CC BY
1
УДК 336.67
Горбунова Т.С.
студентка 5 курса факультета заочного обучения направления подготовки 38.03.01«Экономика» «Пермский государственный аграрно-технологический университет имени академика Д. Н. Прянишникова»
Россия, г.Пермь Gorbunova T. S.
5th year student of the faculty of distance learning, areas of training 38.03.01 " Economics» "Perm state agrarian and technological University
named after academician D. N. Pryanishnikov"
Russia, Perm
Научный руководитель: Троценко В.М. к. э. н., доцент
Trotsenko V. M
candidate of economic Sciences, associate Professor "Perm state agrarian and technological University named after academician
D. N. Pryanishnikov" Russia, Perm
АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ПРЕДПРИЯТИЯ ООО
«ДУБРОВО-АГРО» ANALYSIS OF FINANCIAL RESULTS OF LLC "DUBROVO-
AGRO"
Аннотация: в статье проведен анализ финансовых результатов деятельности конкретного сельскохозяйственного предприятия.
Abstract: the article analyzes the financial results of a particular agricultural enterprise.
Ключевые слова: Выручка. Себестоимость. Прибыль. Финансовый результат.
Keywords: Revenue. Cost price. Profit. Financial result.
Для исследования финансовых результатов предприятия необходимо провести анализ состава и структуры отчета о финансовых результатах и представить показатели динамики. Данные приведены в таблице 1.
Таблица 1 - Анализ состава и структуры отчета о финансовых результатах
2016 год 2017 год Изменение
темп
Показатель тыс. руб. уд. вес, % сумма уд. вес, % тыс. руб. роста, %
Выручка 89732 100 106096 100 16364 118,24
Себестоимость проданных товаров 92270 102,83 100764 94,97 8494 109,21
Валовая прибыль 2538 2,83 5332 5,03 +7870 -
Коммерческие расходы 0 0,00 0 0,00 0 -
Управленческие расходы 0 0,00 0 0,00 0 -
Прибыль (убыток) от продаж -2538 2,83 5332 5,03 +7870 -
Прочие доходы и расходы 0 0,00 0 0,00 0 -
Проценты к получению 0 0,00 0 0,00 0 -
Прочие доходы 15591 17,38 14607 13,77 -984 93,69
Прочие расходы 5380 6,00 3261 3,07 -2119 60,61
Прибыль до налогообложения 7223 8,05 16318 15,38 9095 225,92
Текущий налог на прибыль 0 0,00 0 0,00 0 -
Чистая прибыль 6892 7,68 16318 15,38 9426 236,77
Динамика финансовых результатов ООО «Дуброво-Агро» свидетельствует о следующей динамике. Выручка предприятия в 2017 году по сравнению с 2016 годом увеличилась на 18,24 % и составил 106096 тыс. рублей. В качестве отрицательного момента можно отметить высокий уровень себестоимости в 2016 году. Размер себестоимости на 2,83 % выше, чем сумма выручки. Такая динамика обоснована неэффективной системой управления имеющимися ресурсами и экономическим кризисом в стране. Предприятие не имеет коммерческих и управленческих расходов.
В 2017 году были получены убытки от продаж в сумме 2538 тыс. рублей. Однако за счет высокой величины прочих доходов ООО «Дуброво Агро» в 2016 году получило чистую прибыль в сумме 6892 тыс. рублей. В 2017 году сумма чистой прибыли возросла на 9426 тыс. рублей или в 2,36 раза.
