CC BY
49
НАУЧНЫЕ КОНФЕРЕНЦИИ SCIENTIFIC CONFERENCE
Тезисы, подготовленные в рамках Научно-практической конференции «Столыпинские чтения в Государственном университете по землеустройству» посвященной 240-летию со дня основания Государственного университета по
землеустройству
Оценка кредитоспособности, как фактора финансовой независимости предприятий
К.Н. Алексеев,
студент 5 курса, кафедра экономической теории и менеджмента, ФГБОУ ВО «Государственный университет по землеустройству», г. Москва, Россия
Научный руководитель: Горбунов В.С., к.г.н., доцент кафедры экономической теории и менеджмента, ФГБОУ ВО «Государственный университет по землеустройству», г. Москва, Россия
Аннотация: В данной статье рассмотрена оценка кредитоспособности предприятий, как важнейший фактор финансовой независимости предприятий. Обозначена актуальность рассматриваемой темы, затронуты методы диагностики финансового состояния организаций, а так же способы стабилизации финансового состояния.
Ключевые слова: кредитоспособность предприятия, финансовая устойчивость, банкротство, финансовые средства.
В настоящее время активно развивается сфера бизнеса производственных предприятий. В условиях их функционирования и возникающей при данных обстоятельствах конкурентной борьбы, рыночная экономика диктует условия, от которых зависит успех предпринимательской деятельности - сможет ли конкретное производство получать достаточную прибыль от своей активной деятельности, держаться на плаву, рискуя лишиться вкладываемых активов, или же вовсе, станет банкротом, освободив место на рынке сбыта.
Разумеется, ни один предприятие не заинтересовано в появлении и прогрессе возникающих проблем; в рамках своей управленческой деятельности, задача менеджера сводится к применению имеющихся в его арсенале навыков и умений по отношению к
прогнозированию и возможной ликвидации критических ситуаций. Одним из таких инструментов является оценка кредитоспособности предприятия, как важного элемента экономической деятельности; оценка рисков наглядно покажет, к какому результату (положительному или отрицательному) предприятие выведет его деятельность. От того, насколько ликвидным в финансовом плане является производство, зависит его востребованность на рынке сбыта, оценивается способность конкурировать с аналогами своей сферы производства и вовремя изменять стратегические решения, когда это становится совершенно необходимым.
Данный подраздел сферы финансового менеджмента актуален, как никогда и в настоящее время продолжает активно развиваться, пополняясь результатами научной деятельности множества современных экономистов; работа с финансовыми активами предприятия и их правильной оценке является сложной частью управленческой деятельности, в которой помимо знаний необходим также обширный опыт успехов и неудач.
Кредитоспособность предприятий представляет собой важный фактор, характеризующий уровень финансовой независимости. Говоря «кредитоспособность» мы имеем в виду возможности юридического лица, то есть любого самостоятельного предпринимателя или же предприятия, отвечать по своим основным финансовым обязательствам. В рамках планирования долгосрочного и краткосрочного развития предпринимательства, необходимо также уделять особое внимание финансовой стороне управления. Правильное распределение финансовых активов позволяет предпринимателю обеспечивать все стороны деятельности организаций средствами для достижения первоочередной цели, а именно, получения прибыли.
Разумеется, уровень прибыли будет ощутимо страдать в том случае, если финансовые активы предприятия не способны своевременно покрывать возникающие запросы и расходы. Если дело касается возмещения внутрихозяйственных запасов и издержек, то для предприятия это не будет являться колоссально важной проблемой - грамотный управленец способен скорректировать и перераспределить потоки финансовых активов предприятия таким образом, чтобы своевременно решить возникающие внутрихозяйственные проблемы.
Однако в финансовой отчётности существует более серьёзная проблема, с которой сталкивается множество предпринимателей - кредитные обязательства. И краткосрочные и долгосрочные займы, которые получает юридическое лицо, как правило, имеет свой собственный срок возмещения. Денежные средства, потраченные на их погашение, должны
выделяться в первую очередь - в противном случае возникает риск снижения финансовой независимости предприятий, повышается риск рассчитаться активами в принудительном порядке, что может привести к стадии банкротства.
Своевременный мониторинг, а так же анализ уровня кредитоспособности предприятий может существенно повлиять на подобные ситуации - вовремя выявленная проблема будет решена гораздо проще, чем если бы её решение затянулось до стадии, при которой приходится прибегать к методам стороннего решения проблем, а именно сторонних санаций, кредитования, реструктуризации долговых обязательств продажи частей имущественного комплекса, а так же акций, что введёт в аппарат управления новых игроков (статус независимости юридического лица значительно снижается).
Оценка кредитоспособности предприятия является многогранным экономическим инструментом, степень исследования которой может варьироваться в зависимости от необходимых к учёту показателей. Одним из самых удобных методов, позволяющих оценить, насколько различные особенности показателей движения финансовых потоков предприятия могут быть задействованы для погашения текущих долговых обязательств, является коэффициентный метод. Для наглядности в данной статье он представлен таблицей №1.
