CC BY
52
ИЗВЕСТИЯ
ПЕНЗЕНСКОГО ГОСУДАРСТВЕННОГО ПЕДАГОГИЧЕСКОГО УНИВЕРСИТЕТА имени В. Г. БЕЛИНСКОГО ОБЩЕСТВЕННЫЕ НАУКИ № 12 (16) 2009
IZVESTIA
PENZENSKOGO GOSUDARSTVENNOGO PEDAGOGICHESKOGO UNIVERSITETA imeni V. G. BELINSKOGO PUBLIC SCIENCES № 12 (16) 2009
УДК 336.645.1
ФИНАНСИРОВАНИЕ РЕАЛЬНОГО СЕКТОРА ЭКОНОМИКИ БАНКОВСКИМ СЕКТОРОМ (НА ПРИМЕРЕ ПЕНЗЕНСКОЙ ОБЛАСТИ)
© В. Д. БОРИСОВА
Пензенский государственный педагогический университет им. В. Г. Белинского
кафедра финансов и кредита yanova@penza.com.ru
Борисова В. Д. - Финансирование реального сектора экономики банковским сектором (на примере Пензенской области) // Известия ПГПУ им. В. Г. Белинского. 2009. № 12 (16). С. 46-51. - Статья затрагивает проблемы финансирования реального сектора экономики через банковский сектор регионов. На примере Пензенской области в ней раскрываются основные трудности указанного способа финансирования и меры по их преодолению. В статье проведен анализ статистического материала, иллюстрирующего возможности и реальный объем финансирования банковским сектором различных отраслей промышленности. Автор проводит сравнительный анализ уровня развития банковского и производственного сектора в Пензенской области и Приволжском округе, в результате чего приходит к выводу, что для стимулирования роста объемов финансирования реального сектора через коммерческие банки необходимо на федеральном уровне создать стимулы для накопления кредитными учреждениями собственных средств.
Ключевые слова: финансирование, реальный сектор, банковский сектор, промышленность.
Borisova V. D. - Capital financing through banking community (in Penza region) // Izv. Penz. gos. pedagog. univ. im.i V. G. Belinskogo. 2009. № 12 (16). P. 46-51. - The article considers some essential problems of capital financing through regional banking community. The suggests several ways of coming through financial problems in Penza region. The article gives statistical analysis of potentional and real capital financing through banking community. The author makes a conclusion the bank capitalization is the necessary condition of increasing capital financing in the region. Key words: financing, business community, banking community, industry.
В странах с развитой рыночной экономикой банковский сектор выступает основным источником финансирования реального сектора экономики. В нашем государстве региональные коммерческие банки пока ещё не обладают для этого ни достаточной ресурсной базой, ни развитой банковской инфраструктурой.
В дореволюционный период государство считало правомерным и необходимым инвестировать в уставные капиталы кредитных товариществ, чем напрямую стимулировало развитие кредитной кооперации через системы казначейства и Госбанка. Очевидно, что такие действия со стороны госбанка были не чем иным, как использованием государственных регуляторов в кредитной сфере.
Несомненно, участие государственных средств даже не в капиталах банков, а в более низкой ступени -в кредитной кооперации, указывает на малые объёмы накопленного капитала у представителей малого и среднего бизнеса в начале XX в. Сегодня малый бизнес России не более богат, чем 100 лет назад, но достойной
системы государственной финансовой поддержки он до сих пор не получает.
Отечественные банки пока ещё слабы для международной конкуренции: их совокупный уставный капитал едва перешагнул за 25 млрд дол. (табл. 1), а совокупный собственный - ещё не дотягивает до 100 млрд дол. (в то время, как самый крупный банк Китая набрал уже более 300 млрд долларов) [5]. Сегодня мы вынуждены тратить огромные бюджетные средства на воссоздание всей структуры с нуля и Россельхоз-банка на месте Агропромбанка как банка кредитования села, и Банка развития на месте Промстройбанка как банка кредитования промышленности, строительства, транспорта, связи и науки. Надо ли повторять в регионах те же ошибки в области реформирования системы регулирования банковской деятельности, искусственно ускоряя процесс консолидации региональных банков, вместо создания экономических стимулов к развитию каждого путём создания налоговых льгот, значительно более широкого и щадящего долгосрочного рефинансирования со стороны Банка России?
