CC BY
1253
УДК 368
ОСНОВНЫЕ ПРОБЛЕМЫ НЕГОСУДАРСТВЕННЫХ ПЕНСИОННЫХ ФОНДОВ И ПЕРСПЕКТИВЫ НЕГОСУДАРСТВЕННОГО ПЕНСИОННОГО
ОБЕСПЕЧЕНИЯ В РОССИИ
Е. В. Сургутскова
Начатая государством пенсионная реформа затронет каждого, поскольку это связано с возможностью самостоятельного управления пенсионными накоплениями. Один из вариантов - инвестирование накопленных денежных средств, предназначенных для последующих выплат пенсии, в негосударственный пенсионный фонд (НПФ). О том, стоит ли переходить в НПФ, размышляет каждый человек и не всегда может принять правильное решение. В статье рассмотрен вопрос перехода в НПФ с разных сторон и предложен ответ на поставленный вопрос.
Изменения в пенсионном законодательстве поставили всех граждан перед выбором: оставить свои пенсионные накопления в Пенсионном фонде России или перевести в негосударственный пенсионный фонд. Недостаточная научная разработка проблем негосударственного пенсионного обеспечения и потребность в его всестороннем развитии предопределили актуальность данной статьи. Практическая значимость исследования данной темы связана также с изучением и оценкой возможностей негосударственного пенсионного обеспечения и его влияния на повышение уровня материального благополучия нынешних и будущих пенсионеров в Российской Федерации.
Сегодня пенсия по старости состоит из двух частей: страховой и накопительной. В свою очередь первая подразделяется на три типа: достижение определенного возрастного периода (по старости), потеря трудоспособности (по инвалидности), по потере кормильца. Формирование прав на назначение происходит на основе индивидуальных баллов. Они будут накапливаться за весь период трудовой деятельности и в момент получения статуса пенсионера будут переведены в денежные средства.
Ежемесячно в ПФ поступают 22% от официальной заработной платы трудящегося. В свою очередь процентная ставка делится на две части:
- 16% - отправляются на формирование страховой составляющей;
- 6% - накопления, распоряжаться которыми гражданин имеет в добровольном порядке.
Предназначены для инвестирования с целью получения большей прибыли и тем самым
обеспечения хорошей надбавки к итоговой сумме пенсии [2].
В последнее время россияне все чаще стали переводить свои пенсионные накопления из ПФР в НПФ. Переводить пенсионные накопления в НПФ актуально тем людям, которые хотят иметь достойный уровень жизни на заслуженном отдыхе. Также выгодно переходить в НПФ лицам, ежемесячный доход которых превышает 43 тысячи рублей. Связано это с тем, что независимо от дохода, государственная пенсия не может превышать 40% среднего ежемесячного дохода.
Негосударственные пенсионные фонды должны сохранить и увеличить страховые взносы своих вкладчиков - это их основная задача. Все НПФ должны работать исключительно в интересах своих клиентов, а именно - действовать в рамках Федерального закона от 07 мая 1998 г. № 75-ФЗ «О негосударственных пенсионных фондах».
Отличительная особенность НПФ - увеличение пенсии своих клиентов, а чтобы пенсия увеличилась, нужно откуда-то брать деньги. Для этого НПФ заключает договор с управляющей компанией, которая, в свою очередь, инвестирует деньги вкладчиков в ценные бумаги, размещает на банковских депозитах либо использует другие финансовые инструменты. В конце года НПФ подсчитывает доход и размещает его на счетах своих клиентов[4].
Негосударственные пенсионные фонды наделили полномочиями, на основании которых они могут не только сохранять, но и формировать негосударственные пенсии своих клиентов. Среди основных плюсов перехода в негосударственный пенсионный фонд можно выделить следующие:
- Выплаты формируются не только из ежемесячных взносов клиента, но и из дохода, полученного в результате инвестирования пенсионных резервов. Это аналогично пополняемому банковскому вкладу, который открывается на продолжительный срок под высокий процент.
- Эффективное управление денежными средствами, НПФ помогают покрыть инфляцию и накопить достойную пенсию.
- Вероятность рисков - низкая. При возникновении финансовых проблем НПФ не имеют право пользоваться средствами вкладчиков. НПФ несет материальную ответственность за вклады своих клиентов. В случае если доходность негосударственного пенсионного фонда будет ниже процента инфляции (минусовой), по закону НПФ должен будет компенсировать убытки своим клиентам за счет страховых резервов.
- Негосударственный пенсионный фонд может реагировать на изменения финансового рынка. Таким образом, годовой инвестиционный план может быть скорректирован с учетом тенденций.
