ПРОБЛЕМЫ ФИНАНСИРОВАНИЯ ЭКОНОМИЧЕСКОГО РОСТА Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

В. Б. Сироткин1

ПРОБЛЕМЫ ФИНАНСИРОВАНИЯ ЭКОНОМИЧЕСКОГО РОСТА

Рассмотрены особенности современного финансового капитализма - неограниченного стремления к наживе в денежном выражении. Показано: то, что называют экономическим ростом, подпитывается и стимулируется непрерывной денежной эмиссией. Господство кредитно-денежных структур, определяющих движение денежных потоков в обществе, выступает основным источником неравенства при распределении богатства. Ключевые слова: деньги, финансы, господство, рента, либерализм, банки.

DOI: 10.37930/1990-9780-2021-4-70-63-68 УДК 330.352

Предварительные замечания

Монетаризм - это макроэкономическая теория, согласно которой количество денег в обращении выступает главным фактором развития экономики. Сторонники данного научного направления утверждают, что объём образующейся денежной массы влияет в краткосрочной перспективе на объём производства и уровень цен в длительном периоде.

Монетаризм получил распространение после Второй мировой войны. Представители данной школы (М. Фридман и др.) отрицали необходимость «золотого стандарта»2, выступающего ограничителем роста денежной массы. Сторонники монетаризма полагают, что государственные мероприятия по стимулированию спроса, рекомендуемые кейнсианцами, не улучшают состояние экономики, а порождают диспропорции и кризисные спады.

Президент США Д. Картер в 1979 г. назначил главой Федеральной резервной системы монетариста Пола Волкера. Ограничивая предложение денег, Волкер добился стабильности цен. В Великобритании представитель консервативной партии Маргарет Тэтчер на посту премьер-министра, используя монетаристские меры, сократила уровень инфляции более чем в два раза (с 10 до 4,6 %).

1 Владислав Борисович Сироткин, заведующий кафедрой менеджмента Санкт-Петербургского государственного университета аэрокосмического приборостроения (190000, РФ, Санкт-Петербург, ул. Б. Морская, 67), д-р экон. наук, профессор, Заслуженный работник высшей школы РФ, e-mail: jaette@mail.ru

2 После крушения в 1972 г. Бретон-Вудской системы и нефтяного кризиса 1973 г. кейн-сианская экономика была неспособна побороть безработицу и инфляцию. Эти два негативных явления связаны обратной зависимостью: смягчение одной проблемы приводит к обострению другой.

Механизмы денежного господства Запада

Отказ от «золотого стандарта», активизация инвестирования в новые отрасли, капитализация фондового рынка способствовали в 1970-1980-х гг. стабильному состоянию финансовых механизмов и формированию постиндустриальной экономики на Западе.

Созданная США и Западной Европой денежно-кредитная система позволила Штатам оставаться экономическим лидером последние 50 лет.

США на рыночных условиях предоставляют другим странам долларовые ресурсы, которые берут в долг (облигации ФРС). Мощность глобальной денежно-кредитной системы, основанной на долларе как мировой валюте, многократно выше, чем, если бы США выступали нетто-кредитором на уровне отдельных стран. В 1970-х гг. они пошли на риск - не побоялись стать должниками других стран, когда в долларах было номинировано около 90 % всех торгуемых международных долгов.

В результате денежно-кредитной эмиссии ФРС доллар превратился в устойчивую мировую валюту. США втягивают в себя сбережения со всего мира даже при низких процентных ставках, так как иные валюты более волотильны, чем доллар.

СССР двигался по другому направлению - стремился быть нетто-кредитором мировой социалистической системы, но не делал свою валюту свободно конвертируемой. Риск утратить внутреннюю стабильность допускал обращение рубля только как средства для расчётов между продавцами и покупателями в социалистическом лагере. Такая модель платежей предполагала сотрудничество только между членами социалистического содружества, а не с развитым миром и потому тормозила развитие страны.

До кризиса 2008-2009 гг. рост величины американского долга поддерживал стабильный курс доллара. Любая кризисная ситуация оборачивалась ростом курса доллара. В 1999 г. в Западной Европе ввели в обращение собственную валюту - безналичный евро, а в 2002 г. - наличный евро.

