CC BY
65
Мухортов Д.В., Фролов А.О. ОЦЕНКА ВЛИЯНИЯ КРИЗИСА НА НЕФТЕГАЗОВУЮ ОТРАСЛЬ РФ
Аннотация. Статья посвящена оценке проявлений современного экономического кризиса и анализу его влияния на отраслевое развитие предприятий нефтегазовой отрасли. Сделан вывод о том, что принятые меры антикризисного характера позволяют отраслевому бизнесу успешно развиваться и в условиях кризиса.
Ключевые слова. Кризис, антикризисное управление, нефтегазовая отрасль, государственная поддержка бизнеса.
Mukhortov D.V., Frolov A.O.
ASSESSMENT OF THE MACROECONOMIC CRISIS IN THE OIL AND GAS INDUSTRY OF THE RUSSIAN FEDERATION
Abstract. The article is devoted to assessing the manifestations of the current economic crisis and analyzing its impact on the sectoral development of oil and gas enterprises. It is concluded that the anti-crisis measures taken allow the sectoral business to successfully develop even in a crisis.
Keywords. Crisis, crisis management, oil and gas industry, state business support.
Устойчивое, равномерное, поступательное развитие экономики, как показывает опыт последних лет и даже десятилетий, является скорее исключением, чем правилом [1, 2, 3, 4]. Если посмотреть на экономическую историю современной России, то выясняется, что с момента ее образования как суверенного государства после распада Советского Союза (что само по себе сопровождалось кризисом), кризисы в ее развитии были перманентными. В ряде случаев они носили отраслевой характер, но были и кризисы всеобъемлющие, общеэкономические, как это произошло в 1991-1992, 1998, 2008-2009, 2014-2015, 2020, 2022 годах.
Причины кризисов были разными, как экономическими, так и неэкономическими, и это не оказывало существенного влияния на их продолжительность и глубину, но всякий раз положительно воздействовало на качество как менеджмента компаний, так и государственного и муниципального управления [5, 6]. Ведь сам факт преодоления кризиса и дальнейшее посткризисное восстановление уже свидетельствует о том, что система управления сумела нейтрализовать его негативные проявления и последствия [7]. Нарабатывались новые практики управления, в том числе они получали институциональное закрепление, трансформировалась структура экономической активности, приходило понимание необходимости новых компетенций управленцев.
В современный период российская экономика переживает очередной кризис. Его побудительной причиной, импульсом к его развертыванию послужило введение, начиная с конца зимы -начала весны 2022 года, беспрецедентных антироссийских санкций со стороны США и стран - их
ГРНТИ 06.71.01
© Мухортов Д.В., Фролов А.О., 2022
Дмитрий Викторович Мухортов - аспирант Воронежского государственного лесотехнического университета им. Г.Ф. Морозова.
Александр Олегович Фролов - кандидат экономических наук, старший преподаватель Российского государственного университета нефти и газа (национального исследовательского университета) имени И.М. Губкина (г. Москва).
Контактные данные для связи с авторами (Мухортов Д.В.): 305004, г. Воронеж, ул. Тимирязева, 8 (Russia, Voronezh, Timiryazeva str., 8). Тел.: +7 (473) 253-84-11. E-mail: dmitry.mukhortov@gmail.com.
политических союзников, большинство из которых обладают ограниченным суверенитетом, несмотря на развитость национальных экономик и институтов гражданского общества, поэтому политические и экономические шаги их правительств лежат в русле проводимого курса американской администрации. И эти санкции продолжают ужесточаться.
В то же время, оценка их негативного влияния на российскую экономику постепенно смягчается. Как показывает практика, антикризисный потенциал российского бизнеса оказался выше, чем ожидали авторы вводимых санкций. Так, согласно оценкам, которые давались Минэкономразвития России в конце апреля 2022 года, ожидалось «падение ВВП России из-за введенных санкций на 8,8% в 2022 г. в базовом варианте... В консервативном сценарии прогноза ... снижение ВВП России - на 12,4% в 2022 г. и на 1,1% в 2023 г.» (цит. по: https://www.vedomosti.ru/economics/ articles/2022/04/27/919912-parametri-obnovlennogo-makroprognoza).
При этом, в опубликованных 12 августа 2022 года оценках Центробанка России, глубина вероятного спада российской экономики существенно уменьшилась. Даже в случае реализации пессимистичного сценария развития событий, ожидается «падение ВВП три года подряд: на 4-6% в 2022 году; 5,5-8,5% в 2023-м и 2-3% в 2024 году... Базовый сценарий ... [подразумевает, что] падение ВВП составит 4-6% в 2022 году и 1-4% в 2023 году» (цит. по: https://rtvi.com/news/czb-dal-prognoz-globalnogo-krizisa-i-novogo-uzhestocheniya-sankczij/#:~:text=В%20случае%20рецессии%20в%20кру-пнейших,не%20более%20чем%20на%201%25.).
