CC BY
147
Мелехин Юрий Викторович, кандидат экономических наук, доцент кафедры Экономической теории Кубанского Государственного Университета, г. Краснодар
Сберегательное поведение средних слоев населения как индикатор развития сберегательного процесса в стране (на примере исследований, поведенных в Краснодарском крае)
Успешное реформирование экономики предполагает дальнейшее развитие и укрепление финансовой базы, поиск новых источников ее наполнения. Одним из важнейших направлений решения данной задачи является успешное привлечение и использование фондов накопления населения страны. Их зависимость от величины дохода подтверждается высокой поляризацией объемов сбережений у различных социальных групп. В странах с развитой экономикой уровень доходов - основной критерий отнесения работника к определенной социальной группе со свойственным ей набором потребительских характеристик. Система потребительский характеристик, таким образом, наряду с уровнем доходов является основной при выделении социальных групп населения.
В России использование показателя уровня доходов в качестве основного критерия выделения социальных групп населения проблематично. В результате рыночных преобразований в стране произошли существенные изменения в материальном положении различных слоев населения, что привело к изменениям социальной структуры общества. Установить четкую грань между социальными группами по различиям в уровнях доходов не представляется возможным, поскольку в общем их объеме велика доля доходов, получаемых нелегально, помимо основной заработной платы. По мнению ряда исследователей1, основная часть таких нерегистрируемых
1 Сбережения населения Российской Федерации. М., 1997. С.5.
доходов образует сбережения, которые население хотело бы использовать для получения дополнительного дохода.
Критериями выделения социальных групп населения могут быть потребительские характеристики профессиональных групп населения. Например, руководители, менеджеры, специалисты, рабочие и т.д. При непрерывном расслоении населения по уровню материальной обеспеченности и таком же изменении потребительских ориентаций профессиональный критерий остается постоянной характеристикой, которая может составить основу для анализа типов сберегательного поведения населения.
По этому критерию социальные группы могут быть представлены как группы работающего и неработающего населения. Первая группа, в свою очередь, может быть разделена на подгруппы: высшую (владельцы бизнеса, предприниматели), среднюю (руководители предприятий, менеджеры, специалисты, квалифицированные рабочие), низшую (обслуживающий персонал, неквалифицированные рабочие). К группе неработающего населения относятся социально защищаемые граждане: пенсионеры, студенты и другие, получающие пособие от государства (в том числе безработные), и граждане, временно не работающие.
При исследовании сберегательного поведения наибольший интерес представляет первая группа, поскольку входящие в нее работники являются наиболее активной частью общества, определяющей основные жизненные ориентации всего населения. Среди трех подгрупп выделенной группы самой многочисленной и активной является средняя группа населения. Средние слои наиболее мобильны в получении доходов и формировании потребительских характеристик. Это проявляется и в реализации намерений по использованию сбережений.
По мнению исследователей1, основными сберегателями в России являются владельцы крупных капиталов. Однако их численность
1 По данным ВЦИОМ эти 2% населения являются владельцами 70% всех сбережений населения России.
незначительна (около 2%), и поэтому вряд ли они смогут определить основные тенденции сберегательного поведения российского населения. Наибольший интерес представляет исследование состава сбережений и мотивации сберегательного поведения средних слоев населения, их накопительных интересов и инвестиционных требований.
Такое исследование возможно только на основе социологических исследований, направленных на изучение реальных намерений и ориентаций населения в использовании сбережений, а также коренных изменений в структуре сбережений, тенденций в их концентрации и использовании.
В январе-мае 2003 г. на кафедре экономической теории Кубанского государственного университета было проведено исследование на тему: «Актуальные проблемы социально-экономического развития на этапе рыночных преобразований». Его целью был анализ сберегательного поведения средних слоев населения. Исследование основывалось на данных социологического опроса руководителей, менеджеров, специалистов и рабочих, проведенного на 30 промышленных предприятиях, расположенных в городах Краснодарского края: Краснодаре, Славянске, Геленджике, Туапсе, Сочи, Армавире, Новороссийске, Лабинске, Тихорецке. В ходе исследования было опрошено около 500 работников.
Респондентами исследования (источником информации о единице наблюдения) стали представители сберегательно активной группы населения, представляющей средние слои: руководители, члены советов директоров и менеджеры, специалисты и рабочие промышленных предприятий. Были выбраны предприятия, прошедшие приватизацию и имеющие на момент обследования форму открытых акционерных обществ. Значительная часть опрошенных (55%) является акционерами, совладельцами предприятия, 22,4% составляют руководители обследованных предприятий.
Положение избранных для исследования средних слоев населения является важнейшим индикатором состояния всего общества. На основании того, как складываются тенденции в жизни этой категории граждан, можно
судить об их распространенности во всех остальных слоях общества через некоторый промежуток времени.
Выделенная для исследования группа представляет собой, по российским меркам, обеспеченную часть населения. Об этом позволяют судить следующие признаки:
- наличие образования, позволившего занимать определенную должность;
- оплата труда, превышающая среднюю по стране, что позволяет достигнуть определенного уровня благосостояния и создает возможность для накопления;
- участие в управлении предприятием через владение его акциями, что позволяет рассматривать таких работников как потенциальных инвесторов и в свое предприятие, и в различные финансовые институты.