Смягчение последствий кризиса 2008 г. потребовало в развитых странах «количественного смягчения» - масштабных займов от центральных банков и уменьшения процентных ставок. В результате массированного предложения заёмных денег фондовые рынки получили небывалый прирост рыночной капитализации (более 4,5 трлн долларов).

После кризиса, вызванного COVID-19, центробанки развитых стран Запада увеличили свои балансы на огромные суммы. Денежно-кредитные системы Запада не ограничены в деньгах, которые создают сами. Валюты других стран выступают расписками для приобретения долларов и евро.

Жак Аттали (р. 1943), французский банкир, политик и писатель, член Бильдер-бергского клуба3, утверждает [1]:

1. Логика истории из века в век упрямо течёт в единственном направлении - доминирования индивидуальной свободы над всеми остальными ценностями. Человеческая история - это история возникновения личности как субъекта права, которой по-

3 Бильдербергский клуб (от названия отеля «Бильдерберг») - неофициальная ежегодная конференция, состоящая примерно из 130 участников, большая часть которых влиятельные политики, бизнесмены и банкиры, а также главы ведущих западных стран. Заседания клуба с 1954 г. не афишируются, даты их созыва не оглашаются, обсуждаемые вопросы и принятые решения не публикуются, отсутствуют посторонние и пресса... Актив клуба - около 400 человек, треть которых американцы.

зволено обдумывать и определять свою судьбу. Чтобы заставить появиться и утвердить приоритет личности, народы поступательно вырабатывали различные системы распределения благ.

2. Начиная с ХП в. в Европе появились первые рыночные демократии. Диктатура позволила зародиться рынку, который породил демократию. Новый мобильный и многочисленный правящий класс торговцев изобрёл механизм разделения богатства - демократию. Культ свободы привёл к чудовищному эгоизму и отчуждению.

3. Если эта тысячелетняя эволюция продолжится, то:

- силы рынка целиком овладеют планетой;

- деньги покончат со всем, что способно им помешать, даже с государством, и станут единственным законодателем в мире;

- всё общественное (армия, полиция, правосудие, медицина, образование) превратится в частное;

- обезоруженный и беспомощный для себя самого человек исчезнет, превратится в артефакт - искусственный объект.

Если рынок будет ограничен, но не уничтожен, то остаётся шанс установления демократического мирового правительства и создания сети местных и региональных институтов власти. Если рынки одержат окончательную победу и уничтожат всё, что ими не является, то человечеству в XXI в. предстоят серьёзные потрясения. Новое репрессивное варварство, в котором противоборствуют государство, террористические организации, религиозные группировки и преступники-одиночки, будет безжалостно к человеку.

Указанные утверждения Ж. Аттали были опубликованы в 2006 г. Мировой финансово-экономический кризис 2008-2009 гг. заставил признать доминирующую значимость государственной власти как средства преодоления хаоса.

Непреднамеренные последствия либерально-денежного господства

Доминирующие в денежных отношениях принципы наращивания и дисконтирования денежных сумм определяют логику современной рыночной экспансии: капитализация рынков должна устойчиво расти. С помощью денег стремятся подчинить реальность материального производства дисконтированной виртуальности.

Разрыв между виртуальностью роста финансового сектора и реальностью материального мира оборачивается кризисом. Кризис проявляется в том, что инвесторы в какой-то момент отказываются поверить в либеральную ортодоксию о том, что надо покупать растущие рыночные производные от реального капитала: акции, облигации, фьючерсы, опционы и другие продукты финансовых рынков. Участники рынков начинают их поспешно продавать, полагая, что цены инструментов фиктивного капитала завышены.

Чтобы остановить поток неплатежей по обязательствам крупных участников биржевой игры «на деньги, полученные в долг», правительства и центральные банки расширяют предложение денег и снижают процентные ставки. Смягчение денежно-кредитной политики за счёт средств работающего большинства позволяет восстановить доверие к рынкам и продолжить воспроизводство либеральной рыночной ортодоксии до очередного кризиса.

