CC BY
16
Агабекян С.Г.
МЕЖДУНАРОДНЫЕ И НАЦИОНАЛЬНЫЕ СТАНДАРТЫ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ О ДВИЖЕНИИ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Отчет о движении денежных средств (ОДДС) является важным доку-
1 Ластовецкий В.Е. Учет затрат по факторам производства и центрам ответственности. — М.: Финансы и статистика, 1988. — С. 102.
ментом, обеспечивающим пользователей финансовой отчетности информацией о многих сторонах деятельности предприятия.
Объектом обобщения в Отчете о движении денежных средств, как и в
25
МСФО, являются денежные средства в кассе, на счетах и депозитах в банках и иных финансовых организациях, депозитные сертификаты. Однако МСФО 7 к денежным средствам относит так называемые «денежные эквиваленты». Это краткосрочные высоколиквидные инвестиции (вложения), которые могут быть реально и быстро обращены в сумму денежных средств. Обычно к эквивалентам денежных средств относят инвестиции с кратким сроком обращения до 3-х месяцев. Срок до трех месяцев не следует рассматривать в качестве абсолютного требования. В каждом случае должны приниматься во внимание конкретные обстоятельства (например, стабильность ставки процента в данных условиях на протяжении определенного времени). Даже если срок погашения денежного эквивалента составляет менее 3-х месяцев, но имеются сомнения в погашении заемщиком своих обязательств в полной сумме, то их не следует рассматривать в качестве эквивалента денежных средств.
В российской практике до сих пор отсутствует понятие денежных эквивалентов. В правилах составления Отчета о движении денежных средств говорится о суммах, учитываемых в кассе организации, на расчетных, валютных счетах. Краткосрочные депозиты в банках включаются в состав краткосрочных финансовых вложений.
Но, как отмечает, Б. Нидлз, не следует путать денежные эквиваленты с краткосрочными финансовыми вложениями, поскольку приобретение рыночных ценных бумаг рассматривается в ОДДС как выбытие денежных средств, а их продажа — как поступление денег.
Кроме того, российское законодательство не требует раскрывать ограничения на использование отраженных в отчетности денежных средств, а также их состав. А это может привести к значительным расхождениям в оценке свободных сумм по МСФО и РСБУ.
Покажем это на примере. Допустим, остаток по счету «Касса» у организации составил 20 000 руб., остаток по расчет-
ному счету — 500 000 руб. С точки зрения российских стандартов, общая сумма денежных средств равна 520 000 руб. (50 000 + 2 000).
Однако, с точки зрения МСФО, необходимо проверить, вправе ли фирма свободно распоряжаться этими средствами. Допустим, что часть суммы (52 000) — это авиабилет стоимостью 1 000 руб. для сотрудника, отправляющегося в командировку, а часть — 20 000 руб. — неснижаемый остаток как обеспечение по кредиту. Таким образом, фирма вправе распоряжаться только суммой 310 000 руб. (520 000-10 000 — 20 000).
Согласно и российским, и международным стандартам учета и отчетности информация в ОДДС структурируется по трем видам деятельности организации: операционной (текущей), инвестиционной и финансовой. Такое деление денежных потоков позволяет выявить источники получения средств за отчетный период. В результате анализа выясняется, по какому виду деятельности наблюдалось преобладающее поступление денежных средств и для какого вида деятельности в основном расходовались деньги. Имея такую информацию за ряд отчетных периодов, можно определить тенденцию изменения данной структуры и учесть ее при прогнозе денежных потоков.
Денежные потоки основной (текущей) деятельности позволяют оценить возможность компании генерировать денежные средства на поддержание хозяйственного процесса и выявить тенденции увеличения оборотов, вызванные наращиванием производственных мощностей.
Денежные потоки инвестиционной деятельности показывают, насколько будущие производственные мощности смогут поддержать сложившийся уровень операционной деятельности и обеспечить заданные уровни рентабельности и ликвидности.
Сведения о денежных потоках финансовой деятельности представляют интерес с точки зрения будущих претензий собственников и кредиторов предприятия на денежные потоки, генерируемые им .
Понятия «основная», «инвестиционная» и «финансовая» деятельность принятые в МСФО, близки аналогичным понятиям в российских стандартах. Но есть отличия в трактовке составляющих денежных потоков в отдельных видах деятельности.
В соответствии с МСФО 7 финансовая деятельность — это та, что приводит к изменению в размере и составе собственного капитала и заемных средств компании, а инвестиционная деятельность — это приобретение и продажа долгосрочных активов и других инвестиций, не относящихся к денежным эквивалентам.
Согласно российским стандартам, финансовая деятельность — это деятельность организации, связанная с осуществлением краткосрочных финансовых вложений, выпуском облигаций, иных ценных бумаг краткосрочного характера, выбытием ранее приобретенных на срок до 12 месяцев акций, облигаций и т.п. А инвестиционная — это деятельность, связанная с капитальными вложениями предприятия в связи с приобретением земельных участков, зданий и иной недвижимости, оборудования, нематериальных активов и других внеоборотных активов, а также их продажей; осуществлением долгосрочных финансовых вложений в другие организации, выпуском облигаций и других ценных бумаг долгосрочного характера и т.п.
Исходя из рассмотренных определений, денежные поступления в российской практике, например, при выпуске краткосрочных облигаций, классифицируются как финансовая деятельность, а долгосрочных — как инвестиционная. В МСФО 7 денежные средства, привлеченные в результате эмиссии облигаций, в обоих случаях классифицируются как финансовая деятельность.
