CC BY
12
ПРИЗНАНИЕ, ОЦЕНКА И РАСКРЫТИЕ ИНФОРМАЦИИ О ФИНАНСОВЫХ АКТИВАХ И ФИНАНСОВЫХ ОБЯЗАТЕЛЬСТВАХ БАНКОВ В СООТВЕТСТВИИ С МЕЖДУНАРОДНЫМИ
СТАНДАРТАМИ
А. В. Суворову
кандидат экономических наук МГТА
Отчетность банка, подготовленная по Международным стандартам финансовой отчетности (МФСО), содержит большой объем различной информации о его деятельности. Анализ отчетных данных позволяет получить четкое представление об общих направлениях деятельности, финансовом положении, а также об активах, обязательствах и перспективах развития банка.
Европейский совет придает большое значение унификации финансовой отчетности кредитных организаций. В документах Совета отмечается необходимость ускорения формирования внутреннего рынка финансовых услуг, и устанавливаются сроки для реализации планов мероприятий в сфере финансовых услуг и рискового капитала на период до 2005 года. Основными из этих документов являются "План мероприятий в сфере финансовых услуг" и Отчеты Комиссии по финансовым услугам и рисковому капиталу. В каждом документе предусматривается формирование емкого и ликвидного европейского фондового рынка в интересах как эмитентов, так и инвесторов. При этом в качестве одной из приоритетных задач рассматривается необходимость обеспечения большей сопоставимости финансовой отчетности кредитных учреждений различных стран как одного из факторов обеспечения стабильности европейского финансового рынка. Для выполнения поставленной задачи необходимы единые стандарты финансовой отчетности: прозрачные, понятные, обеспечивающие основу для соответствующей аудитор-
ской проверки и возможность эффективного контроля за их соблюдением.
В настоящее время рынки ценных бумаг в странах-членах ЕС характеризуются резкими изменениями и все большей степенью интеграции в связи с новыми технологиями, глобализацией и введением единой валюты - евро. Быстрое развитие информационных технологий и средств связи, в частности электронных торговых площадок, приводит к изменению условий заключения сделок и способов распространения информации. Кроме того, меняется сама система составления финансовой отчетности. Представление финансовой отчетности в Интернете облегчает доступ инвесторов к экономической информации, является объективной предпосылкой для соответствующего анализа и сопоставления этой информации. Инвесторы стремятся принимать решения, связанные с движением своих капиталов, на основе постоянно раскрываемой стандартизированной финансовой и нефинансовой информации. Финансовая отчетность играет важную роль в обеспечении прозрачности хозяйственной деятельности, предоставлении определенных гарантий инвесторам и достижении общей стабильности на рынке.
Быстрыми темпами развивается и сам процесс установления стандартов бухгалтерского учета, а участники рынка настаивают на их сближении, что повышает значение международной стандартизации в этой сфере и способствует более тесному сотрудничеству органов, устанавливающих национальные стандар-
ты. В недавно подготовленной Европейской комиссией "Новой стратегии бухгалтерского учета" основное внимание уделяется необходимости облегчения доступа европейских транснациональных компаний к международному рынку капитала посредством использования МСФО. Европейская комиссия положительно оценивает деятельность Комитета по международным стандартам финансовой отчетности (КМСФО) и Международной организации комиссий по ценным бумагам (МОКЦБ) в работе, направленной на создание единых стандартов финансовой отчетности, которые могли бы использоваться для прохождения процедуры листинга во всем мире. Уже завершена работа над основными стандартами, перечень которых в свое время был включен в соглашение, заключенное между КМСФО и МОКЦБ. В связи с этим МОКЦБ 17 мая 2000 года объявила о том, что она завершила оценку МСФО, и рекомендовала своим членам разрешить транснациональным ком-паниям-эмитентам использовать МСФО при составлении финансовой отчетности для размещения акций и прохождения процедуры листинга на международных фондовых биржах.