Выборка охватила 500 человек, что обеспечило оценку по измеряемым признакам с достаточно высокой степенью вероятности и статистической надежности посредством тщательного отбора единиц наблюдения. Стратегия отбора предполагает несколько ступеней:
1. Выбор населенных пунктов, обеспечивающих наиболее типичную картину распределения исследуемых тенденций в регионе.
2. Выбор предприятия, наиболее полно отвечающего задачам исследования.
3. Выбор участников исследования по критериям отнесения к группе среднего слоя населения.
Система исследования позволяла найти ответы на значительное число взаимосвязанных вопросов:
- действительно ли средние слои населения обладают сбережениями;
- каковы параметры этих сбережений;
- за счет чего образуются сбережения средних слоев населения;
- каковы цели и мотивы сберегательного поведения этой группы населения;
- каковы реальные возможности трансформации этих сбережений в инвестиционные ресурсы.
Главная задача исследования - выявление на основе параметров накопления и накопительных характеристик сбережений средних слоев населения основных стратегий в их использовании, а также набора требований потенциальных инвесторов к системе привлечения сбережений. Для реализации поставленной цели были сформулированы следующие основные гипотезы исследования:
1. О влиянии принадлежности работника к определенной социально-профессиональной группе на сберегательное поведение.
2. О взаимосвязи уровня материальной обеспеченности и сберегательного поведения.
3. О воздействии определенных факторов на формирование приоритетов в выборе форм сбережений.
4. О влиянии структуры потребительских установок населения на сберегательное поведение.
5. О взаимосвязи сберегательного поведения и уровня развития инвестиционной среды.
Материалы исследования дали возможность определить параметры сбережений средних слоев населения Краснодарского края и источники формирования сбережений; выяснить формы хранения сбережений, которым сегодня отдается предпочтение; выявить факторы, оказывающие влияние на сберегательное поведение; определить приоритеты в сберегательном поведении населения; установить требования населения к инвестиционным компаниям и банкам.
Характеристика участников опроса. Среди 500 опрошенных 0,5% были крупными акционерами, им принадлежало свыше 10% акций предприятия, на котором они работали. 55% опрошенных являлись акционерами своего предприятия, 44,5% опрошенных работали на обследованных предприятиях по найму.
Социально-профессиональный состав опрошенных таков: руководители составили 5,8%, менеджеры - 24,8%, специалисты - 57,8%, рабочие - 11,6%. Самая большая группа респондентов являлась специалистами промышленных предприятий - 57,8%, т.е. свыше половины всех опрошенных. Наименьшую группу составили руководители - 5,8% (табл. 1).
В зависимости от правового статуса на предприятии, где работают респонденты, были выделены следующие социально-профессиональные группы:
1. Крупные акционеры (все они являются руководителями);
2. Акционеры (66,7% опрошенных руководителей, 58,6% менеджеров, 41,2% специалистов; 20,9% рабочих);
3. Работающие по найму (33,3% руководителей; 41,4% менеджеров; 58,8% специалистов; 79,1% рабочих).
Таким образом, среди руководителей и менеджеров преобладали акционеры и крупные акционеры, среди специалистов - наемные работники, среди рабочих - также наемные работники. Такое подразделение позволило определить особенности сберегательного поведения работников в зависимости от участия в управлении предприятием, владения акциями.
Распределение работников по социально-профессиональным группам в зависимости от правового статуса (%)
Таблица 1
Всего Из них:
Крупные акционеры Акционеры Наемные работники
Руководител и (директор, зам. директора) 5,8 100 66,7 33,3
Менеджеры (начальник цеха, отдела, службы) 24,8 0 58,6 41,4
Специалист ы (инженерно-технический персонал) 57,8 0 41,2 58,8
Рабочие 11,6 0 20,9 79,1
Источники формирования и объем сбережений. По данным исследования, среди опрошенных ежемесячно делают сбережения 10,5%, время от времени -32,2%, не делают сбережений - 53,9%, затруднились ответить - 3,4%. Таким образом, делают сбережения 42,7%, а 53,9% их не делают (табл. 2).
При этом наблюдаются заметные различия по социально-профессиональным группам. Так, в группе руководителей процент делающих сбережения значительно превышает все другие группы и составляет 85% (в зависимости от правового статуса он колеблется в пределах 50-100%). В группе менеджеров он составляет в среднем 45%; в группе специалистов - 34,5%; рабочих - 16,7%.
В подгруппах, сформированных в зависимости от правового статуса, делают сбережения акционеры (40%) и наемные работники(38,5%). Свыше 60% опрошенных не делают сбережений.
Наличие денежных сбережений по профессиональным группам
работников (%)
Таблица 2
Всего Руководители Менеджеры Специалисты Рабочи е
Ежемесячно 10,5 30,8 4,0 5,1 4,2
Время от времени 32,2 53,8 41,2 29,4 12,5
Не делают 53,9 15,3 49,0 57,1 66,7
сбережений
Затруднились 3,4 0 2,0 3,4 8,3
ответить
Объяснить эту ситуацию помогает анализ ответов на вопрос: «Обеспечивают ли ваши совокупные доходы основные жизненные потребности семьи?». Ответы распределились следующим образом. Только 6,8% ответили, что обеспечивают в полном объеме, 42,2% о - обеспечивают частично, 44,7% -не обеспечивают и 6,3% затруднились с ответом. Больше половины респондентов (51%) ответили, что доходы обеспечивают их потребности, в то время как сбережения делают только 42,7%.
