CC BY
22Экономическая эффективность инвестиций в диверсификацию деятельности
сельскохозяйственного предприятия Economic efficiency of investments in diversification of agricultural enterprise
M носнавскмй
шштттт
УДК 330.322.54 DOI 10.24412/2413-046Х-2021-10285
Березовский Э.Э.,
доцент кафедры институциональной экономики и инвестиционного менеджмента Кубанского ГАУ, Краснодар Гайдук В.И., д.э.н.,
профессор, заведующий кафедрой институциональной экономики и инвестиционного менеджмента Кубанского ГАУ, Краснодар Гладкий С.В.,
аспирант кафедры институциональной экономики и инвестиционного менеджмента Кубанского ГАУ, Краснодар Berezovskiy E.E.,
Cand. econom. Sci., Associate Professor Department Institutional Economics and Investment Management Kuban State Agrarian University, Krasnodar Gaiduk V.I.,
Doctor of Economics, Professor Head of the Department Institutional Economics and Investment Management, Kuban State Agrarian University, Krasnodar Gladkiy S.V.,
Postgraduate Department Institutional Economics and Investment Management, Kuban State Agrarian University, Krasnodar
Аннотация. Высокая значимость диверсификации производства и товарной продукции обусловлена необходимостью повышения устойчивости предприятий АПК к изменениям внешней и внутренней среды. В условиях кризисного и пандемического развития экономики необходимо наиболее осторожно подходить к определению векторов дальнейшего развития деятельности сельскохозяйственных предприятий, в частности, и агропромышленного бизнеса, в целом. Выбор стратегии развития аграрных фирм необходимо осуществлять на принципах разветвленности бизнес-структуры и ее
отдельных бизнес-подразделений. Актуальность исследований по диверсификации сельскохозяйственного производства и сельскохозяйственной продукции обусловлена высокими рисками ведения сельскохозяйственной предпринимательской деятельности в следствии хрупкости и ранимости конечного продукта к внешним факторам. Summary. The high importance of diversification of production and marketable products is due to the need to increase the stability of agricultural enterprises to changes in the external and internal environment. In the context of a crisis and pandemic development of the economy, it is necessary to be most careful in determining the vectors for the further development of the activities of agricultural enterprises in particular and the agro-industrial business in general. The choice of a strategy for the development of agricultural firms must be carried out on the principles of the branching out of the business structure and its individual business units. The relevance of research on the diversification of agricultural production and agricultural products is due to the high risks of conducting agricultural business as a consequence of the fragility and vulnerability of the final product to external factors.
Ключевые слова: диверсификация товарной продукции, экономическая эффективность, расширение сельскохозяйственного производства, повышение конкурентоспособности предприятия.
Keywords: diversification of marketable products, economic efficiency, expansion of agricultural production, increasing the competitiveness of an enterprise.
Современное кризисное состояние российской экономики сдерживает финансовое развитие сельскохозяйственных предприятий и замедляет темпы применения ресурсосберегающих технологий сельскохозяйственного производства [2]. В условиях ограниченности ресурсов, товаропроизводители сельскохозяйственной продукции не имеют возможности наращивать производственные мощности и увеличивать валовый сбор продукции, напрямую зависящий от материально-технической базы сельскохозяйственного предприятия. Дефицит производственных и финансовых ресурсов вынуждает сельскохозяйственных товаропроизводителей искать резервы повышения финансовой обеспеченности для развития производственных мощностей.
На современном этапе становления мирового рыночного общества, сельскохозяйственные предприятия обязаны находить собственные конкурентные преимущества [5].
Основные стратегические направления устойчивого развития агропромышленного комплекса необходимо базировать не только на расширении сферы деятельности сельскохозяйственного предприятия, но и на диверсификации товарной продукции.
Диверсификация производства и товарной номенклатуры - важное направление развития хозяйственного субъекта рыночной экономики.
