CC BY
94
ТЕRRА ECONOMICUS ^ 2010 ^ Том 8 № 2 Часть 3
NOUflNOU DAAElfAEUflE OEfAfNlAlE NENOAlU
ВОРОКОВА М.А.,
кандидат экономических наук, доцент кафедры «Финансы и кредит», ФГОУ ВПО «Кабардино-Балкарская государственная сельскохозяйственная академия им. В.М. Кокова», 360030, Россия, КБР, г. Нальчик, пр. Ленина, 1в
В статье рассмотрены проблемы социально-экономического развития региона, исследована сущность региональной финансовой системы.
Ключевые слова: социально-экономическое развитие; предприятие; финансовая система; управление.
In article are considered problems social-economic development of the region, explored essence of the regional financial system.
Keywords: social-economic development; enterprise; financial system; management.
Коды классификатора JEL: R51, R58.
Несмотря на общую тенденцию в современной России на централизацию власти, переход многих властных полномочий, в том числе экономических, в федеральный центр, развитие экономики на региональном уровне, по-прежнему является наиболее актуальным вопросом формирования качественной, социально ориентированной рыночной экономики в стране [9].
Экономическую систему региона, в свою очередь, невозможно представить без своего ядра — экономики предприятия. А экономика предприятия начинается с грамотной концепции финансового менеджмента.
Производственное предприятие можно представить как сверхсложную открытую социально-техническую систему, связанную специфическими отношениями со своей внешней и внутренней средой. Чтобы достичь поставленной цели, например получить прибыль, все элементы производственной системы должны функционировать совместно, балансироваться и взаиморегулироваться.
Любое предприятие — это социально-экономическая система, в которой главным и наиболее активным элементом выступает человек. В основе экономической системы лежит совокупность общественных, коллективных (групповых) и личных интересов, которые оказывают большое влияние на состояние и развитие данной системы. Рациональные системы являются жизнеустойчивыми, подвижными, имеют способность к самоуправлению, самоорганизации. Состояние системы определяется множеством различных факторов, описывающих как внешнюю, так и внутреннюю среду системы. Чтобы управлять такой системой и достигать конечных результатов, необходимо использовать современные формы и методы теории управления сложными системами [8].
Существует множество определений финансов и финансов предприятия. Так, В.М. Родионова дает следующее определение финансов:
«Финансы — это денежные отношения, возникающие в процессе распределения и перераспределения стоимости валового общественного продукта и части националь-
© М.А. Ворокова, 2010
ного богатства в связи с формированием денежных доходов и накоплений у субъектов хозяйствования и государства и использованием их на расширенное воспроизводство, материальное стимулирование работающих, удовлетворение социальных и других потребностей общества» [8].
Это определение достаточно полное, но носит явно патерналистское начало, дано во многом с позиций социалистического уклада экономики. Известно, например, что в 1992-2000 гг. использование финансов для «расширенного воспроизводства, материального стимулирования работающих, удовлетворения социальных и других потребностей общества» было минимальным и роль государства в этих сферах постоянно сокращалась. Поэтому определение финансов в условиях современной России должно быть несколько жестче и рыночнее.
Профессор Дробозина Л.А. определяет финансы как «экономические отношения, связанные с формированием, распределением и использованием централизованных и децентрализованных фондов денежных средств в целях выполнения функций и задач государства и обеспечения условий расширенного воспроизводства» [3]. Здесь патерналистский характер финансов уже не выпячивается и завуалирован — финансы сводятся к созданию фондов денежных средств для выполнения функций и задач государства, но одновременно из финансов выпало такое важное звено, как финансы предприятий, а роль государства в организации всей финансовой системы оказалась существенно завышенной.
Мы предлагаем остановиться на следующем нейтральном определении: финансы представляют собой совокупность денежных отношений, возникающих в процессе создания фондов денежных средств у субъектов хозяйствования и государства и использования их на цели воспроизводства, стимулирования и удовлетворения социальных нужд общества.
Существует четыре основные стадии процесса общественного воспроизводства: производство, обмен, распределение и потребление. Областью возникновения и функционирования финансов является вторая стадия воспроизводственного процесса, когда происходит обмен стоимости произведенного общественного продукта. Именно на этой стадии появляются финансовые отношения, связанные с формированием денежных доходов и накоплений, принимающих специфическую форму финансовых ресурсов. Потенциально финансовые ресурсы возникают на стадии производства, когда создается новая стоимость и осуществляется перенос старой.
