CC BY
32
Рассмотрены особенности формирования страховыми компаниями инвестиционных ресурсов и приоритеты страховщиков при размещении страховых резервов. Установлено, что безопасность инвестиционной деятельности отечественных страховых компаний сегодня в значительной степени зависит от государственной страховой политики в этой сфере, а также определяется такими основными составляющими как качество научно-практических исследований в области инвестиционной деятельности страховых компаний и финансового менеджмента страховщиков, квалификация кадров в сфере инвестирования, доступность и полнота аналитической информации о рынках и потенциальных объектах инвестирования, эффективность функционирования всего финансового рынка.
Ключевые слова: инвестиционная деятельность страховщика, инвестиционные ресурсы страховых компаний, страховые резервы, безопасность инвестиционных вложений.
Zhabynets' O.Yo. The formation of investment resources of insurance companies and questions of the security of their investment activity
It's lighted the specific features of the formation of insurance companies investment resources and priorities of insurers when placing the insurance reserves. Determined that the safety of investment activities of domestic insurance companies today largely depends on the state insurance policy in this area and is determined by such basic components as the quality of scientific and practical research on investment of insurance companies, qualification of staff in the field of investment, availability and completeness of analytical information on markets and potential investment objects, the efficiency of all financial markets.
Keywords: investment activity of the insurer, investment funds of insurance companies, insurance reserves, a security of investments.
УДК 339.133 Доц. В.В. Вертель, канд. екон. наук - Державний економжо-
технологiчний ушверситет транспорту, м. КиОв
ТЕОРЕТИЧН1 П1ДХОДИ ДО ОЦ1НЮВАННЯ ПОПИТУ НА ЗАЛ1ЗНИЧН1 ПАСАЖИРСЬК1 ПЕРЕВЕЗЕННЯ
Потреба населення в перевезеннях пов'язана як з виробничою дiяльнiстю, так i з культурно-побутовою необхщшстю. Для дослщження характеристик ринку паса-жирських перевезень необхщно мати шформащю стосовно попиту на транспорта послуги. Наведено характеристику основних методiв оцшювання попиту на паса-жирсьга перевезення залiзницями, виявлено 1'х переваги та недолжи. Проаналiзовано необхщш елементи для виникнення попиту на пасажирсьга перевезення залiзничним транспортом. Схематично зображено процес формування попиту та фактори впливу на його величину.
Ключовг слова: пасажирсьга перевезення залiзницями, попит на перевезення, елементи виникнення попиту, фактори впливу на величину попиту, процес форму-вання попиту.
Постановка проблеми. Пасажирсью перевезення займають особливе мюце в робст транспорту. Це обумовлено 1х високим сощально-економ1чним значенням у житп сустльства 1 виконанням одше! з найважливших гарантш держави. - Свободи пересування. Потреба населення в перевезеннях пов'язана як з виробничою д1яльнютю (по'здки до мюця роботи 1 у вщрядження), так 1 з культурно-побутовою необхщшстю (по'здки на вщпочинок, туризм 1 екскурсп).
Кожна людина мае потребу в перемщенш. I якщо вона не може дюта-тися до пункту призначення тшки - виникае потреба у перевезенш. Досль
Нацюнальний лкотехшчний унiверситет УкраУни
дження основних характеристик ринку починаегься з попиту. Це пов'язано з тим, що попит (порiвняно з пропозицieю) е бiльш мобiльним параметром ринку, внаслщок чого ринковий механiзм значно частше рухаеться пiд впли-вом змши саме попиту, що пояснюе актуальнють обрано! теми дослiдження.
Анал1з останшх досл1джень та публ1кац1й. Поняття попиту (платос-проможного попиту) ввiв у наукову лексику Томас Роберт Мальтус [5] з метою розмежування бажань володгга певними благами i можливютю !х прид-бати. Дослщженням попиту займаеться багато вчених i сьогоднi. Зокрема Г.Н. Дробишев та В.В. Герасимова [2] виявили фактори, що впливають на величину попиту. М.М. Федорець [4] обгрунтував сукупшсть можливих варiан-тiв, що впливають на вибiр споживача. Д. О. Власенко [1] вперше звернув увагу на дослiдження особливостей попиту на транспортш послуги. Невирь шеними залишились питання оцiнки величини попиту на пасажирсью пере-везення залiзницями.
Метою роботи е проведення порiвняльноl характеристики юнуючих методiв оцiнки попиту на пасажирсью перевезення залiзницями, структуриза-щя процесу виникнення попиту та факторiв впливу на його величину. Окре-мо розглядаються необхiднi елементи для виникнення попиту на залiзничнi пасажирсью перевезення.