Развитие номенклатуры товарной продукции агробизнеса позволяет сельскохозяйственному предприятию осваивать новые каналы сбыта, расширять рынки сбыта и получать дополнительные денежные средства для развития бизнеса и производства. Развитие сельскохозяйственного производства и выращивание новых видов сельскохозяйственной продукции создает предпосылки для создания рационального и расширенного севооборота, что оказывает благоприятное влияние на качественный состав почвы. Развитие видового состава выращиваемой продукции создает резервы для повышения финансового состояния и конкурентоспособности агропромышленного предприятия.
Обобщая вышесказанное, сельскохозяйственным предприятиям необходимо проводить стратегию диверсификации основной деятельности для обеспечения гибкости и эффективного перестроения организационной структуры. Направления диверсификации сельскохозяйственного предприятия должны быть экономически эффективны и способствовать развитию агропромышленного комплекса.
Объектом исследования является ООО «Урожай XXI век» Брюховецкого района.
Для улучшения финансового состояния и повышения конкурентоспособности предприятия, авторами предложено рассмотреть экономическую целесообразность диверсификации выращиваемой сельскохозяйственной продукции на примере инвестиционного проекта организации капельного орошения для выращивания свеклы, моркови и картофеля на площади 30 га. Реализация данного инвестиционного проекта позволит расширить товарную номенклатуру исследуемого предприятия и повысить его финансовую устойчивость.
Капельное орошение — метод полива, характеризующийся подачей воды непосредственно в прикорневую зону выращиваемых растений. Подача воды порционная, регулируется с помощью дозаторов-капельниц. Подобный метод регулировки системы полива позволяет получить значительную экономию воды и других ресурсов (удобрений, трудовых затрат, энергии и трубопроводов) [4].
Стоимость приобретения оборудования в рамках инвестиционного проекта организации капельного орошения для выращивания свеклы, моркови и картофеля представлена в таблице 1.
Таблица 1 - Стоимость приобретения оборудования в рамках организации капельного орошения для выращивания свеклы, моркови и картофеля на площади 30 га
№ п/п Наименование Ед. изм. Количество Цена за ед.. руб. Стоимость, руб.
1 ЛФТПВХ6" 4 бар 50м м 1 350.00 340.00 1 554 000.00
2 ЛФТПВХ 4" 4 бар 100м м 2 500.00 240.00 600 000.00
3 Капельная лента бмнлс (20 см. 1.0 л/час) м 300 000.00 3,38 1 012 500.00
4 Капельная лента бмнлс (30 см. 1.3 л/час) м 120 000.00 3,38 405 000.00
5 Товарно-материальные ценносш для производства строительно-монтажных работ 1 609 337.11
Стоимость приобретения капельного оборудования - итого, руб. 5 833 164,61
Таблица 2 - Операционные затраты для выращивания свеклы столовой на площади 10 га
№ п/п Наименование Стоимость, руб.
1 Стоимость механизированных и ручных работ 1 765 157.10
2 Стоимость приобретения минеральных удобрений 287 560.00
3 Стоимость приобретения средств зашиты растений 368 105.66
4 Стоимость приобретение семенного материала (Бодан П) 608 400.00
Себестоимость выращивания свеклы столовой - итого, руб. 3 029 222,76
Таблица 3 - Операционные затраты для выращивания моркови столовой на площади 10 га
№ п/п Наименование Стоимость, руб.
1 Стоимость механизированных и ручных работ 3 314 217,30
2 Стоимость приобретения минеральных удобрении 434 460.00
3 Стоимость приобретения средств зашиты растений 633 648.60
5 Стоимость приобретение семенного материала (Каскал П) 730 600.00
Себестоимость выращивания моркови столовой - итого, руб. 5 112 925,90
Операционные издержки для выращивания картофеля на площади 10 га представлены в таблице 4.
