CC BY
24
РЕФОРМИРОВАНИЕ БУХГАЛТЕРСКОГО УЧЕТА
ТРЕБОВАНИЯ МЕЖДУНАРОДНЫХ И ОТЕЧЕСТВЕННЫХ СТАНДАРТОВ, РЕГУЛИРУЮЩИХ УЧЕТ ФИНАНСОВЫХ ИНСТРУМЕНТОВ
C.B. БАНК,
кандидат экономических наук, доцент Российский государственный аграрный заочный университет
Финансовые инструменты составляют значительную часть активов и обязательств многих организаций, особенно финансовых институтов. Они играют главную роль в обеспечении эффективного функционирования финансовых рынков.
Финансовые инструменты, включая производные, могут выступать в качестве полезных средств управления рисками, но и сами они могут нести высокие риски. В последние годы произошло немало «катастроф», связанных с производными инструментами и иными финансовыми инструментами.
Стандарты требуют от компаний сразу же раскрывать в отчетности информацию о масштабах и последствиях использования ими финансовых инструментов, а не оставлять ее в тени.
Характеризуя международный опыт стандартизации учета операций с финансовыми инструментами, необходимо отметить, что в 1995 г. Комитетом по международным стандартам финансовой отчетности (КМСФО) был принят МСФО 32 «Финансовые инструменты: представление и раскрытие информации». В данный стандарт были включены вопросы, касающиеся классификации финансовых инструментов, в том числе финансовых вложений как инструментов капитала либо обязательств, раскрытия в учетной по-
литике информации в отношении этих инструментов, условий проведения зачетов финансовых активов и финансовых обязательств, а также рисков, связанных с данными инструментами. Однако вопросы, касающиеся оценки и признания финансовых инструментов, в МСФО 32 рассмотрены не были. В этой части продолжал действовать МСФО 25. В силу перечисленных выше недостатков он существенно ограничивал возможности предприятий в представлении информации о своих инвестициях в финансовые активы, а пользователей их отчетности — в возможностях принимать адекватные экономические решения на базе представленной информации.
В результате два международных стандарта, определяющих порядок учета и представления информации о финансовых вложениях — МСФО 25 и МСФО 32, значительно различались. МСФО 25 рассматривает инвестиции предприятия, а МСФО 32 распространяется как на активы, так и на обязательства, включая производные финансовые инструменты.
Позже, в 1998г., КМСФО принял новый стандарт МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка».
Требования МСФО относительно финансовых инструментов относятся к раскрытию информации о финансовых инструментах, а также
к некоторым аспектам их признания в финансовой отчетности (о разделении их на обязательства и капитал и об информации, которая должна быть приведена в примечаниях).
Для того, чтобы пользователи могли понять, почему компании используют именно финансовые инструменты и каким они подвержены рискам, МСФО 32 требует раскрывать информацию:
• о рисках, связанных с финансовыми инструментами компании;
• о политике руководства по управлению указанными рисками;
• об учетной политике в отношении данных инструментов;
• о характере финансовых инструментов и степени их использования компанией;
• о целях хозяйственной деятельности, достижению которых они служат.
МСФО 32 исходит из определений обязательств и капитала, сформулированных в «Основах МСФО», аналогичных тем, которые используются многими национальными органами, устанавливающими стандарты:
• финансовый инструмент является обязательством бухгалтерским, если он представляет договорное обязательство о передаче денежных средств или иных финансовых активов. Финансовые затраты, связанные с обязательствами, отражаются как расход;
• финансовый инструмент является капиталом, если он свидетельствует об остаточной доле в активах компании после вычета всех ее обязательств. Выплаты капитала рассматриваются как распределение прибыли, а не как расход;
• конвертируемый долг (который дает держателю данного инструмента право выбора между получением денежных средств или получением акций) разделяется на два компонента: долг и капитал. Он отражается как обычное долговое обязательство с дисконтом и как компонент капитала для учета права на конвертирование.
В обязательства включаются акции с обязательным погашением, такие как эмиссионные инструменты совместных фондов или некоторые привилегированные акции, так как они содержат обязательство по выплате денежных средств.
Финансовый актив и финансовое обязательство могут быть взаимно зачтены, а чистое саль-
до может быть отражено в бухгалтерском балансе только в том случае, если компания соблюдает оба следующих условия:
• имеет на данный момент право выполнить зачет признанных сумм;
• намеревается либо выполнить расчеты по результату зачета, либо одновременно реализовать актив и погасить обязательство.
К ситуациям, которые обычно не предполагают зачета, относятся генеральные соглашения о взаимной компенсации требований и обязательств, когда отсутствует намерение о расчетах по результатам зачета, и когда активы резервируются в целях выполнения обязательств, но у компании остаются значительные обязательства.
МСФО 32 устанавливает принципы для разграничения обязательств и капитала. Классификация финансового инструмента в большей степени определяется его экономической сущностью, чем правовой формой.
