CC BY
0Влияние факторов внешней среды на структуру финансового потенциала компаний Москвы и Московской области
Мирбекова Алина Мирбековна,
студент магистратуры Кафедры финансового и инвестиционного менеджмента Финансового университета при Правительстве Российской Федерации E-mail: mirbekova.alina@gmail.com
Статья посвящена исследованию особенностей формирования финансового потенциала компаний. На финансовый потенциал организации действует огромное количество факторов. В первую очередь, это связано с тем, в какое время функционирует та или иная организация. За годы развития рынка финансовый потенциал постоянно менялся в каждой организации в зависимости от степени ее развития и внешних условий. Актуальность работы данной работы заключается в том, что в современных условиях для развития бизнеса открывается множество возможностей, которые значительно упрощают работу предприятия, но вместе с тем эти возможности повышают конкуренцию на рынке, нередко приводя к монополизации в некоторых отраслях, в связи с чем очень важно уделять особое внимание формированию финансового потенциала компании.
Ключевые слова: финансовый потенциал, формирование, коммерческие и некоммерческие организации, убыток, рентабельность, финансовый результат.
Финансовый потенциал и финансовый капитал организации тесно связаны между собой. Именно от величины финансового капитала и того, насколько эффективно он реализуется будет зависеть финансовый потенциал организации. По этой причине необходимо рассматривать их вкупе друг с другом при определении особенностей и условий формирования финансового потенциала.
Финансовый капитал организаций формируется под воздействием различных факторов. Эти факторы можно разделить на две большие группы: внешние и внутренние. Факторы, оказывающие сильное влияние на финансовый потенциал предприятия представлены ниже графически. Среди них есть факторы как внешние, так и внутренние [7].
К внутренним факторам относятся такие, которые зависят напрямую от деятельности организации и от ее эффективности. Доходы предприятия, рыночная стоимость внеоборотных активов, вклады собственников являются одними из наиболее крупных статей финансовых ресурсов как минимум на начальном этапе формирования многих предприятий.
Внешние факторы включают финансирование от третьих лиц. Например, это могут быть поступления займов, инвестиций. Также внешним финансовым ресурсом можно считать доход от эмиссии ценных бумаг. Как правило, данный вид финансирования появляется на более поздних этапах функционирования предприятия, так как для этого организация должна обладать определенным денежным оборотом и доказать рациональность данного вида финансирования на основании, например, результатов своей деятельности.
На формирование финансового потенциала предприятия влияют различные факторы, которые так же, как и капитал можно поделить на внутренние и внешние категории. Ко внутренним могут относиться изменения в структуре финансового капитала организации, а ко внешним, например, изменение экономической ситуации на рынке или появление конкурентов. Часто, внешние факторы могут оказывать более сильное негативное влияние, так как они, нередко бывают непредсказуемыми. К примерам внешних факторов воздействия на экономический потенциал организации можно отнести следующие: нехватка собственных денежных средств для развития бизнеса; низкий уровень развития инфраструктуры; высокие риски сбыта в условиях нестабильной политической ситуации [4].
По мнению Локтионовой М.А. под величиной финансового потенциала подразумевают пара-
сз о
со £
m Р сг
СТ1 А
=Е
метр, оценивающий возможности финансовой деятельности организаций в стране или регионе [2]. Финансовый потенциал обладает синергетическим эффектом. Чем выше финансовый потенциал организации, тем выше финансовый потенциал региона, а чем больше регионов с высоким финансовым потенциалом, тем выше финансовый потенциал страны [3].
Финансовый потенциал организации определяется не только способностью генерировать ресурсы, но и формой организации. Выделяют коммерческие и некоммерческие организации, которые существенным образом различаются между собой, включая направления, факторы, источники и методы формирования финансового потенциала.
Коммерческие организации - понятие, охватывающее сразу несколько видов юридических лиц.
Таблица 1. Количество юридических лиц в РФ на 1 марта 2024 года.
Коммерческие организация непосредственным образом ориентируют свою деятельность на извлечение прибыли, которая становится источников и главной движущей силой укрепления их финансового потенциала. Устойчивое извлечение прибыли является основой повышения эффективности деятельности компании, роста ее деловой активности и финансовой устойчивости. По ФЗ-51 [1] к коммерческим организациям относят следующее: полное товарищество; товарищество на вере и крестьянское (фермерское) хозяйство; общество с ограниченной ответственностью; акционерное общество; производственные кооперативы. ИП не относится к коммерческим организациям.
Структура коммерческих и некоммерческих организаций в России представлена в таблице 1 [6].
