CC BY
254
12.6. ПОДХОДЫ ПО ОЦЕНКЕ
ИНТЕЛЛЕКТУАЛЬНОГО КАПИТАЛА ОРГАНИЗАЦИИ В НАУКОЕМКИХ ОТРАСЛЯХ ПРОМЫШЛЕННОСТИ
Козырев-Гаджиев Дмитрий Намикович. Должность: Заместитель начальника отдела Правового департамента. Место работы: Минприроды России. Email: kozyrevgadzhiev@gmail. com
Аннотация: В статье исследуется один из важнейших вопросов эффективного развития организаций, входящих в наукоемкие отрасли промышленности, - вопрос определения и оценки интеллектуального капитала. Автор подчеркивает, что, несмотря на то, что понятие «интеллектуальный капитал» достаточно новое, его роль активно растет с каждым годом в мире и прежде всего в развитых странах, которые сегодня переходят к «экономике знаний», особенно актуален этот вопрос на современном посткризисном этапе развития российской экономики. В статье рассматриваются основные подходы по оценке интеллектуального капитала организации в наукоемких отраслях промышленности, применяемые в российской и зарубежной практике. Автор указывает, что методы оценки интеллектуального капитала должны интегрировать все нефинансовые составляющие в одно управляемое целое. Статья предназначена для аспирантов, магистрантов, студентов и лиц, интересующихся интеллектуальным капиталом.
Ключевые слова: интеллектуальный капитал, оценка, управление, наукоемкие отрасли.
EFFECTIVE DEVELOPMENT OF THE KNOWLEDGEINTENSIVE INDUSTRIES ORGANIZATIONS
Kozyrev-Gadzhiev Dmitry Namikovich. Position: Deputy Head of division, Legal department. Place of employment: Ministry of natural resources and environment of the Russian Federation. E-mail: [email protected]
Annotation: The article investigate a question of definition and an assessment of the intellectual capital that is one of the most important questions of effective development of the knowledge-intensive industries organizations. The author emphasizes that in spite of the fact that the concept "intellectual capital" is rather new, its role actively grows every year in the world and first of all in developed countries which go to "economy of knowledge" today. This question is current because of a present post-crisis stage of development of Russian economy. In the article the main approaches to assesment of intellectual capital which are used in Russian and foreign practice are considered. The author points out that the methods of evaluation of intellectual capital must integrate all non-financial components into one manageable unit. This article is intended for graduate students, undergraduates, students and those interested in intellectual capital. Keywords: intellectual capital, assessment, management, knowledge-intensive branches.
«Оценка стоимости интеллектуального капитала -это революционная идея, и как таковая она не укладывается в отведенные ей рамки...»
Л. Эдвинссон, М. Мэлоун1
В современных нестабильных условиях развития российской и мировой экономики, когда совсем недавно Россию и другие страны мира охватил финансово-экономический кризис, требуется поиск новых путей развития, переход на инновационный путь развития в целях создания высококонкурентоспособной, востребованной на рынке продукции с высокой добавленной стоимостью. Это обуславливает рост спроса на высококвалифицированную рабочую силу, обладающую знаниями, творческим потенциалом и способностью его реализовывать в научных и производственных организациях. Именно поэтому интеллектуальные ресурсы сегодня являются одним из важнейших факторов промышленного производства и, в частности, высокотехнологического. Интеллектуальные ресурсы, обеспечивая необходимую конкурентоспособность и прибыль, становятся интеллектуальным капиталом современного производства.
Анализ закономерностей процесса вовлечения интеллектуального капитала в хозяйственный оборот и создание необходимых условий является актуальными проблемами экономической теории и хозяйственной практики. Эти вопросы особенно актуальны для современной России как для государства с огромным научно-техническим, культурным и творческим потен-циалом.2 Однако интеллектуальный капитал в нашей стране, используется, на наш взгляд, неэффективно и, несмотря на, что исследованию проблем развития и управления интеллектуальным капиталом посвящено множество работ в России и за рубежом, многие аспекты его воспроизводства остаются мало разработанными, кроме того отсутствует единое экономическое понимание роли интеллектуального капитала в современной экономике.
С практической точки зрения, проблемы управления и оценки интеллектуального капитала, а также защиты интеллектуальной собственности приобретают для Российской Федерации большое значение не только ввиду динамичных процессов научно-технологического развития в мире, тенденции перехода ряда развитых стран к новой «экономике знаний», но и в контексте интеграции России в мировое сообщество3, вступления ее во Всемирную торговую организацию, что приводит к ужесточению конкуренции на внутреннем рынке и росте потребности в выпуске конкурентоспособной продукции, разработке эффективных стратегических планов развития организаций. Все это обусловливает актуальность настоящего исследования как с теоретической, так и практической точки зрения.
