CC BY
40
УДК 338.43 DOI: 10.24411/2587-6740-2020-14066
КРЕДИТНАЯ КООПЕРАЦИЯ В АГРОПРОМЫШЛЕННОМ КОМПЛЕКСЕ РОССИИ КАК ПЕРСПЕКТИВНЫЙ МЕХАНИЗМ ФИНАНСИРОВАНИЯ МАЛЫХ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННЫХ
ПРЕДПРИЯТИЙ
Статья подготовлена по результатам исследований, выполненных за счет бюджетных средств по государственному заданию Финансового университета при Правительстве Российской Федерации
В.В. Литвин
ФГОБУ ВО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», г. Москва, Россия
В статье определены перспективы и ограничения для развития сектора кредитной кооперации в агропромышленном комплексе России, раскрыта ее роль в ускорении инвестиционного процесса и стабилизации темпов экономического роста страны. Цель исследования — анализ и оценка институциональной среды для расширения сектора сельскохозяйственной кооперации в российских условиях, разработка модели развития агропромышленного комплекса с расширением участия сельскохозяйственных кредитных кооперативов в финансировании малых предприятий, обоснование необходимых для этого институциональных преобразований. В ходе исследования были использованы следующие методы: абстрактно-логический — для выявления социально-экономической природы кредитных кооперативов, обоснования концептуальных основ финансирования цепочки создания добавленной стоимости в сельском хозяйстве; сравнительный анализ — для сопоставления сельскохозяйственных кредитных кооперативов с другими финансово-кредитными институтами, систематизации зарубежного опыта функционирования кредитных кооперативов; комплексный и системный анализ — с целью исследования механизма взаимовлияния сбережений и инвестиций в секторе АПК, а также обоснования направлений институциональных преобразований, необходимых для устойчивого развития сектора кредитной кооперации в России. Расширение ресурсно-финансовой базы развития агропромышленного комплекса в современных российских условиях способно обеспечить ускорение прироста инвестиций и стимулировать экономический рост в стране. Ограничителем в данном процессе выступает недостаток финансирования сельскохозяйственных предприятий, особенно малых и средних. Среди возможных перспективных схем финансирования — сельскохозяйственная кредитная кооперация. В рамках статьи исследованы перспективы развития сектора кредитной кооперации в агропромышленном комплексе Российской Федерации, проанализирован зарубежный опыт функционирования кредитных кооперативов и практики применения инструментария политики государственной поддержки развития этого сектора. Обоснованы концептуальные основы финансирования цепочки создания добавленной стоимости в аграрном секторе экономики посредством участия сельскохозяйственных кредитных кооперативов, что позволяет повысить эффективность финансово-кредитного механизма АПК. Разработаны направления институциональных преобразований с целью создания благоприятных условий для развития сектора сельскохозяйственной кредитной кооперации.
Ключевые слова: сельскохозяйственная кредитная кооперация, сбережения, инвестиции, цепочка создания добавленной стоимости, сельскохозяйственные предприятия, модель развития агропромышленного комплекса.
Введение
Агропромышленный комплекс в современных условиях является одним из приоритетных секторов российской экономики, обеспечивающих ее устойчивое развитие и сокращение масштабов бедности. Однако финансовые ограничения в секторе АПК по-прежнему широко распространены. Как правило, льготное кредитование и государственные субсидии доступны только крупным предприятиям агропромышленного комплекса, малые же предприятия вынуждены привлекать дорогостоящие кредиты, что серьезно ограничивает их конкурентные возможности. Внезапные и резкие изменения цен на продовольствие, вызванные введением в отношении Российской Федерации санкций США и стран Европейского Союза (ЕС), а также сложной эпидемиологической обстановкой, выявили уязвимость российского АПК с точки зрения удовлетворения внутреннего спроса, обусловили потребность в расширении сектора и соответствующем финансировании.
Инвестиции в АПК осуществляются за счет средств (сбережений) государственных или частных инвесторов. В то же время приумно-
28 -
© Литвин В.В., 2020 Международный сельскохозяйственный журнал, 20
жение самих сбережений возможно на основе прибыльного инвестирования и приращения добавленной стоимости, созданной в секторе АПК. Трансформация сбережений в инвестиции происходит посредством институтов национальной сберегательной системы (НСС). Таким образом, АПК, являясь стратегической отраслью экономики, при надлежащем инвестировании определяет и перспективы расширения ресурсной базы НСС. Увеличение инвестиций в агропромышленный комплекс стимулирует рост добавленной стоимости сектора и валового внутреннего продукта (ВВП) страны в целом, что определяет устойчивость НСС, обеспечивающей воспроизводство денежного капитала.
Вместе с тем вопрос о том, как рационально аккумулировать сберегательные ресурсы в АПК, обеспечивать необходимый объем инвестиций, особенно в сложных условиях финансовой неопределенности, сокращения имеющихся ресурсов наряду с усиливающимися рисками, и, в конечном итоге, решить существующие проблемы финансирования сельскохозяйственных предприятий Российской Федерации, остается открытым. Совершенно очевидно, что решение
I том 63, № 4 (376), с. 28-33.
указанных проблем требует поиска нестандартных инструментов и механизмов, тем более что трудности с финансированием АПК существовали всегда.
