CC BY
36
МИРОВАЯ ЭКОНОМИКА
РАЗВИТИЕ РЕСПУБЛИКИ БОЛГАРИИ С УЧЕТОМ ГЕОФИНАНСОВЫХ РИСКОВ: ВЗГЛЯД НА ВЧЕРА, СЕГОДНЯ, ЗАВТРА
Афанасьев Евгений Васильевич
доктор экономических наук, профессор кафедры управления рисками, страхования и ценных бумаг РЭУ им. Г. В. Плеханова.
Адрес: ФГБОУ ВО «Российский экономический университет имени Г. В. Плеханова», 117997, Москва, Стремянный пер., д. 36. E-mail: Afanasev.EV@rea.ru
Иванов Иван Петров
аспирант кафедры управления рисками, страхования и ценных бумаг РЭУ им. Г. В. Плеханова.
Адрес: ФГБОУ ВО «Российский экономический университет имени Г. В. Плеханова», 117997, Москва, Стремянный пер., д. 36. E-mail: ivan_ivanov1972@yahoo.de
В статье на основе статистического анализа и сравнительной характеристики рассматриваются негативные риски и последствия актуальной геофинансовой политики Республики Болгарии в 2016 г. Международная финансово-экономическая политика и евроин-теграция Болгарии в условиях Валютного совета (currency board), нарастающая задолженность при действующем членстве страны в ЕС и постоянная финансовая зависимость от Всемирного банка, МВФ и ЕЦБ дают возможность проследить развитие страны. Будущее республики, по мнению авторов, неразрывно связано с возможностью экономического роста болгарского общества, который должен быть быстрым, поскольку в противном случае «страна роз» будет первой в мире страной, полностью уничтоженной и стертой с лица земли без военного конфликта, только лишь с помощью экономических рест-риктивных, умышленно примененных механизмов.
Ключевые слова: финансовый капитал, Валютный совет, внешний долг, ВВП, кредитный рейтинг, ценные бумаги, эмиссия, бюджетный дефицит.
THE REPUBLIC OF BULGARIA DEVELOPMENT WITH REGARD TO GEO-FINANCE RISKS: YESTERDAY, TODAY AND TOMORROW
Afanasyev, Evgeniy V.
Doctor of Economics, Professor of the Department for Management, Insurance and Securities of the PRUE.
Address: Plekhanov Russian University of Economics, 36 Stremyanny Lane, Moscow, 117997, Russian Federation. E-mail: Afanasev.EV@rea.ru
Ivanov, Ivan P.
Post-Graduate Student of the Department for Risk Management, Insurance and Securities of the PRUE.
Address: Plekhanov Russian University of Economics, 36 Stremyanny Lane, Moscow, 117997,
Russian Federation.
E-mail: ivan_ivanov1972@yahoo.de
On the basis of statistic analysis and comparative characteristic the article describes negative risks and consequences of acute geo-finance policy of the Republic of Bulgaria in 2016. International finance and economic policy and Euro-integration of Bulgaria in conditions of the Currency Board, growing indebtedness with effective membership of the country in the EU and continuous finance dependence on the World Bank, WMF and ECB provide an opportunity to trace the development of the country. According to the authors the Republic future is closely connected with possibility of Bulgarian society economic growth, which ought to be fast, otherwise 'the country of roses' will become the 1-st country in the world that will be destroyed completely and wiped off the face of the earth without any war conflict but with the help of economic restrictions and certain mechanisms used deliberately.
Keywords: finance capital, the Currency Board, foreign debt, GDP, credit rating, securities, issuance, budget deficit.
В условиях постоянно изменяющихся геофинансовых рисков Болгария к 2016 г. оказалась на 28-м, последнем месте в ЕС по экономическому развитию и по вознаграждению за труд, а также на 1-м месте по безработице. При этом 2,5 млн болгар трудоспособного возраста находятся за пределами страны. Сектор услуг формирует 70% добавленной стоимости, сельское хозяйство - 5%.
