CC BY
12
СОВЕТ ПО ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ
ПРОБЛЕМЫ. АНАЛИЗ. РЕШЕНИЯ
В марте 2003 года состоялось очередное заседание Совета по финансовой отчетности, на котором, помимо организационных вопросов, было продолжено рассмотрение Предварительного варианта МСФО по объединениям бизнеса, опубликованного Правлением КМСФО для публичного обсуждения в декабре 2002 года. В Предварительном варианте содержатся результаты первой фазы Проекта Правления КМСФО по объединениям бизнеса, на основе которых были выработаны предложения по внесению изменений в действующий МСФО 22 «Объединения бизнеса», некоторые из которых являются достаточно радикальными. Ниже приведены наиболее значимые изменения к существующему МСФО 22, обсуждавшиеся на заседании Совета по финансовой отчетности и включенные в письменные комментарии Совета по финансовой отчетности, направленные в адрес Правления КМСФО.
Сфера применения МСФО «Объединения бизнеса»
В Предварительном варианте предлагается, во-первых, исключить из сферы применения стандарта объединения бизнеса, в которых отдельные организации или операции организаций объединяются в совместную деятельность, и объединения бизнеса, в которых участвуют организации под общим контролем. Во-вторых, включить в МСФО определение объединений бизнеса, в которых участвуют организации под общим контролем, и дополнительные указания по определению таких сделок.
СФО в целом поддержал данные предложения, однако выразил в адрес Правления КМСФО пожелание включить в новый МСФО по объединениям бизнеса требование к детальному раскрытию информации о сделках по объединению бизнеса, в которых участвуют организации под общим контролем, в финансовой отчетности (как консолидированной, так и индивидуальной) отчитывающихся организаций, образующихся в результате объединения бизнеса.
Метод учета объединений бизнеса
Напомним, что предложение об отмене метода объединения интересов, содержащееся в Предварительном варианте, не нашло единодушной поддержки членов и наблюдателей СФО. С одной стороны, положительным результатом отмены метода объединения интересов, по мнению СФО, будет сближение МСФО с 118 СААР, в которых все сделки по объединению бизнеса учитываются по методу приобретения. Таким образом, тем компаниям, которые обращают свои ценные бумаги на различных международных рынках, предлагаемая отмена метода объединения интересов, безусловно, удобна.
С другой стороны, отменяя метод объединения интересов, Правление, по сути, объявляет все сделки по объединению бизнеса приобретениями, отказывая сделкам в виде объединения интересов в праве на существование. Кроме того, необходимость для компании все сделки по объединению бизнеса признавать объединением интересов может привести к нежелательному искажению финансовой отчетности в так называемых «пограничных ситуациях», когда объединяются две или несколько близких по размерам компаний. В таких ситуациях компании будут вынуждены выбрать в качестве приобретателя одну из компаний, причем, с учетом схожести параметров бизнеса, компании могут склониться к наиболее удобному для них варианту (например, с точки зрения легкости оценки справедливой стоимости или нежелательности оценки справедливой стоимости какой-либо из компаний).
Наконец, можно сохранить возможность признания объединения бизнеса сделкой по объединению интересов, изменив сам метод учета таких сделок - например, введя требование оценки чистых активов объединяемых организаций по справедливой стоимости. Однако следует отметить, что данный промежуточный вариант нуждается в детальном анализе с точки зрения последствий его принятия, поэтому СФО не может однозначно рекомендовать его Правлению.
В целом на заседании СФО была выражена озабоченность в связи с возможными негативными последствиями отказа от понятия «объединение интересов» и рекомендовано отнести это решение во вторую фазу Проекта Правления КМСФО по объединениям бизнеса, аналогично вопросу об учете объединений бизнеса, в которых отдельные организации или операции организаций объединяются в совместную деятельность.
Резервы под прекращение или сокращение деятельности приобретаемой компании
Согласно МСФО 22 приобретатель должен признать в качестве части распределения затрат по объединению бизнеса резервы под прекращение или сокращение деятельности приобретаемой компании (резерв на реструктуризацию), которые не являлись обязательством приобретаемой компании на дату приобретения, при условии, что приобретатель удовлетворяет необходимым критериям. В Предварительном варианте предлагается, чтобы приобретатель признавал резерв на реструктуризацию как часть распределения затрат по объединению бизнеса только тогда, когда у приобретаемой компании на дату приобретения существовало обязательство по реструктуризации, признанное в соответствии с МСФО 37 «Резервы, условные обязательства и условные активы».
