CC BY
2
УДК 65.01:338.3
Фомин Н.Ю. старший преподаватель кафедра экономики и управления Дырдонова А.Н., к.э.н. доцент, заведующий кафедрой экономики и управления
Рахимов Э.Р. студент магистратуры 2 курса факультет экономики и управления
Латфуллин Г.В. студент магистратуры 2 курса факультет экономики и управления Нижнекамский химико-технологический институт (филиал)
ФГБОУВО «Казанский национальный исследовательский университет» Россия, г. Нижнекамск
ОЦЕНКА ЭКОНОМИЧЕСКОГО ПОТЕНЦИАЛА НИЖНЕКАМСКИХ ПРОМЫШЛЕННЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ НА БАЗЕ МЕТОДА
РАНГОВОГО РЕЙТИНГОВАНИЯ
Аннотация: В статье кратко изложены основы разработанной авторами методики рангового рейтингования интегрального уровня экономического потенциала промышленного предприятия. Обозначенный подход предполагает оценку общего уровня экономического потенциала предприятия по трем составляющим: производственной, финансовой и рыночной. Также в статье представлены результаты апробации разработанного подхода в рамках оценки экономического потенциала четырех крупных промышленных предприятий нефтеперерабатывающей и нефтехимической отраслей. По результатам апробации сформулированы аналитические выводы и дана сравнительная характеристика.
Ключевые слова: экономический потенциал, ранговое рейтингование, производственный потенциал, финансовый потенциал, рыночный потенциал, нефтепереработка, нефтехимия.
Fomin N.Y.
Senior Lecturer of Department of Economics and Management
Dyrdonova A.N.
PhD in Economic sciences, Associate Professor Head of Department of Economics and Management
Rahimov E.R.
Master's student of Faculty of Economics and Management
Latfullin G.V.
Master's student of Faculty of Economics and Management Nizhnekamsk Chemical Technology Institute «Kazan National Research Technological University»
Nizhnekamsk, Russian Federation EVALUATION OF ECONOMIC POTENTIAL OF NIZHNEKAMSK INDUSTRIAL ENTERPRISES ON THE BASIS OF THE METHOD OF
RANKING RATING
Abstract: The article briefly outlines the fundamentals of the methodology developed by the authors for ranking an integral level of the economic potential of an industrial enterprise. The indicated approach assumes an estimation of the general level of economic potential of the enterprise on three components: industrial, financial and market. Also in the article are the results of approbation of the developed approach in the framework of assessing the economic potential of four large industrial enterprises in the oil refining and petrochemical industries. Based on the results of approbation, analytical conclusions are formulated and a comparative characteristic is given.
Keywords: economic potential rank rankings, production capacity, oil refining, petrochemistry.
Современные хозяйствующие субъекты зачастую оказываются в проблемных и кризисных ситуациях, требующих изыскания организационных изменений и оптимизационных мероприятий. Данные ситуации порой оказываются латентными и не всегда могут быть легко идентифицированы.
Обозначенная проблема решается посредством проведения своевременной и достоверной диагностики финансово-хозяйственной деятельности. В данном аспекте возникает еще одна проблема - определение нормального состояния и интерпретация возможных отклонений.
Данная статья освещает методический подход к оценке экономического потенциала и результаты его апробации. Предложенный подход посвящен решению выше обозначенной задачи, т.е. нацелен на оценку интегрального показателя хозяйственной деятельности промышленного предприятия, который в целом характеризует его экономическую эффективность. Интегральный уровень показателя складывается из составных аналитических блоков, которые при детальном рассмотрении могут идентифицировать проблемные аспекты хозяйственной деятельности предприятия. Кроме того, подход опирается на метод рангового рейтингования, который, в свою очередь, дает дополнительные возможности анализа посредством сравнения результатов с параметрами предприятий отрасли и территории.
Детально авторская методика представлена в статье данного выпуска журнала под названием: «Методика рангового рейтингования экономического потенциала промышленного предприятия». В этой связи, в данной статье представлена только ее краткая аннотация.
Разработанный методический подход предполагает оценку трех составляющих экономического потенциала:
- производственный потенциал (1111);
- финансовый потенциал (ФП);
- рыночный потенциал (РП).
Производственный потенциал характеризует эффективность использования трудовых, основных и оборотных производственных ресурсов. Финансовый потенциал предполагает финансовую эффективность и стабильность функционирования предприятия, что характеризуется степенью финансовой независимости, платежеспособности, ликвидности активов и рентабельностью хозяйственной деятельностью предприятия. Под рыночным потенциалом понимается эффективность использования ресурсов предприятия, в конечном итоге выражающаяся в востребованности реализуемой продукции и конкурентоспособности хозяйствующего субъекта.
Система рангового рейтингования предполагает определение ранга каждой составляющей на основании ключевых показателей.
