CC BY
7
DOI: 10.24412/2304-6139-2020-10601
О.А. Герасименко - доцент кафедры финансов, канд. экон. наук, Кубанский государственный аграрный университет имени И. Т. Трубилина, vitaly-gerasimenko@yandex.ru,
О.А. Gerasimenko - Associate Professor of the Department of Finance, Candidate of Economics, Kuban State Agrarian University named after I. T. Trubilin;
Я.Ф. Лебенко - магистрант, Кубанский государственный аграрный университет имени И.Т. Трубилина, injukinajana@rambler.ru,
Y.F. Lebenko - Master student, Kuban State Agrarian University named after I. T. Trubilin.
НАПРАВЛЕНИЯ ОПТИМИЗАЦИИ РАЗМЕРА ВЫСОКОЛИКВИДНЫХ АКТИВОВ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННОЙ ОРГАНИЗАЦИИ DIRECTIONS FOR OPTIMIZING THE SIZE OF HIGHLY LIQUID ASSETS OF AGRICULTURAL ORGANIZATION
Аннотация. Статья посвящена вопросу эффективного управления высоколиквидными активами организации, что является одним из ключевых факторов ее финансового благополучия. Особенностью хозяйствующих субъектов сельскохозяйственной отрасли является преобладание запасов в общем объеме оборотных активов. Данное обстоятельство обуславливает поиск направлений их оптимизации. На примере конкретной организации дана оценка действующей в ней модели управления запасами минеральных удобрений. Проведенный анализ позволил сделать вывод, что динамика их закупки не синхронна динамике использования. Закупка производится крупными партиями несколько раз в год, что ведет к избыточным запасам сырья на складе и сокращению их оборачиваемости. В целях высвобождения «замороженных» денежных средств разработана модель управления запасами на основе прогнозирования объемов и сезонной динамики их использования.
Abstract. The article is devoted to the issue of effective management of highly liquid assets of an organization, which is one of the key factors of its financial well-being. A special feature of organization of the agricultural industry is the predominance of reserves in the total volume of current assets. This circumstance determines the search for ways to optimize them. On the example of a specific organization, an assessment of the current model of mineral fertilizer inventory management is given. The analysis made it possible to conclude that the dynamics of their purchase is not synchronous with the dynamics of use. Purchases are made in large quantities several times a year, which leads to excessive stocks of raw materials in the warehouse and a reduction in their turnover. In order to release the "frozen" funds, a model of inventory management was developed based on forecasting the volume and seasonal dynamics of their use.
Ключевые слова: высоколиквидные активы, модель управления запасами, прогнозирование.
Keywords: highly liquid assets, inventory management model, forecasting.
Наличие эффективных процессов управления материальными и денежными активами в современных кризисных условиях играет важную роль в усилении конкурентной позиции организации на рынке, поэтому руководителям и финансовым менеджерам предстоит решать целый ряд задач для подготовки к действиям в условиях кризиса [2, 4, 5].
Обеспечение бесперебойной операционной деятельности организаций АПК напрямую связано с системой формирования и эффективного использования оборотных активов в аграрных формированиях, которые способствуют наилучшему протеканию физиологических процессов животных и растений [6, 8]. В этих условиях весьма актуальной является проблема разработки и реализации эффективного механизма принятия финансовых решений в области управления оборотными активами, так как именно решения по их составу и структуре, а также источникам финансирования выступают для организации обусловливающими результативность процесса производства и реализации [3, 7].
Эффективность политики управления оборотными активами зависит от множества факторов, и задачей качественного менеджмента является грамотно использовать сложившуюся конъюнктуру для раскрытия внутреннего потенциала организации как локальной части действующего рынка [1, 9].
Вопрос управления высоколиквидными активами на сегодняшний день является одним из наиболее актуальных. Их роль состоит в обеспечении устойчивой работы организаций, бесперебойного процесса производства и реализации продукции. В структуре оборотных активов организаций сельскохозяйственной сферы наибольшую долю занимают запасы [10]. Финансовым менеджерам отрасли АПК следует особенно ответственно подходить к разработке модели управления запасами, так как динамика их использования в производстве оказывает непосредственное влияние на показатели оборачиваемости общей величины оборотных активов.
Среди рисков отсутствия обоснованной модели управления запасами - формирование избыточного объема «залежалых» запасов, замораживание денежных средств в низколиквидных активах, потери в прибыли из-за нехватки необходимого количества запасов для покрытия спроса на продукцию.