- Работа с клиентами на высоком уровне. Сервис обслуживания разнообразен, к каждому потребителю подходят индивидуально, помогают подобрать нужную программу, всегда дадут совет и все это в кратчайшие сроки.
- Доступность и прозрачность информации. В любой момент можно узнать сумму накопленной пенсии и начисленных процентов.
- Дополнительное пенсионное обеспечение. НПФ предлагают и другие услуги, кроме накопления пенсии. Возможность выбрать выгодные для каждого человека[3]. Преимущества негосударственного пенсионного обеспечения (НПО):
1) НПО доступно человеку, даже если он никогда не работал. Сегодня государство гарантирует лицам, не имеющим достаточного стажа (15 лет), только «социальную пенсию», или базовую часть пенсии, в размере 3 631 руб. Увеличить будущую пенсию гражданин сможет за счет взносов в НПФ.
2) Взносы на пенсионное обеспечение в НПФ может перечислять как сам страхователь, так и супруг, дети, родственники, а также работодатель.
3) НПО не является альтернативой «государственным пенсиям»: за счет отчислений в НПФ формируется лишь накопительная часть пенсии. Две другие ее части (базовая - гарантирована всем, выплачивается из федерального бюджета, и страховая - она зависит от страхового стажа и размера зарплаты человека) остаются неизменными.
4) Накопительная часть пенсии можно унаследовать, страховую часть унаследовать нельзя. Накопительная пенсия не идет на выплату нынешним пенсионерам.
5) Можно самостоятельно выбрать размер пенсии, а также период ее получения - определенное количество лет или пожизненные выплаты.
При ответе на вопрос о том, стоит ли переходить в негосударственный пенсионный фонд, нужно учитывать и минусы такого действия[3]:
- Перевод денежных накоплений в негосударственный пенсионный фонд производится за счет вкладчика.
- Отсутствие стабильного дохода. Это связано с тем, что НПФ не может быть уверенным наверняка, что финансовый год будет удачным.
- Отзыв лицензии у негосударственного пенсионного фонда. В такой ситуации опять будет необходимо переводить свои накопления, что связано с определенными денежными затратами.
- Наличие большого количества мошенников. Людей в НПФ заманивают самыми изощренными способами. Обязательно нужно проверять НПФ на благонадежность.
- Постоянные новшества и преобразование системы пенсионных накоплений. Это связано с несовершенством пенсионной реформы. Периодические нововведения мешают планомерному развитию работы НПФ, что отражается на пользователях услуг.
Стоит разобраться в причине популярности коммерческих структур по предоставлению пенсионного страхования и уходе граждан из ранее предложенных государственных программ. В первую очередь, предлагаемые программы в негосударственных фондах смогут принести клиенту гораздо выше доход, так как процент от вклада естественно выше государственного, как следствие конец года для участника коммерческого учреждения намного прибыльнее. А вот официальные программы от правительства не способны конкурировать, ведь имеют возможность только оплатить минимальные проценты, ведь людей-вкладчиков у них больше, а создать им условия стабильности все труднее [8].
У ПФ России есть проблема в процессе управления капиталов государственного фонда и невозможность провести четкую аналитику с целью правильного вложения, выплат и сбережений. Они не способны правильно контролировать деятельность, что снижает приток денег. Также процессом негативного воздействия можно назвать инфляцию. Деятельность НПФ направлена на то, что правильно вложить капитал с целью получения прибыли на основе работы учреждений-управителей. Именно этот фактор работы позволяет не допускать ущерба для капитала от инфляционных процессов.
Коммерческая структура способна сравнить данные и не нанести ущерб клиенту. Такая работа производится на базе страхового фонда, который основан с личного капитала компании [8].
Возможность обеспечения экономики страны «длинными деньгами» - важное преимущество накопительной составляющей пенсионной системы. Россия нуждается в развитии и модернизации инфраструктурных объектов (затраты на которые до 2030 года оценивается более чем в 100 млрд. рублей). Учитывая социальную значимость объектов инвестирования, государство и частный капитал должны объединить усилия для достижения целей.
Есть и несколько негативных сторон, а именно, то что при разрыве сделки вся начисленная сумма процентов будет подвержена обязательному платежу налогов. Ведь весь нажитый капитал станет богатством простого человека, а по закону нужно платить налоги. Если человек остается клиентом до полного выхода на законный отдых, то никакими дополнительными платежами его не обременят. Также к проблемам работы коммерческих структур можно отнести сложность в аналитике, если счет гражданина имел несколько потерь, то определить и выяснить, виновен ли человек или политика настоящего финансового трейдинга невозможно [8].
