CC BY
55ОЦЕНКА УРОВНЯ СБАЛАНСИРОВАННОГО ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ ОРГАНИЗАЦИИ
В. П. ВОРОНИН,
доктор экономических наук, заведующий кафедрой экономической теории и международного бизнеса
E-mail: voronin41@rambler.ru
В. В. ГРИГОРЬЕВА,
кандидат экономических наук, доцент кафедры бухгалтерского учета, консалтинга и финансов E-mail: vickierus@mail.ru
Н. В. КОНДРАШОВЛ,
кандидат экономических наук, доцент кафедры бухгалтерского учета, консалтинга и финансов
E-mail:fnv@pochta.ru
А. И. ОТАРОВ,
соискатель, старший преподаватель кафедры истории и политологии
тел. 8(950) 774-78-73 Воронежская государственная технологическая академия
Авторы выстраивают четыре ключевых показателя воспроизводственного процесса - затраты, объем продаж, маржа и прибыль в модель «операционная пирамида» сбалансированности функционирования. Предлагаемый аналитический подход позволяет построить комплексную систему показателей эффективности функционирования в разрезе оценки степени интенсификации, затратоемкости и доходности.
Ключевые слова: сбалансированность, функционирование, интенсификация, прибыльность, затрато-емкость.
Финансово-экономический кризис выявил два ключевых момента в управлении организацией: обоснование управленческого решения и обеспечение сбалансированности функционирования. Значимую роль в обосновании управленческих решений имеет выбор базы для анализа состояния организации и ее перспектив. При всем многообразии факторов, используемых руководителями и специалистами
организаций, основными абсолютными категориями воспроизводственного процесса были, остаются и будут затраты ресурсов, объем продаж продукции и прибыль от производственно-коммерческой деятельности. Сбалансированность этих величин, а также коэффициентов от их производных определяет состояние организации в данный момент и возможность (или невозможность) ее развития в будущем [3]. Выбор перечисленных категорий воспроизводственного процесса обусловлен следующим:
- затраты показывают размер ресурсов, употребленных в процессе производственно-коммерческой деятельности организации (под определенную цель) за определенный временной период; этот показатель используется внутри организации для оценки [4];
- объем продаж отражает деловую активность организации, формирующуюся в сфере обращения, целесообразность производства продукции и ее востребованность;
- прибыль отражает доходность производственной деятельности организации и показывает ее потенциальные возможности развития [5]. Связующим звеном между сферой производства и сферой обращения выступает маржинальный доход, особенность которого состоит в сочетании расходов (постоянных затрат) и части дохода организации (прибыли отпродаж) [2].
На практике ощущается потребность в анали-тико-управленческом инструментарии комплексной оценки уровня экономически сбалансированного функционирования организации.
Исходя из перечня выбранных показателей, предлагается методический подход на основе построения модели «операционная пирамида» сбалансированности функционирования (рис. 1).
Достоинством пирамиды является наглядное представление воспроизводственного процесса и взаимозависимости его основных показателей. Термин «операционная» вводится не случайно, так как эта пирамида отражает текущие затраты и результаты деятельности организации.
Вершинами пирамиды являются перечисленные показатели, а ребрами — аналитические коэффициенты, производные от них. Каждая вершина характеризует конкретную сторону хозяйственной деятельности.
Вершина «Объем продаж» характеризует сферу обращения и деловую активность организации, вершина «Прибыль от продаж» — сферу доходности и рентабельности деятельности, а вершина «Затраты» — сферу производства.
Практическая реализация разработанной «операционной пирамиды» как метода оценки осуществлялась относительно ОАО «Воронежская кондитерская фабрика» (ОАО «ВКФ») за2002-2008 гг.
Динамика абсолютных величин показателей воспроизводственного процесса и их темпов изменения показана на рис. 2, 3.
