CC BY
92
УДК 657.6
О. А. Соболева
ОЦЕНКА РИСКОВ ПРИ АУДИТЕ ФИНАНСОВЫХ ВЛОЖЕНИЙ
Статья раскрывает основные проблемные вопросы при проведении аудиторской проверки такого вида имущества организации, как финансовые вложения. Систематизированы основные аудиторские процедуры и выявлены области наиболее высокого риска.
Ключевые слова: финансовые вложения, риски, аудит, аудиторские процедуры, аналитические процедуры, недобросовестные действия.
По существенности влияния на бухгалтерскую отчетность классификация рисков предполагает выделение значимых рисков неумышленного искажения (ошибки) и рисков умышленных искажений (недобросовестных действий). Указанные искажения могут оказать существенное количественное воздействие, повлиять на качество бухгалтерской отчетности, а также привести к нарушению принципа непрерывности деятельности [7]. Так, В. И. Золотарева [5] и Ю. Ю. Кочинев [6] отмечают, что тщательной проверке должны подвергаться операции, от которых зависит способность продолжать коммерческую деятельность, а также операции, за нарушение которых законодательство предусматривает строгую ответственность (несоблюдение пенсионного и налогового законодательства).К таким операциям, в частности, относятся операции с финансовыми вложениями.
Этапы аудита данных операций рассмотрим подробнее.
На этапе планирования проверки разрабатывается программа аудита (см. табл. 1).
Далее осуществляется сбор аудиторских доказательств в соответствии с разработанной программой. Аудитору для выявления рисковых областей в первую очередь важно изучить итоги предыдущих проверок, проведенных аудиторскими компаниями, налоговыми и другими органами, а также проанализировать процесс проведения инвентаризаций за прошедший и отчетный периоды.
В ходе проверки (процедура 1.1, табл. 1) аудитор устанавливает: соблюдает ли организация требования законодательства об обязательном проведении инвентаризации; правильность оформления инвентаризационных документов; установлены ли сроки проведения инвентаризации финансовых вложений в приказе об учетной политике, и соблюдаются ли эти сроки и т. д. Также необходимо учитывать, что если сертификаты финансовых вложений хранятся непосредственно у аудируемого лица, то их инвентаризацию нужно проводить одновременно с инвентаризацией денежных средств. Однако клиент имеет право хранить ценные бумаги в других организациях (банке, специальных хранилищах). В этом случае аудитору необходимо получить от этих организаций письменное подтверждение наименования, количества, стоимости и других реквизитов сертификатов финансовых вложений, и сверить суммы, числящиеся на соответствующих счетах бухгалтерского учета аудируемого лица, с данными этих организаций.
Если проверяемый участок учета вызывает затруднения в проведении внутреннего контроля, например, при бессистемном хранении первичной документации, это увеличивает риск существенного искажения информации о финансовых вложениях.
Таблица 1
Программа аудита учета финансовых вложений (РД № ФВ-1)
КЛИЕНТ
ПЕРИОД АУДИТА С ПО
ПЛАНИРУЕМЫЙ АУДИТОРСКИЙ РИСК, %
КОЛИЧЕСТВО ЧЕЛ.-ЧАСОВ
УРОВЕНЬ СУЩЕСТВЕННОСТИ (РАСПРЕДЕЛЕННЫЙ), РУБ.
Перечень аудиторских процедур по сегменту Рабочие документы (РД) Период проведения (в чел.-часах) Исполнители Примечание
1. Проверка организации учета ФВ 1.1. Проверка результатов последней инвентаризации ФВ РД №ФВ-2
1.2. Проверка обоснованности отнесения активов к ФВ РД №ФВ-3
1.3. Проверка вопросов организации аналитического учета ФВ РД №ФВ-4
2. Проверка правильности отражения в учете операций по поступлению ФВ 2.1. Проверка документов, подтверждающих существование прав на ФВ РД №ФВ-5
2.2. Проверка правильности определения первоначальной стоимости ФВ РД №ФВ-6
2.3. Проверка правильности последующей оценки ФВ РД №ФВ-7
2.4. Проверка правильности создания резерва под обесценение финансовых вложений РД №ФВ-8
3. Проверка правильности отражения в учете операций по выбытию ФВ РД №ФВ-9
4. Проверка правильности раскрытия информации о ФВ в бухгалтерской отчетности РД №ФВ-10
5. Экспресс-анализ финансовых вложений РД №ФВ-11
Следующее направление проверки, согласно программе, — проверка правильности и обоснованности учета активов в качестве финансовых вложений (процедура 1.2, табл. 1). Поскольку организации обязаны вести аналитический учет финансовых вложений, аудитор проверяет, учитываются ли обособленно долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения (процедура 1.3, табл. 1). Для этого в рабочем плане счетов аудируемого лица должен быть предусмотрен счет 58 «Финансовые вложения» с необходимым набором субсчетов.