Виклад основного матер1алу. Попит на пасажирсью перевезення за-лiзницями е впливом потенцiйного пасажира на залiзницi, який мае на мел здiйснити перевезення для задоволення потреби у перемщенш. Попит у за-лiзничних пасажирських перевезеннях не е потребою, осюльки потреба у пе-ремiщеннi виникае до попиту i може бути задоволена без попиту.
Необхщш елементи виникнення попиту в залiзничних пасажирських перевезеннях такi:
• наявшстъ потреби у перемщенш та необхщтстъ !! задовольнити протягом певного пром1жку часу;
• ввдсутшсть можливосп задовольнити потребу в перемщенш власними силами та за допомогою шших видш транспорту;
• наявшсть необхщних засобш для задоволення ще! потреби.
Лише за наявностi вшх трьох елементiв виникае вплив потенцшного пасажира на залiзницю з метою задоволення потреби у залiзничному переве-зеннi. Поведiнка залiзницi на ринку пасажирських перевезень прямим чином залежить вщ форми криво! попиту на залiзничнi перевезення. Зазвичай, в роз-порядженнi керiвництва наявна неповна шформащя стосовно криво! попиту, а лише фрагменти окремих промiжкiв криво! попиту. Тому виникае необхвд-нiсть ощнювання попиту в залiзничних пасажирських перевезеннях.
Загалом, цiна i попит у залiзничних пасажирських перевезеннях зна-ходяться в оберненш залежностi, тобто зi збiльшенням цiни попит спадае i навпаки. Однак характер цього зв'язку рiзний для рiзних типiв залiзничних перевезень, осюльки пiдвищення цiни на деяк з них може сприйматися як значне покращення якосп обслуговування i призводитиме до збiльшення попиту. Таке зростання мае певну межу, тсля яко! починаеться спад.
Коливання попиту притаманш практично вам видам транспортних послуг. Методолопчш передумови його вивчення полягають в тому, що попит е величина, що змшюеться в чаш тд впливом таких факторiв [2, с. 31]:
• соцiальио-демографiчиих (передусiм збiльшеиия тривалостi вшьного часу населения (скорочеиия робочого часу, збшьшеиия тривалостi щорiчиих вщ-пусток), що в поеднаит з тдвищеииям рiвия життя населения озиачае прип-лив иових потеицшиих клiеитiв у сферу послуг; також демографiчиi чинни-ки, що стосуються чисельиостi населения, розмщення його по окремих кра-!нах та регiоиах, статевовжово! структури, сiмейиого стаиу та складу имей);
• економiчних, вплив яких обумовлеио тим, що мiж теидеицiями розвитку сфери послуг та екоиомжи спостер^аеться тiсиа взаемозалежнiсть;
• сезоииих, за яких попит залежить вiд пори року, дшв тижня, годии тощо;
• психологiчиих, за яких бшьшгсть покупцiв послуг ие дотримуються суворо! рацiоиальиостi в процесi !х придбання; фактичио, вибiр споживача визиа-чаеться сукупшстю можливих варiаитiв, якi можуть бути раижироваиi зпдно з !х селективиiстю [4, с. 20].
Специфжа динамiки платоспроможного попиту на транспорты послу -ги обумовлена такими особливостями: невщчутнють, несхороннiсть, невщ-дiльнiсть вщ джерела, непостiйнiсть якостi. Коливання попиту в пасажирсь-ких перевезениях притаманш практично вам видам транспортних послуг i за-лежать вiд соцiально-демографiчних, економiчних, сезонних i психологiчних факторiв. Тобто змiнi попиту властивi закономiрностi, якiсний аналiз яких дае змогу диференцiювати обсяг i структуру споживання населениям окремих ви-дiв послуг iз пасажирських перевезень. Окрiм впливу на величину попиту рiз-них факторiв, попит завжди характеризуеться еластичнютю, що пов'язана з щ-ною, якютю, сервiсним обслуговуванням. Потенцiйна мютюсть ринку може зростати завдяки зростанню економжи, доходу населения, зменшенню подат-кового тиску. Особливостi функцiонування транспорту обумовлюються тим, що транспорт, з одного боку, е частиною шфраструктури ринку, реалiзуючи обмш товарами та надаючи послуги його учасникам, а з шшого (як суб'ект ринку) - продае сво! послуги, перемiщуючи товари та пасажирiв.