Наименование Количество Доля, %
Количество юридических лиц, в том числе: 3226 108 100,0
коммерческие организации 2 619 305 81,2
полные товарищества 97 0,003
товарищества на вере 161 0,005
общества с ограниченной ответственностью, из них 2537 644 78,7
общества с дополнительной ответственностью 29 0,001
акционерные общества, в том числе: 51 764 1,6
публичные акционерные общества 845 0,03
непубличные акционерные общества 34 664 1,8
открытые акционерные общества 5 144 0,2
закрытые акционерные общества 11 111 0,3
производственные кооперативы (артели), из них: 7 404 0,2
сельскохозяйственные производственные кооперативы 5 531 0,2
крестьянские (фермерские) хозяйства 8 473 0,3
унитарные предприятия, из них 10 056 0,3
федеральные унитарные предприятия 298 0,009
унитарные предприятия субъектов Российской Федерации 994 0,03
муниципальные унитарные предприятия 8 044 0,2
федеральные казенные предприятия 39 0,001
казенные предприятия субъектов Российской Федерации 73 0,002
муниципальные казенные предприятия 608 0,02
прочие коммерческие организации 3 706 0,1
коммерческие организации, регистрируемые в соответствии со специальным порядком (Банк России) 735 0,02
некоммерческие организации 606 803 18,8
Источник: составлено автором на основании отчета по форме I
По состоянию на 1 марта 2024 года, в России
Е зарегистрировано 3 226 108 действующих юриди-
^ ческих лиц. Среди них выделяют коммерческие, ко-
~ торые составляют 2 619 305 организаций (81,2%),
3 а также некоммерческие организации, в количе-
~ стве 606 803. Наибольшую долю среди коммерче-
зё ских организаций в стране составляют ООО - 2 537
1° 1-ЮР (2024 год) ФНС [6].
644 (78,7%). На втором месте по распространенности АО в количестве 51 764 (1,6%). Некоммерческие организации составляют от общего числа организаций менее 20%.
Структура коммерческих организаций Центрального федерального округа (ЦФО) представлена в таблице 2 [6].
Таблица 2. Количество коммерческих организаций по областям ЦФО по состоянию на 1 марта 2024 года.
Наименование региона Количество коммерческих организаций Доля, %
Центральный федеральный округ 974997 100,0
Белгородская область 20 190 2,1
Брянская область 10 378 1,1
Владимирская область 17 006 1,7
Воронежская область 30 482 3,1
Ивановская область 18 617 1,9
Калужская область 15 406 1,6
Костромская область 8 816 0,9
Курская область 10 616 1,1
Липецкая область 12 805 1,3
Московская область 157576 16,2
Орловская область 8 011 0,8
Рязанская область 16 760 1,7
Смоленская область 19 931 2,0
Тамбовская область 8 620 0,9
Тверская область 19 495 2,0
Тульская область 18 745 1,9
Ярославская область 23 963 2,5
город федерального значения Москва 557 580 57,2
Источник: составлено автором на основании отчета по форме № 1-ЮР (2024 год) ФНС.
Среди коммерческих организаций ЦФО на Московскую область приходится 157 576 (16,2%). На Москву - 557 580 (57,2%). Среди российских регионов Москва является лидером по количеству зарегистрированных коммерческих организаций. В ЦФО, она значительно обгоняет Московскую область практически на 400% по количеству коммерческих организаций.
К сожалению, компании РФ демонстрируют значительную убыточность, что не стимулирует рост финансового потенциала (таблица 3) [5].
Убыток организаций составил в 2022 году более 10 трлн рублей. Москва составляет практически 50% от общей суммы убытков в стране.
Таблица 3. Сумма убытка организаций в 2022 году в миллионах рублей.
Наименование округа Сумма, в млн руб.
Российская Федерация 10362320
Центральный федеральный округ 5 613 060
Московская область 410698
г. Москва 4 905 746
Источник: Составлено авторам на основании Росстат. Регионы России. Социально-экономические показатели 2023 [5].
Можно также отметить стабильность в уровне убыточных организаций по годам в России и ЦФО (таблица 4) [5].
Таблица 4. Удельный вес убыточных организаций в 2020-2022 гг. в процентах от общего числа организаций
Регион 2020 г. 2021 г. 2022 г.
Российская Федерация 32,7 29,2 29,3
Центральный федеральный округ 34,0 31,1 31,0
Московская область 29,8 27,2 26,8
г. Москва 35,7 33,1 33,5
Источник: Составлено авторам на основании Регионы России. Социально-экономические показатели 2023. Росстат [5].
На протяжении 3-х лет начиная с 2020 г. их удельный вес оставался примерно одинаковым. Колебания составляли не более 3% от общего числа компаний по Москве, ЦФО, Московской области и по РФ. В ЦФО доля убыточных организаций выше, чем в России. В Москве доля убыточных компаний несколько ниже.
Количество коммерческих организаций имело негативную тенденцию на протяжении годов. Оно стабильно снижалось. Если в 2020 г. количество организаций составляло 3 517 446, то в 2022 году, это число упало на примерно 200 000 организаций (таблица 5) [5].
