CC BY
85Научная статья
УДК 336
doi: 10.47576/2313-2086_2022_3_38
ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ КАК ЭЛЕМЕНТ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ
Ферапонтов Дмитрий Олегович
Московский финансово-промышленный университет «Синергия», Москва, Россия, d.ferapontoff@yandex.ru
Аннотация. В статье представлена проблема оценки финансовой устойчивости, когда главным инструментом является финансовый анализ. В коммерческом банке финансовый анализ и анализ финансового состояния, который является частью первого, представляют собой основу управления, поскольку финансовая деятельность является главной деятельностью для банка как части финансовой системы страны, которая осуществляет перераспределение денежных ресурсов внутри экономики. С помощью финансового анализа как элемента функции управления, а также основополагающей части аудита осуществляется внутреннее регулирование деятельности банка.
Ключевые слова: анализ финансовой устойчивости банка; оценка экономического состояния банка; банковская система Российской Федерации; публикуемая отчетность (основные формы); ограниченное внедрение новых показателей (распределений), влияющих на оценку финансовой устойчивости; система нормативов кредитных организаций; показатели финансового анализа; методы финансового анализа.
Для цитирования: Ферапонтов Д. О. Финансовый анализ как элемент финансовой устойчивости // Прикладные экономические исследования. 2022. № 3. С. 38-43. https://doi.org/10.47576/2313-2086_2022_3_38.
Original article
FINANCIAL ANALYSIS AS AN ELEMENT OF FINANCIAL STABILITY
Ferapontov Dmitry O.
Moscow Financial and Industrial University «Synergy», Moscow, Russia,
d. ferapontoff@yandex. ru
Abstract. The article presents the problem of assessing financial stability, when the main tool is financial analysis. In a commercial bank, financial analysis and analysis of the financial condition, which is part of the first, are not just an element of financial management, but the basis for it, since financial activity is the main activity for the bank as part of the country's financial system, which redistributes monetary resources within the economy. With the help of financial analysis as an element of the management function, as well as the fundamental part of the audit, internal regulation of the bank's activities is carried out.
Keywords: analysis of the bank's financial stability; assessment of the economic condition of the bank; banking system of the Russian Federation; published reporting (basic forms); limited introduction of new indicators (distributions) that affect the assessment of financial stability; system of standards for credit institutions; indicators of financial analysis; methods of financial analysis.
For citation: Ferapontov D. O. Financial analysis as an element of financial stability. Applied economic research, 2022, no. 3, pp. 38-43. https://doi. org/10.47576/2313-2086_2022_3_38.
Коммерческие банки играют главную роль в системе финансового посредничества [1]. Одним из основных условий формирования развитого и эффективного банковского сектора, ориентированного на реальную экономику и на удовлетворение клиентов в качественных банковских услугах, является высокий уровень корпоративного управления. Адекватно оценить деятельность кредитной организации и выявить имеющиеся у нее неиспользованные резервы повышения эффективности функционирования позволяет именно экономический анализ. Анализ также необходим инвесторам для правильной оценки собственного бизнеса и бизнеса конкурентов и контрагентов.
В настоящее время банки составляют отчетность в соответствии с международными и российскими стандартами (МСФО и РСБУ, соответственно). Отчетность на основе РСБУ (Указание Банка России от 8 октября 2018 г. № 4927-У "О перечне, формах и порядке составления и представления форм отчетности кредитных организаций в Центральный банк Российской Федерации") носит открытый характер и предоставляется в достоверных источниках, именно на основе данных этой отчетности наиболее рационально проводить оценку финансовых результатов банка.
Целью анализа финансового состояния банка является формирование характеристики, рассмотрение роли ряда показателей состояния коммерческого банка, анализ состава, структуры и качества пассивов и активов банка, соблюдения установленных нормативов ликвидности, а также выработка рекомендаций по улучшению финансового состояния банка.
Конечная цель анализа состоит в выявлении у банка проблем на возможно более ран -них стадиях их формирования. Результаты анализа должны использоваться при определении режима надзора, включая принятие
решения о целесообразности проведения инспекционных проверок банков и определении их тематики, а также характера применяемых к банкам мер надзорного реагирования.
В соответствии с целью ставится ряд задач, необходимых для анализа финансового состояния банка:
- рассмотрение сущности, цели, а также задачи анализа финансового состояния банка;
- изучение методов проведения оценки финансового состояния коммерческого банка;
- оценка финансовой и бухгалтерской отчетности банка, используемой при анализе финансового состояния банка;
- характеристика рассматриваемого банка, анализ его состояния;
- структурирование ряда счетов бухгалтерской отчетности в сгруппированные показатели в абсолютном значении;
- вычисление относительных показателей и нормативов, необходимых для развернутой оценки финансового состояния банка;
- разработка возможных путей улучшения финансового состояния банка;
- изучение современных тенденций в финансовом секторе Российской Федерации, которые с большей вероятностью могут оказать значимое влияние [2-5].
