CC BY
278ЦИФРОВЫЕ ДЕНЬГИ КАК ФАКТОР РАЗВИТИЯ ИННОВАЦИОННОЙ ЭКОНОМИКИ
DIGITAL MONEY AS A FACTOR IN THE DEVELOPMENT OF AN
INNOVATIVE ECONOMY
УДК 336.74 DOI: 10.24411/2658-4964-2020-10118 Плехова Ю.О., доктор экономических наук, профессор Зав. кафедрой «Правовое обеспечение экономической и инновационной деятельности», Нижегородский государственный университет им. Н.И. Лобачевского, Россия, г. Нижний Новогород Алдабаева М.С., кандидат экономических наук, доцент доцент кафедры «Правовое обеспечение экономической и инновационной деятельности», Нижегородский государственный университет им. Н.И. Лобачевского, Россия, г. Нижний Новгород Бацына Я.В., кандидат социологических наук, доцент доцент кафедры «Товароведение, сервис и управление качеством» Институт пищевых технологий и дизайна — филиал ГБОУ ВО «Нижегородский государственный инженерно-экономический университет» Россия, г. Нижний Новгород
Aldabaeva M.S. aldabaeva ms@mail.ru
Аннотация
Статья посвящена проблемам развития цифровой экономики. Проведен анализ понимания сущности виртуальной валюты или цифровых денег. Рассмотрена классификация цифровых денег и платежных систем. Проанализировано соотношение понятий и электронных денег, их сходство и отличие, основные черты. Самыми распространенными криптовалютами являются Bitcoin, Ethereum, Bitcoin Сash, Dash и Ripple. Можно по праву считать, что наибольшее распространение среди них получил биткоин. Этой виртуальной валюте уделено особое внимание. Проанализированы проблемы недостаточно стремительного развития криптовалют, в частности, роль крупных финансовых корпораций и обеспечения безопасности трансакций. В статье также рассмотрены перспективы развития и распространения цифровых денег в рамках новой модели инновационной экономики.
S u m m a r y
The article is devoted to the problems of digital economy development. The analysis of understanding the essence of virtual currency or digital money is carried out. The classification of digital money and payment systems is considered. The correlation of concepts and electronic money, their similarities and differences, and their main features are analyzed. The most common cryptocurrencies are Bitcoin, Ethereum, Bitcoin Cash, Dash and Ripple. It can be rightfully considered that the most widespread among them is bitcoin. Special attention is paid to this virtual currency. The problems of insufficiently rapid development of cryptocurrencies, in particular, the role of large financial corporations and ensuring the security of transactions, are analyzed. The article also discusses the prospects for the development and distribution of digital money in the framework of a new model of innovative economy.
Ключевые слова: цифровая экономика, цифровые деньги, виртуальная валюта, криптовалюта, биткойн, бикчейн, платежная система
Keywords: digital economy, digital money, virtual currency, cryptocurrency, bitcoin, bitcoin, payment system
Одним из стратегических направлений развития экономики на современном этапе становится формирование цифровой среды и инфраструктуры. Цифровая экономика благоприятно сказывается на деятельности хозяйствующих субъектов: позволяет привлекать финансирование с использованием цифровых технологий, развивать электронную торговлю и сервисы. Она приводит к изменению повседневной жизни человека, производственных отношений, структуры экономики и образования. В условиях инновационной экономики возникают новые требования к коммуникациям, вычислительным мощностям, информационным системам и сервисам.
Правовое обеспечение цифровой экономики в Российской Федерации представлено Постановлением Правительства РФ от 02.03.2019 N 234 "О системе управления реализацией национальной программы "Цифровая экономика Российской Федерации" (вместе с "Положением о системе управления реализацией национальной программы "Цифровая экономика Российской Федерации")
В последнее время в мировой экономике широкое распространение получает виртуальная валюта или цифровые деньги. Сущность данного явления изучается специалистами разных сфер научных знаний: экономической, правовой, а также политической сферы.
Анализируя сущность цифровых денег, можно представить следующую классификацию существующих денежных средств:
1) Традиционные:
1.1. Бумажные
1.2. Банковские вклады
1.3. Ценные бумаги
2) Электронные:
2.1. пластиковые карты
2.2. интернет - деньги (платежные системы WebMoney,
Яндекс.Деньги, PayPal и др.)
