CC BY
56
УДК 338.45:63
Влияние иностранных инвестиций
на экономическую безопасность России
В. И. Кузнецов, канд. экон. наук, А. И. Пискунов, А. И. Романов
Пермская государственная сельскохозяйственная академия им. академика Д.Н. Прянишникова
Инвестиции для России сегодня -это необходимые условия возобновления и поддержания устойчивого экономического роста, а значит, улучшения жизни людей и повышения экономической безопасности.
В настоящее время в Российской Федерации решаются проблемы, связанные с интеграцией страны в международное экономическое сообщество и построением новых хозяйственных механизмов, что обусловлено прежде всего вхождением России в ВТО и необходимостью повышения конкурентоспособности отечественных товаров.
Пересмотр старых социально-экономических отношений выталкивает на новый виток развития вопросы укрепления внешнеэкономических связей и экономической безопасности как единого целого, заставляет более четко определить роль государства в происходящих процессах.
В рамках исследования данной проблемы наибольшего внимания требуют такие две категории, как миграция капитала и сохранение финансовой безопасности. При рассмотрении первой категории необходимо исследовать методы привлечения, объем и структуру иностранных инвестиций, а также раскрыть причины и неизбежные последствия вывода капитала за рубеж.
В экономику России необходимо привлекать не просто капиталы, а так называемые «умные» прямые частные инвестиции, т. е. вложения, сопровождающиеся передачей технологий, созданием новых высокотехнологичных и достаточно оплачиваемых рабочих мест. Актуальность и необходимость этого процесса связаны прежде всего с тем, что экономический и научно-технический потенциал отечественных предприятий достаточно ограничен и не всегда есть возможность создать на территории России современные, соответствующие мировым стандартам, конкурентоспособные, высокорентабельные производства.
Для создания благоприятного инвестиционного климата необходимо проанализировать динамику и структуру привлекаемого иностранного капитала: по типам, видам экономической деятельности, странам-инвесторам. Для определения равномерности распределения инвестиций по территории страны необходимо провести анализ по федеральным округам.
Иностранные инвестиции поступают в Россию в следующих формах:
прямые инвестиции — инвестиции, дающие возможность инвестору прямо и непосредственно участвовать в управлении предприятием, например
70000 60000 ^ 50000 | 40000 Ü 30000 20000 10000 0
I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV
Кварталы
2008 г. 2009 г. 2010 г. 2011 г. 2012 г.
—♦— Поступление —■— Погашение Иностранные инвестиции в Россию
путем внесения взносов в уставный капитал;
портфельные инвестиции — вклад капитала в акции, другие ценные бумаги и их финансовые производные;
прочие инвестиции — инвестиции, которые не подпадают под первые два определения [1].
На начальном этапе исследования необходимо рассмотреть динамику потоков иностранного капитала (здесь и далее в миллионах долл. США) в российскую экономику (рисунок) [2].
Как показывает график, в 2008 и
2009 гг. наблюдалась вялотекущая динамика, связанная прежде всего с кризисными явлениями в мировой экономике. Общемировая неблагоприятная ситуация на рынке углеводородов и других сырьевых товаров, усиление нестабильности на мировых фондовых рынках спровоцировали уход иностранных инвесторов. В
2010 г., после стабилизации экономики, инвесторы вновь проявляют интерес к России. Начиная с III квартала 2010 г. наблюдается резкий всплеск инвестиционной активности, но при этом объем поступивших и погашенных инвестиций находился на одном уровне. В 2011 г. ситуация стабилизируется.
Проводя анализ структуры поступления иностранного капитала (табл. 1) [3], можно отметить, что доля прямых иностранных инвестиций, направленных непосредственно в производство и способствующих инновационному развитию российской экономики, в 2011 г. по сравнению с 2009 г. сократилась с 19,4 до 9,7 % от общего объема привлекаемого иностранного капитала. Наряду с этим увеличился объем прочих инвестиций с 80 до 90 %, среди которых немалую роль играют торговые кредиты, предоставляемые, как правило, на короткий срок с целью ускорения и облегчения оборота товаров и услуг между странами, они не способны оказать значительное влияние на инновационное развитие.
