CC BY
9ФИНАНСОВАЯ ПОЛИТИКА. МЕЖДУНАРОДНЫЕ ФИНАНСЫ
Условия формирования финансовой метавселенной государственного сектора Российской Федерации
а. в
см см
Мальсагова Радима Гапуровна,
кандидат экономических наук, Институт цифровых финансов, Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации
E-mail: RGMalsagova@fa.ru Ефремова Светлана Александровна,
кандидат педагогических наук, Институт цифровых финансов, Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации
E-mail: SAEfremova@fa.ru
Предмет. В статье рассмотрено понятие, основные характеристики, принципы работы и компоненты метавселенной, приведены прогнозы роста мирового рынка метавселенных, выявлены основные риски метавселенных. Также проанализирована зарубежная практика метавселенных, в том числе финансовых метавселенных и метавселенных государственного сектора. На основе проведенного анализа сформулированы условия успешного формирования финансовой метавселенной для государственного сектора Российской Федерации. Цели. Выявление условий формирования финансовой метавселенной для государственного сектора Российской Федерации. Методология. В процессе исследования использованы методы анализа и синтеза, а также системного подхода при изучении феномена метавселенной как системы, включающей в себя совокупность элементов; методы сравнительного анализа, систематизации, обобщения, логики и аналогии при исследовании зарубежных метавселенных и разработке условий формирования финансовой метавселенной для государственного сектора России. Результаты. Проведенное исследование зарубежных мета-вселенных позволило сформулировать следующие основные условия формирования финансовой метавселенной для государственного сектора Российской Федерации: использование концепции децентрализованных финансов DeFi и децентрализованной идентификации в рамках масштабного внедрения Web3 на основе технологии блокчейн; государственное регулирование процесса формирования метавселенной и ее дальнейшего функционирования; использование для метавселенной оборудования и программного обеспечения отечественного производства, а также отечественной цифровой валюты (цифрового рубля). Также были определены основные задачи, которые необходимо решить для успешной реализации указанных условий. Выводы. Сформулированные условия формирования финансовой метавселенной для государственного сектора Российской Федерации позволят повысить безопасность и удобство взаимодействия ее пользователей; обеспечат защиту экономики и прав потребителей, а также сохранение их доверия; будут способствовать устранению угроз национальной безопасности и развития экономики.
Ключевые слова: метавселенная, финансовая метавселен-ная, государственная финансовая метавселенная, децентрализованные финансы, криптовалюта, цифровой рубль, государственный сектор РФ, государственные финансы РФ.
Статья подготовлена по результатам исследований, выполненных за счет бюджетных средств по государственному заданию Финуниверситета
Введение
Стремительное внедрение цифровых технологий в социально-экономические процессы стало причиной формирования новых виртуальных систем - метавселенных. В результате роста интереса к технологии блокчейн и криптовалюте вопросы создания цифрового присутствия и цифровых активов в настоящее время приобретают большое значение, как для частных лиц и бизнеса, так и для государства. Метавселенные, изначально представленные в сфере виртуальных игр, в настоящее время распространяются на все сферы общественно-экономической деятельности, становясь не только развлечением, но и местом управления финансами. Не исключением стал и государственный сектор, управление финансами которого требует использования новейших технологий и разработок с целью обеспечения национальной безопасности и развития экономики. Однако в государственном секторе формирование концепции метавселенной имеет особенности, сопряженные с определенными сложностями. Одна из таких сложностей состоит в практически отсутствующем мировом опыте создания государственных финансовых метавселенных, в то время как существующее множество отдельных метавселенных имеют ограниченную функциональность и не защищены с точки зрения кибербезопасности и прав потребителей. Тем не менее, поскольку в России на сегодняшний день только зарождаются предпосылки формирования собственных метавселенных, использование зарубежного опыта является достаточно актуальным, в том числе при рассмотрении возможностей создания финансовой метавселен-ной в государственном секторе.
Результаты и обсуждения
С целью выявления оптимальных подходов к формулированию концепции финансовой метавселенной для государственного сектора России, прежде всего, необходимо обратиться к понятию метавсе-ленной как новому явлению, которое в последнее время все чаще встречается в различных источниках. Термин «метавселенная» был образован при помощи присоединения к слову «вселенная» греческой приставки «мета», которая переводится как «между, через, за пределами». В широкое обращение данный термин ввел Н. Стивенсон в своем фан-
тастическом романе «Лавина» (1992 г.), в котором метавселенная представлена в качестве всемирного виртуального пространства, в котором взаимодействие людей осуществляется при помощи цифровых аватаров. В соответствии с художественной концепцией Н. Стивенсона, метавселенная определяется как обширный, захватывающий виртуальный мир, доступный миллионам пользователей одновременно через VR и другие устройства, настраиваемые аватары и мощные инструменты создания впечатлений1.
В настоящее время не существует общепринятого определения термина «метавселенная». Более того, не всё, что подходит под общепринятое описание метавселенной, называют данным термином. Так, Roblox, Epic, Genies и Zepeto используют термин «метавселенная», а Magic Leap предпочитает название Magicverse. Kevin Kelley - Mir-rorworld in Wired, а Nvidia использует термин Om-niverse. Другие предпочитают термины AR Cloud (облачная дополненная реальность), Spatial Web (пространственная паутина) и др2.
В одних источниках под метавселенной понимают глобальный тренд развития экономики, характеризующийся взаимодействием различных субъектов (включая государственные органы, финансовые учреждения, хозяйствующие субъекты, осуществляющие деятельность на тех или иных рынках, а также физические лица) в реальном и виртуальном мире посредством цифровых технологий [1]. В других источниках «финансовая метавселенная» определяется как бесшовная конвергенция физической и цифровой жизни человека. Некоторые из экспертов характеризуют категорию «метавселенная» как динамично развивающуюся цифровую среду, которая позволяет пользователям осуществлять внутри нее все те действия, которые они привыкли осуществлять в реальном мире, от управления бизнесом и заключения различных сделок до общения [2].