2.3. смарт - карты (электронный кошелек)
3) Цифровые - криптовалюта
Традиционные деньги могут существовать в физической и цифровой форме. Объединяет их то, что они существуют в форме знаков стоимости, а эмиссию осуществляет исключительно государство.
Определение электронных денег еще не устоялось и является дискуссионным. По мнению Дубянского А.Н., «...этот термин относится не только к самим деньгам, но и к переносным устройствам для хранения электронных денег» [5 с. 99]. Согласно глоссарию Комитета по платежам и рыночной инфраструктуре Банка международных расчетов, электронные деньги определяются как «стоимость, хранимая в электронной форме на устройстве типа чиповой карты или жесткого диска персонального компьютера». [8, с. 121].
Исходя из положений Европейской директивы по электронным деньгам можно обозначить следующее определение: «Электронные деньги являются электронно (в том числе магнитно) хранимой денежной стоимостью, представленной требованием на эмитента, которое выпускается при получении денежных средств эмитентом для совершения платежей и которое принимается в качестве средства платежа иными учреждениями, нежели эмитент электронных денег [4].
Существуют различные платежные системы, которые позволяют проводить следующие операции:
1) Оплачивать товары и услуги в сети Интернет вне зависимости от страны нахождения;
2) Осуществлять операции по купле-продаже и обмену электронной валюты;
3) Принимать оплату в интернет-магазинах;
4) Осуществлять переводы денежных средств на дебетовые и кредитные карты;
5) Производить расчеты используя электронную почту или мобильный телефон и др.
Наиболее известными и широкого распространенными платежными системами, которые отличаются высокой степенью надежности являются: WebMoney, Яндекс Деньги, PayPal.
Операции с электронными деньгами производятся с помощью электронного кошелька. По сути он представляет собой идентификатор, имеющий уникальный набор цифр и букв. Открыть один или несколько электронных кошельков можно на официальном сайте платежной системы, предварительно зарегистрировавшись на нем.
Развитие информационных технологий повлекло за собой возникновение новой формы существования денег - цифровые или виртуальные деньги, которые принято называть криптовалютой.
Цифровые деньги на данном этапе развития не имеют стабильной развитой правовой базы. Центральным Банком России не закреплен перечень цифровых денег. Поэтому для понимания сущности этого понятия необходимо руководствоваться результатами научных исследований.
По мнению Д.А. Кочергина, виртуальные деньги - цифровое выражение стоимости, которая может покупаться или продаваться в цифровой форме и функционировать в качестве средства обмена, счётной единицы, средства хранения стоимости, не имея законного статуса в какой-либо юрисдикции [8, с.121].
Виртуальные (цифровые) деньги - это тип нерегулируемых цифровых денег, которые эмитируется и, как правило, контролируются их разработчиками, принимаются и используются среди членов определённого виртуального сообщества [9, с.55].
Европейский центральный банк в зависимости от цели и способа использования классифицировал виртуальную валюту на следующие системные группы:
- валюта с возможностью конвертации, т.е. двустороннего обмена) (Bitcoin);
- валюта для использования в онлайн-играх (Worlds of Warcraft);
- валюта с возможностью обмена только в одну сторону («мили» авиакомпаний, реализуемые авиакомпаниями в бонусных программах лояльности по отношению к постоянным клиентам).
Электронные и цифровые деньги основаны на общем принципе невещественных способов осуществления платежа, но в тоже время имеют ряд существенных отличий.
Основное отличие цифровых денег в том, что они не связаны государственной валютной системой, а создаются непосредственно в памяти компьютеров, являющихся элементами единой сети. В то время как традиционные деньги для преобразования в электронную форму должны быть внесены на счет в денежном эквиваленте. Под данную характеристику подпадают криптовалюты.
Криптовалюта (от английского «cryptocurrency») - это цифровая валюта, основанная на криптографических методах защиты. Данный вид валюты создается виртуально и содержит зашифрованную математическими методами информацию, которая защищена от подделки и не подлежит копированию.
Самыми распространенными криптовалютами являются Bitcoin, Ethereum, Bitcoin Cash, Dash и Ripple. Наибольшое распространенной среди них можно по праву считать биткоин.
Криптовалюта создается на основе технологии блокчейн (от английского «block» - блок, «chain» - цепь). Блокчейн - это централизованная база данных, которая состоит из информационных блоков и содержит записи о зачислении, переводе и снятии денежных средств, т.е. о всех трансакциях. Важнейший принцип существования работы данной цепи: невозможно изменить указанные записи информационных блоков, можно только дополнить их.