Аналитический учет финансовых вложений на любой стадии их движения должен осуществляться в соответствии с выбранной единицей бухгалтерского учета финансовых вложений. Единицей бухгалтерского учета финансовых вложений может быть серия, партия и другая однородная совокупность финансовых вложений. Она выбирается организацией самостоятельно и должна обеспечить формирование полной и достоверной информации о наличии и движении финансовых вложений, а также надлежащий контроль за их наличием и движением.
Аудитор проверяет, построен ли аналитический учет таким образом, чтобы обеспечить информацию не только по единицам бухгалтерского учета финансовых вложений, но и по организациям, в которые осуществлены эти вложения (эмитентам ценных бумаг, организациям-заемщикам и т. п.). По принятым к учету государственным ценным бумагам и ценным бумагам других организаций в аналитическом учете должна быть сформирована следующая информация: наименование эмитента и название ценной бумаги, номер, серия и т. д., номинальная цена, цена покупки, расходы, связанные с приобретением ценных бумаг, общее количество, дата покупки, дата продажи или иного выбытия, место хранения. Если такая информация отсутствует, это повышает риск существенного искажения информации о финансовых вложениях.
Особенно важна проверка первичных документов по учету финансовых вложений (процедура 2.1, табл. 1), поскольку эти документы определяют особый порядок перехода права собственности по ценным бумагам. Финансовые вложения принимаются к учету на основании первичных документов, например, таких как: выписки из реестра акционеров; сертификаты акций, облигаций и другие ценные бумаги; платежные документы; договоры купли-продажи и другие документы. В этих документах должны быть указаны цель приобретения и срок, в течение которого предполагается использовать объект.
Аудит первичных документов предполагает также проверку их по форме и существу. Например, ценная бумага — это документ строго установленной формы, ее обязательные реквизиты должны соответствовать требованиям законодательства для определенных видов ценных бумаг. Согласно ст. 144 ГК Российской Федерации [1], несоответствие или отсутствие обязательных реквизитов ценной бумаги влечет ее ничтожность.
Важным аспектом при оценке рисков является проверка правильности формирования и отражения в учете первоначальной стоимости поступивших финансовых вложений (процедура 2.2, табл. 1). Первоначальная стоимость ценных бумаг, приобретенных за плату, включает в себя согласно п. 9 ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений» [2] сумму фактических затрат организации на их приобретение (за исключением НДС и иных возмещаемых налогов). Перечень фактических затрат является открытым.
На основании п. 11 ПБУ 19/02 [2], если затраты на приобретение ценных бумаг несущественны (кроме сумм, уплачиваемых в соответствии с договором продавцу) по сравнению с их стоимостью, уплаченной по договору, то такие затраты организация вправе признать прочими расходами в том периоде, в котором были приняты к учету ценные бумаги. Организация может принять решение, когда существенной признается сумма, отношение которой к общему итогу соответствующих данных за отчетный год составляет не менее 5 %.
Таким образом, организация имеет право вести учет стоимости ценных бумаг двумя способами:
1) в первоначальную стоимость ценных бумаг включать все затраты, связанные с их приобретением;
2) в первоначальную стоимость ценных бумаг включать только суммы, уплачиваемые продавцу, а остальные затраты в случае их несущественности отражать в составе прочих расходов.
Риск существенных искажений при проверке первоначальной стоимости финансовых вложений повышается, если для проверяемой организации учет данного вида имущества является нетипичным и новым. Данная ситуация может также повлечь недостаточность информации в учетной политике, а именно: отсутствие установленного уровня существенности и выбор варианта учета первоначальной стоимости объекта финансовых вложений.
Также проверяется правильность классификации финансовых вложений, по которым можно определить текущую рыночную стоимость, и финансовых вложений, по которым текущая рыночная стоимость не определяется (процедура 2.3, табл. 1). Как правило, к финансовым вложениям, по которым можно определить текущую рыночную стоимость, относятся финансовые вложения в котируемые ценные бумаги.
Разница между оценкой финансовых вложений по текущей рыночной стоимости на отчетную дату и предыдущей оценкой финансовых вложений относится на финансовые результаты и должна быть отражена по кредиту (дебету) счета 91 в корреспонденции со счетом 58.