Инструмент является обязательством, когда эмитент обязан или может быть обязан передать его владельцу либо денежные средства, либо иной финансовый актив. Это отличает обязательства от капитала. Инструмент классифицируется как капитал, когда он представляет остаточную долю в чистых активах эмитента.
При классификации финансового актива необходимо рассмотреть все значимые характеристики, например такие:
• если эмитент может или будет вынужден выкупить данный инструмент, то он представляет собой обязательство;
• если выбор способа погашения финансового инструмента денежными средствами (или в иной форме) зависит от исхода или обстоятельств, которые находятся вне контроля как эмитента, так и держателя инструмента, то инструмент представляет собой обязательство, так как эмитент не имеет безусловного права избежать расчета;
• инструмент, содержащий опцион на продажу держателем права на данный инструмент обратно эмитенту за денежные средства (или за иной финансовый инструмент), представляет собой обязательство.
Отражение процентов, дивидендов, убытков и прибыли в отчете о прибылях и убытках осуществляется исходя из классификации соответствующего инструмента.
Не все инструменты представляют собой либо задолженность, либо капитал.
Комбинированные инструменты содержат элементы обоих компонентов в одном договоре. Такие инструменты, как облигации, конвертируемые в акции либо в обязательном порядке, либо по выбору их держателя, должны быть разделены на компоненты «обязательство» и «капитал». Затем каждый из них учитывается отдельно. Элемент «обязательство» определяется, прежде всего, путем оценки денежных потоков по справедливой стоимости, исключая ка-кой-либо компонент «капитал», а остаток относится на капитал.
МСФО 39 регламентирует оценку финансовых инструментов и их признание, т. е. когда их следует включать в финансовую отчетность и как их следует оценивать.
Финансовый актив — это актив, являющийся денежными средствами, правом требования по договору денежных средств или другого финансового актива от другой компании, предусмотренным договором правом на обмен финансовых инструментов с другой компанией на потенциально выгодных условиях или долевой инструмент другой компании.
В МСФО 39 представлены четыре категории финансовых активов:
• предназначенные для торговли;
• удерживаемые до погашения;
• займы и дебиторская задолженность;
• активы для возможной продажи.
Финансовые активы, предназначенные для
торговли, приобретаются в целях извлечения прибыли в результате краткосрочных колебаний цен или маржи" дилера.
Финансовые активы, удерживаемые до погашения, имеют определенный срок погашения, фиксированные (определяемые) платежи, продажа их не предполагается.
В отдельную группу выделяются займы и дебиторская задолженность, предоставленные компанией, за исключением тех, которые предоставляются с целью их переуступки в ближайшее время или в краткосрочной перспективе.
Финансовые активы, не относящиеся ни к
' Маржа [от фр. marge — поле (страницы), край] — величина, выраженная разностью между двумя определенными показателями, например при покупке ценных бумаг — разница между ценой покупателя и продавца.
одной из вышеназванных групп, включаются в состав активов для возможной продажи.
Признание финансовых активов в бухгалтерском учете и бухгалтерском балансе осуществляется при наличии у компании законных прав на получение выгод, связанных с активом. Учетной политикой организации может предусматриваться признание всех групп финансовых активов при заключении договора или при осуществлении расчетов. При переходе права собственности на финансовые активы к покупателю они отражаются в бухгалтерском учете и бухгалтерском балансе независимо от оплаты (полностью или частично). Если покупатель оплатил финансовые активы, но пока не является их собственником, то в бухгалтерском учете и бухгалтерском балансе отражается дебиторская задолженность продавца.
Если операции с финансовыми активами носят регулярный характер, то покупку следует признавать на дату заключения сделки или дату расчетов.
Датой заключения сделки является день, когда компания принимает на себя обязательство приобрести актив и отражает на счетах финансовый актив и обязательство по его оплате. Начисление процентов по финансовому активу начинается не ранее даты расчетов при переходе права собственности. Учет на дату расчетов предусматривает отражение актива на счетах в день его передачи компании.
Метод признания активов применяется последовательно по каждой из четырех категорий финансовых активов.
При первоначальном признании финансового актива он подлежит оценке компанией по фактическим затратам на приобретение, которые признаются его справедливой стоимостью. МСФО 39 отмечается, что справедливая стоимость зависит от цены сделки и включает суммы, уплачиваемые в соответствии с договором продавцу, и затраты по совершению сделки (сборы организаторов торговли, комиссионные консультантам и др.). При приобретении финансовых активов в обмен на другие активы их стоимость определяется исходя из справедливой стоимости передаваемых активов. Если операции с финансовыми активами носят регулярный характер и признание осуществляется на дату заключения сделки или дату расчетов, то справедливая стоимость актива может измениться в пе-
риод между двумя датами. При приобретении торговых финансовых активов изменение справедливой стоимости должно отражаться в составе чистой прибыли компании, а при приобретении других активов признается чистой прибылью (убытком) или отражается на счете капитала.
