Кредитное бремя заёмщика: сущность, оценка, пути оптимизации Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

14В

ЛИТВИНОВ Е.О.

КРЕДИТНОЕ БРЕМЯ ЗАЕМЩИКА: СУЩНОСТЬ, ЗНАЧЕНИЕ, ОЦЕНКА

На современном этапе развития кредитно-банковской системы страны, характеризующемся наращиванием масштабов кредитования, непрерывным совершенствованием его форм и методов, кредитное бремя заемщиков приобрело особую актуальность. Именно поэтому требуют решения множество вопросов, не нашедших должного отражения в экономических исследованиях, но необходимых для понимания сущности, структуры, факторов кредитного бремени, а также его количественной оценки.

Кредитное бремя является следствием ограниченности собственного капитала эконо-^ мических субъектов, преодолеваемого посредством кредита. Именно через кредитное бремя .о реализуется роль кредита как источника удовлетворения спроса на денежные ресурсы, раз-0 вития внутреннего рынка товаров и услуг, увеличения объемов валового внутреннего про® дукта, темпов экономического роста, качества жизни населения.

В экономической литературе по вопросам кредитования бремя заемщика всегда рассмат-? ривается в контексте выплат кредитуемого лица по ссуде. Однако необходимо различать по-^ нятия «кредитное бремя заемщика» и «обязательства заемщика».

Ш Расходы, которые несет экономический субъект при приобретении денежных ресурсов | на условиях платности, возвратности и срочности, в общем виде выступают как кредитные I- обязательства данного субъекта. Деньги не являются экономическим ресурсом и не способны производить товары и услуги [3, с. 179]. Однако экономические субъекты «покупают» □ возможность использования денег: предприятия - для приобретения средств производства и, ^ соответственно, обеспечения самого производства товаров и услуг, высоко оцениваемых обществом и пользующимся спросом, физические лица - на их потребление. Возникающие при этом расходы заемщика, включающие денежные ресурсы, поступившие в его распоряжение, £ и плату за кредит, и обуславливают сущность кредитного обязательства. | Определение величины обязательств - обязательный этап расчета кредитного бремени

0 заемщика. Однако кредитное бремя - это не только сумма обязательств, учитываемая с пою зиций того, какой объем заемных средств предоставлен заемщику, но и рассматриваемая с

1 точки зрения того, как они будут погашаться в будущем с учетом фактических возможнос-о тей заемщика. Образно говоря, кредитное бремя определяется не тем, какую тяжесть обязано тельств лицо может поднять, а тем, какую тяжесть оно сможет нести в дальнейшем. Крите-^ рием возможностей заемщика выступают его платежеспособность (кредитоспособность), а ^ кредитное бремя рассчитывается как относительный показатель, получаемый путем соотне-£1 сения размера кредитного обязательства заемщика и собственных источников заемщика по < его погашению. При этом источники погашения кредитного обязательства учитываются по о прошлому, но переносятся на будущий период: кредитор исходит из того, что доходы заем-о щика в перспективе не снизятся.

о Совершенно очевидно, что значение кредитного бремени определяется величиной и со-

0 отношением входящих в его состав переменных - суммы кредита, источника его погашения, ¡2 а также ставки ссудного процента. Сознательно воздействуя на их величину, можно достичь 8 желаемого состояния кредитного бремени.

^ В самом общем случае можно сказать, что кредитное бремя снижается: с ростом объемов

1 источников погашения кредита; с уменьшением суммы кредита; с уменьшением величины

8 процентной ставки; при опережающем росте источников погашения обязательств по сравнению с увеличением суммы предоставляемого кредита; при опережающем росте источников

I погашения обязательств по сравнению с увеличением ссудного процента. Кредитное бремя ф возрастает: с увеличением величины процентной ставки; с увеличением суммы кредита; с | уменьшением источников погашения обязательств заемщика; при опережающем росте вели-о чины ссудного процента по сравнению с увеличением источников погашения обязательств.

9 В связи с вышеизложенным закономерно возникает вопрос: до каких пределов возможно ^ и целесообразно снижение (увеличение) кредитного бремени?

