Научная статья на тему 'Динамика развития рынка инвестиционного страхования жизни в России'

Динамика развития рынка инвестиционного страхования жизни в России Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

CC BY
107
18
i Надоели баннеры? Вы всегда можете отключить рекламу.
Ключевые слова
ИНВЕСТИЦИОННОЕ СТРАХОВАНИЕ ЖИЗНИ / ПОЛИС / РЫНОК СТРАХОВАНИЯ ЖИЗНИ / ПРЕМИИ / СТРУКТУРА СТРАХОВОГО РЫНКА / ПРОГНОЗ / INVESTMENT LIFE INSURANCE / POLICY / LIFE INSURANCE MARKET / PREMIUMS / INSURANCE MARKET STRUCTURE / FORECAST

Аннотация научной статьи по экономике и бизнесу, автор научной работы — Месропян Эмма Романовна

Актуальность данной работы обусловлена тем, что неопределенность на рынке страхования жизни крайне высока. Рассмотрена необходимость информационной поддержки населения относительно рисков инвестиционного страхования жизни и путей их минимизации. Динамика рынка инвестиционного страхования жизни является основным фактором положительной динамики рынка страхования в целом. Величина страховых премий в 2018 году составила 1,28 трлн руб. Рейтинговое агентство АКРА спрогнозировало коэффициент роста страхового рынка на долгосрочную перспективу, который составил 1,8 раза, соответственно, величина страховых премий в 2023 году составила 2,29 трлн руб., учитывая соответствующий рост сегмента страхования жизни в 3 раза.В общей структуре рынка страхования страхование жизни свою долю удвоило к 2018 году, и, как следствие, сегменты автострахования свои позиции потеряли, во многом благодаря кризису автомобильного рынка. Долгосрочной перспективе прогнозируется перманентный рост рынка страхования жизни в среднем на 20% ежегодно, а рынок в целом будет расти на 14% каждый год. Основным преимуществом накопительного страхования жизни по сравнению с инвестиционным ведущий рейтинговые агентства называют более сжатые сроки инвестирования. Стоит отметить, что рынок страхования жизни многие годы оставался недооцененным и пренебрегаемым клиентами страховых компаний, однако, на сегодняшний день сегмент рынка страхования катализатор успеха всей отрасли, который находится в центре внимания средств массовой информации и Банка России. Кроме того, рынку инвестиционного страхования жизни предрекают сохранение своей популярности в среднесрочной перспективе. Однако ведущие национальные аналитики отмечают, что основной спрос на полисы ИСЖ, которому сопутствовал рост сбора премий в 2,5 раза, был в последние 2 года. В настоящее время наблюдается снижение темпов роста рынка ИСЖ. Это обусловлено, в первую очередь, завершением активного роста клиентской базы, эффекта новизны продукта. Существующая тенденция такова: между страхователями и страховщиками стоит ряд посредников, которые прямо или косвенно влияют на формирование доверия и имиджа к компании, а также поддерживают обратную связь с клиентами. Учитывая экономический рост, стремление государства войти в число стран с лидирующими позициями по основным экономическим показателям, динамика роста рынка страхования жизни является закономерной. Это обусловлено статистикой Европейских государств по показателям объема страхового рынка: удельный вес недепозитных вкладов в финансовые инструменты в накоплениях и сбережениях населения более 70%.The relevance of this work is due to the fact that the uncertainty in the life insurance market is extremely high. The need for information support of the population regarding the risks of investment life insurance and ways to minimize them is considered. The dynamics of the investment life insurance market is a major factor in the positive dynamics of the insurance market as a whole. The amount of insurance premiums in 2018 amounted to 1.28 trillion rubles. The rating agency ACRA predicted the growth ratio of the insurance market for the long term, which was 1.8 times, respectively, the amount of insurance premiums in 2023 amounted to 2.29 trillion rubles, taking into account the corresponding growth of the life insurance segment by 3 times.The overall structure of the life insurance market doubled its share by 2018, and as a result, the auto insurance segments lost their positions, largely due to the crisis of the automotive market. In the long run, a permanent growth of the life insurance market is projected at an average of 20% annually, and the market as a whole will grow by 14% every year.The main advantage of cumulative life insurance in comparison with investment leading rating agencies call a shorter investment period. It is worth noting that the life insurance market has remained underestimated and neglected by insurance companies for many years, however, today the insurance market segment is a catalyst for the success of the entire industry, which is the focus of the media and the Bank of Russia. In addition, the investment life insurance market predicts the preservation of its popularity in the medium term.However, leading national analysts point out that the main demand for COLI policies, which was accompanied by a 2.5-fold increase in premium collection, has been in the last 2 years. Currently, there is a decrease in the growth rate of the coli market. This is due, primarily, to the completion of the active growth of the customer base, the effect of product novelty.The current trend is as follows: between insurers and insurers there are a number of intermediaries who directly or indirectly influence the formation of trust and image to the company, as well as support customer feedback. Given the economic growth, the desire of the state to join the number of countries with leading positions in the main economic indicators, the dynamics of the growth of the life insurance market is natural. This is due to the statistics of European countries in terms of the volume of the insurance market: the share of non-deposit deposits in financial instruments in savings and savings of the population is more than 70%.