Методы последующей оценки финансовых активов различны для разных категорий активов. Согласно МСФО 39 активы, предназначенные для торговли, оцениваются по справедливой стоимости, которая может быть достоверно определена при следующих условиях:
• котировка финансового инструмента публикуется на открытом активном фондовом рынке данного инструмента;
• долговой инструмент имеет рейтинг, присвоенный независимым рейтинговым агентством;
• денежные потоки по такому долговому инструменту можно обоснованно рассчитать;
• финансовый инструмент можно оценить на основании сведений активного рынка. Справедливая стоимость финансового актива также может определяться одним из общепринятых методов, в основе которого лежат сведения о ставках за досрочное погашение, норме оценочных убытков по выданным кредитам, процентной ставке и коэффициенте дисконтирования. Методы расчета и существенные сведения, использованные при расчете справедливой стоимости, должны быть раскрыты в информации организации об учетной политике.
При определении справедливой стоимости необходимо принимать во внимание принцип непрерывности деятельности компании, так как справедливая стоимость не эквивалентна сумме, которую уплачивает или получает компания при принудительной ликвидации или распродаже активов в счет погашения долгов. Однако текущее финансовое положение компании учитывается при определении справедливой стоимости финансовых активов. Например, справедливая стоимость финансового актива, который компания намеревается продать, определяется исходя из возможной выручки от продажи, на которую влияют текущая ликвидность и насыщенность рынка. При отсутствии информации о ценах спроса и предложения для определения рыночной стоимости используется цена последних сделок, но при условии, что с момента ее проведе-
ния и до отчетной даты не произошло существенных изменений экономических условий. Принципами подготовки и составления финансовой отчетности предусматривается использование обоснованных расчетных величин при составлении отчетности, поэтому возможно применение и других вариантов оценки.
При переоценке финансовых активов, предназначенных для торговли по справедливой стоимости, полученные результаты относятся на чистую прибыль или убыток отчетного периода.
При переоценке финансовых активов, предназначенных для продажи, результаты в соответствии с учетной политикой могут включаться в состав прибыли (убытка) отчетного периода или отражаться на счетах капитала.
Финансовые активы, удерживаемые до погашения, предоставленные займы и другие финансовые активы, не имеющие рыночной котировки, оцениваются по амортизированным затратам, которые включают стоимость актива при первоначальном признании, разницу между фактическими затратами на приобретение актива и стоимостью на момент погашения, минус частичное списание в связи с обесценением или безнадежной задолженностью. При переоценке финансовых активов, учитываемых по амортизированным затратам, суммы переоценки относятся на счета капитала и списываются на счет прибылей и убытков после прекращения их признания в бухгалтерском балансе либо при обесценении.
Если учетная стоимость финансового актива превышает сумму, возможную к получению при его выбытии (возмещаемую сумму), то в отчетности признается убыток от обесценения. В МСФО 39 представлены показатели, свидетельствующие об обесценении финансовых активов:
• значительные финансовые трудности эмитента;
• фактическое нарушение договора (отказ от уплаты процентов или основной суммы долга);
• предоставление кредитором льготных условий по экономическим или юридическим причинам, связанным с финансовыми трудностями заемщика;
• высокая вероятность банкротства или финансовой реорганизации эмитента;
• ретроспективный анализ сроков погашения дебиторской задолженности, показываю-
щий, что всю номинальную сумму дебиторской задолженности взыскать не удастся.
Если существует вероятность того, что компания не сможет получить основную сумму долга и проценты согласно договорным условиям займа, дебиторской задолженности или инвестиций, удерживаемых до погашения, то налицо убыток от обесценения или от безнадежной задолженности. Сумма убытка определяется как разность между учетной стоимостью актива и текущей стоимостью ожидаемых будущих денежных потоков, дисконтированных с использованием метода эффективной ставки процента по финансовому активу (возмещаемая сумма). Эффективная ставка процента применяется при точном дисконтировании ожидаемой суммы будущих денежных платежей до наступления срока платежа или очередной даты пересмотра ставки до текущей балансовой стоимости финансового актива. Эффективная ставка процента также называется уровнем дохода к погашению или к моменту следующего пересмотра ставки и является внутренней нормой доходности финансового актива за определенный период. Денежные потоки, связанные с краткосрочной дебиторской задолженностью, как правило, не дисконтируются. Учетная стоимость актива уменьшается до возможной возмещаемой суммы непосредственно на основном счете или с использованием регулирующего счета по учету резерва. Суммы обесценения относят на убытки отчетного периода. Обесценение финансового актива, отражаемого по амортизированным затратам, определяется путем использования первоначальной эффективной ставки процента, так как дисконтирование по текущей рыночной ставке процента означало бы применение оценки по справедливой стоимости. При применении переменной ставки в качестве коэффициента дисконтирования для определения возмещаемой суммы используется текущая эффективная процентная ставка, устанавливаемая в соответствии с договором.
