CC BY
33
ФИНАНСОВОЕ, БАНКОВСКОЕ И ТАМОЖЕННОЕ ПРАВО
DOI 10.24412/2227-7315-2021-2-196-202 УДК 347.73
А.В. Афанасьевская, О.В. Содель
ФИНАНСОВЫЕ И ПРАВОВЫЕ МЕХАНИЗМЫ (ИНСТРУМЕНТЫ) В ЦИФРОВОМ ПРОСТРАНСТВЕ
Введение: данная статья освещает актуальные вопросы, связанные с трансформацией технологий в условиях цифровизации экономики. Цель: обосновать необходимость внедрения финансовых и правовых механизмов (инструментов) в цифровое пространство. Методологическая основа: особое внимание уделяется новым цифровым инструментам в сфере финансов, их практическому применению и законодательному регулированию. Результаты: определение основных финансовых технологий, востребованных на данный момент в России, а также установлены правовые механизмы, которые позволят обеспечить эффективность реализации финансовых инструментов с учетом основных тенденций развития цифрового пространства. Выводы: дальнейшее развитие указанных направлений возможно только при одновременном качественном развитии правовой базы рассматриваемого круга экономических отношений.
Ключевые слова: краудфандинг, финтекс-индустрия, блокчейн-технологии, интерфейсы API, искусственный интеллект, смарт-технологии.
A.V. Afanasyevskaya, O.V. Sodel
FINANCIAL AND LEGAL MECHANISMS (INSTRUMENTS) IN DIGITAL SPACE
Background: this article covers current issues related to the transformation of technologies in the context of the digitalization of the economy. Objective: to substantiate the need to introduce financial and legal mechanisms (instruments) into the digital space. Methodology: special attention is paid to new digital instruments in the field of finance: their practical application and legislative regulation. Results: the analysis carried out within the framework of the article is the definition of the main
" © Афанасьевская Анна Валерьевна, 2021
1 Кандидат юридических наук, доцент кафедры гражданского права (Саратовская государственная
S юридическая академия)
© Содель Олег Викторович, 2021
Соискатель кафедры финансового, банковского и таможенного права им. профессора Нины Ивановны Химичевой (Саратовская государственная юридическая академия)
© Afanasyevskaya Anna Valeryevna, 2021
Candidate of law, Associate Professor, Department of Civil law (Saratov State Law Academy) © Sodel Oleg Viktorovich, 2021
Doctoral student, Department of Financial, banking and customs law named after Professor Nina Ivanovna 196 Khimicheva (Saratov State Law Academy)
financial technologies currently in demand in Russia, as well as the establishment of legal mechanisms that will ensure the effectiveness of the implementation of financial instruments, taking into account the main trends in the development of the digital space. Conclusions: the authors state that further development of these areas can be possible only with the simultaneous qualitative development of the legal framework of the considered range of economic relations.
Key-words: crowdfunding, fintex industry, blockchain technologies, APIs, artificial intelligence, smart technologies.
В современных условиях стремительного развития мировая экономика находится на пороге инновационной трансформации. Непрерывная цифровизация существенно меняет вектор развития экономики на международной арене — в основном за счет снижения затрат на сбор, хранение, обработку полученных данных, сокращения технологических цепочек, внедрения эффективных технологий и т.п. Возможности, предлагаемые этими технологиями и их всевозможными комбинациями, будут формировать то, что обычно называют экономикой цифровых услуг. С другой стороны, используемые в современной практике цифровые технологии также открывают большие возможности для рыночных манипуляций образованиям так называемых «пузырей» и возрастающей угрозой краха рынка. Также очевидно, что эти процессы связаны с возникающими рисками киберпреступности, отмывания денег, полученных преступным путем в финансовой сфере и т.д., что непосредственно делает эту сферу предметом жесткого контроля со стороны законодательных регуляторов различных сфер деятельности. Таким образом, цифровые финансовые технологии несут не только новые возможности, позволяющие следовать тенденциям развитии современной экономики, но и влекут за собой новые риски. Особенно они ощутимы и ярко проявляются в финансовой сфере, поскольку связаны с возможной потерей финансовых средств. Приведенные аргументы подчеркивают актуальность данной статьи, в рамках которой рассматриваются современные финансовые и правовые инструменты, которые позволяют обеспечивать развитие цифрового пространства.