Таблица 1
Группировка действующих кредитных организаций по величине зарегистрированного уставного капитала* по состоянию на 1.09.2007 г. [5].
№ п/п Наименование Количество КО Изменение (+/-)
на 1.01.2007 г. на 1.09.2007 г.
количество уд. вес к итогу, % количество уд. вес к итогу, %
1 до 3 млн руб. 43 3,6 39 3,4 -4
2 от 3 до 10 млн руб. 87 7,3 67 5,8 -20
3 от 10 до 30 млн руб. 168 14,1 130 11,3 -38
4 от 30 до 60 млн руб. 182 15,3 172 14,9 -10
5 от 60 до 150 млн руб. 226 19,0 207 18,0 -19
6 от 150 до 300 млн руб. 217 18,3 252 21,9 +35
7 от 300 млн руб. и выше 266 22,4 286 24,8 +20
Всего по России 1189 100 1153 100 -36
Примечание: Уставный капитал, величина которого оплачена участниками, внесена в устав кредитной организации и учтена в Книге государственной регистрации кредитных организаций после регистрации устава в Уполномоченном регистрирующем органе. По данным Департамента лицензирования деятельности и финансового оздоровления кредитных организаций.
У современного бюджета страны, Стабилизационного фонда и валютных резервов Банка России есть возможности для расширения участия в стимулировании экономического роста значительно больше. Назрела корректировка бюджетной и денежно-кредитной политики во взаимосвязи с другими направлениями экономической политики России с целью значительного повышения эффективности использования накопленных ресурсов для инвестирования и кредитования собственных приоритетных отраслей.
Анализ уровня и темпов социально-экономического развития свидетельствует, что регионы страны, в том числе и Приволжского федерального округа, в течение 15 лет реформирования развивались неравномерно. Отсюда большие различия в уровне доходности производственного сектора и сферы услуг, в уровне денежных доходов населения и бюджетной обеспеченности регионов. Естественно, это сказывается на темпах и уровне развития банковского сектора.
Банковский сектор Пензенской области за последние пять лет позитивно развивался и качественно и количественно. Три региональных банка увеличили собственные капиталы в 3,7 раза, активы - в 5,7 раза, кредитные вложения - в 9 раз, объёмы вкладов -в 33 раза. Один банк уже работает с Генеральной лицензией, владельцы другого в начале октября превысили величину собственного капитала свыше 5 млн евро [5].
Филиалы инорегиональныхкредитныхорганиза-ций (табл. 2) уже пятый год предоставляют нашим заёмщикам кредитов значительно больше, чем привлекают средств в области.
Обращает на себя внимание такая существенная особенность деятельности кредитных организаций, действующих в Пензенской области: их ресурсная база слабо зависит от объёмов производства и денежного оборота крупнейших компаний, ведущих свой бизнес
в нашем регионе. На начало июля текущего года из всего объёма привлечённых кредитными организациями по России средств негосударственных организаций на текущие счета доля приволжских банков не достигала и 5 %.
Это зависит и от того, что собственные капиталы банков малы для обслуживания гигантов, и от того, что крупные корпорации мало заинтересованы в инвестировании своих средств в банковский бизнес. Региональные банки укрупняют свои уставные капиталы без участия крупнейших корпораций, а малый и средний бизнес сам находится в стадии первоначального накопления капитала. Именно в этом наиболее заметно сказывается слабая капитальная база реального сектора для увеличения уставных капиталов банков. По этой причине остаётся значительным число кредитных организаций с участием государственного капитала. В Пензенской области в обоих банках участие бюджетных средств составляет от 15 до 25 %.
В последние годы всё более энергично используется инвестирование в уставные капиталы банков денежных капиталов физических лиц (табл. 3). В частности, в совокупном уставном капитале банков Пензенской области доля физических лиц составляла на начало июля текущего года уже 47,3 %. И в ближайший год она ещё значительно прирастёт [5].