Каждый человек должен самостоятельно принимать для себя решение, переводить свои накопления в негосударственный пенсионный фонд или нет. Но принимая решение по данному вопросу, нужно помнить следующее:
- Переводя денежные средства в негосударственный пенсионный фонд, человек защищает их от инфляции, и будет получать более высокую пенсию;
- Негосударственный пенсионный фонд не гарантирует стабильный доход;
- Перевод пенсионных накоплений в НПФ осуществляется за счет самого вкладчика[1]. Основными критериями при выборе негосударственного пенсионного фонда являются
следующие:
1) Возраст НПФ и основные показатели. В первую очередь нужно посмотреть на дату создания фонда. Рациональнее выбирать фонды, созданные до пенсионной реформы 2002-го года, а в идеале - до 1998-го года. Если фонд был создан, допустим, в 1994-м году и до сих пор ведёт свою деятельность, это уже показатель надёжности, поскольку данному НПФ удалось пережить, как минимум 2 финансовых кризиса (1998 и2008 гг.). Также нужно обращать внимание на основные показатели деятельности пенсионного фонда: объёмы пенсионных накоплений и резервов, количество клиентов, в том числе уже получающих пенсию - чем эти цифры больше, тем лучше. Информация о дате создания и основных показателях деятельности указана на официальной странице
каждого НПФ, также эти данные должны быть прописаны в официальных документах фонда.
2) Учредители.
Не менее важно знать, кто является учредителем фонда. Если это частное лицо, небольшой банк или группа мелких компаний - такой вариант нужно сразу отметать. Наиболее надёжными являются фонды, в учредителях которых числятся крупные представители реального сектора экономики, занимающиеся добычей и транспортировкой газа, нефти, полезных ископаемых, а также крупные металлургические, электроэнергетические и прочие предприятия. Пример: Лукойл, Газнефть, РЖД, очень крупные банки (Сбербанк, ВТБ).Информация об учредителях в обязательном порядке должна быть указана на официальном сайте выбранного НПФ и в его нормативных документах.
3) Доходность.
Если в надёжности фонда можно убедиться по вышеописанным параметрам, то с доходностью всё значительно сложнее. Существуют две доходности: по данным ФСФР (Федеральная Служба по Финансовым рынкам - основной контролирующий орган НПФ)по данным самого НПФ. Значения, предоставляемые двумя этими источниками могут различаться. В надёжных фондах реальная доходность, т.е. зачисляемая на счета клиентов, обычно на 03% меньше, чем официальная доходность от инвестирования средств пенсионных накоплений или резервов, данные о которой публикуются на сайте ФСФР. Если зачисляемая на счета доходность наоборот выше, то это чаще всего просто красивые цифры.
Кроме того, нужно обратить внимание на показатели доходности по отношению к количеству клиентов. Например:10% годовых при 800 тысячах клиентов показательнее, чем 30% годовых при 120 клиентах. Следует также смотреть не только на доходность за предыдущий год, а на накопленную доходность за среднесрочный и долгосрочный периоды [1]. Дополнительные показатели, на которые также следует обратить внимание:
- Рейтинг по версии рейтинговых агентств Эксперт РА и НРА. Важно смотреть не только на сам рейтинг, который варьируется от А до А++(ААА), но и на его прогноз: он должен быть стабильным. Если рейтинг у определённого НПФ был отозван, то вступать в такой фонд настоятельно не рекомендуется.
- Отзывы клиентов. Доверять можно только отзывам с профильных сайтов и форумов по пенсии и НПФ. В сети вы можете найти десятки и сотни отзывов на так называемых аг-регаторах отзывов (Отзовик, IRecommend и т.п.) - не рекомендуется доверять подобным источникам, поскольку практически все отзывы, размещённые на подобных ресурсах, являются заказными или мотивированными. Если отзывов о фонде нет вообще, то это говорит о том, что фонд недавно на рынке и доверять ему свои накопления не стоит.
- Представительства в социальных сетях. Для негосударственного пенсионного фонда будет большим плюсом, если он имеет представительство (группу, публичную страницу) в таких социальных сетях, как Вконтакте, Фэйсбук, Одноклассники и Твиттер. Если группа в социальной сети не просто существует для галочки, но является к тому же «живой», т. е. там ведутся обсуждения, задают вопросы пользователи и отвечают сотрудники фонда, это показатель открытости фонда для своих потенциальных и действующих клиентов [1].
Человек может сравнивать фонды по надежности и доходности и выбрать лучший НПФ для себя (Таблица 1).