i Надоели баннеры? Вы всегда можете отключить рекламу.
iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.
i Надоели баннеры? Вы всегда можете отключить рекламу.

Текст научной работы на тему «Динамика развития рынка инвестиционного страхования жизни в России»

УДК 368.911

ДИНАМИКА РАЗВИТИЯ РЫНКА ИНВЕСТИЦИОННОГО СТРАХОВАНИЯ ЖИЗНИ В РОССИИ

Месропян Эмма Романовна, Ставропольский государственный аграрный университет, г. Ставрополь

E-mail: mesropyan.emma@rambler. ru

Аннотация. Актуальность данной работы обусловлена тем, что неопределенность на рынке страхования жизни крайне высока. Рассмотрена необходимость информационной поддержки населения относительно рисков инвестиционного страхования жизни и путей их минимизации. Динамика рынка инвестиционного страхования жизни является основным фактором положительной динамики рынка страхования в целом. Величина страховых премий в 2018 году составила 1,28 трлн руб. Рейтинговое агентство АКРА спрогнозировало коэффициент роста страхового рынка на долгосрочную перспективу, который составил 1,8 раза, соответственно, величина страховых премий в 2023 году составила 2,29 трлн руб., учитывая соответствующий рост сегмента страхования жизни в 3 раза.

В общей структуре рынка страхования страхование жизни свою долю удвоило к 2018 году, и, как следствие, сегменты автострахования свои позиции потеряли, во многом благодаря кризису автомобильного рынка. Долгосрочной перспективе прогнозируется перманентный рост рынка страхования жизни в среднем на 20% ежегодно, а рынок в целом будет расти на 14% каждый год.

Основным преимуществом накопительного страхования жизни по сравнению с инвестиционным ведущий рейтинговые агентства называют более сжатые сроки инвестирования. Стоит отметить, что рынок страхования жизни многие годы оставался недооцененным и пренебрегаемым клиентами страховых компаний, однако, на сегодняшний день сегмент рынка страхования -катализатор успеха всей отрасли, который находится в центре внимания средств массовой информации и Банка России. Кроме того, рынку инвестиционного страхования жизни предрекают сохранение своей популярности в среднесрочной перспективе.

Однако ведущие национальные аналитики отмечают, что основной спрос на полисы ИСЖ, которому сопутствовал рост сбора премий в 2,5 раза, был в последние 2 года. В настоящее время наблюдается снижение темпов роста рынка ИСЖ. Это обусловлено, в первую очередь, завершением активного роста клиентской базы, эффекта новизны продукта.

Существующая тенденция такова: между страхователями и страховщиками стоит ряд посредников, которые прямо или косвенно влияют на формирование доверия и имиджа к компании, а также поддерживают обратную связь с клиентами.

Учитывая экономический рост, стремление государства войти в число стран с лидирующими позициями по основным экономическим показателям, динамика роста рынка страхования жизни является закономерной. Это обусловлено статистикой Европейских государств по показателям объема страхового рынка: удельный вес не-депозитных вкладов в финансовые инструменты в накоплениях и сбережениях населения более 70%.