В условиях 20-летнего Валютного совета1 и постоянно нарастающей внешней и внутренней задолженности Болгария сегодня переживает один из масштабнейших экономических, демографических, культурных, исторических и политических кризисов в своей многовековой истории. Болгарский народ занимает одно из первых мест в мире по отрицательному приросту населения и является самой быстро-
1 Валютный совет (от англ. currency board) - инструмент валютного управления, имеющий целью создание гарантированных возможностей для денежно-финансовой стабильности при фиксированном валютном курсе. Все средства Валютного совета предполагают создание предпосылок экономическому росту, способному подавить потребность в печатании денег, необходимых для финансирования бюджетного дефицита.
исчезающей нацией. Внешний долг за последние два года удвоился, при этом Болгарский национальный банк (БНБ) полностью зависит от Европейского центрального банка (ЕЦБ) и не имеет возможности проводить собственную фискальную политику, а любое действие согласуется и одобряется финансовыми институтами ЕС.
Сущность проблемы сводится к геофинансовым изменениям и их негативным последствиям, которые являются пагубными для страны.
Экономика Болгарии тесно связана с политикой и переменами после 1989 г., которые обусловливают и объясняют нынешнее состояние. Для сравнительного анализа нами использованы статистические данные по основным экономическим показателям и секторам в различные временные периоды. Средние цены на товары и услуги населению рассчитаны на основе статистических данных 2010-2015 гг. официального издания Национального статистического института (НСИ)2.
2 См.: Статистически годишник 2015 година издаден от Национален статистически институт на Републи-ка България. - URL: http://www.nsi.bg/sites/ default/files/files/publications/God2015.pdf
Так, с 2010 по 2015 г. значительное увеличение цен наблюдалось соответственно по следующим продуктам:
- зрелая фасоль - с 2,88 до 4,58 лева за 1 кг;
- чечевица - с 2, 63 до 3,32 лева за 1 кг;
- цыпленок - с 3,95 до 4,81 лева за 1 кг;
- сардельки - с 5,85 до 6-46 лева за 1 кг;
- сливочное масло - с 1,20 до 2,05 лева за 125 г;
- брынза - с 5,56 до 8,55 лева за 1 кг;
- сыр - с 11,10 до 14,28 лева за 1 кг;
- яблоки - с 1,52 до 1,74 лева за 1 кг.
Согласно официальной статистике
НСИ, в период с 2010 по 2014 г. внутренний и внешний долг по институциональным секторам характеризовался нарастающей величиной; добавленная стоимость по экономическим отраслям имела негативную тенденцию к увеличению1.
Болгария имеет высокий отрицательный естественный прирост населения (-5,7%)2 - один из наивысших спадов в мире. Если в 1991 г. население республики насчитывало 8 595 500 человек, то в 2014 г. оно составило 7 202 200 человек. Указанные статистические данные включают и граждан Болгарии, проживающих за пределами страны, поэтому реальные цифры демографических перемен имеют еще более негативный характер.
Анализ статистических данных за 20082014 гг. показывает, что по смертности населения, в том числе по детской смертности, Болгария занимает 1-е место в Европе. До 2014 г. Болгария наряду с Литвой и Латвией имела один из самых низких показателей средней продолжительности жизни. По показателю валового внутреннего продукта (ВВП) на душу населения в 2012-2014 гг. Болгария занимала последнее место среди стран ЕС.
В 2016 г. Болгария присоединилась к Специальному стандарту распространения данных Плюс (ССРДПлюс) Междуна-
1 URL: http://www.nsi.bg/sites/default/files/files/ publications/God2015.pdf
2 Там же.
родного валютного фонда (МВФ)3. Это стало результатом совместных усилий БНБ, НСИ и Министерства финансов Республики Болгарии. Валютный союз и невозможность самостоятельной финансовой и фискальной политики со стороны БНБ, прямая зависимость и контроль со стороны ЕЦБ обусловили институциональную зависимость Министерства финансов Республики Болгарии от МВФ и Всемирного банка.
