CC BY
39
МЕХАНИЗМ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ ИННОВАЦИОННОГО ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВА В РЕГИОНЕ
Е.В. Иода
Ioda E.V. The management mechanism of innovation enterprise risks in the region. In the article the management mechanism of innovation enterprise risks in the context of innovation break-through strategy in the region is based and reflected.
Окончание. Начало в вып. 4 (44), 2006.
ЧАСТЬ 2
Прежде чем перейти к вопросам стратегии и тактики управления рисками инновационной деятельности в регионе, необходимо все-таки попытаться окончательно определиться с понятием «инновационный риск».
Мировой и отечественный опыт показывает, что любые широкомасштабные и разнообразные инновации связаны с высокими рисками. Но и наоборот, как показывает опыт НИОКР в производственно-технологических сферах, опыт экономических экспериментов и реформ, инновации в современных условиях сами являются результатом рисков. Поэтому инновации можно трактовать как функцию от переменных аргументов - эффективности и рисков, подобную производственной функции. Аппарат производственной функции широко используется в экономико-математических моделях. В данном случае риски выступают в качестве факторов производства и ресурсов. В свою очередь, риски можно рассматривать как функции, зависимые переменные от инноваций, если последние интерпретировать как независимые переменные - факторы научно-технологического и организационно-экономического прогресса.
В ряде работ [1] представлены наиболее важные признаки, характеризующие риск как некий ресурс. Это позволяет обосновать возможность (а в некоторых случаях и необходимость) трактовки их в качестве факторов производства, как и другие ресурсы:
- риски имеют различную определенную пространственную и временную ограниченность. Так, экономика любой страны имеет некоторый общий ресурсный потенциал, в том числе определенный рисковый потенци-
ал, ограниченный объемом приемлемых рисков. Речь идет о том, что даже при желании принять на себя (приобрести) большие риски и у общества в целом, и у отдельных экономических субъектов такой возможности может не оказаться. Эта ситуация является следствием экономически более адекватной трактовки риска как принятия решения какой-либо задачи, когда нет полной уверенности в том, что найдено лучшее из всех возможных решений;
- риски имеют определенные качественные и количественные параметры. Уровень риска всегда ограничен наличием определенных альтернативных стратегий решения существующих и вновь возникающих задач, предельными значениями меры соответствия и несоответствия (расхождения) между возможными результатами решений. Стремление к деятельности с повышенным риском не может преодолеть этого объективно обусловленного предельного уровня. Даже спекулятивная биржевая игра сталкивается с ограниченностью рисков в виде курсовой разницы, определяемой котировками за определенный период. Кроме того, необходимо учитывать другой существенный элемент риска - неопределенность тенденций изменений курсов за тот же период;
- риски могут быть использованы. Например, объединение и распределение рисков на страховых рынках является эффективным способом и начальным этапом их дальнейшего финансово-экономического использования, в том числе специализированного профессионального управления рисками. По масштабам рыночных сделок с рисками они сопоставимы с ценными бумагами, тем более что риски являются одним из важнейших инвестиционных качеств ценных бумаг наряду с ликвидностью и доходностью. При универсальном использовании
рисков в экономическом обороте они сопоставимы с деньгами, предложение и спрос на которые непосредственно связаны с производственными, кредитными, валютными и другими рисками, учитываемыми в рейтинговых экономических оценках. Кроме того, рынки рисков непосредственно влияют на денежные рынки через предпочтения ликвидности, трансакционные и спекулятивные мотивы и мотивы предосторожности, которые в значительной степени определяются влиянием уровней и характеров рисков, а также величиной (масштабом) общенационального потенциала риска в экономике;
- риски имеют межотраслевой характер. Риски являются важными элементами большинства других товаров и услуг не только потребительского, но и производственного назначения, т. е. факторов производства, государственных заказов и строительных подрядов, инвестиционных и инновационных проектов и программ. Так, статистические данные надежно подтверждают наличие прямой связи между факторами доходов всех видов активов и рисками, связанными с их созданием и использованием. Чем выше проектируемый или ожидаемый доход, вменяемый тому или иному фактору производства или активу, тем выше, как правило, и риск, связанный с его приобретением и использованием. Еще более существенным с точки зрения идентификации рисков с ресурсами, факторами производства и товарами является то обстоятельство, что чем сложнее и выше риск приобретения и использования какого-либо ресурса или фактора производства в качестве предпринимательского актива, тем выше, как правило, ожидаемый и, зачастую, фактический доход от данного переменного фактора.
