CC BY
96
УДК 338.2
проблемы бухгалтерского учета финансовых инструментов по российским и международным
стандартам
Н. Н. ПАРАСОЦКАЯ,
кандидат экономических наук, доцент кафедры бухгалтерского учета E-mail: nataly@mmti. ru А. Н. ШЕВЧЕНКО, студент учетного факультета artyom_sportenjy@mail. ru Финансовый университет при Правительстве РФ
В статье рассматривается понятие «финансовый инструмент». Раскрываются проблемы ведения бухгалтерского учета данного вида активов в российской и международной практике, отображения информации по соответствующей статье отчетности, развития российского бухгалтерского учета финансовых вложений.
Ключевые слова: бухгалтерский учет, финансовый инструмент, МСФО, РСБУ, ценные бумаги.
В инвестиционной деятельности, в особенности на рынке ценных бумаг, в число ключевых входит понятие «финансовый инструмент». Это — одна из новых и весьма неоднозначно трактуемых экономических категорий, пришедших к нам с Запада с началом распространения элементов рыночной экономики. Сейчас эта категория не только активно используется в отечественной монографической литературе, но и упоминается в ряде нормативных документов.
Существуют различные подходы к трактовке понятия «финансовый инструмент». В наиболее общем виде под финансовым инструментом понимается любой контракт, по которому про-
исходит одновременное увеличение финансовых активов одного предприятия и финансовых обязательств другого предприятия.
Финансовые активы включают:
— денежные средства;
— контрактное право получить от другого предприятия денежные средства или любой другой вид финансовых активов;
— контрактное право обмена финансовыми инструментами с другим предприятием на потенциально выгодных условиях;
— акции другого предприятия.
К финансовым обязательствам относятся контрактные обязательства выплатить денежные средства или предоставить какой-то иной вид финансовых активов другому предприятию, обменяться финансовыми инструментами с другим предприятием на потенциально невыгодных условиях (в частности, такая ситуация может возникнуть при вынужденной продаже дебиторской задолженности).
Финансовые инструменты подразделяются на первичные (денежные средства, ценные бумаги, кредиторская и дебиторская задолженность по текущим операциям) и вторичные, т. е.
производные (финансовые опционы, фьючерсы, форвардные контракты, процентные свопы, валютные свопы).
Существует и более упрощенное понимание сущности понятия «финансовый инструмент». В соответствии с ним выделяют три основные категории финансовых инструментов: денежные средства (средства в кассе и на расчетном счете, валюта), кредитные инструменты (облигации, форвардные контракты, фьючерсы, опционы, свопы и др.) и способы участия в уставном капитале (акции и паи).
Система общепринятых принципов бухгалтерского учета в мировой практике не содержит отдельных документов, полностью посвященных вопросам учета и оценки финансовых инструментов.
Международные стандарты финансовой отчетности (МСФО) включают ряд стандартов, посвященных такого рода сделкам: МСФО 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации» [3], МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» [4], МСФО 7 «Финансовые инструменты: раскрытие» [1] и МСФО 9 «Финансовые инструменты» [2].
Более 20 последних лет развитие многообразия финансовых инструментов сопровождается все новыми поисками путей определения влияния подобных инструментов на результаты хозяйственной деятельности, финансовое положение и движение финансовых и денежных потоков компаний.