Получается, что почти 10% респондентов с обеспеченными жизненными потребностями не делают сбережений. Скорее всего, эта группа респондентов совершает определенные сберегательные действия в виде покупки валюты или дорогостоящих предметов, но не считает их сбережениями либо из-за незначительности суммы, затрачиваемой на эти цели, либо не включая дорогостоящие предметы в категорию «сбережения». У многих граждан сбережения ассоциируются с денежными суммами, а вклады в банк или покупка страхового полиса таковым не считается, что значительно снижает оценку возможных параметров сбережений.
Основная часть группы респондентов, не имеющих сбережений, совпадает с группой утвердительно ответивших на вопрос о том, что совокупные доходы семьи не обеспечивают их жизненных потребностей (53,9%). Но и эту группу нельзя рассматривать как однородную, поскольку большинство из них не только имеют представление об эффективных формах накопления, но и дают реальную оценку состоянию инвестиционной среды. Значит им приходится обращаться к этой системе и они имеют определенный опыт использования сбережений.
Основным источником формирования сбережений подавляющее большинство респондентов (83,4%) считает заработную плату по основному
месту работызаработную плату по совместительству - 3%, доходы от предпринимательской деятельности - 4%, финансовые источники - 2,9%, прочие денежные доходы - 6,7%. Причем, практически одинаково распределились проценты у акционеров и наемных работников.
При ответе на вопрос многие респонденты, особенно акционеры, не называли такой источник, как дивиденды по акциям. Можно предположить, что размер этих доходов настолько мал, что не учитывается работниками как самостоятельный источник, либо они рассматривают его как дополнительную заработную плату по основному месту работы.
Не нашли отражения в ответах респондентов и доходы от личного подсобного хозяйства, которые в Краснодарском сельскохозяйственном крае составляют значительный удельный вес, и их необходимо учесть в общей структуре сбережений опрошенного населения.
В основе исследования источников сбережений лежит анализ уровня заработной платы по выделенным группам работников.
Уровень заработной платы по группам работников
Таблица 3
Заработная Всего Руководители Менеджеры Специалисты Рабочие
плата,
рублей
1000-3000 32,3 0 17,6 33,6 70,8
3000-5000 39,1 15,4 37,3 44,5 29,2
5000-10000 21,3 15,4 37,3 19,3 0
10000- 2,5 15,4 5,9 0 0
15000
15000- 1,9 15,4 0 2,6 0
20000
20000- 1,9 23,0 2,0 0 0
30000
Свыше 1,0 15,4 0 0 0
30000
Всего: 100 100 0 0 0
Эти данные показывают значительное различие в заработке между профессиональными группами работников. В среднем по всей выборке наибольшее число респондентов (39,1%) имеет заработную плату на уровне 3000-5000 рублей. В группе руководителей наибольшее количество опрошенных (23%) имеет зарплату в пределах 20-30 тыс. рублей. Самую высокую заработную плату - свыше 30 тыс. рублей также имеют руководители (15,4%). В остальных группах уровень заработной платы не превышает 10-15 тыс. рублей и только 2,6% специалистов имеют зарплату на уровне 15-20 тыс. рублей.
При рассмотрении уровня заработной платы в зависимости от правового статуса работников на предприятии существенных отличий не выявлено. Значит владение акциями предприятия не влияет на уровень заработной платы работника.
Объем и структура сбережений. Важнейшей характеристикой распределения сбережений является показатель доли респондентов, обладающих ими. Эта группа составляет 42,7% опрошенных.
Распределение объема сбережений по профессиональным группам
Таблица 4
Объем сбережений, рублей Всего Из них:
Руководите ли Менеджер ы Специалист ы Рабочие
До 5000 52,3 9,1 55,5 56,3 33,4
5000-10000 22,7 18,2 25,0 19,7 44,4
10000-30000 10,2 18,2 16,7 11,3 0
30000-100000 10,9 36,7 0 9,9 22,2
100000200000 2,3 0 2,8 2,8 0
200000500000 0 0 0 0 0
5000001000000 0 0 0 0 0
Свыше 1 млн. 1,6 18,2 0 0 0
Всего 100 100 100 100 100
Более половины имеющих сбережения указали их объем до 5 тыс. руб., 22,7% ответили, что они составляют 5-10 тыс. руб. Лишь 10% опрошенных имеют сбережения в пределах 10-30 тыс. руб. и 30-100 тыс. 2,3% респондентов располагают сбережениями в размере 100-200 тыс. руб. Доля владельцев сбережений, размер которых превышает 100 тыс. рублей и свыше 1 млн. руб. -1,6%.
Теперь рассмотрим распределение объема сбережений по профессиональным группам. Здесь выделяются руководители, у которых, размер сбережений значительно отличается от всех остальных групп. 54,9% респондентов этой группы имеют сбережения свыше 30-100 тыс. рублей. В других группах этот показатель колеблется от 2,8% (менеджеры) до 22,2% (рабочие).
Между акционерами и наемными работниками объем сбережений варьирует в тех же пределах, что и по общей профессиональной выборке.