Реальной действительностью является тот факт, что каждый конкретный случай действия хозяйственного субъекта имеет свою цену, поскольку он связан с издержками и выручкой, затратами и результатами, их соотношением.
Под ценой риска понимают риск принятия предпринимателем такого решения по использованию ограниченных ресурсов, при котором планируемых экономических выгод можно было бы получить больше, если эти ресурсы применить альтернативно. Вполне очевидно, что такая трактовка риска тесно
связана с понятием альтернативной ценности (стоимости) - основной категорией современной экономической теории.
В экономическом смысле цена риска представляет собой вероятность получения дохода и прочих выгод от реализации какого-либо проекта, который будет отличаться от другого прогнозируемого, альтернативного варианта, вытекающего из условий неопределенности проблемной ситуации.
Такого рода трактовка позволяет предопределить новый подход к осознанию и определению категории экономического/инновационного риска как ресурса и фактора производства.
Таким образом, инновационный риск определяется нами как результат принятия решений в инновационной деятельности субъекта, связанных с целенаправленным изменением случайных соотношений экономических потерь и доходов на основе управления и оптимизации процессов формирования, локализации, снятия и парирования неопределенности.
На основании новой трактовки риска в классификацию видов предпринимательской деятельности (рис. 5) необходимо внести корректировку, определив введенную в нее венчурную предпринимательскую деятельность, как венчурно-трансфор-эвентуальной (ВТЭД). В литературе уже делались попытки такого рода. Так Н.Д. Бублик [1], обосновал и дал определение венчурно-адаптационной деятельности (ВАД). Однако в данном случае речь должна идти не о «приспособлении» (лат. adaptatio) к риску, а о «преобразованиях» (лат. ^а^огшайо), «возможных при соответствующих условиях» (лат. еуепй8).
Для различных кластеров/отраслей
предпринимательства региона инновационный риск (как и любой другой), в общем случае, разный. Причины тут очевидны: при всей высокорискованности инновационного предпринимательства факторы риска оказываются разными (объективные и субъективные), величины убытков и размеры прибылей также будут различаться. При рассмотрении специфических проявлений риска для основных видов экономической деятельности (и для их частых форм) целесообразно выделение по объектам приложения предпринимательских усилий и способам получения предпринимательской прибыли производ-
ственной, венчурной, финансово-кредитной, коммерческой и посреднической деятельности (рис. 5).
Общеизвестный факт, что природа риска экономическая. Риск является интегрированным выражением как позитивных, так и негативных конечных результатов предпринимательской деятельности. При этом количественное выражение потерь/убытков следует рассматривать как цену риска, которую предприниматель готов заплатить за возможность получить дополнительные доходы/прибыль. Таким образом, субъективная оценка величины прибыли выступает как одна из сторон побудительных мотивов к риску, а сама величина дополнительной прибыли - как своеобразная плата за риск. Не бывает риска ни без потерь, ни без существенной, с точки зрения предпринимателя, прибыли.
Выше всего прибыль, как правило, в формах инновационного предпринимательства. Однако такие виды деятельности требуют от предпринимателя значительных финансовых вложений, готовности к наибольшему риску потерь, медленно окупаются. Финансовая деятельность имеет значительный размах риска - от малого до весьма значительного. Посредническая деятельность востребована и распространена, приносит хороший доход и сравнительно малориско-
вая. Коммерческая деятельность, особенно в форме страховой, наименее рискованная, однако и доходность ее обычно не высока.
Рассматривая риск инновационной деятельности на мезоуровне, важно принять во внимание возможность диверсификации видов предпринимательской деятельности с целью снижения уровня интегрального значения инновационного риска региона.
Реализация региональной инновационной стратегии - процесс, требующий огромных интеллектуальных, трудовых, финансовых, административных, инфраструктурных ресурсов, а значит - процесс длительный во времени. Следовательно, он характеризуется значительным уровнем неопределенности.
Инновационная программа региона находит свое отражение в соответствующих проектах. Именно от успешной реализации заложенных в программу проектов зависит успех программы. Следовательно, по мнению автора, риск невыполнения программы можно представить как совокупность рисков составляющих инновационных проектов.
яр = Ы,
г-1
где Я(р) - риск программы;
Яг - риск /-го проекта (/ = 1, 2 ... п).