По мнению членов СФО, предложенный порядок логично вытекает из общих принципов признания обязательств и, соответственно, может быть поддержан.
Условные обязательства
В Предварительном варианте предлагается, чтобы приобретатель отдельно признавал условные обязательства приобретаемой компании, существующие на дату приобретения, как часть распределения затрат по объединению бизнеса при условии, что их справедливая стоимость может быть надежно оценена.
Предлагаемый порядок учета условных активов и обязательств, приобретенных при объединении бизнеса, обсуждался на заседании СФО в июне 2002 года и не нашел поддержки членов СФО в связи с тем, что он отличается от того, который в настоящее время используется для учета всех условных активов и обязательств. Оче-
видно, его принятие приведет к применению различных порядков учета условных активов и обязательств, в зависимости от источника их возникновения.
Основной аргумент сторонников предлагаемого порядка учета заключается в том, что при объединении бизнеса условные активы и обязательства, ранее не признанные в отчетности, могут быть признаны, если в результате объединения бизнеса становится возможной их надежная оценка либо соответствующее увеличение (уменьшение) экономических выгод в связи с данным активом (обязательством) становится вероятным. В то же время в случае, если объединение бизнеса приводит к получению информации, достаточной для признания обязательства вместо ранее не признанного условного обязательства, данное обязательство перестает быть условным и может быть признано на основании действующих критериев признания как действительное обязательство.
На Совете было высказано мнение, что описанный в Предварительном варианте порядок признания условных обязательств может привнести дополнительную путаницу в базовых понятиях отчетности - принципах признания однородных статей, тем самым ухудшив сопоставимость информации об этих статьях. Это крайне нежелательно, прежде всего с точки зрения пользователей финансовой отчетности.
В то же время, если рассматривать предложенный подход к учету условных обязательств как элемент механизма распределения затрат на приобретение бизнеса, он представляется вполне логичным. Однако в этом случае необходима существенная редакционная правка текста Предварительного варианта, в том числе исключение требований к признанию условных обязательств и введение вместо них дополнительных требований по распределению затрат на приобретение, в случае наличия у приобретаемой компании условных обязательств.
Таким образом, с точки зрения СФО, предлагаемый порядок признания условных обязательств при объединении бизнеса необходимо изложить в ином качестве, а именно - в качестве метода распределения затрат на приобретение бизнеса, исключив при этом какие-либо оговорки в отношении специальных критериев признания условных обязательств при объединении бизнеса.
Оценка идентифицируемых приобретенных активов, принятых обязательств и условных обязательств
Как известно, в Предварительном варианте предлагается ввести требование признавать идентифицируемые активы, обязательства и условные обязательства приобретаемой компании в качестве части распределения затрат, которые должны быть оценены приобретателем по их справедливой стоимости на дату приобретения. Таким образом, доля меньшинства в приобретаемой компании будет отражена пропорционально доле меньшинства в чистой справедливой стоимости этих статей. Члены Совета считают, что данное предложение следует поддержать.
Гудвилл
Напомним, что в Предварительном варианте предлагается признавать гудвилл, приобретенную при объединении бизнеса, в качестве актива, и не амортизировать ее. После ее первоначального признания она должна учитываться по первоначальным затратам за вычетом накопленного убытка от обесценения. Предложение об признании гудвилл, приобретенной при объединении бизнеса, в качестве неамортизируемого актива с ежегодным тестом на ее обесценение, не нашло единодушной поддержки членов и наблюдателей СФО. И тому есть веские причины.
С одной стороны, предлагаемый порядок в целом соответствует общей тенденции в МСФО по переходу к оценке статей по справедливой стоимости. Кроме того, при принятии данного порядка учета гудвилл произойдет сближение МСФО с US GAAP, что на практике будет иметь положительный эффект для компаний, чьи ценные бумаги обращаются на различных рынках.
В то же время существует целый ряд факторов, которые не могут не вызывать сомнений в правильности выбранного подхода. Во-первых, предлагаемый порядок учета гудвилл уместен в случае оценки активов и обязательств компаний по справедливой стоимости, однако действующие на сегодняшний день МСФО предлагают так называемую «смешанную» модель оценки, то есть оценку как по справедливой стоимости, так и по фактическим затратам. В этих условиях переход к учету
гудвилл по первоначальным затратам за вычетом накопленного убытка от обесценения (по существу - по стоимости, близкой к справедливой стоимости) выглядит преждевременным. Логично возникает вопрос относительно других активов и обязательств, более «осязаемых», чем гудвилл, и учитываемых по фактическим затратам.
