CC BY
58
Tronin Sergey Aleksandrovich PROSPECTS AND RISKS ...
economic sceinces
УДК 330
ПЕРСПЕКТИВЫ И РИСКИ ТЕХНОЛОГИИ BLOCKCHAIN В ПРОВЕДЕНИИ БАНКОВСКИХ ТРАНЗАКЦИЙ
© 2018
Тронин Сергей Александрович, кандидат экономических наук, доцент департамента корпоративных финансов и корпоративного управления Финансовый университет (125993, Россия, Москва, Ленинградский проспект, 49, e-mail: [email protected])
Аннотация. В работе показаны возможности использования криптовалют как источников финансовых инноваций. Авторами рассматривается опыт использования криптовалют как платежного средства и замену традиционным деньгам как универсальному средству обмена. В работе показывается, что технологии blockchain повышают уровень защищенности транзакция и позволяют придать большей прозрачности финансовым потока. Целевой установкой авторы определяют возможность допущения роста применения технологии blockchain в иных сферах и рост использования защищенной валюты в традиционном обороте недежного типа. Установлено, что источником развития криптовалют будут выступать не только частные эмиссионеры, но также и государственные центры технологического типа. В работе показано, что перспектива роста рынка криптовалют основывается на ожиданиях и не обладает значительным финансовым потенциалом. В работе проведен сравнительный анализ по использованию технологии blockchain в сопутствующих отраслях, которые также имеют финансовую основу, но используются в более социально-экономическом понимании процесса развития экономической ситуации. Предлагается прогнозные значения по рисковым операциям для превращения blockchain в универсальную структурную технологию для любых видов технологических процессов. Авторами также предлагается развития технологий регулирования blockchain.
Ключевые слова: blockchain, финансовая технология, платежные средства, рисковые операции, потенциал технологии.
PROSPECTS AND RISKS OF BLOCKCHAIN TECHNOLOGY IN CONDUCTING BANK TRANSACTIONS
© 2018
Tronin Sergey Aleksandrovich, Ph.D. (Econ.), Associate professor at the Department of Corporate Finance and Corporate Governance
Financial University
(125993, Russia, Moscow, LeningradskyAvenue, 49, e-mail: [email protected])
Abstract. The paper shows the possibility of using cryptocurrency as a source of financial innovation. The authors consider the experience of using cryptocurrency as a means of payment and replacing traditional money as a universal medium of exchange. The work shows that blockchain technologies increase the level of security of a transaction and allow you to give greater transparency to the financial flow. By the target installation, the authors determine the possibility of assuming an increase in the use of blockchain technology in other areas and an increase in the use of protected currency in the traditional trade of the non-reliable type. It has been established that the source of development of cryptocurrency will be not only private issuers, but also state-owned technological centers. The paper shows that the prospect of cryptocurrency market growth is based on expectations and does not have significant financial potential. The paper conducted a comparative analysis of the use of blockchain technology in related industries, which also have a financial basis, but are used in a more socio-economic understanding of the development of the economic situation. Projected values for risky operations are proposed for turning the blockchain into a universal structural technology for all types of technological processes. The authors also propose the development of blockchain control technologies.
Keywords: blockchain, financial technology, payment instruments, risky operations, technology potential.
Постановка проблемы в общем виде и ее связь с важными научными и практическими задачами. Цивилизация предстала перед новыми вызовами, проблемами и угрозами развития национальных социально-экономических систем в пространственно-временных координатах [21]. Глобальная экономика «свободного рынка» переживает период необратимой трансформации [8]. Трансформации характеризуются продуцированием знаний, слиянием технологий, развитием информационных сетецентричных сетей и созданием крип-товалют [15]. Возникает совершенно новый тип общественно-экономических отношений и денежной системы на основе ЫоскЛаш-технологий, в которой деньги выступают как искусственная информация, происходит сочетание естественного и искусственного интеллектов на основе информационнологичных технологий [4].
Криптовалюту Ьйсот целесообразно рассматривать как частные деньги, ведь они создаются и принадлежат частным лицам. Криптовалюты могут использоваться даже тогда, когда государства вводят ограничения и запреты на международные расчеты. В условиях усиления некоторыми странами условий использования оффшорных юрисдикций криптовалюты могут помочь как физическим, так и юридическим лицам обходить ограничения [1].