В целях минимизации рисков отечественные и зарубежные организации используют несколько моделей управления запасами. Все модели отвечают на 2 основных вопроса: когда заказывать комплектующие и в каком
объеме. Наиболее приемлемой является модель с установленной периодичностью пополнения заказов до установленного уровня. Но, данная модель не подходит для организаций, которые сотрудничают с контрагентами, устанавливающими минимальный размер партии к закупке.
В связи с этим целесообразно разработать модель управления запасами индивидуально под специфику исследуемой организации. В качестве объекта исследования выступает РПЗ «Красноармейский» им. А.И. Май-стренко - филиал «ФНЦ риса». Данная организация имеет высокую долю запасов в структуре оборотных активов (около 60 %). Разработаем индивидуальную модель управления запасами самой крупной по стоимостному критерию номенклатуры «Минеральные удобрения».
Предпосылкой для разработки обоснованной модели управления запасами минеральных удобрений являются результаты анализа согласованного в организации плана закупок на 2020 год (таблица 1).
Таблица 1 - План закупок минеральных удобрений для нужд РПЗ «Красноармейский» - филиала
«ФНЦ риса» на 2020 г.
Год Месяц Название удобрения Количество, тонн Сумма, руб. Цена, ру<5.
2020 январь Минеральное удобрение Карбамид 775 17 050 000 22 000
2020 февраль Минеральное удобрение Калий хлористый 30 468 000 15 600
2020 июль Минеральное удобрение Диаммофоска 180 4 500 000 25 000
2020 ноябрь Минеральное удобрение Аммофос 600 16 800 000 28 000
2020 ноябрь Минеральное удобрение Аммиачная селитра 700 11 500 000 16 429
2020 ноябрь Минеральное удобрение Карбамид 1 000 22 000 000 22 000
Анализ плана закупок минеральных удобрений показал, что закупки производятся не синхронно, с разной периодичностью и постоянно меняющимся объемом. В конечном итоге такая политика приведет к избыточным запасам сырья на складе в конце года, и сумма оборотных активов в балансе организации будет существенно выше реальной потребности на дату формирования отчетности.
Для выбора модели управления запасами первоначально необходимо провести анализ процесса закупки и хранения запасов минеральных удобрений в организации. Результаты исследования показали, что расходы на хранение минеральных удобрений для РПЗ «Красноармейский» незначительны, поскольку они хранятся на принадлежащем ему складе. Издержки на содержание склада (хранение запасов) являются постоянными и не зависят от объема хранения удобрений (электроснабжение, ФОТ кладовщиков, сторожей).
Эти вводные данные позволяют предположить, что организации целесообразно использовать модель с фиксированным интервалом времени между заказами, поскольку рост валовых затрат на хранение будет отсутствовать. Однако, для ее применения необходимо с высокой точностью прогнозировать расход минеральных удобрений.
Анализ сумм расхода денежных средств на минеральные удобрения заводом «Красноармейский» проводился за период 2016-2019 гг. (таблица 2). По итогам прогнозирования получены две модели, описывающие тренд: линейный (рисунок 1) и сглаженный полиномиальный 3-й степени (рисунок 2). Линейный тренд: у = 164,384х +14 060 925
Сглаженный полиномиальный тренд 3-й степени: у = 1 432,22х3 - 28 632,85х2 + 305 508,78х + 13 907 816,17
Рисунок 1 - Линейный тренд динамики расхода средств на закупку минеральных удобрений РПЗ
Красноармейский, 2016-2019 гг.
Коэффициент детерминации линейного тренда равен 81 %, сглаженного полиномиального тренда 3-й степени - 99 %. Высокие коэффициенты детерминации говорят о возможности прогнозирования с высокой степенью точности.
Таблица 2 - Факт динамики расхода минеральных удобрений РПЗ «Красноармейский» за 2016-2019 гг.