Таблица 5. Число коммерческих организаций в 2020-2022 гг., на конец года
Регион 2020 г. 2021 г. 2022 г. Темп изменения за 20202022 гг., %
Российская Федерация 3 517 446 3345 117 3285 118 - 6,6
Центральный федеральный округ 1 201 916 1 128 834 1 129434 -6,0
Московская область 192 674 188323 188185 -2,3
г. Москва 620458 659398 583411 -6,0
Источник: Составлено авторам на основании Регионы России. Социально-экономические показатели 2023. Росстат.
Наиболее значительное снижение произошло в целом по России - на 6,6%. По Московской об-
ласти снижение числа организаций оказалось минимальным - 2,3%. ЦФО и Москва показали оди-
наковый темп снижения - 6,0%. Важным показателем для оценки финансового потенциала компании является сальдированный финансовый результат (прибыль минус убыток), который подразумевает рентабельность предприятия за определенный промежуток времени. Можно заметить, что данный показатель по РФ являлся относительно низким в 2020 году, составляя объем в районе 13 418 848 миллионов рублей, что могло быть вызвано кризисом, связанным с пандемией коронавируса.
Это подтверждается и тем, что в 2021 г. сальдированный финансовый результат вырос в три раза по РФ. Однако в 2022 г. был отмечен спад на 10 000 000 млн рублей (таблица 6) [5].
Общую тенденцию также показал ЦФО. В Москве в 2022 году особенно упал данный показатель, снизившись примерно на 50% по сравнению с 2021годом, показав результат в 5 545 188 млн рублей.
Таблица б.Сальдированный финансовый результат (прибыль минус убыток) деятельности организаций в миллионах рублей.
Регион 2020 г. 2021 г. 2022 г. Темп изменения за 20202022 гг., %
Российская Федерация 13 418 848 33 915 821 22 313 616 66,3
Центральный федеральный округ 5481 600 14 118 231 8041 707 45,7
Московская область 586 287 1 047 590 988587 68,6
г. Москва 3881 946 10 632 892 5545 188 42,8
Источник: Составлено авторам на основании Регионы России. Социально-экономические показатели 2023. Росстат [5].
Ое
•а
см о см
За 2020-2022 гг. сальдированный финансовый результат в России возрос на 66,3%, в ЦФО -на 45,7%, в Москве - на 42,8%, Московской области - на 68,6%. Так что ситуация в целом хорошая.
На сегодняшний день сильное влияние на развитие финансового потенциала как раз влияет нестабильная политическая ситуация. По этой причине, организациям приходится перестраивать структуру своего капитала. Например, касательно России, предприниматели перестают ориентироваться на поддержку иностранных инвесторов и развитие на иностранном рынке, в связи с чем, финансовый потенциал этих организаций также перестроился.
Одной из наиболее крупных проблем в формировании финансового потенциала предприятия является непредсказуемость внешних событий, ведь именно от их резкого наступления может зависеть дальнейшая жизнеспособность предприятия. Часто организации не могут справиться с непредсказуемыми событиями, что ведет к их закрытию или банкротству. Экономические кризисы также сильно влияют на покупательскую способность клиентов, и, если предприятие не ориентировано на продукты первой необходимости, оно практически во всех случаях может потерять спрос.
По этой причине непредсказуемости внешних факторов они оказывают больше влияние на организацию, чем многие внутренние проблемы [4].
К некоторым факторам, которые могут помочь в повышении финансового потенциала с помощью внутренних мер можно отнести: развитие экспортного производства, может помочь для развития доходов организации. Особенно это стало актуальным за последние годы, когда стала значительно упрощаться система доставок, благодаря развитию логистических цепочек и благодаря развитию интернета.
Переобучение сотрудников может также помочь в повышении финансового потенциала организа-
ций. Финансовые результаты компании сильно зависит от качества работы сотрудников, поэтому, предприятие должно быть заинтересовано в том, чтобы иметь хорошие квалифицированные кадры. Тем более с повышением количества люде с высшим уровнем образования, становится проще находить подходящих на работу людей, однако, им все равно может потребоваться обучение на месте, чем как раз могут помогать внутренние системы повышения квалификации.
Таким образом, на формирование финансового потенциала организации влияет огромное количество факторов, многие из которых могут быть довольно непредсказуемыми. И не в последнюю очередь, уровень финансового потенциала будет зависеть от того, в какой момент предприятие зашло на рынок и развивается в нем. Может быть и так, что предприятию не повезет, и оно будет функционировать в сложные экономические времена. И тогда придется перестраиваться под нужды рынка, чтобы финансовый потенциал хотя бы оставался на том же уровне.