Основной единицей коммерческой деятельности, в недрах которой рождается стоимость, является коммерческое предприятие. Само коммерческое предприятие является составной частью региональной экономической системы. Финансы предприятий — это исходное звено и основа всей финансовой системы. Они обслуживают сферу материального производства, где создается валовой национальный продукт и национальный доход — источник финансовых ресурсов для других звеньев финансовой системы.
Имеется много разных определений сущности финансов предприятий. Так, В.М. Родионова определяет их как «денежные отношения, связанные с формированием и распределением денежных доходов и накоплений у субъектов хозяйствования и их использованием на выполнение обязательств перед финансово-банковской системой и финансированием затрат по расширенному воспроизводству, социальному обслуживанию и материальному стимулированию работающих» [8].
В.С. Карелин и Д.С. Моляков в своих трудах отмечают, что это определение сводит экономическую сущность финансов предприятия к распределительным отношениям только внутри самого предприятия, ограничивая их роль формированием и распределением денежных доходов и накоплений, т.е. по существу распределением выручки и прибыли [7]. При этом использование денежных доходов и накоплений ограничи-
ТЕRRА ECONOMICUS ^ 2010 ^ Том 8 № 2 Часть 3
ТЕRRА ECONOMICUS ^ 2010 ^ Том 8 № 2 Часть 3
вается выполнением обязательств только перед финансово-банковской системой, в то время как круг этих обязательств значительно шире (выплата дивидендов по акциям, дохода по облигациям, оплата векселей, различные платежи и отчисления, и т.д.).
Профессор Д.С. Моляков дал следующее определение: «Финансы предприятий представляют собой совокупность экономических отношений, возникающих в процессе производства, распределения и использования совокупного общественного продукта, национального дохода, национального богатства и связанных с образованием и использованием валового дохода, дохода, денежных накоплений. Эти отношения, определяющие сущность данной категории, опосредованы в денежной форме» [7]. В данном определении более точно передается сущность финансов предприятий.
Ранее некоторые авторы к финансовым относили систему денежных отношений по поводу формирования, распределения и использования всех финансовых ресурсов, включая капитал предприятия. Так, В.В. Бочаров и В.Е. Леонтьев считают, что «финансы предприятий и корпораций выражают систему денежных отношений, возникающих в процессе хозяйственной деятельности и необходимых для формирования и использования капитала, доходов и денежных фондов» [1]. Таким образом, капитал (с точки зрения источников), доходы и денежные фонды могут быть объединены общим понятием финансовых ресурсов.
В.В. Ковалев считает, что финансы предприятия — это экономические, денежные отношения, возникающие в результате движения денег; на их основе на предприятиях функционируют различные денежные фонды [5].
Проанализировав все вышеперечисленные определения, B.C. Карелин заключает, что «финансы предприятий выражают систему денежных отношений, возникающих в процессе формирования, распределения и использования всех финансовых ресурсов (включая капитал предприятия)» [4]. Мы предлагаем остановиться на этом определении и определении Д.С. Молякова, тем более что они не противоречат друг другу.
Д.С. Моляков особо отмечает, что «нельзя сводить сущность категории финансов предприятий к денежным отношениям, возникающим в результате движения самих денег, в то время как эти отношения возникают в результате движения не денег, а стоимости в процессе создания, распределения и использования совокупного общественного продукта, национального дохода и национального богатства» [7].
Финансы предприятий связаны непосредственно с производством и отражают состояние экономики страны и региона. Они характеризуются теми же чертами, которые присущи в целом категории финансов. Вместе с тем они обладают особенностями, обусловленными их функционированием в сфере материального производства, где органически связаны все сферы воспроизводственного процесса: производство, распределение, обмен и потребление.
Сущность экономической категории проявляется в ее функциях. Финансы предприятий выполняют следующие функции:
♦ распределительная функция;
♦ контрольная функция.
В.В. Ковалев дополняет эти функции также следующими: инвестиционнораспределительная, фондообразующая (или источниковая), доходо-распределитель-ная, обеспечивающая и контрольная.
Под распределительной функцией финансов предприятия понимается осуществление ими своей деятельности в процессе распределения и перераспределения общественного продукта и национального дохода.
С переходом на рыночные отношения финансы предприятий участвуют в перераспределении национального богатства через приватизацию собственности.
Под контрольной функцией финансов предприятий понимается внутренне присущая им способность отражать и тем самым контролировать состояние экономики предприятий и активно воздействовать на их деятельность.
При помощи показателей прибыли, рентабельности и др. можно контролировать состояние финансов предприятия и направлять деятельность предприятия в нужном направлении.
Посредством финансов систематически контролируется выполнение производственных планов, обязательств перед бюджетом по платежам в бюджет и финансированию из бюджета, при получении и возврате банковских ссуд.