Таблица 4 - Операционные затраты для выращивания картофеля на площади 10 га
№ п/п Наименование Стоимость, руб.
1 Стоимость механизированных и ручных работ 2 349 856.18
2 Стоимость приобретения минеральных удобрений 434 460.00
3 Стоимость приобретения средств защиты растений 834 364,83
5 Стоимость приобретение семенного материала (Скарлет, Аризона) 1 050 000.00
Себестоимость выращивания картофеля - итого, руб. 4 668 681,01
Согласно проведенных расчетов, расходы от операционной деятельности по выращиванию свеклы столовой на площади 10 га составят 3 029 222,76 руб./ год (табл. 2). Расходы от операционной деятельности по выращиванию картофеля на площади 10 га составят 4 668 681,01 руб./год (табл. 4). Наибольшая доля текущих затрат в данном инвестиционном проекте приходится на операционные расходы по выращиванию моркови столовой на площади 10 га - 5 112 925,90 руб./год (табл. 3).
Стоимость инвестиционных ресурсов, необходимых для организации капельного орошения для выращивания овощей на площади 30 га представлены в таблице 5.
Таблица 5 - Инвестиционный бюджет проекта организации капельного
орошения для выращивания овощей на площади 30 га
№ п/п Наименование Значение
1 Стоимость приобретения капельного оборудования, руб, 5 833 164.61
2 Стоимость выращивания свеклы столовой на площади 10 га (семена, СЗР, механизированные и ручные работы), руб. 3 029 222,76
3 Стоимость выращивания картофеля на площади 10 га (семена, СЗР, механизированные и ручные работы) 4 668 681.01
4 Стоимость выращивания моркови столовой на площади 10 га (семена, СЗР, механизированные и ручные работы) 5112 525.90
Стоимость организации капельного орошения для выращивания овощей на 30 га - итого, руб. 18 643 994,28
Таким образом, объем инвестиций, необходимых для реализации инвестиционного проекта организации капельного орошения для выращивания овощей (картофеля, свеклы и моркови столовой) на площади 30 га оценивается в 18 643 994,28 руб.
Финансирование инвестиционного проекта предполагается за счет собственных и заемных средств: 20 % (3 728 798,92 руб.) необходимых денежных средств будет покрыто из собственного капитала предприятия и 80 % (14 915 195,69 руб.) будет покрыто за счет инвестиционного кредита по ставке 12 % годовых сроком на 4 года.
График движения заемных средств инвестиционного проекта организации капельного орошения для выращивания свеклы, моркови и картофеля на площади 30 га представлен в таблице 6.
Таким образом, для реализации инвестиционного проекта организации орошения для выращивания картофеля, столовой свеклы и моркови на площади 30,0 га необходимо 14 915 196 руб. заемных средств, погашение основного долга будет происходить равными долями по 3 728 799 руб./год. Переплата по кредиту составит 4 474 559 руб. (табл. 6).