В малом объёме могут привлекать региональные банки и бюджетные средства. Доля кредитных организаций Приволжского округа в привлечённых на текущие счета бюджетных средствах составляла на 1 июля текущего года менее 3 % их общего объёма по банковскому сектору в целом.
В этих условиях значительным источником в формировании ресурсной базы региональных банковских секторов становятся средства, привлекаемые филиалами инорегиональных кредитных организаций от своих головных банков.
КО - кредитная организация
Таблица 3
Группировка действующих кредитных организаций по величине зарегистрированного уставного капитала
в Приволжском округе (по данным Банка России)
Таблица 2
Действующие кредитные организации и их филиалы в территориальном разрезе по состоянию на 1.09.2007 г. [5]. - по данным Банка России
Наименование региона Количество ко в регионе Количество филиалов в регионе
всего ко, головная организация которых находится в данном регионе ко, головная организация которых находится в другом регионе
Всего по Российской Федерации: 1153 3403 738 2665
ПРИВОЛЖСКИЙ ФЕДЕРАЛЬНЫЙ ОКРУГ 134 732 146 586
Республика Башкортостан 11 55 0 55
Республика Марий Эл 1 23 4 19
Республика Мордовия 3 15 6 9
Республика Татарстан (Татарстан) 26 113 57 56
Удмуртская Республика 8 32 0 32
Чувашская Республика - Чувашия 5 25 0 25
Кировская область 3 29 0 29
Нижегородская область 18 103 33 70
Оренбургская область 9 48 4 44
Пензенская область 2 30 0 30
Пермский край 8 69 3 66
Самарская область 22 87 16 71
Саратовская область 14 73 20 53
Ульяновская область 4 30 3 27
Дата до 3 млн. руб. от 3 до 10 млн. руб. от 10 до 30 млн. руб. от 30 до 60 млн. руб. от 60 до 150 млн. руб. от 150 до 300 млн. руб. от 300 млн. руб. и выше
01.01.2007 5 4 17 20 41 22 30
01.04.2007 5 3 12 21 40 24 33
01.07.2007 5 2 12 20 36 29 34
Уже созданная банковская инфраструктура, регулирующая её правовая база в каждом конкретном субъекте Федерации, городе, районе и селе в решающей мере зависят от уровня развития производства, занятости, рентабельности, зарплаты и пенсий.
Мало признать, что развитие рынка банковских услуг в регионе зависит, с одной стороны, от спроса на них хозяйствующих субъектов и населения, а с другой - определяется способностью банков данный спрос вовремя и повсеместно удовлетворить. Сегодня кредитные организации могут предложить более 200 видов банковских услуг. Думается, что более важно ответить на вопрос, от чего зависит сам спрос на банковские услуги в конкретном селе или городе и можно ли влиять на этот спрос [1, с. 73].
Во-первых, чем ниже среднемесячная начисленная заработная плата в регионе, тем меньше возможностей выкроить из неё на вклад в банке и тем выше риск для банка выдать кредит заёмщику с такой зарплатой. Чем ниже отношение размера среднемесячной зарплаты в регионе к величине прожиточного минимума, тем меньше экономический интерес банка открывать своё подразделение в данном регионе.
Во-вторых, чем выше доля убыточных предприятий в регионе, тем беднее финансовая база для работы с такими клиентами у банковского учреждения, тем выше риск при возможном кредитовании.
В-третьих, чем ниже собственные доходы бюджета данного муниципального образования на душу населения, тем слабее экономическая основа для банка в данном районе или селе.
В-четвёртых, чем меньше объёмы производства малых предприятий и индивидуальных предпринимателей на душу в данном регионе, тем слабее экономические возможности банка для работы и по привлечению и по размещению ресурсов. К этому надо также добавить, что чем больше предприниматели работают с наличной выручкой с целью сокрытия налогов, минуя банк, тем меньше шансов у таких бизнесменов получить нормальный кредит в банке.