Методы или методология
проведения исследования
В исследовании для выявления социально-экономической природы кредитных кооперативов, обоснования концептуальных основ финансирования цепочки создания добавленной стоимости в сельском хозяйстве использовался абстрактно-логический метод. Для сопоставления сельскохозяйственных кредитных кооперативов с другими финансово-кредитными институтами, систематизации зарубежного опыта функционирования кредитных кооперативов использовался метод сравнительного анализа. Комплексный и системный анализ использовались с целью исследования механизма взаимовлияния сбережений и инвестиций в секторе АПК, а также обоснования направлений институциональных преобразований, необходимых для устойчивого развития сектора кредитной кооперации в России.
Экспериментальная база
Анализ зарубежного опыта функционирования кредитных кооперативов проводился на основе данных Всемирного совета кредитных союзов. Сравнительная характеристика средних ставок по кредитам и депозитам в кредитных кооперативах и банках США в 2018 г. осуществлялась с использованием материалов Национальной ассоциации кредитных союзов США. Анализ изменения лимитов гарантирования вкладов членов кредитных кооперативов зарубежных стран под влиянием мирового финансового кризиса 2008 г. производился на основе данных Всемирного совета кредитных союзов.
Ход исследования
Проблема финансирования сельскохозяйственных предприятий в Российской Федерации является чрезвычайно актуальной, а ее решение представляет собой довольно сложную задачу. Обусловлено это как особенностями АПК, определяющими специфику его финансово-кредитного механизма [11], так и тем, что при выборе схем инвестирования в АПК наибольшее значение должно уделяться снижению затрат и рисков, возможностям обеспечения финансовыми ресурсами мелких фермеров на основе инновационных подходов, инструментов и технологий. Представляется, что решить поставленные задачи можно посредством создания благоприятных условий для развития сельскохозяйственных кредитных кооперативов.
Сама по себе модель кредитной кооперации не является чем-то новым, однако совершенствование ее механизма для улучшения финансирования малых сельскохозяйственных предприятий Российской Федерации требует дополнительных исследований, как и анализ роли сектора сельскохозяйственных кредитных кооперативов (СКК) в аккумулировании сберегательных ресурсов сельского населения.
Интерес к исследованию кредитной кооперации и целесообразности ее формирования в аграрном секторе российской экономики усилился с момента принятия Федерального закона от 08.12.1995 № 193-Ф3 «О сельскохозяйственной кооперации» [1]. Закон определил порядок создания и функционирования сельскохозяйственных кредитных кооперативов, а также права и обязанности их членов.
В трудах отечественных ученых того времени преобладала позитивная оценка роли кредитной кооперации в сельском хозяйстве страны. Одни исследователи усматривали в развитии сельской кредитной кооперации стратегический путь реформирования финансово-кредитной сферы АПК, открывающей доступ товаропроизводителям и сельскому населению к кредитным ресурсам [4]. Другие акцентировали внимание на том, что СКК — объективно необходимое звено микрофинансового сектора АПК, представляющее собой организационно-экономическую структуру взаимосвязанных и соподчиненных функциональных компонентов на различных региональных уровнях [5]. Третьи подчеркивали приоритетную роль кредитных кооперативов в объединении фермерских ресурсов для повышения эффективности производства и сбыта продукции, обосновывали целесообразность использования целевых государственных кредитов и субсидий посредством СКК [10]. Ряд специалистов утверждает, что основная роль СКК в финансово-кредитном механизме АПК заключается в заполнении даже
незначительных ниш спроса на финансовые ресурсы при относительно небольших издержках, а также состоит в содействии улучшению всех сфер жизнедеятельности пайщиков путем распределения части прибыли на социальные нужды [11, 7, 9].
После падения темпов роста инвестиций в последние годы в российском АПК, в нынешний момент вновь возрос интерес к вложениям в отечественный сельскохозяйственный сектор. Стремительный рост цен на продовольствие и дефицит основных сельскохозяйственных товаров, импортированных ранее из стран ЕС, после введения экономических санкций и распространения коронавируса 2019-пСоУ обусловили повышенное внимание к АПК как со стороны государства, так и частного бизнеса. Несмотря на это, проблема достаточности финансирования российского АПК пока не решена, о чем свидетельствует продление Программы развития сельского хозяйства Российской Федерации с 2020 до 2025 г. [2].
Сегодня аграрный сектор претерпевает быстрые многогранные изменения и характеризуется переходом от фрагментарности производственных и маркетинговых отношений к интегрированным схемам или цепочкам. Движимые выгодами от экономии на масштабе и глобализации продовольственной цепочки, крупные российские и международные агропромышленные предприятия все больше доминируют в секторе АПК. Эти изменения обусловлены потребностями рынка и способностью крупных предприятий гибко реагировать на изменение потребностей потребителей, включая возможности более строгого соблюдения стандартов качества продукции. Усиление концентрации в секторе АПК, обусловленное возрастающими требованиями к эффективности и производительности, ставит под сомнение дальнейшее выживание малых сельхозпредприятий. Будущее небольших фермерских хозяйств, продавцов сельскохозяйственной продукции и агропредприятий в пищевой или агропромышленной цепочке зависит от их способности конкурировать на рынке, что во многом определяется доступом к финансовым ресурсам.
Наряду с существенными изменениями, происходящими в агробизнесе, в сельских районах мелкие фермеры по-прежнему имеют проблемы с государственным финансированием и субсидированием. Общепринятое мнение состоит в том, что АПК является слишком рискованным сектором для кредиторов, что создает препятствия для расширения финансирования сельскохозяйственных предприятий. Высокие риски дополняются довольно большими операционными издержками и низкой отдачей от инвестиций. Отдельно следует выделить так называемый коррелированный риск в сельском хозяйстве. Этот риск обусловлен как волатиль-ностью цен, так и изменчивостью погодных условий, которые могут влиять на целые регионы одновременно.
