Учет влияния банковских рисков на управление ресурсами коммерческого банка Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

УДК 336.717.061.1

В.А. Фатуев, д-р техн. наук, проф., зав. кафедрой, (4872) 35-19-80, (Россия, Тула, ТулГУ);

М.А. Бакаева, вед. ревизор УВК, 8(905) 6280716, (Россия, Тула, ОАО «Сбербанк России»)

УЧЕТ ВЛИЯНИЯ БАНКОВСКИХ РИСКОВ НА УПРАВЛЕНИЕ РЕСУРСАМИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА

Рассматриваются вопросы управления пассивными и активными операциями. Рассматриваются факторы, влияющие на изменение ресурсной базы. Дана оценка депозитного риска, которому подвержены пассивы банка.

Ключевые слова: пассивные операции, коммерческие банки, эффективность, банковские риски

Пассивы в любом банке призваны обеспечить оптимальный объем привлеченных ресурсов с наименьшими затратами. Качество пассивов коммерческого банка характеризуется:

- стабильностью ресурсной базы;

- стоимостью привлечения ресурсов;

- чувствительностью пассивов банка к изменению процентных ставок;

- зависимостью банка от внешних источников финансирования, включая краткосрочные межбанковские кредиты.

Депозитными называются операции банков по привлечению денежных средств юридических и физических лиц во вклады либо на определенные сроки, либо до востребования. На долю депозитных операций обычно приходится до 95 % пассивов.

Выделим основные показатели, которые необходимо оценить в рамках анализа ресурсной базы:

- диверсификация ресурсной базы по срокам;

- диверсификация ресурсной базы по источникам;

- стабильность ресурсной базы;.

По своему экономическому содержанию депозиты принято подразделять на три группы: срочные депозиты; депозиты до востребования; сберегательные вклады населения.

В свою очередь каждая из этих групп классифицируется по разным признакам. Срочные депозиты классифицируются в зависимости от их срока: депозиты со сроком до 3 месяцев; депозиты со сроком от 3 до 6 ме-

сяцев; депозиты со сроком от 6 до 9 месяцев; депозиты со сроком от 9 до 12 месяцев; депозиты со сроком свыше 12 месяцев.

Депозиты до востребования наиболее ликвидные. Их владельцы могут в любой момент использовать деньги, находящиеся на счетах до востребования. Основным недостатком для банка депозитов до востребования является необходимость иметь более высокий оперативный резерв для поддержания ликвидности.

Срочные депозитные счета имеют четко установленный срок, по ним владельцам уплачивается фиксированный процент и, как правило, имеются ограничения по досрочному изъятию вкладов. Для денежных средств, хранящихся на срочных депозитных счетах, устанавливается более низкая норма обязательных резервов, чем по депозитам до востребования.

Недостаток срочных депозитных счетов для банка состоит в необходимости выплат повышенных процентов по вкладам и снижении, таким образом, маржи.

Сберегательные вклады выгодны банкам тем, что они, как правило, носят долгосрочный характер и, следовательно, могут служить источником долгосрочных вложений. Недостатком их является подверженность этих вкладов самым различным факторам (политическим, экономическим, психологическим), что повышает угрозу быстрого оттока средств с этих вкладов и потери ликвидности банка.

Соответственно каждому из портфелей присущ свой депозитный

риск.

Так, риск портфеля депозитов по требованию связан с вероятностью оттока значительных сумм средств, причем каждый отдельный счет имеет свой риск.

Под депозитным риском следует понимать вероятность потери банком ресурсов вследствие оттока вкладчиков или досрочного изъятия вкладов, а также вероятность неполучения средств, которые банк мог потенциально привлечь в результате осуществления депозитных операций.

Основными факторами, влияющими на динамику изменения структуры привлеченных денежных средств клиентов, являются:

1. Инфляция и приоритет валюты.

2. Состояние внешней среды изменения в денежно-кредитной политике страны в части налоговых льгот при получении дохода в виде процентов.

3. Имидж банка. При появлении проблем как финансового, так и политического характера риск оттока средств клиентов может резко увеличится.

4. Структура привлеченных средств.

5. Структура экономики региона (внешний фактор).

6. Структура банковских услуг.

Существенность влияния данных факторов на установление эффективных условий привлечения денежных средств клиентов может быть оценена и спрогнозирована на этапе оценки «ресурсной базы», трансформируемой в размещенные ресурсы.

Уровень влияния фактора может быть оценен посредством критериальной оценки каждого из них (таблица), т. е. выбора одного либо группы критериев наиболее точно отражающих степень воздействия фактора на величину преждевременного оттока и (или) удорожания привлеченных денежных средств со счетов клиентов, задействованных в процессе управления кредитным потенциалом коммерческого банка [3].

Критериальная оценка факторов, влияющих на уровень устойчивости привлеченных средств коммерческого банка, используемых в процессе управления кредитным потенциалом

Фактор Критерии оценки Источник информации

1 2 3

Состояние внешней среды Величина ставки рефинансирования. Величина материальной выгоды, полученной в виде процентов. Величина подоходного налога. Законодательство России, Официальный сайт ЦБ РФ.