Таблица№ 1 - Коэффициентный метод в оценке финансового состояния
Показатель Способ расчета Оптимальные значения коэффициентов
1 группа 3 группа 3 группа
Коэффициент Вивера {Чистая прибыль-амортизация).' {сумма обязательств) 0.4-0,45 0,17 -ОД 5
Коэффициент текущей ликвидности Оборотные активы осязатель ств а текущего периода <3 2-2.5 >1
Фннаисоьый леверндж (Обязательства краткосрочные; долгосрочные) ■ активы предприятия <35 >50 >so
Рентабельность предприятия Чистая прибыль предприятия-валюта показателей баланса предприятия >2 <1
Таблица №1 показывает, что степень соответствия различных предприятий положительному уровню кредитоспособности может быть отслежена. В данном случае коэффициентный метод является универсальным и может помочь отследить, в каком
состоянии на текущий момент находится интересующее нас предприятие. В конечном итоге это позволит выработать необходимый план по стабилизации ситуации, обеспечив уход от банкротства.
Помимо коэффициентного метода анализа кредитоспособности широко применяется горизонтальный и вертикальный методы диагностики финансовой независимости. Суть диагностики состоит в использовании данных бухгалтерской отчётности с целью их анализа на основе применяемых и проверенных временем экономических моделей анализа.
Суть оценки кредитоспособности, таким образом, состоит в постоянном мониторинге - для менеджера не является потенциальной необходимостью применение огромной базы финансовых расчётов с включением нецелесообразно сложных формул. Достаточно своевременно отслеживать складывающуюся финансовую ситуацию, для того чтобы фактор наличия задолженности не повлиял на финансовую независимость юридического лица.
Подводя итог к вышесказанному, хочется отметить, что способность погашать задолженность не является единственным фактором, который оказывает влияние на финансовую устойчивость организаций. Однако, если данный фактор упускать из виду и вовремя не принимать мер по диагностике имеющихся проблем, то они непременно возникнут в неподходящий момент - справляться с целым рядом проблем всегда гораздо сложнее, чем вовремя выявлять их причины, а так же факторы, оказывающие на финансовую устойчивость первоочередное влияние.
Список использованной литературы
1. Ендовицкий, Д.А. Финансовый анализ [Текст]: учебник / Д.А.Ендовицкий, Н.П. Любушина, Н.Э.Бабичева - М.: Кнопус, 2018,-300с.
2. Жарковская, Е.П. Антикризисное управление [Текст]: учебник / Е.П. Жарковская, Е.П. Бродский, И.Б. Бродский — М. Издательство Омега-Л, 2015. - 467с.
3. Семенова, В.В. Основы менеджмента [Текст]: учебное пособие для среднего и высшего профессионального образования. - М.: Русайнс, 2017.-239с.
4. Экономический анализ [Текст]: учебное пособие для вузов / Н.Б. Клишевич, Н.В. Непомнящая и др. - М.: Инфра-М 2014. - 192с.
5. Фомин А.А. Достаточна ли государственная поддержка АПК. Комбикорма. 2010. № 5. С. 4-5.
6. Фомин А.А. Разные корзины. Российская газета. 2012. С. 24.
7. Фомин А.А. О состоянии и перспективах машинно-тракторного парка сельхозпредприятий России. Международный сельскохозяйственный журнал. 2015. № 3. С. 56-60.
8. Фомин А. К вопросу повышения эффективности и доступности полевых опрыскивателей Ростсельмаш на основе оценки информации об изменениях модельного ряда и локализации части производства на территории России. Международный сельскохозяйственный журнал. 2016. № 2. С. 60-61.
9. Рубанов И., Фомин А. Рынок биопродуктов. Международный сельскохозяйственный журнал. 2016. № 2. С. 19.
10. Пантелеев А.А., Жадан А.В., Фомин А.А., Шаповалов Д.А. Методика и требования к проведению пилотных испытаний на промышленных предприятиях. В книге: СОВРЕМЕННОЕ СОСТОЯНИЕ И ПЕРСПЕКТИВЫ ИННОВАЦИОННОГО РАЗВИТИЯ НЕФТЕХИМИИ материалы IX международной научно-практической конференции. 2016. С. 11 -12.
11. Экономические преобразования в земельно-имущественном комплексе России: анализ и пути решения. Сборник научных статей и тезисов Международной научной-практической конференции / 2017.
12. Volkov S.N., Fomin A.A. Provision of effective regulation of land relation and efficient agricultural land use. International Agricultural Journal. 2018. Т. 61. № 3. С. 8.
13. Tikhomirov A.I., Fomin A.A. Macroeconimic factors in realizing export potential for animal production. International Agricultural Journal. 2018. Т. 61. № 3. С. 4.
14. Фомин А.А. Состояние и перспективы формирования экономических механизмов регулирования земельных отношений. Московский экономический журнал. 2018. № 5-3. С. 19.
15. Рубанов И.Н., Фомин А.А. Органическое сельское хозяйство: распространение и перспективы развития в Российской Федерации. Международный сельскохозяйственный журнал. 2018. № 6 (366). С. 50-55.
16. Фомин А.А., Шаповалов ДА., Лепехин П.П. Создание общедоступных информационных систем управления земельными ресурсами в сельском хозяйстве. Московский экономический журнал. 2019. № 1. С. 45.
