CC BY
30
МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «СИМВОЛ НАУКИ» №8/2016 ISSN 2410-700Х
2. Доронина Ф.Х. Об оценке справедливой стоимости / Символ науки. 2015. - №10. - С. 38-40
3. Доронина Ф.Х. Особенности применения метода начисления и кассового метода в Российской и межународной практике учёта» // материалы Международной научно-практической конференции. Частное образовательное учреждение высшего образования «Московский университет им. С.Ю. Витте». 2015. - С. 186-194.
4. Доронина Ф.Х. Принцип непрерывности деятельности в международной и российской системах учёта и отчётности / Вестник Московского университета имени С.Ю. Витте. Серия 1: Экономика и управление.
2015. №1 (12). С. 107 - 113.
5. Доронина Ф.Х., Лущик И.В. Финансовая устойчивость предприятия и условия её сохранения в период кризисных ожиданий /Потенциал социально-экономического развития Российской Федерации в новых экономических условиях: материалы II Международной научно-практической конференции: 2 2-х частях.
2016. С.522-535.
© Велиева С.Э., Агеева Ю.П., 2016
УДК 336.717
Гасанов Оскар Сейфуллович
канд. экон. наук, доцент ДГТУ, г. Ростов-на-Дону, РФ E-mail: osgas@mail.ru
Каширский Сергей Юрьевич магистрант ДГТУ, г. Ростов-на-Дону, РФ E-mail: kashirski93@mail.ru
ПРОГНОЗИРОВАНИЕ КРЕДИТНОЙ ПОЗИЦИИ КЛИЕНТА БАНКА НА ЭТАПЕ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ КРЕДИТНЫХ РЕСУРСОВ
Аннотация
Статья обращена к проблеме мониторинга финансовой устойчивости заёмщика после получения им кредита. Для обеспечения высокого качества кредитного портфеля банка и минимизации кредитного риска предлагается система показателей для прогнозирования финансовой устойчивости заёмщика в ходе использования полученных кредитных ресурсов.
Ключевые слова Кредитный риск, кредитный мониторинг, кредитная позиция.
Среди рисков, которым подвергается банк в ежедневной деятельности, наиболее распространенным, безусловно, является кредитный риск, что справедливо отмечается авторами [1, с. 93]. Важно отметить, что данному виду риска банк подвергается постоянно. То есть, даже качественный первичный кредитный отбор заёмщиков не является гарантией стабильности потока платежей в погашение кредита и процентов по нему. Проблемы с обслуживанием кредита могут возникнуть по разным причинам, которые условно можно разделить на внутренние, связанные с качеством управления предприятием, и внешние, связанные с положением экономики страны или отрасли, где работает заёмщик. Например, изменение конъюнктуры рынка, на котором работает заёмщик, может сказаться как на его финансовом положении, так и на стабильности и своевременности платежей в погашение кредита. Как известно, именно этот факт требует постоянного мониторинга финансового состояния заёмщиков и прогнозирования их кредитной позиции в будущем.
_МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «СИМВОЛ НАУКИ» №8/2016 ISSN 2410-700Х_
Понятие кредитной позиции, применяемой нами в данной статье наиболее близко к категории качества ссуды, определяемой на основании профессионального суждения согласно Положению Банка России от 26 марта 2004г. №254-П. [2] Данный нормативный акт предусматривает классификацию выданных банком ссуд на пять категорий качества на основании финансового положения заёмщика и качества обслуживания им долга. По существу подобная схема ранжирования портфеля кредитов напоминает систему присвоения рейтинга, поэтому справедливо также назвать способность заёмщика выполнять обязательства в течение срока использования кредитных ресурсов кредитно-рейтинговой позицией, как это предлагается в работе [3].
С учетом требований Положения № 254-П по расчёту суммы резервов на покрытие возможных потерь от ссудной задолженности, следует отметить, что для банков желательно отнесение выданных кредитов только в первые две категории качества, так как по первой категории формирование резервов не требуется, а по второй категории достаточным является формирование резерва в размере 1% от суммы портфеля ссуд данной категории. Чтобы добиться подобного результата возникает потребность в постоянном мониторинге финансовой устойчивости заёмщика.
Какие инструменты применимы для этого и как их использовать?
Прежде всего, следует обратиться к процедурам отбора заёмщиков. Не только на этапе отбора заёмщиков, но и на этапе мониторинга их способности платить по долгам, в основном, используется традиционный анализ, предусматривающий расчёт финансовых показателей деятельности заёмщика, среди которых наиболее часто используются показатели ликвидности, обеспеченности собственными средствами, рентабельности активов и собственного капитала, маневренности собственного капитала и ряд других.