Во-вторых, из вышесказанного вытекает негативный момент, связанный с применением предложенного подхода, а именно трудности в его практической реализации. Данный порядок предполагает ежегодный тест на обесценение гудвилл. Само понятие «обесценение» применительно к гудвилл проблематично, в том числе и в части определения ее убытка от обесценения. Кроме того, что это достаточно трудоемкий процесс, объективность его результата вызывает определенные сомнения.
Естественно, членами СФО была выражена определенная озабоченность в связи с преждевременностью перехода к учету гудвилл по первоначальным затратам за вычетом накопленного убытка от обесценения в некотором отрыве от иных активов и обязательств объединенной компании, которые продолжают учитываться по амортизируемым фактическим затратам. Факты свидетельствуют, что существующий порядок учета гудвилл в большей мере, нежели предлагаемый, отвечает современному содержанию МСФО.
Превышение доли компании-приобретателя
в чистой справедливой стоимости идентифицируемых активов, обязательств и условных обязательств приобретаемой компании над первоначальными затратами по объединению бизнеса
Как известно, в сделках по объединению бизнеса возможна следующая ситуация: доля компании-приобретателя в чистой справедливой стоимости идентифицируемых активов, обязательств и условных обязательств приобретаемой компании, признанных как часть распределения затрат по объединению бизнеса, превышает эти затраты. В Предварительном варианте предлагается, чтобы в случае наличия такого превышения компания-приобретатель должна была бы повторно провести процедуры определения и оценки идентифицируемых активов, обязательств и условных обязательств приобретаемой компании и оценки затрат на объеди-
нение бизнеса и, во-вторых, немедленно признать на счете прибылей и убытков сумму превышения, оставшуюся после повторного проведения указанных процедур.
Таким образом, предложение, содержащееся в Предварительном варианте, однозначно: отменить понятие «отрицательной гудвилл» и признавать прибыль немедленно, после того как организация-покупатель удостоверится в правильности произведенных оценок активов и обязательств. В то же время показатель прибыли на уровне отчетности юридического лица обычно используется в целях налогообложения и определения размера дивидендов. Поэтому в случае принятия предложенного порядка учета у организаций, составляющих отчетность юридического лица по МСФО, могут возникнуть определенные проблемы с налоговыми органами, а также с акционерами в части выплаты дивидендов. Однако данный вопрос должен решаться на уровне национального налогового и корпоративного законодательства, а не на уровне МСФО, одним из основных принципов которых является принцип приоритета содержания над формой. По мнению членов Совета, данный предложенный порядок учета следует поддержать, поскольку он отвечает экономическому содержанию отрицательной гудвилл как выгоды, полученной в момент приобретения бизнеса.
Завершение процедур первоначального учета объединений бизнеса и последующие корректировки к первоначальному учету
В Предварительном варианте предлагается:
• если первоначальные суммы, отражающие объединение бизнеса, могут быть определены только предварительно на конец отчетного периода, в котором состоялось объединение, в связи с тем, что либо справедливые стоимости, по которым должны учитываться идентифицируемые активы, обязательства и условные обязательства приобретаемой компании, либо фактические затраты на объединение могут быть определены только предварительно, компания-приобретатель должна учитывать такое объединение, используя эти предварительные стоимости. Любая корректировка этих стоимостей в результате завершения процедур первоначального учета должна быть признана в течение двенадцати месяцев после даты приобретения;
• за исключением отдельных случаев, корректировки первоначального учета объединений бизнеса после завершения всех первоначальных учетных процедур, должны быть признаны только в качестве исправления ошибки. На заседании СФО был поддержан предлагаемый порядок завершения процедур учета по объединению бизнеса. Очевидно, необходимо ограничить временной период для проведения всех процедур первоначального учета объединений бизнеса, и предлагаемый период в двенадцать месяцев с момента приобретения бизнеса представляется разумным. Соответственно, все последующие корректировки к первоначальному учету не могут быть нечем иным, как исправлениями ранее допущенных ошибок в учете статей.