Наиболее распространено определение метавселенной как среды, сочетающей физическое и цифровое пространство посредством конвергенции интернета и веб-технологий, а также расширенной реальности [3]. Ряд авторов дополняет данное определение тем, что метавселенную могут разрабатывать как корпорации, так и частные разработчики или их группы, при этом этическая, технологическая и экономическая платформа метавселенной может быть как единой, так и различной3. Также уточняется, что пользователи метавселенной взаимодействуют друг с другом с помощью цифровых аватаров в режиме реального времени в разрезе широкого перечня вопросов [4].
Венчурный инвестор и современный идеолог метавселенной Мэтью Болл (Mattew Ball) опреде-
1 Stevenson N. «Snow Crash» (1992)
2 Defining The Metaverse Today // Forbes.
ляет метавселенную как крупномасштабную и совместимую сеть трехмерных виртуальных миров в режиме реального времени, которые могут синхронно и постоянно использоваться фактически неограниченным числом пользователей с индивидуальным ощущением присутствия и с непрерывностью данных [5].
Понятие «финансовая метавселенная» на момент исследования встречалось только в зарубежных источниках, в которых под данным понятием подразумевалась метавселенная, осуществляющая деятельность в области финансов4.
Также не существует общепринятого определения государственной финансовой метавселен-ной, под которой авторами предлагается понимать виртуальное пространство, пользователи которого имеют возможность взаимодействовать с государственными органами по финансовым вопросам на основе технологий блокчейн, искусственного интеллекта, дополненной реальности (в том числе в сфере налогов, формирования и распределения бюджетов всех уровней и внебюджетных фондов, предоставления государственными органами услуг потребителям - физическим и юридическим лицам, реализации государством фискальной и монетарной политики и др.).
Таким образом, метавселенная предполагает создание единой целостной системы, в которой предполагается объединение виртуальной реальности (VR), дополненной реальности (AR) и расширенной реальности (XR) с реальным миром. Причем внутри этой системы сливаются воедино все технологии, имеющиеся сегодня: VR (виртуальная реальность), ИИ (искусственный интеллект), Интернет, токены, криптовалюта и др. [3, 6].
URL: https://www. forbes.com/sites/cathyhackl/2021/05/02/defining-the-metaverse-today/
3 Покровский, Н. Метавселенная. Новая реальность или мираж // БКС Экспресс. - URL: https://bcs-express.ru/novosti-i-anali-tika/metavselennaia-novaia-real-nost-ili-mirazh
Рис. 1. Основные характеристики и принципы работы метавселенной
Источник: составлено по данным Ball, M. Metaverse. How it changes our world / M. Ball - M. Alpina Publisher, 2022. - 362 p.
4 Metaverse And The Future Of Finance // Foreksdigital. - URL: https://www.foreksdigital.com/insights/2021/12/01/metaverse-and-the-future-of-finance/
o о 00 о-
-о о-
ет А
Пользователи метавселенной могут подключаться к ней с помощью своих цифровых авата-ров и осуществлять многое из того, что они осуществляют в реальном мире, но по-новому: искать информацию, общаться, совершать покупки, работать, творить новые невероятные объекты и целые миры. В настоящее время, чтобы глубже погрузиться в метапространство, используется гарнитура виртуальной (VR) или дополненной (AR) реальности. И если гарнитура VR еще недоступна для большинства пользователей, то проекты AR уже активно используют смартфоны, чтобы побудить людей исследовать пространство вокруг1.
Мэтью Болл выделил семь основных черт метавселенной (рис. 1).
Также Мэтью Болл выделил компоненты метавселенной, которые способствуют ее развитию (рис. 2).
Рис. 2. Компоненты метавселенной
Источник: составлено по данным Ball, M. Metaverse. How it changes our world / M. Ball - M. Alpina Publisher, 2022. - 362 p.
Метавселенная коренным образом изменила роль пользователя: из стороннего наблюдателя за виртуальным пространством он превращается в активного участника, получающего опыт из первых рук [6].
Эксперты прогнозируют стремительный рост рынка блокчейн-технологий с темпами 85,9% в период с 2022 по 2030 годы. Также прогнозируется увеличение стоимости бизнеса, использующего технологию блокчейн, до 176 млрд долларов в 2025 году и 3,1 трлн долларов к 2030 году [7].
Исследователи из Strategy Analytics подсчитали, что всемирная метавселенная может начать формироваться примерно в 2025 году с публичной стоимостью 280 миллиардов долларов и продолжать расти в дальнейшем. Агентство PwC прогнозирует, что технологии виртуальной и дополненной реальности, благодаря созданию метавселенной, обеспечат рост мировой экономики на 1,5 трлн долла-
ров к 2030 году по сравнению с 46,5 млрд долларов в 2019 году2.
Согласно официальному отчету аналитической компании Statista «Объем рынка метавселен-ных по всему миру 2021-2030», вышедшей 10 мая 2022 г., объем мирового рынка метавселенных составил в 2021 г. 38,85 млрд долл. В 2022 году его значение составило 47,48 млрд долл. (рис. 3).
Рис. 3. Прогноз роста мирового рынка метавселенных
Источник: составлено по данным Alsop T. Metaverse market size worldwide 2021-2030 // Statista. https://www.statista.com/statis-tics/1295784/metaverse-market-size/3
Согласно прогнозу, до 2030 года объем рынка метавселенных достигнет 678,8 млрд долл., что свидетельствует о стремительном успехе этой технологии.
Ранние интерпретации метавселенной появились в 1980х годах с созданием костюма для виртуальной реальности DataSuit от компании VPL Research и видеоигры Second Life от компании Linden Lab в 2003 году. Но только в 2020 году данная технология стала более реальной и доступной, когда несколько разных компаний смогли разработать свои версии метавселенной. Первый крупный банк в метавселенной JPMorgan, который открыл виртуальный зал ожидания на основе блокчейна, по состоянию на 16 февраля 2022 г. оценивал рыночные возможности метавселенной в еще более масштабных показателях - до 1 трлн долл..4
По мнению специалистов Bloomberg Intelligence, прогнозный рост рынка метавселенной составит 783,3 млрд долл. в 2024 г. при среднегодовом темпе роста 13,1%5. Представители McKinsey настаивают на возможности достижения экономического эффекта от внедрения метавселенных к 2030 г. в 5 трлн долл. Скромнее представляют перспективные возможности рынка метавселенных эксперты агентства Emergenresearch: согласно их данным, ожидаемый рост будет равен 1,607 млрд долл. [8].