В век развития цифровой экономики быстро возникают и внедряются в практику новые технологии и услуги, которые меняют всю структуру национального услуго-товарного производства и в то же время более глубоко интегрируются в глобальные цепочки создания стоимости. Формирование новых возможностей для развития этих технологий и услуг — важная предпосылка для экономического прорыва.
Современная индустрия финансовых технологий представлена огромным числом решений и сервисов. К основным финансовым механизмам и трендам, которые будут определять развитие финтех-индустрии в цифровом пространстве можно отнести следующие: ИКТ (информационно-компьютерные технологии); технологии больших данных и их анализ; облачные технологии; бесконтактные платежи и ^^ краудфандинг; интеграция с криптовалютами; блокчейн-технологии; трансформация транзакций; открытые интерфейсы; технологии распределительных реестров; персонализация и биометрия; искусственный интеллект и роботизация. Большое число инновационных информа-
ционно-коммуникационных технологий (ИКТ) составляют инфраструктурный инструментарий цифровой экономики [1, c. 80].
Практически все новые технологии в финансовой сфере нацелены на эффективную интеграцию платформ, связанных с изменением платежей B2B и B2C, преодоление барьеров на пути перехода отраслей к цифровым технологиям, установление новых стандартов для реализации электронных платежей, оптимизацию бизнеса и сокращение расходов за счет средств автоматизации, снижение нагрузки на сотрудников за счет использования помощников электронных сервисов, персонализацию различных товаров и работ. Для эффективного ведения предпринимательской деятельности в современных условиях важна не бессистемность применения отдельных финансовых инструментов, а продуманная четкая стратегия цифровой трансформации [2, с. 725].
В целях развития цифрового пространства в России необходимо обеспечить внедрение финансовых механизмов с соблюдением базовых условий. Первое ключевое условие — это высоквалифицированный персонал. Цифровая экономика без человеческого капитала неустойчива. В этих рамках модернизация системы образования является фундаментальным условием цифрового будущего. В процессе цифровизации образование играет важнейшую роль, поскольку отвечает за качество подготовки человеческого капитала к современным реалиям рынка: цифровые технологии неотвратимо формируют новую реальность развития рынка персонала, который должен обладать определенным набором знаний и навыков. Второе условие: у предпринимателей должна быть мотивация работать в России и реализовывать здесь бизнес-проекты. Предприниматели — конечное звено процесса внедрения всех технологий. Технолог, изобретатель, ученый могут придумать все, что угодно, но предприниматель создает конечный продукт реализуя ту или иную финансовую технологию. При этом уровень знаний в области предпринимательства, маркетинга и продвижения в нашей стране на текущий момент довольно низкий. Эту проблему можно решить с помощью таких обучающих программ, которые позволяют овладеть необходимыми предпринимательскими знаниями и маркетинговыми компетенциями [3, с. 27].
Например, В.М. Мартюкова, М.Н. Ермакова справедливо отмечают, что современный период в экономической сфере характеризуется обострением внутренней конкуренции и демократизацией услуг на финансовом рынке, что потребовало экстренного государственного финансирования со стороны представителей «Большой двадцатки» (G20) для компенсации этих проблем. Решение обеспечивалось внедрением открытых интерфейсов API (Application programming interface) в финансовый сектор1. Интерфейсы API делятся на ограниченно открытые (доступ к ним возможен только по специальным соглашениям, например: бизнес-партнерам, корпоративным клиентам), открытые (доступны всем желающим) и закрытые (доступны только разработчикам в организации).
Такая система создана для улучшения качества клиентского обслуживания и предоставляет сторонним лицам возможность использовать данные банка. В итоге клиенты приобретают возможность получить через сайт или
1 См.: Мартюкова В.М., Ермакова М.Н. Возможности отрытых интерфейсов API для регионального финансового рынка России. URL: https://sovman.ru/article/9316/ (дата обращения: 10.11.2020).
же банковское приложение доступ к продуктам и сервисам всех финансовых организаций, которые сделали свои услуги доступными через такие банковские платформы при помощи API.
С помощью данной технологии банки и иные финансовые организации могут обмениваться данными (демонстрировать на сайтах текущие курсы валют, учитывая их изменения) и предоставлять внешним площадкам готовые сервисы (для перевода денег между пользователями социальных сетей).