При осуществлении сбережений наиболее активна группа работников, имеющих заработную плату 1-3 тыс. и 5-10 тыс. Объемы сбережений оказались наибольшими у работников с заработной платой в 5-10 тыс. и 10-30 тыс. рублей.
Ответы на вопрос о целях накопления распределись в основном между двумя направлениями - накопления на текущее потребление (50,3%) и целевое накопление (36,7%). Такие цели, как формирование резервов для долгосрочных вложений (0,8%), для повышения своего благосостояния (2,7%), не пользовались популярностью у респондентов. Сложились определенные различия в приоритетах накопительных целей среди профессиональных групп.
Распределение целей формирования сбережений по группам работников
Таблица 5
Цели сбережений Всего Из них:
Руководите ли Менеджер ы Специалист ы Рабочие
Накопление на текущие 50,3 19,1 50,4 46,9 50,0
расходы
Накопление 36,7 63,6 33,3 42,0 16,7
под
определенны
е цели
Накопление 0,8 9,1 0 0 0
для резервов
долгосрочны
х вложений
Для 2,7 8,2 4,7 2,5 0
повышения
своего
благосостоян
ия
Затруднились 9,5 0 11,6 8,6 33,3
ответить
Всего 100 100 100 100 100
Среди руководителей преобладало целевое накопление (63,6%), в то время как текущее накопление составило только 19,1%. По группам менеджеры (50,4%), специалисты (46,9%), рабочие (50%) было отмечено заметное преимущество по текущему накоплению. В то время как целевое накопление было значительно ниже: менеджеры - 33,3%, специалисты - 42%, рабочие -16,7%.
В зависимости от правового статуса распределение целей накопления респондентов отличается незначительно, различия по группам составляют не более 3%. Таким образом, отношение к собственности предприятия, владение акциями не влияет на цели накопления.
В зависимости от уровня заработной платы выделяются две наиболее активные группы работников (с зарплатой 3-5 тыс. и 4-10 тыс. руб.), которые наиболее равномерно распределены по целям накопления. В этих группах 19,8% - делают накопления для создания резервов долгосрочных вложений, 14,5% - рассматривают накопление как источник повышения своего благосостояния.
В целом анализ функционального назначения сбережений позволяет выделить два их направления: краткосрочные сбережения, для текущего потребления, и целевые накопления.
К сбережениям для текущего потребления относится накопление определенной суммы, необходимой для обеспечения сложившегося жизненного уровня. Как правило, такие суммы перманентно тратятся и накапливаются вновь преимущественно в одних и тех же пределах. Среди текущих сбережений преобладает размер накоплений - до 5 тыс. рублей. Такие накопления хранятся преимущественно в наличной форме и не могут рассматриваться как инвестиционный ресурс из-за их краткосрочности и большой скорости оборачиваемости. В нашем исследовании такие накопления имели 50,3% респондентов, делающих сбережения.
У целевых накоплений срок и размер определяет значимость цели. К таким целям относятся: обеспечение жильем (покупка квартиры, строительство дома), поддержание здоровья (отдых, спорт, путешествия, лечение), повышение своего образовательного уровня и образование своих детей, развитие своего предпринимательского дела, наконец, вложения с целью получения дохода. Именно целевая направленность накопления является основой формирования определенного сберегательного поведения населения, которое при создании благоприятных экономических условий может быть использовано для управления процессом сбережения.
Среди целей накопления преобладает долгосрочное накопление, которое требует регулярного сбережения денежных средств. Такие средства могут быть использованы в качестве инвестиционного ресурса. Они нуждаются в защите от инфляции и имеют определенный накопительный срок. Эти сбережения представляют собой потенциальный ресурс для организованных форм накопления.
Наибольшее место занимает накопление на следующие цели: образование (15,9%), покупка товаров длительного пользования (15%), помощь детям или
родителям (12,1%), непредвиденный случай (9,9%), лечение (8,7%), отдых, путешествия, спорт (7,7%), покупка квартиры (5,8%).
Распределение целей сбережения
Таблица 6
Цели сбережения Всего Из них:
Руководите Менеджеры Специалисты Рабочие
ли
Покупка 5,8 8,3 3,9 7,6 0
квартиры
Строительство 4,3 8,3 5,9 4,2 0
дома, дачи
Приобретение 0,5 0 2,0 0 0
земельного
участка
Для занятия 3,9 16,7 2,0 5,9 0
предприниматель
ской
деятельностью
(вложение в
конкретное дело)
Покупка мебели, 15,0 8,3 19,6 16,0 4,2
техники или
других товаров
длительного
пользования
Лечение 8,7 25,0 9,8 10,9 12,5
Образование 15,9 16,7 21,6 16,0 0
Отдых, 7,7 8,3 7,8 8,4 4,2
путешествия,
спорт
Помощь детям 12,1 33,3 23,5 5,9 8,3
или родителям
Обеспечение 1,3 8,3 5,9 0,9 0
старости
Непредвиденный 9,9 16,7 9,8 14,3 8,3
случай
Другие цели 7,2 8,3 3,9 7,6 12,5
Определенные различия в выборе целей проявляются при анализе профессиональных групп респондентов. В группе «руководители» наибольшее место занимает помощь детям или родителям (33,3%), лечение (25%), занятия
14
предпринимательской деятельностью (16,7%), образование (16,7%), непредвиденный случай (16,7%).
