CC BY
79Внешняя торговля РФ в условиях санкционного давления: анализ товарных потоков с учетом изменения геополитического ландшафта
см см о см
со
о ш т
X
<
т о х
X
Михайлова Ирина Петровна,
кандидат экономических наук, доцент кафедры «Таможенное дело», Южно-Уральский государственный университет, доцент кафедры «Реклама, связи с общественностью и лингвистика», НИУ «МЭИ», kilinaip@susu.ru
Степанов Евгений Александрович,
кандидат экономических наук, доцент, заведующий кафедрой «Таможенное дело», Южно-Уральский государственный университет, stepanovea@susu.ru
Федина Екатерина Валерьевна,
кандидат экономических наук, доцент кафедры «Таможенное дело», Южно-Уральский государственный университет, fedinaev@susu.ru
Мировая экономика в настоящее время переживает серьезный период трансформации: наблюдается масштабная структурная перестройка геополитического ландшафта, реорганизуются устоявшиеся торговые связи и институты, фрагментируются внешнеэкономические потоки стран, что актуализирует необходимость перманентного мониторинга и диагностики внешнеторговых потоков. В статье представлена методика анализа товарных потоков с учетом изменения геополитического ландшафта, которая позволяет своевременно диагностировать трансформацию торговых потоков, осуществлять регулирующие воздействие на внешнеэкономической сектор посредством корректировки мер таможенного регулирования, финансовых инструментов и промышленной политики. Предложенная методика апробирована на примере 84 товарной группы ТНВЭД ЕАЭС на основе анализа статистических данных внешней торговли за период 2013-2021 гг. Особенностью анализа является выделение и анализ внешнеторговых потоков между РФ и недружественными странами.
Ключевые слова: санкции, внешняя торговля, санкционное давление, недружественные страны, внешнеэкономическая деятельность, товарные потоки
Введение
В настоящее время в мировой экономике происходят исторические изменения: наблюдается масштабная структурная перестройка геополитического ландшафта, трансформируются устоявшиеся торговые связи и институты, фрагментируются внешнеэкономические потоки стран, что спровоцировано, помимо конфликта России и Украины, и как следствие, беспрецедентным санк-ционным давлением на РФ и ответными санкциями РФ в отношении недружественных стран, отложенным эффектом от пандемии COVID-2019 и нарастающей мировой экономической рецессией.
Стоит отметить, что для России текущая ситуация хоть и является наиболее эскалированной с позиции количества наложенных ограничений, но не стала уникальным прецедентом в мировой экономике.
Соперничество между отдельными странами зачастую приводит к серьёзным международным экономическим конфликтам, имеющим не столько экономическую, сколько политическую причину возникновения. При этом как в научных, так и в деловых кругах укоренился термин «торговая война», который характеризует торговое соперничество стран, где главным «оружием» являются инструменты таможенного регулирования (таможенные пошлины и торговые ограничения). Целью такого соперничества может быть как завоевание зарубежных рынков, противодействие торговому захвату национальной экономики, так и принуждение к необходимым для соперников действий.
Наиболее ранними примерами торговых войн можно считать борьбу за рынок специй между испанцами, голландцами и португальцами в XVI веке, но впервые стратегия ведения торговой войны была разработана Британской Империей в XIX веке.
Стоит отметить, что торговые войны широко стали распространяться в XX веке. Так, в 1993 году началась торговая война между Евросоюзом и США, объектом которой был импорт бананов. В соответствии с заявлением США Латинская Америка как импортер бананов в Евросоюз была ущемлена по сравнению импортёрами из бывших европейских колоний, находящихся в Африке. Данная торговая война имела несколько витков и окончательно закончилась в 2009 году.
Помимо этого, между США и Евросоюзом в это же время возникла торговая война, объектом которой выступил импорт мясной продукции из США. Суть конфликта состояла в том, что Евросоюз ввёл эмбарго на всю мясную продукцию из США. Причиной таких действий послужили данные об использовании США гормонов роста при производстве мясной продукции.
Одной из серьезных торговых войн представляется конфликт между РФ и США, возникший в 2002 году. Суть конфликта сводилась к заявлению США о том, что РФ,
наряду с Японией и Бразилией, экспортирует сталь на американский рынок по демпинговым ценам. Следствием данного заявления было введение дополнительных пошлин на сталь. В ответ Россия ввела запрет на импорт американских куриных окорочков, мотивируя это тем, что они генетически изменены.