В связи с тем что анализ финансового состояния банка проводится на основании публикуемой отчетности, то данный анализ является внешним и носит только рекомендательный характер.
Анализ финансового состояния представляет собой совокупность методов исследования процесса формирования и использования денежных фондов банка в форме агрегированных статей бухгалтерской и финансовой отчетности банка, оценка и контроль динамики основных нормативов ЦБ РФ, указан-
ных в инструкциях Банка России от 06.12.2017 № 183-И (ред. от 22.04.2020) "Об обязательных нормативах банков с базовой лицензией" (вместе с "Методикой расчета кредитного риска по ПФИ") или от 29.11.2019 № 199-И "Об обязательных нормативах и надбавках к нормативам достаточности капитала банков с универсальной лицензией", а также в форме анализа показателей прибыльности банка, необходимых для организации эффективной банковской деятельности.
В связи с тем что российские банки зачастую функционируют в условиях повышенных рисков, особенно с учетом давления со стороны ряда стран в вопросе секторальных санкций, которые оказали влияние на ряд крупных игроков российского банковского сектора, анализ их финансового состояния крайне актуален, притом не только в рамках осуществления надзорной политики и необходимых проверок. Данные проблемы, прежде всего, связаны с недостаточной объективностью оценки собственного финансового положения и ряда связанных с ним пока -зателей, "натягивание" оценки привлеченных и размещенных средств, а также завышение надежности и устойчивости обслуживаемых клиентов. Коммерческий банк создается и функционирует, как правило, для получения его собственниками максимальной прибыли на вложенный в него капитал. В связи с тем что российские банки функционируют в условиях рыночной экономики, возможность привлечения дополнительных ресурсов для банков, а в особенности привлечение средств населения, должна быть напрямую связана со степенью финансовой устойчивости банка. Именно поэтому существенно возрастает роль и значение анализа финансового состояния банка.
В условиях финансовой глобализации российский финансово-банковский сектор внедряет новые нормы, необходимые для усовершенствования регулирования деятельности, а также оценки и анализа устойчивости российских банков.
Стоит отдельно отметить, что задачи анализа финансового состояния банка определяются целью проведения того или иного рода анализа.
Задачи анализа зависят от целей потенциальных пользователей информации, которых можно разделить на две категории:
- внутренние (клиенты, вкладчики, кредиторы банка, акционеры, органы управления банком, банковский персонал и т. д.);
- внешние (Центральный банк Российской Федерации, органы надзора финансового сектора, потенциальные вкладчики, инвесторы).
В коммерческом банке финансовый анализ и анализ финансового состояния, который является частью первого, представляют собой не просто элемент финансового управления, а основу для него, поскольку финансовая деятельность является главной деятельностью для банка, как части финансовой системы страны, которая осуществляет перераспределение денежных ресурсов внутри экономики. С помощью финансового анализа как элемента функции управления, а также основополагающей части аудита осуществляется внутреннее регулирование деятельности банка.
Структура, положение и роль анализа финансового состояния в банковской организации во многом зависят от специфики деятельности того или иного банка.
Роль анализа финансового состояния в управлении деятельностью коммерческих банков, повышении надежности и качества управления является не только ответственной, но и определяющей работоспособность как отдельных коммерческих банков, так и банковской системы в целом.
Особенностью анализа финансового состояния банка является то, что деятельность банка неразрывно связана с рядом факторов и событий, которые связаны с окружающей их макро- и микроэкономической средой, в которой банки функционируют. В соответствии с этим проведение расширенного анализа финансового состояния банка должно идти после анализа окружающей его финансово-политической, деловой и экономической среды.
Управленческие решения должны быть аргументированы с помощью финансовых показателей, поэтому анализ финансового состояния является этапом и необходимым действием в качестве основного условия для обеспечения качества и эффективности принимаемых и реализуемых управленческих решений. В процессе изучения и характеристики экономической эффективности деятельности банка финансовый ана-
лиз является одной из функций управления вместе с планированием, организацией, регулированием и контролем в коммерческом банке. Таким образом, анализ финансового состояния и финансовый анализ банка изучают, оценивают и подводят итог не только эффективности деятельности рассматриваемого банка, но и экономической эффективности управления им, с точки зрения целей и задач.
Кроме проведения общей оценки экономической эффективности деятельности банка, анализ финансового состояния является особым инструментом прогнозирования и финансового моделирования деятельности банка, а также методом изучения и оценки ее альтернативных направлений деятельности, которые банк намерен реализовать, а также является методом оценки кредитного учреждения с позиции его стоимости и инвестиционной привлекательности.
Функция анализа в качестве инструмента финансового прогнозирования и финансового моделирования реализуется в качестве процесса изучения и оценки основных разделов, составляющих бизнес-план банка.