Для определения рейтинга производственного потенциала используются показатели фондоотдачи, материалоотдачи и выработки, причем в перспективном аспекте, т.е. конечным оцениваемым параметром является темп роста показателя. Для выявления рейтинга финансового потенциала определяются три ключевых финансовых показателя: коэффициент финансовой независимости, коэффициент общей ликвидности и рентабельность всех активов. Рыночный потенциал предлагается оценивать исходя из трех основных характеристик: объем рынка, емкость рынка, динамика рыночной стоимости. Каждый из анализируемых показателей по отечественным предприятиям детально изучается и оценивается экспертными рейтинговыми российскими агенствами, в числе которых «РБК», "Эксперт РА", «Рус-Рейтинг» и «АК&М». Мнения экспертов указанных агенств предлагается интегрировать в рамках единой балльно-рейтинговой системы.
Для каждого из обозначенных показателей подобраны диапазоны значений на основании экспертных мнений. При вхождении значения показателя в определенный диапазон показателю присваивается один из трех возможных рангов (высокий - А, средний - В, низкий - С). Полученные ранги позволяют присвоить ранг производственной, финансовой или рыночной составляющей экономического потенциала. В свою очередь, ранги составляющих позволяют определить уровень интегрального показателя.
Представленная методика была апробирована в ходе оценки экономического потенциала четырех промышленных предприятий Нижнекамска: ПАО «Нижнекамскнефтехим» [5], АО «ТАНЕКО» [3], ОАО «ТАИФ-НК» [4], ПАО «Нижнекамскшина» [6].
Данные предприятия объединены единой технологической цепочкой. АО «ТАНЕКО» поставляет на ПАО «Нижнекамскнефтехим» широкую фракцию легких углеводородов, ОАО «ТАИФ-НК» поставляет этому же предприятию прямогонный бензин. В свою очередь, ПАО «Нижнекамскнефтехим» является поставщиком синтетического каучука -
сырья для производства легковых шин ПАО «Нижнекамскшина». Учитывая взаимосвязь в рамках производственно-технологической цепочки, можно сделать вывод, что многие производственные процессы предприятий должны быть синхронизированы. В свою, очередь, синхронизация невозможна без достижения всеми предприятиями определенного уровня экономической эффективности.
В связи с выше обозначенным, а также учитывая, что масштаб предприятий различается не сильно, данные хозяйствующие субъекты могут оцениваться исходя из соответствия ключевых параметров определенным диапазонам значений. В данном разрезе подходит авторская методика.
На основании данных годовых отчетов были рассчитаны ключевые показатели производственной и финансовой составляющих экономического потенциала по каждому из данных предприятий. Показатели рыночного потенциала предприятий были определены исходя из экспертных оценок рейтинговых агенств «РБК», "Эксперт РА", «Рус-Рейтинг» и «АК&М».
В таблицах 1-3 представлены результаты оценки показателей, характеризующих производственный, финансовый и рыночный потенциал анализируемых предприятий за период 2014-2017 гг.
Таблица 1
Показатели производственного потенциала исследуемых предприятий
за 2014-2017 гг.
Показатель Предприятие Изменение фондоотдач и (ДФо) Изменение материалоотдач и (ДМо) Изменение выработки на одного работающего (ДВР)
ОАО «ТАИФ-НК» 1,09 (В) 0,99 (В) 1,29 (А)
ПАО «Нижнекамскнефтехим» 0,9 (В) 0,98 (В) 1,28 (А)
ПАО «Нижнекамскшина» 1,56 (А) 0,9 (В) 3,83 (А)
АО «ТАНЕКО» 0,04 (С) 1,3 (А) 5,47 (А)
Таблица 2
Показатели финансового потенциала исследуемых предприятий
за 2014-2017 гг.
Показатель Предприятие Коэффициент финансовой независимости (средний) Коэффициент общей ликвидности (средний) Рентабель ность всех активов (средняя), %
ОАО «ТАИФ-НК» 0,55 (А) 1,24 (В) 21,49 (А)
ПАО «Нижнекамскнефтехим» 0,7 (А) 1,33 (В) 15,065 (А)
ПАО «Нижнекамскшина» 0,085 (С) 0,51 (С) - 0,91 (С)
АО «ТАНЕКО» 0,0065 (С) 0,074 (С) 0,16 (С)
Таблица 3
Показатели рыночного потенциала исследуемых предприятий
за 2014-2017 гг.
^^^^ Показатель Предприятие Объем рынка, баллы Емкость рынка, баллы Динамика рыночной стоимости, баллы Сумма баллов
ОАО «ТАИФ-НК» 7 7 5 19 (А)
ПАО «Нижнекамскнефтехим» 8 8 7 23 (А)
ПАО «Нижнекамскшина» 5 3 2 10 (С)
АО «ТАНЕКО» 6 8 8 22 (А)
Полученные рейтинговые значения были обработаны в целях определения уровня общего экономического потенциала по каждому предприятию. Уровни интегрального экономического потенциала проиллюстрированы на рисунке 1.