Каждая трансакция защищается электронной подписью пользователя, который проводит операции с биткоинами. Биткоины создаются в результате процесса, который называется «майнинг». В этом процессе задействованы компьютеры, которые находятся в разных странах и частях света, решают математические задачи и в результате этого создаются биткоины. Таким образом нет единого эмитента криптовалюты, ее безопасность обеспечивается децентрализацией.
В таблице представлены основные отличия электронных и цифровых
денег.
Таблица 1. - Соотношение понятий электронных денег
Характеристика Криптовалюта Электронные деньги
Стоимость Доверие к системе, Эквивалент количеству
соотношение спроса и фидуциарных денег,
предложения трансформированных в электронную форму
Доступность Доступ к сети интернет Доступ к сети Интернет, электронным устройствам, клиентской базе
Идентификация Анонимно Есть
клиента
Способ эмиссии Майнинг, форжинг (митинг), Электронная в зависимости от
ICO (Initial coin offering) на стоимости фидуциарных денег
основе математической
генерации
Регулирование - узаконены и облагаются налогами (Япония, США, Канада, Германия и др) - ограничен оборот криптовалюты для банков, допускается для физ. лиц (Китай) - запрещено (Бангладеш, Боливия, Вьетнам) Центральным банком государства
Эмитент Децентрализован Централизован
Связь с Не подвержена Есть
инфляцией
Безопасность, - угроза вирусов - инфляция
риски (в РФ) - утрата пароля - угроза кражи, мошенничества
- виртуальная кража - более длительный срок перевода
- отсутствие правового денежных средств
регулирования
Однако есть мнение, что криптовалюта может считаться разновидностью электронных денег, эмитированных не Центральным или коммерческим банками, а небанковскими эмитентами для расчетов в электронных сетях. Кроме того, В. А. Логинов и В. А. Кузнецов обращают внимание на другое отличие виртуальных валют от электронных денег: «.. .их выпуск осуществляется без предварительного внесения денежных средств на счет оператора системы». Можно сказать, что виртуальные деньги (криптовалюта) представляют собой этап развития электронных денег [5, с. 99].
Есть и другое мнение. Основные принципы экономической теории связывают природу денег со стоимостью. Традиционные разновидности денег (бумажно-кредитные или фидуциарные, фиатные) тесно связаны с товарной стоимостью через кредитную систему. Цифровые (нефиатные электронные) деньги не привязаны к стоимости товаров. Была попытка наладить систему обеспечения криптовалюты золотом, но она потерпела поражение. В связи с этим у специалистов возникает сомнение в эквивалентности понятия криптовалюты к понятию денег.
Будущее вируальных валют - вопрос, который волнует многих финансовых аналитиков, правоведов и участников рыночных отношений. Изменение глобальной экономики является очевидным следствием прогресса цифрового рынка. Блокчейн позволяет человечеству получить инновационные продукты, рождающие новые формы существования бизнеса.
Блокчейн существенно меняет торгово-валютные отношения, так как не требует участия посредников. В связи с этим затрагиваются интересы банковских и государственных структур.
Однако противостояние государства и современной науки не предполагает однозначных прогнозов. Современная социальная среда требует развития инновационных технологий во всех сферах жизнедеятельности общества. Молодые ученые готовы не останавливаться в своих разработках и создавать новые правила жизни, меняя сознание общества.
Довольно сильное лобби со стороны финансовых корпораций не гарантирует победу над неподконтрольным способом ведения цифровой коммерции. Криптовалюта позволяет развивать торговые отношения на полноценной основе без посредников, лишь с участием покупателя и продавца.
Одной из основных проблем распространения виртуальных денег является безопасность трансакций. Государство пытается защититься от потока криминальных сделок в условиях анонимности операций с криптовалютой. Пользователи ждут гарантий по обеспечению защиты цифровых операций от вирусов и хакерских взломов.
Криптовалюты обладают существенными преимуществами, среди которых:
1) минимальные комиссии за транзакции,
2) безопасность,
3) скорость,
4) удобство хранения,
5) актуальность в цифровую эпоху.