Имеется группа экономистов, считающих, что кроме функций распределительной и контрольной, финансам предприятий присуща воспроизводственная функция. Она заключается в том, что предприятия, используя финансовые ресурсы, постоянно развиваются, осуществляя расширенное воспроизводства.
Многие другие экономисты — Д.С. Моляков, В.С. Карелин считают, что это важная черта деятельности предприятия, но, во-первых, она укладывается в рамки функций финансов по распределению и перераспределению общественного продукта и национального дохода; во-вторых, на определенных этапах деятельности предприятия и в период кризисов расширенного воспроизводства может и не происходить [4, 7].
Например, в России в 1990-х гг. спад наблюдался практически во всех отраслях промышленности и сельского хозяйства, в результате чего ВВП уменьшился вдвое. Также некоторые признаки отсутствия расширенного воспроизводства наблюдались в развитых странах Европы, США и Японии после терактов 11 сентября 2001 года. Таким образом, B.C. Карелин считает, что воспроизводственная функция финансов предприятий не носит всеобщего характера.
Фондообразующая или источниковая функция финансов предприятия, по версии В.В. Ковалева, реализуется в ходе оптимизации правой (пассивной) стороны баланса. Любое предприятие финансируется из нескольких источников: взносы собственников, кредиты, займы, кредиторская задолженность, реинвестированная прибыль, пожертвования, целевые взносы и др. Как правило, источники не бесплатны, т.е. привлечение любого из них предполагает расходы как плату за возможность пользования средствами. Поскольку источников много, причем стоимость каждого из них различна, возникает естественное желание выбрать наиболее оптимальную их комбинацию. Однако по нашему мнению, реализация этой функции как раз и оценивается в терминах финансов и в известном смысле представляет собой реализацию распределительной функции финансов.
Суть доходораспределительной функции финансов предприятия, по версии В.В. Ковалева, заключается в следующем [5]. Решающую роль в функционировании предприятия несут его собственники: они могут ликвидировать компанию, поддерживать величину вложенного (т.е. принадлежащего им) капитала на уровне, не предусматривающем расширение ее деятельности, изымая избыточную прибыль в виде дивидендов, или могут, напротив, воздержаться от получения дивидендов в надежде, что реинвестированная прибыль принесет большую отдачу в будущем, и т.д. Иными словами, собственники должны иметь определенные количественно выражаемые аргументы в обоснование своего отношения к текущему положению и будущему своей компании. Эти аргументы формируются в рамках дивидендной политики, когда определенная часть ресурсов предприятия изымается из него и выплачивается в виде дивидендов.
Смысл обеспечивающей функции финансов определяется, во-первых, целевым предназначением предприятия и, во-вторых, системой сложившихся расчетных отношений. Целевое предназначение предприятия состоит в регулярном генерировании прибыли в среднем, благодаря чему капитал собственников возрастает, что при необходимости проявляется в получении ими дополнительных денежных средств по сравнению с исходными инвестициями. Иными словами, финансы предприятия в данном случае как бы обеспечивают удовлетворение интересов собственников, количественно выражая эти интересы в виде прибыли (косвенное выражение дохода) и (или) дивидендов (прямое выражение дохода).
ТЕRRА ECONOMICUS ^ 2010 ^ Том 8 № 2 Часть 3
ТЕRRА ECONOMICUS ^ 2010 ^ Том 8 № 2 Часть 3
Также некоторые экономисты наделяют финансы предприятий такой функцией, как стимулирующая [9].
Анализируя представленные альтернативные классификации функций финансов предприятия, мы видим следующее. Инвестиционно-распределительная и доходораспределительная функции являются разными частями собственно распределительной функции финансов предприятия, изложенной в остальных классификациях. Фондообразующая (или источниковая) и обеспечивающая (стимулирующая) функции есть суть воспроизводственная функция других классификаций. Контрольная функция осталась контрольной. Таким образом, несмотря на кажущуюся полноту классификации, мы имеем дело всего лишь с делениями уже известных по другим классификациям функций на свои составные части. Поэтому мы, так же как B.C. Карелин, предлагаем остановиться на двух функциях — распределительной и контрольной [4].
Сфера деятельности финансов предприятия и государственных/региональных финансов коренным образом отличаются друг от друга. Несмотря на то что финансы предприятий и государственные финансы изучает одна и та же наука — наука о финансах, — ученые долго спорили, как же относятся друг к другу эти две экономические категории. Что важнее — государственные финансы или финансы хозяйствующих субъектов? Через всю историю науки о финансах красной нитью проходит этот вопрос и различные варианты ответа на него.
