CC BY
19УДК 330.3
Голованова Виктория Сергеевна, студентка 4 курса экономического факультета, направления «Экономика» ФГБОУ ВПО «МГУ им. Н.П.Огарева»
ПРИМЕНЕНИЕ РЕЗУЛЬТАТОВ ФИНАНСОВОГО АНАЛИЗА ДЛЯ РАЗРАБОТКИ ФИНАНСОВОЙ СТРАТЕГИИ ПРЕДПРИЯТИЯ (НА ПРИМЕРЕ ООО СМК «РЕГИОН 13» г. САРАНСК)
Аннотация: В статье рассмотрена роль финансовой стратегии в развитии предприятия. Приведен финансовый анализ деятельности организации, результаты которого служат базой для разработки стратегии. Актуальность данной темы не вызывает сомнения, поскольку в современных условиях финансовая стратегия играет важную роль в развитии предприятия.
Ключевые слова: финансовая стратегия, финансовый анализ, показатели финансового состояния предприятия, оценка перспектив развития предприятия.
Annotation: The article considers the role of the financial strategy of the enterprise development. An analysis of the financial activities of the organization, the results of which serve as the basis for developing the strategy. The relevance of this topic is beyond doubt, as in the present conditions the financial strategy plays an important role in the development of the enterprise.
Key words: financial strategy, financial analysis, indicators of financial condition of the company, assessment of the prospects of the company
В современных условиях главной целью любого предприятия является увеличение собственного потенциала, развитие, поддержание и укрепление позиций выбранного бизнеса в сложных условиях на рынке. Для достижения данной цели предприятию необходимо определить стратегию развития. [5]
Для успешного развития предприятия необходимо хорошо спланировать финансовую стратегию, под которой понимается генеральный план действий по обеспечению фирмы денежными средствами. Ведь при их отсутствии на начальном этапе невозможно организовать прибыльный бизнес.
Финансовая стратегия предприятия охватывает все стороны его деятельности, включая оптимизацию основных и оборотных средств, распределение прибыли, ценовую политику, финансовую устойчивость и т.д.
Формирование и реализация финансовой стратегии как основы планирования деятельности предприятия базируются на использовании финансового анализа, бюджетирования, финансового контроля.
В условиях развития экономики возникает необходимость определения тенденций развития финансового состояния и перспективных финансовых возможностей предприятия. Разработка финансовой стратегии является частью общей стратегии экономического развития, поэтому она должна согласовываться с ее целями и направлениями.
ООО СМК "Регион 13" в Саранске - это молодая и быстроразвивающаяся компания, которая хорошо зарекомендовала себя на строительном рынке Мордовии.
Основные направления деятельности:
- проектирование, изготовление и монтаж ограждений из нержавеющей стали (лестницы, пандусы, балконы и другое);
-проектирование, изготовление и монтаж нестандартных металлоконструкций по желанию заказчиков;
- поставка нержавеющего металлопроката: трубы, листы, круг и другое.
Работы и услуги, оказываемые предприятием, характеризуются надежностью, оперативным выполнением и гарантированным качеством.
Заказчиками продукции ООО СМК «Регион 13» являются крупнейшие предприятия машиностроительной, приборостроительной и других отраслей промышленности, а также строительные организации.
В своей деятельности ООО СМК «Регион 13» преследует качественные и количественные цели. Качественные цели связаны с повышением эффективности деятельности для удовлетворения потребностей клиентов. Количественные цели проявляются в увеличении объема продаж, расширении видов оказываемых работ и услуг.
На данный момент предприятие расширяет рынок сбыта своей продукции. Наладились прочные деловые отношения в Москве, Нижнем Новгороде, Самаре, Абхазии и др.
В начале своей деятельности руководство ООО СМК «Регион 13» выбрало стратегию финансовой поддержки ускоренного роста, которая направлена на ускоренное возрастание потенциала формирования финансовых ресурсов предприятия.
Как уже было отмечено выше, что для разработки эффективной стратегии, необходимо провести финансовый анализ, а именно выявить насколько финансово устойчиво предприятие.
Под финансовым состоянием предприятия понимается способность предприятия финансировать свою деятельность; или это совокупность показателей, отражающих его способность погасить свои долговые обязательства. [1]
В ходе финансового анализа происходит:
- оценка динамики состава и структуры активов, их состояния и движения;
- оценка динамики состава и структуры источников собственного и заемного капитала, их состояния и движения;
- анализ показателей финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия, ликвидности активов его баланса.
Основными источниками информации для данного анализа являются отчетный бухгалтерский баланс, отчет о финансовых результатах, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета. [2]
В современных условиях возрастает значение финансовой устойчивости хозяйствующих субъектов, повышается самостоятельность предприятий и их экономическая ответственность. Все эти факторы увеличивают роль анализа финансового состояния предприятия.
Финансовую основу предприятия представляет сформированный им собственный капитал. На предприятии ООО СМК «Регион 13» собственный капитал складывается из уставного капитала и нераспределенной прибыли. Таким образом, величина собственного капитала в 2013 году составила 131 тыс.руб., а в 2014 - 198 тыс.руб.