Общие правила представления и раскрытия информации по финансовым инструментам содержатся в стандарте МСФО 32 и сводятся к следующим положениям:
• классификация финансовых инструментов по способу отражения эффекта от переоценки: по статьям обязательств и капитала, исходя из приоритета содержания перед формой;
• последующая классификация составных частей финансовых инструментов как элементов, отраженных по статьям обязательств и капитала;
• порядок учета процентных поступлений, дивидендов, прибылей или убытков по финансовым инструментам;
• зачет встречных финансовых активов и обязательств (допускается только в тех случаях,
если подобная операция обеспечена правовой санкцией, компания планирует осуществить нетто-расчет или реализовать актив и погасить обязательство одновременно); раскрытие информации в том объеме, который необходим пользователю, чтобы оценить роль балансовых и забалансовых финансовых инструментов в поддержании должного финансового положения компании, их влияние на результаты хозяйственной деятельности и движение денежных средств компании;
• раскрытие информации по учетной политике компании в сфере управления рисками, включая хеджирование;
• раскрытие информации по условиям в учетной политике в отношении любых финансовых активов, финансовых обязательств и капитала;
• риск потенциальных убытков в связи с процентным и кредитным риском по финансовым активам и финансовым обязательствам;
• раскрытие информации о справедливой стоимости, например, указание метода, применяемого для определения справедливой стоимости;
• описание инструментов хеджирования. Требования Правления Совета по МСФО,
которые реализованы в редакции стандарта МСФО 39, вступившей в силу с 01.01.2005, ориентированы на следующие изменения:
— практически все финансовые инструменты должны отражаться в балансе по справедливой стоимости. Суть такого метода заключалась в том, что компаниям разрешили проводить оценку финансовых инструментов по справедливой стоимости с отнесением изменений в справедливой стоимости на счет прибылей и убытков путем включения инструмента в момент его регистрации в категорию «исключительно для торговли»;
— любые разницы, возникающие при переоценке по справедливой стоимости, должны признаваться на счете прибылей и убытков; — исключения, установленные в отношении учета операций хеджирования, должны быть отменены.
Методологические проблемы бухгалтерского учета финансовых инструментов обусловлены противоречивыми задачами, которые приходится решать при разработке стандартов:
— с одной стороны, требования МСФО по финансовым инструментам всегда критиковали и критикуют за чрезмерную сложность, с другой — представляемая в отчетности информация даже при должном выполнении всех требований оказывается недостаточной, что подтвердил финансовый кризис;
— с одной стороны, справедливая стоимость, на которой базируется оценка финансовых инструментов, является более уместной и полезной для принятия экономических решений пользователями финансовой отчетности по сравнению с исторической стоимостью, с другой — вариативность методик ее определения при отсутствии открытого рынка делает данный показатель весьма ненадежным, что опять же вскрыл финансовый кризис;
— с одной стороны, унификация критериев оценочной классификации финансовых инструментов позволяет более эффективно сравнивать между собой отчетность разных компаний, с другой — универсальная регламентируемая классификация зачастую не соответствует применяемой в компаниях политике управления финансовыми инструментами, что делает отчетные показатели «оторванными от жизни»;
— с одной стороны, главным преимуществом финансовой отчетности, по сравнению с другими видами отчетности, является способность передать большой массив разносторонней финансовой информации через узкий набор элементов отчетности — активов, обязательств, капитала, доходов и расходов, с другой — многие показатели, связанные с финансовыми инструментами, не вписываются в эти элементы, из-за чего приходится выносить большой объем информации в формат текстовых пояснений и изобретать внесистемные категории «забалансовых» статей.
Новый международный стандарт по финансовым инструментам
Промежуточные результаты поиска компромисса между указанными противоречивыми задачами были формализованы Советом по МСФО в новом стандарте МСФО 9 «Финансовые инструменты» (1FRS 9 Financial Instruments). Этот стандарт был выпущен 12.11.2009 и позиционируется Советом по МСФО как первая ступень проекта по замене Международного бухгалтерского стандарта (МБС) 39 (IAS 39), поскольку не рассматривается как финальный документ.
Сегодня стандарт МСФО 9 регулирует только финансовые активы, причем не все вопросы, связанные с их признанием и оценкой. Тем не менее с формальной точки зрения он является полноценным стандартом.