Инфляция и приоритет валюты Курс рубля. Индекс инфляции. Аналитические материалы ЦБ РФ и Министерства финансов РФ.

Надежность контрагентов Количество случаев открытия картотек № 1, 2. Индекс цен производителей промышленной продукции. Объем выпуска продукции сельскохозяйственного производства. Число юридических лиц, подлежащих антикризисному управлению. Документы дня коммерческого банка.

Структура банковских услуг Наличие гибкой политики в отношении сроков, процентных ставок и необходимых лимитов сумм в сравнении с банками конкурентами. Процентные ставки по кредитам банка и банков конкурентов. Склонность населения к организованным сбережениям в рублевой форме. Средства массовой информации и специализированная печать. Аналитические материалы ЦБ РФ.

Имидж банка Стаж работы коммерческого банка на рынке банковских услуг. Котировка собственных акций. Свод биржевых котировок, устав банка.

1 2 3

Отраслевая принадлежность клиента Сезонность работы (весна, зима, осень, лето). Форма 101 коммерческого банка.

Структура банка Наличие филиальной сети. Количество кредитных организаций в регионе. Средства массовой информации и специализированная печать. Устав банка.

Структура привлеченных средств Процентное соотношение крупных и мелких вкладчиков. Остатки на счетах обязательных резервов коммерческого банка. Форма 101 коммерческого банка, расчет ФОР.

Структура экономики региона Уровень доходов населения. Объем промышленного производства. Количество предприятий. Оборот розничной торговли. Индекс потребительских цен. Реальные денежные доходы. Статистические сборники. Российская Финансовая газета. Аналитические материалы ЦБ РФ.

Исходя из критериальной оценки каждого фактора можно сопоставить величины ранее произошедших преждевременных оттоков денежных средств со счетов клиентов, вероятного их удорожания, конкретным значениям критериев оценки внешних и внутренних факторов в отношении привлеченных средств коммерческого банка.

Задача оценки депозитного риска должна включать в себя, помимо вышеперечисленных факторов, фактор времени.

Таким образом, необходимо спрогнозировать срок, сумму и процентную ставку конкретного пассива, используемого в процессе управления денежным потенциалом коммерческого банка, на срок, равный сроку предоставленного за его счет актива.

Разделим портфель депозитов на депозиты физических и юридических лиц. Банки в основном располагают средствами множества мелких клиентов физических лиц, и вероятность отзыва депозита для каждого из них примерно одна и та же. Используя интегральную формулу Муавра-Лапласа при большом числе независимых примерно одинаковых клиентов, отток депозитов можно прогнозировать, т. е. определять.

НИ ЕЭ

1 фчй; " 1

(1)

где п — число клиентов; р — вероятность отзыва, q = 1-р; к1, к2 — границы числа отзываемых вкладов; Ф — функция Лапласа.

Для портфеля депозитов юридических лиц целесообразно применить предложенную профессором Е.Д. Соложенцевым логико-вероятностную

модель риска в проблеме классификации [8], которая основана на анализе зависимости величины риска от внешних факторов депозитного риска банка, оказывающих на нее влияние.

Методика оценки риска, основанная на логико- вероятностном методе [8], предусматривает определение неблагоприятного события, заключающегося в неудачном завершении операции, как логической суммы совместных независимых событий:

где 21, 22, ..., 7п — события, каждое из которых заключается в том, что в результате воздействия определенного фактора риска (значение которого определяется градацией фактора) операция будет неудачной; п — число отобранных банком факторов риска. Величина риска отзыва депозита вычисляется по формуле вероятности наступления хотя бы одного из совместных независимых событий (значение которого определяется градацией фактора), рассматриваемых выше.

р = 1 - (1-^3 * (1 - VI) * (1 - (3)

где р1, р2, ..., рп — значения рисков, соответствующие градациям факторов депозитного риска по каждому клиенту.

Каждое значение риска, соответствующее градации фактора депозитного риска, определяет вероятность того, что при отсутствии других факторов риска депозитная операция завершится неудачей (досрочным отзывом). Значения рисков, соответствующие градациям факторов, определяются заранее, до начала обслуживания клиента, на базе статистики предыдущих периодов по обслуживанию депозитов юридических лиц, где по каждой операции определен результат.

То есть, определив депозитные риски, мы можем спрогнозировать сумму пассивов, которая в дальнейшем «трансформируется» в активные операции.

В настоящее время первостепенными становятся вопросы применения современных математических методов в решении задач по оптимальному управлению рисками активных операций. Сущность данных методов состоит в оптимизации структуры активов, исходя из какого-либо одного критерия или нескольких критериев, характеризующих уровень банковского риска.

В общем виде такая задача может быть сформулирована следующим образом: пусть Р = А(х) — один из критериев качества работы банка; х^Х; х = (х1, х2, ..., хп) — вектор варьируемых параметров — вложений банка в

различные активы, приносящие доходы; X — допустимое замкнутое множество варьируемых параметров; f — некоторая функция x. Задача оптимизации сводится к определению вектора оптимальных параметров x0 £ X такого, что f(x0) = opt f(x).