Среди менеджеров - помощь детям или родителям (23,5%), образование (21,6%), покупка товаров длительного пользования (19,6%). Специалисты свои цели указали в следующем порядке: покупка товаров длительного пользования (16,0%), образование (16,0%), непредвиденный случай (14,3%), лечение (10,8%). Рабочие выделили лечение (12,5%), другие цели (12,5%), помощь детям или родителям (8,3%), непредвиденный случай (8,3%).
Распределение приоритетов целей накопления по профессиональным группам характеризует их потребительские предпочтения. Так, в группе руководителей выделяется накопление для занятия предпринимательской деятельностью, что характеризует степень готовности данной категории к инвестиционным вложениям своих накоплений. Во всех остальных группах этот показатель незначителен и колеблется в пределах 2-6%.
Во всех группах, кроме «рабочих», высокий процент занимает накопление на образовательные цели. Этот показатель можно рассматривать как инвестиции в интеллектуальный потенциал. Большую долю сбережений имеют накопления на лечение. Это характеризует готовность населения инвестировать средства для охраны здоровья и показывает стремление работников к повышению качества жизни. Достаточно высок показатель накопления на непредвиденный случай. Таки сбережения делаются для того, чтобы деньги в семье всегда были под рукой. Но, по мнению самих опрошенных, они не считают, что эти средства предназначены для текущего потребления. Скорее всего, такие накопления делаются для обеспечения социального комфорта семьи. Это денежный потенциал, который может находиться в обороте и по первому требованию возвращаться в семью.
Выделенные опрошенными приоритеты накопления можно отнести к долгосрочным целям, поскольку они не требуют ежемесячного потребления и формируются к определенному сроку. Такие накопления можно считать
инвестиционным капиталом, способным находиться в обращении определенный срок до наступления платежа.
В целом анализ сберегательного поведения обследованных групп работников показал, что они располагают сбережениями, способными стать инвестиционным капиталом. Можно условно оценить его объем в группе «руководители» - до 90%, в группе «менеджеры» - до 70%, в группе «специалисты» - до 50%, в группе «рабочие» - менее 30%.
Далее необходимо определить типы сберегательного поведения работников, характер реализации ими на практике своей сберегательной функции.
Отношение населения к формам хранения денежных средств отражается в структуре сбережений, которую можно рассматривать как соотношение между:
- организованными и неорганизованными формами хранения сбережений;
- вкладами в Сбербанк и в коммерческие банки;
- хранение наличности на руках в рублях и валюте;
- вложения в недвижимость, драгоценности, антиквариат и т.д.;
- вложения в фонды и страховые полисы.
По данным исследования, наибольшее количество опрошенных хранит свои сбережения в наличной валюте -39,3%. В рублях - 39,1%, в меньшей степени респонденты вкладывают в банки - 13,7% (табл. 6). Вложения в недвижимость, землю, золото, антиквариат и драгоценности составляют в совокупности около 10%. Вложения в инвестиционные, паевые, негосударственные пенсионные фонды или покупку страхового полиса никто из опрошенных, не указал.
Формы хранения сбережений
Таблица 7
Формы хранения сбережений Всег о Из них:
Руководите ли Менеджер ы Специалист ы Рабочие
Наличные рубли 39,1 44,2 33,3 33,6 35,1
Наличная валюта 39,3 36,4 37,2 38,7 40,1
Вклады в банк 13,7 9,1 16,3 12,5 17,0
Покупка недвижимости 1,3 4,6 6,3 12,5 0
Покупка земельного участка 2,0 3,1 4,2 0 0
Покупка золота и драгоценностей 2,0 1,3 2,1 0 7,1
Покупка произведений искусства и антиквариата 1,3 0 0 2,1 0
Покупка акций, вклады в инвестиционный, паевой или негосударственный пенсионный фонды 0 0 0 0 0
Покупка страхового полиса 0 0 0 0 0
Другое 1,3 1,3 0,6 0 0,7
Неорганизованные формы хранения сбережений преобладают и у профессиональных групп. У руководителей наличные рубли (44,2%) и иностранная валюта (36,4%) занимают основное место в выборе форм хранения сбережений, в то время как вклады в банки составляют только 9,1%, другие формы представлены совсем незначительно. Менеджеры осуществляют сбережения в наличных рублях (33,3%), валюте (37,2%), вкладах в банки (16,7%); специалисты - в рублях (33,6%), валюте (38,7%), вкладах в банки (12,5%); рабочие - в рублях (35,1%), валюте (40,1%), вкладах в банки (17,0).
Профессиональные различия проявляются в основном в большей или меньшей популярности одной из трех форм сбережений: наличных рублях, валюте или вкладах в банки. У руководителей преобладают наличные рубли, а
вклады в банки уступают остальным группам. У менеджеров преобладают сбережения в валюте, а доля вкладов в банки выше, чем у руководителей и специалистов. У специалистов также преобладают сбережения в валюте, а у рабочих вклады в банки выше, чем у остальных групп.
Распределение опрошенных по формам хранения сбережений в зависимости от правового статуса показало, что преобладают наличные рубли и валюта, более низкие показатели имеют вклады в банки.