К финансовым вложениям, по которым текущая рыночная стоимость не определяется, относятся вложения в уставные капиталы, в отдельные виды ценных бумаг и др. Их отражают в бухгалтерском учете и отчетности на отчетную дату по первоначальной стоимости (п. 21 ПБУ 19/02) [2]. В этом случае аудитор проверяет правильность произведенных расчетов и достоверность оценки ценных бумаг на отчетную дату.
При проверке правильности создания резерва под обесценение финансовых вложений необходимо убедиться в его обоснованности (процедура 2.4, табл. 1), поскольку данный резерв может быть создан только в отношении тех финансовых вложений, которые учитываются по первоначальной стоимости, так как их текущая рыночная стоимость не определяется. Если имеет место устойчивое снижение стоимости финансовых вложений вследствие появления у эмитента признаков банкротства, существенного снижения процентов или дивидендов и прочих факторов, то организация должна создать резерв под обесценивание финансовых вложений.
Необходимо помнить, что должно выполняться одновременно три требования для того, чтобы признать, что вложения обесцениваются:
• на отчетную дату и на предыдущую отчетную дату учетная стоимость финансовых вложений существенно выше их расчетной стоимости;
• в течение отчетного года расчетная стоимость финансовых вложений существенно изменялась исключительно в направлении ее уменьшения;
• на отчетную дату отсутствуют свидетельства того, что в будущем возможно существенное повышение расчетной стоимости финансовых вложений.
Резерв создается за счет финансовых результатов (в составе прочих расходов). Списание резерва на финансовые результаты (в состав прочих доходов) осуществляется в двух случаях: при продаже или ином выбытии финансовых вложений, под которые резерв создавался; если дальнейшего устойчивого существенного снижения стоимости этих вложений не происходит.
Аудитору следует проверить, правильно ли списана стоимость выбывших в течение проверяемого периода финансовых вложений (процедура 3, табл. 1). Если финансовые вложения учитывались по первоначальной стоимости, то при их выбытии стоимость может быть списана одним из трех способов, предусмотренных учетной политикой:
1) по первоначальной стоимости единицы бухгалтерского учета;
2) по средней первоначальной стоимости;
3) по первоначальной стоимости первых по времени приобретения финансовых вложений (ФИФО).
Выбытие финансовых вложений может иметь место в случае погашения ценной бумаги, ее продажи, уступки (по договору цессии), передачи по договору мены или дарения (безвозмездно), передачи в уставный капитал или совместную деятельность.
При выбытии финансовых вложений, по которым определяется текущая рыночная стоимость, на дату выбытия она принимается на уровне, установленном при последней переоценке.
При исчислении налога на прибыль выбывающие финансовые вложения оцениваются по стоимости приобретения, включающей расходы на их приобретение. По-
этому наряду с оценкой финансовых вложений в бухгалтерском учете организации должны вести учет их налоговой стоимости.
При выбытии акций других организаций, полученных при увеличении уставного капитала акционерного общества, рассчитывается первоначально оплаченная стоимость акции, скорректированная с учетом изменения количества акций в результате увеличения уставного капитала.
Аудитор должен убедиться в последовательности применения учетной политики в отношении способа списания по каждому виду финансовых вложений (в течение отчетного года может быть применен только один способ списания). Необходимо также изучить положения учетной политики, где указан выбранный организацией способ оценки, и путем пересчета проверить его соблюдение при отражении операций по выбытию вложений.
Неполное или неадекватное раскрытие необходимой информации о финансовых вложениях в учетной политике является существенным искажением, влияющим на мнение аудитора о достоверности отчетности и ведущим к модификации аудиторского заключения, следовательно, этой область самого высокого риска существенных искажений (100 %).
Аудиторам необходимо установить полноту раскрытия информации о финансовых вложениях в бухгалтерской отчетности (процедура 4, табл. 1). Финансовые вложения в отчетности должны представляться с подразделением по срокам обращения (погашения): краткосрочные и долгосрочные. Аудитор проверяет правильность классификации финансовых вложений. Поскольку классификация зависит от намерения организации держать или реализовать финансовые вложения (передать или распорядиться иным образом), аудитор должен изучить внутренние документы организации, подтверждающие эти намерения, или сделать специальный запрос по данному поводу руководству аудируемого лица.
По долговым ценным бумагам и предоставленным займам рассматриваются следующие данные: их оценка по дисконтированной стоимости; величина их дисконтированной стоимости; примененные способы дисконтирования (раскрываются в пояснениях к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах).