Предпринимательская (инновационная) деятельность
Венчурная С высокими и оптимизируемыми рисками
Венчурно- транс-фор - эвентуаль-
Производственная Коммерческая Финансово- Посредническая
С высокими (тре- С умеренным кредитная Интуитивно-
бующих специаль- (эвристически С высокими, угадываемые
ных знании и навы- угадываемыми умеренными и риски
ков в этой области рисками) оптимизируе-
рисков) мыми рисками
Рис. 5. Схема подразделения видов предпринимательской (инновационной) деятельности
Данную формулу, в самом общем виде, можно принять за интегральный инновационный риск региона.
Для уточнения ведущих факторов, определяющих профиль интегрального инновационного риска региона, будем руководствоваться концептуальным представлением о том, что необходимым условием отсутствия риска в конкретном виде экономической предпринимательской деятельности является оптимальность предпринимательского результата для случая, когда ситуация полностью «прозрачна». Это означает, что если сложившаяся ситуация нам известна до последних мелочей, если нами учтены и количественно измерены все существенные факторы, если экономический «механизм работает без сбоев» и неожиданности принципиально исключены, если при этом мы решительно реализуем оптимальный способ достижения намеченной цели, то в таком случае никаких потерь быть не может и, следовательно, риска никакого нет.
Представленную нами идеальную и полностью определенную предпринимательскую ситуацию, которую можно описать выражением: «если < будет так-то>, то <получиться то-то>». В дальнейшем будем коротко именовать «условия ЕСЛИ-ТО». На языке системного подхода такую ситуацию называют также «условия определенности».
Способ а е А Результат у (а)
предпринимательской I предпринимательской
деятельности деятельности
Рис. 6. Графическая модель «условий определенности»
На рис. 6 через а обозначен принятый предпринимательский способ деятельности. В системном анализе и теории принятия решений способ действий принято именовать альтернативой. Символом А обозначим множество возможных способов осуществления этой деятельности, или множество альтернатив. Математический символ £ - это знак принадлежности отдельных элементов множеству таких элементов. Поэтому запись а £ А следует понимать так: «альтернатива а из множества А альтернатив». Через у(а) обозначен полученный в результате реализации этого способа результат. Этот результат у(а)
однозначно связан с предпринятым способом а £ А действий. Это значит, что всякий раз, когда будет реализована альтернатива а, неизбежно будет наступать результат у(а). Однозначность связи альтернативы и результата графически отражена на рис. 6 одной - единственной затемненной стрелкой, проведенной от способа а £ А к результату у(а).
При составлении схемы генерации альтернатив по выбранному способу значения каких-то одних факторов, влияющих на результат реализации данного способа, необходимо зафиксировать, а значения остальных изменить - получится новая альтернатива. Именно сочетание значений управляемых факторов полностью определяет облик альтернативы, а в «условиях определенности» также и размер будущего дохода. Получается, что какими бы ни были по сложности реализации эти альтернативы, результат реализации выбранного способа зависти только от того, какая из них будет реализована предпринимателем в заданных нами «условиях определенности».
Графически модель необходимых условий отсутствия риска представлена на рисунке 7. Последовательность затемненной и светлой стрелок на схеме отражает необходимость (и обязательность) для предпринимателя выбора оптимального способа а* среди возможных а £ А способов. Оптимизация предполагает максимизацию отыскания максимума max y(a) - выгоды, которую мы из-
a^A
меряем результатом у(а). а е A |----[> y(a) i-----Ч a*: maxy(a)
a^A
Рис. 7. Графическая модель необходимых условий отсутствия риска
В рискованной ситуации однозначность связи между альтернативной и результатом нарушается. Мы оказываемся в рамках действий экономического механизма, который на языке системного анализа называют «условиями неопределенности». В данной ситуации реализация конкретной альтернативы может завершиться несколькими возможными исходами.
Таким образом, с системных позиций рискованная ситуация характеризуется неоднозначностью результата экономической
операции, даже при использовании оптимальной предпринимательской стратегии. Это обусловлено неоднозначностью той реальной ситуации, которая сложится именно в момент реализации этого оптимального способа деятельности. Даже выбрав способ действий, мы не сможем нивелировать влияние неконтролируемых факторов, которые в рискованной ситуации могут принимать те или иные возможные значения. Именно сочетание нашего решения со значениями неуправляемых факторов и задает облик конкретной ситуации 5 £ S из множества S возможных ситуаций рискованной предпринимательской деятельности. Так, если мы зафиксируем некоторый способ а £ А предпринимательской деятельности и воспроизведем его в рискованных условиях - в «условиях неопределенности», - то один раз в силу неопределенности могут сформироваться одни какие-то значения неопределенных факторов, поэтому мы окажемся в ситуации s1 ив итоге получим какое-то значение у(а, Si) = у1(а) результата. Если мы решим повторно реализовать тот же самый способ а £ А действий, то необходимо учесть, что неуправляемые факторы могут принять иные значения и мы уже окажемся в другой, s2, ситуации и можем получать другое, у(а, s2) = у2(а), значение результата. Если реализуем этот же способ а £ А в третий раз, то возможно третье, у(а, s3) = уъ(а), значение исхода деятельности и т. д.