Признак Год Квартал Расход удобрений, руб. Сглаженный тренд, руб. Сезонная и случайная составляющая Сезонная составляющая Трендовая составляющая Трендовая и сезонная составляющие уровней ряда Ошибк а ап-прок-сима-ции, %
S(t)+E(t) Si ^^
Факт 2016 1 14 344 000 82 677 14 186 124 14 268 801 0,5
Факт 2016 2 14 645 000 273 844 14 415 760 14 689 604 0,3
Факт 2016 3 14 601 000 14 565 750 35 250 -259 656 14 605 317 14 345 661 1,8
Факт 2016 4 14 365 000 14 777 125 -412 125 -96 865 14 763 388 14 666 523 2,1
Факт 2017 5 14 960 000 14 972 750 -12 750 82 677 14 898 566 14 981 243 0,1
Факт 2017 6 15 720 000 15 032 625 687 375 273 844 15 019 446 15 293 290 2,8
Факт 2017 7 15 091 000 15 117 250 -26 250 -259 656 15 134 619 14 874 963 1,5
Факт 2017 8 14 354 000 15 212 000 -858 000 -96 865 15 252 681 15 155 816 5,3
Факт 2018 9 15 648 000 15 304 750 343 250 82 677 15 382 223 15 464 900 1,2
Факт 2018 10 15 790 000 15 544 500 245 500 273 844 15 531 839 15 805 683 0,1
Факт 2018 11 15 763 000 15 766 500 -3 500 -259 656 15 710 123 15 450 466 2,0
Факт 2018 12 15 600 000 15 948 750 -348 750 -96 865 15 925 667 15 828 803 1,4
Факт 2019 13 16 178 000 16 199 000 -21 000 82 677 16 187 066 16 269 743 0,6
Факт 2019 14 16 718 000 16 472 875 245 125 273 844 16 502 912 16 776 756 0,4
Факт 2019 15 16 837 000 -259 656 16 881 799 16 622 143 1,3
Факт 2019 16 16 717 000 -96 865 17 332 320 17 235 456 3,0
Прогноз 2020 17 82 677 17 863 069 17 945 746
Прогноз 2020 18 273 844 18 482 638 18 756 482
Прогноз 2020 19 -259 656 19 199 621 18 939 965
Прогноз 2020 20 -96 865 20 022 612 19 925 747
Рисунок 2 - Сглаженный полиномиальный 3-й степени тренд динамики расхода средств на закупку минеральных удобрений РПЗ «Красноармейский», 2016-2019 гг.
Сезонный характер растениеводства обусловил применение сезонной компоненты для повышения качества модели. Прогноз расхода минеральных удобрений на 2020 г. с учетом сезонной компоненты представлен на
рисунке 3.
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 -Факт расхода удобрений, руб. Трендовая и сезонная составляющие уровней ряда, руб.
Рисунок 3 - Прогноз расхода минеральных удобрений РПЗ «Красноармейский» на 2020 г.
с учетом сезонной компоненты
Согласно прогноза, в 2020 году в 1 квартале потребуется объем минеральных удобрений общей стоимостью 17,9 млн руб., во втором квартале - 18,8 млн руб., в третьем - 18,9 млн руб., в четвертом - 19,9 млн руб. Необходимо отметить, что план закупок несопоставим с результатами прогноза (таблица 3). Потребность расхода в полном объеме будет покрыта закупкой только в 4 квартале. С 1-го по 3-й кварталы организация будет использовать удобрения, закупленные в предыдущем 2019 году.
Таблица 3 - Сравнение согласованного плана закупок минеральных удобрений для нужд РПЗ
«Красноармейский» на 2020 г. с прогнозом их расхода по регрессионной модели
Номер квартала 2020 г. Согласованный план закупок на 2020 г., руб. Прогноз расхода по регрессионной модели с учетом сезонной компоненты, руб. Отклонение, руб.
1 17 518 000 17 945 746 -427 746
2 0 18 756 482 -18 756 482
3 4500 18 939 965 -18 935 465
4 50 300 000 19 925 747 30 374 253
График закупок в организации построен таким образом, что в течение одного календарного года закупается потребность на текущий и следующий годы. Минеральные удобрения на сумму 50,3 млн руб., закупленные в 4 квартале 2020 г., будут частично использованы в 2020 г., но большая их часть - в 2021 г.
С учетом построенного прогноза, на 31 декабря 2020 г. средства, замороженные в минеральных удобрениях составят около 30,4 млн руб. При использовании в организации модели управления запасами с учетом прогноза их расхода можно исключить избыточные запасы на складе в конце года и соответственно ускорить их оборачиваемость.
Учитывая срок поставки минеральных удобрений для РПЗ «Красноармейский» (около 15 рабочих дней), формировать заказ на следующий квартал необходимо за 3 недели до его начала. При условии применения модели управления запасами на основе прогноза их расхода, на 31 декабря 2020 г. сумма запасов минеральных удобрений составит около 19 млн руб. (поставленная потребность для 1 квартала 2021 г.) Сокращение составит более 10 млн руб. (38%).
На основе полученных данных рассчитаем экономический эффект от применения модели управления запасами минеральных удобрений на примере показателей 2019 года (таблица 4).
Таблица 4 - Расчет экономического эффекта от применения модели управления
запасами минеральных удобрений на основе прогнозирования их расхода, 2019 г.