В течение периода исследования все величины показателей воспроизводственного процесса
имели устойчивую тенденцию _
увеличения. В совокупности в большинстве наблюдений динамика изменения величин носила взаимозависимый характер. В трех наблюдениях из семи — 2004, 2006 и 2007 гг. — темпы роста за-
Объем продаж
Маржа
Затраты
Прибыль от продаж
Рис. 1. Методическая основа построения «операционной пирамиды» экономически сбалансированного функционирования организации
1 400 000 1 200 000 1 000 000 800 000 600 000 400 000 200 000 0
□ Объем продаж
□ Затраты
I Маржинальный доход
■
1
1 ■ Г
. ■ г
1п 1л
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008
400 504 91 121 588 922 5 99 236 8 69 089 9 65 320 1 287
381 757 59 919 555 500 5 54 783 8 05 173 8 99 263 1 190
29 499 « 913 98 971 1 17 368 1 60 809 1 84 812 2 53 589
18 747 31 202 33 422 4-4 453 53 916 56 057 )7 352
□ Прибыль от продаж
Рис. 2. Динамика абсолютных величин показателей воспроизводственного процесса ОАО «ВКФ» в 2000-2008гг.,тыс. руб.
2,5
1,5
0,5
Объем продаж
Затраты
Маржинальный доход Прибыль от продаж
V7 \ .
2003 к 2002 2004 к 2003 2005 к 2004 2006 к 2005 2007 к 2006 2008 к 2007
1,2263 1,1991 1,0175 1,4503 1,1107 1,334
1,2047 1,2078 0,9987 1,4513 1,1169 1,3237
1,4208 2,3613 1,1859 1,3701 1,1493 1,3721
1,6644 1,0711 1,3301 1,4378 1,0335 1,4738
Рис. 3. Динамика темпов изменения показателей воспроизводственного процесса ОАО «ВКФ» в 2000-2008гг., ед.
Объем продаж
о/мд
Маржа
Таблица 1
Методическая основа расчета показателей интенсификации
Затраты
Прибыль от продаж
Рис. 4. Декомпозиция показателей интенсификации использования ресурсов и первичных доходов организации
трат опережали темпы роста объема продаж, что определило в эти периоды замедление прироста прибыли от продаж и получения большей ее суммы, а также снижение уровня доходности деятельности организации.
В зависимости от объекта анализа и поставленных управленческих задач возможны комбинации показателей «операционной пирамиды». Рассмотрим эти области детальнее.
Постановка задачи оценки степени интенсификации деловой активности предполагает технику выстраивания пирамиды с вынесением на вершину показателя «Объем продаж» (рис. 4).
При этом образуется следующая система производных показателей:
Ит = О/МД — показатель интенсификации возврата маржинального дохода;
Ис = О / С — показатель интенсификации использования ресурсов;
Ип = О / П — показатель интенсификации получения прибыли от продаж.
Методическая основа расчета показателей представлена в табл.1.
Динамика показателей интенсификации показананарис. 5.
Задача исследования затратоемкости предусматривает технику построения пирамиды с вынесением на вершину показателя «Затраты» (рис. 6).
При этом образуется следующая система производных показателей:
Показатель Способ расчета Аналитическая характеристика
Интенсификация получения прибыли от продаж, руб. Ии - ^, 1 П где О — объем продаж (с. 010, ф. № 2); П — прибыль от продаж (с. 050, ф. № 2) Отражает величину выручки, необходимой для получения одного рубля прибыли от продаж;
Интенсификация возврата маржинального дохода, руб. Имд МД' где МД— маржинальный доход (с. 029, ф. № 2) Отражает величину выручки, достаточной для покрытия постоянных затрат и получения прибыли от продаж; Имд> Ип. Разница в значениях показателей объясняется влиянием доли постоянных затрат. Чем больше разница, тем больше доля постоянных затрат
Интенсификация использования ресурсов, руб. ИС - —, с С где С — затраты (с. 020, 030, 040, ф. № 2) Отражает величину выручки, получаемой с одного рубля вложенных ресурсов; тах
Змд = С / МД — показатель затратоемкости маржинального дохода;
30 = С/О— показатель затратоемкости оборота; Зп = С/П— показатель затратоемкости прибыли от продаж.
25
20
15
10
Интенсификация использования ресурсов
Интенсификация получения прибыли от продаж
Интенсификация возврата маржинального дохода
^^ va D- ^^о
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008
1,0491 1,0678 1,0602 1,0801 1,0794 1,0735 1,0818
21,3636 15,74 17,6208 13,4802 13,5974 14,6134 13,2275
13,5769 11,7176 5,9505 5,1056 5,4045 5,2233 5,078
Рис. 5. Динамика показателей интенсификации использования ресурсов и получения первичныхдоходов ОАО «ВКФ» в 2000—2008гг., руб.