На рис. 8 представлена графическая модель формирования результата в «условиях неопределенности». Тонкими стрелками на этом рисунке отображены возможные исходы предпринимательской деятельности.
При интерпретации рис. 8 необходимо иметь в виду, что каждый t-ый исход у(а, st) = у (а) реализуемой деятельности имеет для предпринимателя в общем случае два результата - доходы и убытки.
Таким образом, формально, для проведения полного количественного анализа надо иметь в виду, что каждый t-ый исход - это вектор у(а, st) = у (a) = (у\(а), У2(a)) как минимум с двумя компонентами:
у\(а) - значение полезного эффекта («доход»), который желательно максимизировать;
у\(а) - значение вредного эффекта («убытки»), который желательно минимизировать.
Понимание этого формального обстоятельства позволяет правильно понять суть риска еще в одном его аспекте. Суть его заключается в том, что при нерациональном поведении субъекта, проводящего экономическую операцию, ему может повезти, и его неразумная стратегия может дать внезапный выигрыш, в то время как действующему рационально предпринимателю, наоборот, может не повезти, и он понесет убытки. Но факт «ведения» - это не закономерность.
Если предприниматель будет действовать рационально, разумно выбирать оптимальную альтернативу, то в целом в его экономической деятельности доходы будут преобладать над убытками. И, наоборот, если каждый раз надеется только на успех, то кроме убытков ничего в итоге не будет.
Таким образом, из вышеприведенного следует, что необходимым условием отсутствия риска в предпринимательской деятельности является оптимальность способа проведения предпринимательской операции.
В «условиях определенности» такая тактика полностью исключает какие-либо убытки и, следовательно, полностью исключает риск. Поэтому можно считать, что предприниматель всегда действует рационально в том смысле, что всегда использует только оптимальные по «условиям определенности» альтернативы.
/О)
Способ а е А
предпринимательской
деятельности
Возможные исходы > предпринимательской
деятельности
Рис. 8. Графическая модель формирования результата в «условиях неопределенности»
Однако в рисковой ситуации этого необходимого условия недостаточно. Предпринимателю следует системно представлять неоднозначность связи между оптимальной альтернативой и последствиями проводимой экономической операции. Подробная методологическая основа будущих действий позволит ему в дальнейшем уверенно выделить ведущие факторы, определяющие профиль интегрированного риска как отдельного проекта, так и организации/предприятия, кластера/отрасли, регионов.
Руководствуясь обоснованными концептуальными представлениями об «условиях неопределенности», можно системно обозначить факторы риска.
На рис. 9 схематично представлена совокупность факторов, оказывающих влияние на профиль интегрированного предпринимательского риска в общем случае региона.
С учетом условия, что все факторы, влияющие на ход и исход экономической деятельности, можно условно разделить на субъективные и объективные, в верхней части схемы помещаем один из постоянно действующих под условным наименованием «личность предпринимателя». Не менее значимы стратегия и тактика ведения предпринимательской деятельности.
Остальные факторы носят объективный по отношению к предпринимателю характер. Однако и их целесообразно разделить на две группы. Одна группа - это «внутристрано-вые» факторы, действующие локально внутри рассматриваемого рынка. Другую группу образуют «внешние» факторы, обусловленные процессами в макроэкономическом масштабе.
К «внутристрановым» факторам риска можно отнести:
- неопределенность будущего, свойственную предпринимательской деятельности в рассматриваемой стране;
- деятельность конкурентов в данном сегменте рынка товаров и услуг;
- требования акционеров и инвесторов, желающих невозможного - не рисковать и увеличивать прибыль одновременно;
- информационные и технологические прорывы, обусловленные особенностями экономического положения в данной стране, и др.
Под управлением риском мы предлагаем понимать динамичный процесс выявления уровня неопределенности в ожидаемом результате, принятие и осуществление решения по минимизации последствий неблагоприятного воздействия на результаты ВТЭД случайных факторов и увеличение шансов повышения эффективности от их рационального использования в инновационной среде региона.
