CC BY
45
УДК 658.1
ИНТЕГРАЦИЯ ПРЕДПРИЯТИИ В НОВЫХ ИНСТИТУЦИОНАЛЬНЫХ
СТРУКТУРАХ
Е.Г. Седышева,
соискатель кафедры общей экономической теории, СГСЭУ
Специфика российской действительности определяет особые формы новых институциональных структур (НИС), которые, несмотря на общие закономерности и принципы организационного построения, чрезвычайно разнообразны (рис. 1).
Рис. 1. Классификация НИС
ВЕСТНИК. 2007. № 15(1)
Исследование интегрированных корпоративных структур (ИКС) невозможно без детального рассмотрения основных составляющих самих понятий «интеграция» и «корпорация».
Термин «интеграция» произошел от латинского слова integer («цельный») и является неоднозначным по своему значению. Обычно в экономической литературе он используется для обозначения объединения хозяйствующих субъектов, углубления их взаимодействия, развития связей между ними. Понятие «интеграция» можно рассматривать как в широком, так и в узком смыслах. В широком смысле понятие «интеграция» используется для обозначения объединения хозяйствующих субъектов с целью достижения преимуществ более эффективного экономического развития и реализации задач экономической политики. В узком смысле понятие «интеграция» представляет собой реализацию мероприятий, нацеленных на сокращение или полный запрет дискриминации между объединяющимися самостоятельными хозяйствующими субъектами.
Содержание процесса интеграции находит свое выражение в выработке механизма функционирования и развития, отборе наиболее приемлемых форм и методов взаимодействия, конкретных технологий их реализации. При этом механизм интеграции представляет собой конкретные формы производственных отношений, складывающихся между субъектами хозяйствования в процессе функционирования и развития экономики. Механизм этот динамичен, совершенствуется под воздействием развития производительных сил общества, технологических способов
производства и производственных отношений. Следовательно, основная причина интеграции предприятий кроется в стремлении получить и усилить синергети-ческий эффект, т.е. взаимодополняющее действие активов двух или нескольких хозяйствующих субъектов, совокупный результат которого превышает сумму результатов отдельных действий этих предприятий. Условно синергетический эффект можно выразить формулой: 2 х 2 = 5. Очевидно, что синергетический эффект может возникнуть благодаря экономии, обусловленной масштабами деятельности, комбинированием взаимодополняющих ресурсов, минимизацией трансакционных издержек, возросшей рыночной мощью из-за снижения конкуренции, взаимодополняемостью в области НИОКР
М.Г. Шевашкевич рассматривает и выделяет три формы экономической интеграции - внутрикорпоративную, корпоративную и территориальную1.
Внутрикорпоративная (внутриорганизационная) интеграция охватывает собой процессы взаимодействия структурных подразделений в рамках одной организации. Сущность внутриорганизационной интеграции выражается в достижении единства усилий всех подразделений организации для реализации ее задач и целей. Выступая элементом процесса планирования и организации, единство целей не дает подразделениям распылять силы и способности организации в разных несогласованных направлениях и заставляет их придерживаться общих целей организации.
Корпоративная интеграция - это средний по мас-штабу уровень объединения хозяйствующих субъектов. Такой тип интеграции характеризуется процессом объединения и сближения самостоятельных организаций в целях оптимизации взаимодействия между ними. В результате осуществляются укрупнение и рост организаций.
Территориальная интеграция представляет собой процесс хозяйственно-политического, национального и межгосударственного объединения регионов и стран на базе развития глубоких устойчивых взаимосвязей и разделения труда. Она может охватывать собой различные экономические субъекты.
Предложенную М.Г. Шевашкевич классификацию экономической интеграции по видам мы можем дополнить следующими видами - кольцевой, радиальной (лучевой) и круговой интеграцией.
Кольцевую интеграцию можно охарактеризовать как интеграцию различных субъектов ИКС, взаимодействующих попарно в цепи (рис. 2).