Сущность и структура интеллектуального капитала
Анализ литературных источников и нормативно-правовых актов РФ показывает, что сущность интеллектуального капитала рассматривается с разных точек зрения, что обусловливает многообразие подходов к ее определению. Термин «интеллектуальный капи-
1 Edvinsson L., Malone M.S., Intellectual Capital. Realizing Your Company's True Value by Finding Its Hidden Roots. N.Y., Harper Business, a Division of Harper Collins Publishers, 1997. Copyright — L.Edvinsson, M.S. Malone 1997.
2 Терехов Сергей Петрович. Роль интеллектуального капитала в развитии современной экономики : дис. ... канд. экон. наук : 08.00.01 Москва, 2006 160 с.
3 Инновационный бизнес нуждается в государственной поддержке // URL: http://www.mgodeloros.ru/news/innovacionnyj-biznes-nuzhdaetsya-v-gosudarstvennoj-podderzhke (дата обращения: 04.12.2013 г.).
6'2013
Пробелы в российском законодательстве
тал» появился в 90-е годы XX века. Сегодня понятие интеллектуального капитала используется в узком и широком смысле. В узком смысле: это активы организации, которые представляют собой совокупность знаний ее персонала и результат воплощения этих знаний в других неосязаемых активах: внутрифирменных структурах, клиентском капитале и др. В широком смысле: это совокупность всех неосязаемых активов компании, в том числе тех, которые не являются результатом мыслительной деятельности.
В структуре интеллектуального капитала можно выделить три составляющих: человеческий капитал; структурный, или организационный, капитал; клиентский капитал.
В целом же интеллектуальный капитал - это активы, представляющие собой мысленные знания, неотделимые от сотрудников, и знания, воплощенные в результатах мыслительной деятельности. При этом не имеет значения, приобретен объект интеллектуальной собственности или создан в компании, поскольку основным признаком является то, что он является результатом мыслительной деятельности. Некоторые активы, включаемые в интеллектуальный капитал, являются измеряемыми и признаются как объект бухгалтерского учета, но основная часть интеллектуального капитала не имеет прямой денежной оценки и не признается в бухгалтерском учете, что обусловливает сложность оценки интеллектуального капитала и неоднозначность подхода к оценке его.
Проблемы оценки интеллектуального капитала, с которыми сталкиваются организации, можно выделить следующие:
методологические проблемы определения нормативов творческого труда и их надежности;
ограниченные возможности строго формального и адекватного описания и измерения интеллектуальных ресурсов;
высокая степень неопределенности результатов научных исследований;
Все это затрудняет процесс оценки интеллектуального капитала, но при рыночном ценообразовании интеллектуальный потенциал компании можно оценивать или соотносить со стоимостными категориями.4
Теоретические основы оценки интеллектуального капитала организации
В разработке моделей и методов оценки интеллектуального капитала условно можно выделить две школы:
«скандинавская школа» (K-E. Sveiby, L. Edvinsson, G. Roos и др.) активно работает над оценкой, прежде всего, нефинансовых характеристик интеллектуального капитала;
«североамериканская школа» (B. Lev, N. Bontis, T. Stewart и др.) работает над проблематикой финансовой оценки и учета нематериальных активов.
В рамках первого направления в последние годы сделаны значительные шаги вперед в области формализации качественных, нефинансовых моделей оценки интеллектуального капитала и раскрытия качественной информации в интересах инвесторов (Edvinsson, Roos, Mourisen и др.), а также исследования взаимосвязи между интеллектуальными активами
4 Бендиков М.А., Джамай Е.В. Идентификация и измерение интеллектуального капитала инновационно активного предприятия // Экономическая наука современной России, №4, 2001 г. - с. 83108.
и реализацией функций стратегического планирования.
По второму направлению (Intangibles Research Нью-Йоркского университета под руководством B. Lev, McPherson, Sullivan, Hall, Jaffe и др.) разработаны концептуальные подходы не только к финансовой оценке, но и к учету нематериальных активов.
Интересные работы, интегрирующие «скандинавское» и «североамериканское» направления оценки интеллектуальных активов, осуществляет фирма Intellectual Capital Services в Великобритании, возглавляемая G. Roos. В частности, они касаются разработки подходов к созданию эффективных стандартов финансового учета нематериальных активов. К настоящему времени результаты исследований финансовой проблематики достигли области стандартов финансового учета.
Следует подчеркнуть некоторую условность разделения подходов к оценке интеллектуального капитала на «североамериканскую» и «скандинавскую» школы. Так, модели качественной и нефинансовой оценки, разрабатываемые последней, основываются на методологии системы сбалансированных показателей, предложенной американцами Нортоном и Капланом, а предложенная Левом модель Value Chain Scoreboard основана на нефинансовых индикаторах. И все же подобное разделение мы считаем оправданным, так как одним из проявлений англо-американского подхода к организации экономической жизни является значительная зависимость компаний от фондового рынка -внешних инвесторов, что влияет на выбор методологических подходов. Так, в последние 15 лет получил распространение подход к управлению на основе ценности (стоимости) бизнеса, что также проявляется в оценке интеллектуального капитала.