При анализе способов хранения сбережений в зависимости от размера получаемой работником зарплаты отмеченные тенденции в основном сохраняются. В группе с зарплатой 1-3 тыс. руб. преобладает иностранная валюта (42,3%); в группе с зарплатой 3-5 тыс. руб. - рубли (49,0%); в группе с зарплатой в 5-10 тыс. руб. - валюта (29,6%); 10-15 тыс. руб. - рубли (67%); в группе с зарплатой в 15-20 тыс. руб. - рубли (50%); в группе с зарплатой в 2030 тыс. руб. - доллары (40%).
Вклады в банк наиболее активно используются в группе с зарплатой в 1-3 тыс. руб. - 29,6%. В остальных группах этот показатель находится на уровне 16-30%. Другие формы хранения сбережений имеют небольшую популярность у всех групп, за исключением группы с зарплатой в 20-30 тыс. руб., где вложения в земельные участки (17%) и в золото (23%) можно считать значительными.
Таким образом, выявлено, что население по-прежнему предпочитает хранить свои сбережения в неорганизованной форме: в виде наличных денег -рублей и иностранной валюте. Вклады в инвестиционные, паевые и негосударственные пенсионные фонды, покупка страховых полисов не получили распространения.
Объяснение этим тенденциям может дать исследование приоритетов в представлениях населения о наиболее эффективных способах хранения сбережений.
Большинством опрошенных предпочтения в способах хранения сбережений отдается Сбербанку (25,6%) (таб. 7). Этот способ считают наиболее
эффективным все группы респондентов: руководители - 50%, менеджеры -25,5%, специалисты - 22,2%, рабочие - 29,2%. По видам вкладов в Сбербанк лидируют депозиты в рублях (11,4%), затем идут депозиты в долларах (9,2%) и депозиты в евро (4,8%).
Приоритеты в выборе форм хранения сбережений
Таблица 8
Формы хранения Всего Из них:
сбережений Руководите ли Менеджер ы Специалист ы Рабочие
Вклады в 25,6 50,0 25,5 22,7 29,2
Сбербанк: -депозит в рублях; 11,4 9,2 25,0 12,5 8,5 12,1 10,5 8,0 29,2 0
-депозит в 4,8 12,5 3,9 4,2 0
долларах;
-депозит в евро
Вклады в 8,2 33,3 7,8 9,2 4,2
коммерческие банки: 1,6 16,7 2,0 1,7 0
-депозит в рублях; 3,4 8,4 4,8 2,5 4,2
-депозит в 3,2 8,3 1,0 5,0 0
долларах;
-депозит в евро
Государственные облигации 0 0 0 0 0
Акции и другие 1,4 8,4 2,0 0 0
ценные бумаги
Страховые 0 0 0 0 0
полисы
Вклады в 0 0 0 0 0
инвестиционные
и паевые фонды
Вклады в 0 0 0 0
негосударственны
е пенсионные
фонды
Наличные рубли 8,7 0 13,7 8,4 4,2
Наличные евро 8,2 0 5,9 8,4 8,3
Наличные 20,3 33,3 29,4 18,5 8,3
доллары
Другое 12,1 8,3 17,6 9,2 16,7
На второе место по эффективности и надежности опрошенные работники поставили наличные доллары (20,3%). Практически по всем профессиональным группам (за исключением рабочих) этот способ хранения сбережений имеет высокие показатели. Так, среди руководителей его выбрали 33,3%, среди менеджеров - 29,4%, специалистов - 18,5%, рабочих - 8,3%. Значительно меньшей популярностью пользуются наличные рубли (8,7%) и евро (8,2%). На этом же уровне хранение сбережений в банке - 8,2%. Причем высокую активность при оценке этого способа проявили только руководители, 33,3% которых назвали его эффективным.
Очень низкую оценку имеет хранение сбережений в акциях и других ценных бумагах (1,4%). Его отметили только руководители (8,4%) и менеджеры (2%). Государственные облигации, страховые полисы, вклады в инвестиционные и паевые фонды, негосударственные пенсионные фонды как эффективное накопление в данной выборке не рассматриваются.
Анализ предпочтений в выборе эффективных форм сбережения показал, что эта выборка является типичной для среднестатистического сберегателя, который чаще всего хранит деньги в наличных рублях и валюте и осуществляет вклады в банки, преимущественно в Сбербанк.
Стратегия выбора приоритетных форм хранения сбережений. Выделенный в результате анализа тип сберегательного поведения можно назвать консервативным, направленным, в основном, на сохранение денег и возможность возврата их по первому требованию.
Для полного представления о сберегательном поведении и инвестиционных намерениях населения выделены несколько основных факторов, которые влияют на выбор формы хранения сбережений. О степени этого влияния свидетельствуют данные (табл.8).
Факторы, оказывающие влияние на сберегательное поведение населения
Таблица 9
Факторы Всего Из них:
Руководите ли Менеджеры Специалисты Рабочие
Наличие
поблизости 3,4 8,3 7,8 1,9 0
банков и других
инвестиционных
компаний
Объявленный 9,2 25,0 3,9 11,8 0
размер процентов
по вкладам или
дивидендам
Возможность 31,9 16,7 45,1 32,8 16,7
возврата
вложенных
средств по
первому требованию
Страхование 15,5 33,3 17,6 15,1 4,2
рисков от потери
вкладов
Привлекательная 1,0 16,7 3,9 0 0
реклама
Экономическая 21,7 41,7 21,6 21,8 12,5
ситуация в стране
Политическая 9,2 0 9,8 9,2 12,5
ситуация в стране
Другое 10,6 0 11,8 10,9 8,3
Основным фактором, оказывающим влияние на выбор формы сбережения, большинство опрошенных назвало «возможность возврата вложенных средств по первому требованию» - 31,9%; далее была названа экономическая ситуация в стране - 21,7%; страхование рисков от потери вкладов - 15,5%; политическую ситуацию в стране назвали 9,2%; объявленный размер процентов по вкладам или дивидендам также указали 9,2% опрошенных.