Затраты
с/мд
Маржа
Таблица 2
Методическая основа расчета показателей затратоемкости
Прибыль от продаж
Объем продаж
Рис. 6. Декомпозиция показателей затратоемкости
получения первичныхдоходов ОАО «ВКФ»
Методическая основа расчета показателей представлена в табл. 2.
Динамика показателей затратоемкости показана на рис. 7.
Задача исследования доходности предусматривает технику построения пирамиды с вынесением на вершину показателя «Прибыль от продаж» (рис. 8).
При этом образуется следующая система производных показателей:
Рмд = П/МД- рентабельность маржинального дохода;
Р0= П/ О — рентабельность продаж;
Рс = П/ С — рентабельность продукции.
Методическая основа расчета показателей представлена в табл. 3.
Динамика показателей доходности показана нарис. 9.
Предлагаемый метод «операционная пирамида» дает возможность не только формировать ком-
Показатель Способ расчета Аналитическая характеристика
Затратоемкость прибыли от продаж, руб. - ^ 1 П Отражает величину затрат, понесенных организацией для получения одного рубля прибыли от продаж; Зп^тт
Затратоемкость маржинального дохода, руб. мд Отражает величину затрат, понесенных организацией для получения одного рубля маржинального дохода; Зм^тт
Затратоемкость оборота, руб. 30 - сО Отражает величину затрат, содержащихся в одном рубле объема продаж; Зп^тт
■ Затратоемкость оборота Затратоемкость прибыли от продаж Затратоемкость маржинального дохода
0,9244
П/МД
Маржа
Рис. 7. Динамика показателей затратоемкости получения первичныхдоходов ОАО «ВКФ» в 2000—2008гг., руб.
плекс показателей для оценки конкретной стороны хода воспроизводственного процесса, но и позволяет построить факторные модели, использование которых количественно измерит влияние факторов на результативные величины, а также укажет пути поиска резервов повышения сбалансированности функционирования организации.
Таблица 3
Методическая основа расчета показателей доходности
Затраты
Объем продаж
Рис. 8. Декомпозиция показателей доходности деятельности ОАО «ВКФ»
Показатель Способ расчета Аналитическая характеристика
Рентабельность маржинального дохода, % = 100 Отражает долю прибыли от продаж в маржинальном доходе; Рм^100 %
Рентабельность продаж, % П Рп = —100 0 О Отражает долю прибыли от продаж в объеме продаж; Рп^100 %
Рентабельность продукции, % Рг = —100 с с Отражает долю прибыли, получаемой с одного рубля вложенных ресурсов; Рг^тах
Рассмотрим второе направление более подробно.
Между показателями, сформировавшими «операционную пирамиду», выявлены факторные зависимости, применив к которым прием абсолютных разниц, возможно количественно измерить их влияние нарезулыирующую величину.
Возможны варианты моделирования показателей интенсификации использования ресурсов и получения прибыли от продаж: вариант 1:
И =И Р
-"с ""п^О
где Ис — интенсификация использования ресур-
се
сов;
Ип — интенсификация получения прибыли от продаж; Рс — рентабельность продукции; вариант 2:
Хп = ИтЛ0,
-Рентабельность продукции -Рентабельность продаж -Рентабельность МД
где Ищд — интенсификация возврата маржинального дохода;
Л0 — операционный рычаг (определяется как отношение маржинального дохода к величине прибыли от продаж); вариант 3:
И = И Л Р
-"с -"мд -^О х С-
Возможны варианты моделирования показателей затратоемкости оборота и получения прибыли: вариант 1:
3 = 3 Р где 30 — затратоемкость оборота;
Зп — затратоемкость прибыли от продаж; Р0 — рентабельность продаж; вариант 2:
Рис. 9. Динамика показателей доходности деятельности ОАО «ВКФ» в 2000-2008гг., %
вариант 3:
3=3 Л Р
°о °мд ^о Не-
возможны варианты моделирования показателей доходности деятельности организации: вариант 1:
вариант 2: вариант 3:
Р = Р 3
я = я к
^О ^МД ЛМД'
Р = Р я к
Т0 Х^МДЛМД'
где Кмд — коэффициент маржинальности (от-
ношение величины маржинального дохода к величине объема продаж). Практическая иллюстрация возможности применения разработанных моделей отражена в табл. 4—6 и соответственно на рис. 10—12.
