CC BY
15
УДК 338.22.021.4
Динамика доходов коммерческих организаций и тенденции их изменений
Кашина Н.В.
Кандидат экономических наук,
доцент кафедры экономической теории и управления ресурсами Казанского национального исследовательского технического университета им. А.Н. Туполева - КАИ
Сафиуллина Р.Н.
Кандидат экономических наук, доцент кафедры экономической теории и управления ресурсами Казанского национального исследовательского технического университета им. А.Н. Туполева - КАИ
Рассмотрено одно из направлений системного кризиса капитализма - снижение прибыли предпринимателей на примере европейских стран, в российской экономике - на примере Республики Татарстан, дана оценка планируемому консолидированному бюджету РТпо строке «налог на прибыль организаций».
Ключевые слова: мироэкономика, капитализм, доходы, прибыль, бюджет, оборот, налог на прибыль.
В современном мире существуют различные точки зрения, описывающие изменения системы капитализма и, как следствие, изменение нашего будущего, сопровождающееся социальными и политическими преобразованиями с последствиями в виде структурной безработицы среднего класса, повышения конкуренции на рынке труда во всех отраслях, уровня требуемого образования к претендентам на рабочие места, значительным увеличением затрат на образование и сроков обучения. Согласно исследований И. Валлерстайна, современная мироэкономика, построенная в течение последних пяти столетий на принципах рыночной экономики, пережившая подъемы и спады, в какой то момент может достигнуть некого предела развития. И этот предел в какой то мере был достигнут в 1970-е гг. прошлого столетия. С тех пор кризисы преодолевались путем перехода из одной сферы экономики в другую, а также из одного региона мира в другой. Современный глобальный рынок, особенно в развитых странах, в настоящее время испытывает давление налоговых, социальных и экологических издержек, со временем это может привести к структурной
невозможности найти надежные и прибыльные инвестиционные проекты [1].
Одно из сопутствующих направлений системного кризиса капитализма - это постоянное снижение уровня прибыли предпринимателей, наблюдаемое в европейских странах с 2008 г. Одновременно в странах Азии, Африки и Латинской Америки текущий кризис не замедляет экономическое развитие. Быстрорастущие экономики Востока и Юга превратились в новые развивающиеся регионы и становятся новым ядром капиталистической экономики в прогнозируемом будущем.
Согласно исследований Т. Пикетти, стоимость компаний Великобритании, Франции, Соединенных Штатов Америки и Германии за период с 2008 г. имеет тенденцию к понижению. К расчетам принимается рыночная стоимость компаний, которые котируются на бирже, их стоимость соответствует биржевой капиталлизации, а также балансовая стоимость компаний, стоимость берется из бухгалтерского баланса, складывается из совокупности активов (недвижимости, оборудования, пакетов акций других компаний, патентов за вычетом дол-
гов компании). Расчеты осуществлялись через коэффициент Q Тобина, который представляет собой соотношение между рыночной и балансовой стоимостями компаний. Отметим, что этот коэффициент повышался с 1970-1980-х гг., достиг своего пика в 2000 г., после некоторого снижения наблюдалось увеличение в 2006-2007 гг. Основываясь на расчетах этого же автора, наблюдаем тенденцию к снижению чистой доходности капитала во Франции, Великобритании, если рассматривать период после 2008 г. Если анализировать чистую доходность капитала вышеуказанных стран на протяжении последних 150 лет, в среднем показатель составляет 4-5 %. Пик чистой доходности капитала пришелся на 1950-1990-е гг., и показатель составлял 6-11 %, с 2008 г. показатель составляет 4 % и имеет тенденцию к дальнейшему снижению [2]. Показатель доли прибыли в добавленной стоимости компаний во Франции с 2008 г. имеет тенденцию к снижению по сравнению с пиковыми 1990-ми гг. В расчет принимается доля валовой прибыли в валовой добавленной стоимости (показатель снизился на 5 % после 1990-х гг. и составляет 33 %) и доля чистых доходов в чистой добавленной стоимости (показатель снизился с 25 % в 1990-е гг. до 20 %) [2].