Анализ последних исследований и публикаций, в которых рассматривались аспекты этой проблемы и на которых обосновывается автор; выделение неразре-
шенных раньше частей общей проблемы. Биткоин - это валюта, цифровая единица стоимости, которая используется людьми для обмена товарами, услугами или обмена на другие валюты, курс которых имеет тенденцию к значительным колебаниям по сравнению с традиционными, выпущенными правительством денежными знаками [14]. Но это узкое определение скрывает за собой другое, что отражает более серьезную свойство: Ьйсош - это не просто валюта, это технология [9, 5]. Эмиссия через механизм Proof-of-stake используется в других валютах - РРСот, Реегсош [16].
Для выяснения сущности виртуальной валюты необходимо отметить, что такое фидуциарные (фиатные) деньги [11]. Фиатные деньги - это законное платежное средство, установлен и эмитируется центральным банком (ЦБ) в соответствии с действующим законодательством, граждане готовы использовать для обмена, поскольку они доверяют этому органу власти. Фиатные деньги не подлежат погашению товарными ценностями, например, золотом [12].
Ключевыми отличиями Ьйсош от фиатных денег являются децентрализация; неподверженное инфляции; анонимность (в определенной степени); прозрачность; невозможность отмены транзакций [6].
Под электронными деньгами (ЭД) обычно понимается стоимость в денежном выражении, которая хранится на электронном носителе, выпускаемый эмитентом при получении от иных лиц денежных средств в объеме, не
экономические науки
Тронин Сергей Александрович ПЕРСПЕКТИВЫ И РИСКИ ...
меньшем, чем эмитированная денежная стоимость, принимается как средство платежа иными, кроме эмитента, лицами. Общее между Bitcoin и ЭД - их информационная природа и цифровой формат [2]. ЭД - это один из алгоритмов взаимодействия с фиатными деньгами, среди которых - кредитные и дебетовые карты, РауРа1 и банковские переводы [19].
Виртуальная валюта также отличается от электронных денежных средств, которые выступают как средство замены и временный суррогат платежных средств. [21]. В стоимостном выражении она фигурирует как [21]:
1) средство обмена;
2) расчетная денежная единица;
3) средство хранения стоимости, но ни в какой юрисдикции не обладает платежными свойствами.
Интерес к bitcoin настолько велик, что даже такие банки, как Bank of America (BofA) начинают говорить о перспективах этой валюты [13]. Интерес к bitcoin с момента их появления постоянно растет. Критики обвиняют систему bitcoin в том, что увеличилось количество преступлений, связанных с отмыванием денег и спекуляциями [17]. Стоимость этой валюты очень волатильна и подвержена значительным колебаниям. Алгоритмы генерирования и функционирования bitcoin-монет создают проблемы для регуляторов - ЦБ. Как и любые другие формы денежных ценностей, bitcoin можно использовать в законодательном поле и вне его, поэтому регуляторы должны должным образом реагировать на потенциальные угрозы [18].
Производные от валюты bitcoin основаны на принципе децентрализованости и отличаются друг от друга, как правило, криптографическим алгоритмом, который положен в основу эмиссии [3].
Формирование целей статьи (постановка задания). В работе использованы преимущественно числовые методы формирования представлений о технологии block^a^ как перспективного платежного средства. Метод прогностический использовался для построения линий тренда в формировании платежных транзакций с использованием криптовалют в традиционных банковских учреждениях. Метод сравнительного анализа использовался для расчета общей формы и способов использования криптовалют.
Изложение основного материала исследования с полным обоснованием полученных научных результатов
В настоящее время мы наблюдаем повышение разнообразия валют, которые представлены в криптосфере (рис. 1).
шение уровня доступности других валют. Вместе с тем наблюдается тенденция, когда количество транзакций увеличивается в той валюте, которая позволяет обеспечить быстрый вывод средств (табл. 1).
Таблица 1 - Ежедневное количество транзакций с криптовалютой
Период Bitcoin Etherium DASH Ripple Monero Lite coin
08.2016 201595 20242 1582 579 4453
12.2016 221018 40895 1184 435 5520
05.2017 219624 45109 1549 1045 3432
08.2017 261710 42908 1238 1598 3455
12.2017 286419 47792 1800 2611 3244
Здесь наблюдается постоянное сопряжение с ростом использования криптовалют. Если повышение использования криптовалюты происходит в интервале 20-30% в месяц, то подобным образом наблюдается прямая пропорциональность роста использования криптовалют.