Несмотря на желание государства направлять льготные кредиты на развитие АПК, программы сельскохозяйственного кредитования не всегда дают положительные результаты, даже при сравнительно низких процентных ставках. Коммерческие банки традиционно избегают этого сектора из-за неконтролируемых и системных рисков, более высоких издержек, обусловленных неопределенностью. Стоимость прямого кредитования фермеров, особенно в
МЕЖДУНАРОДНЫЙ
труднодоступных сельских районах с менее образованным и малообеспеченным населением, в конечном итоге оказывается непомерно высокой. Возможным решением проблемы в свое время объявили микрофинансирование. Однако микрофинансовые организации предоставляют краткосрочные кредитные продукты по завышенным процентным ставкам. Кроме того, такие продукты не в состоянии удовлетворить весь спектр потребностей сельскохозяйственных предприятий.
Таким образом, льготное кредитование в российском АПК предоставляется преимущественно крупным производителям, в отличие от зарубежных стран, где банки выдают кредиты небольшим предприятиям сектора АПК, особенно если такие предприятия интегрированы в жизнеспособную цепочку создания стоимости (то есть являются отраслеобразующими).
Как было показано, банковские институты не заинтересованы и не всегда готовы работать с мелкими заемщиками из-за высокого уровня рисков. В свою очередь, мелкие предприниматели не желают брать кредиты в банковских институтах в силу их дороговизны. Проблему, на наш взгляд, можно решить за счет поддержки развития сектора кредитной кооперации в сельскохозяйственной отрасли путем создания благоприятных институциональных условий, предопределяющих надежные гарантии и стимулы для субъектов аграрных отношений. В узком понимании кредитный кооператив целесообразно рассматривать как минибанк, привлекающий средства граждан и предоставляющий кредиты. Но в отличие от банковских институтов, которые являются коммерческими учреждениями, средства кредитных кооперативов работают на каждого их члена без исключения. К преимуществам кредитных кооперативов следует отнести получение их членами возможностей увеличения собственной кредитоспособности благодаря взаимной солидарной неограниченной ответственности. В этой связи их можно охарактеризовать как союзы должников, в которых один ручается за другого, и это поручительство заменяет недостаток имущественного обеспечения у каждого отдельного должника взаимной ответственностью.
Кредитные кооперативы будем рассматривать как некоммерческие общественные финансово-кредитные институты, созданные на добровольной основе с целью предоставления помощи своим членам (участникам) путем объединения их собственных сбережений с дальнейшим использованием для взаимного кредитования на выгодных условиях, а также предоставления финансовых услуг по себестоимости (без закладывания прибыли в цену услуги). Именно этим определяется неприбыльная социально-экономическая природа кредитных кооперативов.
Безусловно, преимущества кредитных кооперативов, по сравнению с другими кредитно-финансовыми институтами, способствуют развитию таких объединений в разнообразных формах во всем мире. Кредитные кооперативы (КК) играют важную роль в финансовых отношениях, предоставляя услуги 3/4 жителей Ирландии, почти половине экономически активного населения США и Канады, трети граждан Австралии и почти десятой части населения всего мира. За более чем столетнюю историю существования немецкая сберегательно-заемная модель способствовала возникновению
- 29
ПЬСКОХОЗЯЙСТВЕННЫЙ ЖУРНАЛ № 4 (376) / 2020
89026 кредитных кооперативов, которые сегодня обслуживают 260 млн человек в 117 странах мира, с активами и сбережениями 2,1 и 1,7 трлн долл. США соответственно [14].
Основным преимуществом КК в конкуренции с банками являются более выгодные ставки. Результаты сравнительного анализа средних ставок по кредитам и депозитам в кредитных кооперативах и банках США в 2018 г. (табл. 1) показывают, что в среднем кредитные продукты банков дороже заемных средств КК на 16,3%, или на 0,812 п.п. В то же время банки предлагают среднюю ставку по депозитам на 20,1%, или на 0,2 п.п., ниже, чем КК.
Мировая практика подтверждает, что кредитная кооперация остается одним из самых мощных мультипликаторов регионального экономического и социального роста, катализатором конкурентоспособности экономики, а также важным источником финансирования малого и среднего бизнеса. В Германии и Италии каждый четвертый заем выдается институтами кредитной коопера-
ции. В Ирландии кредитные союзы финансируют каждый пятый кредит сроком до 5 лет. В Польше доля кредитной кооперации составляет 13% совокупных объемов кредитования [13].
Бразильские кредитные кооперативы плодотворно сотрудничают с реальным сектором экономики, преимущественно с производителями сельскохозяйственной продукции. Кредитные кооперативы, которые входят в систему кредитных союзов Бразилии (SICOOB), задействованы в 72 структурах местного самоуправления. Все они тесно контактируют с местными банками [15].
Бурному развитию кредитной кооперации в зарубежных странах способствовала грамотная и эффективная государственная политика с использованием как стимулирующего, так и протекционистского инструментария. К примеру, с целью недопущения оттока сбережений домо-хозяйств и финансового коллапса вследствие мирового кризиса 2008 г., правительства многих стран были вынуждены принять беспрецедентные меры — от распространения страхового
покрытия на депозиты членов КК в Ирландии и увеличения минимального размера гарантии с 22500 до 100000 евро в странах ЕС до установления безлимитной гарантии в Германии и введения систем депозитного страхования «с нуля» в Австралии и Новой Зеландии (табл. 2). В результате кредитные кооперативы не только не потеряли вклады населения, но и в некоторых странах вступили в фазу небывалого роста.