При реализации отдельных видов финансового управления активами, пассивами, ликвидностью, рисками и т. д. анализ финансового состояния является инструментом реализации каждого из указанных видов управления с их последующей оценкой как фактора, влияющего на финансовое состояние банка.
В ходе управления активами ставится задача достижения их наибольшей прибыльности при соблюдении необходимого в рамках текущей политики банка уровня ликвидности и допустимого уровня кредитного и иных рисков. Эта задача осуществима только при на -личии системного анализа финансовых активов и осуществления ряда мероприятий по формированию соответствующей структуры активов.
Управление пассивами взаимосвязано с анализом средств, не приносящих прямых доходов, но с определенными исключениями, такими как комиссионные доходы по текущим или расчетным счетам. Однако они необходимы банку в качестве ресурсной базы. Изучение основных направлений привлечения ресурсов для выполнения обязательств перед клиентами или для развития спектра
или состава активных операций является ключевым фактором в анализе возможных способов привлечения недорогих ресурсов и управления ими для достижения различных целей.
Финансовый анализ является необходимым в качестве источника информации для управления рисками. С его помощью проводятся исследования и оцениваются условия возникновения тех или иных рисков, масштабы предполагаемого ущерба, способы предупреждения рисков, их минимизации, источники их возмещения.
Из этого следует, что анализ финансового состояния как часть финансового анализа в качестве одного из спектров управленческой деятельности предшествует принятию решений по финансовым вопросам, являясь этапом и необходимым информационно-аналитическим обеспечением для принятия управленческого решения. При этом именно на основе анализа финансового состояния структурируется и выносится оценка результатов и решений в качестве итоговой информации.
Анализ финансового состояния рассматривает финансовые отношения, выраженные в виде данных и показателей. При этом его роль в управлении коммерческим банком состоит в том, что он является отдельно стоящей функцией управления и контроля, определенным инструментом финансового управления и методом оценки принятых управленческих решений.
Финансовое состояние банка - комплексная характеристика банка, отражающая уровень соблюдения банком в своей деятельности ограничений, нормативов и динамику ключевых показателей деятельности (минимального размера абсолютной и относительной величины капитала, уровня присущих активам рисков и ликвидности, стоимости приобретения пассивов, общего риска, уровня рентабельности и т. д.) [9].
Целью управления банком в этой связи является обеспечение условий для получения им желаемых финансовых результатов при поддержании одновременно необходимого уровня его финансового состояния. Финансовый анализ позволяет оценить степень достижения целей управления, то есть его эффективность; при этом финансовое состояние банка больше характеризует эф-
фективность его финансового управления, чем управления в целом.
В банках решению ряда вопросов, касающихся оценки финансового состояния, выбора показателей и инструментов ее проведения, сотрудниками разных уровней уделяется повышенное внимание, но происходит это в основном в рамках отдельных видов управления: активами, пассивами, капиталом, рисками, где каждая группа сотрудников несет ответственность за эффективность работы только в подконтрольной им сфере. Данная организация анализа позволяет диверсифицировать риски, связанные с управлением по нескольким направлениям и уделить определенному риску большее внимание без каких-либо потерь в анализе другого риска. Уровень финансового состояния банка оценивается на основе анализа финансовой и бухгалтерской отчетности, а также информации, содержащейся в различных унифицированных отчетах о деятельности банков, разрабатываемых государственными федеральными ведомствами, осуществляющими функции контроля и надзора за финансовым сектором, и рассылаемых банкам. Данные документы содержат сведения об активах каждого банка, его обязательствах, капитале, доходах и расходах за текущий или прошедший месяц, квартал, год или три предыдущих года, а также другую информацию.
Однако для получения полной и более объективной оценки деятельности банка для собственных его целей необходимо проведение обобщающего комплексного анализа всех сторон деятельности банка, а также качества управления.
Проведение анализа финансового состояния банка необходимо для достижения ряда целей:
- оценки текущего финансового состояния банка и изменения на перспективу в рамках различных сроков и факторов;
- реализации возможностей и целесообразности достижения определенных темпов развития банка с позиций их финансового обеспечения;
- выявления доступных источников финансовых ресурсов и оценки возможности и целесообразности их мобилизации;
- прогнозирования положения банка на рынке капиталов как внутри страны, так и на международной арене.
Таким образом, задачи анализа основываются на целях потенциальных пользовате -лей информации, которые уже ранее указывались и были разделены на две категории: внутренние и внешние.
Внешний аудит проводится по заказу внешних пользователей и включает в себя в основном оценку соблюдения обязательных нормативов, установленных ЦБ РФ, а также рейтинговые и иные оценки деятельности банка, в том числе и на основе бухгалтерской и финансовой отчетности рассматриваемого банка. Однако необходимо отметить, что данные внешнего аудита не обладают достаточной степенью достоверности, чтобы сформулировать объективную и в разной степени достоверную оценку развития и состояния определенного банка или банковской системы в целом. В том числе именно потому, что массив данных для данной проверки несет в себе значительный временной лаг.