Обратной стороной выступает необходимость определения готовности банков к принятию той или иной криптовалюты. Так, узнаваемость отдельных криптова-лют представлена на рисунке 2.
Рисунок 1 - Структура криптовалют
В принципе биткоин по-прежнему является ведущей валютой, которая определяет не только испольховние криптовалюты, но также и весь спектр развития технологии ЫоскЛаш. Определенно есть смысл в том, что большинство новый криптовалют будут развиваться на основе биткоина и как ответвление от него. То есть следует к 2020 году снижение стоимости биткоина и повы-
Рисунок 2 - Готовность банков к принятию крипто-валют
Здесь мы видим, что готовность банковских учреждений к принятию криптовалют является максимальной и многие готовы ввести расчеты. Вопрос стоит только в правовом поле признания криптовалюты. В тесной взаимосвязи с уровнем экономического развития выступают и центры эмиссии биткойна.
В структуре централизованной сетевой власти эксклюзивная сеть, доступ в которую принадлежит элите нетократии, расположена на вершине. Подъем вверх по «лестнице» иерархически-сетевого общественного положения становится более затрудненным, чем при капитализме, а невидимые модели, алгоритмы функционирования сетей сверхсложны и практически недоступны. Важно то, какие качества будут характеризовать и определять людей, что окажутся в подчинении у нетократов. Господство обеспечивается сетями высшего уровня, где принимаются элитарные решения. То, что мы знаем сегодня как капитализм, не исчезнет. Капиталистическая модель станет важным компонентом в нетократичню информациологической системе. Капитал по большей части станет объектом вожделения консьюмтариата, а знания, технологии, деньги, электронные деньги, крип-товалюты останутся средством измерения стоимости товаров и услуг и тотального управления социумом. В нетократичнвх информациологических сетях знания, технологии, природный и искусственный интеллект, денежные потоки будут контролировать нетократы. Нетократизм - это осмысленный электронный, виртуальный, информационно-знаниевый, финансовый, информционнологичный, социально-экономический, культурный и тому подобное колониализм [20].
Криптовалюту нельзя признать альтернативой фиат-ным деньгам. Это денежные суррогаты, которые образуют новый оффшор теневой экономики. Авторы проекта не претендуют на введение еще одной валюты, а на коренное изменение всей современной системы по-
Tronin Sergey Aleksandrovich
PROSPECTS AND RISKS ...
economic sceinces
литической и экономической жизни, базирующийся на сложившихся институтах.
К другим категориям банковских и финансовых ИТ-мошенничеств, которые имеют совсем другую природу, можно отнести различные преступления, включающие в себя комбинации и схемы противоправной финансовой и банковской деятельности и используют ИТ-технологии для вывода денег преступным путем в другие юрисдикции, финансовые учреждения, банки, на счета и тому подобное. Особенностью таких 1Т-правонарушений является то, что преступники используют в своей противоправной деятельности самые современные средства и компьютерные системы. Причем, в финансовом эквиваленте, такие виды преступной деятельности, связанные с коррупционной деятельностью, оффшорными операциями и другими подобными процессами, оцениваются суммами на порядки большими, чем мелкие ИТ-платежные мошенничества, это уже десятки и сотни миллиардов. В свою очередь, финансовые учреждения, банки, правоохранительные органы, соответствующие государственные структуры также пытаются применять адекватные технические средства, методы и 1Т-технологии для киберзащиты своей деятельности.
Одной из таких технологий, а точнее, идеологий, которая со временем приобретает все более широкого распространения методы и теория ЫосксЬшп, которые можно определить как использование блочных цепочек транзакций, реализованных в виде распределенной базы данных в криптовалюте биткоин. В плане методов и технологии киберзащиты ЫоскЛаш сулит весьма ощутимые преимущества и возможности для банков, бирж, финансовых компаний и, вообще, всей финансовой сферы.
Преимущество blockchain-технологии (blockchain) заключается в ее открытости и надежности. Распределенный характер базы данных делает ее устойчивой к воздействию хакерских атак и попыток взлома. Информацию в базе данных очень сложно изменить, удалить или подделать. И наоборот, все данные можно легко проверить и отследить их историю.
Технология blockchain позволяет видеть всю цепочку сделок из любого актива, что минимизирует риски мошенничества или ошибок в учете и аудите, а точнее, электронном аудите. При попытке сломать систему и изменить данные, они не будут соответствовать цифровой подписи и система сигнализирует об ошибке.