Большие перспективы для развития кредитной кооперации в России видятся именно в секторе малых предприятий АПК. Это связано с тем, что деятельность банковских институтов в сельской местности менее активна; кредитные кооперативы заинтересованы в выдаче небольших кредитов мелким заемщикам; для кредитных кооперативов характерна упрощенная процедура рассмотрения заявок на кредитование и выдача кредитов в короткие сроки; наличие необходимой информации о финансовом состоянии местных сельских клиентов способствует снижению финансовых рисков.
Таблица 1
Сравнительная характеристика средних ставок по кредитам и депозитам в кредитных кооперативах и банках США в 2018 г.
Наименование продукта Средняя ставка по кредитам в кредитных кооперативах, % Средняя ставка по кредитам в банках, % Абсолютная разница, п.п. Разница, %
Кредитные продукты
Классическая кредитная карта 11,76 13,36 1,6 13,6
Ипотека с фиксированной ставкой сроком на 30 лет 4,76 4,67 -0,09 -1,9
Ипотека с фиксировано-плавающей ставкой сроком на 1 год 3,58 4,00 0,42 11,7
Необеспеченный кредит с фиксированной ставкой сроком на 36 месяцев 9,33 10,09 0,76 8,1
Все кредитные продукты сроком до 1 года 1,79 4,0 2,21 123,5
Все кредитные продукты сроком на 1-3 года 3,477 4,697 1,22 35,1
Все кредитные продукты сроком на 3-5 лет 4,144 4,992 0,848 20,5
Все кредитные продукты сроком на 5 и более лет 4,5 4,44 -0,06 -1,3
Необеспеченные кредиты 10,545 11,725 1,18 11,2
Все кредитные продукты 4,986 5,798 0,812 16,3
Депозитные продукты
Счет денежного рынка до 2500 долл. 0,28 0,20 -0,08 -28,6
Инвестиционный пенсионный счет 0,78 0,36 -0,42 -53,8
Вклад до востребования с начислением процентов на остаток средств 0,11 0,12 0,01 9,1
Обычный сберегательный счет до 1000 долл. 0,16 0,16 0 0
Депозитный сертификат сроком в размере 10 тыс. долл. на 5 лет 2,15 1,75 -0,4 -18,6
Депозитный сертификат в размере 10 тыс. долл. сроком на 3 года 1,65 1,34 -0,31 -18,8
Депозитный сертификат в размере 10 тыс. долл. сроком на 1 год 1,10 0,87 -0,23 -20,9
Все депозитные продукты 0,969 0,7536 -0,216 -20,15
Составлено и рассчитано автором по: [13].
Таблица 2
Динамика лимитов гарантирования вкладов членов кредитных кооперативов под влиянием мирового финансового кризиса
Страна Изменения
Ирландия В сентябре 2008 г. в Программу гарантирования депозитов были включены кредитные союзы, лимит увеличился до 100% сбережений каждого члена в сумме, не превышающей 100 000 евро
США Увеличили размер покрытия со 100 000 до 250 000 долл. США на каждого вкладчика банков и кредитных союзов
Великобритания В ответ на отток депозитов в Ирландию увеличен размер покрытия с 35 000 до 50 000 фунтов стерлингов
Германия Объявила безлимитное покрытие
ЕС Увеличил минимальный размер гарантии с 22 500 до 50 000 евро, а через год — до 100 000 евро
Польша Увеличила страховую гарантию по депозитам в кредитных кооперативах с 22 500 до 50 000 евро
Австралия До кризиса ни австралийские банки, ни кредитные кооперативы не имели системы защиты депозитов. В октябре 2008 г. Правительство ввело «гарантирование депозитов». Гарантия равнялась 1 млн долл. без наложения обязательных страховых платежей на банки и кредитные кооперативы
Составлено автором по: Global Regulatory Update [Электронный ресурс]. World Council of Credit Unions. October, 2008. Режим доступа: http://www.woccu.org/policyadvocacy/ gru/regupdate4.
30 -
INTERNATIONAL AGRICULTURAL JOURNAL № 4 (376) / 2020 www.mshj.ru
Стратегия сотрудничества кредитных кооперативов с аграрными бизнес-единицами должна опираться на определенные подходы, а именно:
- поддержка кредитных ассоциаций при разработке политики управления финансовыми услугами;
- обучение, консультирование персонала кредитных кооперативов;
- координация образовательных программ посредством ассоциаций кредитных кооперативов, ВУЗов и других институтов. Поиск новых моделей развития АПК требует
решения проблем, связанных с потребительскими тенденциями и спросом, требует увеличения инвестиций в оборудование, оборотный капитал, приобретения новых навыков и знаний, а значит приумножения вложений в человеческий капитал. По мере того, как сельскохозяйственные производственно-сбытовые цепочки усложняются, а производители реагируют на возрастающий рыночный спрос, для СКК расширяются перспективы наращивания объема финансовых услуг. Аккумуляция сберегательных ресурсов в рамках СКК важна для цепочек создания стоимости в АПК, однако не меньшую роль играет конкурентоспособность сельхозпроизводителей в долгосрочной перспективе. В этой связи прогрессивная модель развития АПК с участием сКк может базироваться на концепции финансирования цепочки создания добавленной стоимости в сельском хозяйстве средствами СКК.