Следует отметить, что все более и более значительную роль международные стандарты играют в совершенствовании деятельности кредитных организаций. Не случайно в опубликованном 7 апреля 2000 года Базельским комитетом по надзору за банковской деятельностью Кратком аналитическом отчете о стандартах, разрабатываемых Комитетом по международным стандартам финансовой отчетности, были поддержаны усилия по гармонизации практики бухгалтерского учета во всем мире. Особое внимание в этом аналитическом отчете было уделено МСФО 39 "Финансовые инструменты: признание и оценка".
Этим международным стандартом установлены принципы признания, оценки и раскрытия информации о финансовых активах и финансовых обязательствах. Некоторые вопросы, затрагивающие сферу применения данного международного стандарта, уже рассматривались в других международных стандартах. Например, в МСФО 25 "Учет инвестиций" речь шла о признании и оценке стоимости долговых и долевых инвестиций, а также инвестиций, направляемых на приобретение земли и недвижимости, других материальных и нема-
териальных активов, используемых в качестве инвестиций. Однако МСФО 39 заменяет практически все положения МСФО 25 за исключением тех, которые касаются земли и зданий, а также других материальных и нематериальных активов, используемых в качестве инвестиций. Отметим, что в настоящее время КМСФО уже завершила разработку стандарта по такого рода инвестиционной собственности. МСФО 38 "Нематериальные активы" заменяет положения МСФО 25, касающиеся инвестиций в нематериальные активы.
Рассматриваемый тридцать девятый международный стандарт также дополняет положения по раскрытию информации, содержащиеся в МСФО 32 "Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации". Различные поправки к существующим Международным стандартам финансовой отчетности, представленные в заключительной части международного стандарта "Финансовые инструменты: признание и оценка", которые, как и сам стандарт, вступили в силу для финансового года, начавшегося после I января 2001 года. Они будут рассмотрены во второй части данной статьи. Более раннее применение стандарта и поправок разрешались только по состоянию на начало финансового года, который заканчивался после 15 марта 1999 года, то есть даты опубликования МСФО 39.
Несмотря на то, что некоторые вопросы, охватывающие сферу применения МСФО 39, уже рассматривались в других международных стандартах, данный является первым стандартом по признанию, оценке и раскрытию финансовых инструментов.
КМСФО совместно с Канадским институтом дипломированных бухгалтеров еще в 1989 году приступил к разработке всестороннего стандарта по признанию, оценке и раскрытию финансовых инструментов. Однако только в сентябре 1991 года Комитетом был опубликовал для комментариев проект положения по данному стандарту. Согласно установленному порядку разработки и принятия Международных стандартов финансовой отчетности, после повторного рассмотрения предложений, собранных на основе полученных обширных данных, новый проект был снова опубликован для комментариев в январе 1994 года. Проанализировав критические замечания по проекту будущего стандарта, а также происходя-
щие изменения в условиях использования финансовых инструментов и подходы некоторых государственных органов, устанавливающих национальные стандарты бухгалтерского учета, КМСФО принял решение разделить процесс разработки данного стандарта на этапы, начав с самого ответственного этапа - раскрытия информации и представления финансовой отчетности. Этот этап был завершен в марте 1995 года, когда Советом КМСФО был одобрен тридцать второй Международный стандарт финансовой отчетности (МСФО 32) "Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации".
Следует отметить, что в МСФО 32 речь шла об осуществляемой эмитентами классификации финансовых инструментов в качестве обязательства или капитала, а также классификации, относящихся к финансовым инструментам процентов, дивидендов, прибылей и убытков. Сюда было отнесено и разделение некоторых сложных инструментов на элементы обязательства и капитала. Кроме того, в данный стандарт были включены некоторые аспекты, связанные с зачетом финансовых активов и обязательств и раскрытием информации о финансовых инструментах.