Анализ данных показывает, что в период с 2014 г. по настоящее время в долгосрочном и краткосрочном периоде по иностранной и местной валюте Болгария имеет показатели BB + \ B (по установленным международным стандартизованным коэффициентам), что характерно для спекулятивной оценки без отношения к инвестиционному характеру финансовых активов. Государственные облигации и долгосрочные ценные бумаги вместе с долгосрочными банковскими депозитами в иностранной валюте и долгосрочные ценные бумаги в местной валюте за 2016 г. с показателем ВАА 2 (средняя оценка) являются границей между инвестиционным и неинвестиционным финансовым капиталом. Кредитный рейтинг Болгарии в иностранной и местной валюте в долгосрочном и краткосрочном периоде имеет показатели ВВВ \ F 3 (средняя оценка) и находится на границе между инвестиционным и неинвестиционным характером финансового капитала4.
В 2012 г. при эмитировании 5-летних еврооблигаций в размере 950 млн евро кредитный рейтинг Болгарии был BAA 2 \ ВВВ, ведущими менеджерами по сделке выступали BNP Paribas, HSBC, Reiffeisen Bank International, что отражено на сайте Министерства финансов Республики Болгарии.
3 Официальный сайт Национального статистического института Республики Болгарии, раздел «Мета-данни и методология на изследванията», SDDS Plus. - URL: http://www.nsi.bg/bg/content/148/basic-page/sdds-plus
4 URL: http://www.minfin.bg/bg/page/69
В 2014 г. Болгария эмитировала на международных рынках капитала еврооблигации в размере 1 493 млрд евро при фиксированном проценте в 2,95% на 10-летний срок. В этом же году завершилась процедура по получению займа в размере 1,5 млрд евро от Ейч Ес Би Си Банк Пи Ел Си, Сосьете Женераль, Ситибанк, Ен Ей (филиал Лондон) и УниКредит Булбанк АД. Заем был дан на шесть месяцев с возможностью его пролонгирования еще на шесть месяцев, причем в первые шесть месяцев при ежегодном фиксированном проценте в 1,079%, определенном на базе
6-месячного ЕиИВОИ, и надбавки из 90 базисных пунктов.
В 2015 г. в рамках Глобальной среднесрочной программы выпуска облигаций на международных рынках капитала была осуществлена транзакция тройного транша в объеме (совокупной номинальной стоимостью 3,1 млрд евро) 1,25 млрд евро -
7-летние, 1 млрд евро - 12-летние, 850 млн евро - 20-летние1.
Список первичных дилеров государственных ценных бумаг отражен на официальном сайте Министерства финансов Республики Болгарии. В 2016 г. на вторичном рынке капитала работали следующие инвестиционные посредники: Алианц Банк България АД, Банк ДСК ЕАД, Обе-динена Българска Банка АД, Първа Инве-стиционна Банка АД, Райфайзенбанк България ЕАД, Сибанк АД, Ситибанк Европа - филиал България АД, Сосьете Же-нераль Експресбанк АД, УниКредит Бул-банк АД, Централна Кооператива Банка АД, Юробанк България АД.
В торговом регистре указаны настоящие собственники банков в Республике Болгарии, откуда становится ясно, что в стране есть только одна действующая банковская институция - Болгарский банк развития2. Остальные являются собственностью иностранных финансовых институций.
1 иКЬ: http://www.minfin.bg/bg/page/68
2 иКЬ: Ы^р://clubz.bg/15171-vijte_koi_sa_ sobstvenicite _ па^у^агекйеЗапМ
Фактическая аргументация, статистические данные и результаты логического анализа позволяют сделать вывод, что финансовая система в Болгарии институционально подчинена и работает под формой узаконенной легитимации интересов иностранного финансового капитала. БНБ институционально ангажирован и подчинен ЕЦБ. Министерство финансов Республики Болгарии ежегодно одобряет список инвестиционных посредников, которые в большинстве случаев являются представителями иностранных экономических финансовых институтов.
Вывоз капитала является одной из важнейших проблем с 1989 г. до настоящего времени, что дестабилизировало целые отрасли и навязывает негативные геофинансовые изменения, делающие невозможным развитие реальной экономики страны.