Сама концепция цепочки создания стоимости была предложена в 1985 г. американским экономистом М. Портером, автором пятифак-торной модели отраслевого анализа в экономке и собственной концепции экономической конкуренции. По М. Портеру, «цепочка создания ценности» есть последовательность действий предприятия, направленных на преобразование ресурсов в конечную услугу или продукт. Применительно к сельскому хозяйству данный подход подразумевает финансирование всех процессов, участвующих в создании сельхозпредприятием добавленной стоимости. Среди этих процессов можно выделить как основные — внутреннюю логистику (управление запасами), операции (непосредственно процессы преобразования ресурсов в конечный продукт), внешнюю логистику, а также вспомогательные — совершенствование инфраструктуры, управление трудовыми ресурсами, развитие технологий, материально-техническое снабжение. Концепция цепочки создания добавленной стоимости позволяет определить роль основных субъектов сектора АПК (производителей, потребителей, посредников) в этом процессе, учесть масштабы, цели и результаты взаимодействия субъектов при участии особых финансовых механизмов, каковым являются СКК.
Итак, категория «цепочка создания добавленной стоимости в АПК» включает весь спектр видов деятельности и субъектов, участвующих в создании сельхозпредприятиями добавленной стоимости, начиная от поставщиков сырья фермерам и сельскохозяйственным предприятиям, и заканчивая потребителями готовой продукции. Каждая заинтересованная сторона или процесс в цепочке имеют связь с последующим ее элементом, что обусловливает жизнеспособность всей цепочки. На каждом этапе происходит некоторое дополнительное преобразование или усовершенствование продукта. Каждый сегмент цепочки имеет одну или несколько пря-
мых и обратных связей. Цепочка сильна лишь настолько, насколько сильно ее самое слабое звено. Относительно слабым звеном для малых сельскохозяйственных предприятий может выступать именно недостаток финансирования, усилить это слабое звено в цепочке и призваны сельскохозяйственные кредитные кооперативы.
Их преимущества составляют те специфические черты, которые отличают кредитный кооператив от других сберегательно-инвестиционных институтов:
- он объединяет в себе два вида деятельности: общественную и финансовую;
- его специализация направлена только на кредитование своих членов — собственников капитала;
- ему присуще равноправие всех членов (участников) в вопросах управления, контроля и раскрытия финансовой информации;
- его деятельность имеет социальную направленность.
Роль вложения средств СКК в цепочки создания стоимости в АПК заключается в удовлетворении потребностей тех, кто участвует в этой цепочке, охватывая все этапы и стадии этого процесса. Таким образом, всеобъемлющий характер финансирования цепочки создания добавленной стоимости в АПК делает важным понимание роли каждого звена, каждого субъекта и его интересов. При этом эффективность модели возрастает, если звеньями одной цепочки будут члены одного СКК. В этом случае обеспечивается непрерывность потока «ресурсы — продукция» по всей цепи, что позволяет реагировать соответствующим образом на конкретные потребности финансирования малых субъектов АПК, начиная от организации производства и заканчивая реализацией сельскохозяйственной продукции. В этом — индивидуализация подхода, максимально удовлетворяющего потребности малых сельскохозяйственных предприятий и учитывающего специфику всей цепочки создания добавленной стоимости в аграрном секторе (рис.).
Согласно схеме, финансирование обеспечивается теми, кто составляет звенья целостной цепочки создания добавленной стоимости, а также институтами, с которыми взаимодействует СКК. В рамках этой цепочки направления и интенсивность финансовых потоков определяются, с одной стороны, спецификой этапов создания стоимости и региональными особенностями, а с другой — интересами и возможно-
стями вовлеченных в процесс институтов и конкретных субъектов.
Для устойчивого развития сектора сельскохозяйственных кредитных кооперативов в России требуется мощная поддержка государства, в рамках которой целесообразно реализовать следующий комплекс мер:
- усилить государственный надзор за деятельностью СКК путем включения в перечень организаций, подлежащих обязательному надзору, кооперативов, являющихся членами саморегулируемых организаций КК (СРО) и имеющих до 3 тыс. пайщиков. В настоящее время контроль за деятельностью сельскохозяйственных кредитных кооперативов практически не ведется, несмотря на их значительное количество (941);
- учитывая сложность контроля деятельности СКК Банком России из-за их территориальной удаленности, следует развивать областные административные центры управления кооперативами. Для этого необходимо сформировать в регионах и областях финансовую и сервисную инфраструктуру системы сельскохозяйственной кредитной кооперации с центральным финансовым учреждением, имеющим банковскую лицензию, ввести специальный аудит СКК, ускорить процесс формирования мощных областных ассоциаций;
- разработать унифицированные требования к составу информации о деятельности СКК и СРО, подлежащей раскрытию на веб-сайтах. Законодательно закрепить обязанность СКК иметь официальное интернет-представительство, публиковать соответствующую информацию на сайте Банка России;
- установить минимальный размер паевого капитала для действующих и вновь созданных СКК. За основу можно принять размеры уставного капитала, предусмотренные для небанковских сберегательно-инвестиционных институтов (90 млн руб.) и МФО (70 млн руб.);
- ужесточить меру наказания для недобросовестных СКК. Вместо простого исключения из состава СРО (что не является эквивалентом лишения банковской лицензии), по согласованию с Банком России, следует издавать предписание о приостановке деятельности кооператива. В случае аргументированного отказа других СРО включить СКК в состав своих членов, кооператив должен подлежать ликвидации в установленном законом порядке;
Финансовые операции
Кредитование СКК банками
Средства СКК
Микрофинансирование СКК
Государственная поддержка и субсидирование СКК
Элементы и субъекты цепочек создания стоимости
Экспортеры
Переработчики продукции
Фермеры
Поставщики семян, рассады, животных
Вспомогательные услуги
Техническая подготовка
Тренинги
Государственная сертификация
Рис. Упрощенная схема финансирования цепочки создания добавленной стоимости в АПК посредством СКК
- 31
МЕЖДУНАРОДНЫЙ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННЫЙ ЖУРНАЛ № 4 (376) / 2020
- для стабилизации работы СКК создать Государственный фонд гарантирования и страхования взносов их членов;
- усовершенствовать условия лицензирования СКК, охватив не только финансовые показатели деятельности каждого кредитного кооператива, но и личностные характеристики членов органов управления;
- на государственном уровне разработать программу финансовой поддержки СКК;
- окончательно признать неприбыльную природу СКК и внести соответствующие изменения в нормативные правовые акты;
- адаптировать опыт и принципы функционирования успешных зарубежных кредитных кооперативов к российской практике.