1 Колесников, А. Метавселенная и реальная экономика // Smart-Lab. - URL: https://smart-lab.ru/blog/748560.php
2 Roh, J., Wardell J. Factbox: What is the «metaverse» and how does it work? // Reuters - International Agency. - URL: https:// www.reuters.com/technology/what-is-metaverse-how-does-it-work-2021-09-08/
3 Alsop T. Metaverse market size worldwide 2021-2030 // Statista. https://www.statista.com/statistics/1295784/metaverse-market-size/
4 Mitchelhill T. $1T opportunity: JPMorgan becomes first major bank in the metaverse // https://cointelegraph.com/news/1t-opportunity-jpmorgan-becomes-first-major-bank-in-the-metaverse
5 Bloomberg, Metaverse may be $800 billion market, next tech platform. Dec. 1, 2021. URL: https://www.bloomberg.com/profes-sional/blog/metaverse-may-be-800-billion-market-
next-tech-platform
Исследование компании Statista, проведенное в 2021 году, показало, что причинами присоединения к метавселенным могут стать новые возможности для работы (до 52% опрошенных), искусство и сфера развлечений (до 48% опрошенных), возможность зарабатывать деньги и осуществлять инвестиции (44%), возможность получения образования (40%), виртуальное общение (32%), игровые возможности (29%), другое (18%)1.
В 2022 году, согласно опросу более 1 тысячи человек, который был проведен компанией Tidio, почти 77% из них считают, что метавселенная может нанести серьезный вред современному обществу. Респонденты считают зависимость от моделируемой реальности (47%), проблемы с конфиденциальностью (41%) и проблемы с психическим здоровьем (41%) самыми большими опасностями метавселенной. В то же время почти 46% уверены, что через 10 лет после погружения люди будут сосуществовать в основном в метавселенной. В качестве ключевых преимуществ они выделяют преодоление препятствий в реальном времени (39%), повышение креативности и воображения (37%) и путешествие по миру без переездов (37%). Возможности работы (52%), искусство и развлекательные программы (48%), а также денежные вложения (44%) являются, по мнению респондентов, наиболее популярными причинами для добровольного присоединения к метавселенной2.
Несмотря на противоречивые оценки, развитие метавселенных происходит быстрыми темпами. В настоящее время существует несколько торговых площадок, где потребители могут создавать, покупать и продавать цифровые предметы коллекционирования. Наиболее известная и крупная из них - OpenSea. Одной из самых популярных платформ, предлагающих цифровую недвижимость, стала Decentraland, являющаяся одной из самых крупных и известных метавселенных и основанная на блокчейне Ethereum. Decentraland была основана в 2017 году и имеет собственный то-кен MANA. В Decentraland пользователи могут покупать или брать в аренду землю и строить на ней различные объекты, казино, торговые центры, художественные галереи и многое другое. При этом, каждый объект в метавселенной имеет свою виртуальную ценность и цифровое право собственности. Наряду с Decentraland, созданы и успешно функционируют такие платформы как Sandbox, Cryptovox-els, Somnium и др., так же основанные на технологии блокчейн Ethereum, позволяющие участникам создавать, использовать и торговать цифровой уникальной собственностью3. Уже сейчас можно предположить, что по мере развития метавселен-ных будет усиливаться конвергенция между виртуальными и реальными мирами и многократно уве-
1 Main reasons for joining the metaverse according to internet users worldwide in 2021 // Statista. 2022. URL: https://www.statista. com/statistics/1288870/reasons-joining-metaverse/
2 Tidio. Metaverse: Would You Remain Yourself in a Virtual World? 2022. URL: https://www.tidio.com/blog/metaverse/
3 Метавселенная. Что это такое, и какая метавселенная
лучше в 2023 году. URL: https://ru-crypto.com/metaverse
личиваться объем финансирования новых классов собственности и активов, таких, например, как виртуальные ипотечные кредиты на недвижимость метавселенной.
Нельзя не сказать о компьютерных играх нового поколения, составляющих основу метавселенных. Благодаря им некоторые элементы метавселенной были очевидны уже несколько лет назад, поскольку игровая индустрия создавала ее базовые компоненты в течение многих лет (Fortnite от Epic Games, Roblox, Minecraft и др.). Виртуальный концерт Трэ-виса Скотта внутри видеоигры Fortnite в апреле 2020 года был новаторской концепцией в условиях пандемии коронавируса [9].
Компания Nike запустила метавселенную Nikeland - виртуальный мир, созданный в партнерстве с Roblox, который объединяет спорт и игры в единое целое. Hyundai Motors запустила новую концепцию под названием «Hyundai Metamobility Universe», которая использует роботов для связи реального и виртуального миров, позволяя тем самым пользователям свободно перемещаться вне времени и пространства с помощью метамобилей Hyundai Motors. Создаются виртуальные версии галерей, например, Gucci Garden, где пользователь может не только обследовать галерею в виртуальном пространстве, но и приобрести редкие виртуальные предметы коллекционирования для своих аватарок в рамках интерактивной выставки, которую модный дом представляет на базе Roblox. Microsoft анонсировала создание Mesh for Teams -решение для совместной работы и встреч в смешанной реальности, созданное на основе Microsoft Mesh и интегрированное с платформой Microsoft Teams. Оно позволит работать в общей виртуальной среде с эффектом присутствия, при этом сохраняя возможность общаться в чате, обмениваться документами и подключать другие необходимые инструменты Teams [9]. На стадии развития находятся метавселенные: проект Bit.Country от экосистемы Polkadot, проект Mixmob от компании Solana, проект Itheum от компании Elrond, проект Bloktopia от компании Polygon, проект FutureFi от компании BNB Chain4.