Структура иностранных инвестиций в разрезе видов экономической деятельности [4] свидетельствует о том, что до 90 % всех инвестиций приходится на четыре отрасли: перерабатывающие производства, оптовая и розничная торговля, добыча полезных ископаемых, финансовая деятельность (табл. 2).
В вышеперечисленных отраслях отмечаются быстрая оборачиваемость капитала и высокий спрос на продукцию. Подобная ситуация говорит о краткосрочных интересах иностранных инвесторов, поэтому в образование и здравоохранение пока не поступают иностранные инвестиции. Отдельные отрасли перерабатывающей промышленности, которые являются приоритетными для инновационного развития России, в 2010 г. получили только 0,7 % от общего объема поступлений иностранного капитала, а производство транспортных средств и оборудования — 1,8 %. На основании вышесказанного можно сделать вывод, что иностранный капитал не способен стать локомотивом развития наукоемких производств в России.
Заслуживает внимания список государств — главных инвесторов в экономику России (табл. 3) [4]. Возникает вопрос, почему такие небольшие по территории страны, как Кипр, Люксембург, Британские Виргинские острова, Нидерланды, вкладывали в Россию столь крупные инвестиции. В 2011 г. на долю вышеуказанных стран приходилась четвертая часть общего объема финансовых поступлений среди основных стран-инвесторов.
Таблица 3
Распределение иностранных инвестиций в РФ по основным странам-инвесторам (на конец года)
Страны-инвесторы Объем иностранных (прямых, портфельных и прочих) инвестиций в Россию
2009 г. 2010 г. 2011 г.
млн долл. % млн долл. % млн долл. %
Люксембург 11 723 14,3 5374 4,7 4682 2,5
Нидерланды 11 640 14,2 10 696 9,3 16 817 8,8
Великобритания 6421 7,8 40 770 35,6 13 104 6,9
Кипр 8286 10,1 9003 7,8 20 268 10,6
Германия 7366 9,0 10 435 9,1 10 264 5,4
Швейцария 3586 4,4 4679 4,0 - -
Франция 2491 3,0 3702 3,2 4353 2,3
Британские Виргинские острова 1792 2,2 2383 2,1 2083 1,1
Япония 3020 3,6 - - 1243 0,7
Ирландия - - 2382 2,0 2033 1,0
Китай 9757 12,0 7631 6,7 1888 1,0
Итого по основным инвесторам 66 082 80,6 97 055 84,5 76 735 40,3
Прочие 15 899 19,4 17 691 15,5 113 908 59,7
Всего инвестиций 81 981 100 114 746 100 190 643 100
Таблица 1
Поступление и структура иностранных инвестиций в РФ (на конец года)
Инвестиции 2009 г. 2010 г. 2011 г.
млн долл. % млн долл. % млн долл. %
Прямые инвестиции 15 906 19,4 13 810 12,04 18 415 9,7
Портфельные инвестиции 882 1,08 1076 0,94 805 0,4
Прочие инвестиции 65 193 79,52 99 860 87,02 171 423 89,9
Итого 81 981 100 114 746 100 190 643 100
Таблица 2
Структура инвестиций в РФ по видам экономической деятельности (на конец года, %)
Виды деятельности 2009 г. 2010 г. 2011 г.