Область применения результатов
В Российской Федерации АПК традиционно является особо значимым сектором экономики, стимулирующим социально-экономическое развитие страны, особенно в кризисные периоды. В свою очередь, устойчивость развития сектора определяется возможностями расширения инвестирования. Ограничителем в данном процессе выступает недостаток финансирования сельскохозяйственных предприятий, особенно малых и средних. Сегодня проблема фермеров и сельскохозяйственных предприятий не может быть решена индивидуально.
Среди возможных перспективных схем финансирования — СКК. Объединение фермеров в сельскохозяйственные кредитные кооперативы позволяет не только привлекать дополнительные ресурсы, но и облегчает решение иных, не менее важных, проблем: поиска точек сбыта сельскохозяйственной продукции, помощи в организации ее поставок и хранения и других. Таким образом, благодаря механизму кредитной кооперации в сельском хозяйстве, реализуется комплекс интересов малого бизнеса в секторе АПК, решаются проблемы финансирования путем аккумулирования сбережений членов СКК. Представляется, что предложенная схема расширения участия СКК в финансировании всех звеньев цепочки создания добавленной стоимости будет эффективной для малых и средних предприятий российского АПК. Для устойчивого же развития сектора СКК в стране необходимо совершенствование государственной политики поддержки АПК, в рамках которой целесообразно реализовать комплекс предложенных мер.
Выводы
Достаточно высокие риски в секторе АПК, обусловленные сезонностью, климатическими условиями, недостаточным развитием инфраструктуры, обусловливают нежелание банков кредитовать сельскохозяйственные предприятия, особенно малые и средние. Жесткие условия доступа к кредитным ресурсам, в частности высокие процентные ставки, усугубляют проблему финансирования данного сектора. Решение проблемы видится в расширении участия СКК в кредитно-финансовом механизме АПК, создании для них благоприятных институциональных условий. Особенности СКК предопределяют наибольшую эффективность модели, в основе которой будет лежать цепочка создания добавленной стоимости в аграрном секторе, что позволит удовлетворять все потребности субъектов, участвующих в этой цепочке — от поставок сырья до продажи продукции АПК в розничной сети.
Проблемы самих СКК кроются в недостаточной государственной поддержке, отсутствии надежных механизмов защиты сбережений членов кооперативов, информационной асимметрии, недостаточной финансовой грамотности фермеров и т.д. Вместе с тем очевидные преимущества сельскохозяйственных кредитных кооперативов, их социальная природа способствовали бурному развитию этого сектора в зарубежных странах. Исследование такого опыта представляется важным с точки зрения обоснования направлений институциональных преобразований с целью создания благоприятных условий для развития СКК в российском АПК. Среди них особо следует выделить:
- усиление государственного надзора за деятельностью СКК со стороны Банка России при участии областных административных центров управления кооперативами посредством разработки унифицированных требований к составу обязательной информации о деятельности кооперативов, ужесточения мер наказания недобросовестных СКК;
- создание Государственного фонда гарантирования и страхования взносов членов СКК;
- совершенствование условий лицензирования деятельности СКК;
- разработка государственной программы финансовой поддержки СКК с учетом адаптации опыта и принципов функционирования успешных зарубежных кредитных кооперативов к российской практике.
Литература
1. Федеральный закон от 08.12.1995 № 193-Ф3 (ред. от 02.12.2019) «О сельскохозяйственной кооперации» // Собрание законодательства РФ. 1995. № 50. Ст. 4870.
2. Постановление Правительства Российской Федерации от 25.08.2017 № 996 (ред. от 11.10.2019) «Об утверждении Федеральной научно-технической программы развития сельского хозяйства на 2017-2025 годы» // Собрание законодательства РФ. 2017. № 36. Ст. 5421.
3. Бибикова Е.А., Котина О.В. Проблемы формирования сберегательной системы РФ. Научное издание. Иваново: ИД Референт, 2003. 320 с.
4. Гудов М.М., Семенова Н.Н. Формирование кредитной кооперации в аграрном секторе экономики // Вестник Мордовского университета. 2003. № 1-2. С. 12-18.