Таблица 2 — Динамика показателей доходов предприятия
Показатель 2016 год 2017 год Изменение
сумма, тыс. руб. уд. вес, % сумма, тыс. руб. уд. вес, % сумма, тыс. рублей темп роста, %
Доходы по обычным видам деятельности 89732 85,20 106096 87,90 16364 118,24
Прочие доходы 15591 14,80 14607 12,10 -984 93,69
Всего доходов 105323 100,00 120703 100,00 15380 114,60
Расходы по обычным видам деятельности 92270 94,49 100764 96,87 8494 109,21
Прочие расходы 5380 5,51 3261 3,13 -2119 60,61
Всего расходов 97650 100,00 104025 100,00 6375 106,53
Преимущественно поступление доходов осуществляется от оказания основного вида деятельности. На долю прочих доходов в 2017 году приходится 12 % всех доходов. В качестве положительного момента можно отметить тот факт, что сумма прочих расходов составляет всего 3 % в сравнении с тем, что величина прочих доходов — 12 %. Далее рассмотрим показатели финансовой устойчивости предприятия. Динамика статей актива представим в таблице 3.
Таблица 3 — Динамика статей актива предприятия
2016 от 2015 2017 от 2016
Относи- Относи-
тельное тельное
2015 2016 2017 Абсолютно изменени Абсолютно изменени
Показатель год год год е изменение е е изменение е
ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Основные
средства 78019 58252 82431 -19767 74,66 24179 141,51
Прочие внеоборотные активы 3154 2450 3555 -704 77,68 1105 145,10
Итого
внеоборотные
активы 81173 60702 85986 -20471 74,78 25284 141,65
ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы 68500 62539 64813 -5961 91,30 2274 103,64
Дебиторская
задолженност
ь 995 1223 2136 228 122,91 913 174,65
Денежные
средства и
денежные
эквиваленты 679 201 422 -478 29,60 221 209,95
ИТОГО
оборотные
активы 70174 63963 67371 -6211 91,15 3408 105,33
15134 12466 15335
ИТОГО 7 5 7 -26682 82,37 28692 123,02
Анализ динамики статей актива ООО «Дуброво-Агро» позволяет сделать следующие выводы. Для предприятия характерно расширение материально-технической базы. Так сумма основных средств в 2017 году по сравнению с 2016 годом возросла на 42 % и составила 82431 тыс. рублей. Предприятие регулярно обновляет имеющиеся основные производственные фонды в целях повышения эффективности выполняемой работы.
В части динамики статей оборотных активов можно отметить тенденцию увеличения запасов, дебиторской задолженности и денежных средств. Запасы предприятия в 2017 году увеличились на 3,64 % по сравнению с 2016 годом. Размер дебиторской задолженности в 2017 году увеличился по сравнению с 2016 годом приблизительно на 75 %.
Сумма дебиторской задолженности в 2017 году составила 2136 тыс. рублей. В качестве положительного момента можно отметить динамику увеличения денежных средств. Так сумма денежных средств в 2017 году по сравнению с 2016 годом возросла в 2 раза и составила 422 тыс. рублей.
Итак, оценка показателей актива свидетельствует о том, что на предприятии имеется ряд проблем, снижающих эффективность работы
предприятия и его финансовую устойчивость. К данной проблеме можно отнести неэффективную систему управления запасами и расчетно -платежной дисциплиной.
Таблица 4 — Динамика статей пассива
Показатель пассива 2015 год 2016 год 2017 год 2016 от 2015года 2017 от 2016 года
Абсолютно е изменение Относительное изменени е Абсолютно е изменение Относительное изменени е
Уставный капитал 1000 1000 1000 0 100 0 100
Добавочный капитал 30022 30022 30022 0 100 0 100
Нераспределенн ая прибыль 89548 65774 82456 -23774 73,45 16682 125,36
Итого 12072 0 96946 11362 8 -23774 80,306 16682 117,20
ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства 4818 2381 8218 -2437 49,42 5837 345,15
Прочие обязательства 15245 12140 11749 -3105 79,63 -391 96,78
ИТОГО 20063 14521 19967 -5542 72,38 5446 137,50
КРАТКОСРОЧН ЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства 0 3333 3089 3333 -244 92,679
Кредиторская задолженность 9318 9099 16673 -219 97,65 7574 183,24
Доходы будущих периодов 1246 766 0 -480 61,47 -766 0
Итого 10564 13198 19762 2634 124,93 6564 149,73
БАЛАНС 15134 7 12466 5 15335 7 -26682 82,37 28692 123,02
Для предприятия характерна широкая база собственных источников финансирования. При этом существенных изменений в собственных источниках не отмечается. Сумма нераспределенной прибыли в 2017 году увеличилась на 25,36 % и составила 82456 тыс. рублей против 65774 тыс. рублей в 2016 году. Сумма долгосрочных заемных источников предприятия в 2017 году увеличилась в 3,45 раза и составила 8218 тыс. рублей. Сумма кредиторской задолженности возросла на 83,24 % и составила 16673 тыс. рублей.