В Индии компанией Oddz в ноябре 2021 года была запущена первая в мире финансовая метавсе-ленная, известная как Oddzverse, представляющая собой воображаемое цифровое пространство для пользователей, где они могут взаимодействовать в части консалтинга и торговли опционами и производными финансовыми инструментами (дерива-тивами), криптовалютами с любой децентрализованной биржи, а также в части торговли товарами и услугами [10]. Интересно отметить, что данная метавселенная не контролируется со стороны государства и не имеет ограничений в деятельности, что формирует значительные риски и отрицательно сказывается на доверии потребителей.
В противоположность этому, в других странах, например, в Китае, формируется метавселен-
4 Метавселенная. Что это такое, и какая метавселенная лучше в 2023 году. URL: https://ru-crypto.com/metaverse
сз о
со £
m Р сг
СТ1 А
=Е
ная, не использующая технологии блокчейн в связи с тем, что отсутствует возможность контроля со стороны государства. Кроме того, в Китае существует такое ограничение деятельности мета-вселенных, как запрет на создание собственных криптовалют1.
В январе 2023 года в Южной Корее был запущен проект «Metaverse Seoul», который представляет собой виртуальную копию Сеула в метавсе-ленной, используемый для всех сфер муниципального управления и основанный на четких правилах государственного регулирования. Посетители виртуального города имеют возможность взаимодействовать с его инфраструктурой и пользоваться различными услугами, в том числе услугами взаимодействия с государственными органами и службами, например, для получения документов и подачи жалоб. Для посещения представлены популярные туристические места и достопримечательности южнокорейской столицы. Одной из примечательностей Metaverse Seoul - возможность запросить точную и актуальную информацию о муниципальных налогах.
В будущем власти Сеула предполагают расширить возможности метавселенной. В планах подключение к проекту иностранных инвесторов и перенос некоторых услуг исключительно в виртуальное пространство. Параллельно с этим к метавселенной подключаются и образовательные проекты. Для регулирования деятельности в метавселенной правительство сформулировало принципы, которые на данном этапе носят рекомендательный характер: подлинность, автономия, взаимность, уважение частной жизни, справедливость, защита данных, инклюзивность и ответственность за будущее2.
Во многих других странах также запущены процессы разработки и реализации проектов метавсе-ленных. Так, в октябре 2022 года премьер-министр Японии рассказал о планах страны инвестировать в NFT и метавселенные3.
Необходимо отметить, что с развитием возможностей метавселенных и активизацией деятельности ее субъектов, а также увеличением числа пользователей, использующих цифровые активы в метавселенных, возникает все больше вопросов к организации государственного регулирования деятельности метавселенных и ее субъектов, ориентированного на снижение финансового мошенничества, защиту прав пользователей и устранения угроз национальной безопасности. Однако, несмотря на усилия отдельных стран в части разработки мер государственного регулирования ме-тавселенных, какого-либо четкого понимания того,
а. в
см см
1 China's Debut in the Metaverse: Trends to Watch (Updated) // China Briefing. URL: https://www.china-briefing.com/news/ metaverse-in-china-trends/
2 South Korea Launches Metaverse Replica of Seoul // Coindesk. URL: https://www.coindesk.com/web3/2023/01/17/ south-korea-launches-metaverse-replica-of-seoul/
3 South Korea Launches Metaverse Replica of Seoul //
Coindesk. URL: https://www.coindesk.com/web3/2023/01/17/ south-korea-launches-metaverse-replica-of-seoul/
как это может быть реализовано, нет [11, 12]. Абсолютное большинство существующих на сегодняшний день метавселенных, включая, как уже было упомянуто, единственную финансовую метавсе-ленную, известную как Oddzverse, не осуществляют проверку пользователей (клиентов), не подчиняются какому-либо органу власти, не существуют в рамках правовых норм, регулирующих деятельность соответствующих субъектов. Дискуссии вокруг регулирования метавселенных, в том числе финансовых метавселенных, также усилились [13, 14].
Так, в качестве перспективных направлений государственного регулирования деятельности метавселенных и ее субъектов во многих странах мира рассматриваются: разработка правил государственного регулирования финансовых метавселенных [15], запрет на разработку метавселенны-ми собственных валют [16], запрет на использование неконтролируемых технологий [16], внедрение в метавселенные цифровых валют, выпускаемых и поддерживаемых центральными банками [17] и др.
Россия в настоящее время значительно отстает от других стран в вопросах формирования ме-тавселенных. В то же время, в настоящее время активно поднимается вопрос о создании финансовой метавселенной для государственного сектора страны. Необходимо отметить, что такая инициатива при всей ее актуальности и своевременности сопряжена с определенными сложностями и препятствиями.
Во-первых, это проблемы доступа к устройствам, позволяющим взаимодействовать в метавселенной. Для этого необходимы такие 1Т решения ввода-вывода информации, как: VR-гарнитуры, тактильные перчатки, костюмы для захвата движений и способности воспринимать в виртуальной реальности все физические воздействия, ощущать виртуальные объекты, как настоящие. Вместе с тем существуют проблемы доступа к программному обеспечению для метавселенной. Это касается инструментов для создания цифровых аватаров, технологий 3D-сканирования объектов, игровых инструментов для работы с графикой с целью создания виртуального пространства и прочего. Кроме того, требуются пользовательские 3й-редакторы и платформы-интерфейсы для поставщиков контента4.
В современных условиях антироссийских санкций и напряженной политической обстановки существуют проблемы с доступом к зарубежному программному обеспечению. По этой причине перед Россией стоит еще одна задача по разработке собственных технологий для применения в метавселенной. Прежде всего, это важно для обеспечения национальной безопасности страны и ее граждан в сложившихся условиях.
4 Покровский, Н. Метавселенная. Новая реальность или мираж // БКС Экспресс. - URL: https://bcs-express.ru/novosti-i-anali-tika/metavselennaia-novaia-real-nost-ili-mirazh
Кроме того, проблемы формирования метавсе-ленных в России обусловлены относительной ограниченностью вычислительных мощностей. В этой связи необходимо повысить скорость передачи данных, а также усилить мощность оборудования для удовлетворения запросов пользователей ме-тавселенной. К этому же блоку следует отнести проблему обеспечения широкого и устойчивого интернет-покрытия. По своему замыслу метавсе-ленные должны работать постоянно, в реальном времени, и обеспечивать доступ миллионам пользователей одновременно. Поэтому для России данный вопрос является достаточно актуальным [18, 19].