В-пятых, чем меньше действующих прибыльных предприятий, фермеров, индивидуальных предпринимателей в регионе и чем выше доля неработающего населения - молодёжи, пенсионеров, безработных, тем беднее экономическая база для прибыльного ведения банковского бизнеса.
В-шестых, большое влияние на экономическую эффективность деятельности банковских подразделений оказывает плотность населения и удалённость основных производственных и социальных объектов от центра.
Все эти факторы указывают на пока что слабую экономическую и финансовую базу региона. Данные выводы сделаны не только на основе анализа ситуации в Пензенской области, были также рассмотрены показатели в 18 регионах страны, где на протяжении последних пяти лет действовали один-три региональных банка и филиальная сеть.
Накопление собственного капитала и активов банковских секторов регионов, где действует до трёх местных банков и филиалы инорегиональных кредитных организаций, в значительной мере зависит от степени развитости малого и среднего бизнеса, от уровня собственных доходов местного и регионального бюджетов, от уровня денежных доходов населения.
Что касается динамики ссудной задолженности в целом по Пензенской области, то за пять с половиной лет она возросла в стране в 6,5 раза. Более высокие темпы роста были в 8 регионах и в Приволжском округе в целом. Казалось бы, темпы роста высокие. Однако потребность экономики ещё в значительной мере не удовлетворяется ни в краткосрочном кредитовании оборотных средств, ни тем более в долгосрочном инвестировании обновления основного капитала. Об
Соотношения, на наш взгляд, должны быть следующие. Величина денежного дохода на душу населения должна превышать местный прожиточный минимум в 3 и более раза. Удельный вес убыточных предприятий в промышленности, строительстве, торговле не должен превышать 25 %. Уровень рентабельности прибыльных предприятий должен в среднем превышать уровень инфляции на 3 - 4 процентных пункта и более, тогда накопление банковского капитала и активов идёт темпами выше и близко к среднероссийским. Если названные показатели ниже, то темпы роста банковского капитала и активов превышают темпы роста производства, но разрыв со среднероссийскими показателями не уменьшается. Изложенные выше особенности в каждом регионе проявляют себя по-разному. У региональных банков фактически нет больших ресурсов, чтобы с высокими рисками вести потребительское кредитование.
детальный анализ данных, проведённый по 18 регионам страны, в которых действуют один-три местных банка, за последние три года убедительно показывает, что ускоренное объёмное кредитование населения не приводит к значительному росту просроченной ссудной задолженности. но при одном условии -если банки работают с заёмщиками профессионально, не увлекаясь погоней за сиюминутной выгодой. В Пензенской области доля просроченной ссудной задолженности уже длительный период по региональным банкам не превышает один процент. давно работающие филиалы инорегиональных банков около двух лет ускоренно наращивали кредитные портфели. доля просроченной задолженности приблизилась у некоторых из них к 3 %, но в последнее время стабилизировалась.
этом постоянно свидетельствуют результаты мониторинга предприятий.
Вместе с тем большинство предприятий в результате 9-летнего развития после кризиса 1998 г. практически исчерпали свои возможности получения кредитов, не увеличивая резко степень риска их невозврата. думается, что и в этом кроется одна из серьёзных причин того, что ссудная задолженность физических лиц в абсолютной величине и в расчёте
таблица 4
Финансовые результаты деятельности кредитных организаций в приволжском округе
(по данным Банка россии)
дата общий объём прибыли (+) /убытков (-), полученных действующими кредитными организациями, млн руб. объём прибыли кредитных организаций, имевших прибыль, млн руб. удельный вес действующих кредитных организаций, имевших прибыль, % объём убытков кредитных организаций, имевших убытки, млн руб. удельный вес действующих кредитных организаций, имевших убытки, % использовано прибыли млн руб.
01.01.2007 11 675,8 11 675,8 100,0 0,0 0,0 3 049,6
01.04.2007 3 595,8 3 598,7 99,3 2,9 0,7 727,2
01.07.2007 7 314,7 7 361,6 99,3 46,9 0,7 1 770,2
на душу населения в большой группе регионов округа составляет не менее половины от её общей суммы. При этом необходимо особо подчеркнуть тот факт, что доля ссудной задолженности по Пензенской области на срок свыше года устойчиво перешла рубеж в 70 %, а на срок более трех лет - 50 %. И по удельному весу просроченной ссудной задолженности региональные банки Пензенской области за последние пять лет существенно выправили положение.