Внутренний аудит предполагает полный, а главное более детализированный анализ финансового состояния банка.
Таким образом, финансовое состояние коммерческого банка представляет собой обобщающую, комплексную характеристику его деятельности. Параметры этого состояния не являются постоянной величиной, а непрерывно меняются, образуя динамику для построения определенных прогнозов. Часть параметров необходима для оценки финансового положения банка с позиции его краткосрочной перспективы, за счет проведения анализа финансовых коэффициентов, связанных с данным видом показателей, то есть краткосрочной ликвидности, платежеспособности. Вторая часть показателей рассматривает банк со стороны позиции среднесрочного и долгосрочного развития, которые в свою очередь определяются структурой источников средств банка: собственного и заемного капитала, заемных средств, необходимых ему для осуществления эффективной деятельности и принятой политики развития в текущий и будущий срез времени. Также данные показатели крайне необходимы для определения качества размещения текущих ресурсов банка. Стоит отдельно выделить такие показатели, как собственный капитал банка, накопленный им за время своего функционирования, который оценива-
ет финансовое состояние в текущий момент и с точки зрения ретроспективных позиций.
Следовательно, финансовое состояние банка определяется общим уровнем эффективности управления его активами и пассивами (как балансовыми, так и внебалансовыми операциями). Организация управления ими отражается в основных показателях, характеризующих финансовое состояние.
В рамках анализа финансового состояния банка происходит решение задачи, связанной с получением достоверной и подтвержденной аналитически информации по текущему финансовому положению банка, существующим тенденциям и изменениям, а также формирование прогноза на различного срока перспективу, в том числе при возможном неблагоприятном изменении внешних условий, так называемые стресс-тестирования, проводимые не только банками, в рамках анализа, но и Центральным банком Российской Федерации.
Проведение корректного анализа финансового состояния банка предполагает выполнение ряда условий. Ключевыми условиями являются достоверность и точность информации, используемой при анализе, а также его своевременность и актуальность в текущей экономической ситуации и задачах, которые поставлены в основе анализа. Отсутствие достоверных данных ведет к ошибке в оценке проблем банка, что может иметь критические последствия для развития ситуации, притом не только в неблагоприятных условиях. Достоверность представляемых банками отчетов, а также адекватность оценки принимаемых ими на себя рисков должна проверяться как в процессе документарного надзора, так и в ходе инспекционных проверок. Результаты данных мероприятий должны использоваться как важный источник информации в рамках проведении анализа финансового состояния банка.
Список источников
1. Белоглазова Г Н., Кроливецкая Л. П. Банковское дело. Организация деятельности коммерческого банка: учебник для бакалавров. 3-е изд. М. : Юрайт, 2015. 545 с.
2. Валенцева Н. И., Ларионова И. В., Чичуленков Д. А. Оценка финансовой устойчивости и перспектив деятельности кредитных организаций : учебник. М. : КноРус, 2020. 325 с.
3. Жарковская Е. П. Финансовый анализ деятельности коммерческого банка : учебник. М. : КноРус, 2019. 338 с.
4. Банковские риски : учебник / О. И. Лаврушин и др. М. : КноРус, 2018. 292 с.
5. Банковское дело : учебник / под ред. О.И. Лаврушина. 12-е изд., стер. М. : КНОРУС, 2018. 800 с.
References
1. Beloglazova G. N., Krolivetskaya L. P. Banksy Business. Organization of banking: a textbook for bachelors. 3rd ed. Moscow : Yu, 2015. 545 p.
2. Valentseva N. I., Larionova E. V., Chichulenkov D. A. Rating of financial stability and prospects of credit institutions : textbook. M. Knorus, 2020. 325 p.
3. Zharkovsky Yu. P. Financial analysis of the bank: textbook. M. : Knorus, 2019. 338 p.
4. Banksy Risks: a textbook. I. Lavrushin et al. M.: Knorus, 2018. 292 P.
5. Banking work: a textbook/in order. O.I. Lavrushina. 12 is Ed. Ster. M. : KNORUS, 2018. 800 p.
Сведения об авторе
ФЕРАПОНТОВ ДМИТРИЙ ОЛЕГОВИЧ - старший преподаватель кафедры банковского дела, аспирант, Московский финансово-промышленный университет «Синергия», Москва, Россия, d.ferapontoff@yandex.ru
Information about the author
FERAPONTOV DMITRY O. - Senior Lecturer, Department of Banking, Postgraduate Student, Moscow Financial and Industrial University "Synergy", Moscow, Russia, d.ferapontoff@yandex.ru