Также в России остается проблема недостаточной квалификации ИТ-специалистов в сфере новейших технологий.
Рис. 4. Факторы, определяющие интерес к децентрализованным финансам, по сравнению с традиционными финансовыми рынками
Источник: Доклад «Децентрализованные финансы». М.: Банк России, 2022. 52 с.
Нельзя не отметить среди проблем, препятствующих формированию финансовой метавселенной для государственного сектора в России, несовершенство действующих стандартов интернета и программных платформ. Идеологи метавселенной считают, что современный интернет, называемый Web 2.0, не совершенен и нуждается в радикальном обновлении - переходу к Web 3.0. Web3 - это идея новой итерации интернета на основе технологии блокчейн, которая включает в себя такие концепции, как децентрализация и экономика на основе токенов [20]. Используя криптографию и технологию распределенных реестров, Web3 закладывает
основу для Интернета, принадлежащего пользователям и контролируемого ими [21]. При этом значительная роль отводится технологии анализа больших данных [22]. Используемые в настоящее время платформенные решения также должны полностью обновиться на основе иных алгоритмов, ориентированных на системы искусственного интеллекта, машинного обучения и т.д. [19].
Необходимо отметить, что ключевой принцип и преимущество Web3 заключается в концепции децентрализованных финансов (DeFi). DeFi представляет собой модель организации финансов, в которой отсутствует посредник, сделки осуществляются автоматически при помощи смарт-контрактов, исполняющихся на базе технологии распределенного реестра риг), а пользователи осуществляют непосредственный контроль над своими активами [23].
Среди факторов, определяющих интерес к децентрализованным финансам, по сравнению с традиционными финансовыми рынками, выделяют следующие (рис. 4).
Дополнительное влияние на быстрые темпы роста сферы DeFi, помимо указанных факторов, а также «эффекта низкой базы», на современном этапе также могли оказать ограничения во время пандемии COVID-19 и последовавшее за ними увеличение роли цифровых сервисов, в том числе основанных на частных криптовалютах, а также стей-блкойнах и токенизированных активах как связующих элементах децентрализованных и централизованных цифровых финансов [23].
Благодаря использованию Web3 и принципа децентрализации пользователи могут беспрепятственно взаимодействовать, безопасно перемещаясь между различными платформами и приложениями, не проходя каждый раз аутентификацию1. Имея полный контроль над своей личной информацией, хранящейся только в личных кошельках, участники DeFi освобождены от необходимости полагаться на сторонние серверы2. Кроме того, концепция децентрализованной идентификации при использовании стандарта Web3, благодаря прикреплению информации к цифровым кошелькам, позволяет устранить поддельные аккаунты, спам и боты, которые в настоящее время подрывают доверие людей к интернету. Это способствует снижению количества киберпреступлений и финансовых мошенничеств в сети, обеспечивая пользователям безопасность и удобство [20, 21, 24]. Тем не менее, всё описанное требует государственного вмешательства в виде принятия соответствующих нормативно-правовых документов, учитывающих сложившуюся практику использования стандарта Web3, технологии DeFi и деятельности метавселен-ной, функционирующей на их основе.
1 Kasireddy P. The architecture of Web 3 applications // https:// www.preethikasireddy.com/post/the-architecture-of-a-web-3-0-ap-plication
2 What Is Web3? // Gartner. URL: https://www.gartner.com/en/ articles/what-is-web3
В настоящее время в России проводится работа по исследованию децентрализованных финансов (DeFi) с целью их применения на финансовом рынке.
Несмотря на то, что децентрализованные финансы могут предоставлять новые возможности пользователям финансовых продуктов и сервисов, зачастую они сопряжены с серьезными рисками. Среди таких, в DeFi существует ряд специфических рисков, например: риск уязвимости смарт-контрактов и другие риски, в целом характерные для финансов, организованных с использованием указанной технологии.
В мире разворачивается дискуссия относительно практической возможности регулирования DeFi ввиду сложности его реализации, во-первых, из-за отсутствия посредника, во-вторых, анонимности и, в-третьих, глобальности. Различными вопросами децентрализованных финансов озадачены многие международные организации и регуляторы, такими как: понятийный аппарат, подходы и принципы регулирования, определение субъекта контроля (центральный банк, органы регулирования и надзора на финансовом рынке, орган по защите прав потребителей и/или др.) и другими [25].
Несмотря на то, что децентрализованные финансы имеют небольшой удельный вес на мировом финансовом рынке, у этого сегмента есть потенциал быстрого роста. При этом у DeFi нет страно-вых границ. По некоторым оценкам, пользователи из России в 2021 году входили в топ-15 стран по показателю активности использования протоколов DeFi в мире [23].
Возможности децентрализованных финансов для финансового рынка России представлены на рисунке 5.
Рис. 5. Возможности децентрализованных финансов для финансового рынка России
Источник: составлено по данным Доклада «Децентрализованные финансы». М.: Банк России, 2022. 52 с.
Закономерно, что новая технология влечет за собой массу рисков, которые необходимо учитывать при разработке и регулировании метавсе-ленной (рис. 6).
Рис. 6. Риски в использовании децентрализованных финансов
Источник: составлено по данным Доклада «Децентрализованные финансы». М.: Банк России, 2022. 52 с.
Наряду с рисками DeFi, к рискам метавселен-ных можно отнести риски конфиденциальности данных, идентификации личности, этики, распространения деструктивного контента, защиты авторских прав и биометрических данных, влияния ИКТ на здоровье людей, загрязнения окружающей среды и др. [4, 26, 27].
Примечательным является тот факт, что многие из упомянутых выше рисков могли бы быть частично устранены посредством использования в финансовой метавселенной цифрового рубля. Цифровой рубль - это цифровая форма российской национальной валюты, разработанной на основе зарубежного опыта [28], но с учетом российских особенностей [29], выпуск которой в тестовом режиме осуществлен 15 августа 2023 года1.