Радиальная (лучевая) интеграция представляет собой действие по направлению от определенного крупного предприятия (корпорации и т.д.), которое задает данное направление и объединяет хозяйствующих субъектов, осуществляющих схожую с ним деятельность. Необходимо отметить, что данный вид интеграции, хотя на первый взгляд и схож с горизонтальной интеграцией, имеет два существенных отличия:
• процесс объединения по принципу радиальной интеграции ограничен определенными институциональными рамками;
• это не просто подчинение малых субъектов более крупному - это цепное взаимодействие предприятий, где решающая роль отводится более крупному, чье решение распространяется на другие в виде цепной реакции (рис. 2).
В круговой интеграции все хозяйствующие субъекты могут взаимодействовать между собой. Данная форма интеграции обладает особыми преимуществами -возможностью распределить риск и покрыть временные убытки на каком-то одном рынке, осуществляя гибкую ценовую политику с целью вытеснения конкурентов (рис. 3). В виде таких хозяйствующих субъектов могут выступать различные предприятия, организации, интегрированные бизнес-группы, банки, финансовые и страховые учреждения и т.п.
Рис. 2. Кольцевая интеграция
Рис. 3. Радиальная интеграция
Таким образом, для исследования процессов интеграции, осуществляемых в рамках НИС, мы предлагаем следующий подход, основанный на исследовании данного явления с двух сторон: во-первых, с точки зрения экономических механизмов интеграции (таких как отношения материнского и дочернего, преобладающего и зависимого предприятий, холдинг, франчайзинг, кооперация, картель и отчасти факторинг), во-вторых, с точки зрения организационно-правовых форм, в которых осуществляется действие данных механизмов (таких как холдинг синдикат, консорциум, ассоциация, концерн и ФПГ).
Любопытной при этом представляется общепринятая в немецкой экономической науке концепция, в соответствии с которой форма любого предприятия (или объединения предприятий) - Unternehmensform - рассматривается с точки зрения двух элементов:
1) Rechtsform - соответствует российской «организационно-правовой форме»;
2) Organisationsform - соответствует организации предприятия, его структуре и принципам управления, нередко именуемой бизнес-структурой2.
В реальности оба этих компонента тесно взаимосвязаны - управленческая структура учитывает существующее законодательство, а законодательство должно четко контролировать возможные управленческие структуры, предоставляя, однако, достаточную самостоятельность в выборе систем управления. Аналогичным образом можно рассмотреть и организацию любой ИКС. Необходимо отметить, что составляющие бизнес-структуры и отдельные юридические лица в составе ИКС вовсе не должны совпадать. Наоборот, в целом ряде случаев несколько дочерних компаний могут составлять одну бизнес-единицу, или же наоборот (рис. 4).
Рис. 4. Круговая интеграция
Анализ тенденций развития экономики развитых стран показывает, что основными звеньями современной рыночной экономики являются крупные фирмы, организованные в форме корпораций. Однако, несмотря на широкое распространение корпораций, до настоящего времени не выработано единого определения этого термина. Чаще всего используются следующие.
Корпорация - широко распространенная в странах с развитой рыночной экономикой форма организации предпринимательской деятельности, предусматривающая долевую собственность, юридический статус и сосредоточение функций управления в руках верхнего эшелона профессиональных управляющих (менеджеров), работающих по найму3. Таким образом, корпорация (в форме акционерного общества) - особая форма организации предпринимательской деятельности, регламентируемая специальным законодательством, закрепляющим отделение ответственности корпорации от ответственности акционеров, т.е. предоставляющим корпорации статус и права самостоятельного юридического лица.
Входя в состав акционеров, собственники капитала создают самостоятельную организацию, юридически владеющую имуществом, являющуюся собственником, организующую управление и контроль, заключающую договоры, привлекающую инвестиции и т.д.
Конкурентные преимущества корпорации, которые способствовали их широкому распространению, проявляются в:
• широкомасштабном финансировании научно-технических исследований, разработок и организации массового производства новых видов продукции;
• относительной легкости получения кредитов и использования других форм привлечения капитала, а также правительственной поддержки;
• возможности активного, многоаспектного и гибкого позиционирования на рынках товаров, услуг и капитала на основе широкомасштабного производства, диверсификации, эффективного менеджмента;
• возможности прогнозирования и планомерной организации производства, финансовой, коммерческой и инвестиционной деятельности на межотраслевом, межрегиональном и международном уровнях;
• экономии издержек за счет масштабов деятельности, прямых и косвенных эффектах, связанных с синергией в рамках корпоративных объединений.