Любое снижение кредитной нагрузки облегчает бремя заемщиков, повышает их мотивацию к кредитованию, способствует оживлению экономической ситуации в стране, росту объемов производства и потребления, увеличению занятости и уровня жизни населения. Однако снижение кредитного бремени - процесс относительный, который необходимо рассматривать как со стороны заемщиков, так и со стороны банков. Со стороны заемщиков при прочих равных условиях снижение кредитного бремени может быть достигнуто посредством увеличения их собственных источников погашения кредитных обязательств. Со стороны банков оно может быть достигнуто за счет снижения платы за кредит, однако это снижение возможно до определенного предела, ниже которого процесс кредитования прекращает обеспечивать эффективность деятельности банка, поскольку не позволяет ему хотя бы в минимальной степени обеспечивать уплату налогов, покрытие убытков и банковских рисков, а также получение прибыли.

Повышение кредитного бремени также возможно до определенного предела, выше которого начинаются необратимые процессы: снижается заинтересованность в кредитах потен- ^ циальных заемщиков, растут объемы просроченных обязательств. Все это способно привести л к катастрофическим последствиям как банка - кредитора, поскольку снижает его ликвидность ц и устойчивость, так и финансово-экономическую систему государства в целом. Возникающая ® нехватка денежных средств у банков тормозит развитие производства, снижает спрос на сырьевые ресурсы, вызывает кризис доверия у населения, являющегося основным источником ? ресурсов банков и, соответственно, отток денежных средств из банковской системы. ^

Таким образом, для обеспечения устойчивости кредитных отношений любое изменение Ш (снижение, увеличение) кредитного бремени должно происходить в определенном интер- ^ вале. По сути, данный интервал - некий оптимум, в пределах которого должны соблюдаться Ь интересы всех участников кредитных отношений. С одной стороны, величина кредитного ^ бремени должна существенно повышать заинтересованность экономических субъектов в □ кредитовании, с другой стороны, должна обеспечивать интересы прочих участников кредит- ^ ных отношений - коммерческих банков и государства и, тем самым, создавать условия для стабильного развития финансово-экономической системы страны.

Современная отечественная система кредитования функционирует, демонстрируя раз- о нонаправленные и противоречивые тенденции. В первую очередь, следует отметить бурный | рост кредитования населения на фоне снижения удельного веса кредитов, предоставляемых о предприятиям и организациям. Так, если на 01.01.2002 г. доля кредитов населению составила ш 6,3%, юридическим лицам - 80,22%, то на 01.04.2007 г. - уже 22,9% и 64,8% соответственно. ^ При этом просроченная задолженность юридических лиц за указанный период снизилась с д 68,1% до 50,9% от общей суммы просроченной задолженности в стране, а задолженность фи- о зических лиц возросла в 10,5 раза (с 4,6% до 48,2%) [1, с. 70; 2, с. 89]. В сложившейся ситуа- ^ ции вопросы кредитного бремени заемщиков и их влияния на устойчивость отечественной финансово-кредитной системы выдвигаются на первый план. а

Принципиальная разница в формировании кредитного бремени в предпринимательской с сфере и в отношении населения определяется особенностями погашения возникающих обя- о зательств. В общем случае источником погашения кредитного обязательства у физических ^ лиц являются их доходы, у юридических лиц - прибыль. о

Реальный денежный доход физических лиц складывается из заработной платы, соци- о альных выплат, доходов от собственности, предпринимательской деятельности и других источников и может фигурировать в расчете кредитного бремени в следующих вариантах: 1) о фактические доходы конкретного заемщика, обратившегося в банк за кредитом; 2) статисти- ^ ческие данные о размере среднедушевого дохода физического лица, проживающего на тер- | ритории какого-либо рыночного сегмента, муниципального образования, региона, страны в ^ целом. Соответственно, при этом могут быть рассчитаны два варианта кредитного бремени: фактическое бремя конкретного заемщика или исчисленное на основе статистических дан- § ных бремя группы заемщиков - физических лиц, проживающих на данной территории. ф В случае определения кредитного бремени конкретного заемщика, непосредственно | обратившегося в банк за кредитом, как правило, учитывается чистый доход заемщика, т.е. о доход, свободный от различного рода обязательств заемщика (налогов, кредитов, поручи- 9 тельств). При других способах расчета кредитного бремени физических лиц учесть их инди- ^

видуальные обязательства не представляется возможным. Однако, независимо способа учета дохода физических лиц при расчете кредитного бремени, он должен быть уменьшен на величину прожиточного минимума, поскольку необходимость соблюдения принципа социальной справедливости в данном случае требует учета той части доходов, которую физическое лицо направляет на цели собственного жизнеобеспечения.