При повышении стоимости финансовых активов сумма обесценения актива восстанавливается непосредственно на основном счете или с помощью регулирующего счета и относится на чистую прибыль отчетного периода.
Согласно МСФО 39 компания прекращает признание финансового актива, когда она утрачивает контроль над правами требования по дого-
вору, составляющими содержание финансового актива. Контроль утрачивается в случае осуществления прав требования в отношении выгод, предусмотренных договором, истечения срока действия прав требования или отказа от этих прав.
При сохранении компанией, передавшей актив, контроля над активом он отражается в учете и бухгалтерском балансе компании при двух следующих условиях:
• компания имеет право выкупить актив, за исключением случаев, когда данный актив свободно обращается на рынке и выкуп должен осуществляться по справедливой стоимости;
• компания имеет право выкупа и обязана вы -купить или погасить данный актив на условиях, обеспечивающих покупателю доход, равнозначный доходу кредитора. Финансовые отчеты компании должны содержать сведения о составе финансовых активов организации, их оценке, доходности и рисках, связанных с ними.
В бухгалтерском балансе финансовые активы разделяются в соответствии с учетной политикой на краткосрочные и долгосрочные.
В отчете о прибылях и убытках отражаются:
• доходы и расходы, связанные с поступлением и выбытием активов;
• суммы прибыли (убытка), полученные при переоценке финансовых активов по справедливой стоимости (раздельно по торговым финансовым активам и активам, предназначенным для продажи);
• суммы прибыли (убытка), списанные со счетов капитала при выбытии финансовых активов для продажи;
• суммы полученных доходов (дивиденды, проценты);
• суммы прибыли (убытка) от переоценки финансовых активов для продажи по справедливой стоимости, списанные в отчетном периоде со счетов капитала на счет прибылей и убытков при переводе указанных активов в другую группу.
При раскрытии учетной политики в финансовой отчетности отражаются:
• методы и допущения, применяемые при определении справедливой стоимости финансовых активов (по группам активов);
• порядок отнесения разницы между фактическими затратами на приобретение и справедливой стоимостью, которая может включаться в прибыль (убыток) отчетного периода или отражаться на счетах капитала;
• дата признания сделок с финансовыми активами, имеющих регулярный характер, — дата заключения сделки или дата расчетов. В примечаниях к финансовой отчетности раскрывается информация:
• о финансовых активах, справедливую стоимость которых невозможно определить;
• о причинах, препятствующих определению;
• о причинах перепада финансовых активов из одной группы в другую;
• о наличии ограничений на отчуждение финансовых активов или использование дохода при их выбытии.
По мнению автора, соответствие подходов и методов учета финансовых активов, принятых в МСФО 39 и закрепленных в отечественных стандартах бухгалтерского учета, позволяет предположить, что процесс адаптации финансовой отчетности в России, по рассмотренному кругу вопросов, к международным стандартам не вызовет серьезных затруднений. С другой стороны, на имеющиеся различия следует обращать внимание в процессе перехода к МСФО. Так, например, учет финансовых активов по МСФО вызывает необходимость использования в финансовом учете справедливой стоимости. В отечественных документах системы нормативного регулирования определение такого понятия отсутствует, что затрудняет учет, например, при переоценках, формировании резервов, составлении ликвидационного баланса. В силу высказанных аргументов в дальнейшей работе по совершенствованию нормативных документов целесообразно тщательно учитывать любые различия отечественных и международных стандартов бухгалтерского учета.
В России в настоящее время хозяйствующие субъекты для защиты временно свободных денежных средств размещают их на депозиты в банках, приобретают ценные бумаги, выступают в качестве учредителей других организаций.
Методология бухгалтерского учета рассматривает такое размещение денежных средств как самостоятельный объект учета. Такой подход основан на разделении затрат, связанных с основной деятельностью и вложениями в активы с це-
лью получения дохода. При этом отдельные аспекты бухгалтерского учета финансовых вложений регулировались несколькими различными нормативными актами, в частности Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации (утверждено приказом Минфина России от 29.07.1998 № 34н), Порядком отражения в бухгалтерском учете операций с ценными бумагами (утвержден приказом Минфина России от 15.01.1997 № 2), Методическими рекомендациями о порядке формирования показателей бухгалтерской отчетности организации (утверждены приказом Минфина России от 28.06.2000 № 60н), Планом счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкцией по его применению (утверждены приказом Минфина России от 31.10.2000 № 94н).
Положение по бухгалтерскому учету ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений», утвержденное приказом Минфина России от 10.12.2002 № 126н стало специальным нормативным правовым актом, определяющим правила формирования в бухгалтерском учете и бухгалтерской отчетности информации о финансовых вложениях организации.