Таблица 4
Факторы и количественное измерение их влияния на уровень интенсификации использования ресурсов
3=3 Л
°МД ^ О'
где Змд — затратоемкость маржинального дохода;
Год Отклонение
Показатель 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2003 от 2002 2004 от 2003 2005 от 2004 2006 от 2005 2007 от 2006 2008 от 2007
Интенсификация 1,0491 1,0678 1,0602 1,0801 1,0794 1,0735 1,0818 0,0187 -0,0077 0,0200 -0,0007 -0,0059 0,0083
использования
ресурсов
Интенсификация 13,5769 11,7176 5,9505 5,1056 5,4045 5,2233 5,0780 -1,8592 -5,7672 -0,8448 0,2989 -0,1812 -0,1453
возврата МД
Операционный 1,5735 1,3433 2,9613 2,6403 2,5159 2,7978 2,6049 -0,2303 1,6180 -0,3210 -0,1243 0,2818 -0,1929
рычаг
Рентабельность 0,0491 0,0678 0,0602 0,0801 0,0794 0,0735 0,0818 0,0187 -0,0077 0,0200 -0,0007 -0,0059 0,0083
продукции
Влияние факто- - - - - - - - 0,0187 -0,0077 0,0200 -0,0007 -0,0059 0,0083
ров на изменение
интенсификации
использования
ресурсов,всего
В том числе за счет
Окончание табл. 4
Год Отклонение
Показатель 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2003 2004 2005 2006 2007 2008
от 2002 от 2003 от 2004 от 2005 от 2006 от 2007
— интенсифика- - - - - - - - -0,1437 -0,5256 -0,1505 0,0632 -0,0362 -0,0299
ции возврата МД
— операцион-ного - - - - - - - -0,1325 0,6532 -0,0986 -0,0538 0,1169 -0,0720
рычага
— рентабельно-сти - X X - - - - 0,2949 -0,1353 0,2691 -0,0101 -0,0866 0,1101
продукции
Таблица 5
Факторы и количественное измерение их влияния на уровень затратоемкости оборота
Год Отклонение
Показатель 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2003 2004 2005 2006 2007 2008
от 2002 от 2003 от 2004 от2005 от 2006 от 2007
Затратоемкость 0,9532 0,9365 0,9432 0,9258 0,9265 0,9316 0,9244 -0,0167 0,0068 -0,0174 0,0006 0,0051 -0,0072
оборота
Затратоемкость 12,9414 10,9732 5,6128 4,7269 5,0070 4,8658 4,6941 -1,9682 -5,3604 -0,8859 0,2801 -0,1412 -0,1717
МД
Операционный 1,5735 1,3433 2,9613 2,6403 2,5159 2,7978 2,6049 -0,2303 1,6180 -0,3210 -0,1243 0,2818 -0,1929
рычаг
Рентабельность 0,0468 0,0635 0,0568 0,0742 0,0735 0,0684 0,0756 0,0167 -0,0068 0,0174 -0,0006 -0,0051 0,0072
продаж
Влияние факто- - - - - - - - -0,0167 0,0068 -0,0174 0,0006 0,0051 -0,0072
ров на измене-
ние затратоем-
кости оборота,
всего
В том числе за
счет:
— затратоемко- - - - - - - - -0,1450 -0,4575 -0,1489 0,0549 -0,0261 -0,0329
сти МД
— операцион- - - - - - - - -0,1183 0,5770 -0,0861 -0,0462 0,1009 -0,0620
ного рычага
— рентабельно- - - - - - - - 0,2465 -0,1127 0,2176 -0,0081 -0,0696 0,0877
сти продаж
Таблица 6
Факторы и количественное измерение их влияния на уровень рентабельности оборота
Годы Отклонение
Показатель 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2003 2004 2005 2006 2007 2008
от 2002 от 2003 от 2004 от 2005 от 2006 от 2007
Рентабельность 0,0468 0,0635 0,0568 0,0742 0,0735 0,0684 0,0756 0,0167 -0,0068 0,0174 -0,0006 -0,0051 0,0072
продаж
Рентабельность 0,0491 0,0678 0,0602 0,0801 0,0794 0,0735 0,0818 0,0187 -0,0077 0,0200 -0,0007 -0,0059 0,0083
продукции