Таблица 1.
Топ 10: Рэнкинг негосударственных пенсионных фондов России, учитывая основные критерии, по итогам 1квартала 2015 года [6].
Краткое наименование Объем накоплений, млн. руб. Доходность инвестирования средств Количество застрахованных,
НПФ пенсионных накоплений с начала года, % чел.
1 НПФ «ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ» 152 489 9,2 2 481 344
2 НПФ «Сбербанка» 75 988 9,8 1 058 653
3 НПФ Электроэнергетики 74 118 7,1 1 091 807
4 НПФ «РГС» 73 256 8,1 1 671 839
5 «КИТФинанс» НПФ 66 105 11,2 1 976 514
6 НПФ «ГАЗФОНД ПН» 64 458 10,7 733 158
7 НПФ «Промагромофонд» 54 767 17,3 1 738 240
8 НПФ «Наследие» 50 074 16,1 1 024 409
9 Межрегиональный НПФ «БОЛЬШОЙ» 27 547 11,9 473 088
10 НПФ «Европейский пенсионный фонд» 15 912 20,6 246 941
Таким образом, если человек родился позже 1967 года, то он может выбрать любой негосударственный пенсионный фонд на свое усмотрение. Процедура перехода в не государственное учреждение такова:
1. Выбрать подходящий фонд. На этом этапе необходимо быть очень внимательным и осторожным, так как существует много учреждений, которые не имеют лицензии и не состоят в системе гарантирования прав застрахованных лиц. В интернете можно ознакомиться с большим количеством статей об обманутых вкладчиках, которые отнесли свои сбережения в фонд, обещающий большие проценты, и никогда больше их не увидели;
2. Обратиться в выбранное учреждение и заключить с ними договор;
3. Направить в государственный пенсионный фонд специальное заявление о том, что страхователь перешел в другое учреждение. Можете лично уведомить их об этом. Сделать это необходимо по месту проживания страхователя;
4. Пенсионный фонд рассматривает заявление страхователя, и принимает решение о его удовлетворении (или отказе). В первом случае они переводят пенсию в учреждение, которое выбрал страхователь и указанное в заявлении.
5. Порядок выплат денежных средств необходимо уточнить в самом пенсионном фонде. После написания заявления страхователю выдается расписка, и решение - положительное или отрицательное. Если просьба страховщика удовлетворится, тогда выплата будет назначена с того дня, когда были поданы все документы, вместе с заявлением.
В данной проблеме, нужно также рассмотреть, что делать, если разорился негосударственный пенсионный фонд, в который человек перевел свои пенсионные накопления. Данный вопрос всегда в первую очередь волнует клиентов НПФ. Приведем несколько аргументов о негосударственных пенсионных фондах в данном случае [5]:
1. Во-первых, разориться НПФ не может, он может лишиться лицензии на продолжение осуществления работы. Основной причиной прекращения деятельности НПФ является аннулирование лицензии в связи с нарушением требований законодательства РФ. Среди них можно выделить следующие:
- Лицензия получена на тот вид деятельности, которым фонд не планирует заниматься;
- Лицензия выдана на тот вид деятельности, которым фонд не может заниматься;
- НПФ не имеет опыта единовременного ведения не менее 20 тысяч пенсионных счетов (именных);
- Опыт работы в сфере негосударственного пенсионного обеспечения составляет менее 2 лет;
- В НПФ общий вклад учредителей составляет менее 100 миллионов рублей.
2. Негосударственные фонды не ведут коммерческую деятельность, они созданы с целью социального обеспечения граждан и получение прибыли и наживы за счет клиентов не входит в их планы.
3. При создании такого фонда соблюдается множество условий, которые призваны защищать пенсионные накопления, тем самым перестраховывая ситуацию ликвидации
НПФ. Например, наличие собственного капитала и различных резервов, размер которых может покрыть все убытки.
4. Существуют также жесткие рамки инвестирования средств клиентов, их можно вкладывать только в проверенные акции и только с одобрения государства.
5. НПФ постоянно отчитывается контролирующим органам, которые делают оценку их надежности.
6. Средства клиентов не используются для решения финансовых проблем НПФ [5].
В случае отзыва у НПФ, вопрос о том, куда денутся пенсионные накопления, встает особо остро и интересует каждого. Получение пенсионных накоплений вместе с полученным инвестиционным доходом гарантировано различными законодательными актами РФ. В зависимости от варианта прекращения деятельности, пенсионные накопления могут быть:
- В другом НПФ. Перевод пенсионных накоплений в другой фонд осуществляется в рамках реструктуризации: присоединения, разделения или слияния.