Вводные данные
Показатель Значение
Доля сырья, материалов и других аналогичных ценностей в составе запасов (факт 2019 г.) 0,339
Доля минеральных удобрений в составе сырья, материалов и других аналогичных ценностей (факт 2019 г.) 0,130
Сокращение остатков оборотных активов на складе в конце года в случае применения модели управления запасами на основе прогнозирования их расхода (прогноз 2020 г.), % 38%
Расчет экономического эффекта
Показатель Факт 2019 г. Значение с учетом применения модели управления запасами на основе прогнозирования их расхода
Выручка, тыс руб. 965 887 965 887
Среднегодовая стоимость оборотных активов, тыс руб. 1 536 900 1 511 504
Среднегодовая стоимость запасов, тыс. руб. 922 510 897 114
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств 0,63 0,64
Коэффициент оборачиваемости запасов 1,05 1,08
Длительность 1 оборота оборотных активов, дни 580,78 571,18
Длительность 1 оборота запасов, дни 348,61 339,01
Сумма высвобожденных средств, тыс руб. Х 25 396
На рисунках 4,5 отразим влияние предложенных мер на коэффициент оборачиваемости запасов и длительность их 1 оборота РПЗ «Красноармейский».
Коэффициент обсрач!1ьае1.:остЕ:
Рисунок 4 - Влияние предложенных мер на оборачиваемость запасов РПЗ «Красноармейский»
Рисунок 5 - Влияние предложенных мер на длительность одного оборота запасов РПЗ «Красноармейский» Проведенные расчеты показали, что применение модели управления запасами минеральных удобрений на основе прогнозирования их расхода позволит сократить среднегодовую величину оборотных активов на 25,4 млн руб., увеличить коэффициент оборачиваемости запасов на 0,03 и сократить длительность одного оборота на 9,6 дней.
Источники:
1. Безручко А. С. Эмпирические аспекты финансового моделирования в сельскохозяйственных организациях с использованием программных продуктов / А. С. Безручко, О. А. Герасименко, Е. С. Касимова // Экономика и предпринимательство. - 2018. - № 2 (91). - С. 1312-1219.
2. Герасименко О. А. Влияние ликвидности на структуру капитала сельскохозяйственных организаций / О. А. Герасименко, М. А. Кургинян // Агропродовольственная экономика. - 2018. - № 4. - С. 36-41.
3. Герасименко О. А. Практические аспекты финансирования оборотных активов сельскохозяйственных организаций / О. А. Герасименко, О. В. Герасименко // В сборнике: НАУЧНОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ АГРОПРОМЫШЛЕННОГО КОМПЛЕКСА сборник статей по материалам 72-й научно-практической конференции преподавателей по итогам НИР за 2016 г. - 2017. - С. 503-504.
4. Герасименко О. А. Стратегический финансовый менеджмент и его особенности в аграрных формированиях: учеб. пособие / О. А. Герасименко - Краснодар: КубГАУ, 2019.
5. Губина А. Ю. Анализ системы управления оборотными активами в организациях аграрного сектора / А. Ю. Губина, Л. С. Решетило // Экономика и предпринимательство. - 2018. - № 10 (99). - С. 1176-1179.
6. Захарян А. В. Методологические основы формирования оборотных средств в сельскохозяйственных организациях / А. В. Захарян, Д. Л. Аракелов // Экономика и предпринимательство. - 2016. - № 3-2 (68-2). - С. 536-539.
7. Захарян А. В. Эффективность использования оборотных средств АО «САД-ГИГАНТ» / А. В. Захарян, В. О. Верми-чева, Т. А. Окинча // Международный журнал гуманитарных и естественных наук. - 2020. - № 4-1 (43). - С. 155-158.
8. Кадыров А. Р. Влияние рисков на эффективность использования оборотных активов сельскохозяйственной организации / А. Р. Кадыров, О. А. Герасименко // Актуальные вопросы современной экономики. - 2019. - № 3. -С. 162-168.
9. Коломиец О. Н. Стратегический финансовый менеджмент и успех организации / О. Н. Коломиец // Вектор экономики. - 2019. - № 2 (32). - С. 11.
10. Лебенко Я. Ф. Оценка эффективности использования высоколиквидных активов сельскохозяйственных организаций Краснодарского края / Я. Ф. Лебенко, О. А. Герасименко // Экономика и бизнес: теория и практика. - 2020. - № 3-1 (61). - С. 102-107.
References:
1. Bezruchko A.S. Empirical aspects of financial modeling in agricultural organizations using software / A.S. Bezruchko, O.A. Gerasimenko, E.S. Kasimova // Economics and Entrepreneurship. - 2018. - No. 2 (91). - S. 1312-1219.
2. Gerasimenko O. A. Influence of liquidity on the capital structure of agricultural organizations / O. A. Gerasimenko, M.A. Kurginyan // Agri-food economy. - 2018. - No. 4. - P. 36-41.