Стратегия и тактика Личность Акционеры
ведения дела предпринимателя и инвесторы
Рис. 9. Совокупность факторов, влияющих на профиль интегрального предпринимательского риска региона
Риски региональной предпринимательской/инновационной деятельности сопряжены как с самой деятельностью, так и с менеджментом, со всеми его функциями: планированием, организацией, оперативным управлением, использованием персонала, контролем. Каждая из этих функций связана в той или иной мере с рисками, требует создания адаптивной к конкретным рискованным ситуациям системы хозяйствования. Это означает, что с переходом к рыночной экономике возникает необходимость разработки и внедрения новой системы управления -менеджмента риска.
Существенным для менеджмента риска является то обстоятельство, что субъекты принимают и осуществляют конкретные действия в сложных ситуациях и находятся при этом в стрессовом состоянии. Процесс предпринимательской/инновационной деятельности не может быть полностью предопределенным, запрограммированным.
Во-первых, наши знания о будущем не всегда определены, так как в практике предвидение будущих результатов строится на основе прошлого опыта, выявления рискованных ситуаций и возможностей работника, коллектива исполнителей путем отслеживания произошедших событий, явлений, а также анализа тенденций. Соответственно, степень определенности, информированности, уровень познаний, которыми обладает специалист в той или иной сфере деятельности, предопределяют характер самого процесса планирования. Однако в менеджменте риска даже при определенных знаниях о будущем планируют бизнес-операции с вероятностными исходами на основе оценки влияния факторов внутреннего и внешнего окружения.
Во-вторых, в менеджменте риска прогнозные и плановые расчеты содержат значительные поправки на ошибку из-за недостаточности информации, ее секретности, отказа от устаревших правил и фундаментальных предпосылок. Возникает необходимость в применении комплекса методов по верификации расчетных показателей, в том числе и ошибок, вносимых самой экономико-математической задачей. Как правило, дескриптивная модель содержит переменные и ограничения, характеризующие процессы и ситуации, которые в определенной степени новые, не апробированные внутренне, неструктури-
рованные или сопряженные с конфликтом прав и неизвестными факторами. Кроме того, любое закладываемое в модель решение не может иметь чисто положительных результатов. Здесь всегда присутствует компромисс между выгодой и ущербом.
Таким образом, в основе менеджмента риска заложены особые подходы по осуществлению целенаправленного поиска и организации управленческой работы по снижению риска, которые органично сочетаются с искусством получения дополнительного дохода или иного выигрыша в ситуации неопределенности.
Новый подход к концепции риска определяет процесс управления рисками как составную часть обеспечения результирующей доходности предпринимательской/инновационной деятельности. Именно управление предпринимательскими/инновационными рисками
устанавливает, проверяет и перестраивает соотношения между необходимыми уровнями возможной прибыли и допустимыми уровнями убытков, между реакциями на те или иные риски и целями развития региона.
Теперь лица, принимающие решения (менеджеры высшего уровня) уже не сомневаются, что управление рисками как процесс выбора новых направлений деятельности, уровней рискованности и распределения ресурсов («откликов на риски») в предпринимательской/инновационной деятельности
является неотъемлемой частью единого процесса повышения конкурентоспособности и прибыльности. Кроме того, трансформируется сама концепция управления. Сегодня все больше становится понятным, что управление рисками - это, прежде всего, ответственность на всех уровнях принятия решений.
Управление рисками осуществляется в рамках единой стратегии и направлено на решение двух основных задач. Одна задача (традиционная) нацелена на сохранение базового капитала субъекта предпринимательства. Другая - это создание дополнительного капитала.
Современный субъект предпринимательской/инновационной деятельности имеет возможность выбора между двумя существующими концепциями управления риска:
1) статическая (классическая) концепция;
2) динамическая (альтернативная).
При этом в самом риск-менеджменте по-прежнему преобладают две тенденции (принципа):
1) Конформистская - проповедует приспособление или соответствование, сообра-зование (conformance) принимаемых решений к будущей, прогнозной ситуации;
2) Ориентация на развитие, совершение, подвиг (performance).
На рис. 10 представлена схема принципов и стратегические задачи управления рисками в рамках обеих тенденций.
Успешное осуществление программы устойчивого развития региона в любом сложном сочетание организованной деятельности основывается на четырех уровнях «управляемого интервала».
1. Прежде всего, это исходные компоненты, включающие ресурсное обеспечение с определенным резервным фондом для обязательного самострахования деятельности, сопряженной с неопределенностью и рисками, а также целенаправленные действия руководства и управленческой команды в складывающейся ситуации.
