерского учета.
Международные стандарты финансовой отчетности (МСФО) в разделе «Принципы подготовки и составления финансовой отчетности» определяют, что цель составления финансовой отчетности состоит в «предоставлении информации о финансовом положении, результатах деятельности и изменениях в финансовом положении компании»3 широкому кругу заинтересованных пользователей для их информационного обеспечения при принятии экономических решений.
Таким образом, на законодательном уровне в России сделан еще один шаг в направлении сближения национальной системы формирования бухгалтерской (финансовой) отчетности с системой формирования отчетности по МСФО: цель формирования финансовой от-
2 «Финансовая газета» № 33, 2003.
3 Международные стандарты финансовой отчетности. М: — издание на русском языке. Аскери-АССА, 1998, 1999.
четности российскими организациями и компаниями, применяющими МСФО, — едина. В российской системе бухгалтерская отчетность формируется на этапе ведения учета.
В соответствии с приказом № б7н «при формировании бухгалтерской отчетности должны быть исполнены требования нормативно-правовых актов по бухгалтерскому учету по раскрытию в бухгалтерской отчетности информации об изменениях учетной политики, оказавших или способных оказать существенное влияние на финансовое положение, движение денежных средств или финансовые результаты деятельности организации, об операциях в иностранной валюте, о материально-производственных запасах, об основных средствах, о доходах и расходах организации, о последствиях событий после отчетной даты, о последствиях условных фактов хозяйственной деятельности, а также по раскрытию в бухгалтерской отчетности той или иной информации об активах, капитале, резервах и обязательствах организации. Такое раскрытие может быть осуществлено путем включения соответствующих показателей, таблиц, расшифровок непосредственно в формы бухгалтерской отчетности или в пояснительную записку. Организация может представлять дополнительную информацию, сопутствующую бухгалтерской отчетности, если исполнительный орган организации считает ее полезной для заинтересованных пользователей при принятии экономических решений. В соответствующей информации раскрывается динамика важнейших экономических и финансовых показателей деятельности организации за ряд лет; планируемое развитие организации; предполагаемые капитальные и долгосрочные финансовые вложения; политика в отношении заемных средств, управления рисками; деятельность организации в области научно-исследовательских и опытно-конструк-торских работ; природоохранные мероприятия; иная информация, в зависимости от интересов групп пользователей.»
Образец формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках» содержит раздел «Расшифровка отдельных прибылей и убытков», что в случае его заполнения повышает информативность финансовой отчетности в части финансового результата деятельности организации.
Отдельные показатели формы № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу», согласно образцу формы, могут представляться в виде самостоятельных форм бухгалтерской отчетности или включаются в пояснительную записку.
Организация может в составе бухгалтерской отчетности"раскрывать по каждому числовому значению показателей данные более чем за два года. В этом случае организация обеспечивает при разработке и изготовлении бланков форм достаточное количество строк, необходимых для такого раскрытия информации.
Формирование бухгалтерской отчетности должно осуществляться в соответствии с требованиями к бухгалтерской отчетности, изложенными в положениях по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» ПБУ 4/99, иных положения по бухгалтерскому учету. Таким образом, на законодательном уровне в РФ закреплен порядок раскрытия основной информации, содержащейся в бухгалтерской отчетности.
Степень раскрытия информации, а также показатели, информация по которым подлежит раскрытию, определяется исполнительным органом организации в зависимости от интересов пользователей бухгалтерской (финансовой) отчетности, для которых она и составляется. Такой подход к формированию информации, содержащейся в финансовой отчетности, соответствует подходу МСФО к формированию информации для внешних пользователей.
В соответствии с интересами основных групп пользователей информации, содержащейся в финансовой отчетности, финансовая информация может быть представлена следующим образом (см. таблицу).
Проводить оценку информативности финансовой отчетности можно, имея критерии оценки. В отсутствие же таких критериев можно предложить разработать их: законодателю; составителю отчетности; пользователям.
Основная литература:
1. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» ПБУ 4/99, утвержденное приказом Министерства финансов РФ от 06.07.1999 № 43н.
2. Приказ Министерства финансов РФ от 22.07.2003 № 67н «О формировании бухгалтерской отчетности».
Дополнительная литература:
1. Грюнинг Н., Коэн М. Международные стандарты финансовой отчетности. Практическое пособие. Всемирный банк, 1999.
2. Качалин В.В. Финансовый учет и отчетность в соответствии со стандартами СААР — М.: Дело, 1998.
Таблица
Оценка информативности финансовой отчетности с позиций основных групп ее пользователей
№ п/п Группы пользователей Полезная информация, предоставляемая в динамике Источник информации - форма отчетности
1 Собственники Финансовое положение организации. Финансовые результаты деятельности. Изменения в финансовом положении. (Используется также для контроля и планирования деятельности) Форма № 1 «Бухгалтерский баланс». Форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках». Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств». Пояснительная записка. Аудиторское заключение. Учетная политика.
2 Кредиторы, инвесторы Цена привлекаемого капитала (зависит от финансового положения организации) Форма № 1 «Бухгалтерский баланс». Форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках».
3 Поставщики Финансовое положение организации (стабильность оплаты поставок) Форма № 1 «Бухгалтерский баланс. Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств».
4 Клиенты Финансовое положение организации, финансовые результаты, изменения в финансовом положении (стабильность поставок товаров и услуг) Форма № 1 «Бухгалтерский баланс. Форма 2 «Отчет о прибылях и убытках». Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств».
5 Персонал организации Финансовое положение организации (стабильность, рост заработной платы) Форма № 1 «Бухгалтерский баланс». Форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу».
6 Общественность Финансовое положение организации (занятость в регионе, ориентация на региональных поставщиков, вложение организацией средств в социально-экономическое развитие региона) Форма № 1 «Бухгалтерский баланс». Форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках». Форма № 3 «Отчет об изменениях в капитале». Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств». Форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу».
7 Руководство компании, Информация для принятия управленческих решений с целью повышения эффективности управления и привлечения инвестиций. Информация для контроля и планирования. Форма Ха 1 «Бухгалтерский баланс». Форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках». Форма № 3 «Отчет об изменениях в капитале». Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств».
эмитенты Снижение цепы привлекаемого капитала (через доверие акционеров к информации, содержащейся в финансовой отчетности). Форма № 1 «Бухгалтерский баланс». Форма № 2 Отчет о прибылях и убытках». Форма № 3 Отчет об изменениях в капитале». Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств».
8 Государство, международные финансовые институты Финансовое положение организаций. Изменения в финансовом положении. Финансовые результаты деятельности. Форма № 1 «Бухгалтерский баланс». Форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках». Форма № 3 «Отчет об изменениях в капитале». Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств». Форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу». Пояснительная записка. Аудиторское заключение.
9 Финансовые аналитики Финансовое положение организации. Финансовые результаты деятельности. Изменения в финансовом положении. (Используется также для контроля и планирования деятельности) Наличие собственных средств для обновления технического парка. Форма № 1 «Бухгалтерский баланс». Форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках». Форма № 3 «Отчет об изменениях в капитале». Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств». Пояснительная записка. Аудиторское заключение. Учетная политика.