Другой аргумент негативных тенденций новых геофинансовых изменений -связь банковских институтов с представителями бывших и настоящих управляющих или таких же, но с криминальным прошлым. Примером может служить Корпоративный торговый банк (КТБ) как образец умышленного банкротства финансового института при взятии внешнего долга в 8 млрд левов, т. е. пример, когда неправомерные действия физических лиц и институтов, в том числе и БНБ, повышают долговую задолженность страны в особо крупных размерах. Другой пример -одностороннее прекращение проекта «Южный поток» со стороны болгарского правительства, вследствие чего Болгария вынуждена платить неустойки по договору с Россией в размере 1,5 млрд евро.
Проблемы с финансовым капиталом в Болгарии начались давно, еще в 1990-е гг., когда в результате ошибочной политики БНБ были рефинансированы на 100% все потери частных банков. В результате в стране функционировало свыше 100 финансовых институтов, которые умышленно вывозили финансовые ресурсы за границу, используя фиктивные договоры,
чтобы к концу года оказаться с дефицитом и быть профинансированными государством в лице БНБ. Такие действия привели к экономическому кризису и инфляции, свержению демократично избранного правительства Жана Виденова. В Болгарии был создан Валютный совет, который завершил массовую приватизацию и преступное первоначальное накопление капитала.
Работающая экономика Болгарии за два десятилетия превратилась в руины. Если в 1988 г. страна была в числе первых 30 стран мира по экономическому развитию, то сегодня она на последнем месте в ЕС - полностью или частично уничтожены тяжелое машиностроение, энергетика, судостроение, металлургия, сельское хозяйство, местная промышленность. За последние два года внешний долг республики почти удвоился, иностранные инвестиции за первое полугодие 2016 г. уменьшились на 33% в сравнение с тем же периодом 2015 г.
Мировой экономический форум 2016 г. поставил Болгарию на 118-е место среди 136 стран по борьбе с организованной преступностью, на 115-е - по защите прав частной собственности, на 110-е - по независимости судебной системы, на 93-е - по качеству правительственных расходов. К этому можно добавить 113-е место по свободе средств массовой информации1.
Согласно статистическим данным БНБ, уже во втором полугодии 2014 г. в Болгарии было исключительно критическое нарастание внешнего долга, достигшего 37,915 млрд евро2.
Следующим аргументом негативных тенденций и рисков в результате новых геофинансовых изменений является уголовное дело против Иво Прокопиева, собственника фирмы Булброкерс (инвестиционный посредник), за злоупотребление и совершенное преступление по приобретению собственности через Болгарскую
фондовую биржу в конце 2011 г. Доказательством являются документы об офшорных фирмах и вывозе финансового капитала из Болгарии3.
Внешний долг Болгарии в 2016 г. составлял 343 842 млн евро, или 75,6% от ВВП. Он вырос на 296,7 млн евро (+0,9%) в сравнении с 2015 г. (340 885 млн евро), или на 0,3%4.
Критически высокий уровень прогрессирующей задолженности относительно реально действующей экономики вызывает серьезное беспокойство и необходимость поиска решений во избежание негативных тенденций при постоянно изменяющихся геофинансовых условиях [2].
Standard & Poor's (S & P) в конце 2014 г. понизил долгосрочный кредитный рейтинг Болгарии в иностранной и местной валюте до спекулятивного класса ВВ +. В качестве основных причин S & P отмечает изменение ситуации с КТБ, предоставление ликвидных средств другому болгарскому банку и ухудшение фискальной позиции в течение года [1].