Сельское хозяйство, охота и лесное хозяйство 0,5 0,4 0,3
Рыболовство, рыбоводство 0,1 0,0 0,0
Добыча полезных ископаемых 12,6 12,1 9,7
Перерабатывающие производства, включая отрасли АПК 27,1 28,9 22,5
Производство и распределение электроэнергии, газа и воды 0,5 0,5 0,75
Строительство 1,2 1,0 1,0
Оптовая и розничная торговля; ремонт автотранспортных средств, бытовых изделий и предметов личного пользования 27,8 11,6 12,7
Гостиницы и рестораны 0,2 0,2 0,05
Транспорт и связь 16,8 5,7 3,1
Финансовая деятельность 3,3 33,1 45,1
Операции с недвижимым имуществом, аренда и предоставление услуг 9,7 6,4 4,7
Государственное управление и обязательное социальное обеспечение 0,0 0,0 0,0
Образование 0,0 0,0 0,0
Здравоохранение и предоставление социальных услуг 0,0 0,0 0,0
Предоставление прочих коммунальных, социальных и персональных услуг 0,2 0,1 0,1
Итого 100 100 100
Таблица 4
Распределение иностранных инвестиций по федеральным округам РФ (на 31 декабря соответствующего года, млн долл. США)
Федеральный округ 2009 г., млн долл. 2010 г., млн долл. 2011 г., млн долл. % к итогу
Центральный 49 436 76 700 136 253 67,8
Северо-Западный 9149 9324 10 332 7,4
Южный 1645 2314 3609 2,0
Северо-Кавказский 119 74 648 0,2
Приволжский 5280 7930 6966 5,2
Уральский 5591 7530 18 038 8,0
Сибирский 2732 3565 4891 2,9
Дальневосточный 7975 73 09 9906 6,5
Итого 81 981 114 746 190 643 100
По сути, это капитал российского происхождения, возвращающийся в Россию. С одной стороны, это положительная тенденция — инвесторы из оффшоров хорошо знают положение дел в России, а с другой стороны, их мало заботят проблемы обновления основных производственных фондов и внедрения новых прогрессивных технологий. Поэтому возникают сомнения, что сложившаяся ситуация в скором времени существенно улучшится. Наоборот, если посмотреть на список таких развитых стран, как Япония, Германия, Франция, то доля их инвестиций в Россию начиная с 2009 г. только уменьшалась, следовательно, передавать свои технологии они пока не спешат.
Анализ структуры поступлений иностранных инвестиций по федеральным округам России (табл. 4) [4] выявил серьезный территориальный дисбаланс в получении иностранного капитала.
Так, в Центральный федеральный округ на протяжении последних трех лет поступило больше зарубежных капиталовложений, чем во все остальные федеральные округа вместе взятые. В итоге происходит неравномерное развитие экономики страны: в одних территориях наблюдается экономический подъем, другие, наоборот, нуждаются в привлечении капиталовложений.
Согласно данным Всемирного экономического форума в 2010 г. по инвестиционной привлекательности Россия находилась на 124-м месте из 133 (чуть благоприятнее Алжира и Кувейта); в 2011 г. — на 116-м месте. Фактически это означает, что более привлекательными для потенциальных инвесторов являются сферы с высокой рентабельностью, число которых ограничено. Работающие в России иностранные компании чаще
всего жалуются на административные барьеры (28 % от всех претензий), таможенное законодательство (16 %), регулирование торговой деятельности (16 %), дискриминацию иностранных компаний при рассмотрении споров с российскими компаниями (16 %) [2]. В результате иностранный капитал не вкладывается в те отрасли, где он крайне необходим для развития науки и промышленности, т. е. для повышения экономической безопасности страны.
Единственный путь решения данных проблем — это повышение привлекательности России для инвесторов, для этого необходимо минимизировать риски с точки зрения финансовых и административных процедур. Политическая стабильность и предсказуемые политические решения так же важны, как и мак роэкономическая стабильность. России нужны единая и скоординированная государственная политика, направленная на увеличение инвестиционной привлекательности для зарубежных партнеров, повышение имиджа государства. Для создания привлекательного инвестиционного климата в стране необходимо ликвидировать избыточные административные барьеры, совершенствовать налоговую и правоприменительную базы, а также проводить активную информационную политику, направленную на улучшение освещения экономики России в отечественных и зарубежных средствах массовой информации [5].
Улучшению российского инвестиционного климата будет способствовать решение следующих основных задач:
формирование механизмов административной и инфраструктурной поддержки инвестиций;
снижение административных барьеров;
формирование механизмов стимулирования спроса на отечественную продукцию;
внедрение механизмов налогового стимулирования инвестиций;
формирование механизмов развития наукоемких и высокотехнологичных производств;
создание благоприятных условий для трансферта и внедрения инновационных технологий, обновления технологического парка машин и оборудования;
диверсификация производства, внедрение международных стандартов управления качеством;
формирование благоприятных условий для развития малого и среднего бизнеса;
активизация тенденций к постепенному снижению доли сырья и материалов и увеличению доли высокотехнологичной продукции в экспорте России;
разумное проведение «политики открытия» экономики страны в целях укрепления ее экономической безопасности, особенно в переходный период [3].