Следующим этапом разработки стандарта по признанию, оценке и раскрытию финансовых инструментов явилось рассмотрение вопросов признания, прекращения признания ("отказа в признании"), оценки и учета при хеджировании. В этой связи в июле 1995 года КМСФО было достигнуто соглашение с Международной организацией комиссий по ценным бумагам, касающееся Рабочей программы по завершению разработки основного комплекса международных стандартов финансовой отчетности с целью более свободного перемещения международного капитала и получения информации о котировках акций со всех фондовых рынков земного шара. Эти основные стандарты, согласно упомянутому соглашению, включают в себя стандарты по признанию и оценке финансовых инструментов, забалансовым статьям, хеджированию и инвестициям. Следует отметить, что основные положения стандарта по раскрытию информации МСФО 32, хотя и включает в себя ряд положений упомянутого выше соглашения, сами по себе не выполняют обязательства КМСФО перед МОКЦБ, оговоренные этим соглашением.
Кроме того, в марте 1997 года Комитет по международным стандартам финансовой отчетности совместно с Канадским институтом дипломированных бухгалтеров был издан специальный документ "Бухгалтерский учет финансовых активов и финансовых обязательств", предназначенный для широкого обсуждения и комментариев изложенных в нем предложений. Комитетом по международным стандартам финансовой отчетности был проведен целый ряд специальных консультационных заседаний, как на национальном, так и на международном уровнях, на которых детально рассматривались предложения, содержащиеся в документе "Бухгалтерский учет финансовых активов и финансовых обязательств". Эти заседания и анализ поступивших замечаний и комментариев выявили целый ряд противоречий и сложностей, с которыми столкнулся КМСФО в процессе разработки данного стандарта. Так, например, несмотря на поддержку тезиса, выдвинутого в этом документе о том, что оценка всех финансовых активов и обязательств по справедливой стоимости необходима в целях устранения противоречий в информации, предоставляемой пользователям, применение данной концепции к некоторым видам финансовых активов и обязательств вызвало некоторые затруднения. Помимо этого, были выявлены и определенные трудности, связанные с перспективой включения нереализованной прибыли (в частности, по долгосрочным обязательствам), в доходы, как это было предложено в данном документе. К сожалению, устранение этих затруднений на национальном уровне до настоящего времени является проблематичным, хотя целый ряд органов, устанавливающих национальные стандарты, приступил к разработке проектов по совершенствованию национальных стандартов по различным аспектам признания и оценки финансовых инструментов. Однако ни в одной стране мира не оказалось действующих или находящихся в стадии разработки стандартов, аналогичных предложениям, содержащимся в документе "Бухгалтерский учет финансовых активов и финансовых обязательств".
Необходимость перехода на Международные стандарты финансовой отчетности обусловлена прежде всего возможностью использования их для принятия решений о предоставлении кредитов, привлечения инвестиций
из-за рубежа и получения рыночных котировок акций. Использование этих стандартов имеет крайне важное значение как для инвесторов, так и для самих хозяйствующих субъектов. Однако, как уже было сказано выше, несмотря на то, что финансовые инструменты получили широкое распространение во всем мире, лишь немногие страны в настоящий момент имеют свои национальные стандарты по признанию и оценке финансовых инструментов.
Поэтому в процессе разработки стандарта по признанию, оценке и раскрытию финансовых инструментов КМСФО принял решение об объединении усилий с органами, устанавливающими национальные стандарты, с целью совместной разработки будущего международного стандарта. В основу этого стандарта было решено положить документ "Бухгалтерский учет финансовых активов и финансовых обязательств", который следовало дополнить существующими и появляющимися в национальных стандартах лучшими наработками и результатами исследований.
Учитывая, что предложения, изложенные в документе "Бухгалтерский учет финансовых активов и финансовых обязательств", способны привести к кардинальным изменениям в традиционной практике бухгалтерского учета финансовых инструментов, Комитет по международным стандартам финансовой отчетности приступил к решению технических вопросов, которые также обсуждались в данном документе. Кроме того, КМСФО полагал, что для эффективного внедрения изложенных в документе положений потребуется целая программа по их доработке, апробированию в реальных условиях, подготовке методических рекомендаций и проведению обучения. КМСФО выразил готовность к сотрудничеству с органами, устанавливающими национальные стандарты во всем мире, в деле разработки стандарта по признанию, оценке и раскрытию финансовых инструментов в течение некого разумного периода времени, с тем чтобы максимально усовершенствовать отчетность по финансовым инструментам.