Уровень потенциала
А
В
С
ПП ФП РП ПП ФП РП ПП ПП РП
} ФП РП ФП
ОАО «ТАИФ-НК» ПАО ПАО «Нижнекамскшина» АО «ТАНЕКО»
«Нижнекамскнефтехим»
Рис. 1 - Диаграмма уровней составляющих экономического потенциала исследуемых предприятий за 2014 - 2017 гг.
Таким образом, апробация методики оценки экономического потенциала дала следующие результаты:
- ПАО «Нижнекамскнефтехим» характеризуется средним уровнем производственного потенциала (1111 В), высоким уровнем финансового и рыночного потенциала (ФП А и РП А). Интегральный уровень экономического потенциала соответствует высокому уровню (ЭП А). Это говорит о том, что предприятие в целом использует экономические ресурсы более эффективно, чем среднестатистическое крупное промышленное предприятие России;
- ОАО «ТАИФ-НК» характеризуется средним уровнем
экономического потенциала (ЭП В), поскольку уровни производственного и рыночного потенциала соответствуют среднему уровню (1111 В и РП В). Отклонение от максимального уровня обусловлено затянувшимся вводом в эксплуатацию комплекса глубокой переработки тяжелых остатков, требующего вовлечения огромного количества ресурсов и временно понижающего все показатели эффективности предприятия;
- АО «ТАНЕКО» характеризуется низким уровнем финансового потенциала (ФП С). Поэтому, несмотря на высокие уровни производственного и рыночного потенциала, интегральный уровень соответствует среднему уровню (ЭП В). Низкий уровень финансового потенциала предприятия обусловлен высокой степенью зависимости предприятия от внешних источников финансирования. Это, в свою очередь, обусловлено тем, что АО «ТАНЕКО» представляет собой долгосрочный проект строительства нефтеперерабатывающих и нефтехимических производств, который ориентируется на завершение в 2023 году. В предприятие было вложено много собственных средств группы компаний «Татнефть» и заемных средств различных кредиторов, которые характеризуют предприятие как сильно зависимое от внешних финансовых источников.
- ПАО «Нижнекамскшина» характеризуется низким уровнем финансового и рыночного потенциала, что в результате определяет интегральный уровень экономического потенциала как низкий (уровень ЭП С). Предприятие в настоящий момент переживает финансовый и рыночный кризис, поскольку имеет сильную зависимость от внешних источников финансирования и производит продукцию со сравнительно невысокой конкурентоспособностью. Следует отметить, что на предприятии ведется систематическая работа по оптимизации сложившейся ситуации.
Следует отметить, что исследованные предприятия являются якорными для Камского инновационного территориально-производственного кластера (ИННОКАМ), сформированного в 2013 году. В данном аспекте предприятия исследовались в следующих работах [1, 2]. Что касается авторской методики, то она была адаптирована, в числе прочего, под цели анализа кластерных образований, что представлено в следующей статье [7].
Итак, в данной статье представлена апробация разработанной методики оценки эконмического потенциала, которая дала адекватные результаты и позволила выявить наиболее проблемные точки хозяйственной деятельности проанализированных предприятий. В этой связи, можно заключить, что методика практически применима и может использоваться в качестве аналитического инструмента исследователями промышленных предприятий.
Использованные источники:
1 Андреева Е.С. Валеева Г.Г., Султанова Д.Ш. Значение и роль стратегического планирования в процессе формирования и развития
кластеров в регионе / Е.С. Андреева, Г.Г. Валеева, Д.Ш. Султанова // Экономика и социум. - 2017. - №4(35) [Электронный ресурс]. - Режим доступа:
http://iupr.ru/domains data/files/zurnal 35/VALEEVA%20G.G.3%20.pdf
2 Андреева Е.С. Валеева Г.Г., Султанова Д.Ш. Методологические подходы к анализу и оценке эффективности функционирования кластеров / Е.С. Андреева, Г.Г. Валеева, Д.Ш. Султанова // Экономика и социум. - 2017. -№4(35) [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://iupr.ru/domains data/files/zurnal 35/VALEEVA%20G.G.3%20.pdf
3 Официальный сайт АО «ТАНЕКО» [Электронный ресурс]. - URL: http: //www.taneco. ru//
4 Официальный сайт ОАО «ТАИФ-НК» [Электронный ресурс]. - URL: http: //www. taifnk.ru//
5 Официальный сайт ПАО «Нижнекамскнефтехим» [Электронный ресурс]. - URL: https: //www. nknh. ru/
6 Официальный сайт ПАО «Нижнекамскшина» [Электронный ресурс]. -URL: http: //shinakama. tatneft. ru/
7 Фомин Н.Ю. Методология оценки эффективности территориально-производственных кластеров / Н.Ю. Фомин, А.Н. Дырдонова, Е.С. Андреева // Управление устойчивым развитием. - 2016. - № 5 (06). - С. 21-25.