Однако криптовалюта не получила широкого распространения в повседневной жизни в качестве платёжного средства. По мнению исследователей, возможно скорое изменение ситуации. По оценкам специалистов, если текущая динамика будет сохранена, до 2030 года количество пользователей блокчейн-кошельков достигнет уровня 200 миллионов, а в будущем криптовалюта вовсе вытеснит наличные деньги.[криптокоин]
Для перехода на новый потребительский уровень криптовалюты должны преодолеть три основных препятствия:
1) стоимость криптовалют должна быть более стабильной, они должны стать удобными как продавцам, так и потребителям. Требуется их переход в легитимное правовое поле.
2) интеграция криптовалют ведущими компаниями в области платежей. В частности мобильными приложениями Apple Pay, Google Pay, среди провайдеров карт это Visa и Mastercard, а среди розничных продавцов Amazon и Walmart.
3) для реализации полного перехода к полностью цифровой платформе, финансовая система должна быть готова к отключению электричества и кибератакам. Параллельно вышеописанных процессов системы фиатных денег в свою очередь должны показывать нестабильность и подвергаться высокой инфляции, сдавая свои конкурентные позиции по отношению к нефиатным деньгам.
Курс криптовалют напрямую зависит от спроса и предложения. Серьезный спад в сети биткоина и других криптовалют был замечен в январе 2018. В связи с этим ряд государств перешли на новый уровень регулирования цифровых валют. Так в США ужесточили требования к прозрачности сделок. Американское Налоговое управление расследовало дело по обвинению торговой площадки Coinbase, в результате чего в службе пожелали получить информацию об участниках сделок, превышающих 20 тысяч долларов. С 2013 по 2015 годы были поданы до 900 налоговых деклараций, поэтому очевидным является желание американского регулятора отследить процесс уплаты налогов. В результате реформ в США закрыли многие криптовалютные биржи.
Правительство Южной Кореи обязало коммерческие учреждения проверять личность клиентов, прежде чем проводить транзакции в
виртуальных монетах. Таким образом, жители полуострова больше не смогут анонимно осуществлять операции в Биткоинах и альткоинах.
Ощутимым становится желание властей сделать обмен виртуальными деньгами более прозрачным. С первых дней, когда альткоины привлекли внимание инвесторов, им отдавали предпочтение из-за анонимности. После вмешательства надзорных органов цифровые монеты потеряли свою первоначальную привлекательность.
Для продвижения криптовалют необходимо их признание на правовом уровне. Но с появлением регулирования приходится отказываться от принципов, которые были изначально заложены в блокчейн. Важно найти золотую середину между свободой и контролем, чтобы у инвесторов появилось желание вкладывать в перспективный проект.
Будущее вируальных валют вопрос, который волнует многих финансовых аналитиков, правоведов и участников рыночных отношений. Изменение глобальной экономики является очевидным следствием прогресса цифрового рынка. Блокчейн позволяет человечеству получить инновационные продукты, рождающие новые формы существования бизнеса.
Блокчейн существенно меняет торгово-валютные отношения, так как не требует участия посредников. В связи с этим затрагиваются интересы банковских и государственных структур.
Однако противостояние государства и современной науки не предполагает однозначных прогнозов. Современная социальная среда требует развития инновационных технологий во всех сферах жизнедеятельности общества. Молодые ученые готовы не останавливаться в своих разработках и создавать новые правила жизни, меняя сознание общества.
Довольно сильное лобби со стороны финансовых корпораций не гарантирует победу над неподконтрольным способом ведения цифровой коммерции. Криптовалюта позволяет развивать торговые отношения на полноценной основе без посредников, лишь с участием покупателя и продавца.
Одна из основных проблем распространения виртуальных денег -безопасность трансакций. Государство пытается защититься от потока криминальных сделок в условиях анонимности операций с криптовалютой. Пользователи ждут гарантий по обеспечению защиты цифровых операций от вирусов и хакерских взломов.
Криптовалюты обладают существенными преимуществами, среди которых:
• минимальные комиссии за транзакции,
• безопасность,
• скорость,
• удобство хранения,
• актуальность в цифровую эпоху.
Однако криптовалюта не получила широкого распространения в повседневной жизни в качестве платёжного средства. По мнению исследователей возможно скорое изменение ситуации. По оценкам специалистов, если текущая динамика будет сохранена, до 2030 года количество пользователей блокчейн-кошельков достигнет уровня 200 миллионов, а в будущем криптовалюта вовсе вытеснит наличные деньги. [15]
Для перехода на новый потребительский уровень криптовалюты должны преодолеть три основных препятствия:
1) стоимость криптовалют должна быть более стабильной, они должны стать удобными как продавцам, так и потребителям. Требуется их переход в легитимное правовое поле.