ПБУ 19/02 является важным шагом в направлении сближения российских правил бухгалтерского учета и отчетности с МСФО.
Пунктом 2 ПБУ 19/02 сформулирована совокупность условий, единовременное выполнение которых необходимо для принятия к бухгалтерскому учету активов в качестве финансовых вложений.
Для того чтобы активы были приняты к бухгалтерскому учету в качестве финансовых вложений, должны быть одновременно выполнены следующие условия:
1. Документально подтверждено право организации на финансовые вложения и на получение денежных средств или других активов, связанных с владением этим правом.
2. Организация, осуществившая финансовые вложения, одновременно приобретает и финансовые риски (риск изменения цены, риск неплатежеспособности должника, риск ликвидности).
3. Финансовые вложения способны приносить организации экономические выгоды (доход) в будущем в форме процентов, дивидендов либо прироста их стоимости.
Выполнение первого условия — наличие надлежаще оформленных документов, подтверждающих существование у организации права на эмиссионные ценные бумаги и на получение денежных средств или других активов, вытекающее из этого права — вызывает, по мнению автора, определенные сложности.
Дело в том, что именно здесь происходит столкновение двух разных прав:
а) право владения ценными бумагами на основе права собственности, хозяйственного ведения или оперативного управления, поскольку именно об этом вещном праве идет речь, когда говорится о праве «на ценные бумаги»;
б) вытекающее из него право на получение дохода в виде денежных средств или других активов.
В общем случае оба эти права совпадают и подтверждаются одним и тем же документом. Однако автор считает, что бывают исключения из этого правила. Так, в соответствии с «Положением о переводном и простом векселе» векселедержатель, получивший вексель по залоговому или препоручительному индоссаменту, может осуществлять все права, вытекающие из векселя, но индоссировать его он может только в порядке препоручения. В результате право собственности на бумагу и право на получение доходов по ней будут принадлежать разным лицам. Собственником векселя будет оставаться лицо, передавшее вексель по залоговому или препоручительному индоссаменту (подтверждающим это документом будет копия векселя с индоссаментом и/или договор залога или поручения). Право на получение денежных средств будет иметь лицо, на которое индоссирован (которому передан) вексель.
При формальном следовании требованиям ПБУ19/02 в ситуациях, когда согласно надлежаще оформленным документам право на бумагу и право на получение дохода по ней принадлежат разным лицам, ценная бумага не должна отражаться ни на чьем балансе. Но это привело бы к невыполнению главной задачи бухгалтерского учета - формированию полной и достоверной информации о деятельности организации и ее имущественном положении. Однако к этой задаче бухгалтерского учета, как к критерию выбо-
' Аваль (от фр. aval) — поручительство по векселю, сделанное третьим лицом в виде особой гарантийной записи.
ра того или иного порядка учета финансовых вложений, апеллирует п. 5 и само ПБУ.
Поэтому в подобных ситуациях, по мнению автора, бухгалтерский учет ценных бумаг должен осуществляться на основе документов (или части их реквизитов), фиксирующих право собственности: вексель должен признаваться в качестве финансовых вложений только лицом, передавшим его по залоговому или препоручительному индоссаменту.
Второе условие признания финансовых вложений — переход к организации связанных с ними финансовых рисков. В связи с этим условием следует отметить, что риски неплатежеспособности должника по ценной бумаге считаются перешедшими к владельцу ценной бумаги и в случае наличия гарантии платежа по ценной бумаге со стороны третьего лица. Так, согласно п. 1 ст. 27.2 Федерального закона от 22.04.1996 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (в ред. Федерального закона № 185-ФЗ) облигациями с обеспечением признаются облигации, исполнение обязательств по которым обеспечивается залогом, поручительством, банковской гарантией, государственной или муниципальной гарантией. Применительно к векселям своеобразной формой гарантии платежа со стороны третьего лица является аваль*.
Под риском ликвидности в рассматриваемом случае понимается риск не продать финансовое вложение или продать его с убытком вследствие отсутствия или падения спроса на него.
Третье условие признания актива финансовым вложением — способность приносить организации экономические выгоды (доход) в будущем. При формальном подходе к этому условию возникает сомнение в правомерности признания финансовым вложением беспроцентного векселя, приобретенного по номинальной стоимости (за денежные средства или в порядке оплаты покупателем товаров, работ, услуг). Согласно п. 2 ПБУ 9/99 доходами организации признается увеличение экономических выгод в результате поступления активов (денежных средств, иного имущества) и/или погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала этой организации, за исключением вкладов участников (собственников имущества). А в результате приобретения беспроцентного векселя по номинальной стоимости увеличение капитала невозможно.