Таблица 5 - Динамика абсолютных показателей финансовой устойчивости
2015 год, 2016 год, 2017 год, Изменение, тыс. рублей
Показатель тыс. руб. тыс. руб. тыс. руб. 2017 от 2015 год 2017 от 2016 года
1. Источники формирования собственных оборотных средства (итог 3 разд.баланса) 120720 96946 113628 -23774 16682
2. Внеоборотные активы (итог 1 разд.баланса) 81173 60702 85986 -20471 25284
3. Наличие собственных
оборотных средств (стр.1 - стр.2) 39547 36244 27642 -3303 -8602
4. Долгосрочные пассивы 20063 14521 19967 -5542 5446
5. Наличие собственных и
долгосрочных заемных источников формирования
средств (стр.3+стр.4) 59610 50765 47609 -8845 -3156
6. Краткосрочные заемные
средства 10564 13198 19762 2634 6564
7. Общая величина основных
источников (стр.5+стр.6) 70174 63963 67371 -6211 3408
8. Общая величина запасов 68500 62539 64813 -5961 2274
9. Излишек (+), недостаток (-)
собственных оборотных средств (стр.3 - стр.8) -28953 -26295 -37171 2658 -10876
10. Излишек (+), недостаток (-)
собственных и долгосрочных
заемных источников
формирования запасов (стр.5 -
стр.8) -8890 -11774 -17204 -2884 -5430
11. Излишек (+), недостаток (-)
общей величины основных
источников формирования
запасов 1674 1424 2558 -250 1134
Согласно данным таблицы 5 для предприятия характерен недостаток собственных оборотных средств в 2017 году в сумме 37171 тыс. рублей. Недостаток собственных оборотных в ООО «Дуброво-Агро» является результатом невыполнения плана прибыли и объемов реализации (снижение спроса на услуги), а также осуществление сверхплановых расходов, финансируемых из прибыли. Недостаток собственных оборотных средств должен быть пополнен в соответствии с проведенными расчетами. Более правильным при таком положении дел предприятия является ускорение оборачиваемости собственных оборотных средств. С этой целью анализируют и нормируемые оборотные средства: устанавливается правильность их использования, величина запасов материальных ценностей и выявляются резервы средств в виде сверхнормативных запасов.
Также для предприятия характерен и недостаток собственных и заемных источников финансирования в сумме 17204 тыс. рублей и излишек величины формирования запасов в размере 2558 тыс. рублей.
Таблица 6 - Определение типа финансовой устойчивости предприятия
Показатель 2015 г 2016 г 2017 г
Излишек (+), недостаток (-) собственных 0 0 0
оборотных средств (стр.3 - стр.8)
Излишек (+), недостаток (-) собственных и 0 0 0
долгосрочных заемных источников формирования запасов (стр.5 - стр.8)
Излишек (+), недостаток (-) общей 1 1 1
величины основных источников
формирования запасов
Тип финансовой устойчивости Неустойчивое финансовое Неустойчивое финансовое Неустойчивое финансовое
положение положение положение
Неустойчивое финансовое положение ООО «Дуброво-Агро» может привести к нарушению платежеспособности организации. Однако в этом случае сохраняется возможность восстановления равновесия между платежными средствами и платежными обязательствами за счет использования в хозяйственном обороте организации источников средств, ослабляющих финансовую напряженность. Для решения проблемы могут быть использованы временно свободные средства резервного капитала, специальных фондов (фонды накопления и потребления), суммы превышения непросроченной кредиторской задолженности над дебиторской.