Залiзничний транспорт Укра!ни - четвертий у свт пiсля Росil, США та Канади. Однак потреби в перевезеннях пасажирiв задовольняються непов-нiстю i з невщповщною якiстю. Залiзничний транспорт працюе на межi мож-ливостей, оскшьки не створенi достатнi резерви пропускних, провiзних i пе-реробних потужностей, а виробнича база фiзично й морально застарша. За-лiзницi насамперед не спроможш повнiстю задовольнити потреби у пасажирських перевезеннях через вщсутшсть належного прогнозування пасажи-ропотоку за певними напрямами. Специфiка залiзничних пасажирських перевезень в Укра!ш полягае у тому, що майже 48 % пасажирооб^ становлять перевезення в примюькому сполученнi, при цьому витрати на !х забезпечення покриваються тшьки на 15 %. У загальнш сумi збиткiв вiд пасажирських перевезень збитки вщ примюьких становлять 57 % [3].
На рисунку наведено процес формування попиту на пасажирсью перевезення залiзницями.
Нащомальмий лкотехшчний унiверситет Укршми
Рис. Процес формування попиту на пасажирсьт перевезення залЬницями
Як видно з рисунку, причини, що викликають попит, не впливають на його величину, а фактори впливу на попит у з^зничних пасажирських пере-везеннях можуть його збшьшувати на величину А або зменшувати залежно вiд значення параметрiв. Визначення значення величини А дасть змогу впли-вати на значення параметрiв, якi призводять до ютотних змiн величини попиту на перевезення. Попит на бшьшють пасажирських транспортних послуг характеризуемся нестабшьшстю, тому достовiрний прогноз попиту на транспорты послуги е одним з основних факторiв устшно! дiяльностi транспортного пiдприемства на ринку.
Попит на iснуючi залiзничнi перевезення дослщжують на основi ш-формаци щодо його величини при рiзному рiвнi цiн. Адекватнiсть оцiнки попиту i встановлення оптимально! цiни значною мiрою визначаеться рiвнем розвитку маркетингу на тдприемствь Аналiз попиту дае можливють визна-чити максимально можливу цiну на залiзничнi пасажирськ перевезення. Та-кож для ощнки попиту необхiдно враховувати його чутливють до змiни цiни.
До основних методiв оцiнки попиту в залiзничних пасажирських пере-везеннях вiдносять: зв^но-статистичний, таблично-опитувальний, розрахун-ково-табличний, талонний, анкетний. Звггно-статистичний метод базуеться на кшькосп проданих квиткiв. На залiзничному транспорт наявнi такi форми статистично! звггностг ЦО- 22, ЦО-23, ЦО-24, ЦО-26, ЦО-27. Вiдомостi щодо кшькосп проданих про!зних документiв дають змогу визначити кшьюсть перевезених пасажирiв за напрямком, коливання пасажиропотоюв на рiзних дiлянках та напрямках. Звiтно-статистичний метод застосовують пiд час ана-лiзу виторгу вiд перевезення пасажирiв за маршрутом за кшьюстю проданих про!зних документiв. Це дае змогу виявити кшьюсть перевезених за маршрутом пасажирiв, коливання кiлькостi перевезених пасажирiв за напрямками, годинами, днями тижня.
Таблично-опитувальний метод виконують облжовщ, що знаходяться безпосередньо у поlздi поруч iз пасажирами. Цей метод дае змогу проводити тдрахунок пасажирiв, а також додатково отримати вщомосп стосовно юль-косп перевезених пасажирiв мiж окремими пунктами, вщомосл стосовно !х пересадки на шший вид транспорту або маршрут, а також вщомосл стосовно вчасносп здiйснення перевезення. Пiд час проведения дослщження пасажиру задають питания стосовно юнцевого пункту слiдування, i його вщповщь за-носять у спещальну таблицю облiку. Отримана iнформацiя щентична даним талонного дослiдження.
Розрахунково-табличний метод базуеться на тдрахунку пасажирiв об-лiковцями, якi знаходяться на зупинкових пунктах, яю орiентовно визнача-ють пасажирооб^ основних зупинкових пунктiв шляхом шдрахунку юлькос-тi пасажирiв, яю увiйшли, вийшли та залишилися на вокзалi або станцп (через вщсутнють квиткiв, iншi причини).