Анализ оборота отраслей основной экономики Европейского Союза, Германии, за последние годы показывает различные аспекты изменений величин показателей: так, показатели доходов в отрасли энергии, воды и окружающей среды имеют постоянное снижение, в 2015 г. - на 3,8 % по отношению к предыдущему году [3]; отрасль «Строительство» показала увеличение выручки с 2011 до 2015 гг. на 9 %, оборот 103077,7 млн. евро, невысокий темп прироста для данной отрасли [4]; отрасль «Услуги» с 2011 г. имела рост в среднем на 2-3 %, в 2015 г. отрасль снизила доходы на 19 %, в 2016 г. был прирост на 4 %, что составляет 389,91 млн. евро [5]; отрасль обрабатывающей промышленности в разрезе показателя оборота внутри страны с 2012 г. стабилен, индекс оборота неизменен к концу каждого отчетного периода, имеет колебания в положительную или отрицательную сторону внутри каждого отчетного периода и составляет в 2015 г. 2051996 млн. евро [6]; отрасль внутренней торговли характеризуется стабильными показателями выручки, так, например, показатели розничной внутренней торговли по различным группам товаров в 2015 г. имели отрицательный индекс оборота - 0,2, в 2016 г. - положительный индекс - 0,83, исключение составляет область техники для коммуникаций (показывает стабильный рост), показатели внутренней оптовой торговли по различным секторам товаров показывают ежегодный оборот без прироста и падения показателей, исключение составляют некоторые группы товаров (например, изделия из меха, кожи, в этой подгруппе значительный отрицательный рост показателя доходов) [7].
Анализ изменения показателей прибыли и доходов российских компаний рассмотрим на примере динамично развивающегося региона - Республики Татарстан. Сальдированный показатель прибыли (прибыль за вычетом убытков) по видам экономической деятельности показывает различные изменения: с 2012 по 2014 гг. снижение на 46111,9 млн. руб. до 215162,2 млн. руб., а в 2015 г. увеличение показателя до 354467,3 млн. руб. [8]. По промежуточным финансовым итогам 2017 г. сальдированный финансовый результат показывает снижение и составляет 97,6 % от аналогичного периода 2016 г. Следует отметить, что большую часть от финансового результата составляет отрасль до-бычы полезных ископаемых, и этот показатель имеет постоянную положительную динамику благодаря экспортной составляющей отрасли и валютному курсу, существенно увеличившему выручку, пересчитанную в рубли [10]. Процент убыточных предприятий от общего числа предприятий в Республике Татарстан с 2012 г. составляет порядка 25 % [8], согласно промежуточным итогам 2017 г., количество убыточных компаний стабильно - 24,8 % от общего количества предприятий в Республике [8]. Число организаций, согласно статистического регистра, составляет 128179, доля убыточных предприятий -32044, из них частной формы собственности - 86 %, государственной - 8,8 %, смешанной - 0,6 % [8]. Налог на прибыль, уплаченный организациями и зачисленный в доходы консолидированного бюджета Республики Татарстан в 2015 г. составляет 53,69 % от доходных статей бюджета 130208,6 млн. руб. Показатель налога на прибыль, зачисляемый в бюджет РТ, с 2011 г. увеличивался, данная тенденция связана с тем, что основную часть налога на прибыль платят предприятия отрасли добычи полезных ископаемых, валютная выручка которых связана с динамикой валютного курса, имевшего тенденцию к укреплению иностранной валюты и ослаблению рубля. Отметим, что в каждом году бюджет сводился с дефицитом [8].
Аналитические данные западных капиталистических стран (Франции, Великобритании) в части показателей стоимости компаний, доли прибылей, чистых доходов показывают тенденцию к небольшому снижению показателей доходов и прибылей компаний. Статистические данные одной из базовой экономики Европейского Союза - Германии - по показателю оборота по различным отраслям показывают стабильное положение по получению дохода компаниями, в некоторых отраслях имеется незначительный рост этого показателя. Статистические данные прибыли предприятий в Республике Татарстан с 2012 по 2015 гг. показывают рост показателя в 2015 г., но оптимизм уменьшает количество убыточных предприятий от числа зарегистрированных (25 %) и факт того, что основную часть
прибыли показывают предприятия отрасли добычи полезных ископаемых, чья выручка сильно зависит от конъюнктуры рынка, имеющего трудные перспективы в настоящее время, и валютного курса, благоволящего экспортерам в данное время. Наблюдается общая тенденция к снижению доходов компаний ведущих стран Западной Европы и в одном из экономически развитых регионов России - в Республике Татарстан.