Однако «Концепция бухгалтерского учета в рыночной экономике России», одобренная Методологическим советом по бухгалтерскому учету при Минфине России и Президентским советом Института профессиональных бухгалтеров 29.12.1997, предполагает более широкий подход к вопросу об экономической выгоде. В соответствии с п. 7.2.1 Концепции объект имущества может принести экономические выгоды организации в будущем, когда он будет обменен на другой объект имущества и использован для погашения кредиторской задолженности. Беспроцентный вексель, приобретенный по номинальной стоимости, может быть использован в каждой из названных целей. Значит, есть все основания полагать третье условие признания финансовых вложений выполненным.
Тем не менее, по мнению автора, применение такого подхода в других ситуациях не решает проблемы, а создает их. Так, согласно п. 3 ПБУ 19/02 к финансовым вложениям организации не относятся собственные акции, выкупленные акционерным обществом у акционеров для последующей перепродажи или аннулирования. Методологической основой этого положения является, в частности, тот факт, что по таким акциям не начисляются дивиденды, т. е. они не приносят дохода, о чем свидетельствует п. 1 ст. 34 Федерального закона от 26.12.1995 № 208-ФЗ. В то же время эти акции могут быть обменены на другой объект имущества или использованы для погашения кредиторской задолженности. При этом цена их реализации обществом должна быть не ниже их номинальной стоимости, т. е. вполне возможно получение прибыли.
Таким образом, неформальный подход к понятию «экономическая выгода» вызывает вопрос, почему собственные акции, выкупленные у акционеров, не отнесены к финансовым вложениям. Автор считает, что применение двух разных подходов одновременно в рамках одного и того же документа в корне неверно, поэтому проблема отнесения к финансовым вложениям беспроцентного и «бездисконтного» векселя остается.
Пунктом 3 ПБУ 19/02 к финансовым вложениям отнесены депозитные вклады в кредитных организациях и дебиторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования. Согласно Инструкции по применению действующего плана счетов информация о нали-
чии и движении средств, вложенных организацией в банковские и другие вклады, учитывается не на счете финансовых вложений, а на субсчете 3 «Депозитные счета» счета 55 «Специальные счета в банках».
При этом согласно действовавшему до 01.01.2003 приказу Минфина России № 2 в таком же порядке учитывались и депозитные сертификаты, являющиеся согласно ст. 143 ГК РФ ценной бумагой. В ПБУ 19/02 в отличие от ранее действовавшего приказа Минфина России № 2 отчетливее обоснован порядок отнесения векселей третьих лиц, полученных в качестве оплаты реализованных товаров (работ, услуг) к финансовым вложениям. Не считаются финансовыми вложениями векселя, выданные организацией-векселедателем организации-продавцу при расчетах за проданные товары, продукцию, выполненные работы, оказанные услуги. Следовательно, все другие векселя могут быть приняты к учету как финансовые вложения.
Порядок формирования первоначальной стоимости финансовых вложений, приобретенных за плату, регулируется п. 10 ПБУ 19/02, в связи с чем необходимо отметить следующее:
• во-первых, НДС и иные возмещаемые налоги включаются в стоимость актива лишь в случаях, предусмотренных законодательством о налогах и сборах. В то же время в ПБУ 5/01, ПБУ 6/01, ПБУ 14/2000 не содержится указаний именно на налоговое законодательство. В случае с НДС перечень таких ситуаций содержится в п. 2 ст. 170 Налогового кодекса Российской Федерации (НК РФ). При этом в стоимость финансовых вложений может включаться как «входящий» НДС по услугам, связанным с приобретением финансовых вложений, и «восстанавливаемый» (на основании п. 3 ст. 170 НК РФ) НДС по товарам, работам, услугам при оплате ими финансовых вложений;
• во-вторых, при приобретении финансовых вложений за счет заемных средств затраты по полученным кредитам и займам учитываются в соответствии с ПБУ 10/99 «Расходы организации» и ПБУ 15/01 «Учет займов и кредитов и затрат по их обслуживанию». Это означает, что проценты, начисленные до постановки финансового актива на учет, включаются в первоначальную стоимость актива
(п. 15 ПБУ 15/01), начисленные после — в состав операционных расходов (п. 11 ПБУ 10/99 и п. 14 ПБУ 15/01). Согласно ПБУ 15/01 включение в текущие расходы затрат по займам и кредитам осуществляется в сумме причитающихся платежей в соответствии с заключенными организацией договорами займа и кредитными договорами. Не имеет значения, в какой форме и когда фактически производятся указанные платежи. Начисление процентов по полученным займам и кредитам организация производит в соответствии с порядком, установленным в договоре займа и (или) кредитном договоре. Задолженность по полученным займам и кредитам показывается с учетом причитающихся на конец отчетного периода к уплате процентов согласно условиям договора. По мнению автора, ссылка во всех перечисленных случаях «на условия договора» может означать лишь предусмотренную условиями договора процентную ставку, следовательно, проценты, часть которых войдет в первоначальную стоимость финансовых вложений, начисляются равномерно в течение всего срока действия договора.