Аналогичные оценки, с позитивной динамикой, дают и международные организации. Например, в сентябре 2022 года «Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) уменьшил наполовину прогноз снижения экономического роста в России по итогам 2022 года, до 5%» (цит. по: https://tass.ru/ekonomika/15890593). Аналогично этому, «МВФ улучшил [в июле 2022 г.] оценку динамики ВВП РФ в 2022 году - теперь фонд ожидает снижения показателя на 6%, а не на 8,5%, как прогнозировал в апреле» (цит. по: https://tass.ru/ekonomika/15316581).
То есть оценки современной ситуации как кризисной сохраняются, высокая неопределенность также имеет место, но по мере развития кризиса, поступления новых эмпирических данных и реализации на всех уровнях российской экономики комплексов антикризисных мероприятий, представления о глубине и продолжительности кризиса ожидаемо корректируются, причем в более позитивном направлении. В этой связи интересно оценить как текущий кризис повлиял на различные сектора российской экономики, которые продемонстрировали различную резистентность к кризису, носящему макроэкономический характер.
Предметом нашего рассмотрения является нефтегазовая отрасль РФ, что обусловлено двумя обстоятельствами:
• во-первых, эта отрасль играет важную роль в российской экономике [8], т.к. ее развитие и функционирование связано с энергетическим лидерством России в мировой экономике. Так, например согласно данным «Бритиш Петролеум» за 2021 год (см. табл. 1), по объему добываемой нефти Россия занимала 3 место в мире. Аналогично высокие позиции наша страна удерживает и по природному газу. То есть, рассматриваемая отрасль - ключевая для национальной экономики, в связи с чем требует первостепенного внимания;
Таблица 1
Топ-10 стран мира по добыче нефти_
Ранг Страна Доля, %
1 США 15,8
2 Россия 13,5
3 Саудовская Аравия 12,1
4 Канада 5,7
5 Ирак 5,6
6 Китай 4,8
7 ОАЭ 4,4
8 Бразилия 3,8
9 Кувейт 3,6
10 Иран 2,5
• во-вторых, именно против нефтегазовых российских компаний были обращены антироссийские санкции. Вводя их, недружественные страны преследовали цель - нанести экономике РФ наибольший ущерб. Именно поэтому представляет интерес то, насколько эффективными в настоящее время оказались отраслевые антикризисные меры.
Следует отметить, что кризис двояко повлиял на нефтегазовую отрасль. С одной стороны, санкционные запреты на экспорт углеводородов, на импорт оборудования, выход отраслевых мировых мейджоров из российских активов и др., привели к развертыванию кризиса в отрасли. С другой стороны, современный кризис не носит национального характера, он становится все более всеохватывающим, глобальным. Одним из его проявления стал стремительный рост мировых цен на нефть и газ. Это привело к росту экспортной выручки российских нефтегазовых компаний даже в условиях физического уменьшения продаж за рубеж.
По данным, которые приводятся в аналитическом материале журнала «Эксперт» (см.: https://expert.ru/expert/2022/37/propustili-udar-no-ustoyali, этот материал является источником нижеприводимых цитат):
• «добыча нефти в России за первое полугодие 2022 года выросла в годовом измерении на 3,4%, производство нефтепродуктов - на 4,5%» и это отразилось на финансовых показателях отраслевых компаний. Например, «Лукойл» продемонстрировал по итогам 1 полугодия 2022 года «почти двукратный рост выручки и кратный рост EBITDA и чистой прибыли по отношению к первому полугодию 2021 года ..., [а также] произошло сокращение долга почти на 40%, на 300 млрд рублей». «Сургутнефтегаз» «в январе-мае [2022 г.] ... увеличил добычу на 13%». Это самый существенный результат среди отраслевых компаний;
• «выручка и чистая прибыль «Газпрома» по итогам первого полугодия оказались рекордными. Это прямое следствие высочайших цен на газ на мировом рынке, при этом операционные итоги первого полугодия негативные. Добыча газа снизилась на 10,4%, до 249,7 млрд кубометров газа, экспорт в страны дальнего зарубежья уменьшился на 33,1%, до 71,9 млрд кубометров, за счет европейского рынка (хотя экспорт газа в Китай по газопроводу «Сила Сибири» вырос на 63,4%). Добыча газа «Газпромом» по итогам 2022 года может сократиться до 400 млрд кубометров (в 2021-м было добыто 514,8 млн), тем не менее холдинг рассчитывает, что высокие цены на газ приведут к финансовым рекордам и по итогам всего 2022 года».
Из приведенных данных можно заключить, что пока что отраслевые компании в целом показали достаточно высокую устойчивость к кризису. Это определяется как эффективностью принятых их менеджментом антикризисных мер, так и государственной поддержкой. Безусловно, эта поддержка носит специфически отраслевой характер, кроме того, ее инструменты зависят от масштаба деятельности предприятий, которым эта поддержка оказывается (традиционно принято выделять в качестве отдельного контура поддержку малого и среднего предпринимательства).