Таблица 6 - График движения заемных средств инвестиционного
проекта организации капельного орошения для выращивания овощей на площади 30 га
№ п/п Наименование «0» 2021 г. 2022 г. 2023 г. 2024 г. Всего
1 Поступление денег от кредита 14 915 196 0 0 0 0 14 915 196
2 Погашение основного долга 0 3 723 799 3 723 799 3 723 799 3 728 799 14 915 196
3 Выплаченные проценты 1 789 323 1 342 363 894 912 447 456 4 474 559
4 Задолженность на конец текущего периода 14 915 196 11 186 397 7 457 593 3 728 799 0 -
Таблица 7 - Основные технико-экономические показатели инвестиционного проекта организации капельного орошения для выращивания овощей на площади 30 га
№ п/п Культура Морковь столовая Свекла столовая Картофель
1 Площадь выращивания, га 10.0 10.0 10.0
2 Урожайность продукции, ц/га 550.0 600.0 500.0
3 Валовый сбор продукции, ц/га 5 500.0 6 000.0 5 000.0
4 Себестоимость выращивания продукции на площади 10 га. руб. 5 112 925.9 3 029 222,8 4 668 681.0
5 Себестоимость выращивания продукции, руб./га (операционные издержки) 511 292,59 302 922,23 466 363.10
6 Себестоимость выращивания продукции, 929.62 504,37 933,74
руб./ ц (операционные издержки)
7 Цена реализации2021 г. (август), руб./кг 15.65 11.86 22,43
3 Цена реализации2022 г. (август), руб./кг 16.07 12,27 22,38
9 Цена реализации2023 г. (август), руб./кг 16,43 12,69 23,74
10 Цена реализации2024 г. (август), руб./кг 16.90 13,10 24,20
11 Предполагаемый темп роста инфляции, % 3.0 8,0 8,0
Таблица 8 - Производственные затраты инвестиционного проекта
организации капельного орошения для выращивания овощей на площади 30,0 га
№ п/п Наименование 2021 г. 2022 г. 2023 г. 2024 г. Всего
1 Расходы на материалы и комплектующие. руб. 13 835 696 14 942 552 16 137 956 17 428 992 62 345 196
2 Зарплата основного производственного персонала, руб. 1 200 000 1 200 000 1 200 000 1 200 ООО 4 800 ООО
3 ЕСН на зарплату основного произв. персонала, руб. 312 000 312 000 312 000 312 000 1 248 000
4 Зарплата вспомогательного произволе гве н но-го персонала, руб. 600 000 600 000 600 000 600 000 2 400 000
5 ЕСН на зарплату вспомогательного производствен но-го персонала, руб. 156 000 156 000 156 000 156 000 624 000
6 Затраты - итого, руб. 16 103 696 17 210 552 18 405 956 19 696 992 71 417 196
Таблица 9 - Показатели доходности инвестиционного проекта организации
капельного орошения для выращивания овощей на площади 30 га
№ п/п Наименование «0» 2021 г. 2022 г. 2023 г. 2024 г. Всего
1 Выручка, руб. 0 26 938 500 27 640 500 28 548 000 29 009 000 112 136 000
2 Валовая прибыль, руб. 0 10 834 804 10 429 948 10 142 044 9 312 008 40 718 804
3 Прибыль до налогообложения. руб. 0 9 044 980 9 087 581 9 247 132 8 864 552 36 244 245
4 Чистая прибыль (убыток), руб. 0 9 044 980 9 087 581 9 247 132 8 864 552 36 244 245
Таблица 8 - Производственные затраты инвестиционного проекта
организации капельного орошения для выращивания овощей на площади 30,0 га
№ п/п Наименование 2021 г. 2022 г. 2023 г. 2024 г. Всего
1 Расходы на материалы и комплектующие, руб. 13 835 696 14 942 552 16 137 956 17 428 992 62 345 196
2 Зарплата основного производственного персонала, руб. 1 200 000 1 200 000 1 200 000 1 200 000 4 800 000
3 ЕСН на зарплату основного произв. персонала, руб. 312 000 312 000 312 000 312 000 1 248 000
4 Зарплата вспомогательного произволе тве н ио-го персонала, руб. 600 000 600 000 600 000 600 000 2 400 000
ЕСН на зарплату вспомогательного производствен но-го персонала, руб. 156 000 156 000 156 000 156 000 624 000
6 Затраты - итого, руб. 16 103 696 17 210 552 18 405 956 19 696 992 71 417 196