Решение задачи позволяет максимизировать (минимизировать) один из критериев качества работы банка, при этом значения других критериев должны быть не хуже их допустимых величин. Однако на практике объективно возникает потребность одновременно оптимизировать все критерии

[9].

Стоимость актива определяется путем дисконтирования будущих доходов, которые он принесет под процентную ставку, соответствующую его риску.

Взаимосвязь условий срочности, возвратности и платности привлеченных и размещенных денежных средств клиентов можно выразить следующим образом:

(4)

где Б — наращенная сумма; Р — первоначальная сумма; I — процентная ставка; N — срок предоставления (привлечения) денежных средств.

При условии, что объем привлеченных ресурсов равен объему размещенных, можно установить принадлежность переменных: N — к срочности; Р — к возвратности; I — к платности.

Показатели (срок, сумма и процентная ставка) по своей сути являются функциями многих переменных. Представим каждый из показателей в виде многочленов первой степени:

ЭЖ * Щвш ЩН

Б

(5)

где т — номер фактора (критерия оценки фактора); М — число факторов; х — фактор (критерий его оценки); с — коэффициент влияния фактора на функцию.

При оценке портфеля и целесообразности операций с входящими в него активами необходимо оперировать показателями доходности и риска портфеля в целом. Очевидно, что доходность портфеля (ёр) представляет собой линейную функцию показателей доходности, входящих в него активов, и может быть рассчитана по формуле средней арифметической взвешенной:

ар = £ к] * ы

(6)

где к — доля ]-го актива в портфеле; ^ — доходность ]-го актива; п — число активов в портфеле.

Доходность актива зависит от влияния параметров срочности, возвратности, платности, т. е. доходность актива можно представить как

В основном менеджмент банка может влиять на управление тремя группами активов (ссудные, валютные и операции с ценными бумагами). Увеличение размера прибыльности может быть достигнуто за счет рисковых операций, по которым банк получает более рисковое вознаграждение. Поэтому оценка уровня прибыли банка тесно связана с анализом степени защиты банка от риска.

Соответственно доходность актива зависит от уровня риска

где — риск ]-го актива.

Каждому виду актива соответствует свой вид риска. Для расчета ^ также целесообразно применять предложенную профессором Е.Д. Соложенцевым логико-вероятностную модель риска в проблеме классификации.

Зная сумму пассивов, которая в дальнейшем «трансформируется» в активные операции, и определив риск каждого актива, можно установить долю ]-го актива в портфеле для определения максимальной доходности портфеля.

Эффективность осуществления инвестирования денежных средств как основной банковской операции зависит от способности банка спрогнозировать наиболее доходный актив, принимая во внимание влияние рисков на виды активов. Необходимо рассмотреть вложения в активные операции банка в перспективе, т. е. определить возможный уровень риска вложения в тот или иной актив в соответствии с этим определить, сколько привлеченных средств можно выдать клиентам банка в виде займов и кредитов; структуру кредитного портфеля и процентных ставок по кредитам; вложить в валютно-обменные операции; в операции с ценными бумагами.

шшшт.

(7)

,

(8)

Библиографический список

1. Деньги. Кредит. Банки: учебник / под ред. О.И. Лаврушина. М.: Финансы и статистика, 1998. 448 с.

2. Жуков Е.В. Менеджмент и маркетинг в банках. М.: Банки и биржи; ЮНИТИ, 1997. 191 с.

3. Кабушкин С.Н. Управление банковским кредитным риском: учеб. пос. М.: Новое издание, 2004.

4. Питер Роуз. Банковский менеджмент. М.: Дело ЛТД, 1995. 504 с.

5. Ниддекер Г. Л. Анализ эффективности валютно-обменных операций банка. М.: Русская Деловая литература, 1996. 256 с.

6. Рябинин И.А. Надежность и безопасность структурно-сложных систем. СПб.: Изд. С.-Петерб. ун-та, 2007. 276 с.

7. Соложенцев Е.Д. Сценарное логико-вероятностное управление риском в бизнесе и технике. СПб.: Бизнес-пресса, 2006. 560 с.

8. Соложенцев Е.Д., Степанова Н.В., Карасев В.В. Прозрачность методик оценки кредитных рисков и рейтингов. СПб.: Изд. С.-Петерб. ун-та, 2005. 197 с.

9. Синки мл. Д.Ф. Управление финансами в КБ. СПб.: Бизнес-пресса, 2009. 450 с.

10. Типенко Н.Г., Соловьев Ю.П., Панич В.Б. Оценка лимитов риска при кредитовании корпоративных клиентов // Банковское дело. 2000. № 10. С. 19-28.

11. Тен В.В., Герасимов Б.В., Докукин А.В. Управление активами банка на основе оптимизационных методов. М.: Машиностроение, 2000. 84 с.

V.A. Fatuev, M.A. Bakaeva

Accounting for the effects of banking risks management of commercial bank

This article explores the theoretical issues management liabilities. Examines the factors that affect the changing resource base. Assess the risk, which are subject to a deposit liabilities of the Bank.

Keywords: passive operations, commercial banks, the effectiveness of banking risks.