Затем, в июне 1998 года, Комитетом был предложен (после рассмотрения всех комментариев) проект Положения по будущему международному стандарту Е62. Для того чтобы выяснить мнения всех организаций - членов
КМСФО о проекте положения Е62, менеджером проекта было проведено более 20 семинаров по всему миру, а в специализированных журналах были опубликованы краткие выводы, содержащиеся в проекте Е62. Для того, чтобы у организаций-членов КМСФО было достаточно времени для изучения проекта положения по будущему международному стандарту Е62 и подготовки комментариев, этот проект был также помещен на сайте КМСФО в Интернете.
Спорные вопросы, возникавшие в процессе рассмотрения комментариев, обсуждались Подготовительным комитетом КМСФО с целью выработки рекомендаций, а затем самим КМСФО на заседаниях в ноябре и декабре 1998 года.
Мы подробно рассматриваем процесс разработки МСФО 39, чтобы подчеркнуть, что основной особенностью этого международного стандарта является более широкое применение справедливой стоимости при учете финансовых инструментов. Причем на всем протяжении разработки данного стандарта Совместная рабочая группа продолжала изучение возможности учета всех финансовых активов и обязательств по справедливой стоимости.
Данным стандартом была признана необходимость изменения существующей практики бухгалтерского учета с целью использования справедливой стоимости при учете:
• практически всех производных активов и обязательств (которые до этого времени часто вообще не признавались в учете, не говоря уже об их оценке по справедливой стоимости);
• всех долговых и долевых ценных бумаг, других финансовых активов, предназначенных для торговли (в международном стандарте МСФО 25 их разрешается отражать по меньшему из двух значений: фактическим затратам и рыночной стоимости, а также по справедливой стоимости);
• некоторых производных инструментов, встроенных в непроизводные инструменты (которые, как правило, вообще не признавались в учете), а также непроизводных финансовых инструментов, содержащих встроенные производные инструменты, которые невозможно с достаточной степенью достовер-
ности отделить от непроизводного инструмента (ранее такие инструменты, как правило, отражались по амортизированным затратам);
• непроизводных активов и обязательств, позиции по которым (отражаемые по справедливой стоимости), хеджируются при помощи производных инструментов (это связано с тем, что в настоящее время отсутствуют стандарты по учету при хеджировании, поэтому имеются значительные различия в существующей практике учета);
• инвестиций с фиксированным сроком погашения, которые кредитной организацией не отнесены к категории "удерживаемые до погашения" (в МСФО 25 их разрешается отражать по меньшему из двух значений: фактическим затратам и рыночной (справедливой) стоимости, которые чаще всего отражаются по фактическим затратам).
Кроме того, согласно стандарту по признанию, оценке и раскрытию финансовых инструментов, к трем видам финансовых активов, по-прежнему отражаемым по фактическим затратам, были отнесены:
• ссуды и дебиторская задолженность, предоставленные кредитной организацией;
• прочие инвестиции с фиксированным сроком погашения, которые кредитная организация намерена использовать до срока погашения;
• некотируемые долевые инструменты, справедливую стоимость которых невозможно определить с достаточной степенью достоверности (включая связанные с ними производные инструменты, расчеты по которым должны производиться путем поставки таких неко-тируемых долевых инструментов).
КМСФО в силу ряда причин было принято решение не требовать проведения оценки по справедливой стоимости в отношении ссуд, дебиторской задолженности и прочих инвестиций с фиксированным сроком погашения. Одна причина такого решения заключается в необходимости значительных изменений существующей учетной практики во многих странах. Другой причиной является то, что во многих секторах рынка имеется портфельная связь
между ссудами, дебиторской задолженностью, прочими инвестициями с фиксированным сроком погашения и обязательствами, которые согласно настоящему стандарту будут оцениваться по амортизированной первоначальной стоимости. Кроме того, многие специалисты в области бухгалтерского учета подвергают сомнению уместность справедливой стоимости для инвестиций с фиксированным сроком погашения, предназначенных для удержания до погашения.