Можно выделить две крупные стадии, характерные для становления и развития науки о финансах: первая, начавшаяся во времена Римской империи и закончившаяся в середине XX века, нашла свое теоретическое оформление в так называемой классической теории финансов, в известном смысле на смену этой стадии пришла вторая, логику которой выражает неоклассическая теория финансов. Суть первой теории состоит в доминанте государства в финансах; суть второй теории — в доминанте финансов частного сектора (точнее, речь здесь идет преимущественно о финансах с позиции крупных компаний и рынков капитала).
Во времена Древней Греции и Рима господствовал патриархальный взгляд, согласно которому государство рассматривалось в части аккумулирования средств на общественные нужды как обыкновенное частное лицо. Доходы государства складывались из нескольких источников, основным из которых была плата за пользование государственными землями, рудниками, рынками, пристанями и т.п. Направления расходования государственных средств также не отличались большим разнообразием. В то время не было нужды в сложной финансовой системе, так как виды и направления государственных расходов были весьма немногочисленными.
В средние века каких-либо значимых систематизированных разработок по финансовой тематике все еще не было, тем не менее, именно конец средневековья рассматривается многими учеными, как начало второго периода развития финансовой науки, перехода к научной обработке.
Значительный вклад в систематизацию знаний о финансах был сделан итальянскими учеными; более того, по мнению известного петербургского ученого А.Л. Буко-вецкого (1881-1972), «последнего из могикан» в области классической теории финансов, именно в городах Верхней Италии в XV веке произошло собственно зарождение финансовой науки. Так, вопросами систематизации знаний в области финансов занимались такие видные ученые, как Д. Карафа (ум. 1487 г.), Н. Макиавелли (1480-1540), Дж. Ботеро (1540-1617) и другие ученые средневековья.
Это были годы раннего меркантилизма, открывшего эпоху первоначального накопления капитала. Основная идея этого течения выражалась в активном вмешательстве государства в хозяйственную жизнь, а его главным элементом являлась система активного торгового баланса, подразумевавшего поощрение, в том числе и за счет мощной протекционистской политики и строгой таможенной охраны, вывоза товаров над ввозом.
Несмотря на бурное развитие способов и методов пополнения государственной казны, имевшее место к началу XVII века во многих феодальных государствах, наука о финансах еще не стала общепризнанной. Более того, один из величайших мыслителей того периода Н. Макиавелли, выражая сомнение в самой возможности существования финансовой науки, аргументировал свою позицию тем, что подобной науке следовало бы иметь какие-нибудь опровержимые истины, положения, но поскольку их нет, а все сводится лишь к известному навыку и ловкости в обирании граждан, то нет и самой науки. По меткому выражению В.А. Лебедева (1833-1909), теория финансов средневековья сводилась к следующему несложному положению: бери где можно и как можно больше [6].
Лишь к середине XVIII века с появлением работ физиократов постепенно начало формироваться понимание того, что подобная разбойничья политика государства в области финансов бесперспективна, что государственное хозяйство должно руководствоваться общими экономическими законами.
XVIII век вообще считается переломным в плане становления и укрепления пауки о финансах — именно второй половиной XVIII века многие ученые датируют появление систематизированной финансовой пауки как самостоятельного направления; в эти годы как раз и начался так называемый научный, или рациональный, период в ее развитии.
ЛИТЕРАТУРА
1. Бочаров В.В. Леонтьев В.Е. Корпоративные финансы. СПб.: Питер, 2002. С. 13.
2. Буковецкий А.И. Введение в финансовую науку. Л., 1929. С. 152.
3. Дробозина ЛЛ., Андросова Л.Д. Финансы. Денежное обращение. Кредит. Учебник для вузов // Под ред. проф Л.А. Дробозиной. М.: Финансы: ЮНИТИ, 1997.
4. Карелин B.C. Финансы корпораций. М.: Дашков и К, 2005. С. 14.
5. Ковалев В.В. Финансы предприятий. М.: Проспект, 2004. С. 13.
6. Лебедев В.А. Курс финансовой науки. СПб., 1882. С. 28.
7. Моляков Д.С. Финансы предприятий отраслей народного хозяйства. М.: Финансы и статистика. 1997, С. 15.
8. Финансы // Под ред. B.M. Родионовой. М.: Финансы и статистика, 1994. С. 13.
9. Экономическая теория национальной экономики и мирового хозяйства. М.: Финансовая академия при Правительстве РФ, 1997.
ТЕRRА ECONOMICUS ^ 2010 ^ Том 8 № 2 Часть 3