2. Результаты на выходе при реализации целевой программы характеризуются ожидаемыми показателями.
3. Полная реализация основной целевой задачи конкретной программы.
4. Общие цели (сверхзадачи) от реализации проекта, которые выражают долгосрочный благоприятный эффект.
Последовательное выяснение основных уровней управляемого интереса в условиях неопределенности предпринимательской/инновационной деятельности и возможной конфликтности между заинтересованными сторонами на отдельных этапах осуществления целевой программы позволяют в полной мере реализовывать основные научные методы в риск-менеджменте. Наибольший интерес представляют ряд логических посылов.
Поскольку в менеджменте риска вся управленческая деятельность сопряжена с неопределенностью, то целевые программы предпринимательской/инновационной деятельности необходимо рассматривать как набор взаимосвязанных гипотез: если на входе реализуемой модели будет соблюдаться следующее, то на выходе мы получим ... , если ожидаемые результаты такие, то дальнейшая задача будет заключаться в том, чтобы ... , если поставленные задачи сводятся к следующему, то наша цель ... . Следовательно, различие между указанными гипотезами заключается в вероятности успеха деятельности на определенном этапе. Степень неопределенности возрастает по мере того, как управленческая команда поднимается вверх
Управление рисками
Принципы управления рисками
Стратегические задачи управления рисками
Рис. 10. Принципы и стратегические задачи управления рисками
по иерархической структуре задач целевой программы. С возрастанием степени риска изменяются и требования к функциональным обязанностям исполнителей. На первом этапе решения дескриптивной модели предпринимательства важной задачей управленческой команды призвано стать создание информационно-ресурсного потенциала, который должен четко вписываться в проблемноориентированную систему решения стратегических и тактических задач.
Необходимо помнить о фундаментальных концептуальных подходах риск-менеджмента относительно конкретных возможностей развития предпринимательских/инновационных процессов.
Во-первых, управление сферами человеческой деятельности, сопряженной с неопределенностью, должно четко ориентироваться на реализацию целевой программы, с обязательной ответственностью конкретных исполнителей за достижение поставленных задач.
Во-вторых, использование научных методов прогнозирования, программно-целевого планирования и применения современной вычислительной техники должно ограничиваться разумными рамками достаточности, поскольку рискованная человеческая деятельность - это постоянная проверка достоверности гипотез.
В-третьих, системный анализ должен ограничиваться исследуемой целевой программой. Считается, что система не определена до тех пор, пока исследователь не выйдет за ее рамки и изучит основные контуры высшей иерархической системы, частью которой является целевая программа.
В-четвертых, должен выражаться общий стандарт качества научно-практического поиска. Данное требование ориентирует на необходимость выяснения степени удовлетворения заинтересованных в целевой программе сторон как важное условие долгосрочной жизнеспособности предпринимательского/инновационного процесса.
Итак, вполне обоснованно можно констатировать, что на смену концепции статического управления рисками, основанной на идее «приспособленчества», приходит концепция активного динамического использования рисков как возможности получения дополнительного дохода, использования риска как «ресурса».
Концепция активного поведения тесно переплетается с концепцией «риск-ресурс». Обе концепции базируются на более точной и в целом оптимистической оценке перспектив. Следование данным концепциям требует значительно больших ресурсных возможностей (интеллектуальных и материальных) и приложения более совершенных административных усилий.
Особенно полезным оперативное регулирование и управление рисками оказывается в отношении минимизации последствий внезапно возникающих рисков. Отчасти это и обусловило необходимость внедрения в практику адаптивного подхода.
Данный принцип требует подстраиваться под ошибки прогноза и в режиме активного управления демпфировать возникающие разногласия. Главное, чего можно достичь в процессе реализации адаптивного принципа - это устранение опасностей негативного влияния тех явлений/факторов, которые заранее не были/не могли быть приняты во внимание.
Процесс адаптивного демпфирования риска протекает во времени параллельно основной предпринимательской деятельности и не является однократным актом.
В соответствии с представленной концепцией вначале проводится традиционное изучение результатов экономической деятельности за предыдущие периоды; спектра внутренних и внешних рисков, угрожающих региону. В процессе дополняют полученные знания сформировавшимися прогнозами на будущее. Все это закладывается в основу корректировки традиционного спектра классических методов принятия решений, управления и снижения риска (страхование, хеджирование, лимитирование, трансфер риска, диверсификация, резервирование сил и средств и т. п.).