5. Каргина Е.Н. Диверсификация системы сельскохозяйственной потребительской кредитной кооперации как приоритетного направления развития экономики АПК: дис. ... канд. экон. наук. Ростов н/Д, 2004. 183 с.
6. Осипов А.Н. Быков Г.Е., Булушев Т.Ш. Роль и место сельскохозяйственных потребительских кооперативов в реализации приоритетного национального проекта «Развитие АПК» // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. 2016. № 2. С. 12.
7. Павлова Э.И. Предпринимательская деятельность в сельском хозяйстве России: правовые вопросы. М.: Экономика, 2013.
8. Портер М. Конкурентное преимущество. Как достичь высокого результата и обеспечить его устойчивость. М.: Альпина Бизнес Букс, 2008.
9. Романова Ю. Развитие сельскохозяйственной кооперации в России // АПК: экономика, управление. 2016. № 6. С. 16-18.
10. Сомов Е.Н. Опыт зарубежных стран по формированию кредитной кооперации в аграрном секторе экономики // Вестник КРСУ. 2014. Том 14. № 8. С. 150-154.
11. Троцюк Е.А., Землякова Н.С. Роль сельскохозяйственного кредитного потребительского кооператива в развитии аграрного сектора // Вектор экономики. 2019. № 2. Режим доступа: http://www.vectoreconomy.ru/ images/publications/2019/2/financeandcredit/Trotsyuk_ Zemlyakova.pdf (дата обращения: 07.05.2020).
12. Global Regulatory Update. Режим доступа: http:// www.woccu.org/policyadvocacy/gru/regupdate4 (дата обращения: 19.05.2020).
13. Comparison of Average Savings, Deposits and Loan Rates at Credit Unions (CUs) and Banks. Режим доступа: https://www.ncua.gov/analysis/Pages/industry/credit-union-bank-interest-rates-sept-2018.pdf (дата обращения: 14.05.2020).
14. Our Global Reach — World Council of Credit Unions. Режим доступа: https://www.woccu.org/impact/global_ reach (дата обращения: 04.05.2020).
15. Назаренко М. В Укра'У нараховусться 610 кре-дитних спток / Нацюнальний прес-клуб «Укра'нська перспектива». Режим доступа: http://galinfo.com.ua/ news/110639.html (дата обращения: 04.05.2020).
Об авторе:
Литвин Валерия Викторовна, кандидат экономических наук, доцент, доцент Департамента финансовых рынков и банков, ORCID: http://orcid.org/0000-0002-1677-8138, Scopus ID: 42961855900, val.litwin2015@yandex.ru
CREDIT COOPERATION IN THE RUSSIAN AGRO-INDUSTRIAL COMPLEX AS A PROMISING MECHANISM FOR FINANCING SMALL AGRICULTURAL ENTERPRISES
V.V. Litvin
Financial university under the Government of the Russian Federation, Moscow, Russia
The article defines the prospects and limitations for the development of the credit cooperation sector in the agro-industrial complex of Russia, reveals its role in accelerating the investment process and stabilizing the country's economic growth. The purpose of the research is to analyze and evaluate the institutional environment for expanding the agricultural cooperation sector in Russian conditions, to develop a model for the development of the agro-industrial complex with increased participation of agricultural credit cooperatives in the financing of small enterprises, and to justify the necessary institutional changes. The following methods were used in the research: abstract-logical-to identify the socio-economic nature of credit cooperatives, substantiate the conceptual foundations of financing the value chain in agriculture; comparative analysis-to compare agricultural credit cooperatives with other financial and credit institutions, systematization of foreign experience in the functioning of credit coopera-
32 -
INTERNATIONAL AGRICULTURAL JOURNAL № 4 (376) / 2020 www.mshj.ru
fives; comprehensive and systematic analysis-to study the mechanism of mutual influence of savings and investment in the agro-industrial sector, as well as to justify the directions of institutional changes necessary for the sustainable development of the credit cooperation sector in Russia. The expansion of the resource and financial base for the development of the agro-industrial complex in modern Russian conditions can ensure the acceleration of investment growth and stimulate economic growth in the country. The limitation in this process is the lack of financing for agricultural enterprises, especially small and medium-sized ones. Among the possible promising financing schemes is agricultural credit cooperation. The article examines the prospects for the development of the credit cooperation sector in the agro-industrial complex of the Russian Federation, analyzes the foreign experience of the functioning of credit cooperatives and the practice of applying the tools of state support for the development of this sector. The author substantiates the conceptual basis for financing the value chain in the agricultural sector of the economy through the participation of agricultural credit cooperatives, which makes it possible to increase the efficiency of the financial and credit mechanism of the agro-industrial complex. Directions of institutional changes have been developed in order to create favorable conditions for the development of the agricultural credit cooperatives sector.
Keywords: agricultural credit cooperation, savings, investment, value chain, agricultural enterprises, model of development of the agro-industrial complex.
References
1. Federal'nyi zakon ot 08.12.1995 № 193-FZ (red. ot 02.12.2019) «O sel'skokhozyaistvennoi kooperatsii» [The federal law of the Russian Federation of December 08, 1995 No. 193-FZ "On agricultural cooperation"]. Sobranie zako-nodatel'stva RF [Collection of legislation of the Russian Federation], 1995, no. 50, article 4870.