3. Gerasimenko O. A. Practical aspects of financing circulating assets of agricultural organizations / O. A. Gerasimenko, O.V. Gerasimenko // In the collection: SCIENTIFIC SUPPORT OF THE AGROINDUSTRIAL COMPLEX collection of articles based on the materials of the 72nd scientific-practical conference of teachers on the results of research for 2016 -2017 .- S. 503-504.
4. Gerasimenko O.A. Strategic financial management and its features in agrarian formations: textbook. allowance / O. A Gerasimenko - Krasnodar: KubSAU, 2019.
5. Gubina A. Yu. Analysis of the management system of circulating assets in the organizations of the agricultural sector / A. Yu. Gubina, L.S. Reshetilo // Economy and entrepreneurship. - 2018. - No. 10 (99). - S. 1176-1179.
6. Zakharyan A. V. Methodological foundations of the formation of working capital in agricultural organizations / A.V. Zakharyan, D. L. Arakelov // Economy and Entrepreneurship. - 2016. - No. 3-2 (68-2). - S. 536-539.
7. Zakharyan A. V. Efficiency of using working capital of JSC "SAD-GIGANT" / A. V. Zakharyan, V. O. Vermicheva, T.A. Okincha // International journal of humanitarian and natural sciences. - 2020. - No. 4-1 (43). - S. 155-158.
8. Kadyrov A.R. Influence of risks on the efficiency of using circulating assets of an agricultural organization / A.R. Kadyrov, O.A. Gerasimenko // Actual problems of modern economy. - 2019. - No. 3. - P. 162-168.
9. Kolomiets O.N. Strategic financial management and the success of the organization / O.N. Kolomiets // Vector of economics. - 2019. - No. 2 (32). - S. 11.
10. Lebenko Ya. F. Evaluation of the efficiency of using highly liquid assets of agricultural organizations in the Krasnodar Territory / Ya. F. Lebenko, O. A. Gerasimenko // Economy and business: theory and practice. - 2020. - No. 3-1 (61). -S. 102-107.
DOI: 10.24412/2304-6139-2020-10602
А.В. Гозалова - преподаватель кафедры информационной экономики, аспирант экономического факультета, Южный федеральный университет, Ростов-на-Дону, Россия, agoza-lova@sfedu.ru,
A.V. Gozalova - lecturer of the Department of information Economics, postgraduate student of the faculty of Economics, Southern Federal University, Rostov-on-don, Russia.
ПЕРСПЕКТИВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ ЦИФРОВИЗАЦИИ1 ОБРАЗОВАТЕЛЬНОГО ПРОЦЕССА В ВЫСШЕЙ ШКОЛЕ PROMISING DIRECTIONS OF DIGITALIZATION OF THE EDUCATIONAL PROCESS IN HIGHER EDUCATION
Аннотация. Новые тренды, складывающиеся в образовательной сфере России и ее отдельных регионов под детерминацией процессов информатизации и цифровизации, в полной мере сопрягаясь в основными целями национального проекта «Образование», претерпевают определенную коррекцию в границах территорий с учетом конкретно региональных (муниципальных) условий и факторов. Наглядным подтверждением этого является дифференциация мер и моделей образовательного процесса в различных регионах и муниципальных образованиях в условиях их максимальной адаптации к вызовам пандемии коронавируса. В статье рассмотрены направления цифровизации образовательного процесса в высшей школе. Установлено, что текущие обстоятельства требуют от преподавателя постоянного совершенствования его подготовки. В этом случае необходимость профессиональной подготовки преподавателей обуславливает целесообразность разработки более гибкой системы повышения их профессиональной компетентности. Доказано, что осуществление целевого финансирования, например, в виде грантов, расширяет возможности выбора программ переподготовки.
Abstract. New trends that are developing in the educational sphere of Russia and its individual regions under the determination of the processes of Informatization and digitalization, fully interfacing with the main goals of the national project "Education", are undergoing a certain correction within the borders of territories, taking into account specific regional (municipal) conditions and factors. This is clearly demonstrated by the differentiation of measures and models of the educational process in different regions and municipalities in terms of their maximum adaptation to the challenges of the coronavirus pandemic. The article considers the directions of digitalization of the educational process in higher education. It is established that the current circumstances require the teacher to constantly improve his training. In this case, the need for professional training of teachers makes it advisable to develop a more flexible system for improving their professional competence. It is proved that the implementation of targeted funding, for example, in the form of grants, expands the choice of retraining programs.
1 Исследование выполнено при финансовой поддержке РФФИ в рамках научного проекта № 20-310-90015.