В имеющихся экономических условиях Министерство финансов Республики Татарстан утвердило консолидированный бюджет на 2017 г. и разработало плановый консолидированный бюджет на 2018, 2019 гг. С 2017 по 2019 гг., согласно анализу деятельности крупного и среднего бизнеса и с учетом будущих инвестиционных проектов, планируется рост регионального продукта на 3,1 % при условии стоимости барреля нефти 40 долл. и стоимости доллара 65 руб. Ожидаемый уровень инфляции 4,9-4,1 %. Планируется увеличение доходов бюджета на 3,9 %, но не за счет налога на прибыль. В консолидированный бюджет 2017 г. заложено поступление налога на прибыль в размере 63 млрд. руб. [9], в третьем квартале 2017 г. были внесены изменения в бюджет и запланировано поступления налога на прибыль в сумме 74 млрд. руб. [10], несмотря на отрицательное отклонение этого показателя в настоящее время к аналогичному периоду 2016 г. Планируемые доходы консолидированного бюджета от налога на прибыль в 2018 г. - 65,079 млрд. руб., в 2019 г. -65,536 млрд. руб. [11]. В связи с общим трендом в экономиках развитых стран Европейского Союза, санкционных мероприятий, наблюдающихся в российской экономике, проблем банковского сектора Республики Татарстан, зависимости экономики РТ от оборота и прибыльности отрасли добычи полезных ископаемых запланированные показатели налога на прибыль на 2017-2019 гг., с учетом поправок на значительное наращивание плана по сбору налога на прибыль за 2017 г., представляются завышенными и неисполнимыми, что повлечет внеплановое увеличение дефицита консолидированного бюджета.
Литература:
1. Есть ли будущее у капитализма? / Сб.статей И. Валлерстайна, Р. Коллинза, М. Манна, Г. Дер-лугьяна, К. Калхуна / Под ред. Г. Дерлугьяна. -М.: Изд-во Института Гайдара, 2015. - 320 с.
2. Пикетти Т. Капитал в XXI веке. - М.: Ад Марги-нем Пресс, 2015. - 592 с.
3. Статистика Германии. Оборот по отраслям. -URL: https://www.destatis.de/DE/PresseService/ Presse/Pressemitteilungen/2017/06/PD 17_223_432. html
4. Статистика Германии. Оборот по отраслям. -URL: https://www.destatis.de/DE/Publikationen/ Thematisch/Bauen/BaugewerbeStruktur/Perso
nenUmsatzBaugewerbe2040510167004.pdf?__
blob=publicationFile
5. Статистика Германии. Оборот по отраслям. -URL: https://www.destatis.de/DE/ZahlenFakten/ Wirtschaftsbereiche/Dienstleistungen/Tabellen_/ UmsatzSaisonbereinigt.html
6. Статистика Германии. Оборот по отраслям. -URL: https://www.destatis.de/DE/ZahlenFakten/ Wirtschaftsbereiche/IndustrieVerarbeitendesGewerbe/ IndustrieVerarbeitendesGewerbe.html
7. Статистика Германии. - URL: https://www. destatis.de/DE/ZahlenFakten/Wirtschaftsbereiche/ BinnenhandelGastgewerbe Tourismus/ BinnenhandelGastgewebe/Tabellen_/hug230. html?cms_gtp=1905156_list%253D2
8. Госкомстат РТ. Официальная статистика. - URL: http://tatstat.gks.ru/wps/wcm/connect/rosstat_ts/ tatstat/ru/statistics/
9. Госсовет РТ. - URL: http://gossov.tatarstan.ru/ news/show/4135
10. Министерство финансов РТ. - URL: http://minfin. tatarstan.ru/byudzhet-2017.htm?pub_id=1107402
11. Электронный фонд правовой и нормативно-технической документации. - URL: http://docs.cntd. ru/document/429081157
Dynamics in Incomes of Commercial Organizations and Trends in Their Change
Kashina N.V., Safiullina R.N.
Kazan National Research Technical University named after A.N. Tupolev — KAI
The paper deals with the decline in profits of entrepreneurs as one of the directions of the systemic crisis of capitalism on the example of European countries and the Russian economy (as exemplified by the Republic of Tatarstan). The authors estimated the consolidated budget of the Republic of Tatarstan focusing on the corporate tax line.
Key words: microeconomics, capitalism, income, profit, budget, turnover, profit tax.