Привлекательная реклама (1,0%) или близость банков или других инвестиционных компаний (3,4%), по мнению опрошенных не влияют на принятие решения о выборе формы сбережений.
Руководители на первое место поставили экономическую ситуацию в стране (41,7%), далее - страхование рисков от потери вкладов (33,3%), объявленный размер процентов по вкладам или дивидендам (25,0%), возможность возврата вложенных средств (16,7%), привлекательную рекламу (16,7%). Такое распределение свидетельствует о более высоких инвестиционных требованиях этой группы работников: большое значение для них имеют факторы, влияющие на инвестиционную привлекательность вложений, инвестиционные возможности на конкретный момент времени (экономическая ситуация).
Менеджеры и специалисты менее инвестиционно активны. В той и другой группе факторы распределили следующим образом: возможность возврата вложенных средств составляет у менеджеров 45,1%, у специалистов - 32,8%; экономическая ситуация в стране - у менеджеров 21,6%, специалистов -21,8%; страхование рисков от потери вкладов у менеджеров - 17,6%, специалистов - 15,1%. Другие факторы практически не нашли отражения в опросе. Инвестиционно пассивной можно назвать группу рабочих. В ней на первом месте стоит возможность возврата вложенных средств - 16,7%. По 12,5% отдано экономической и политической ситуациям в стране. Другие факторы оставлены без внимания.
Стратегия выбора населением конкретных форм хранения сбережений содержит определенный набор инвестиционных требований. Совпадение этих требований и соответствие им инвестиционных институтов - необходимое условие развития инвестиционного рынка сбережений, преобразования их в инвестиционные ресурсы.
Набор инвестиционных требований (табл. 9):
- гарантии стабильности и надежности деятельности инвестиционного института - 46,9%;
- гарантии получения высоких дивидендов - 19,8%;
- наличие государственной поддержки и контроля за деятельностью -15,0%;
- высокое качество обслуживания клиентов - 10,1%;
- страхование вкладов и финансовых рисков - 9,2%;
- представление по требованию вкладчиков понятной отчетности об использовании привлеченных средств - 6,3%;
- высокий размер собственного капитала - 4,3%;
- наличие среди учредителей солидных предприятий с большим капиталом и хорошей реутацией - 2,9%;
- наличие интересной программы инвестирования привлеченных средств - 1,9%;
- наличие налоговых льгот - 1,0%;
- другие требования - 3,9%.
Инвестиционные требования к организованным формам хранения сбережений (проценты к числу опрошенных)
Таблица 9
Инвестиционные Всего Из них:
требования Руководите ли Менеджеры Специалисты Рабочие
Гарантировать 19,8 18,3 21,5 20,1 20,8
получение
высоких
дивидендов
Гарантировать стабильность и 46,9 58,3 47,1 66,4 25,0
надежность своей
деятельности
Иметь 1,9 8,3 2,0 0,8 4,2
интересную
программу
инвестирования
привлеченных
средств
Предоставлять по требованию 6,3 8,3 9,8 5,0 4,2
вкладчиков
понятную
отчетность об
использовании
привлеченных
денежных средств
Осуществлять 9,2 16,7 15,7 15,1 4,2
страхование
вкладов и
финансовых
рисков
Предоставлять 10,1 16,7 15,7 8,4 4,3
высокое качество
обслуживания
клиентов
Иметь 15,0 25,0 17,6 15,1 4,3
государственную
поддержку и
контроль за
деятельностью
инвестиционных
институтов
Иметь высокий 4,3 8,3 2,0 5,0 4,3
размер собственного
капитала
Иметь налоговые 1,0 0 3,9 0 0
льготы
Иметь среди 2,9 0 5,9 1,7 4,3
учредителей
солидные
предприятия
Другие 3,9 0 3,9 4,2 4,3
требования
Первое место у всех групп опрошенных занимает требование о гарантиях стабильности и надежности инвестиционного института: руководители - 58,3%, менеджеры - 47,1%, специалисты - 66,4%, рабочие - 25,0%. На второе место поставлены гарантии получения высоких дивидендов. Руководители - 18,3%, менеджеры - 21,5%, специалисты - 20,1%, рабочие - 20,8%. Наличие государственной поддержки и контроля, страхование вкладов и финансовых рисков почти по всем группам (за исключением рабочих) имеют высокие значения. Требования, непосредственно характеризующие деятельность инвестиционного института: качество обслуживания клиентов, состав учредителей, программа инвестирования и т.д., представляют больший интерес
для руководителей и менеджеров, нежели для специалистов и рабочих. Эти различия характеризуют более квалифицированный подход работников из первых двух групп к выбору инвестиционного института, где их интересуют не только внешние атрибуты, но и условия обеспечения эффективной деятельности.