Впрочем, многообещающие возможности и долгосрочные выгоды, предоставляемые открытыми банковскими API, сопровождаются и высокими рисками для всех сторон таких финансовых отношений. Для финансовых организаций риски состоят в больших затратах, связанных с функционированием открытых API, рисках киберпреступлений и кибертерроризма. Непосредственно для клиентов банков риски заключаются в разглашении конфиденциальной информации, а также в хищении денежных средств с банковских счетов. С целью нивелирования перечисленных рисков 14 сентября 2019 года была введена директива PSD2 (Revised Payment Service Directive), направленная на усиление экономической безопасности в цифровой среде2. Также директива PSD2 предусматривает и финансовую защиту потребителей финансовых услуг.
Подводя промежуточный итог представленных выше данных, важно отметить, что эффективная реализация финансовых механизмов возможна лишь при обеспечении качественного правового поля развития цифрового пространства, что обеспечивают правовые инструменты.
Первоначально предстоит определить понятийный аппарат финансовых технологий в действующем российском и международном правовом поле. Такие категории цифровой экономики, как криптовалюта, блокчейн, смарт-контракты, на сегодняшний день не имеют четкого правового регулирования. С учетом широкого распространения данных явлений и повышенного интереса к ним граждан необходимо в ближайшее время разрешить указанные вопросы для устранения правовой неопределенности, ввести ряд понятий в законодательные акты [4, с. 26].
Разумным шагом стало принятие федерального закона о краудфандинге, который позволил отнести сделанные в Сети вложения к вещным правам, а также к полученным токенам. В мировой практике и в российском законодательстве установлено, что краудфандинг как технология предлагает возможность удовлетворить финансовые потребности почти всех, кто нуждается в инвестициях, привлекая большое количество инвесторов с относительно небольшой инвестиционной стоимостью каждого из них. Положения принятого в российских реалиях закона о краудфандинге целиком направлены на повышение надежности инвестиций, для обычных граждан и юридических лиц. Юридические лица смогут привлекать инвестиции с помощью этих инвестиционных площадок, и другие юридические лица, индивидуальные предприниматели и физические лица смогут инвестировать. Принятие закона о краудфандинге — необходимая мера в условиях цифровизации экономики. В то же время динамика развития краудфандинга в России свидетельствует о возрастании роли этого механизма в экономике Российской Федерации.
2 См.: В банковском секторе России начинается API-трансформация. URL: http://www. tadviser.ru/index.php/ (дата обращения 03.11.2020).
В цифровую эпоху данные (информация, базы данных, информационные ресурсы и т.д.) являются главным объектом возникающих правоотношений, поэтому необходимо обеспечить законодательное регулирование области «больших данных». Российское законодательство устанавливает отдельные категории информации, доступ к которой ограничен в связи с ее особой значимостью (государственная, коммерческая, банковская, медицинская, персональная тайна). Однако этого правила недостаточно, когда мы говорим о раскрывающейся роли информации в эпоху цифровой экономики. Информационные технологии предоставляют неограниченные способы получения и использования информации, что следует учитывать при оценке реального риска нарушения конфиденциальности. Поэтому в рамках развития цифровых технологий целесообразно обозначить вектор развития законодательства по защите данных, используемых в сети Интернет, обеспечить экономическую безопасность различных финансовых потоков в цифровом пространстве, которые обеспечиваются посредством применения различных современных технологий и новшеств.
В цифровом пространстве весьма важным является также правовое обеспечение, формирование открытых интерфейсов API, что в итоге служит главным фактором развития и подъема не только финансовой сферы, но и всей национальной экономики [5, с. 191]. В качестве основополагающих целей правового развития банковского сектора ЦБ РФ видит перспективы использования открытых банковских API. По инициативе Банка России в Ассоциации развития финансовых технологий (Ассоциации ФинТех), учрежденной совместно с крупнейшими российскими финансовыми организациями в декабре 2016 г., было инициировано отдельное направление деятельности — развитие открытых API.
Согласно Проекту ЦБ РФ от 1 июня 2018 г.3 и Концепции открытых API4, разработанной Ассоциацией ФинТех, центральными задачами в рамках данного направления являются следующие:
формирование правового базиса в целях внедрения субъектами финансового рынка открытых интерфейсов;
создание политик и регламентов, направленных на обеспечение информационной безопасности и защиты данных;
разработка единых стандартов, способствующих оптимизации сроков и стоимости осуществления интеграции информационных систем финансовых участников;
формирование рекомендаций и стандартов в отношении ИТ-инфраструктуры, обеспечивающей функционирование открытых API;
составление методических рекомендаций по обучению сотрудников бизнес-и ИТ-подразделений в сфере цифровых технологий.