В качестве наиболее значимых положений стандартов МСФО 9 можно отметить следующие:
— первоначально все финансовые активы оцениваются по справедливой стоимости, увеличенной на сумму затрат для осуществления сделки (кроме финансовых активов, оцениваемых впоследствии по справедливой стоимости);
— в целях последующей оценки все финансовые активы делятся на две категории: оцениваемые по амортизируемым затратам и оцениваемые по справедливой стоимости. Оценочная классификация присваивается финансовому активу в момент его признания;
— долговые финансовые активы могут оцениваться по амортизируемым затратам за вычетом убытков от обесценения. Однако они могут оцениваться и по справедливой стоимости, если таким образом устраняются противоречия с политикой управления активами или иные «бухгалтерские несоответствия». Долговые финансовые активы, не соответствующие хотя бы одному из указанных условий, оцениваются по справедливой стоимости;
— все долевые финансовые активы оцениваются по справедливой стоимости;
— изменение справедливой стоимости оцениваемых по ней финансовых активов в общем случае относится на прибыль (убыток). Для долговых финансовых активов данное правило является безальтернативным. Изменение справедливой стоимости долевых финансовых активов (кроме используемых в спекулятивных целях) может включаться в «прочий совокупный доход», за исключением дивидендов, которые включаются в прибыль (убыток);
— отсутствие возможности оценивать долевые финансовые инструменты по себестоимости (присутствует в стандарте МБС 39) компенсируется тем, что в некоторых случаях себестоимость актива может представлять собой «наилучшую оценку» справедливой стоимости;
— все деривативы (производные финансовые инструменты) оцениваются по справедливой стоимости с отнесением ее изменений на при-
быль (убыток). Исключение составляют дери-вативы, используемые в качестве инструментов хеджирования, для которых правила учета пока не установлены (для них применяются нормы стандарта МБС 39);
— установлены менее жесткие правила разделения оценки встроенных деривативов с оценкой базового актива по сравнению со стандартом МБС 39;
— переклассификация финансовых активов из одной оценочной категории в другую может быть необходима только в отношении долговых финансовых активов в случае изменения соответствующей бизнес-модели компании. Ее результаты признаются исключительно перспективно без пересчета прошлых показателей.
С принятием стандарта МСФО 9 внесены также поправки в стандарт МСФО 7 в части дополнительных требований к раскрытию информации о долговых финансовых инструментах, оцениваемых по справедливой стоимости с отнесением ее изменений в прочий совокупный доход.
Вместе с тем целый ряд вопросов остается нерешенным. В проекте Совета по МСФО по финансовым инструментам выделены четыре блока вопросов, которые не вошли в первую редакцию стандарта МСФО 9:
— кредитные риски в оценке обязательств;
— списание финансовых инструментов;
— обесценение финансовых активов, оцениваемых по амортизируемым затратам;
— бухгалтерский учет хеджирования.
Нормативная база учета финансовых инструментов по РСБУ
К сожалению, уровень проработки вопросов по бухгалтерскому учету финансовых инструментов в российских стандартах бухгалтерского учета (РСБУ) заметно отличается от МСФО. Отставание, на наш взгляд, связано не столько с недостатками отечественной системы нормативного регулирования бухгалтерского учета, сколько с неразвитостью национального финансового рынка.
Пока российские предприятия используют незначительную часть финансовых инструментов, представленных на западных рынках. Для предприятий реального сектора «ассортимент» этих статей, как правило, ограничивается дебиторской и кредиторской задолженностью и
полученными кредитами (займами). Тем не менее происходит развитие финансового рынка, и одновременно усложняются сделки с финансовыми инструментами.
В связи с этим возрастают требования к качеству их учета и представляемой по ним информации в бухгалтерской отчетности.
Среди РСБУ финансовым инструментам посвящено только одно — Положение по бухгалтерскому учету «Учет финансовых вложений» ПБУ 19/02 (далее — ПБУ 19/02) [8], сфера применения которого довольно узкая:
— применяется только для предприятий реального сектора;
— регулирует учет только финансовых вложений.
Вне сферы его регулирования остаются все финансовые обязательства, все собственные долевые инструменты, а также часть финансовых активов.