2) интеграция криптовалют ведущими компаниями в области платежей. В частности мобильными приложениями Apple Pay, Google Pay, среди провайдеров карт это Visa и Mastercard, а среди розничных продавцов Amazon и Walmart.
3) для реализации полного перехода к полностью цифровой платформе, финансовая система должна быть готова к отключению электричества и кибератакам. Параллельно вышеописанных процессов системы фиатных денег в свою очередь должны показывать нестабильность и подвергаться высокой инфляции, сдавая свои конкурентные позиции по отношению к нефиатным деньгам.
Ощутимым становится желание властей сделать обмен виртуальными деньгами более прозрачным. С первых дней, когда альткоины привлекли внимание инвесторов, им отдавали предпочтение из-за анонимности. После вмешательства надзорных органов цифровые монеты потеряли свою первоначальную привлекательность.
Для продвижения криптовалют необходимо их признание на правовом уровне. Но с появлением регулирования приходится отказываться от принципов, которые были изначально заложены в блокчейн. Важно найти компромисс между свободой и контролем, чтобы у инвесторов появилось желание вкладывать свои средства в перспективный проект. Возможно вскоре
ситуация изменится и несмотря на недоверие государств, рынок электронных
денег в ближайшие годы будет продолжать расти и развиваться.
Литература
1. Вайпан В.А. Правовое регулирование цифровой экономики // Предпринимательское право. Приложение «Право и Бизнес». - 2018. -№1. [Электронный ресурс]. Доступ из СПС «КонсультантПлюс».
2. Винья П.Эпоха криптовалют: Как биткоин и блокчейн меняют мировой экономический порядок / Пол Винья, Майкл Кейси; пер. с англ. Э.Конудковой; - М.: Манн, Иванов и Фербер, 2017 . - 432 с.
3. Глобальный индекс кибербезопасности и профили по киберблагополучию [Электронный ресурс]. URL: https://www.itu.int/dms pub/itu-d/opb/str/D-STR-SECU-2015-PDF-R.pdf.
4. Директива 2000/46/ЕС Европейского парламента и Совета от 18 сентября 2000 г. о занятии, осуществлении и надзоре за предпринимательской деятельностью учреждений в сфере электронных денег // Правовая база «Гарант». [Электронный ресурс]. https://base.garant.ru/2569190/#friends (дата обращения 15.05.2020)
5. Дубянский А.Н. Теории происхождения денег и криптовалюты // Деньги и кредит. 2017. № 12. С. 97-100.
6. Елизарова А.Н., Падерина Т.А. Деньги и денежные системы: Учебное пособие. Сыктывкар: Изд-во Сыктывкарского ун-та, 2000. 64 с.
7. Индикаторы цифровой экономики: 2018: статистический сборник / Г. И. Абдрахманова, К. О. Вишневский, Г. Л. Волкова, Л. М. Гохберг и др.; И60 Нац. исслед. ун-т «Высшая школа экономики». - М.: НИУ ВШЭ, 2018. -268 с. - 300 экз. - ISBN 978-5-7598-1770-3 (в обл.). [Электронный ресурс].
URL: https://www.hse .ru/data/2018/08/20/1154812142/ICE2018.pdf.pdf
8. Кочергин Д.А. Место и роль виртуальных валют в современной платежной системе // Вестник СПбГУ. Экономика. 2017. Т.33. Вып.1 С.119-140
9. Куприков А.П., Трохов М.М., Саакян П.А. Электронные деньги, их свойства и перспективы расширения оборота // Финансы. 2018. № 9. С. 53-58.
10. О Стратегии развития информационного общества в Российской Федерации на 2017 - 2030 годы: Указ Президента РФ от 09. 05 2017 г. № 203. [Электронный ресурс]. Доступ из СПС «КонсультантПлюс».
11. Послание Президента Федеральному Собранию 20 февраля 2019 года (полный текст [Электронный ресурс]. URL:
https://finance.rambler.ru/other/41756331/?utm_content=rfinance&utm_medium=read_more&utm _source=copylink. (дата обращения 15.05.2020)
12. Рыночные капитализации криптовалют: официальный сайт: [Электронный ресурс]. URL: https://coinmarketcap.com/. (дата обращения 15.05.2020)
13. Цифровая экономика Российской Федерации: Распоряжение Правительства РФ от 28.07.2017 №1632-р. [Электронный ресурс]. Доступ из СПС «КонсультантПлюс».