Также РФ в начале 2000-х годов вела несколько торговых войн, в частности, так называемые «мандариновая война» с Абхазией и «винная война» с Молдавией. Результатом ведения данных торговых войн было снижение доли экспорта и импорта для России с данными странами, а также новый виток экономического кризиса. Это вынудило РФ искать новых внешнеторговых партнёров.
Помимо приведённых примеров, стоит отметить, что, несмотря на декларируемые принципы свободной конкуренции, в современном мире торговые войны являются достаточное частым явлением. В связи с чем возникает вопрос об оценке последствий таких торговых войн для их участников, диагностики трансформационных процессов во внешней торговле, разработке механизмов адаптации экономики к новым внешнеэкономическим реалиям, а также о минимизации этих последствий для экономики отдельно взятой страны.
Современная Россия существует в условиях новой волны санкции с 2013 года, тогда они носили индивидуальный характер в отношении частных лиц, далее - с 2014 года Западные страны стали вводить новые ограничения, которые в значительной степени затронули финансовый сектор, сектор внешней торговли и инвестиции, что в значительной степени скорректировало политику в области таможенного регулирования РФ.
В данной работе представлена методика анализа товарных потоков с учетом изменения геополитического ландшафта, которая позволяет своевременно диагностировать трансформацию торговых потоков, осуществлять регулирующие воздействие на внешнеэкономической сектор посредством корректировки мер таможенного регулирования, финансовых инструментов и промышленной политики.
Методы исследования
На текущий момент разработано множество методик, позволяющих оценивать внешнеторговые потоки, так, например, Гиноян А.Б., Ткаченко А.А. [1] предлагают анализировать внешнеторговую деятельность на основе имитационного моделирования, Лапинова С.А., Аникина А.И., Ошарин А.М. [2] анализируют структуру экспорта и импорта на основе сетевых графиков, Воло-шенко К.Ю., Новикова А.А.[3] оценивают экономическую сложность торговых потоков региона, Андреева Е.Л. и др. [4] исследуют внешнюю торговлю с акцентом на несырьевой экспорт. Вместе с тем на текущий момент недостаточно исследованным представляется проблема взаимодействия с недружественными странами в условиях санкционного давления.
В статье представлена методика анализа внешнеторговых потоков в условиях нового геополитического ландшафта, в том числе с выделением потоков критически значимых товаров из/в недружественных стран.
На первом этапе оценивается степень значимости товара (товарной группы, товарной позиции) в общих показателях внешней торговли, идентификация позиции РФ в качестве ведущей роли импортера или экспортёра, исследуются показатели динамики внешней торговли товара. Оценка осуществляется в динамике за период.
Для анализа используются следующие показатели:
1) d]M=^xW0%
(1)
где й11М - доля ьго товара в импорте РФ всего за исследуемый период; Ш£- импорт ьго товара РФ всего за исследуемый период; 1М - импорт РФ всего за исследуемый период.
2) й1ЕХ=^х100%, (2)
где й1ЕХ - доля ьго товара в экспорте РФ всего за исследуемый период; ЕХ£ - экспорт ьго товара РФ всего за исследуемый период; Ех - экспорт РФ всего за исследуемый период.
3) ДВТ = ЕХ1 -1М1, (3)
где ДВТ - внешнеторговое сальдо ьтовара; ЕХ- экспорт ьго товара РФ всего за исследуемый период; 1М£ -импорт ьго товара РФ всего за исследуемый период.
4) кШ =
ЕХ{
(4)
где к™ - отношение импорта к экспорту, показывает импортируемых ьх товаров приходится на один экспортируемый; ЕХЬ- экспорт ьго товара РФ всего за исследуемый период; Ш£- импорт ьго товара РФ всего за исследуемый период.
5) ДЕХЬ = ЕХ1 -ЕХ° х 100%, (5)
ЕХо
где ДЕХ; - темп прироста экспорта ьго вида продукции (базисный); ЕХ£ - экспорт ьго товара РФ всего за исследуемый период; ЕХ0 - экспорт ьго товара РФ всего за базисный период.