Рис. 7. Риски, связанные с использованием цифрового рубля в финансовой метавселенной Российской Федерации
Источник: составлено на основе доклада «Концепция цифрового рубля». М: Банк России, 2021. 30 с. и Барашева Е.В., Очи-рова П.И., Степаненко А.С. Перспективы развития цифрового рубля // Гуманитарные, социально-экономические и общественные науки. 2022. № 3. С. 197-200.
Цифровой рубль как потенциальный платежный инструмент в финансовой метавселенной является более надежным средством по сравнению с други-
1 Цифровой рубль: старт пилота. URL: https://cbr.ru/press/ event/?id=16991
ми криптовалютами, что обусловлено тем, что он является обязательством государства, выпущенным центральным банком. Данное обстоятельство способствует укреплению доверия населения к новой валюте и метавселенным [30].
Однако использование цифрового рубля так же влечет за собой определенные риски, которые будут распространятся на метавселенную, где он будет использоваться в качестве средства платежа. Основные из них представлены на рис. 7.
В целом, в современных российских реалиях разработка финансовой метавселенной на государственном уровне и формирование на основе этого опыта единых стандартов и принципов функционирования метавселенных как таковых, так же, как разработка оптимальных подходов к регулированию финансовых метавселенных и контролю за деятельностью его субъектов, представляется вполне выполнимой задачей с учетом того, что в Российской Федерации достаточно успешно реализованы отдельные проекты цифрового взаимодействия государства и общества в рамках проектов электронного правительства. По мнению авторов, первостепенной задачей при разработке финансовой метавселенной на государственном уровне является четкое определение того, какие возможности будут доступны ее субъектам.
Проведенное исследование зарубежных метавселенных и сопутствующих им технологий позволило сформулировать следующие основные условия успешной реализации финансовой метавселенной для государственного сектора в Российской Федерации:
1) использование концепции децентрализованных финансов DeFi и децентрализованной идентификации в рамках масштабного внедрения Web3 на основе технологии блокчейн, что позволит, среди прочего, повысить безопасность и удобство взаимодействия пользователей;
2) государственное регулирование процесса формирования метавселенной и ее дальнейшего функционирования с целью защиты экономики, с одной стороны, и прав потребителей, с другой, а также сохранения доверия потребителей к метавселенной;
3) использование в метавселенной оборудования и программного обеспечения отечественного производства с целью устранения угроз национальной безопасности и восполнения потребности в нем в условиях санкций;
4) использование российской цифровой валюты (цифрового рубля) как одного из средств платежа в метавселенной с целью управления рисками метавселенной, а также обеспечения безопасности и развития экономики.
Для успешной реализации указанных условий необходимо:
- решение технологических вопросов, в частности, обеспечение импортозамещения в области производства оборудования (VR-гарнитуры,
тактильные перчатки и др.), а также программного обеспечения для метавселенной;
- разработка стандартов и правил работы в ме-тавселенной;
- расширение вычислительных мощностей для увеличения скорости передачи данных;
- повышение квалификации ИТ-специалистов в сфере работы с метавселенными;
- расширение интернет-покрытия и повышение его устойчивости с целью постоянной работы метавселенной в реальном времени для всех пользователей;
- управление рисками использования децентрализованных финансов DeFi и рисками внедрения Web3, а также рисками использования цифрового рубля как платежной валюты в ме-тавселенной;
- успешное внедрение цифрового рубля как новой валюты Российской Федерации в цифровом формате.
Реализация указанных базовых условий будет способствовать наиболее эффективному формированию финансовой метавселенной для государственного сектора Российской Федерации. В то же время очевидно, что с точки зрения сложности и масштабности необходимых изменений, данный проект займет несколько лет и будет в том числе существенно осложняться нестабильной экономической конъюнктурой и политической напряженностью.
Выводы
В статье рассмотрено понятие, основные характеристики, принципы работы и компоненты метавселенной, приведены прогнозы роста мирового рынка метавселенных. В рамках исследования был проанализирован зарубежный опыт создания и развития метавселенных, в том числе финансовых метавселенных и метавселенных для государственного сектора. На основе проведенного анализа были выявлены основные препятствия развитию рынка метавселенных в России: проблемы доступа к устройствам, позволяющим взаимодействовать в метавселенной; относительная ограниченность вычислительных мощностей; затрудненность доступа к зарубежному программному обеспечению; проблема обеспечения широкого и устойчивого интернет-покрытия, недостаточная квалификации ИТ-специалистов в области новейших технологий; несовершенство действующих стандартов интернета и программных платформ. На основе анализа сформулированы оптимальные условия успешного формирования финансовой метавселенной для государственного сектора Российской Федерации: использование концепции децентрализованных финансов DeFi и децентрализованной идентификации в рамках масштабного внедрения Web3 на основе технологии блокчейн, что позволит, среди прочего, повысить безопасность и удобство взаимодействия пользователей; государственное регулирование процесса формирования метавселенной и ее
сз о
со £
m Р сг
СТ1 А
=Е
дальнейшего функционирования с целью защиты экономики и прав потребителей, сохранения их доверия к метавселенной;использование в метавселенной оборудования и программного обеспечения отечественного производства с целью устранения угроз национальной безопасности и восполнения потребности в нем в условиях санкций; использование российской цифровой валюты (цифрового рубля) как средства расчетов в метавселенной с целью управления рисками метавселенной, а также обеспечения безопасности и развития экономики.
Литература
1. Turdialiev, Mukhammad Ali. The legal issues of metaverse and perpectives of establishment of international financial center in metaverse // ORIENSS. 2022. № 8. 239-249.
2. Bermejo C., Hui P. Life, the Metaverse and Everything: An Overview of Privacy, Ethics, and Governance in Metaverse.2022. URL: https://doi. org/10.13140/RG.2.2.35094.63042.
3. Lee L.-H., Braud T., Zhou P., Wang L., Xu D., Lin Z., Kumar A., Bermejo C., Hui P. All one needs to know about metaverse: A complete survey on technological singularity, virtual ecosystem, and research agenda // Journal of LaTeX Class Files. 2021. № 14(8). Р. 3-66. DOI: 10.13140/ RG.2.2.11200.05124/8.