Расчет кредитного бремени заемщиков - физических лиц по общероссийским статистическим данным (суммы выданных кредитов в рублях и иностранной валюте, средневзвешенные ставки процентов по кредитам физическим лицам, среднедушевые доходы населения в месяц, прожиточный минимум для трудоспособного населения, а также численность населения за вычетом моложе трудоспособного возраста) на 1 января каждого года за период с 2001 по 2005 гг. показал следующее. Постепенное нарастание кредитного бремени (0,39 в 2001 г., 0,46 в 2002 г., 0,47 в 2003 г.) сменилось его резким скачком в 2004 г. и достигло 0,78. Именно в этом году, по мнению аналитиков розничного кредитного рынка, начал-^ ся бум потребительского кредитования. В этом же году прирост кредитных обязательств л заемщиков - физических лиц превысил в 1,72 раза прирост их доходов (в 2002 г. данное о соотношение составило 0,92, в 2003 г. - 0,51). В 2005 г. значение кредитного бремени пре-® высило единицу (т. е. выдаваемые суммы кредитов превысили источник их погашения), а прирост обязательств заемщиков увеличился по сравнению с приростом их доходов уже в ? 4,22 раза.

^ Полученные данные отражают наиболее общие тенденции кредитного бремени в России, Ш основываются на официальных статистических данных и могут быть уточнены, исходя из | фактического числа заемщиков в стране, регионе и т. д., количества взятых ими кредитов и их I- доходов при условии, если эти показатели являются объектом статистических наблюдений. ^ Вместе с тем, самые общие расчеты, сделанные автором, позволяют сделать определенные □ выводы. В отечественной системе розничного кредитования наметилась неблагоприятная ^ тенденция. Происходит нарастание кредитного бремени, сопровождающееся опережающим ростом сумм выдаваемых кредитов над р°ст°м доходов населения. В с овокупности с дан-^ ными о росте невозвратов кредитов выявленная тенденция позволяет предположить, что о уже в ближайшей перспективе может наступить кризис неплатежей и потеря устойчивости | банковской системой страны. Именно поэтому, с одной стороны, требуется принятие мер по

0 снижению кредитного бремени, с другой стороны, необходимо постоянное отслеживание его ш динамики. Это позволит контролировать и предотвращать кризисные явления в розничном

1 кредитовании, выявлять ориентиры и формировать вектор их развития, нацеленный на при-о оритеты социально-экономического развития страны, в т. ч. устойчивость ее кредитно-бан-

0 ковской системы и повышение качества жизни населения.

1 I

Р ЛИТЕРАТУРА

а 1. Бюллетень банковской статистики. М.: АЭИ «ПРАЙМ-ТАСС», 2003. № 2(105). < 2. Бюллетень банковской статистики. М.: «АЭИ «ПРАЙМ-ТАСС», 2007. № 5(168). о 3. Макконнел К.Р., Брю С.Л. Экономикс: принципы, проблемы и политика. В 2-х т. Т. 2. М.: Республика, 1992.

о о о.

о ф

со

О Ф т

МАГОМЕДОВА Н.М.

ПЛАНОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПРОБЛЕМЫ УСТОЙЧИВОГО РАЗВИТИЯ ХОЗЯЙСТВУЮЩЕГО СУБЪЕКТА (на примере железнодорожного транспорта)

В настоящее время экономическое регулирование процессов расширенного воспроиз-° водства является основополагающим принципом политики государства, средством стабили-9 зации и восстановления равновесия во всех структурных звеньях управления транспортной

0)

системы, в которой рычагами воздействия станут планирование, управление, правовые и за-