Следующим различием является вопрос классификации процентов и дивидендов. Проблема состоит в том, что выплаченные и полученные проценты и дивиденды могут быть классифицированы и как операционная (поскольку связаны с текущей, основной деятельностью), и как
инвестиционная (поскольку полученные проценты и дивиденды являются результатом инвестиций), и как финансовая (поскольку выплаченные проценты и дивиденды являются результатом привлечения источников финансирования) деятельность.
Международные стандарты разрешают классифицировать полученные и выплаченные проценты и дивиденды любым способом при условии, что выбранная классификация будет использоваться на постоянной основе.
В российской практике учета полученные проценты и дивиденды относятся к инвестиционной деятельности, а выплаченные проценты — к текущей.
В международной практике учета поступление целевых средств принято считать финансовой деятельностью, в то время как в РСБУ их относят к текущей деятельности. Но целевые средства могут поступать как на оплату текущих расходов, так и на оплату затрат капитального характера. В любом случае они приводят к увеличению собственного капитала организации. Если опираться на определение финансовой деятельности, изложенное в Приказе Минфина России «О формах бухгалтерской отчетности» от 22.07.2003 г. № 67н, то можно считать вполне правомерным отнесение целевых средств к финансовой сфере.
Сведения о неденежных операциях, связанные с основной, инвестиционной и финансовой деятельностью, должны отражаться в приложении к финансовой отчетности, поскольку могут значительно менять структуру баланса, а также влиять на движение денежных средств в буду -щем. Российская система учета не требует предоставления такой информации.
Различаются также способы составления отчета о движении денежных средств. Если МСФО 7 разрешает использовать как прямой, так и косвенный способ формирования информации указанного отчета, то по российским правилам используется лишь прямой метод. Таким образом, МСФО 7 дает возможность выбора, что определяет в конечном
счете содержание отчета о движении денежных средств.
Отметим, что косвенный метод имеет достаточно широкое распространение в мировой практике, хотя МСФО 7 отдает предпочтение прямому методу.
Прямой метод состоит в том, что последовательно раскрываются основные виды поступлений и выплат денежных средств предприятия. Это главное достоинство прямого метода — возможность выявить структуру денежных потоков. Разница между поступлениями и выплатами составляет чистый приток (отток) денежных средств.
Недостатком прямого метода отчета о движении денежных средств является то, что он не раскрывает взаимосвязи полученного финансового результата и изменения денежных средств на счетах ор-
ганизации. Анализ движения денежных средств косвенным методом, напротив, позволяет устранить этот недостаток.
При использовании косвенного метода базой для расчета принимается финансовый результат отчетного периода (прибыль/убыток). Применение данного метода связано с тем, что в бухгалтерском учете финансовый результат сформирован по методу начисления, а чистый денежный поток — по кассовому методу.
На примере вычисления денежного потока от операционной деятельности продемонстрируем особенности каждого метода1.
Таким образом, при заполнении формы отчета о движении денежных средств расчет денежного потока от операционной деятельности может выглядеть, как в таблице 1.
Прямой метод
Поступления от реализации, Выплаты (производственные и другие операционные затраты) Чистый денежный поток от операционной
продукции и услуг деятельности
(1)
Косвенный метод
Чистая прибыль + Амортизационные отчисления +(-) Изменения в оборотном Чистый денежный поток от операционной
капитале деятельности
(2)
Таблица 1. Расчет денежного потока от операционной деятельности1
Притоки Оттоки
прямой метод
(+) выручка от продажи товаров и предоставленных услуг (-) денежные платежи поставщикам и подрядчикам за товары и услуги
(+) поступления от продажи товаров, полученных по бартеру (-) денежные платежи персоналу(по оплате труда и пр.)
(+) денежные поступления от аренды, комиссионные и другие доходы (-) социальные платежи и сборы
(+) поступления от страховых компаний (-) налоговые платежи
(+) авансы, полученные от покупателей (-) авансы выданные
(+) прочие денежные поступления от операционной деятельности (-) прочие расходы по операционной деятельности
косвенный метод
(+) прибыль от операционной (текущей) деятельности (-) убыток от операционной (текущей) деятельности
(+) неденежные статьи (амортизация, отсроченные налоги, неиспользованные резервы предстоящих расходов и пр.) (-) увеличение дебиторской задолженности (как результат операционной деятельности
1 Хахонова Н.Н. Концепция формирования системы учета денежных потоков коммерческих организаций: теория и практика: Монография / РГЭУ «РИНХ». — Ростов н/Д, 2005. — С. 21.
Окончание табл. 1
Притоки Оттоки
(+) уменьшение дебиторской задолженности (как результат операционной деятельности) (-) уменьшение кредиторской задолженности
(+) увеличение кредиторской задолженности (-) увеличении е запасов
(+) уменьшение запасов (-) уплаченный налог на прибыль
В экономической литературе существуют различные точки зрения на эффективность применения того или иного метода составления ОДДС. Но, по мнению большинства авторов, предпочтительным является прямой метод, так как он позволяет:
- обеспечить раскрытие основных источников поступления и расходования денежных средств;
- отразить реальные денежные потоки, рассчитанные на основе бухгалтерских регистров;
- предоставить информацию, необходимую для оценки будущих потоков денежных средств;
В настоящее время в российских нормативных документах отсутствует конкретная методика составления отчета о движении денежных средств, а имеется лишь рекомендуемая его форма, представленная прямым методом на основе данных текущего бухгалтерского учета.
Таким образом, в российских и международных стандартах, регулирующих порядок составления отчета о движении денежных средств, имеются как сходства, так и расхождения, обусловленные национальными особенностями методологии российского бухгалтерского учета.