По мнению американского экономиста и аналитика Майкла Хадсона (р. 1939) [2]:

- либеральная монетарная доктрина стремится внушить людям, что категории незаработанного дохода/ренты не существует, а логика сложных процентов превраща-

ет финансовый сектор в силу, вызывающую экономический рост. Рента отождествляется с прибылью;

- частные банки присваивают ренту, которая должна оставаться у правительств. Вместо взаимовыгодного симбиоза с экономикой финансовые паразиты выкачивают доходы, необходимые фирмам для инвестирования. Для восстановления реальной экономики требуется сдерживание финансового актора. Монополизируя рост своих доходов, финансисты используют их для усиления эксплуатации, а не для того, чтобы вытащить экономику из долговой дефляции;

- хозяйственная система, ориентированная на финансистов, превращается в кормушку для мародёров. Страховые компании, финансовые аналитики присоединяются к банкирам в стремлении лишить экономику способности отличать финансовые претензии на богатство от реального создания богатства;

- финансисты, удерживая в долгах остальную часть общества, используют своё богатство и власть, чтобы получить контроль за избирательным процессом и правительствами, поддерживать законодателей, не облагающих их налогами, и судей, которые воздерживаются от их преследования.

Известный российский философ, политик и социолог А. Дугин (р.1962) утверждает [3]:

а) Деньги стали мерой всех вещей, рыночные принципы реализуются на всех уровнях бытия, а экономика подчинила себе всё общество, идеологию и историю.

б) Расхождение между виртуальностью роста финансового сектора и реальностью производства представляет антропологическую проблему. Если бы человек стал «экономическим человеком», то вся реальность была бы для него дисконтирована виртуальностью либерального рынка. Сегодня следует выбирать: либо «homo», либо «economicas».

в) Для окончательной победы либеральной рыночной парадигмы индивида следует сделать более управляемым - заместить человека постчеловеком. Такой экономический постчеловек не будет замечать расхождения между виртуальным ростом и реальностью. Сегодня антропологический барьер препятствует реализации либерального идеала - устойчивого роста виртуального богатства4.

Заключение

1. Жажда наживы (форма воли к власти) требует в качестве объекта эксплуатации универсальной социальности, которая стабилизирует потоки денег. Правила, нормы и институты в таком обществе реализуют принцип подчинения власти денег.

Власть денег меняет субъективность5 (чувства, желания, поведение и пр.). Субъекты устойчивых денежных сетей должны быть взаимозаменяемы.

Господство денег распространяется не только на индивида, но на всё общество, подчиняет себе его культуру - главное средство сдерживания разрушительных инстинктов. Художник и писатель становятся слугами маркетологов, а их независимость продаётся. Слова и символы превратились в товар. В результате коммерциализации культурной среды высокое и низкое в обществе перемешиваются так, что добро и зло становятся неразличимыми.

4 Представляется, что та же антропологическая проблема в СССР препятствовала формированию коммунистического идеала - постчеловека Homo soveticus.

5 Субъективность - выражение представлений индивида о себе и окружающем мире.

2. Денежно-кредитные структуры Запада из инструмента/слуги материального мира превратились в его господина. Получив монополию на контроль за денежной циркуляцией, частные банки стали рантье - получателями ренты (сверхдохода). Условный/виртуальный мир денежных знаков уничтожает своего хозяина - материальный мир. Действуя по принципу наращения и дисконтирования денежных сумм, финансовый капитализм на Западе получил господство над промышленным. Финансовый сектор ограничивает ресурсы для реальной экономики и за их счёт образует монопольную ренту для главных банкиров. Разрыв между виртуальным ценообразованием и товарным покрытием ведёт к усилению инфляции - усилению эксплуатации общества теми, кто присваивает финансовую ренту.

3. Для окончательной победы силы либеральной идеологии будут пытаться превратить современного Homo Sapiens в постчеловека/ничто. Для реализации своего господства сторонники постмодернизма будут ослаблять антропологическую базу:

- принуждать людей с помощью дисциплинарной власти к регламентированию времени и перемещений в пространстве;

- ограничивать личные, приватные и ролевые отношения между людьми и навязывать безличные формы взаимоотношений посредством цифровых платформ;

- подчинять поведение человека наблюдению, ранжированию, алгоритмизации;

- пытаться подавлять «культурность человека» технологичностью (рациональным расчетом на постоянно растущую прибыль) и двигаться по пути исчезновения смыслов, полагая единственной целью благополучие. В сферу управления приходят люди, которым не с чем сравнивать новую нормальность. Такие технократы заполняют смыслы чем-то другим.