2. Postanovlenie Pravitel'stva Rossiiskoi Federatsii ot 25.08.2017 № 996 (red. ot 11.10.2019) «Ob utverzhdenii Federal'noi nauchno-tekhnicheskoi programmy razvitiya sel'skogo khozyaistva na 2017-2025 gody» [Decree of the Government of the Russian Federation of 11.10.2019 No. 996 "On approval of the Federal Scientific and Technical Program for the Development of Agriculture for 2017-2025"]. Sobranie zakonodatel'stva RF [Collection of legislation of the Russian Federation], 2017, no. 36, article 5421.
3. Bibikova, E.A., Kotina, O.V. (2003). Problemy formiro-vaniya sberegatel'noi sistemy RF. Nauchnoe izdanie [Problems of formation of the savings system of the Russian Federation. Scientific publication]. Ivanovo, Publishing house Referent, 320 p.
4. Gudov, M.M., Semenova, N.N. (2003). Formirovanie kreditnoi kooperatsii v agrarnom sektore ehkonomiki [The formation of credit cooperation in the agricultural sector]. Vestnik Mordovskogo universiteta [Mordovia university bulletin], no. 1-2, pp. 12-18.
5. Kargina, E.N. (2004). Diversifikatsiya sistemy sel'skokhozyaistvennoi potrebitel'skoi kreditnoi kooperatsii kak prioritet-
About the author:
Valeriya V. Litvin, candidate of economic sciences, associate professor, associate professor of the Department of financial markets and banks,
ORCID: http://orcid.org/0000-0002-1677-8138, Scopus ID: 42961855900, val.litwin2015@yandex.ru
val.litwin2015@yandex.ru
Издательство «Электронная наука» выпускает научные журналы на русском и английском языках. Нам доверяют авторы по всему миру. Количество наших читателей, в том числе и в Интернете,
более 55 тысяч человек ежемесячно.
ЖУРНАЛЫ ИЗДАТЕЛЬСТВА «ЭЛЕКТРОННАЯ НАУКА»
«Московский экономический журнал» (МЭЖ) зарегистрирован как сетевое ежемесячное издание.
■ МЭЖ — научно-практический журнал, который включен в перечень ВАК и размещается в научных базах AGRIS, РИНЦ.
■ Миссия журнала — создание условий для интеграции современных достижений экономической науки и эффективного бизнеса.
Контакты: https://qje.su, e-science@list.ru
nogo napravleniya razvitiya ehkonomiki APK [Diversification of the system of agricultural consumer credit cooperation as a priority for the development of the economy of the agro-industrial complex], Cand. econ. sci. diss. Rostov-on-Don, 183 p.
6. Osipov, A.N. Bykov, G.E., Bulushev, T.Sh. (2016). Rol' i mesto sel'skokhozyaistvennykh potrebitel'skikh kooperat i-vov v realizatsii prioritetnogo natsional'nogo proekta «Raz-vitie APK» [The role and place of agricultural consumer cooperatives in the implementation of the priority national project "Development of the agricultural sector"]. Ehkonomi-ka sel'skokhozyaistvennykh i pererabatyvayushchikh predpri-yatii [Economy of agricultural and processing enterprises], no. 2, p. 12.
7. Pavlova, Eh.I. (2013). Predprinimatel'skaya deyatel'nost' v sel'skom khozyaistve Rossii: pravovye voprosy [Entrepreneurial activity in agriculture of Russia: legal issues]. Moscow, Ehko nomika Publ.
8. Porter, M. (2008). Konkurentnoe preimushchestvo. Kak dostich' vysokogo rezul'tata i obespechit' ego ustoichivost' [Competitive advantage. How to achieve a high result and ensure its stability]. Moscow, Al'pina Biznes Buks Publ.
9. Romanova, Yu. (2016). Razvitie sel'skokhozyaistvennoi kooperatsii v Rossii [The development of agricultural cooperation in Russia]. APK: ehkonomika, upravlenie [AIC: economy, management], no. 6, pp. 16-18.
10. Somov, E.N. (2014). Opyt zarubezhnykh stran po formirovaniyu kreditnoi kooperatsii v agrarnom sektore ehkonomiki (2014). [The experience of foreign countries in the formation of credit cooperation in the agricultural sector]. Vestnik KRSU, vol. 14, no. 8, pp. 150-154.
11. Trotsyuk, E.A., Zemlyakova, N.S. (2019). Rol' sel'sko-khozyaistvennogo kreditnogo potrebitel'skogo kooperativa v razvitii agrarnogo sektora [The role of agricultural credit consumer cooperative in the development of the agricultural sector]. Vektor ehkonomiki, no. 2. Available at: http://www. vectoreconomy.ru/images/publications/2019/2/financeand-credit/Trotsyuk_Zemlyakova.pdf (accessed: 07.05.2020).
12. Global Regulatory Update. Available at: http:// www.woccu.org/policyadvocacy/gru/regupdate4 (accessed: 19.05.2020).
13. Comparison of Average Savings, Deposits and Loan Rates at Credit Unions (CUs) and Banks. Available at: https:// www.ncua.gov/analysis/Pages/industry/credit-union-bank-interest-rates-sept-2018.pdf (accessed: 14.05.2020).
14. Our Global Reach — World Council of Credit Unions Available at: https://www.woccu.org/impact/global_reach (accessed: 04.05.2020).
15. Nazarenko, N. There are 610 credit unions in Ukraine. National press- club "Ukrainian perspective". Available at: http://galinfo.com.ua/news/110639.html (accessed: 04.05.2020).
МЕЖДУНАРОДНЫЙ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННЫЙ ЖУРНАЛ № 4 (376) / 2020