6) д1м.= мцшо., (6) ' 1 1М0 у '
где Д1МЬ - темп прироста импорта ьго вида продукции (базисный); Ш£ - импорт ьго товара РФ всего за исследуемый период; 1М0 - импорт ьго товара РФ всего за базисный период.
Второй этап методики заключается в агрегированной оценке зависимости внешней торговли ьтовара РФ от недружественных стран. К недружественным странам в соответствии с Распоряжением Правительства РФ от 05.03.2022 № 430-р (ред. от 23.07.2022) «Об утверждении перечня иностранных государств и территорий, совершающих недружественные действия в отношении Российской Федерации, российских юридических и физических лиц» отнесены: Австралия, Албания, Андорра, Багамские Острова, Великобритания, государства-члены Европейского союза, Исландия, Канада, Лихтенштейн, Микронезия, Монако, Новая Зеландия, Норвегия, Республика Корея, Сан-Марино, Северная Македония, Сингапур, Соединенные Штаты Америки, Тайвань (Китай), Украина, Черногория, Швейцария, Япония. На данном этапе рассчитываются следующие показатели:
1) »100%, (7)
где - доля импорта ьго товара из недруже-
ственных стран; 1МГРуж - импорт ьго товара из недружественных стран за исследуемый период; Ш£ - импорт ьго товара всего за исследуемый период.
„„недруж
2) й^руж = £5—х100%,
3) где ^еЕД?уж - доля экспорта ьго товара из недружественных стран; Ех^недруж - экспорт ьго товара из недружественных стран за исследуемый период; ЕХЬ - экс-
EXi
(8)
порт i-го товара всего за исследуемый период.
4) ММ
■ х 100%,
(9)
X X
о го А с.
X
го m
о
2 О
м м
где ДШ,н<
' - темп прироста импорта ьго товара из
недружественных стран (базисный); Ш£
- импорт ь
го товара из недружественных стран за исследуемый период; /м"едруж - импорт ьго товара из недружественных стран базисного периода.
5) ДЕХ"' где ДЕХ"едруж -
■ х 100%,
(10)
- темп прироста экспорта ьго товара из недружественных стран (базисный); Ех"едруж - экспорт ь го товара из недружественных стран за исследуемый период; ^х"едруж - экспорт ьго товара из недружественных стран базисного периода.
Третий этап анализа заключается в детализированной оценке концентрации и диверсификации товарных потоков в разрезе отдельных географических партнеров, позволяющий оценить устойчивость или появление новых торговых связей.
Анализ строится на проведении сравнительного анализа структуры и динамики товарных потоков по странам-лидерам в импорте и экспорте (выявлении стран, обеспечивающих нарастающим итогом 80 % объемов импорта и экспорта).
Для оценки уровня концентрации товарных потоков используется индекс Херфиндаля-Хиршмана:
ЯЯ7 = £сг/, (11)
где ^ - доля импорта/экспорта j-ой страны в общем объеме импорта/экспорта исследуемого товара.
Чем ближе индекс Херфиндаля-Хиршмана к 10000, тем более низкая диверсификация товарных потоков между странами, соответственно, выше уровень концентрации и выше зависимость от ключевых партнёров.
На четвертом этапе осуществляется диагностика состояния и динамики отечественного производства рассматриваемого вида товарной продукции. Формулируются выводы об эффективности ограничительных мер в отношении отдельного вида продукции.
Анализ абсолютных показателей внешней торговли РФ товарами 84 группы ТНВЭД ЕАЭС (рисунок 1) выявил значительную зависимость от импортных поставок, так, по итогам 2021 г. импорт в 5 раз превышает экспорт (импорт - 54381 млн. долл. США, экспорт - 10778 млн. долл.), вместе с тем обнаружена положительная динамика снижения зависимости (в 2013 году разница между импортом и экспортом составляла 6,4 раза, минимальная была в 2015 году (в период активной фазы санкци-онного давления - 4,1 раза).
Рисунок 1 - Абсолютные показатели внешней торговли РФ товарами 84 группы ТНВЭД ЕАЭС
В структуре агрегированных показателей импорта РФ 84 товарная группа занимает значительную долю, которая на протяжении 9 лет сохраняется на уровне 18 %, при этом совокупно импорт данного вида продукции значительно упал в 2015 г. (на 41,4 % относительно уровня 2013 г.), но к 2021 г. практически восстановил позиции (рисунок1).