Высокие темпы роста потребительского кредитования не могли не привести к росту абсолютной величины и удельного веса просроченной задолженности. Но фактические тенденции данных процессов по регионам и отраслям предельно индивидуальны. Естественно, каждая кредитная организация и каждое территориальное учреждение Банка России, обладая полной информацией по данному вопросу, имеют свои выводы. [2, с. 20]
Существенные межрегиональные различия в качестве ссудной задолженности зависят как от финансового состояния заёмщиков, так и от требовательности к ним со стороны кредитных организаций. Желание в конкурентной борьбе перехватить клиента в ущерб качеству обеспечения по ссуде нередко ведёт к ухудшению качества кредитного портфеля у победителя.
не менее важно и то, какие методы выбирают региональные и муниципальные органы власти при воздействии на кредитные организации с целью повышения объёмов кредитования «нужной» отрасли или «своего» предприятия. Практика убедительно показывает также, что чем большую самостоятельность при выборе заёмщика проявляют банки, тем реже возникают просроченные ссуды.
Ещё большую осмотрительность должны проявлять кредитные организации в отношении отраслей, предприятия которых пережили наиболее глубокий кризис, вызванный приватизацией, потерей традиционных заказчиков, многолетней высокой инфляцией. именно к таким отраслям сегодня относятся сельскохозяйственное производство и строительный комплекс. не случайно они включены в состав первоочередных национальных программ.
Рассмотрим ситуацию с кредитованием аграрного сектора нашего региона. В целях более объективного анализа было учтено, что в 8 субъектах Федерации Приволжского округа удельный вес сельского населения составляет от 15 до 36 %, а в трех - около 45 %. [4, с. 65]
Освоение кредитных вложений, предоставляемых селу, в решающей мере зависит, во-первых, от качества рабочей силы и специалистов, во-вторых, от машинно-тракторного парка, степени изношенности которого запредельная, в-третьих, от финансового состояния предприятий и фермеров, в числе которых доля убыточных всё ещё выше 30 %.
В Пензенской области с развитием сети подразделений Россельхозбанка объёмы кредитования выросли за пять лет почти в 46 раз. Однако этого всё же недостаточно по сравнению с фактической потребностью. В связи с этим был бы полезным обмен мнениями со специалистами соседних регионов о
том, какие методы они применяют, кредитуя село в больших объёмах.
не менее остро стоит и проблема развития ипотечного кредитования. Сегодня становится всё более очевидным, что развитие ипотеки жилья не может рассматриваться только как автономный банковский процесс, особенно после того, как она начинает приобретать программный характер.
Первое препятствие, которое снижает эффективность ипотечного кредитования, - это состояние строительной отрасли. Очевидно, что те темпы роста жилищного строительства, которые сложились в последние годы, по сравнению с объёмом спроса на жилье - весьма скромны, в результате продаётся всё, что строится, по стремительно растущим ценам, и в этой ситуации ипотека является дополнительным фактором роста цен на жилье.
Если говорить о Пензенской области, то пик ввода в эксплуатацию жилья пришёлся на 1990 год -295 тыс. м2. Сегодняшний уровень развития всего строительного комплекса в области по основным показателям снизился по сравнению с 1990 г. в 4 - 6 раз.
Так как в ходе приватизации, во-первых, произошёл распад крупных строительных трестов на мелкие строительные организации, во-вторых, большая часть из них совсем прекратила своё существование, то восстановление прежних позиций потребует серьёзных инвестиций в отрасль и со стороны бизнеса, и банков, и органов власти.
Ещё одним фактором, сдерживающим развитие строительства, а значит, поднимающим цены на жилье, является цена земли под застройку, а с ростом затрат на жилищно-коммунальную инфраструктуру тем более.