Также, открываются новые сферы для применения blockсhаiп технологий: на этапе тестирования находятся платформы для торговли акциями, системы корпоративного управления, базы данных прав собственности на произведения искусства, а также, даже, сети банкоматов и платежные системы для розничной е-торговли.
К применению blockchain-технологий в системе государственных финансов относится:
- электронная система «Прозрачный бюджет», которая способствует усилить контроль общества за использованием государственных средств. Функционирования модуля системы i.data позволяет любому проверить использование публичных финансов. Модуль i.data отвечает стандартам Мирового банка и МВФ. В нем будут интегрироваться данные ФНС, Цб РФ, ФКС и системы МО РФ. Все документы будут автоматически вноситься в Единый служебный кабинет в этой системе. В электронной системе можно сформировать базу данных по учету блоков транзакций, при которой создаются контролируемые счета, между которыми осуществляется перевод средств. Благодаря публичности blockchain возможно с легкостью отслеживать не только движение средств между счетами, но и остатки денежных средств, что будет способствовать контролю населения за государственными финансами и доверию со стороны международных финансовых организаций;
- системы государственных закупок, которая представлена на системой публичных электронных заку-
пок ФКС, что было признано лучшей в мире по версии престижной премии Open Government Awards. Позже в России был запущен проект децентрализованных электронных аукционов Decentralised eAuction 3.0, в которой отсутствует единая база данных, подконтрольная государству. Через эту систему государство будет продавать или предоставлять в аренду свои активы. Как и в ФКС, Decentralised e-Auction 3.0 будет развиваться частными площадками с отдельными сайтами и базами данных;
- оказание социальной помощи населению. Так, в начале июля 2016 года Министерство труда и пенсионного обеспечения Великобритании объявило о начале испытания прототипа платформы на основе технологии blockchain, которая может быть использована для повышения эффективности социальной помощи;
- реализации государственной политики в сфере социального страхования. Так, правительство КНР применяет blockchain-технологию для управления пенсионными накоплениями и выплатами по безработице;
- системы здравоохранения. Сервис, построенный на основе blockchain-технологий позволит систематизировать все данные о пациентах, помещая их в облачное хранилище, создавая своего рода электронные медицинские карты без регистратур и очередей. Таким образом, в случае переезда в другой город, история болезни человека всегда будет доступной врачам. Разработчики отмечают возможность того, что все данные о болезнях пациентов будут передаваться в Министерство здравоохранения, что позволит отслеживать эпидемии, заранее заготавливать вакцины и регулировать вспышки заболеваний. Для реализации проекта на территории Московской области будет нужно 15-20 млн руб. Зарабатывать на проекте планируют за счет взаимодействия и обмена данными с фармацевтическими компаниями. Указанная система повысит эффективность медицинской помощи и предупреждать эпидемии;
- сферы контроля за плательщиками налогов, что предусматривает обеспечение фискализации рассчет-но-кассовых операций. Главными задачей внедрения фискальных функций регистрации расчетных операций между субъектами хозяйствования была борьба с теневым сектором, уклонением от уплаты налогов, защита государственных интересов. Это будет способствовать защите государственных интересов, обеспечения прозрачности контроля уплаты налогов и выполнения экономических реформ, которые предусматривают введение более эффективных механизмов администрирования налогов, детенизации экономики и повышения контроля за наличным оборотом.
Исходя из этого можно сказать, что применение тех-нлогии blockchain выгодно всем странам и сторонам, которые ее используют. Но в то же время, существует ряд огрничений и рисков, которые в технологической среде и общественном развитии могут быть ограничением для развития технологии криптовалют в целом в банковском секторе.
1. Технологические. К рискам технологическим относятся:
- отсутствие единого эмиссионного центра или верификационного центра, который мог бы определить верность или адаптивность транзакции;
- прием криптовалют зачастую невозможен в ряде платежных средств и организациях, так как оборудование для приема криптовалют должно поддерживать совокупное обновление и все транзакции должны быть персонифицитрованными;
- увеличение числа криптовалют и их форков число транзакций и время обработки увеличивается, а оно должно быть мгновенным;
- зависимость от онлайн-среды. При длительном отсутствии доступа к сети движение денежных средств невозможно.