По условиям договора о приобретении активов цена может быть выражена в условных денежных единицах. Нередко рублевый эквивалент денежных единиц определяется на дату оплаты, поэтому при авансовых платежах суммовой разницы не возникает. Суммовые разницы, влияющие на фактическую стоимость финансовых вложений до момента принятия их к учету (п. 10 ПБУ 19/02), могут формироваться только в связи с их оплатой до оказанного момента фактически оказанных информационных и консультационных услуг. Посреднические услуги, как правило, считаются оказанными уже после приобретения финансового вложения.
В ряде случаев суммы, оплаченные за такие услуги, и другие необходимые затраты, связанные с приобретением финансовых вложений в виде ценных бумаг, несущественны по сравнению со стоимостью, уплачиваемой в соответствии с договором продавцу. Считается, что такие расходы можно признать прочими операционными расходами организациями в том отчетном периоде, в котором ценные бумаги были приняты к бухгалтерскому учету. Как рекомендацию необходимо отметить позицию организации, которая захочет воспользоваться данной возможностью — в учет-
ной политике следует определить критерии несущественности .
С вступлением в силу ПБУ 19/02 была поставлена точка в споре о том, по какой стоимости отражается в бухгалтерском учете инвестора вклад в уставный капитал или в совместную деятельность, оплаченный неденежными средствами. Предлагались следующие варианты: отражать вклад в сумме фактических затрат (по балансовой стоимости вносимого в уставный капитал имущества); или же принимать к учету стоимость этого имущества в оценке учредителей (товарищей), равной номинальной стоимости полученных за него акций (долей). В соответствии с п. 12 ПБУ 19/02 первоначальной стоимостью считаются финансовые вложения, внесенные в счет вклада в уставный (складочный) капитал организации, если иное не предусмотрено законодательством РФ.
По мнению автора, к решению вопроса об оценке этого имущества возможны два подхода:
1. Традиционный подход, основанный на концепции исторической стоимости активов и не учитывающий требований ПБУ 9/99 «Доходы организации». При использовании этого подхода стоимость имущества, приобретенного за плату, складывается из суммы фактических расходов на его приобретение (п. 1 ст. 1 Федерального закона от 21.11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете»). Применительно к финансовым вложениям приведенная норма выражается следующей формулой: финансовые вложения принимаются к учету в сумме фактических затрат для инвестора (п. 44 «Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации», утвержденного приказом Минфина России от 29.07.1998 № 34н).
С точки зрения концепции исторической стоимости затраты инвестора на оплату вклада в уставный капитал неденежными средствами равны покупной (остаточной) стоимости передаваемого имущества. Это указывает на жесткую однозначную зависимость оценки стоимости получаемого имущества от стоимости выбывающего. Следовательно, при отсутствии затрат на передачу имущества дебетовые и кредитовые обороты по счету 90 «Продажи» и/или 91 «Прочие доходы и расходы» равны между собой и финансовый результат отсутствует.
2. Второй подход учитывает требования ПБУ 9/99 «Доходы организации», который заключа-
ется в следующем: при оплате взноса в уставный капитал инвестор получает от общества некий вид имущества — имущественные права. Следовательно, оплата взноса в уставный капитал неденежными средствами является операцией, при которой доход инвестора также имеет неденежную форму, т. е. обе стороны — и инвестор, и получающая инвестиционный взнос организация исполняют свои обязательства по данной сделке в неденежной форме.
Порядок оценки дохода, получаемого по договорам, предусматривающим исполнение обязательств (оплату) неденежными средствами, в том числе, по мнению автора, в связи с участием в уставных капиталах других организаций, установлен п. 6.3 ПБУ 9/99. Данный пункт указывает на то, что величина поступления и/или дебиторской задолженности по договорам, предусматривающим исполнение обязательств (оплату) неденежными средствами, принимается к бухгалтерскому учету по стоимости товаров (ценностей), полученных или подлежащих получению организацией, и устанавливается исходя из цены, по которой в сравнимых обстоятельствах обычно организация определяет стоимость аналогичных товаров (ценностей). Таким образом, оценка дохода в виде стоимости получаемого имущества не зависит от стоимости выбывающего имущества. Но поскольку в рыночной экономике предполагается равенство рыночных ценностей приобретаемого и передаваемого имущества, получается, что стоимость приобретаемого имущества будет равна рыночной стоимости передаваемого имущества. Иными словами, ПБУ 9/99, по сути, модифицирует понятие фактических затрат, в соответствии с которыми согласно Закону «О бухгалтерском учете» должна оцениваться стоимость приобретаемого за плату имущества.
Таким образом, на первый план вместо концепции исторической стоимости выдвигается концепция справедливой стоимости, дающая пользователям бухгалтерской отчетности более точное представление об имущественном состоянии и результатах хозяйственной деятельности организации.