В современной банковской практике показатели финансового состояния дополняются показателями конкурентной позиции заёмщика на рынке - конкурентоспособностью заёмщика и производимой им продукции. Эта группа показателей в прогнозном плане более информативна, но не может дать объективного ответа на вопрос о будущем финансовом состоянии заёмщика, особенно о степени эффективности использования полученных от банка финансовых ресурсов.
Для характеристики прогнозного финансового состояния заёмщика необходимо использование таких показателей, которые демонстрировали бы эффективность использования полученных от банка ресурсов. Изменения, которые происходят в финансовом состоянии заёмщика после получения ссуды и эффект от их использования на протяжении всего срока кредита, помогут объективно спрогнозировать его финансовую устойчивость в будущем.
Исследователи справедливо отмечают, что эти показатели должны быть «нацелены на финансово-экономический рост, получение добавленной стоимости, рентабельное использование полученных кредитных средств с учетом средневзвешенной стоимости капитала» [3, с. 71].
Исходя из этого, наиболее предпочтительными показателями для прогнозирования финансовой устойчивости заёмщика в будущем, могут выступить следующие:
1. Показатель роста бизнеса - прирост чистых активов заёмщика за период. Данный показатель позволяет оценить наличие положительного эффекта для бизнеса заёмщика от использования заёмного капитала. Чем выше его значение, тем, при прочих равных условиях, лучше финансовая устойчивость клиента банка в будущем.
2. Рентабельность выданных кредитных средств - отношение чистого дохода от инвестирования кредитных ресурсов за вычетом процентов на обслуживание к средней сумме кредитных ресурсов за период. Данный показатель позволяет оценить эффект от использования заёмных средств на формирование прибыли предприятия-заёмщика. При расчёте показателя необходим объективный анализ ценовой политики предприятия на каждом из интервалов мониторинга.
3. Прирост средневзвешенной стоимости капитала заёмщика - отношение изменения средневзвешенной стоимости капитала за период к его первоначальному значению. При оценке данного показателя важно обратить внимание на недопустимость резкого роста средневзвешенной стоимости капитала, что может негативно влиять на формирование финансовых результатов. Рост средневзвешенной стоимости капитала возможен при согласии заёмщика на получение кредита по завышенным ставкам. Если
_МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «СИМВОЛ НАУКИ» №8/2016 ISSN 2410-700Х_
же выданный банком кредит обходится заёмщику дешевле предыдущих заёмных ресурсов, то средневзвешенная стоимость капитала уменьшится, что послужит фактором роста прибыли предприятия.
Для каждого из показателей возможно установление допустимых критериев с отражением в стратегии мониторинга ссудной задолженности. Также на основе полученных показателей возможно формирование классов или уровней прогнозной кредитной позиции каждого заёмщика. Список использованной литературы:
1. Роль кредита и модернизации деятельности банков в сфере кредитования: монография / колл. авторов; под ред. О.И. Лаврушина. - М.: КНОРУС, 2012. - 272 с.
2. Положение Банка России от 26 марта 2004г. №254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности».
3. Фошкин А. Е. Роль кредитно-рейтинговой позиции заемщика в управлении кредитным риском банка // Банковское дело. 2015. № 5. С. 70-75.
© Гасанов О.С., Каширский С.Ю., 2016
УДК - 338.49
Голубцов Сергей Александрович
кандидат экономических наук, доцент;
Федеральное Государственное Казённое Военное Образовательное Учреждение Высшего
Профессионального Образования «Военный университет»,
г. Москва, РФ E-mail: golubcov2008@mail.ru
ПОКАЗАТЕЛИ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ОБЪЕКТОВ ПО УТИЛИЗАЦИИ ХИМИЧЕСКОГО ОРУЖИЯ КАК ВЫСОКОТЕХНОЛОГИЧНЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ ХИМИЧЕСКОЙ
ПРОМЫШЛЕННОСТИ
Аннотация
Данная статья посвящена описанию основных показателей экономической устойчивости, которыми будут обладать объекты по утилизации химического оружия как высокотехнологичные предприятия химической промышленности.
Данные показатели были выведены на основе анализа, имеющихся научных подходов к оценке экономической устойчивости предприятия и дополнены критериями, которые учитывают отраслевую специфику химической промышленности.
В статье подробно раскрывается ресурсная база объектов по утилизации химического оружия, которая может быть использована для выпуска востребованной конкурентоспособной продукции оборонного или гражданского назначения.
Ключевые слова
Утилизация химического оружия, объект по утилизации химического оружия, экономическая устойчивость, производственная инфраструктура, инженерные сооружения и инфраструктуры, техническая
оснащённость, социальная стабильность.
Объекты по утилизации химического оружия как предприятия химической промышленности должны обладать высокой экономической устойчивостью, под которой понимается - равновесное сбалансированное состояние экономических ресурсов предприятия, обеспечивающее стабильную прибыльность и нормальные условия для расширенного воспроизводства устойчивого экономического