При проверке правильности оценки стоимости финансовых вложений на отчетную дату аудитор учитывает требования по учету их обесценения. Если в организации создан резерв под обесценение финансовых вложений, аудитор проверяет, указана ли в балансе их стоимость за минусом сумм резерва. В пояснительной записке, согласно ПБУ 19/02, должна быть отражена следующая информация о резерве: вид финансовых вложений; величина резерва, созданного в отчетном году; величина резерва, признанного операционным доходом отчетного периода; сумма резерва, использованного в отчетном году.
Если долгосрочные ФВ занимают существенный удельный вес в имуществе и играют значимую роль в деятельности аудируемого лица, то их экономический анализ является неотъемлемой частью аудиторской проверки (процедура 5, табл. 1). Однако на текущий момент в научной литературе и практической деятельности не выработано единого подхода к анализу финансовых вложений. Подходы, изложенные во многих изданиях, предполагают разделение задач, поставленных перед анализом ФВ, между разными модулями комплексного экономического анализа, а именно: инвестиционный и инновационный анализ, анализ финансового состояния, анализ кредитоспособности организации.
Наиболее системный подход предложен Д. А. Ендовицким, А. Н. Исаенко, В. А. Лубковым и др. [4]. Учеными сформулированы цели внутреннего и внешнего анализа финансовых вложений и представлены методические положение такого анализа.
Так, цель внешнего анализа ФВ — это оценка достоверности и надежности предоставляемой внешним пользователям информации о текущем состоянии и результатах финансовых вложений. Цель внутреннего анализа ФВ состоит в обосновании оптимальных управленческих решений в области их осуществления и использования.
Этапы и система показателей анализа финансовых вложений представлены в табл. 2.
Таблица 2
Этапы и система показателей анализа финансовых вложений хозяйствующего субъекта [4]
Этапы анализа Основные аналитические показатели
1. Предварительный обзор обобщающих показателей ФВ Объем средств, инвестированных в ФВ, текущая балансовая оценка ФВ, величина начисленного резерва под обесценение ФВ, положения учетной политики в отношении ФВ
2. Анализ потребности в ФВ Показатели уровня концентрации, специализации производства, степень технической вооруженности труда, бюджет финансовых резервов, конкурентное окружение организации
3. Анализ источников финансирования вложений Бюджет финансовых вложений, объем средств из каждого источника финансирования, рентабельность операционной деятельности
4. Анализ состава, структуры и динамики изменения величины ФВ Темпы прироста ФВ различных видов, структура финансовых активов по целям вложений, по уровню ликвидности, риска, доходности, по видам деятельности и т. д.
5. Анализ доходности ФВ Величина дивидендов, купонного дохода, процентная ставка о договорам займа, величина расходов, связанных с осуществлением ФВ (транзакционные издержки), уровень инфляции и др.
6. Анализ эффективности ФВ Ставка дисконтирования, дисконтированная стоимость, показатели капитализации, показатели кредитоспособности, показатели оценки социально-экономической, бюджетной, коммерческой эффективности ФВ
Другие этапы анализа
Неотъемлемую часть методики анализа ФВ представляет анализ динамики и структуры инвестиций организации в финансовые инструменты. Это обусловлено значением данных показателей для текущего и последующего контроля операций с ФВ, а также для контроля за уровнем риска финансовых инструментов. Для анализа применяются методы горизонтального, вертикального и сравнительного анализа.
В рамках горизонтального (трендового) анализа должна быть исследована динамика ФВ отчетного периода в сопоставлении с показателями предшествующего периода. Если в организации для управления совокупным уровнем риска портфеля финансовых инструментов устанавливается лимит, то в рамках горизонтального анализа также целесообразно отображать не только динамику ФВ, но и установленную величину лимита. Результаты анализа в данном случае позволят оценить, принимались ли руководством аудируемого лица в отчетном периоде риски, превышающие установленные ограничения [4].
Анализ доходности ФВ — важное направление анализа и внутреннего контроля аудируемого лица. Анализ доходности инвестиций в долговые финансовые инструменты (государственные и корпоративные облигации, векселя, депозитные сертифи-
каты, предоставленные займы и др.) сводится к оценке потока денежных средств, генерируемого соответствующим инструментом.
Самым простым показателем доходности является соотношение планируемых денежных поступлений за год (купонный доход, выплаченные проценты) и цены приобретения финансового инструмента:
(1-^)х100% (1) = р х100% +---
где Yтек — текущая доходность финансового инструмента в период ^ С — сумма доходов в виде купона, процентов, планируемая к получению в период ^ Р — цена покупки долгового ФВ; N — номинальная стоимость ФВ;
Т — срок от момента покупки актива до даты его окончательного погашения.