В целом в оценочной практике используются следующие наиболее распространенные методы оценки интеллектуального капитала, а именно:
- метод преимущества в прибыли;
- метод выигрыша в себестоимости;
- метод избыточной прибыли;
- метод роялти;
- метод прямого сравнения продаж.
Метод «Преимущества в прибыли» реализует доходный подход, используется в основном для оценки идентифицируемых нематериальных активов, используемых предприятием для собственных производственных и управленческих нужд.
Сущность метода состоит в том, что обладатель оцениваемого объекта имеет возможность получить дополнительную прибыль за счет роста качества и количества выпускаемой продукции по сравнению с предприятиями, которые им не обладают. Этот метод оценки применим в том случае, когда с достаточной степенью точности можно определить преимущество в прибыли - величину дополнительной прибыли, которая может быть получена ввиду обладания нематериальным активом и использования его при осуществлении хозяйственной деятельности.
Метод «Выигрыш в себестоимости» также обеспечивает оценку идентифицируемых нематериальных активов в рамках доходного подхода. При использовании данного метода исходят из того, что при условии постоянной цены товара, производимого с использованием оцениваемого нематериального актива, дополнительная прибыль определяется как разность себе-стоимостей указанного и ранее производимого без использования названного результата товара. Таким
образом, предполагается, что при использовании объекта интеллектуальной собственности сокращаются затраты на производство продукции.
Метод «Избыточной прибыли» применяется для оценки деловой репутации предприятия (гудвилла) и основывается на предпосылке о том, что гудвилл, не отраженный в бухгалтерском балансе, приносит предприятию избыточные прибыли, т.е. обеспечивает доходность выше среднеотраслевого уровня. Стоимость гудвилла определяется путем капитализации избыточной прибыли.
Метод «Ставок роялти» является комбинацией доходного и сравнительного подходов и позволяет оценить стоимость объектов промышленной собственности, на использование которых предприятие продает лицензии третьим лицам (лицензиатам). Для осуществления такой деятельности предприятие должно быть обладателем патента или исключительной лицензии. Для применения этого метода необходимо иметь следующие данные: срок действия лицензии; объем производства и (или) продаж продукции по лицензии и производственную программу лицензиата; цену единицы продукции по лицензии, производимой и продаваемой лицензиатом; значение ставок роялти.
Метод «Прямого сравнения продаж» реализует сравнительный (рыночный) подход. Метод имеет ограниченное применение в силу уникальности и специфики оцениваемых объектов; используется в основном только для оценки лицензий на использование готовых программ для ЭВМ. Метод предполагает определение стоимости объекта по цене сделок купли-продажи аналогов с учетом поправок на различие характеристик.
Выводы
Вышеописанные методы не являются исчерпывающими. Эти методы, как и многие другие, используемые для оценки интеллектуального капитала, работают в основном на внутреннюю отчетность и позволяют оптимизировать внутренние бизнес-процессы, нацеленные на интеграцию компонентов интеллектуального капитала на повышение стоимости организаций. С одной стороны, это значительное преимущество, но для аналитиков и инвесторов это внутренние закрытые оценки.
Обзор вышерассмотренных методов в области оценки интеллектуального капитала свидетельствует о том, что эти методы в значительной мере отвечают закономерностям и тенденциям постиндустриального этапа развития экономики, а также основным концепциям теории организации, теориям эффективных рынков и корпоративных финансов.
В заключение отметим, что на наш взгляд, методы оценки интеллектуального капитала должны интегрировать все нефинансовые составляющие в одно управляемое целое, оперативно отражать движение нефинансовых составляющих, создавать «живой» интеллектуальный капитал, раскрывать информацию согласно принципам разумности и целесообразности. Кроме того, информация об интеллектуальном капитале, полученная на основе современных оценок, должна быть понята и легко интерпретируема. Тогда пользователи информации об интеллектуальном капитале будут выбирать для сотрудничества ту организацию, которая им наиболее открыта и понятна.
Список литературы:
Бендиков М.А., Джамай Е.В. Идентификация и измерение интеллектуального капитала инновационно активного предприятия // Экономическая наука современной России, №4, 2001 г. - с. 83-108.
Инновационный бизнес нуждается в государственной поддержке // URL: http://www.mgodeloros.ru/news/ innovacionnyj-biznes-nuzhdaetsya-v-gosudarstvennoj-podderzhke (дата обращения: 04.12.2013 г.).
Терехов Сергей Петрович. Роль интеллектуального капитала в развитии современной экономики : дис. ... канд. экон. наук : 08.00.01 Москва, 2006 160 с.
Edvinsson L., Malone M.S., Intellectual Capital. Realizing Your Company's True Value by Finding Its Hidden Roots. N.Y., Harper Business, a Division of Harper Collins Publishers, 1997. Copyright — L.Edvinsson, M.S. Malone 1997.