Опыт развитых стран, где система ипотечного кредитования действует свыше ста лет, указывает на высокое значение бюджетных средств в жилищном строительстве. Большинство субъектов Федерации и состоятельных муниципалитетов в возрастающих объёмах выделяют средства для субсидирования ставки процентов по ипотечным кредитам работникам бюджетной сферы. В Пензенской области в 2006 г. из областного бюджета было выделено на эту цель 5 млн руб., в текущем - 9 млн рублей.
но по мере наполнения бюджетов федеральные, региональные и муниципальные власти будут строить жильё на бюджетные деньги для различных категорий служащих. Это жильё уже есть, но его очень мало. Однако и эти бюджетные средства есть не что иное, как часть растущего платёжеспособного спроса на бедном рынке жилья. Если спрос на социальное жильё со стороны государства будет увеличиваться, то при слабом строительном потенциале цены на жильё получат дополнительный толчок для роста.
Одним из противовесов развития ипотеки является низкий уровень доходов большей половины населения. Несмотря на то, что при существующем росте цен на жильё ипотека экономически выгодна для заемщика, на данный момент большинство людей не может себе её позволить.
Что касается банковского сектора, то, несмотря на быстрый рост доли долгосрочных кредитов, в ипотечном кредитовании необходимы ресурсы с десятилетним, а лучше - с двадцатилетним сроком. Спрос на долгосрочные кредиты растёт не только со стороны населения, но и со стороны экономики. В конечном счёте дефицит долгосрочных ресурсов вместе с инфляцией поднимает процентную ставку по ипотечным кредитам на недосягаемый для большинства уровень. [4, с. 46]
Для того чтобы снизить процентную ставку, нужно снизить инфляцию, а банкам найти долгосрочные ресурсы. Оптимальный вариант - если это будут собственные средства банков, но для этого нужно на федеральном уровне создать стимулы для накопления банками собственных средств. Могут помочь и средства пенсионных фондов, а также средства, привлечённые на рынке ипотечных ценных бумаг. Конечно, это - стратегические задачи, но их поэтапное решение начинать надо уже сегодня.
В настоящее время более широко пока действует фактически оперативная мера - это дотирование процентных ставок по кредитам государством. В 2002 г. Правительством Пензенской области была принята жилищная программа, направленная на переход от бюджетного финансирования улучшения жилищных условий к финансированию через ипотеку. В 2005 году -программа «Дом для молодой семьи». Обе программы действуют по настоящее время.
В целом все расходы, связанные с реализацией государственных ипотечных программ в Пензенской области, в 2006 г. составили 410 млн руб. На 2007 г. эти расходы были запланированы в размере свыше 1 млрд руб.
Эти суммы включают в себя не только ипотеку, но и финансирование коммунального обеспечения земельных участков под застройку, субсидирование процентных ставок по кредитам на приобретение жилья, полученным населением, предоставление гарантий строительным организациям в качестве обеспечения банковских кредитов, прямое финансирование строительных организаций (на возвратной основе), участие в уставном капитале регионального оператора.
Таким образом, развитие кредитного сектора экономики происходит на более благоприятной почве, чем это было 5 - 7 лет назад, но рассчитывать на быстрые и существенные результаты мы можем, только приложив максимум усилий со стороны всех участников процесса: органов власти, банковского сектора, бизнеса и населения.
список ЛИТЕРАТУРЫ
1. Бабаев Б., Берендеева А., Смирнов А. Интеграционный ресурс развития (на примере Ивановской области) // Экономист. 2007. №1. С. 72-79.
2. Воронин Д. Денежно-кредитная политика как инструмент экономического роста // Банковское дело. 2007. №1. С. 19-21.
3. Продолятченко П. А. Трансформация сбережений населения в инвестиции // Деньги и кредит. 2007. №2. С. 65-67.
4. Региональные банки как зеркало нашей эволюции // Банковское дело. 2007. №1. С. 46-47.
5. Состояние денежной сферы и реализация денежно-кредитной политики в первом полугодии 2007 года // Вестник Банка России. 2007. №53 (997).