В числе мер, которые учитывают специфику нефтегазовой отрасли и ТЭК в целом, можно назвать следующие (см.: https://www.cdu.ru/tek_russia/issue/2022/3/1000): перенос штрафов по исполнению обязательств; адресная помощь (административная, юридическая, информационная, финансовая и др.) системообразующим компаниям (а в рассматриваемой отрасли их достаточно много - см. табл. 2), а также софинансирование и субсидирование кредитов на пополнение их оборотных средств и иные цели; субсидирование процентных ставок по кредитам; господдержка (в том числе финансовая) научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ в интересах отраслевого развития и др.
Кроме того, можно согласиться с мнением Т.М. Супатаева [9], который предлагает в целях повышения защищенности компаний нефтегазовой отрасли от различных рисков и угроз, снижающих устойчивость их деятельности, повысить уровень в организационной структуре нефтегазовых компаний тех подразделений, на которые возлагается ответственность за обеспечение экономической безопасности бизнеса. В условиях кризиса ситуация в отрасли может развиваться стремительно, поэтому необходимо создание организационных предпосылок для быстрой реакции на ее изменения.
Одним из возможных решений организационных преобразований нам видится формирование временных структур проектного типа (например, в формате антикризисных штабов или аналогичных структур), на которые будут возложены функции оценки кризисности ситуации и разработке
предложений по купированию ее негативного влияния на нефтегазовую компанию. При этом, мы полагаем, что необходимо сохранить государственные меры поддержки отраслевого бизнеса и расширить практику диалога (на уровне профильного органа государственного регулирования -Минэнерго России) между государством и бизнесом.
Таблица 2
Топ-10 компаний РФ в нефтяной и нефтегазовой промышленности_
Ранг Компания Место в рей- Объем реализа- Темпы роста Объем реализа-
тинге RAEX- ции в 2020 году выручки за ции в 2020 году
600 (млн рублей) год (%) (млн долларов)
1 «Газпром» 1 6 068 566 -19.6 83 912.7
2 «ЛУКОЙЛ» 2 5 195 101 -29.9 71 834.9
3 «Роснефть» 3 4 997 000 -35.4 69 095.7
4 «Сургутнефтегаз» 12 1 075 222 -31.6 14 867.6
5 «Татнефть» 17 720 677 -22.7 9 965.1
6 НОВАТЭК 18 711812 -17.5 9 842.5
7 «Сахалин Энерджи» 48 316 979 -17.9 4 383.0
8 «Ямал СПГ» 67 228 157 -7.4 3 154.8
9 Alliance Oil Company Ltd 82 197 690 -16.5 2 733.5
10 «Славнефть» 96 175 013 -44.6 2 420.0
Источник: рейтинг RAEX-600 2021 года, см.: https://raex-rr.com/country/RAEX-600/rating_of_gas_and _oil_companies.
При реализации предлагаемых мер, по нашему мнению, удастся закрепить достигнутые успехи
в антикризисном управлении в нефтегазовой отрасли РФ и не допустить существенного снижения
в ней объемов экономической активности, массовых сокращений персонала, консервации уже инициированных проектов и т.д.
ИСПОЛЬЗОВАННЫЕ ИСТОЧНИКИ
1. Бодрунов С.Д. 30 лет новой России: ретроспектива, проблемы, развитие // Научные труды Вольного экономического общества России. 2021. Т. 231. № 5. С. 34-55.
2. Клевцова М.Г., Сидорова В.В. Особенности мирового финансового кризиса и методы его преодоления // Институты и механизмы инновационного развития: мировой опыт и российская практика. Материалы 3-й Международной научно-практической конференции. Курск, 2013. С. 135-139.
3. Плотников В.А. Демография российских хозяйствующих субъектов: некоторые факты и комментарии // Теория и практика сервиса: экономика, социальная сфера, технологии. 2020. № 1 (43). С. 9-13.
4. Харламов А.В. Инструменты стимулирования инновационного развития экономики в условиях кризиса // Экономика и управление. 2009. № 10 (48). С. 26-29.
5. Вертакова Ю.В. Использование сетевого подхода для обеспечения устойчивости развития предпринимательских структур в условиях экономического кризиса // Инновационный Вестник Регион. 2009. № 2. С. 36-43.
6. Плотников В.А. Управление социально-экономическим развитием регионов в посткризисных условиях // Известия Курского государственного технического университета. 2010. № 3 (32). С. 93-100.
7. Мухортов Д.В. Антикризисное управление и качественное улучшение состояния бизнеса // Вестник Академии знаний. 2021. № 47 (6). С. 272-278.
8. Фролов А.О., Целиковских А.А. Современное состояние и возможности российской нефтяной промышленности // Проблемы экономики и управления нефтегазовым комплексом. 2021. № 3 (195). С. 40-45.
9. Супатаев Т.М. Стратегии адаптации нефтегазовых компаний к условиям нового технологического уклада с учетом необходимости обеспечения экономической безопасности // Ученые записки Международного банковского института. 2022. № 1 (39). С. 158-168.