Талонний метод дае змогу мати шформащю стосовно потужностi па-сажиропотоку за довжиною маршруту i часом, стосовно пасажирооб^ зупинкових пунктiв, населеносп рухомого складу тощо. Пiд час виконання цього методу пасажирам на входi видають, а на виходi вщбирають спецiальнi талони. Цей метод достатньо трудомюткий i коштовний. Також для проведения цього методу ощнки попиту необхщна попередня тдготовка i залучен-ня велико! юлькосп облiковцiв та контролерiв.
Табл. Порiвняльна характеристика методiв оцтки попиту _на пасажирсьт перевезення замзницями_
Метод Переваги Недолжи
Звпно-статис-тичиий дае змогу визначити кiлькiсть перевезених пасажирiв за иапрямком, коливаиия пасажи-ропотокiв иа рiзиих дiляиках та напрямках ие враховуе пiльгових катего-рш пасажирiв та перевезених за службовими посвщчениями
Таблично -опиту-вальний дае змогу отримати ввдомосп стосовио кiлькостi перевезених пасажирiв мiж окремими пунктами, стосовио !х пересадки иа iиший вид транспорту тощо зручио застосовувати лише иа дальшх перевезеииях
Розрахун-ково-таб-личний дае змогу у рiзних розрiзах пiдраховувати кiлькiсть пасажирiв, яю увiйшли, вийшли та залишилися иа вокзалi або стаицп через ввдсуттсть квиткiв, iншi причин неможливо виявити розподiл перевезеиь пасажирiв за зупииками
Талоииий дае змогу отримати шформацто стосовио по-тужносп пасажиропотоку за довжиною маршруту i часом, стосовио пасажирообiгу зупинкових пункттв, иаселеиосп рухомого складу тощо трудомiсткий i коштовний, потребуе залучеиия i тдго-товку велико! кшькост об-лiковцiв та контролерiв
Аикетиий дае змогу виявити пасажиропотоки ие лише залiзничним, а й шшими видами транспорту, виявити потребу населения в перевезены за рiзними иапрямками складиiсть оброблеиия аикет
Анкетний метод е найбшьш продуктивним, тому що вш дае змогу ви-явити пасажиропотоки не лише залiзничним, а й шшими видами транспорту. Для нього характерне суцшьне дослщжения i можливiсть встановлення потреби i перемiщення пасажирiв за напрямками. Цей метод заснований на за-
Нацюнальний лкотехшчний унiверситет УкраУни
повненш населенням, пасажирами й облжовцями спецiальних анкет стосовно здшснених перевезень залiзничним транспортом. Цей метод, на вщмшу вщ iнших, дае змогу отримати вщповда на широке коло запитань i виявити потребу населення в перевезенш за рiзними напрямками.
Використання зазначених методiв супроводжуеться такими складностями: необхщнють задiяти велику кшьюсть облжовщв, складностi з оброб-кою отриманих даних, вартiсть проведення подiбних дослiджень дуже висо-ка. Порiвняльну характеристику методiв оцiнки попиту на пасажирсью перевезення залiзницями наведено в таблищ.
Висновки. Проведення дослщження пасажиропотоку дае рiзносто-ронню шформащю стосовно попиту на послуги залiзничного транспорту. Але ще1 шформацп недостатньо для побудови достовiрного прогнозу. Водно-час, це призводить до хибного прогнозування пасажиропотоку й основних показниюв дiяльностi пасажирського господарства.
Своечасне i достовiрне оцiнювання попиту в пасажирських залiзнич-них перевезеннях особливо актуальне у процесi реформування залiзничноl галузi, тому що лише достовiрний прогноз обсягiв пасажиропотоку може за-лучити iнвесторiв для оновлення рухомого складу, також дасть змогу плану-вати побудову нових маршрута, оптимiзувати кiлькiсть i структуру пасажирських потяпв за напрямками, розклад руху тощо.
Л1тература
1. Власенко Д.О. Теоретико-методичш тдходи до визначення особливостей маркетингу транспортних послуг / Д.О. Власенко // Проблеми системного шдходу в економщг [Електрон-ний ресурс]. - Доступний з http://www.nbuv.gov.ua/e-journals/PSPE/2010_4/.
2. Дробышев Г.Н. Институциональный механизм регулирования рынка бытовых услуг как экономической системы : монография / Г.Н. Дробышев, В.В. Герасимова. - Тамбов : Изд-во Тамбовского ГТУ. - 2004. - 112 с.
3. Макаренко М.В. Трансформащя економжи та транспорт Укра1ни / М.В. Макаренко, М.Ю. Цветов, О.В. Левченко та ш.. - К. : Вид-во ДЕТУТ. - 2012. - 180 с.