Затратоемкость 12,9414 10,9732 5,6128 4,7269 5,0070 4,8658 4,6941 -1,9682 -5,3604 -0,8859 0,2801 -0,1412 -0,1717
МД
Доля МД 0,0737 0,0853 0,1681 0,1959 0,1850 0,1915 0,1969 0,0117 0,0827 0,0278 -0,0108 0,0064 0,0055
в выручке
Влияние факто- - - - - - - - 0,0167 -0,0068 0,0174 -0,0006 -0,0051 0,0072
ров на изменение
рентабельности
продаж, всего
В том числе за
счет:
— рентабельнос- - - - - - - - 0,0179 -0,0072 0,0188 -0,0007 -0,0055 0,0078
ти продукции
— затратоемкос- - - - - - - - -0,0098 -0,0275 -0,0119 0,0044 -0,0019 -0,0027
ти МД
— доли МД в - - - - - - - 0,0087 0,0279 0,0105 -0,0043 0,0023 0,0021
выручке
0,8 0,6 0,4 0,2 0 -0,2 -0,4 -0,6
I щ
1
СМ? -:-и-
3
2003 от 2002 2004 от 2003 2005 от 2004 2006 от 2005 2007 от 2006 2008 от 2007 Год □ Интенсификация возврата МД □ Операционный рычаг □ Рентабельность продукции
0,6 0,4 0,2 0 -0,2 -0,4 -0,6
2003 от 2002 2004 от 2003 2005 от 2004 2006 от 2005 2007 от 2006 2008 от 2007 Год □ Затратоемкость МД □ Операционный рычаг □ Рентабельность продаж
Рис. 11. Влияние факторов на изменение уровня затратоемкости оборота, ед.
Рис. 10. Влияние факторов на изменение уровня интенсификации использования ресурсов, ед.
Изложенный ана-литико-управленческий инструментарий оценки экономически сбалансированным функционированием организации имеет ряд достоинств [1]:
- ограниченное число показателей;
- доступность исходной информации;
- простота расчета показателей;
- многофункциональность показателей;
- интерпретируемость показателей;
- динамизм оценки;
- предупредительность, так как показатели сигнализируют об изменяющихся условиях ведения деятельности организации. Таким образом, методический подход «операционная пирамида» может быть использован не только как оценочная методика, но и как база для принятия управленческих решений в менеджменте организации.
2003 от 2002 2004 от 2003 2005 от 2004 2006 от 2005 2007 от 2006 2008 от 2007 Год □ Рентабельность продукции □ Затратоемкость МД □ Доля маржинального дохода в выручке
Рис. 12. Влияние факторов на изменение уровня рентабельности оборота, ед. Список литературы
1. Бибнев М.В. Внедрение сбалансированной системы финансовых показателей как залог устойчивого развития предприятия // Экономический анализ: теория и практика, 2006. № 23.
2. Воронин В. ^.Экономическая диагностика уровня сбалансированности управления развитием бизнес-деятельности / В. П. Воронин, Л. В. Брянцева // Проблемы региональной экономики. Вып. 30. Воронеж, 2009.
3. ОтаровА. И. Роль прибыли предприятия в условиях современной экономики / А. И. Отаров, В. В. Григорьева // Проблемырегиональной экономики. Вып. 30. Воронеж, 2009.
4. Фролова Н.В. Комплексная оценка типа экономического развития организации // Сборник статей IV Международной научно-практической конференции «Проблемы управления экономикой в трансформируемом обществе». Пенза, 2007.
5. Фролова Н. В. Рыночная оценка уровня конкурентоспособности промышленной организации на основе многофакторной модели / Н. В. Фролова, Е. И. Тепикина // Экономический анализ: теория и практика, 2008. № 20.