4. Юхно, А.С. Понятие, особенности и перспективы развития концепции метавселенной. Мир новой экономики. 2022. № 16 (4). С. 6-19. DOI: 10.26794/2220-6469-2022-16-4-6-19.
5. Ball M. Metaverse. How it changes our world / M. Ball. M. Alpina Publisher, 2022. 362 p.
6. Rosenberg L. Deception vs authenticity - why the metaverse will change marketing forever // Data Decision Makers. 2022. August 21.
7. Adebayo K. S. 10 blockchain startups to watch // Data Decision Makers. 2022. August 15.
8. Юхно, А.С. Обзор тенденций развития рынка метавселенной // Вестник Института экономики Российской академии наук. 2022. № 6. C. 108-126.
9. Palermo F. What you need to know about the state of the metaverse today // Data Decision Makers. 2022. March 19.
10. Oddzverse - World's First Financial Metaverse Is Emerging. Электронный Ресурс. Режим доступа: https ://www .newsfilecorp.com/re-lease/101935.
11. Hutson, J., Banerjee, G., Kshetri, N., Odenwald, K. and Ratican, J. Architecting the Metaverse: Blockchain and the Financial and Legal Regulatory Challenges of Virtual Real Estate. Journal of Intelligent Learning Systems and Applications,
<£ 2023 15, 1-23. URL: https://doi.org/10.4236/jil-5 sa.2023.151001.
S 12. Habry, S.S., Kaittan, N.M. and Majeed, I. (2019) The Road to the Blockchain Technology: Concept z and Types. Periodicals of Engineering and Natural
Sciences 7, 1821-1832. https://doi.org/10.21533/ pen.v7i4.935.
13. Financial Regulation, Monetary Policy and the Metaverse. Электронный Ресурс. Режим доступа: https://www.afslaw.com/perspectives/alerts/ financial-regulation-monetary-policy-and-the-metaverse.
14. Jauhiainen J., Krohn C., Junnila J. Metaverse and Sustainability: Systematic Review of Scientific Publications until 2022 and Beyond. Sustainability 2023, vol. 15, 346. https://doi.org/10.3390/ su15010346.
15. Jie Huang, Pingjin Sun, Weijie Zhang, Analysis of the Future Prospects for the Metaverse. Advances in Economics, Business and Management Research, 2022, vol. 648. Рр. 1899-1904.
16. Lessig L. The Law of the Horse: What Cyber-law Might Teach. URL: https://cyber.harvard.edu/ works/lessig/finalhls.pdf
17. Дебют метавселенной в Китае: тенденции, на которые стоит обратить внимание. Электронный Ресурс. Режим доступа: https://prc.to-day/debyut-metavselennoj-v-kitae-tendenczii-na-kotorye-stoit-obratit-vnimanie/?ysclid=lep9t7au bt675067062.
18. Юхно А. С., Умаров Х.С. Перспективы развития метавселенной: эмпирические наблюдения // Управленческое консультирование. 2022. № 10. С. 42-53.
19. Косарев В.Е., Авис О.У. Метавселенная как новый тренд в сфере информационных технологий и децентрализованных финансов // Финансовые рынки и банки. 2023. № 1. С. 45-50.
20. Li Jun Decentralized identity may be critical for the success of Web3 // Data Decision Makers. 2022. August 8.
21. Cui E. 3 things that need to happen for Web3 to (really) take off // Data Decision Makers. 2022. July 31.
22. Spilka D. How big data could form the cornerstone of the metaverse // Data Decision Makers. 2022. July 30.
23. Доклад «Децентрализованные финансы». М.: Банк России, 2022. 52 с.
24. Joel John Decentralised Finance: Usecases & Risks for Mass Adoption. Berlin: dGen, 2020. 55 р.
25. Carapella F., Dumas E., Gerszten J., Swem N., and Wall L. Decentralized Finance (DeFi): Transformative Potential & Associated Risks. Washington: Board of Governors of the Federal Reserve System, 2022. 32 р.
26. Алабина Т. А., Дзангиева Х.С., Юшков-ская А.А. Метавселенная как глобальный тренд экономики // Экономика Профессия Бизнес. 2022. № 1. С. 5-12
27. Mystakidis S. Metaverse // Encyclopedia. 2022. № 2(1). Р. 486-497. DOI: 10.3390/encyclope-dia2010031.
28. Цифровые валюты центральных банков: зарубежный опыт. - М.: Финтехассоциация России, 2021. 7 с.
29. Концепция цифрового рубля. М: Банк России, 2021. 30 с.
30. Барашева Е.В., Очирова П.И., Степанен-ко А.С. Перспективы развития цифрового рубля // Гуманитарные, социально-экономические и общественные науки. 2022. № 3. С. 197-200.
CONDITIONS FOR THE FORMATION OF THE FINANCIAL METAVERSE OF THE PUBLIC SECTOR OF THE RUSSIAN FEDERATION
Malsagova R.G., Efremova S.A.
Financial University under the Government of the Russian Federation
Subject. The article discusses the concept, main characteristics, principles of operation and components of the metaverse, forecasts of the growth of the global metaverse market are given, the main risks of metaverses are identified. The foreign practice of metaverses, including financial metaverses and public sector metaverses, is also analyzed. Based on the analysis, the conditions for the successful formation of a financial metaverse for the public sector of the Russian Federation are formulated. Goals. Identification of conditions for the formation of a financial metaverse for the public sector of the Russian Federation. Methodology. The research uses methods of analysis and synthesis, as well as a systematic approach to the study of the phenomenon of the metaverse as a system that includes a set of elements; methods of comparative analysis, system-atization, generalization, logic and analogy in the study of foreign metaverses and the development of conditions for the formation of a financial metaverse for the public sector of Russia. Results. The conducted study of foreign metaverses allowed us to formulate the following basic conditions for the formation of a financial metaverse for the public sector of the Russian Federation: the use of the concept of decentralized finance DeFi and decentralized identification as part of the large-scale implementation of Web3 based on blockchain technology; state regulation of the metaverse formation process and its further functioning; the use of equipment and software of domestic production for the metaverse, as well as domestic digital currency (digital ruble). The main tasks that need to be solved for the successful implementation of these conditions were also identified. Conclusions. The identified conditions for the formation of a financial metaverse for the public sector of the Russian Federation will increase the security and convenience of user interaction; will protect the economy and consumer rights, as well as preserve their trust; eliminate threats to national security and economic development.