На основании оценки показателей российский организаций можно сделать следующие выводы:
- установлено, что финансовый потенциал в субъектах РФ преимущественно определяют АО и ООО
- отмечается неэффективное использование источников финансового потенциала, а также отсутствие существенного сокращения уровня убыточных организаций
- наблюдается преобладание доли кредиторской задолженности в ЦФО
Литература
1. «Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая)» от 30.11.1994 N 51-ФЗ (ред. от 11.03.2024). КонсультантПлюс. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_
LAW_5142/3d21691 b030267c27b5cac3e6d-f93a9974eb02a0/ (Дата обращения: 30.04.2024)
2. Локтионова М.А. Оценка финансового потенциала - успех развития организации / М.А. Локтионова // Вопросы образования и науки: материалы Международной научно-практической конференции. - Тамбов, 2020. - С. 107-110
3. Локтионова, М.А. Формирование финансового потенциала / М.А. Локтионова // Фундаментальные и прикладные науки сегодня: материалы X Международной научно-практической конференции. - North Charleton USA, 2020. -С.178-179.
4. Неуймина Д. С., Торопова И.В. Развитие финансового потенциала компании в условиях экономической стагнации. Финансы и кредит: приоритеты и векторы движения. 2022. URL: https:// elar.urfu.ru/bitstream/10995/ 122005/1/978-5-91256-577-9_2022_274.pdf (Дата обращения: 28.04.2024)
5. Росстат. Регионы России. Социально-экономические показатели 2023: URL: https:// rosstat.gov.ru/storage/mediabank/Region_Po-kaz_2023.pdf (Дата обращения: 20.04.2024)
6. Федеральная Налоговая Служба. Отчет по форме № 1-ЮР (2024 год): URL: https://www. nalog.gov.ru/rn77//related_activities/statistics_ and_analytics/forms/14414858/ (Дата обращения: 20.04.2024)
7. Хомякова А. А., Кайгородов А.Г. 3.8. Методика оценки финансового потенциала экономических систем микроуровня. методика оценки потенциала экономических систем. 2014. URL: https://auditfin.eom/fin/2014/3/fin_2014_31 _ rus_03_08.pdf (Дата обращения: 20.04.2024)
THE INFLUENCE OF EXTERNAL ENVIRONMENTAL FACTORS ON THE STRUCTURE OF THE FINANCIAL POTENTIAL OF COMPANIES IN MOSCOW AND THE MOSCOW REGION
Mirbekova A.M.
Financial University under the Government of the Russian Federation
This article is devoted to the study of the specifics of building the financial potential of companies. A huge number of factors affect the financial potential of the organization. First of all, this is due to the time at which an organization operates. Over the years of market development, the financial potential has constantly changed in each organization depending on the degree of its development and external conditions. The relevance of this work lies in the fact that in modern conditions many opportunities open up for business development that greatly simplify the work of the enterprise, but at the same time these opportunities increase competition in the market, often leading to monopolization in some industries, and therefore it is very important to pay special attention to building the financial potential of the company.
Keywords: financial potential, formation, commercial and non-profit organizations, loss, profitability, financial result.
References
1. "Civil Code of the Russian Federation (Part One)" of 30.11.1994 No. 51-FZ (as amended by 11.03.2024). Consultant Plus. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_5142/3d-21691b030267c27b5cac3e6df93a9974eb02a0/ (Access date: 30.04.2024)
2. M. A. Loktionova Assessment of financial potential - success in the development of the organization/M. A. Loktionova//Issues of education and science: materials of the International Scientific and Practical Conference. - Tambov, 2020. - P. 107-110
3. Loktionova, M.A. Formation of financial potential/M. A. Lok-tionova//Fundamental and applied sciences today: materials of the X International Scientific and Practical Conference. - North Charleton USA, 2020. - P. 178-179.
4. D. S. Neuimina, I.V. Toropova: Development of the company's financial potential in the context of economic stagnation. Finance and credit: priorities and vectors of movement. 2022. URL: https://elar.urfu.ru/bitstre am/10995/122005/1/978-5-91256-577-9_2022_274.pdf (Access date: 28.04.2024)
5. Rosstat. Regions of Russia. Socio-economic indicators 2023: URL: https://rosstat.gov.ru/storage/mediabank/Region_Po-kaz_2023.pdf (Access date: 20.04.2024)
6. Federal Tax Service. Report on form No. 1-YuR (2024): URL: https://www.nalog.gov.ru/rn77//related_activities/statistics_ and_analytics/forms/14414858/ (Access date: 20.04.2024)
7. A.A. Khomyakova, A.G. Kaigorodov 3.8. Methodology for assessing the financial potential of micro-level economic systems. methodology for assessing the potential of economic systems. 2014. URL: https://auditfin.com/fin/2014/3Zfin_2014_31_ rus_03_08.pdf (Access date: 20.04.2024)