Вместе с тем обращает на себя внимание положительный тренд изменения доли экспорта 84 группы в экспорте всего, так, с 2013 г. по 2021 г. доля увеличилась с 1,7 % до 2,2 % при общем росте экспорта на 21,5 %.
см см о см
со
о ш т
X
<
т о х
X
Результаты
Представленная методика анализа товарных потоков апробирована на примере 84 товарной группы ТНВЭД ЕАЭС (в данную группу включаются: оборудование и механические устройства, ядерные реакторы, котлы и их части). Данный выбор обусловлен следующими причинами:
1) Данная группа товаров является стратегически значимой для РФ - значительная часть товарной группы является высокотехнологичной продукцией [5], в большей степени в данную группу включены средства производства (например, гидравлические турбины (8410), токарные станки (8458)), т.е. от их производительности их работу напрямую зависит эффективность национальной экономики.
2) Часть товаров данной группы попали под санкции западных стран как продукция двойного назначения в 2014 г., а в пакетах санкции (запрет на экспорт в РФ и запрет на импорт из России) 2022 года под ограничения попала доминирующая часть товарной группы [6].
Для исследования воздействия санкции 2014 г. на параметры внешней торговли товаров 84 группы ТНВЭД ЕАЭС взят период с 2013 г., использованы статистические данные Всемирного Банка, Всемирной торговой организации и Европейской комиссии, размещенные на ресурсе https://www.trademap.org/.
Рисунок 2 - Относительные показатели внешней торговли РФ товарами 84 группы ТНВЭД ЕАЭС
Фрагментация товарных потоков РФ 84 товарной группы ТНВЭД ЕАЭС на недружественные и дружественные страны выявил высокую степень зависимость РФ от иностранных поставок, отмечено, что импорт в абсолютном выражении значительно преобладает над экспортом (рисунок 3), но при этом в относительном выражении импорт из недружественных стран с 70,8 % в 2013 г. сократился до 55,9 % в 2021 г., упав на 24,7 % в стоимостном выражении.
Рисунок 3 - Соотношение объемов экспорта и импорта РФ товаров 84 группы ТНВЭД ЕАЭС в разрезе недружественных и иных стран
Экспорт товаров 84 товарной группы ТНВЭД ЕАЭС из РФ также сократился с 37,8 % до 26,7 %, продемонстрировав более медленные темпы падения (-13,47 % к 2013 г.), чем импортные потоки (рисунок 4).
Рисунок 4 - Показатели внешней торговли РФ с недружественными странами товарами 84 товарной группы ТНВЭД ЕАЭС
Таблица 1
Показатели импорта РФ товаров 84 товарной группы
ранг Страны 2013 г. ранг Страны 2021 г.
■экс- Им- % % + -экс- Им- % % + 2021
пор- порт, пор- порт, к
теры в РФ млн. долл. теры в РФ млн. долл. 2013 (прирост в %)
1 Китай 11398 20,0 20,0 1 Китай 18464 34,0 34,0 62
2 Германия 9769 17,1 37,2 2 Германия 6968 12,8 46,8 -29
3 Италия 4951 8,7 45,9 3 Италия 3668 6,7 53,5 -26
4 США 3277 5,8 51,6 4 США 2602 4,8 58,3 -21
5 Япония 2735 4,8 56,4 5 Япония 2092 3,8 62,1 -23
6 Украина 2203 3,9 60,3 6 Южная Корея 1887 3,5 65,6 -6
7 Южная Корея 2005 3,5 63,8 7 Польша 1401 2,6 68,2 33
8 Белоруссия 1956 3,4 67,2 8 Белоруссия 1339 2,5 70,7 -32
9 Франция 1892 3,3 70,5 9 Франция 1247 2,3 72,9 -34
10 Велико-британия 1670 2,9 73,5 10 Велико-британия 1216 2,2 75,2 -14
11 Велико-британия 1421 2,5 76,0 11 Чехия 1150 2,1 77,3 -31
12 Австрия 1102 1,9 77,9 12 Турция 984 1,8 79,1 34
13 Польша 1053 1,8 79,8 -
Всего стран 126 Всего стран 133 +7
Детализированный анализ импорта в разрезе стран выявил 12-13 основных партнёров, которые генерируют около 80 % совокупного импорта в РФ товаров 84 товарной группы ТНВЭД ЕАЭС. Отмечено, что за 9 лет из списка основных партнеров выбыли Украина (3,9 %) и Австрия (1,9 %), усилили позиции Китай (+62 % к 2013 г.), Польша (+33 % к 2013 г.) и Турция (+34 % к 2013 г.) (таблица 1).