Эти преимущества позволили корпорациям, несмотря на их относительную немногочисленность, со-сред оточить в своих руках львиную долю оборота и доходов . Доминирование корпораций в экономике развитых стран проявляется в увеличении массы мелких акционеров и гигантских масштабах мобилизации акционерного капитала через фондовый рынок. Многие развивающиеся страны внедряют пенсионные фонды с тем, чтобы содействовать формированию более широкой базы акционерной собственности и финансированию государственных предприятий.
Корпорации позволяют концентрировать материальные, человеческие и финансовые ресурсы на решении сложных научно-технических и производственных проблем, что обеспечивает развитие общества в целом и высокую конкурентоспособность корпораций на рынках сбыта. Объединяющие факторы корпорации дополняются системой договорных соглашений между собой, с государством, а также неформальными отношениями и интересами.
Корпорации могут быть государственными (как правило, контрольный пакет акций принадлежит государству) и частными. Юридический статус корпорации определяет систему налогообложения их прибылей. В отличие от индивидуальных предприятий, чьи доходы облагаются по ставке индивидуального подоходного налога, прибыли корпораций облагаются налогом на прибыль, который отличается от подоходного налога как по величине ставок, так и по количеству льгот и вычетов из налоговой базы или налоговых обязательств.
Корпорации представляют собой эффективный инструмент внутриотраслевого и межотраслевого перелива капитала, являются, как правило, обществами с ограниченной ответственностью с акционерным капиталом и занимают господствующее положение в экономике развитых стран. При образовании корпораций доминирующую роль играют разные факторы.
В России корпорации как форма бизнеса возникли вследствие развития рыночных отношений. Они являются важнейшей составляющей рыночной экономики, поэтому процессы их формирования не могут быть пущены государством на самотек, тем более что государство является прямым и часто крупнейшим акционером многих корпораций, фактически контролируя остальные через сеть иерархических холдинговых образований. В настоящее время в мире сложился своеоб-
разный многоуровневый тип корпоративной экономики: верхний уровень - мощные транснациональные корпорации (ТНК), средний - корпорации национального масштаба (ФПГ, холдинговые компании, концерны, синдикаты, ассоциации), нижний (фундамент) - отдельные фирмы, предприятия, малый бизнес и т.п.
В наши дни наличие обширных физических активов не всегда повышает значимость корпорации. Интернет-корпорации и производители программного обеспечения (как, скажем, корпорация «Microsoft») имеют баснословную рыночную стоимость и очень немного реальных активов, таких как заводы, механизмы, сложные машины. В то же время автокорпорация «General Motors» богата физическими активами, но ее рыночная капитализация существенно ниже, чем у «Microsoft». В будущем большее значение для стоимости корпорации приобретут нематериальные активы - изобретательность дизайнеров (например, корпорации «Intel»), профессионализм программистов («Sun Microsystems»), опыт маркетологов и даже мощь внутренних ресурсов.
Развитие корпораций - бесконечный процесс, поэтому вслед за развитием науки, техники, управленческих технологий и прочего существенные изменения ожидаются и в области корпоративных структур. Корпорации останутся лишь торговыми марками, крышей, объединяющей в виртуальные коллективы тысячи внештатных специалистов, постоянно передвигающихся как по странам, так и по просторам глобальных телекоммуникационных систем. Самое замечательное, что не будет заседаний: общение посредством электронной почты сделает их ненужными.
Для корпорации размер имеет значение даже в условиях интернет-экономики. В отраслях, базирующихся на сети корпораций (например, в сферах программного обеспечения, развлечений или маркетинга схожих товаров, когда сходство с известным продуктом одной корпорации позволяет популяризировать товар другой), требуется, чтобы начинающие корпорации быстро достигали критической массы. Поэтому все больше венчурного капитала направляется на развитие новых корпораций. Широкое распространение получили виртуальные компании, однако в литературе встречается несколько определений последних: во-первых, в качестве виртуальных компаний рассматриваются объединения компаний, связанные исключительно контрактными отношениями и работой над конкретным проектом4; во-вторых, речь идет о сообществах компаний, объединенных с использованием новейших информационных технологий5.