Abstract. The relevance of this work is due to the fact that the uncertainty in the life insurance market is extremely high. The need for information support of the population regarding the risks of investment life insurance and ways to minimize them is considered. The dynamics of the investment life insurance market is a major factor in the positive dynamics of the insurance market as a whole. The amount of insurance premiums in 2018 amounted to 1.28 trillion rubles. The rating agency ACRA predicted the growth ratio of the insurance market for the long term, which was 1.8 times, respectively, the amount of insurance premiums in 2023 amounted to 2.29 trillion rubles, taking into account the corresponding growth of the life insurance segment by 3 times.

The overall structure of the life insurance market doubled its share by 2018, and as a result, the auto insurance segments lost their positions, largely due to the crisis of the automotive market. In the long run, a permanent growth of the life insurance market is projected at an average of 20% annually, and the market as a whole will grow by 14% every year.

The main advantage of cumulative life insurance in comparison with investment leading rating agencies call a shorter investment period. It is worth noting that the life insurance market has remained underestimated and neglected by insurance companies for many years, however, today the insurance market segment is a catalyst for the success of the entire industry, which is the focus of the media and the Bank of Russia. In addition, the investment life insurance market predicts the preservation of its popularity in the medium term.

However, leading national analysts point out that the main demand for COLI policies, which was accompanied by a 2.5-fold increase in premium collection, has been in the last 2 years. Currently, there is a decrease in the growth rate of the coli market. This is due, primarily, to the completion of the active growth of the customer base, the effect of product novelty.

The current trend is as follows: between insurers and insurers there are a number of intermediaries who directly or indirectly influence the formation of trust and image to the company, as well as support customer feedback.

Given the economic growth, the desire of the state to join the number of countries with leading positions in the main economic indicators, the dynamics of the growth of the life insurance market is natural. This is due to the statistics of European countries in terms of the volume of the insurance market: the share of non-deposit deposits in financial instruments in savings and savings of the population is more than 70%.

Ключевые слова: инвестиционное страхование жизни, полис, рынок страхования жизни, премии, структура страхового рынка, прогноз.

Key words: investment life insurance, policy, life insurance market, premiums, insurance market structure, forecast.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» даёт двоякий прогноз развитию рынка страхования жизни. Это обусловлено, в первую очередь, неопределенностью экономических явлений и процессов. Опираясь на данные этого агентства, можно заключить, что предполагается либо рост рынка страхования жизни в 2019 году на 28%, до величины в 575 млрд руб, либо падение на 25% до 350 млрд руб.

Основными рисками такого страхового продукта, как инвестиционное страхование жизни являются дефицит финансовой поддержки Агентства по страхованию вкладов, гарантии дохода, возможности забрать свои средства досрочно без соответствующей комиссии. В этой связи Всероссийский Союз страховщиков и Банк России предлагают страховщикам и их контрагентам предостерегать потенциальных страхователей и определять круг основных рисков для приобретателя полиса ИСЖ.

Если указанные выше риски не повлияют на желание страхователя приобрести соответствующий полис, ставки по депозитам будут относительно невысоки, продажа полисов ИСЖ будет успешной. Если обязательства информировать страхователей побудит клиентов отказаться от приобретения полиса, то величина рынка страхования жизни уменьшится в 2019 году до уровня 2017 года.

Кроме того, структура национального рынка страхования к 2022 году претерпит ряд изменений. Так, доля страхование жизни в прогнозируемом периоде к 2018 году вырастет на 19% и составить 45% от общего объема страховых премий 2018 года [1].

По динамике роста продаж полисов инвестиционного страхования жизни очевидным лидером является компания «ЭРГО Жизнь» с темпом роста 2300% к соответствующему периоду 2017 года. Темпы прироста страховых премий лидеров страхования жизни в 2018 году представлены на рисунке 1.

Рис. 1 Динамика прироста премий в 2018 году, %

В соответствии с данными banki.ru, активность продаж полисов инвестиционного страхования жизни заметно выросла у таких компаний, как Ингосстрах и Уралсиб. АльфаСтрахование, Ренесанс, Росгосстрах удвоили показатели продаж полисов ИСЖ в 2018 году к аналогичному периоду прошлого года [2].