4. Федорец М.Н. Маркетинговые исследования и анализ потребителя рынка услуг / М.Н. Федорец // Маркетинг в России и за рубежом. - 2002. - № 6. - С. 16-22.
5. Фокин Н.И., Фокин П.Н. Экономический словарь / Н.И. Фокин, П.Н. Фокин. [Электронный ресурс]. - Доступный с http://www.dictionary-economics.ru/art-59.
Вертель В.В. Теоретические подходы к оценке спроса на железнодорожные пассажирские перевозки
Потребность населения в перевозках связана как с производственной деятельностью, так и с культурно-бытовой необходимостью. Для исследования характеристик рынка пассажирских перевозок необходимо иметь информацию относительно спроса на транспортные услуги. Приведена характеристика основных методов оценки спроса на пассажирские перевозки железными дорогами, выявлены их преимущества и недостатки. Проанализированы необходимые элементы для возникновения спроса на пассажирские перевозки железнодорожным транспортом. Схематически изображен процесс формирования спроса и факторы влияния на его величину.
Ключевые слова: пассажирские перевозки железными дорогами, спрос на перевозки, элементы возникновения спроса, факторы влияния на величину спроса, процесс формирования спроса.
Vertel V. V. Theoretical approaches to assess the demand for passenger rail services
People need to transportation for industrial activity and for the cultural and everyday necessity. To study the characteristics of the travel market manager need information about demand for transport services. The article contains a description of the main methods of estimating demand for passenger railway transportation, identified their strengths and weaknesses. Analyze the necessary elements for the emergence of demand for passenger transport by railway. Schematically shows the process of creating demand and identify factors, which affecting its value.
Keywords: passenger railways, transport demand, the elements of demand, factors of influence on the quantity demand, the process of creating demand.
УДК330.332 Доц. О.С. Гирик, канд. екон. наук -
Лъвгвсъкий тститут банмвсъког справи УБС НБУ
ОЦ1НЮВАННЯ ШВЕСТИЩЙНО1 ПРИВАБЛИВОСТ1 УКРА1НИ
Розглянуто позицп Укра!ни у мiжнародних рейтингах свггових оргашзацш та шститупв, визначено взаемозалежшсть мiж рейтинговою оцшкою та швестицшною привабливютю.
Ключовг слова: швестицп, швестицшний ^мат, шоземш швестицп, швести-цшна привабливють, швестицшний рейтинг.
У сучасних умовах економiчного розвитку дедалi бшьшо! актуальнос-т набувае питання залучення шоземного катталу. Кошти шоземних швесто-рiв надають можливють державi розвиватись у всiх сферах сустльно-еконо-мГчно! дiяльностi та вирiшувати iснуючi проблеми. Ринок iнвестицiй, що ю-нуе в кра!ш сьогодш, неспроможний вирiшувати завдання формування необ-хiдних iнвестицiйних умов для тдвищення ефективностi довгострокового розвитку економiки. Необхщшсть створення в нацiональнiй економiцi спри-ятливих умов, для безперервностi вщтворювального процесу та структурних зрушень, висувае проблему генерування ресуршв i !х спрямування в реальний сектор економжи Укра!ни [7].
Чимало вiтчизняних вчених та науковщв у сво!х працях розглядають тi чи iншi аспекти швестицшно! дiяльностi Укра!ни, полiпшення 11 швести-цiйного клiмату тощо. Серед них варто видшити: С. Квашу, Л. Борщ, Б. Пог-рщука, В. Козловського, А. Гайдуцького, О. Рогача та ш. [2, 3, 7-9]. Впм, ди-намiчнiсть розвитку економiчноl системи та сукупнiсть зовшшшх та внут-рiшнiх факторiв зумовлюють необхщнють постiйного дослiдження iнвести-цшно! привабливостi Укра1ни та появи нових наукових розробок iз цiеl проблематики. Тенденцп в сферi шоземного швестування зумовленi як об'ектив-ними, так i суб'ективними чинниками. До об'ективних належать: попршення кон'юнктури на свггових товарних ринках та фшансових можливостей ТНК внаслiдок скорочення прибутюв та подорожчання кредитних ресурсiв, !х ба-жання максимально знизити зовшшш ризики для збереження свое! стшкосп в умовах кризи.
До суб'ективних можна вщнести: песимiстичнi прогнози потенцшних iнвесторiв щодо економiчноl та пол^ично! стабiльностi в Украlнi, здатностi влади завершити ринковГ реформи та забезпечити належш умови для ефек-тивного господарювання у довгостроковш перспективi, а також щодо пер-