За исследуемый период с 2013 г. по 2021 г. география партнеров по экспорту РФ возросла до 166 стран (+10), при этом отмечается тенденция, аналогичная структуре импорта - 12-13 стран являются основными покупателями, куда поставляется 80 % всего экспорта. С доминирующим большинством РФ удалось нарастить объемы поставок (таблица 2) - 10 из 13 стран, и только 3 - сократили (2 их которых являются недружественными странами).
Таблица 2
Показатели экспорта РФ товаров 84 товарной группы
ранг Страны -импортеры из РФ 2013 г. ранг Страны -импортеры из РФ 2021 г.
экспорт, млн. долл. % % + экспорт, млн.. долл. % % + 2021 к 2013 (прирост в %)
1 Казахстан 1388 15,7 15,7 1 Китай 1902 17,6 17,6 39
2 Украина 1253 14,1 29,8 2 Казахстан 1826 16,9 34,6 62
3 Китай 1141 12,9 42,7 3 Белоруссия 1217 11,3 45,9 90
4 Белоруссия 821 9,3 51,9 4 Бангладеш 615 5,7 51,6 59886
5 Индия 750 8,5 60,4 5 Украина 551 5,1 56,7 -40
6 Германия 467 5,3 65,6 6 Индия 506 4,7 61,4 -29
7 Узбекистан 302 3,4 69,0 7 Узбекистан 448 4,2 65,6 68
8 Чехия 236 2,7 71,7 8 Германия 347 3,2 68,8 -81
9 США 233 2,6 74,3 9 США 321 3,0 71,7 47
10 Азербайджан 141 1,6 75,9 10 Франция 270 2,5 74,2 155
11 Болгария 140 1,6 77,5 11 Турция 227 2,1 76,4 628
12 Франция 130 1,5 79,0 12 Чехия 207 1,9 78,3 5
13 13 Нидерланды 166 1,5 79,8 351
Всего стран 156 Всего стран 166 + 10
Рисунок 5 - Динамика индексов Херфиндаля-Хиршмана по экспорту и импорту товарами 84 товарной группы ТНВЭД ЕАЭС по странам-партнёрам
Анализ уровня диверсификации внешнеторговых потоков на основе индекса Херфиндаля-Хиршмана показал, что концентрация экспорта в динамке сохраняется
X X
о
го А с.
X
го т
о
ю 00
2 О
м м
сч сч о
CS
оэ
на достаточно невысоком уровне, что говорит об относительной устойчивости внешнеторговых связей. Импорт, наоборот, усиливает концентрацию, о чем говорит рост индекса Херфиндаля-Хиршмана, то есть количество устойчивых поставок импорта сокращается.
Таким образом, мы наблюдаем больший уровень адаптации экспорта к меняющимся условиям, чем импорта. Вместе с тем анализ внешнеторговых потоков логично дополнить диагностикой состояния национального производства рассматриваемого вида продукции. В качестве примера мы проанализировали динамика производства товарной позиции 8406, 8411, 8459, 8465 (рисунок 6), данные товары находятся в санкционных списках 2022. Анализ показал, что за 9 лет было увеличено производство данных видов продукции, при некотором спаде в 2014-2016 гг., когда происходил период адаптации к санкционному давлению 2016 г. Поэтому можно сделать вывод, что ограничения импорта со стороны Запада способствовали активизации промышленного производства рассматриваемых видов продукции.
О ш m х
Рисунок 6 - Динамика производства отдельных видов продукции в РФ 84 товарной группы ТНВЭД
Проведенный анализ на основе предложенной методики позволяет выявить сильные и слабые позиции страны части внешней торговли отдельным видом товара, провести анализ географических рынков, оценить зависимость от взаимодействия с недружественными странами, провести анализ устойчивости и концентрации товарных потоков, что может послужить основой для корректировки таможенной и промышленной политики относительно отдельных видов продукции.