О результатах проведенного экономического анализа аудитор информирует представителей собственника аудируемого лица в целях принятия ими необходимых управленческих решений относительно финансовых вложений и выбора политики управления рисками, связанными с финансовыми вложениями организации.
По окончании работ аудитор формирует мнение по результатам проверки данного сегмента, составляет пакет рабочих документов, формулирует часть аудиторского отчета, относящуюся к области проверки, и представляет его совместно с рабочей документацией руководителю проверки.
В письменный отчет рекомендуем также включать следующую информацию [3]:
- риски, выявленные при проверке;
- обстоятельства возникновения риска (изменения бизнес-среды, модернизация информационной системы, изменения в управлении, изменения в нормативных актах и др.);
- условия возникновения риска (угроза финансовой устойчивости и прибыльности деятельности организации; давление на руководство в связи с необходимостью удовлетворения требований или ожиданий третьих лиц; затруднительное финансовое положение работников разного уровня, имеющих доступ к денежным средствам и иным активам; неэффективный контроль со стороны руководства и др.);
- последствия ущерба и возможность осуществления ответных действий (возможные штрафные санкции; отказ инвестора во вложении денежных средств и др.).
Таким образом, исследование позволило выявить области наиболее высокого риска в учете финансовых вложений, а именно: 1) неполное или неадекватное раскрытие необходимой информации о финансовых вложениях в учетной политике (отсутствие установленного уровня существенности; отсутствие выбранного варианта формирования первоначальной стоимости и списания финансовых вложений); 2) порядок формирования резерва под обесценение финансовых вложений и его отражение в отчетности. В бухгалтерском учете и отчетности многих организаций факты обесценения финансовых вложений не находят отражения по причине нежелания ухудшить картину финансового положения организации, ее платежеспособности инвестиционной привлекательности либо по причине недостаточно высокой квалификации специалистов бухгалтерской службы, незнания норм бухгалтерского законодательства, а также по причине отсутствия необходимой информации.
Стоит отметить, что в задачи аудитора не входит выявление и оценка всех рисков, присущих деятельности организации, однако следует уделять внимание отмеченным выше областям риска по сегменту учета финансовых вложений в целях минимизации риска необнаружения существенных искажений в целом.
Литература
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (части первая, вторая). Режим доступа: http:// www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_5142/
2. Положение по ведению бухгалтерского учета (ПБУ) 19/02 «Учет финансовых вложений» (Приказ Минфина России от 10.12.2002 № 126н). [Электронный ресурс]: URL: http://www. consultant.ru/document/cons_doc_LAW_40251/88f48d60ea32b0c5fb1f51c32664f1b364b7e1a1/
3. Богданович И. С., Соболева О. А. Аудит бухгалтерской (финансовой) отчетности: риск-ориентированный подход // Вестник Псковского государственного университета. Серия: «Экономика. Право. Управление». 2018. № 8. С. 45-49.
4. Ендовицкий Д. А. Экономический анализ активов организации: учебник / Д. А. Ендовиц-кий, А. Н. Исаенко, В. А. Лубков, Н. В. Журавлева, Л. С. Коробейникова, А. А. Кретов, О. М. Кипрюшина, И. В. Панина, Р. Р. Рахматулина, Ю. А. Силаева; Под ред. Д. А. Ендо-вицкого. М.: Эксмо, 2009. 608 с.
5. Золотарева В. И. Особенности построения выборки при проведении аудита // Аудиторские ведомости. 2001. № 1. С. 72-76.
6. Кочинев Ю. Ю. Особенности применения статистических и нестатистических выборочных процедур в ходе аудита // Аудитор. 2014. № 5. С. 24-31.
7. Якимова В. А., Радомский В. С. Идентификация и оценка рисков в процессе планирования аудиторской выборки // Международный бухгалтерский учет. 2017. Т. 20. Вып. 2. С. 70-87.
Об авторе
Соболева Ольга Алексеевна — кандидат экономических наук, доцент кафедры учета, анализа и налогообложения, финансово-экономический факультет, Псковский государственный университет, Россия.
E-mail:[email protected]
O. A. Soboleva
RISK ASSESSMENT DURING THEAUDIT OF FINANCIAL
INVESTMENTS
The article reveals the main problematic issues during the audit of this type of property of the organization, such as financial investments. The main audit procedures are systematized and the areas of highest risk are identified.
Key words: financial investments, risks, audit, auditing procedures, analytical procedures, unfair actions.
About the author
Soboleva Olga Alekseevna — Candidate of Economic Sciences, Associate Professor of Accounting, Analysis and Taxation Department, Finance and Economics Faculty, Pskov State University, Russia.
E-mail: [email protected]