Опыт практического применения ПБУ 19/02 выявил ряд вопросов, но не вскрыл серьезных концептуальных проблем. На сегодняшний день актуальность изменения порядка учета финансовых инструментов в России, на наш взгляд, находится за пределами сферы применения ПБУ 19/02 и касается прежде всего учета дебиторской и кредиторской задолженности.
Проблемы учета финансовых инструментов в Российской Федерации
Российский бухгалтерский учет финансовых инструментов остро нуждается во внедрении механизмов адекватной текущей оценки долговых финансовых инструментов. До сих пор на практике основой их оценки являются номинальные денежные суммы, подлежащие уплате или получению в будущем. Такая оценка с точки зрения полезности отчетной информации допустима лишь при незначительных сроках погашения задолженности (ориентиром значительности сроков можно условно считать 3 мес.). При более длительных сроках (особенно если они превышают 1 год) номинальная оценка неприемлема.
Решение этой проблемы требует внедрения в учетную практику дисконтирования будущих денежных потоков. Большинство российских бухгалтеров, даже из тех, кто знаком с МСФО, не имеет необходимых навыков практического
применения дисконтирования. Для бухгалтеров же, не знающих МСФО, дисконтирование является новым явлением, которое ничего, кроме отторжения, вызвать не может.
Поэтому данную проблему не решить простым внесением требований по дисконтированию в текст положений по бухгалтерскому учету. Нормативные требования должны работать на практике, а для этого необходима адаптация новых инструментов бухгалтерского учета.
Первым шагом на пути адаптации дисконтирования в российском бухгалтерском учете стали поправки, внесенные в Положение по бухгалтерскому учету «Условные факты хозяйственной деятельности» ПБУ 8/01 (далее — ПБУ 8/01) [7] в 2006 и 2007 гг. Новая редакция ПБУ 8/01 предусматривала дисконтирование условных обязательств, под которые создается резерв. Это явилось первой попыткой нормативного введения в российский учет механизма дисконтирования на определенном участке бухгалтерского учета.
Сейчас резервы по условным обязательствам отражаются далеко не всегда, поскольку среди российских бухгалтеров до сих пор распространено заблуждение, что их создание — право, а не обязанность организации.
Тем не менее значение поправок не только в том, чтобы привлечь внимание к этому Положению по бухгалтерскому учету. Нововведение важно в качестве прецедента. Дисконтирование получило в российском бухгалтерском учете «официальную прописку».
В этой связи следует отметить Положение по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» ПБУ 1/2008 (далее — ПБУ 1/2008) [5], которое, бесспорно, является самым значимым нововведением в российский бухгалтерский учет последних лет.
Важнейшее новшество содержится в п. 7 ПБУ 1/2008, в котором сказано, что если по конкретному вопросу в нормативных правовых актах не установлены способы ведения бухгалтерского учета, то при формировании учетной политики осуществляется разработка соответствующего способа, исходя из настоящего и иных положений по бухгалтерскому учету, а также МСФО. Ссылка на применение иных аналогичных положений была и в предыдущей редакции, но прямая ссылка на МСФО до сих пор не применялась. Нынешний нормативный документ прямо
предписывает использовать МСФО в случае отсутствия нормы в российских документах. Организации, которые заинтересованы в том, чтобы сделать свой бухгалтерский учет полезным инструментом формирования информации о реальной картине бизнеса, избавиться от затратной трансформации отчетности, получили «зеленый свет». Они могут вести бухгалтерский учет таким образом, чтобы «на выходе» получать достоверную бухгалтерскую отчетность, соответствующую требованиям положений по бухгалтерскому учету и одновременно МСФО.
Указанная норма ПБУ 1/2008 предписывает организациям обращаться к МСФО, т. е. дисконтировать будущие денежные потоки. При значительных сроках погашения дебиторской и кредиторской задолженности реальную экономическую картину дает приведенная (дисконтированная) стоимость, и поэтому именно она используется в МСФО.