По прогнозам специалистов разрешение открывать API на законодательном уровне будет получено с весны 2021 года. При этом потребуется еще время, чтобы отечественными банками была апробирована данная технология.
3 См.: Основные направления развития финансового рынка Российской Федерации на период 2019-2021 годов. Центральный Банк России. URL: https://cbr.ru/content/document/ file/71220/main_directions.pdf (дата обращения: 15.12.2020).
4 См.: Концепция открытых API. Разработана в рамках работы направления «Развитие открытых API» Ассоциации ФинТех. URL: https://www.fintechru.org/upload/iblock/63b/
200 Kontseptsiya-otkrytykh-APl.pdf (дата обращения: 15.12.2020).
В дополнение к вышеизложенному важно отметить, что Центробанк России готовит реформу лицензирования финансовых институтов. Рассматриваемые регуляторы изменения затронут банки, профучастников рынка ценных бумаг, негосударственные пенсионные фонды (НПФ), страховые и управляющие компании. Предполагается, что финансовую лицензию смогут получить и непрофильные компании. Это связано с тем, что в России созданы предпосылки для развития финтех-сферы, изменения бизнес-моделей и создания новых экосистем, поэтому совмещение финансовых и нефинансовых видов деятельности становится все более актуальным. К примеру, регулятор в своих документах определяет, какие виды финансовой деятельности в дальнейшем могут или должны сопутствовать деятельности нефинансовых компаний, в их числе интернет-сервисы, соцсети, маркетплейсы, телеком и другие инновационные финансовые технологии. Основные участники банковского рынка в целом поддерживают подход, который в настоящее время рассматривается финансовым регулятором. Однако в современных условиях было бы гораздо проще и быстрее убрать ряд лицензий вместо того, чтобы концептуально менять механизм лицензирования.
Подводя итог, можно отметить, что в настоящее время в современной цифровом пространстве созданы предпосылки для изменения бизнес-моделей участников рынка, дальнейшего развития финтех-сферы, создания новых и расширения уже сформированных экосистем. Функционирование цифровой системы реализации образующих ее финансовые инструменты, возможно только посредством принятия своевременных законодательных основ, отвечающих современных тенденциям становления цифрового пространства, базирующегося на современных информационных технологиях и адекватном обеспечении.
Библиографический список
1. Ершов М.В. О некоторых актуальных аспектах цифровой экономики в финансовой сфере // Основные тренды развития цифровой экономики в финансовой сфере. Правовые аспекты регулирования и практического применения. 2019. С. 68—84.
2. Полянская С.А. Цифровая трансформация финансового сектора в России // Актуальные проблемы развития финансового сектора: материалы V Международной научно-практической конференции. 2017. С. 723—730.
3. Эскиндаров М.А., Масленников В.В., Масленников О.В. Цифровая экономика: риски и шансы для Российской Федерации // Основные тренды развития цифровой экономики в финансовой сфере. Правовые аспекты регулирования и практического применения. 2019. С. 23—36.
4. Санникова Л.В., Харитонова Ю.С. Цифровые активы и технологии: некоторые правовые проблемы выработки понятийного аппарата // Право и цифровая экономика. 2018. № 1 (01). С. 25-31.
5. Перцева С.Ю., Копылова Д.А. Основы финтех-индустрии и реализация ее принципов на примере сегмента платежей и переводов // Проблемы национальной стратегии. 2018. № 4. С. 186-195.
References
1. Ershov M.V. On Some Topical Aspects of the Digital Economy in the Financial Sphere // Main Trends in the Development of the Digital Economy in the Financial Sphere. Legal aspects of regulation and practical application. 2019. P. 68-84.
2. Polyanskaya S.A. Digital Transformation of the Financial Sector in Russia // Actual Problems of the Financial Sector Development. Materials of the V International scientific and practical conference. 2017 . P. 723—730.
3. Eskindarov M.A., Maslennikov V.V., Maslennikov O.V. Digital Economy: Risks and Chances for the Russian Federation // Main Trends in the Development of the Digital Economy in the Financial Sector. Legal aspects of regulation and practical application. 2019. P. 23-36.
4. Sannikova L.V., Kharitonova Yu.S. Digital assets and technologies: some legal problems of developing a conceptual apparatus // Law and digital economy. 2018. No. 1 (01). P. 25-31.
5. Pertseva S.Yu., Kopylova D.A. Fundamentals of the Fintech Industry and the Implementation of Its Principles on the Example of the Segment of Payments and Transfers // Problems of the National Strategy. 2018. No. 4. P. 186-195.