На примере нашего предприятия произведем расчет основных финансово-экономических показателей (таблица 1). Данные для проведения анализа взяты из бухгалтерской (финансовой) отчетности ООО СМК «Регион 13». [4]
Таблица 1 - Анализ финансового состояния предприятия за 2013-201 гг.
Показатель Нормативное значение Прошлый год Отчетный год
Коэффициент соотношения собственного и заемного капитала <1 0,88 4,88
Коэффициент автономии >0,5 0,04 0,04
Коэффициент маневренности >0,5 -5,98 -2,61
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами >0,1 -0,29 -0,15
Собственные оборотные средства Положительное значение -783 -516
Коэффициент абсолютной ликвидности >0,2-0,7 0,05 0,004
Коэффициент быстрой ликвидности >0,8-1,0 0,40 0,35
Коэффициент текущей ликвидности >2,0-2,5 0,74 0,86
Коэффициент платежеспособности по текущим обязательствам <6 мес. 6,75 6,91
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств в отчетном году данный показатель превысил норму и составил 4,88, это свидетельствует о том, что предприятие достигает критической точки, т.е. ООО СМК «Регион 13» сильно зависимо от внешних финансовых источников.
Коэффициент автономии является наиболее общим показателем финансовой устойчивости предприятия. За данный период значение показателя меньше оптимального, поэтому ООО СМК «Регион 13» зависимо от заемных источников финансирования и имеет неустойчивое финансовое положение.
Коэффициент маневренности собственных источников в обоих периодах получается отрицательным, это свидетельствует о том, что ООО СМК «Регион 13» не в состоянии самостоятельно обеспечить формирование затрат и запасов, а значит, на предприятии нет достаточного капитала для того, чтобы сформировать не только необоротные, но и текущие активы.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами имеет отрицательное значение и свидетельствует о том, что все оборотные средства организации и, возможно, часть внеоборотных активов сформированы за счет заемных источников.
Величина собственных оборотных средств предприятия имеет отрицательное значение, т.е. предприятие испытывает недостаток собственных средств, т.е. мобильные активы ими не покрываются.
Коэффициент абсолютной ликвидности в прошлом году составил 0,05, а в отчетном периоде - 0,004, из этого следует, что предприятие неспособно погасить краткосрочную задолженность в ближайшее время в связи с отсутствием достаточного количества ликвидных активов.
Коэффициент быстрой ликвидности имеет значение ниже оптимального, в 2013 году он составлял 0,40, а в 2014г. - 0,35 - это означает, что задолженность предприятия настолько велика, что даже в случае погашения дебиторской задолженности она не будет покрыта.
Коэффициент текущей ликвидности. Данный показатель в прошлом году был равен 0,74, а в отчетном - 0,86. Из этого следует, что анализируемое предприятие не сможет погасить текущие обязательства.
Коэффициент платежеспособности по текущим обязательствам. Исходя из таблицы, мы видим, что в прошлом году предприятию требовалось 6,75 месяца для погашения своих обязательств, а в отчетном году - 6,91 месяца. Это говорит о том, что предприятию потребуется почти 7 месяцев для погашения своих обязательств, если на эти цели оно будет направлять всю выручку от продажи продукции.
Таким образом, можно сделать вывод о том, что предприятие ООО СМК «Регион 13» очень зависимо от внешних источников финансирования, имеет неустойчивое финансовое состояние. Для погашения своих обязательств предприятию потребуется почти 7 месяцев, если на эти цели предприятие направит всю свою выручку, значит, у предприятия не останется собственных средств или совсем в малом количестве, что ограничит рамки деятельности предприятия.
Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности текущих активов, т.е. их возможности преобразовываться в денежную форму или использоваться для уменьшения обязательств. [7]
Проведем анализ ликвидности баланса, чтобы узнать абсолютно ли ликвиден баланс ООО СМК «Регион 13».
Актив ч о и Предыдущий год Пассив ч о и Предыдущий год Платежный излишек (недостаток)
ё Отчетный год Предыдущи й год
Наиболее ликвидные активы А1 16 182 Наиболее срочные пассивы П1 3049 3623 -3033 -3441
Быстро-реализуемые активы А2 1394 1217 Краткосрочные пассивы П2 967 115 427 1102
Медленно-реализуемые активы А3 2090 1326 Долгосрочные пассивы П3 0 0 2090 1326
Трудно-реализуемые активы А4 714 914 Постоянные пассивы П4 198 131 516 783
Баланс 4214 3639 Баланс 4214 3639
Анализ ликвидности баланса показал, что предприятие имеет серьезные проблемы в степени покрытия своих обязательств. Так наиболее ликвидные активы меньше наиболее срочных обязательств и в связи с этим наблюдается недостаток денежных средств, который за отчетный период составил 3033 тыс.руб., а в прошлом периоде - 3441 тыс.руб. По остальным группам наблюдается излишек денежных средств. Рассмотрев, все условия абсолютной ликвидности, можно отметить, что ликвидность баланса недостаточна, как в отчетном, так и в прошлом периоде, так как не выполняются условия.