Раскрытие информации в бухгалтерской отчетности
В связи с финансовым кризисом внимание экспертов в области бухгалтерского учета финансовых инструментов было сосредоточено не столько на вопросах признания и оценки, сколько на вопросах раскрытия информации в финансовой отчетности.
Рекомендации «Группы Двадцати» относительно финансовой отчетности нашли отклик в практических шагах в области регулирования бухгалтерского учета финансовых инструментов на российских предприятиях реального сектора, предпринятых Минфином России.
В декабре 2009 г. Минфин России выпустил и опубликовал на своем сайте в сети Интернет два документа: «О раскрытии информации о финансовых вложениях организации в годовой бухгалтерской отчетности», «О раскрытии информации о забалансовых статьях в годовой бухгалтерской отчетности организации».
Формирование полного представления о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и произошедших изменениях достигается посредством практической реализации требования п. 6 Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99) [6], в соответствии с которым если при составлении бухгалтерской
отчетности выявляется недостаточность данных для формирования полного представления о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении, то в бухгалтерскую отчетность организация включает соответствующие дополнительные показатели и пояснения.
В названных документах уточняются эти «дополнительные показатели и пояснения», отсутствие которых в бухгалтерской отчетности может не хватать для формирования полного представления о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении.
Первый документ о финансовых вложениях направлен на устранение всех вскрытых финансовым кризисом и практикой применения ПБУ 19/02 недостатков представляемой в финансовой отчетности информации о финансовых вложениях организаций. Он конкретизирует подлежащую раскрытию информацию о структуре финансовых вложений, давая возможность для их классификации, а также факторов, определяющих обособленное раскрытие.
Второй документ направлен на обеспечение пользователей бухгалтерской отчетности информацией об объектах, которые не соответствуют условиям признания в бухгалтерском балансе активов и обязательств, но тем не менее влияют на финансовое положение и финансовые результаты деятельности организации.
Российский бухгалтер привык под «забалансовыми статьями» понимать совокупность строк Справки о наличии ценностей, учитываемых на забалансовых счетах. Новый документ Минфина России вкладывает в это понятие несколько иное понимание, основанное на необходимости информации для принятия пользователями бухгалтерской отчетности экономических решений. В нем выделены четыре группы забалансовых статей:
— условные обязательства, по которым не производится резервирование;
— статьи, сопутствующие признанным в балансе обязательствам;
— статьи, сопутствующие признанным в балансе активам;
— финансовые инструменты срочных сделок и статьи, сопутствующие денежным средствам.
Применение этих документов, на наш взгляд, будет способствовать повышению качества и полезности информации, представляемой в финансовой отчетности.
Список литературы
1. Международный стандарт финансовой отчетности 7 «Финансовые инструменты: раскрытие».
2. Международный стандарт финансовой отчетности 9 «Финансовые инструменты».
3. Международный стандарт финансовой отчетности 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации».
4. Международный стандарт финансовой отчетности 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка».
5. Об утверждении положений по бухгалтерскому учету: приказ Минфина России от 06.10.2008 № 106н.
6. Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации* (ПБУ 4/99): приказ Минфина России от 06.07.1999 № 43н.
7. Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Условные факты хозяйственной деятельности» (ПБУ 8/01): приказ Минфина России от 28.11.2001 № 96н.
8. Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет финансовых вложений» ПБУ 19/02: приказ Минфина России от 10.12.2002 № 126н.
издательским дом
ФИНАНСЫ
УВАЖАЕМЫЕ ЧИТАТЕЛИ !
Журналы Издательского дома «ФИНАНСЫ и КРЕДИТ» стали доступны в электронном виде в Научной Электронной Библиотеке (eLIBRARY.RU).
На сайте eLIBRARY.RU можно оформить годовую подписку на текущие и архивные выпуски журналов, приобрести отдельные номера изданий или статьи.