Процессы деиндустриализации Болгарии исключительно точно описаны руководителем Болгарской хозяйственной палаты Иваном Пехливановым в статье «Болгария, которую мы потеряли». Автор дает характеристику функционировавшему до 1989 г. производству - судостроению, энергетике, пищевой промышленности, химической промышленности, сельскому хозяйству, жилищному фонду, туризму и др.: «Будущие поколения должны знать, что Болгария была индустриальной страной, одной из 30 стран, участвовавших в мировом экспорте машин. Мы сами создавали технологии и продукты, которые могли быть гордостью любой нации! Без этой памяти невозможно новое возрождение Болгарии. Имеется бесконечное мно-
1 URL: http://www.lentata.com/page_9082.html
2 URL: http://www.capital.bg/politika_i_ikonomika/ bulgaria/2014/08/26/2368862_brutniiat_vunshen_ dulg_e_blizo_do_rekordnite_si/
3 URL: http://epicenter.bg/article/Prokuraturata-razsledva-quot-Bulbrokars-quot-na-Prokopiev-za-zloupotreba-s-doverie-/103405/4/0
4 URL: http://www.bnb.bg/bnbweb/groups/public/
documents/bnb_publication/201609_s_ged_pub_ bg.pdf
жество доказательств о высоком болгарском индустриальном интеллекте. Индустриальный умственный капитал Болгарии уже уничтожен. Это преступление, большее, чем разрушение индустрии, потому что без интеллекта невозможно ни ее построение, ни развитие. Он создается медленно и трудно. Нужны время, подходящая среда и много денег. Расправу провели профессионально. Она включала быстрое прощание со старыми специалистами, они были унижены и оставлены на нищем доживании. Разогнали по заграницам специалистов среднего и младшего поколения под натиском безработицы и бесперспективности. Срыв воспроизводства новых специалистов. Уничтожена образовательная система. Это исключило Болгарию из группы индустриальных государств, она превратилась в неоколониальную территорию. Исполнение началось в начале 1990 года. Был фальсифицирован внешний долг, чтобы представить нашу экономику как пережившую катастрофу. Исчезли 1,4 млрд долл. валютного резерва. Необъяснимо, почему не были собраны 2,35 млрд долл. причитавшихся нам долгов.
28 марта 1990 года был объявлен мораторий по нашему внешнему долгу. По приглашению правительства господа Ран и Ут из США с командой американских и болгарских специалистов разработали план «реформ». Уже 15 лет он выполняется беспрекословно. В соответствии с ним Болгария единственная в мире совершила 100%-ную разрушительную приватизацию. Легкомысленно были оставлены традиционные рынки. Путем «переструктурирования» были разрушены социальная, здравоохранительная, образовательная и культурная национальные системы. Так было разрушено все, что связывало нас с современным промышленным миром. Налетевшие стихии разрушили среду, в которой может развиваться индустриальный интеллект» [3].
В период 1979-1988 гг. США увеличили ВВП на душу населения на 182%, Япония -
на 275%, Германия - на 158%, Франция -на 157%, Болгария - на 234%. Это означает, что в Болгарии до 1989 г., даже в годы перестройки, никогда не было рецессии. По данным Международного валютного фонда, по внутреннему продукту на душу населения Болгария занимала 25-е место в мире, в 2013 г. - уже 78-е место. В 2014 г. Болгария имела самый низкий номинальный внутренний продукт в ЕС, самую высокую квоту нищеты - 21,8%. По данным МВФ и Евростата, в Болгарии самый высокий показатель внебрачных рождений в Европе.
Результаты исследования промышленных и сельскохозяйственных отраслей Болгарии за период 1989-2014 гг. показывают их устойчивый спад.
Вот результаты сравнения показателей 1988 и 2014 гг. по отраслям:
а) производство:
- металлообрабатывающие машины -соответственно 17 440 и 1 930 единиц;
- электрокары - 47 400 и 180 единиц;
- мотокары - 35 100 и 210 единиц;
- домашние холодильники - 111 000 и 0 единиц;
- цветные телевизоры - 124 300 и 0 единиц;
- хлопчатобумажные ткани - 362 млн и 8 млн кв. м;
- шерстяные ткани - 45 млн и 2,4 млн кв. м;
- мясо - 565 000 и 150 000 тонн;
- молоко - 2,5 млн и 70 тыс. литров (спад в 34 раза!);
- овощные консервы - 344 000 и 67 000 тонн;
б) экспорт:
- электронные калькуляторы - 46 700 и 0 единиц;
- электрокары - 44 700 и 0 единиц;
- телефонные аппараты - 630 000 и 0 единиц;
- радиотелефоны - 121 000 и 0 единиц;
- свежие фрукты - 139 000 и 7 000 тонн;
- помидоры - 78 900 и 1 100 тонн;
в) потребление на человека в год:
- свежее молоко - 195 и 20 литров;
- мясо - 75 и 32 кг;
- яйца - 263 и 143 штуки;
- фрукты - 109 и 50 кг;
- сахар - 35 и 7 кг.