Среди аутсайдеров 2018 года по количеству продаж полисов инвестиционного страхования жизни компания «Альянс Жизнь»; продажи компании упали на 92%,а объем выплат по сравнению с собранными премиями больше в 20 раз. Это связано с тем, что компания одна из первых вошла на рынок инвестиционного страхования жизни, и подошло время выплат.

Стоит отметить, что рост величины показателя закредитованности населения, который, по соответствующим прогнозам агентств продолжится на долгосрочную перспективу, будет являться катализатором положительной динамики кредитного страхования жизни. Кредитное страхование жизни предполагает приобретение полиса страхования одним из основных условий выдачи кредита. Структура страхового рынка на долгосрочную перспективу представлена на рисунке 2.

2022 (прогноз)

Рис. 2 Структура страхового рынка в 2018 и 2022 гг., %

«ВТБ Страхование жизни» прогнозирует объем рынка страхования жизни, превышающий 1 триллион руб., а также превысит 50% всех полученных страховых премий на соответствующем рынке к 2021 году. Данный прогноз более амбициозен, более оптимистичен, чем данные агентства АКРА.

Авторитетное отечественное рейтинговое агентство «Эксперт РА» не составляло прогноз на следующие 5 лет. Но, однако, прогнозы динамики темпов роста страхование жизни двух упомянутых агентств сходятся. В 2019 году планируется рост сегмента рынка страхования жизни на 30%, и объем рынка составит 430 млрд руб. В среднесрочной перспективе рынок страхования жизни будет развиваться по основным направлениям: продажа полисов накопительного и инвестиционного страхования; популяризация долевого страхования жизни, которое представляет собой комбинацию накопительного страхования жизни с инвестиционным; страхование негосударственного пенсионного обеспечения [3].

АКРА оценивает положительное влияние продажи полисов инвестиционного страхования жизни. Это обусловлено появлением новых способов сбережения и приумножения своих капиталов населением. Договоры ИСЖ не заключают на краткосрочную перспективу. Как правило, оговоренный срок составляет от 3 до 5 лет. Однако это не исключает возможности оформить договор на более длительный период. Бесспорным преимуществом инвестиционного страхования жизни является диверсификация накоплений населения в пользу более сложных и долгосрочных инвестиционных продуктов, чем депозиты. Стоит подчеркнуть, что нынешний уровень продаж полисов инвестиционного страхования жизни не может гарантировать дальнейшее развитие и существования данного страхового продукта на рынке. Несмотря на высокий уровень продаж полисов инвестиционного страхования жизни, итоги инвестирования не соответствуют ожиданиям населения. Минимальный доход в этой части страхового продукта или его отсутствие обуславливают нежелание физических лиц пролонгировать заключённые страховые договоры. Настоящие экономические реалии требуют регулирования продаж полисов инвестиционного страхования жизни. В частности, сокращение комиссии банков, гарантии минимального дохода могут повысить заинтересованность клиента в приобретении полиса ИСЖ. В обратной ситуации в среднесрочной перспективе произойдёт разочарование населения в приобретенном продукте из-за неоправданных ожиданий [4].

Таким образом, стоит заключить, что существует вероятность сокращения роли продаж полисов ИСЖ через банки. Страховщики приобретут собственные базы потенциальных клиентов для продаж инвестиционного страхования жизни, например, возможно перезаключение договоров с клиентами без посредников. Это обусловит минимизацию издержек по внедрению инвестиционного страхования жизни на рынок и минимизирует комиссию кредитно-финансовых институтов, а также повысится эффективность данного страхового продукта для клиента и компании.

Список использованных источников:

1. Лельчук А. Л. Страхование жизни / А.Л. Лельчук. - М.: Анкил, 2016. -

456 с.

2. Орланюк-Малицкой Л. А. Страхование / Л. А. Орланюк-Малицкой, С. Ю. Яновой. - 2-е изд. перераб. и доп. - М.: Юрайт, 2017. - 869 с.

3. Старовойтова Л.Д. Страховое дело / Л.Д. Старовойтова. - М.: Юрайт, 2016. - 344 с.

4. Тонких А.О. Инвестиционное страхование жизни: понятие, особенности, актуальность / А.О. Тонких // Студенческий вестник. - 2017. - № 5

i Надоели баннеры? Вы всегда можете отключить рекламу.