14. Цифровая экономика: 2019: краткий статистический сборник / Г.И. Абдрахманова, К.О. Вишневский, Л.М. Гохберг и др.; Нац. исслед. ун-т «Высшая школа экономики». - М.: НИУ ВШЭ, 2019. - 96 с. - 250 экз. -ISBN 978-5-75981927-1 (в обл.). [Электронный ресурс]. URL: https://www.hse.ru/data/2018/12/26/1143130930/ice2019kr.pdf (дата обращения 15.05.2020)
15. Crypto Coin: Блог о криптовалютах. [Электронный ресурс]. URL: http://crypto-coins.ru (дата обращения 15.05.2020)
Literature
1. Vaypan V. A. Legal regulation of the digital economy // Business law. Law and Business app". - 2018. - №1. [Electronic resource]. Access from the SPS "ConsultantPlus".
2. Vigna P.The age of cryptocurrencies: How bitcoin and blockchain change the world economic order / Paul Vigna, Michael Casey; translated by E. Konudkova; - Moscow: Mann, Ivanov and Ferber, 2017. - 432 p.
3. Global index of cybersecurity and profiles on cybersecurity [Electronic resource]. URL: https://www.itu.int/dms_pub/itu-d/opb/str/D-STR-SECU-2015-PDF-R.pdf.
4. Directive 2000/46 / EC of the European Parliament and of the Council of 18 September 2000 on the employment, implementation and supervision of business activities of institutions in the field of electronic money // The legal database "Garant". [Electronic resource]. https://base.garant.ru/2569190/#friends (accessed 15.05.2020)
5. Dubyansky A. N. Theories of the origin of money and cryptocurrency // Money and credit. 2017. No. 12. S. 97-100.
6. Elizarova, A. N., The Paderin T. A. Money and monetary systems: a tutorial. Syktyvkar: Publishing house of the Syktyvkar University, 2000, 64 p.
7. Indicators of the digital economy: 2018: statistical collection / G. I. Abdrakhmanova, K. O. Vishnevsky, G. L. Volkova, L. M. Gokhberg et al.; I60 National research. Higher school of Economics, Moscow: HIGHER school of Economics, 2018. - 268 p. - 300 copies-ISBN 978-5-7598-1770-3 (in the region). [Electronic resource]. URL: https ://www.hse.ru/ data/2018/08/20/1154812142/ICE2018 .pdf.pdf
8. Kochergin D. A. the Place and role of virtual currencies in the modern payment system // St. Petersburg State University Bulletin. Economy. 2017. Vol. 33. Issue 1 P. 119-140
9. Kuprikov A. P., Trokhov M. M., Sahakian P. A. Electronic money, its properties and prospects for expanding turnover / / Finance. 2018. No. 9. P. 5358.
10. on The strategy for the development of the information society in the Russian Federation for 2017-2030: Decree of the President of the Russian Federation No. 203 of 09. 05 2017. [Electronic resource]. Access from the SPS "ConsultantPlus".
11. Message of the President to the Federal Assembly on February 20, 2019 (full text [Electronic resource]. URL: https://finance.rambler.ru/other/41756331/?utm_content=rfinance&utm_medi um=read_more&utm_source=copylink. (accessed 15.05.2020)
12. Market capitalization of cryptocurrencies: official website: [Electronic resource]. URL: https://coinmarketcap.com/. (accessed 15.05.2020)
13. Digital economy of the Russian Federation: Decree of the Government of the Russian Federation of 28.07.2017 No. 1632-R. [Electronic resource]. Access from the SPS "ConsultantPlus".
14. Digital economy: 2019: a brief statistical collection / G. I. Abdrakhmanova, K. O. Vishnevsky, L. M. Gokhberg et al.; National research. Higher school of Economics, Moscow: HIGHER school of Economics, 2019. - 96 p. - 250 copies-ISBN 978-5-75981927-1 (in the region). [Electronic resource]. URL: https://www.hse.ru/data/2018/12/26/1143130930/ice2019kr.pdf (accessed 15.05.2020)
15. Crypto Coin: Blog about cryptocurrencies. [Electronic resource]. URL: http://crypto-coins.ru (accessed 15.05.2020)