Разрушительная политика тех, кто
управлял государством после 1989 г., -лишь одна из причин, из-за которых Болгария стала страной третьего мира. Идеалом «демократичных» болгарских политиков после 10 ноября 1989 г. было сокращение и разрушение заводов и фабрик как символов коммунизма. Даже комиссии, специально созданные для ликвидации кооперативов, были названы ликвидационными.
Сравнительный анализ статистических данных доказывает, что финансовый капитал (местный и мировой) беспрецедентным образом уничтожил маленькую страну. Сегодня ясно, что Болгария нуждается в переменах. Страну не ожидает какой-либо рост в условиях евроатлантических
ценностей с навязываемой извне финансовой политикой под диктовку США, Англии и ЕС.
Период 1989-2016 гг. является самой большой социально-экономической, культурной, политической, демографической катастрофой в истории Болгарии. Развитие общества возможно только вследствие плодотворного, созидательного, общественно-добровольного труда, где свободное развитие каждого будет условием свободного развития всех. И если надо искать будущее с оптимизмом, мы должны непременно вспомнить слова известного русского философа, педагога, профессора, академика Российской академии образования Игоря Петровича Иванова (1923-1992):
Каждое дело - с пользой, иначе - зачем?
Каждое дело - людям, иначе - зачем?
Каждое дело - творчески, иначе - зачем?
Наша цель - счастье людей!
Мы победим - иначе быть не может!
Список литературы
1. Вучев Д. Standard & Poor's (S&P) понижи рейтинга на България до спекулативен. -URL: http: / / www.investor.bg/ ikonomika-i-politika/332/ a/ sp-poniji-reitinga-na-bylgariia-do-spekulativniia-klas-bb-185560/
2. Колев С., Попова Д. Брутния външен дълг нараства до 76,7% от БВП в края на Юни. -URL: http://www.investor.bg/bylgariia/5/a/brutniiat-vynshen-dylg-narastva-do-767-ot-bvp-v-kraia-na-iuni-223485/
3. Пехливанов И. България, която изгубихме. - URL: http://bgistoria.jimdo.com/ % D0% B1% D1% 8A% D0% BB% D0% B3% D0% B0% D1% 80% D0% B8% D1% 8F-% D0% BA% D0% BE%D1%8F%D1%82%D0%BE-%D0%B8%D0%B7%D0%B3%D1%83%D0%B1%D0%B8%D1% 85% D0% BC% D0% B5/
References
1. Vuchev D. Standard & Poor's (S&P) ponizhi reytinga na B'lgariya do spekulativen. (On Bulgarian). Available at: http://www.investor.bg/ikonomika-i-politika/332/a/sp-poniji-reitinga-na-bylgariia-do-spekulativniia-klas-bb-185560/
2. Kolev S., Popova D. Brutniya v'nshen d'lg narastva do 76,7% ot BVP v kraya na Yuni. (On Bulgarian). Available at: http://www.investor.bg/bylgariia/5/a/brutniiat-vynshen-dylg-narastva-do-767-ot-bvp-v-kraia-na-iuni-223485/
3. Pekhlivanov I. B'lgariya, koyato izgubikhme. (On Bulgarian). Available at: http:// bgistoria.jimdo.com/ % D0% B1% D1%8A% D0% BB% D0% B3% D0% B0% D1% 80% D0% B8% D1% 8F-%D0% BA% D0% BE%D1%8F%D1%82%D0%BE-%D0%B8%D0%B7%D0%B3%D1%83%D0% B1% D0% B8% D1% 85% D0% BC % D0% B5/