После реализации комплекса априорных мер снижения риска, одновременно с началом предпринимательской акции, «включается» обратная связь адаптивного процесса. Процесс «включения» осуществляется через субъектов процесса управления, посредством восприятия изменений как в результатах экономической деятельности, так и в представлениях и прогнозах на будущее.
Технологически этот элемент адаптивного динамического демпфрования включает идентификацию и оценку стратегических
предпринимательских рисков, а также разработку оперативных методик и совершенствование навыков персонала по обеспечению улучшения текущей ситуации. Авторы [2] считают, что именно данная процедура оперативного регулирования и связывает традиционный и новый подходы в управлении предпринимательской деятельностью. Информационно-методологические связи отражены совокупностью «жирных» стрелок вверху схемы (рис. 11).
Затем в процесс активного использования рисков включается новая информация с целью извлечения дополнительной прибыли и привлечения инвестиций. В данном фрагменте адаптивной стратегии выступают увеличение доходности на основе управления, ориентированного на повышение прибыли и стоимости, а также дополнительное размещение активов, увеличивающее капитал. До-
полнения, привносимые в спектр управленческих действий, объединяются с системой априорных мер предотвращения риска и действиями оперативного реагирования. В итоге рождается эмерджентное качество, усиливающее положительные изменения в результатах предпринимательской деятельности, представлениях и прогнозах на будущее. Цикл управления замыкается и все повторяется с самого начала.
Сегодня многие экономические процессы, не говоря уже о тех, которые связаны с инновационной деятельностью, настолько усложнились, что проблема оценки и управления рисками требует создания специального звена в системе управления субъекта предпринимательства. Постепенно сложился даже специальный термин «Corporate qover-nance» [3], который можно перевести, как «центр управления риском».
Изменения в результатах предпринимательской деятельности, представлениях и прогнозах на будущее
Рис. 11. Схема динамической концепции управления региональными рисками
Общеизвестный факт, что риск-менеджмент как система управления состоит из субъекта и объекта управления и включает в себя:
- выработку цели риска и рисковых вложений капитала;
- определение вероятности наступления события;
- выявление степени и величины риска;
- анализ внешней среды;
- выбор стратегии управления риском и необходимых для данной стратегии приемов управления риском и методов его снижения;
- осуществление целенаправленного воздействия на риск.
Перечисленные процессы в совокупности составляют этапы организации риск-менеджмента.
Итак, согласно сложившимся к настоящему времени представлениям, риск-менеджмент являет собой систему оценки риска, управления риском и экономическими отношениями, возникающими в процессе этого управления, и включает стратегию и тактику управленческих действий.
Стратегия управления риском по-прежнему предполагает концептуальное направление и обобщенные способы использования средств для достижения поставленной цели. Тактика риск-менеджмента представляет собой теорию и практику практического применения конкретных методов и приемов менеджмента для достижения поставленной цели в конкретных условиях.
Концептуально система регионального риск-менеджмента может быть определена следующим образом.
Основные этапы принятия решений в управлении предпринимательскими/инновационными рисками в регионе
Таблица 1
Этап принятия решений Содержание этапа Основной результат для риск-менеджмента
Уяснение цели предпринимательской/инновационной деятельности в русле стратегии развития региона Обеспечение принципа цели. Выбор наиболее актуальной цели деятельности по критериям прибыли и риска, формирование перечня задач бизнес-единиц Своевременное выявление потенциальных «узких мест» в будущей деятельности (противоречий между стратегическими целями и тактическими задачами бизнес-единиц)
Идентификация и номинация рисков будущей предпринимательской/инновационной деятельности в рамках выбранной цели Установление ведущего типа неопределенности. Системные исследования возможных источников опасностей и причин потерь, определение системного типа неопределенности для главного источника возможных потерь, ранжирование других причин по степени их опасности Своевременное формирование у лиц, принимающих решение, и руководителей бизнес-единиц целостных представлений об основных источниках опасностей и угроз; о «механизме» их влияния на эффективность проектов, предприятий, отраслей/кластеров, экономики региона
Измерение основных характеристик «механизмов» риска Прогнозирование уровня полезного эффекта, времени и степени его проявления, а также моментов возникновения и основных характеристик возможных угроз Своевременное обеспечение лиц принимающих решение, и руководителей бизнес-единиц критериями оценки риска, а также информацией о времени, месте и формах предполагаемого проявления опасностей, влияющих на эффективность достижения цели