Литература
1. Гиноян А.Б. Внешнеторговая политика стран ЕАЭС: результаты имитационного моделирования / А.Б.Гиноян, А.А. Ткаченко // Финансы: теория и практика. - № 2(26). - 2022. - С. 175-189.
2. Лапинова С.А. Анализ структур экспорта и импорта с использованием сетевых методов (на примере рынка агропромышленных товаров) / С.А. Лапинова, А.И. Аникина, А.М. Ошарин // Вестник Санкт-Петербургского университета. Экономика. - № 3 (36). - 2020. - С. 421-454.
3. Волошенко К.Ю., Новикова А.А. Экономическая сложность торговых потоков региона в условиях их пространственной поляризации / К.Ю. Волошенко Ксения Юрьевна, А.А. Новикова // Географический вестник. - № 2 (57). - 2021. С. 35-50.
4. Андреева, Е.Л. Внешнеторговые связи Свердловской области и их перспективы с учётом новых ориентиров развития несырьевого экспорта / Е.Л. Андреева, А.О. Соболев, А.В. Ратнер // Российский внешнеэкономический вестник. - №. 2. - 2017. - С. 55-70.
5. Приказ Минпромторга России от 16.09.2020 № 3092 (ред. от 20.05.2022) «Об утверждении Перечня высокотехнологичной продукции, работ и услуг с учетом приоритетных направлений модернизации российской экономики»
6. Перечень торговых ограничений. Центр экспертизы ВТО. Режим доступа: https://wto.ru/uchastnikam-ved-sanktsii/ (19.08.2022)
Foreign trade of the Russian Federation in conditions of sanctions pressure: analysis of commodity flows, taking into account the change in the geopolitical landscape Mikhaylova I.P., Stepanov E.A., Fedina E.V.
South Ural State University
JEL classification: D20, E22, E44, L10, L13, L16, L19, M20, O11, O12, Q10, Q16, R10, R38, R40, Z21, Z32_
The world economy is currently undergoing a serious period of transformation: there is a large-scale structural restructuring of the geopolitical landscape, established trade relations and institutions are reorganized, foreign economic flows of countries are fragmented, which actualizes the need for permanent monitoring and diagnostics of foreign trade flows. The article presents the methodology for analyzing commodity flows taking into account the change in the geopolitical landscape, which makes it possible to timely diagnose the transformation of trade flows that regulate the impact on the foreign economic sector by adjusting customs regulation measures, financial instruments and industrial policy. The proposed methodology was tested on the example of 84 commodity group of the EAEU Commodity Nomenclature of Foreign Economic Activity based on the analysis of statistical data of foreign trade for the period 2013-2021. A feature of the analysis is the isolation and analysis of foreign trade flows between the Russian Federation and unfriendly countries. Key words: sanctions, foreign trade, sanctions pressure, unfriendly countries,
foreign economic activity, commodity flows. References
1. Ginoyan A.B. Foreign trade policy of the EAEU countries: results of imitation modeling/A.B. Ginoyan, A.A. Tkachenko//Finance: theory and practice. - № 2(26). - 2022. - pp. 175-189.
2. Lapinova S.A. Analysis of export and import structures using network methods (using the example of the agro-industrial goods market )/S.A. Lapinova, A.I. Anikina, A.M. Osharin//Bulletin of St. Petersburg University. Economics. - № 3 (36). - 2020. - pp. 421-454.
3. Voloshenko K.Yu., Novikova A.A. Economic complexity of trade flows in the region in conditions of their spatial polarization/K.Yu. Voloshenko Ksenia Yurievna, A.A. Novikova//Geographical Bulletin. - № 2 (57). -2021. - pp. 35-50.
4. Andreeva, E.L. Foreign trade relations of the Sverdlovsk region and their prospects, taking into account new benchmarks for the development of non-resource exports/E.L. Andreeva, A.O. Sobolev, A.V. Ratner//Russian External Non-Economic Bulletin. - №. 2. - 2017. - pp. 55-70.
5. Order of the Ministry of Industry and Trade of Russia dated 16.09.2020 No. 3092 (ed. 20.05.2022) "On Approval of the List of High-Tech Products, Works and Services Taking into Account Priority Areas for the Modernization of the Russian Economy"
6. List of trade restrictions. WTO Expertise Center. Access mode: https://wto.ru/uchastnikam-ved-sanktsii/ (19.08.2022)
<
m о x
X