Кроме того, Совместной рабочей группой были рассмотрены целесообразность и методы определения достоверной справедливой стоимости некотируемых долевых инструментов. В соответствии с МСФО 39 оценка большинства обязательств не проводится по справедливой стоимости, хотя все производные обязательства, предназначенные для торговли (кроме индексированных по отношению к некотируемому долевому инструменту, стоимость которого невозможно определить с достаточной степенью достоверности), оцениваются по справедливой стоимости. Оценка обязательств по справедливой стоимости явилась предметом дальнейших исследований, проводимых Совместной рабочей группой.
И наконец, в середине декабря 1998 года во Франкфурте состоялось заседание Правления КМСФО, которым завершился процесс разработки стандарта и на котором был официально утвержден Международный стандарт финансовой отчетности МСФО 39 "Финансовые инструменты: признание и оценка". Как уже говорилось, этот стандарт был первым международным стандартом, касающимся идентификации и измерения всех видов финансовых инструментов. Утверждением МСФО 39 Комитет по международным стандартам финансовой отчетности завершил последний крупный проект из Рабочей программы, согласованной в 1995 году с Международной организацией комиссий по ценным бумагам. Перед КМСФО была поставлена задача по созданию полного базового набора международных стандартов.
По мнению председателя КМСФО Стига Эневолдсена (Б^ ЕпеуоМзеп), утверждение последнего основного норматива из рабочей Программы организации МОКЦБ по базовым стандартам является событием исторической значимости для пользователей и составителей
финансовой отчетности. Это ведет к реальному прогрессу в бухгалтерском учете во всемирном масштабе.
События, которые сегодня происходят на мировых финансовых рынках, подтверждают необходимость в безотлагательном усовершенствовании бухгалтерского учета во всем мире. Создание базовых стандартов обеспечивает подобное усовершенствование. Такого рода нормативы становятся полноценной основой для ведения бухгалтерского учета, а это означает, что их применение приведет к прозрачности и сопоставимости отчетов и обеспечит получение всей необходимой информации.
Согласно МСФО 39, все финансовые активы и финансовые обязательства, в том числе все производные инструменты, должны учитываться по балансу. Первоначально их следует оценивать по себестоимости, то есть по справедливой стоимости возмещения, уплаченного или полученного при приобретении финансового актива или обязательства (с учетом прибылей и убытков при хеджировании).
После первоначального признания все финансовые активы следует переоценивать по справедливой стоимости, за исключением перечисленных ниже категорий, которые необходимо отражать по амортизированной себестоимости и анализировать на предмет неуклонного снижения их возмещаемой суммы:
• ссуды и требования, инициированные банком и не предназначенные для перепродажи;
• другие инвестиции с фиксированным сроком погашения, такие как долговые ценные бумаги и подлежащие обязательному выкупу привилегированные акции, которые банк удерживает и имеет возможность удерживать до погашения;
• финансовые активы, справедливую стоимость которых нельзя определить с достаточной степенью достоверности (к ним относятся некоторые долевые инструменты без рыночной котировки, а также связанные с ними производные инструменты, расчеты по которым должны производиться путем поставки таких некотируемых долевых инструментов).
После приобретения большинство финансовых обязательств следует оценивать по пер-
воначально отраженной стоимости за вычетом выплат основной суммы долга и амортизации. По справедливой стоимости следует переоценивать только производные инструменты и обязательства, предназначенные для перепродажи.