Исходя из проведенного анализа за 2013-2014гг., мы видим, что предприятие ООО СМК «Регион 13» сильно зависимо от внешних источников финансирования и не в состоянии самостоятельно обеспечить формирование затрат и запасов. Все оборотные средства сформированы за счет заемных источников. Ликвидность баланса недостаточна. Ресурсами для обеспечения финансирования собственных оборотных средств является краткосрочные кредиторская задолженность и займы. Потребуется почти 7 месяцев для того, чтобы погасить свои обязательства, если направлять на эти цели всю выручку от продажи.
В результате принятия нецелесообразных управленческих решений предприятие ухудшает свои финансовые показатели, т.е. снижает свою финансовую устойчивость, но при этом остается конкурентоспособным в рыночных условиях.
ООО СМК «Регион 13» является самостоятельным хозяйствующим субъектом, и соответственно, основная его цель - получение прибыли. Достигнуть этой цели можно лишь при оптимальной организации финансов, позволяющее укрепить его финансовое положение.
Таким образом, организация находится в тяжелом финансовом состоянии. Практически все финансово-экономические показатели предприятия снизились, платежеспособность низкая.
Эффективное управление финансово-хозяйственной деятельностью ООО СМК «Регион 13» возможно лишь при разработке новой финансовой стратегии и пересмотре стратегии развития в целом. [7]
Для разработки новой успешной финансовой развития ООО СМК «Регион 13» необходимо выполнить следующие задачи:
- занять лидирующие позиции на строительном рынке;
- увеличить объемы оказываем услуг и выполняемых работ;
- максимизировать прибыль предприятия;
- оптимизировать структуру капитала предприятия и обеспечить его финансовую устойчивость;
- обеспечить привлекательность бизнеса.
В рамках данных задач руководству ООО СМК «Регион 13» необходимо разработать план мероприятий направленных на улучшение благосостояния предприятия.
Для того чтобы занять лидирующие позиции на строительном рынке и обеспечить привлекательность бизнеса предприятию необходимо вести грамотную маркетинговую политику, увеличить объем оказываемых услуг и работ, расширить клиентскую базу, разработать акции для постоянных клиентов, наладить деловые связи с большим количеством городов и выйти на международный уровень.
Увеличению объема оказываемых услуг и выполняемых работ послужит расширение клиентской базы и видов работ и услуг, выход на новые рынки.
В рамках оптимизации структуры капитала предприятию необходимо нарастить реальный собственный капитал путем увеличения нераспределенной прибыли и резервов, увеличения Уставного капитала, подъема рентабельности с помощью контроля затрат.
На предприятии для максимизации прибыли должны проводиться следующие мероприятия: увеличить объемы реализации работ и услуг, улучшить качество продукции, расширить рынки продаж, сдача объектов основных средств в аренду, снизить себестоимость производимой продукции (выполняемых работ и оказываемых услуг).
Таким образом, ООО СМК «Регион 13» на данном этапе можно порекомендовать выбрать стратегию финансового обеспечения устойчивого роста предприятия, чтобы сбалансировать параметры финансово-экономических показателей и добиться необходимого уровня финансового состояния предприятия.
Библиографический список
1. Аверина О. И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности : учебник / Аверина О.И., Давыдова В.В., Лушенкова Н.И., Москалева Е.Г., Саранцева Е.Г., Горбунова Н.А., Лезина Е.Г., Меркулова И.Ф., Челмакина Л.А. / М. : Кнорус, 2012. 432 с.
2. Информационное обеспечение процесса управления эффективностью предприятия (на примере предприятий электротехнической промышленности Республики Мордовия) / Москалева Е. Г. диссертация на соискание ученой степени кандидата экономических наук / Саранск, 2001.
3. Колмыкова Е. С. Зарубежный опыт прогнозирования вероятности банкротства и возможности его использования в Российской практике / Москалева Е. Г., Колмыкова Е. С. // Экономика и социум. 2015. № 1-3 (14). С. 1311-1317.
4. Москалева Е. Г. Анализ зарубежного опыта прогнозирования вероятности банкротства и возможности его использования в Российской практике / Москалева Е. Г. // Системное управление. 2013. № 3 (20). С. 29.
5. Москалева Е. Г. Стратегический анализ в деятельности фирмы - функция и ее организация / Е. Г. Москалева // Системное управление. 2013. № 2 (19). С. 28.
6. Трифонова И. В. Оценка инвестиционной привлекательности промышленных предприятий Республики Мордовия (на примере ОАО «Биохимик») / Москалева Е. Г., Трифонова И. В. // Экономика и социум. 2015. № 1-3 (14). С. 1317-1321.
7. Чекалдаева Ю. А. Совершенствование финансовой стратегии бизнес - субъекта (на примере машиностроительного предприятия Республики Мордовия ОАО «Станкостроитель») / Москалева Е. Г., Чекалдаева Ю. А. // Экономика и социум. 2015. № 1-3 (14). С. 1328-1333.