Приведенные данные свидетельствуют о более серьезном подходе руководителей и менеджеров к оценке инвестиционных требований, их готовность реально оценить деятельность инвестиционного института по работе со средствами населения. Это еще раз подтверждает ориентацию этих двух групп на размещение своих сбережений в организованной форме.
По результатам исследований, можно сделать следующие выводы об объемах и структуре сбережений населения, относящегося к средним слоям, а также о предпочтениях в выборе форм сбережений.
1. Среди работников, участвующих в обследовании, 43% имеют сбережения, у 57% сбережения отсутствуют.
2. Основным источником формирования сбережений является заработная плата по основному месту работы - 84%. Роль других источников в сбережении незначительна: заработная плата по совместительству - 3%, доходы от предпринимательской деятельности - 4%, финансовые источники - 3%, прочие денежные доходы - 7%.
3. Объем сбережений среди респондентов распределился следующим образом: 52,3% имеют сбережения до 5 тыс. руб., 22,7% - 5-10 тыс. руб., 10% -10-30 тыс. руб., 10% - 30-100 тыс. руб., 3,4% - 100-200 тыс. руб., 1,6% - свыше 1 млн. руб. Здесь можно выделить группу, имеющих сбережения свыше 30 тыс. руб., которые составляют в нашей выборке 15%. Эту группу можно рассматривать как формирующую сберегательные стратегии.
4. По своему назначению сбережения у 50,3% опрошенных предназначены для текущего потребления, на целевое накопление - 36,7%, для повышения своего благосостояния - 2,7%, на формирование резервов для долгосрочных вложений - 0,8%.
5. По распределению целей накопления выявлены следующие сберегательные приоритеты: образование - 15,9%, покупка товаров длительного пользования - 15%, помощь детям и родителям - 12,1%, непредвиденный случай - 9,9%, лечение - 8,7%, отдых, путешествия, спорт -7,7%, покупка квартиры - 5,8%.
6. Структура сбережений опрошенных представлена следующим образом: 39,1% хранят сбережения в наличной валюте, 39,1% хранят сбережения в наличных рублях, 13,7% хранят деньги в банковских вкладах, вкладывают в недвижимость, землю, золото, антиквариат и драгоценности - 10%. Не имеют популярности такие формы хранения сбережений, как вложения в инвестиционные, паевые, негосударственные пенсионные фонды и страховые компании. Не покупают респонденты акции и государственные облигации.
7. Предпочтения по способам хранения сбережений опрошенные работники сформулировали следующим образом: вклады в Сбербанк -25,6%, наличные доллары - 20,3%, наличные рубли - 8,7%, наличные евро - 8,2%, вклады в коммерческие банки - 8,2%, покупка акций и других ценных бумаг - 1,4%, другие цели - 27,6%, также не пользуются популярностью инвестиционные, паевые и негосударственные пенсионные фонды и страховые компании.
8. Факторы, оказывающие влияние на выбор форм хранения сбережений, сложились в следующую структуру: возможность возврата вложенных средств по первому требованию - 31,9%, экономическая ситуация в стране - 21,7%, страхование рисков от потери вкладов - 15,5%, политическая ситуация в стране
- 9,2%, объявленный размер процентов по вкладам и дивидендам - 9,2%, наличие поблизости банков и инвестиционных компаний - 3,4%, привлекательная реклама - 1,0%.
9. Распределение набора инвестиционных требований респондентов имеет следующий характер: гарантии стабильности и надежности деятельности инвестиционного института - 46,9%, гарантии получения высоких дивидендов
- 19,8%, наличие государственной поддержки и контроля за деятельностью -15,0%, высокое качество обслуживания клиентов - 10,1%, страхование вкладов
и финансовых рисков - 9,2%, представление по требованию вкладчиков понятную отчетность об использовании привлеченных средств - 6,3%, высокий размер собственного капитала - 4,3%, наличие среди учредителей солидных предприятий - 2,9%, наличие интересной программы инвестирования привлеченных средств - 1,9%, наличие налоговых льгот - 1,0%, другие требования - 3,9%.
Как указывалось, сберегательное поведение обследованных работников можно расценить как консервативное, ориентированное преимущественно на неорганизованные формы хранения сбережений. Частично используется хранение сбережений в коммерческих банках с предпочтением Сбербанка. Такие организованные формы хранения сбережений, как покупка ценных бумаг, вклады в инвестиционные, паевые и негосударственные фонды, страховые компании, не признаются населением надежным способом хранения своих сбережений.
Изменить ситуацию, по мнению самих опрошенных, можно за счет повышения надежности работы этих инвестиционных институтов, когда они не только смогут гарантировать высокие дивиденды, но стать надежными финансовыми структурами при эффективном контроле государства и страховании рисков от потери вкладов. Кроме того, эти институты нуждается в рекламе, которая давала бы четкие представления об их деятельности, инвестиционных программах и способах работы с клиентами.
Внутри выборки выделяется хорошо адаптированные и располагающие денежными средствами группы работников (15%), которые на сегодняшний день в большинстве своем имеют определенный инвестиционный потенциал, готовый для вложения в экономику при определенных экономических условиях. Именно эти группы работников на сегодняшний день создают основные ориентиры в сберегательном поведении российского населения, которые должны лечь в основу государственной политики по формированию программы привлечения сбережений населения в реальную экономику.