Основными источниками покрытия затрат являются: собственный оборотный капитал, долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы
Далее проведем оценку финансовой устойчивости с использованием относительных показателей. Данные показатели позволят сформировать заключительные рекомендации по повышению финансовой устойчивости предприятия. Данные представлены в таблице 7.
Таблица 7 - Относительные показатели финансовой устойчивости
Изменение
2016 от 2017 от
Показатель 2015 год 2016 год 2017 год 2015 2016
Коэффициент автономии 0,80 0,78 0,74 -0,02 0,80
Коэффициент финансовой
зависимости 1,25 1,29 1,35 0,03 1,25
Коэффициент соотношения
заемных и собственных средств 0,25 0,29 0,35 0,03 0,25
Коэффициент обеспеченности
собственными средствами 0,56 0,57 0,41 0,00 0,56
Коэффициент маневренности 0,33 0,37 0,24 0,05 0,33
Коэффициент обеспеченности
запасов собственными оборотными
средствами 0,58 0,58 0,43 0,00 0,58
Коэффициент отношения мобильных и имобилизованных
активов 0,86 1,05 0,78 0,19 0,86
Коэффициент автономии рассчитывается как отношение собственных средств к общей величине пассивов. На конец 2016 г. он составил 0,78 а к концу 2017 г. сократился до 0,74. То есть на начало анализируемого периода собственные средства предприятия составляли 78% в структуре всех источников формирования имущества, а на конец 2017 г. —74%. Значение данных критериев соответствует установленным нормативам.
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (норма не более 0,67) больше единицы и составляет 0,35. То есть на 1 рубль собственных источников финансирования приходится 0,35 рублей заемных средств.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами показывает, долю оборотных активов компании, финансируемых за счет собственных средств предприятия. Расчет данного показателя свидетельствует, что 41 % оборотных активов финансируется за счет собственных средств. Коэффициент обеспеченности собственными средствами рассчитывается для оценки платежеспособности организации. Если Коэффициент обеспеченности собственными средствами на конец отчетного периода имеет значение менее 0.1, то структура баланса компании признается неудовлетворительной. Данный коэффициент в 2017 году меньше, чем в 2016 году, что говорит о том, что уменьшается собственный капитал предприятия, возрастает риск формирования просроченной задолженности, возрастает риск утраты финансовой устойчивости.
Коэффициент маневренности показывает, способность предприятия поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников.
Итак, представленный анализ свидетельствует о том, что на предприятии большинство относительных показателей финансовой устойчивости соответствуют нормативу. Но стоит учесть анализ и абсолютных показателей, которые отражают неустойчивое финансовое состояние компании с возможностью восстановления платежеспособности. То есть в настоящий момент уровень хозяйственной деятельности можно признать удовлетворительным с возможностью восстановления эффективности работы и повышения уровня финансовой устойчивости за счет реализации комплекс мер оздоровления.
Использованные источники:
1. Блек С.А. Улучшение финансовых результатов деятельности предприятия в целях недопущения банкротства / С.А. Блек, О.С. Гребнев // Международный научно-исследовательский журнал. - 2014. - №3. - С. 10-11.
2. Грачев, А. В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия: учебно-практическое пособие / А.В. Грачев. — М.: Фин - пресс, 2017. — 208 с.
3. Донцова, Л.В. Анализ финансовой отчетности: учебник / Л.В. Донцова. — М.: Дело и сервис, 2017. 302 с.
4. Дыбаль, С.В. Финансовый анализ: теория и практика: учебное пособие / С.В. Дыбаль. — СПб: Бизнес — пресса, 2017. — 512 с.
5. Колачева Н.В. Финансовый результат предприятия как предмет оценки и анализа / Н.В. Колачева, Н.Н. Быкова // Вестник НГИЭП. - 2015. - №1. - С. 29-35
6. Семенова, Е.В. Методики оценки финансовой устойчивости компаний / Е.В. Семенова // Известия великолукской государственной академии. — 2017. — №2. — С. 55-57