Путь национальной замкнутости, изоляции от системы международного разделения труда бесперспективен. В современном мире национальные экономики и всемирное хозяйство всецело, тесно и глубоко связаны и взаимно дополняют друг друга.
Необходимо акцентировать внимание на том, что зарубежные компании, обладающие передовыми наукоемкими технологиями, не всегда заинтересованы в их передаче другим государствам, тем более ни одна зарубежная компания не будет действовать вопреки интересам своей национальной экономики [6]. Все это необходимо учитывать при заключении международных договоров, особенно в свете вступления России в ВТО.
ЛИТЕРАТУРА
1. Мельникова, О. В. Привлечение инвестиций в национальную экономику России/О.В. Мельникова. — М.: ИТД «Дашков и К», 2009. — 175 с.
2. Ведомости. — М., 2012. — 24 октября: http://www.vedomosti.ru.
3. Апокин, А. Повышение стимулов для инвестиций в основной капитал и технологии: основные направления экономической политики/А. Апо-кин//Вопросы экономики. — 2011. — № 6. — С. 43-56.
4. Статистические данные Федеральной службы государственной статистики: http://www.gks.ru.
5. Филлипова, И. А. Особенности развития инвестиционных процессов в России за последние 10 лет/И. А. Фил-липова//Вестник ИНЖЕКОНа. — 2011. — № 2 (45). — С. 72-78.
6. Амосов, А. Результативны ли иностранные инвестиции?/А. Амосов/Экономист. — 2007. — № 1. — С. 29-36.
Влияние иностранных инвестиций на экономическую безопасность России
Ключевые слова
инвестиционный климат; иностранные инвестиции; миграция капитала; страны-инвесторы; экономическая безопасность.
Реферат
В статье освещены вопросы получения Россией иностранных инвестиций, внешнеэкономических связей и экономической безопасности, которые должно решать государство и какими средствами. В работе содержится анализ ситуации с получением иностранных инвестиций, их форме и динамике, а так же их влиянием на экономическое развитие регионов страны и отдельных отраслей народного хозяйства. Выявлены причины их недостаточности и предложены меры по увеличению их объема. Представлены основные задачи по повышению эффективности экономической безопасности путем улучшения российского инвестиционного климата.
Авторы
Кузнецов Владимир Иванович, канд. экон. наук, Пискунов Андрей Иванович, Романов Александр Иванович, Пермская государственная сельскохозяйственная академия имени академика Д.Н. Прянишникова, 614990, г. Пермь, ул. Петропавловская, 23, e-mail: volodya220@yandex.ru
Foreign Investment impact on Russia's economic security
Key words
investment environment; foreign investment; movement of capital; investor countries; economic security.
Abstracts
The paper is devoted for foreign investment issues in Russia and potential macroeconomic security problems. Also the role and degree of government regulation is discussed.
Deep analysis on recent trends and possible outcomes of foreign investments on region economic development is provided. Moreover, the main reasons of cash inflow shortfall are considered and measures for increasing investment attractiveness are proposed. In conclusion, author supposes that improvements in financial system, that allows better conditions for investment, are the best way to increase economic security.
Authors
Kuznetsov Vladimir Ivanovich, Candidate of Economic Science, Piskunov Andrey Ivanovich, Romanov Alexandr Ivanovich, Perm State Agricultural Academy named after Academician D.N. Pryanishnikova, 23, Petropavlovskaya St., Perm, 614990, e-mail: volodya220@yandex.ru
11-14"МАРТАГ (www.agrobvk.ru) УФД-2014
Выставка 2014 года в новом Выставочном комплексе «ВДНХ-ЭКСПО»!
ул. Менделеева, 158
АГРОПРОМЫШЛЕННЫЙ ФОРУМ
XXIV МЕЖДУНАРОДНАЯ ВЫСТАВКА
АГРОКОМПЛЕШ
БАШКИРСКАЯ ВЫСТАВОЧНАЯ КОМПАНИЯ Тел.: (347) 253 14 34, 253 38 00, 253 1413, e-mail: agro@bvkexpo.ru, www.bvkexpo.ru