Попытка разработать глобальные правила в области соблюдения прав акционеров ставит перед корпорациями общую проблему - исчезновения традиционных границ. В будущем повезет той корпорации, которая сможет заручиться надежным местным рынком, постоянным набором разумных конкурентов и дружелюбно настроенными держателями основных пакетов акций, живущими в той же стране.
Западные экономисты Х. Вюртих и А. Филипп считают, что «в теории управления определение "виртуальный" стало ключевым. Все чаще говорят о виртуальных продажах, банковских операциях, фондах, фабриках и организациях. В принципе виртуальное предприятие обладает теми же возможностями и потенциалом, что
и традиционное. Но в то же время у него нет подобных институциональных и структурных рамок. Такой "квазиорганизации" можно дать следующее определение: виртуальная корпорация - это добровольная временная форма кооперации нескольких, как правило независимых, партнеров (предприятий, институтов, отдельных лиц), обеспечивающая благодаря оптимизации системы производства благ большую выгоду клиентам»6.
На базе согласованных представлений о содержании хозяйственного процесса и явно выраженной куль -туры доверия партнеры по кооперации совместно используют свои ключевые компетенции в форме ресурсов и способностей, чтобы добиться результата лучше, дешевле, быстрее, гибче и с конкурентным преимуществом в международном масштабе. С точки зрения клиента, динамичная сеть выступает как единое предприятие, использующее возможности самых современных информационных и коммуникационных технологий.
Любой сотрудник большой и даже средней компании знает, что такое представление о виртуальной корпорации звучит несколько фантастически. Корпорации - лишь инструменты, с помощью которых человечество создает большое из малого. Пока мы не откажемся от своей страсти к совершенству (что маловероятно даже по прошествии еще одного тысячелетия), корпорации будут жить. Но меняться они тоже будут. Во-первых, с развитием глобальной экономики корпорациям, работающим по правилам и в соответствии с традициями одного региона, придется приспосабливаться к реалиям других регионов. Во-вторых, все больше отраслей будут работать с информацией, а не с материальными объектами. Корпорации, выросшие на технологиях и традициях прошлого века, окажутся перед необходимостью заново пройти весь путь к успеху.
Корпорации будут существовать всегда и всех размеров, даже если они будут более специализированы.
Рассматриваемые понятия - «интеграция» и «корпорация» - являются неравнозначными, так как интеграция - это форма связи, а корпорация - это форма организации. Однако попытаемся обосновать новое понятие «ИКС», которое приобретает особую актуальность в рамках НИС, развивающихся в современной экономической системе. Одновременно мощный импульс развития получает интеграционная хозяйственная деятельность на уровне компаний: все возрастающий уровень конкуренции вынуждает компании искать пути объединения потенциалов и сотрудничества в борьбе за выживание либо рыночное лидерство. Установление деловых партнерских отношений между компаниями и создание корпоративных структур различной степени интегрированности - одна из самых распространенных организационных стратегий в последние десятилетия.
Можно выделить несколько подходов к исследованию ИКС:
- неоклассический подход, связывающий интеграцию, с одной стороны, с повышением общей эффективности, а с другой - с возможностями извлечения монополистических выгод и технологическими условиями производства (такими как отдача от масштаба, наличие барьеров входа на рынок и т.д.);
- подход с позиций динамических сравнительных преимуществ, рассматривающий экономическую интег-
рацию в связи с адаптацией к жизненным циклам продуктов и технологий;
- институциональный подход, анализирующий интеграцию в контексте трансакционных издержек, агентских отношений и влияния на них распределения прав собственности, эволюции различных экономических институтов. Согласно теории трансакционных издержек ориентиром рациональных масштабов экономической интеграции служит минимизация как трансакционных, так и производственных издержек. Через специфические активы трансакционные издержки оказываются соотнесенными с технологическими условиями производства.
ИКС - это упорядоченная совокупность экономических субъектов, объединившихся для достижения общих целей и осуществления совместной деятельности для углубления их взаимодействия и развития связей между ними.
При анализе ИКС с точки зрения диалектической взаимосвязи формы и содержания весьма важным является рассмотрение не только их экономической сущности, но и видов, которые сильно дифференцируются.