4. В сложном западном обществе сегодня нет сил, способных противостоять силам рынка. Госкапитализм Китая и России может представлять альтернативу либеральной идеологии. Россия - страна с гибридной экономикой: совокупностью раздаточных, рыночных и реципроктных элементов распределения благ. О доминировании рынка над системой государственного распределения благ говорить преждевременно.

В обществах азиатской культуры богатство рассматривается как законная добыча того, кто захватил власть; законы не гарантируют защиту личности и собственности; между декларируемыми нормами и реальным механизмом социальной регуляции существует разрыв; подношения и обман чиновника выступают как нормальный элемент взаимоотношений с властью.

Традиционная русская народная культура противостоит базовым основаниям европейской цивилизации. Народная культура онтологически отторгает рациональное знание и воспроизводит традиционные отношения: верховный правитель получает власть над собственностью и правами подданных.

Трансформация страны, осуществляемая с 1991 г., показала, что массовый человек не способен в ближайшем будущем осознать и вписаться в современную реальность глобализирующегося информационного общества. Такой человек категорически не желает изменять свои моральные установки. Цена, которую член традиционного общества платит за иллюзию независимости и силы, - дефицит изобилия и свободы.

Трансформация финансовых отношений на Западе, несмотря на попытки изоляции России, будет влиять на её развитие. Формы господства-подчинения будут реформироваться от персонального к безличному. От господства ролей, исполняемых в социуме, продолжат двигаться в сторону доминирования безличных правил надзорного

капитализма6. Господство денег продолжит своё существование в России в форме рынка теневых услуг, где можно купить возможность нарушать установленные правила. Точечные «репрессии» не способны противостоять традиционной установке советского и постсоветского человека на обман.

Список литературы

1. Аттали, Ж. Краткая история будущего. Мир в ближайшие 50 лет / Ж. Аттали. - СПб.: Питер, 2014.

2. Хадсон, М. Убийство хозяина. Как финансовые паразиты разрушают экономику / М. Хадсон. - М.: Наше завтра, 2021.

3. Дугин, А. Конец экономики / А. Дугин. - М.: Амфора, 2010.

References

1. Attali, J. (2014) Kratkaia istoriia budushchego. Mir v blizhaishie 50 let. [A Brief History of the Future. The World in the Next 50 Years]. Saint-Peterburg: Piter.

2. Hudson, M. (2021) UbiistvoHoziaina. Kakfinansovyeparazity i dolgovoe rabstvo razrushaiut ekonomiku [Killing the Host. How Financial Parasites and Debt Destroy the Global Economy]. M.: Nashe zavtra [Our tomorrow].

3. Dugin, A. (2010) Konets ekonomiki [The End of Economics]. Sankt Petersburg: Amfora.

V. В. Sirotkin7. Issues in financing economic development. The special aspects of modern financial capitalism are under analysis, infinite profit-seeking in particular. What is called economic development is shown to be fuelled and stimulated by continuous money issuance. The ruling credit-and-monetary institutions that determine cash flow in society are a main source of inequality when it comes to wealth distribution.

Keywords: money, finances, rule, rent, liberalism, banks.

6 Надзорный капитализм - это новая рыночная форма капиталистического накопления, формирующая предсказуемое поведение. Логика наблюдения включает: стремление ко всё большему извлечению и анализу данных; разработку новых договорных форм с использованием компьютерного мониторинга; распространение цифровых платформ и постоянных экспериментов над пользователями и потребителями. (Термин в 2014 г. предложила социальный психолог Шошана Зубофф.)

7 Vladislav В. Sirotkin, Head of Management of Knowledge-Intensive Production Department of St. Petersburg State University of Aerospace Instrumentation (67 Bolshaya Morskaya St., St. Petersburg, 190000, Russia), Doctor of Economics, Professor, Honored Fellow of Higher School of the Russian Federation, e-mail: jaette@main.ru