Формирование рациональной стратегии управления рискованной деятельностью Генерация множества альтернатив (способов) управления рисками и системный анализ альтернатив с целью подготовки рекомендаций по их использованию в процессе предпринимательской/инновационной деятельности в регионе Своевременное обеспечение лиц, принимающих решение, и руководителей бизнес-единиц информацией о рекомендуемых способах управления рисками, а также методическими рекомендациями по их применению
Оценка фактически достигнутых результатов Контроль процесса практической реализации стратегии управления рисками и разработка тактических рекомендаций Своевременное информирование лиц, принимающих решение, и руководителей бизнес-единиц о существенных отклонениях результатов от намеченных и представление предложений по корректировке риск-стратегии
&
&
5
5
&■
»а
•а
§
1^
«а
I
і
&
&
У
8
§
N
&
¡5
I
Реализация региональной стратегии прорыва
Субъекты риск-менеджмента
1 1 1 І Принципы ! І И-" І Цели і
II I
■І 1 1
1 Направления
1 регулирования
і • ; Нормативно-правовой ; Организационно- І Экономико-финансовый •
; ; блок ; управленческий блок ; блок 1 •
Риск-ресурс Предпринимательские структуры Органы регионального управления
▲ 1 ▲ 1 - ▲ 1
перспектив развития внешней региональной среды Формирование концепции регионального регулирования предпринимательских/инновационных рисков
Приоритеты
Функции, формы, методы и средства воздействия на инновационную предпринимательскую среду
Реализаиия мероприятий по созданию благоприятных условий, обеспечивающих выполнение иелевых установок
Объект управления предпринимательскими/инновационными рисками в регионе
Риск, предпринимательская инновационная среда, экономические отношения
Анализ результатов функиионирования. контроль и создание базы данных
..1
Рис. 12. Укрупненная схема механизма регионального регулирования предпринимательских/инновационных рисков
Корректировка программ и проектов региональной стратегии прорыва
Во-первых, это специально внедренная в экономическую систему региона структура управления рискам, и ее главное предназначение - своевременная идентификация, классификация и взаимоувязка рисков по целям, объектам, субъектам, времени и ресурсам.
Во-вторых, наличие и состояние ресурсов. Главная составляющая ресурсов - достаточные инвестиции для обеспечения целей менеджмента при осуществлении управления рисками.
В-третьих, состояние бизнес-культуры риска, формирующей, направляющей и усиливающей процессы принятия решений по управлению рисками.
Руководствуясь концептуальными составляющими, лица, принимающие решения, на фоне предпринимательской/инновационной деятельности в нужное время задействуют необходимые инструменты и методы, создаваемые специально для эффективного и последовательного управления предпринимательскими/инновационными рисками региона.
Основные стратегические направления управления рисками в регионе альтернативны по своей сути.
Первое направление - наступление «на всех фронтах». Здесь надо не забывать, что высокий уровень риска данного направления должен компенсироваться поддержкой государства и единства «власти и бизнеса».
Второе направление - стратегическая оборона на «занятых рубежах». Стратегическое направление здесь - страхование, в частности, государственное страхование инновационных предпринимательских проектов.
Суть изложенных направлений очевидна, поскольку они порождены двумя основными стратегиям предпринимательства - активной (наступательной) и пассивной (обо-
ронительной). Однако реальные предпринимательские ситуации не являются в чистом виде ни оборонительными, ни наступательными. А это, в свою очередь, подтверждает факт, что выбор той или иной стратегии действий при управлении рисками никогда не будет простой задачей. Поэтому необходимо использовать методологию принятия решений на основе системного подхода. Необходимо общую схему принятия решений адаптировать к проблемной области управления рисками, не забывая о возможностях «риск-ресурса».
Возможные моделирующие элементы теории принятия решений к задачам управления рисками при адаптации концептуальной системы представлены в табл. 1.
На основании теории принятия решений по управлению предпринимательскими/инновационными рисками в регионе при адаптации концептуальной системы в условиях ВТЭД можно предложить укрупненную схему механизма регионального регулирования предпринимательских/инновационных рисков. При этом основополагающей задачей будет являться органичное включение элементов стратегии риск-менеджмента в единую региональную стратегию прорыва на всех этапах и уровнях ее реализации (рис. 12).
1. Бублик Н.Д. Управление инновационными рисками при разработке наукоемких систем (проблемы, теория, практика): дис. ... д-ра экон. наук. М., 2002.
2. Управление рисками: учеб. пособие / К.В. Бал-дин, С.Н. Воробьев. М., 2005.
3. Финансовая газета. 2003. № 7 (583).
Поступила в редакцию 10.07.2006 г.