2. Законодательные. Сюда относится преимущественно несовершенство и невыработанность единого
экономические науки
Тронин Сергей Александрович ПЕРСПЕКТИВЫ И РИСКИ ...
мировой позиции относительно необходимости применения технологии blockchain и соответственно ввода доли регулирования с автоматической проверкой. Данная система по сути определяет возможность мирового скоринга в проведении транзакций. Но о том, насколько каждый из видов blockchain может быть использован в транзакциях - это вопрос сугубо национального законодательства.
3. Организационные. Если говорить о том, готовы ли банки к введению технологии blockchain, то да. Это несомненно так и есть. Но вот вопрос относительно того, насколько это вероятно и каким образом будет протекать - пока остается открытым по следующим причинам:
- каждая транзакция должна оставаться в единой системе исчисления, а значит стандарты blockchain должны быть открытыми;
- таким образом, все транзакции в банке и между ним должны укладываться в модель скоринга, что порождает необходимость ее единой выработки, что нарушает тайну банковских вкладов и формирует открытую среду, когда появляется возможность в точности отследить появление и движение тех ил иных денежных средств.
4. Идеологические. Банки не готовы к тому, чтобы работать в единых конкурентных условиях, а также предоставлять по первому запросу или автоматически всю информацию о своих клиентах и движениях по счетам. Также при использовании технологи blockchain будет достаточно затруднительно перемещение денежных средств по счетам и вывод средств с отдельных счетов без уведомления контролирующих органов. В это случае политика ЦБ РФ во многом только регулирующей, а не ограничительной.
Криптографические. По сути само явление block-chain в должной мере не исследовали. Поэтому данная технология определяется как взломоустойчивая
Выводы исследования и перспективы дальнейших изысканий данного направления. В течение 2016- 2017 гг. произошел коренной перелом в отношении правительств к криптовалют и технологии blockchain. Осознав необходимость развития криптовалют, государства и их центральные банки переходят от игнорирования до разработки и внедрения криптовалют.
В результате проведенного исследования в сфере функционирования криптовалют можно прийти к выводу, что bitcoin - это технологическое решение анонимного функционирования «денег». Однако рассматривать проблему функционирования денег только в плоскости информационнологичных blockchain-технологий невозможно. Эмиссия денег должна быть связана с реальной экономикой и быть предпосылкой ее развития, а не инструментом приумножения спекулятивных операций и преступных действий. То есть предлагать децентрализованную bitcoin или другие криптовалюты как альтернативу современной национальной денежной или мировой валюте мы считаем алогичным. Алгоритмы эмиссии и функционирования денег нужно искать такие, которые будут учитывать развитие социально-экономической системы как на макро-, так и на мегауровне.
Финансовая экономика сегодня трансформируется в цифровую (числовую) экономику (криптоэкономику), в систему нетократии.
В России необходимо ЦБ РФ, государственным, научно-исследовательским учреждениям (институтам) разрабатывать собственную национальную криптова-люту. Эмиссионный центр (ЦБ РФ) должен осуществлять прямую эмиссию криптовалюты под инновационные социально-экономические проекты под контролем Правительства РФ, ГД РФ, Администрации Президента, гражданского общества и не зависеть от санкций и других мировых финансовых учреждений.
Внедрение blockchain и криптовалют вроде биткои-на в существующую модель экономики России «грабительской руки свободного рынка» не изменит социально-экономического состояния страны.
В целом можно сказать, что рисков по введению в оборот технологии blockchain почти нет. Но основной проблемой в ее развитии остается само желание банковских учреждений оставлять информацию открытой и повышать прозрачность используемых финансовых инструментов.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ:
1. Андреева О.В., ФатхутдиноваР.А. Blockchain технологии в финансовой сфере //В сборнике: Инновационные научные исследования: теория, методология, практика Сборник статей X Международной научно-практической конференции. 2017. С. 90-97.
2. Андрюшин С.А., Бурлачков В.К. Биткойн, blockchain, файл-деньги и особенности эволюции денежного механизма // Финансы и кредит. 2017. Т. 23. № 31 (751). С. 1850-1861.
3. Басулин Е.А. Перспективы развития blockchain в России // Юрист. 2017. № 16-1. С. 11-15.
4. Бодрин К., Красноперова А. Анализ влияния технологии blockchain на экономическое поведение организаций // Теория и практика современной науки. 2017. № 6 (24). С. 130-134.