Таблица 9 - Показатели доходности инвестиционного проекта организации
капельного орошения для выращивания овощей на площади 30 га
№ п/п Наименование «0» 2021 г. 2022 г. 2023 г. 2024 г. Всего
1 Выручка, руб. 0 26 938 500 27 640 500 2& 548 000 29 009 000 112 136 000
2 Валовая прибыль, руб. 0 10 834 804 10 429 948 10 142 044 9 312 008 40 718 804
3 Прибыль до налогообложения. руб. 0 9 044 980 9 087 581 9 247 132 8 864 552 36 244 245
4 Чистая прибыль (убыток), руб. 0 9 044 980 9 087 581 9 247 132 8 864 552 36 244 245
Таблица 10 - Денежные потоки инвестиционного проекта организации капельного орошения лля выращивания овощей на площади 30 га
№ п/п Наименование «0» 2021 г. 2022 г. 2023 г. 2024 г. Всего
1 Денежные потоки от операционной деятельности 0 9 044 980 9 087 581 9 247132 8 864 552 36 244 245
2 Денежные потоки от инвестиционной деятельности 0 -18 643 995 0 0 0 -18 643 995
3 Денежные потоки от финансовой деятельности 0 18 643 995 -3 728 799 -3 728 799 -3 728 799 3 728 799
4 Чистый денежный поток (с поправкой на инфляцию) -18 643 965 11 743 708 12 165 492 12 776 055 12 668 884 -
5 Дисконтированный чистый денежный поток -18 643 995 10 485 454 9 698 255 9 093 743 8 051 305 18 684 763
6 Дисконтированный поток нарастающим итогом -18 643 995 -8 158 541 1 539 715 10 633 458 18 684 763 -
Таблица 11 - Экономическая эффективность инвестиционного проекта
организации капельного орошения для выращивания овощей на площади 30 га
№ п/п Наименование Всего
1 Ставка дисконтирования, % 12,0
1 Чистая приведенная стоимость (КРУ), руб, 18 684 763,0
2 Внутренняя норма рентабельности (НЖ), % 53.4
3 МодифицированнаяПЖ. (МШИ), % 33,2
4 Простой срок окупаемости, лет 1.57
5 Дисконтированный срок окупаемости (РБР), лет 1.84
6 Бюджетная эффективность, руо, 1 710 721.0
Рыночно-ориентированная диверсификация сельскохозяйственного производства позволит предприятию организовать каждый вид товарного производства, как специализированный самостоятельный бизнес [6].
Реализация политики по диверсификации производства позволит более эффективно использовать ресурсы организации, повысить конкурентоспособность и инвестиционную привлекательность предприятий АПК.
Список литературы
1. Экономическая эффективность инвестиций в совершенствование технологического процесса предпосевной обработки почвы аграрных предприятий /Гайдук В.И., Березовский Э.Э., Гладкий С.В./ Вестник Алтайской академии экономики и права. - 2021.
- № 3-2. - С. 163-169.
2. Анализ производственной деятельности организаций аграрного бизнеса и их вклад в развитие сельского хозяйства региона /Бунчиков О.Н., Гайдук В.И., Кузьмин И.Д./ Экономика и предпринимательство. - 2021. - № 2 (127). - С. 482-485.
3. Экономическая эффективность инвестиций в модернизацию технологии складского хранения сельскохозяйственной продукции организаций с высоким уровнем инновационного потенциала /Бражниченко Д.В., Гайдук В.И., Гладкий С.В./ Московский экономический журнал. - 2021. - № 1. - С. 45.
4. Термины и определения в агрохимии /Гречишкина Ю. И., Есаулко А. Н., Агеев В. В. и др./. Ставрополь : АГРУС (СтГАУ). 2012 - 136 с.
5. Management of integration formations in the AIC as food security tool /Trubilin A.I., Gaiduk V.I., Kondrashova A.V., Paremuzova M.G., Gorokhova A.E. /Amazonia Investiga. 2020.
- Т. 9. - № 25. - С. 116-125.
6. Infrastructure of the regional agrifood market: peculiarities of functioning and methods of improvement /Trubilin A.I., Gayduk V.I., Belkina E.N., Kalitko S.A., Gorokhova A.E. /Espacios.
- 2017. - Т. 38. - № 33. - С. 41.