Несмотря на повышенное внимание, уделяемое проблемам функционирования ИКС исследователями, единой классификации подобных объединений еще не сложилось. Отчасти это можно объяснить переплетением многочисленных структур между собой, разрывами между законодательством и экономической сущностью явлений. В то же время выявление классификации ИКС является важнейшей предпосылкой их исследования. Можно выделить два основных подхода к классификации ИКС. В соответствии с первым классификация проводится по ряду критериев, выделяемых исследователем. Второй подход - рассмотрение комплексных форм ИКС и их сопоставление по различным показателям. По сути, первый подход задает многомерный континуум, в котором каждая ось координат соответствует той или иной классификации интегрированных структур. В рамках второго подхода в этом континууме выделяются те точки (формы интеграции), которые представляют собой наиболее типичные сочетания различных признаков, встречающихся на практике. При этом классификация уже выделенных комплексных форм интеграции может проводиться с использованием конкретных критериев. Так, многие авторы выделяют региональные, межрегиональные, федеральные и межгосударственные формы ИКС, но ведь в соответствии с критерием географической распространенности можно выделить аналогичную классификацию любой формы интеграции.
ИКС выступают ключевыми структурообразующими элементами промышленных комплексов, обеспечивающими конкурентоспособность и гибкость экономики, организующими допустимый оптимум между централизацией и децентрализацией управления в акционерном обществе. В деятельности ИКС переплетаются и привязываются к реальному единству интересы самых разных субъектов хозяйствования - государственных и частных, федеральных и региональных, промышленных и финансово-кредитных, крупных и мелких.
Рассматривая крупные компании в России, как правило, существующие в виде ИКС, можно выделить ряд
проблем, мешающих развитию корпоративного управления, таких как:
• отсутствие стратегии развития (на уровне групп и в целом);
• отсутствие или дефицит финансирования;
• неэффективность структуры;
• недостаточность управляемости и прозрачности;
• низкая эффективность работы центральной компании.
Отсутствие стратегии развития характерно для большого количества действующих групп. Что касается стадии создания, стратегические цели обычно указываются в организационном проекте данной группы. В большинстве случаев это общие декларированные формулировки. Конкретных ориентиров развития ИКС на перспективу такие общие и расплывчатые установки не дают.
Таким образом, ИКС являются организованными объединениями разнородных предприятий и организаций, удачно сочетающими их интересы, позволяющими полнокровнее использовать возможности каждого участника в достижении общих целей, наиболее соответствующих условиям современной рыночной экономики. Это, однако, не означает, что в конкретной ситуации иная система консолидации разных субъектов рынка не окажется для них более эффективной.
Деятельность ИКС все в большей степени выводит промышленное развитие и экономическую деятельность за национальные границы, повышая устойчивость глобального развития. Формирование ИКС, функционирующих в рамках НИС в России, при целенаправленной и взвешенной государственной политике может стать стратегическим элементом экономических реформ, направленных на становление социально-ориентированной рыночной экономики с отечественной спецификой, на базе преобразования отношений собственности и создания адекватной рынку системы государственного регулирования развития промышленности. В рыночной экономике под ИКС понимают достаточно широкий круг объединений, которые существуют в определенных организационно-правовых формах, включая крупные национальные и транснациональные корпорации. Нередко они не имеют четкой формы, но фактически представляют собой значительную экономическую и даже политическую силу. Стабилизирующие и созидательные возможности ИКС проявляются как при преодолении кризисных явлений, когда многое решают мобилизация и эффективное перераспределение ресурсов на ключевых направлениях промышленного и научно-технического развития, так и при достижении перспективных целей развития национальной экономики.
1 См.: Шевашкевич М.Г. Теория развития интеграции социально-экономических систем. Автореф. Саратов, 2005. С. 16.
2 См.: Buhlmann R., Fearns A. Einfuhrung in die Fachsprache der Betriebswirtschaft. Minchin, 1989. S. 132.
3 См.: Новая экономическая энциклопедия / Е.Е. Румянцева. М., 2005. С. 229.
4 См.: Мовсесян А.Г. Транснационализация в мировой экономике. М., 2001. С. 70.
5 См.: Сонькин Н.Б. Корпорации: Теоретические и прикладные аспекты. М., 1999. С. 21.
6 См.: http://www.ptpu.ru/Issues/5_99/pu4_4.htm.