Keywords: metaverse, financial metaverse, state financial metaverse, decentralized finance, cryptocurrency, digital ruble, public sector of the Russian Federation, public finance of the Russian Federation.
References
1. Turdialiev, Mukhammad Ali. The legal issues of metaverse and perpectives of establishment of international financial center in metaverse // ORIENSS. 2022. No. 8. 239-249.
2. Bermejo C., Hui P. Life, the Metaverse and Everything: An Overview of Privacy, Ethics, and Governance in the Metaverse.2022. URL: https://doi.org/10.13140/RG.2.2.35094.63042.
3. Lee L.-H., Braud T., Zhou P., Wang L., Xu D., Lin Z., Kumar A., Bermejo C., Hui P. All one needs to know about metaverse: A complete survey on singular technologicality, virtual ecosystem, and research agenda // Journal of LaTeX Class Files. 2021. No. 14(8). R. 3-66. DOI: 10.13140/RG.2.2.11200.05124/8.
4. Yukhno, A.S. Concept, features and prospects for the development of the concept of the metaverse. The world of the new economy. 2022. No. 16 (4). pp. 6-19. DOI: 10.26794/22206469-2022-16-4-6-19.
5. Ball M. Metaverse. How it changes our world / M. Ball. M. Alpina Publisher, 2022. 362 p.
6. Rosenberg L. Deception vs authenticity - why the metaverse will change marketing forever // Data Decision Makers. 2022. August 21.
7. Adebayo K. S. 10 blockchain startups to watch // Data Decision Makers. 2022. August 15.
8. Yukhno, A.S. Review of trends in the development of the metaverse market // Bulletin of the Institute of Economics of the Russian Academy of Sciences. 2022. No. 6. pp. 108-126.
9. Palermo F. What you need to know about the state of the metaverse today // Data Decision Makers. 2022. March 19.
10. Oddzverse - World's First Financial Metaverse Is Emerging. Electronic resource. Access mode: https://www.newsfilecorp. com/release/101935.
11. Hutson, J., Banerjee, G., Kshetri, N., Odenwald, K. and Ratican, J. Architecting the Metaverse: Blockchain and the Financial and Legal Regulatory Challenges of Virtual Real Estate. Journal of Intelligent Learning Systems and Applications, 2023 15, 1-23. URL: https://doi.org/10.4236/jilsa.2023.151001.
12. Habry, S.S., Kaittan, N.M. and Majeed, I. (2019) The Road to the Blockchain Technology: Concept and Types. Periodicals of Engineering and Natural Sciences 7, 1821-1832. https://doi. org/10.21533/pen.v7i4.935.
13. Financial Regulation, Monetary Policy and the Metaverse. Electronic resource. Available at: https://www.afslaw.com/per-spectives/alerts/financial-regulation-monetary-policy-and-the-metaverse.
14. Jauhiainen J., Krohn C., Junnila J. Metaverse and Sustainability: Systematic Review of Scientific Publications until 2022 and Beyond. Sustainability 2023, vol. 15, 346. https://doi.org/10.3390/ su15010346.
15. Jie Huang, Pingjin Sun, Weijie Zhang, Analysis of the Future Prospects for the Metaverse. Advances in Economics, Business and Management Research, 2022, vol. 648. Rr. 1899-1904.
16. Lessig L. The Law of the Horse: What Cyberlaw Might Teach. URL: https://cyber.harvard.edu/works/lessig/finalhls.pdf
17. Metaverse Debuts in China: Trends to Watch. Electronic resource. Access mode: https://prc.today/debyut-metavselennoj-v-kitae-tendenczii-na-kotorye-stoit-obratit-vnimanie/?ysclid=lep 9t7aubt675067062.
18. Yukhno A. S., Umarov Kh.S. Prospects for the development of the metaverse: empirical observations // Management consulting. 2022. No. 10. pp. 42-53.
19. Kosarev V.E., Avis O.U. Metaverse as a new trend in the field of information technology and decentralized finance // Financial markets and banks. 2023. No. 1. pp. 45-50.
20. Li Jun Decentralized identity may be critical for the success of Web3 // Data Decision Makers. 2022. August 8.
21. Cui E. 3 things that need to happen for Web3 to (really) take off // Data Decision Makers. 2022. July 31.
22. Spilka D. How big data could form the cornerstone of the metaverse // Data Decision Makers. 2022. July 30.
23. Report "Decentralized Finance". M.: Bank of Russia, 2022. 52 p.
24. Joel John Decentralized Finance: Usecases & Risks for Mass Adoption. Berlin: dGen, 2020. 55 rub.
25. Carapella F., Dumas E., Gerszten J., Swem N., and Wall L. Decentralized Finance (DeFi): Transformative Potential & Associated Risks. Washington: Board of Governors of the Federal Reserve System, 2022. 32 r.
26. Alabina T. A., Dzangieva Kh. S., Yushkovskaya A.A. Metaverse as a global economic trend // Economics Profession Business. 2022. No. 1. P. 5-12
27. Mystakidis S. Metaverse // Encyclopedia. 2022. No. 2(1). R. 486-497. DOI: 10.3390/encyclopedia2010031.
28. Digital currencies of central banks: foreign experience. - M.: Fin-techassociation of Russia, 2021. 7 p.
29. Digital ruble concept. M: Bank of Russia, 2021. 30 p.
30. Barasheva E.V., Ochirova P.I., Stepanenko A.S. Prospects for the development of the digital ruble // Humanitarian, socioeconomic and social sciences. 2022. No. 3. pp. 197-200.
C3
о
CO £
m Р СГ
CT1 А
IE