Если применить установленный ПБУ 9/99 порядок к оценке стоимости имущества (акций), полученных в результате оплаты их неденежными средствами, то стоимость акций или стоимостная величина соответствующей деби-
торской задолженности будет определяться обычной ценой приобретения акций на рынке в момент учреждения общества. Эта цена равна установленной обществом цене размещения акций, в общем случае идентичной их номинальной стоимости.
Применительно к финансовым вложениям сумма фактических затрат для инвестора будет равна не традиционно понимаемой стоимости приобретения (остаточной стоимости) имущества, передаваемого в оплату взноса в уставный капитал, а сумме денежных средств, необходимых для приобретения этого взноса на рынке.
При следовании ПБУ 9/99 оценка имущества, передаваемого в уставный капитал по стоимости, отличающейся от балансовой, неизбежно приводит к появлению в бухгалтерском учете передающей стороны положительного или отрицательного финансового результата. Экономический источник данного дохода (убытка) — иная, чем балансовая оценка актива. Экономическая суть данного финансового результата заключается в получении большего (меньшего) объема имущественных прав по сравнению с тем, как если бы оценка вносимого в уставный капитал имущества совпадала с его балансовой стоимостью. В целях бухгалтерского учета рассматриваемый доход (расход) следует квалифицировать как операционный, связанный с участием в уставных вкладах организаций. Норма, содержащаяся в п. 16 ПБУ 19/02, устанавливает, что первоначальная стоимость финансовых вложений, стоимость которых при приобретении определена в иностранной валюте, переводится в рубли путем пересчета иностранной валюты по курсу Центрального банка Российской Федерации (ЦБ РФ), действующему на дату их принятия к бухгалтерскому учету. При этом пересчитываться должна, по мнению автора, также и стоимость оплаченных в валюте услуг, связанных с приобретением финансовых вложений и входящих в их первоначальную стоимость.
В соответствии с п. 17 ПБУ 19/02 ценные бумаги, не принадлежащие организации на праве собственности, хозяйственного ведения или оперативного управления, но находящиеся в ее пользовании или распоряжении в соответствии с условиями договора, принимаются к бухгалтерскому учету в оценке, предусмотренной в договоре. Автор считает, что если бы в довершение к
сказанному имелось указание на то, что указанные ценные бумаги принимаются не просто к бухгалтерскому учету, а к учету на балансовых счетах самой организации — это означало бы модернизацию российской концепции имущественной обособленности и бухгалтерского баланса, на котором до сих пор учитывалось только имущество, принадлежащее организации на основе одного из вещных прав (за исключением возможности учета полученного в лизинг имущества на балансе лизингополучателя). В нынешней формулировке под бухгалтерским учетом может пониматься учет на забалансовых счетах или учет на отдельном балансе доверительного управления.
В ПБУ 19/02 прописана обязательность постоянного уточнения первоначальной стоимости финансовых вложений:
• вложений, по которым можно определить их текущую рыночную стоимость в установленном порядке;
• финансовых вложений, по которым их текущая рыночная стоимость не определяется. Основное различие этих механизмов состоит в следующем:
• по первой группе вложений уточнение стоимости производится путем переоценки. При этом изменяется их стоимость, отражаемая как в бухгалтерском учете, так и в бухгалтерском балансе;
• по второй группе вложений уточнение стоимости производится путем резервирования. При этом учетная стоимость не изменяется, а стоимость, отражаемая в бухгалтерской отчетности, уменьшается на сумму созданного резерва.
При рассмотрении вопроса о выбытии финансовых вложений необходимо отметить, что актив, принятый к бухгалтерскому учету в качестве финансовых вложений, по которому не определяется текущая рыночная стоимость, при выбытии оценивается одним из следующих способов:
• по первоначальной стоимости каждой единицы бухгалтерского учета финансовых вложений;
• по средней первоначальной стоимости;
• по первоначальной стоимости первых по времени приобретения финансовых вложений (способ ФИФО).
Стоимость выбывающих финансовых вложений, по которым определяется текущая рыночная стоимость, устанавливается исходя из их последней оценки.
Сопоставление ПБУ 19/02 с МСФО показывает, что этот путь не будет коротким. ПБУ 19/02 ориентировано, прежде всего, на непрофессиональных участников финансовых рынков, в том числе и рынка ценных бумаг, поэтому реализованная им степень приближения к МСФО в значительной мере определялась соответствием современному уровню и формам активности непрофессиональных участников этих рынков.
Следует отметить, что с изданием ПБУ 19/02 нормативное регулирование бухгалтерского учета финансовых вложений не завершено. Если исходить из п. 7 ПБУ 19/02 должен быть издан нормативный документ, устанавливающий особенности оценки и дополнительные правила раскрытия в бухгалтерской отчетности информации о финансовых вложениях в зависимые хозяйственные общества.