5. Бочкова Е.В., Мезер С.Д. Bitcoin и blockchain: уникальность и преимущества в современном мире //Научно-методический электронный журнал Концепт. 2017. Т. 39. С. 1661-1665.
6. Власов А.И., Карпунин А.А., Новиков И.П. Системный анализ технологии обмена и хранения данных blockchain // Современные технологии. Системный анализ. Моделирование. 2017. № 3 (55). С. 75-83.
7. Воронов М.П., Часовских В.П. Blockchain — основные понятия и роль в цифровой экономике // Фундаментальные исследования. 2017. № 9-1. С. 30-35.
8. Зульфугарзаде Т.Э. Особенности правового обеспечения blockchain-технологий // Экономика. Право. Общество. 2017. № 1 (9). С. 55-62.
9. Недорезков В.В. Криптовалюты на базе технологии blockchain: проблемы правового регулирования //Банковское право. 2017. № 4. С. 45-49.
10. Нуртаева А.Н. Децентрализованные финансовые системы. Варианты развития отраслей и рынков // В сборнике: Современная экономика: актуальные вопросы, достижения и инновации Сборник статей IXМеждународной научно-практической конференции. 2017. С. 17-19.
11. Терехин Д.А. Blockchain: технология энергетики завтрашнего дня //Информационные ресурсы России. 2017. № 4 (158). С. 6-9.
12. Guo, Y., & Liang, C. (2016). Blockchain application and outlook in the banking industry. Financial Innovation, 2(1), 24. doi:10.1186/s40854-016-0034-9
13. Hoffmann, E., Strewe, U. M., & Bosia, N. (2018). Discussion—How Does the Full Potential of Blockchain Technology in Supply Chain Finance Look Like? In Supply Chain Finance and Blockchain Technology: The Case of Reverse Securitisation (pp. 77-87). Cham: Springer International Publishing.
14. Hopf, S., & Picot, A. (2018). RevolutioniertBlockchain-Technologie das Management von Eigentumsrechten und Transaktionskosten? In T. Redlich, M. Moritz, & J. P. Wulfsberg (Eds.), Interdisziplinäre Perspektiven zur Zukunft der Wertschöpfung (pp. 109-119). Wiesbaden: Springer Fachmedien Wiesbaden.
15. Knirsch, F., Unterweger, A., & Engel, D. (2017). Privacy-preserving blockchain-based electric vehicle charging with dynamic tariff decisions. Computer Science - Research and Development. doi:10.1007/ s00450-017-0348-5
16. Morabito, V. (2017). Blockchain and Enterprise Systems. In Business Innovation Through Blockchain: The B3 Perspective (pp. 125142). Cham: Springer International Publishing.
17. Morabito, V. (2017). Blockchain Governance. In Business Innovation Through Blockchain: The B3 Perspective (pp. 41-59). Cham: Springer International Publishing.
18. Peters, G. W., & Panayi, E. (2016). Understanding Modern Banking Ledgers Through Blockchain Technologies: Future of Transaction Processing and Smart Contracts on the Internet of Money. In P. Tasca, T. Aste, L. Pelizzon, & N. Perony (Eds.), Banking Beyond Banks and Money: A Guide to Banking Services in the Twenty-First Century (pp. 239-278). Cham: Springer International Publishing.
19. Suhaliana bt Abd Halim, N., Rahman, M. A., Azad, S., & Kabir, M. N. (2018). Blockchain Security Hole: Issues and Solutions. In F. Saeed, N. Gazem, S. Patnaik, A. S. Saed Balaid, & F. Mohammed (Eds.), Recent Trends in Information and Communication Technology: Proceedings of the 2nd International Conference of Reliable Information and Communication Technology (IRICT 2017) (pp. 739-746). Cham: Springer International Publishing.
20. Tech, R. P. G., Neumann, K. E. K., & Michel, W. (2018). Blockchain-Technologie und Open-Source- Sensornetzwerke. In T. Redlich, M. Moritz, & J. P. Wulfsberg (Eds.), Interdisziplinäre Perspektiven zur Zukunft der Wertschöpfung (pp. 93-108). Wiesbaden: Springer Fachmedien Wiesbaden.
21. Viana, D. (2016). Two Technical Images: Blockchain and High-Frequency Trading. Philosophy & Technology. doi:10.1007/s13347-016-0247-x
Статья поступила в редакцию 19.09.2018 Статья принята к публикации 27.11.2018