- В пенсионном фонде РФ. В случае ликвидации НПФ денежные средства будут переведены в течение 3 месяцев в ПФ [5].
Совокупными положениями нормативно-правовых актов РФ создана гарантийная система сохранности пенсионных накоплений. Поэтому потерять денежные средства невозможно. Даже если НПФ прекратит свою деятельность по каким-либо причинам, все пенсионные накопления граждан будут возвращены в ПФ РФ. Впрочем, если гражданин решил расторгнуть договор с негосударственным пенсионным фондом и желает вернуть деньги обратно с ПФР, нужно помнить, что в этом случае он потеряет часть своих накоплений.
Итак, человеку, в таком вопросе, нужно хорошо подумать и взвесить все за и против, прежде чем сделать окончательный выбор. А если решение принято нужно изучить, по каким критериям надо выбирать негосударственный пенсионный фонд, чтобы получить максимальную доходность.
При решении перевестись из ПФР в НПФ следует обратить внимание, в первую очередь, на то, насколько раскручена и узнаваема компания. Следующим немаловажным фактором является доходность фонда, но рассматривать эти показатели надо не за один год, а за все время работы НПФ. На размер имущества фонда и на количество клиентов также необходимо обращать внимание. Основные показатели, на которые следует ориентироваться при выборе НПФ: возраст фонда, надёжность учредителей, показатели доходности по данным, как самого НПФ, так и ФСФР [4].
Наверное, не найдется такого человека, которого бы не интересовало, что случится с его деньгами, если НПФ, куда он вложил свои средства, разорится. По этому поводу можно не волноваться. Имущество фонда инвестируется отдельно от пенсионных средств и в случае банкротства НПФ все средства сбережения застрахованных переходят обратно в ПФР.
Также, на 2016 год принято решение о заморозке пенсионных накоплений, что повлияло на параметры бюджета. В 2014-м и 2015 годах уже вводили мораторий на пенсионные накопления, тогда деньги пошли на выплаты нынешним пенсионерам. В конце августа социальный блок правительства настаивал на заморозке накопительной пенсии, чтобы проиндексировать в полном объеме страховые пенсии. Минфин выступал категорически против заморозки и настаивал на необходимости сохранить инвестиционный ресурс для роста экономики. По расчетам ведомства, в 2016 году объем накопительных пенсий составит около 350 млрд. руб., что эквивалентно 5 п.п. индексации страховой пенсии [7].
Как уже известно, 1 сентября 2013 года Центробанк ужесточил требования по отношению ко всем небанковским организациям и теперь лично регулирует работу НПФ. Этот серьезный, со стороны Центрального банка России, шаг должен сделать работу НПФ более стабильной и привлекательной для клиентов.
ЛИТЕРАТУРА
1. Как выбрать НПФ? Подробная инструкция и обсуждение. Режим доступа: http://npfrate.ru/stati-pro-npf/kak-vybrat-npf-i-kakoj-pensionnyj-fond-luchshe-obsuzhdenie.html (дата обращения 23.10.2015)
2. Как получить накопительную часть пенсии. Режим доступа: http://ratingnpf.ru/articles/kak_poluchit_nakopitel_nuyu_chast_pensii/ (дата обращения 31.10.2015)
3. Какие плюсы и минусы у НПФ? Режим доступа: http://npfrate.ru/voprosi-i-otvety-npfZkakie-plyusy-i-minusy-u-npf.html (дата обращения 23.10.2015)
4. ПФР или НПФ: вот в чем вопрос... Режим доступа: http://ratingnpf.ru/articles/pfr_ili_npf_vot_v_chem_vopros/ (дата обращения 31.10.2015)
5. Что делать если разорился негосударственный пенсионный фонд?http://npfrate.ru/voprosi-i-otvety-npf/chto-delat-esli-razorilsya-negosudarstvennyj ^^юппу] -fond.html (дата обращения 23.10.2015)
6. Рэнкинг негосударственных пенсионных фондов по итогам I квартала 2015 года. Режим доступа: http://vid1.rian.ru/ig/ratings/NPF_042015.pdf (дата обращения 31.10.2015)
7. Глава ПФР объявил о продлении заморозки пенсионных накоплений на 2016 год. Режим доступа: http://www.rbc.ru/economics/07/10/2015/56154c479a7947102d2758fc (дата обращения 31.10.2015)
8. Чем хорош и плох НПФ. Режим доступа: http://npfond.com/fund/questions/pros.html (дата обращения 31.10.2015)