В отношении финансовых активов и обязательств, переоцениваемых по справедливой стоимости, у банка имеется одна из следующих альтернатив:
• всю корректировку относить на чистую прибыль или убыток за период;
• на счете чистой прибыли или убытка признавать только те изменения в справедливой стоимости, которые относятся к финансовым активам и обязательствам, предназначенным для перепродажи, а на счете капитала отражать изменения в стоимости неторговых инструментов вплоть до реализации финансового актива, при этом прибыль или убыток от реализации отражать на счете прибылей и убытков. Для данной цели производные инструменты всегда рассматриваются в качестве предназначенных для перепродажи, если только они не участвуют в хеджировании, удовлетворяющем требованиям учета при хеджировании.
В МСФО 39 также установлен порядок определения момента перехода к другой стороне контроля за финансовым активом или обязательством. В отношении финансовых активов переход контроля обычно признается, когда (а) цессионарий получает право продать или отдать актив в залог и (б) цедент не имеет права выкупить переданные активы, не считая тех случаев, когда данный актив свободно обращается на рынке или в момент выкупа цена выкупа является справедливой стоимостью. Что касается отказа от признания обязательств, то должник должен быть на законных основаниях освобожден от первичной ответственности за выполнение обязательства (или его части) либо в судебном порядке, либо самим кредитором. В случае, если часть финансового актива или обязательства реализуется или погашается, балансовая стоимость расщепляется исходя из относительной справедливой стоимости. Если установить справедливую стоимость не представляется возможным, то для признания йспользуется подход на основе возмещения себестоимости.
Для целей бухгалтерского учета хеджирования большой интерес представляет собой использование производного или (в некоторых случаях) непроизводного финансового инструмента для частичной или полной компенсации изменения справедливой стоимости или финансовых потоков хеджируемой статьи. Хеджируемой статьей может быть актив, обязательство, твердое поручение или предполагаемая будущая сделка, которая связана с риском изменения стоимости или будущих финансовых потоков. В учете при хеджировании результаты взаимопогашения симметрично учитываются на счете чистой прибыли или убытка.
Согласно МСФО 39 в ряде случаев допускается учет хеджирования при условии, что такое хеджирование действительно имеет место, его механизм определен достаточно четко и поддается оценке.
Данный стандарт применяется также и к страховым компаниям за исключением прав и обязанностей по договорам страхования. Кроме того, он применяется к производным инструментам, встроенным в договоры страхования. В настоящее время идет работа по отдельному проекту КМСФО, связанному с учетом для страховых компаний.
Появление МСФО 39 ознаменовало собой важную веху в бухгалтерском учете финансовых инструментов. Эта тема находилась в поле зрения КМСФО с 1989 года. Хотя различные национальные организации по разработке стандартов выпустили несколько нормативов, освещающих ряд аспектов ведения учета финансовых инструментов, МСФО 39 явился
первым стандартом, когда-либо выпущенным организацией-разработчиком, который охватывает все виды финансовых инструментов.
Несмотря на то, что стандарт МСФО 39 должен привести к значительному усовершенствованию учета финансовых инструментов, руководством КМСФО признается необходимость дальнейшей работы над стандартами. Руководящий совет участвует в деятельности Совместной рабочей группы, изучающей возможность установления справедливой стоимости всех видов финансовых активов и обязательств.
МСФО 39 входит в число базовых стандартов, которые дадут ведущим компаниям и кредитным организациям во всем мире возможность применять одни и те же правила ведения учета. Как заявил Стиг Эневолдсен, "это уникальная возможность приблизиться к появлению единого бухгалтерского языка".
В заключение следует отметить, что, если, с одной стороны, для анализа деятельности банка используется отчетность, составленная по МСФО, то имеет смысл тщательно проанализировать содержащуюся в ней информацию, с тем чтобы получить полное представление о финансовом положении банка. С другой стороны, если составляется отчетность по МСФО, то необходимо тщательно продумать, какую информацию следует раскрыть, с тем чтобы отчетность не только отвечала обязательным требованиям, но и давала четкое и правильное представление о деятельности банка. Международная финансовая отчетность, если она используется в полной мере, представляет собой жизненно важный инструмент деятельности кредитной организации.
