CC BY
1007
Вестник Челябинского государственного университета. 2009. № 2 (140).
Экономика. Вып. 18. С. 27-36.
Л. Ю. Шипович
особенности циклического развития экономики россии
Рассмотрены сущность и характер цикличности. Перечислены типы, виды и фазы (стадии) циклов, которые к настоящему времени различает экономическая наука; особое внимание уделено кризису. Исследована эволюция динамики экономических колебаний. Показано становление и развитие экономической теории циклов. Проанализировано влияние набирающего обороты экономического кризиса на экономику России.
Ключевые слова: цикличность, типы, фазы, виды, причины, подходы.
Рыночная экономика склонна к повторению экономических явлений, это было замечено еще в первой половине XIX века. Изучая процессы перепроизводства, кризисы, экономисты обратили внимание на волнообразно-циклические колебания в динамике капиталистического хозяйства.
Экономика развивается не по прямой линии (тренду), характеризующей экономический рост, а через постоянные отклонения от тренда, через спады и подъемы, т. е. циклически. Экономический цикл представляет собой периодические спады и подъемы в экономике, колебания деловой активности.
Под цикличностью понимается периодичность повторяющихся нарушений равновесия в экономической системе, ведущих к свертыванию хозяйственной деятельности, спаду, кризису. Цикличность весьма чувствительна к государственному воздействию на социально-экономические процессы. Циклический характер экономического развития в основном обусловлен нарастанием, обострением и разрешением внутренних противоречий экономической системы. К настоящему времени экономическая наука различает несколько типов циклов.
1. Годовые (самые элементарные), которые связаны с сезонными колебаниями под воздействием изменения природно-климатических условий и фактора времени.
2. Краткосрочные циклы, длительность которых, по оценкам, составляет 40 месяцев, то есть немногим более 3 лет, обусловлены якобы колебаниями мировых запасов золота. Этот вывод был сделан применительно к условиям господства золотого стандарта.
3. Среднесрочные, или промышленные, циклы могут иметь продолжительность в рамках 7-12 лет, хотя классический их тип охватывает примерно 10-летний период. Он сопряжен с многофакторной моделью нарушения и
восстановления экономического равновесия, пропорциональности и сбалансированности народного хозяйства.
4. Строительные циклы охватывают 15-20-летний период и определяются продолжительностью обновления основного капитала. Данные циклы имеют тенденцию к сокращению под воздействием факторов НТП, вызывающих моральный износ оборудования и проведение политики ускоренной амортизации.
5. Большие циклы имеют продолжительность 50-60 лет; они вызываются главным образом динамикой НТП.
Проанализируем эволюцию динамики экономических колебаний.
Наличие долгосрочных колебаний экономической динамики подтверждается ходом развития мирового рыночного хозяйства в период после Второй мировой войны. Несмотря на периодически проходившие среднесрочные циклические колебания, с 50-х до начала 70-х годов прослеживается положительная тенденция в экономическом развитии, характеризующаяся увеличением темпов роста ВВП.
С 70-х гг. темпы роста мирового ВВП снижаются, отмечается отрицательная экономическая динамика. В это время происходит серьезное ухудшение условий воспроизводства в промышленно развитых странах, сокращаются прибыли компаний, капиталовложения, падает загрузка производственных мощностей, существенно возрастает инфляция. Значительное воздействие на динамику воспроизводственного процесса оказал резкий рост цен на нефть и другие виды минерального сырья. Это было связано с тем, что в начале 70-х годов в промышлен-но развитых странах нефть обеспечивала примерно У всей потребляемой первичной энергии. Свою роль в ухудшении условий воспроизводства сыграл кризис Бреттон-Вудской валютной системы.
В 80-е годы произошло относительно небольшое по сравнению с предыдущим десятилетием снижение темпов экономического роста в развитых странах и довольно значительное (в 1,75 раза) — в развивающихся. В это время среднегодовые темпы роста совокупного производства товаров и услуг сократились в 1,8-1,9 раза, составив, например, в промышленно развитых странах 2,8 % против 5 %, в развивающихся — 3,2 % против 6 %.
В первой половине 90-х годов темпы прироста общемирового ВВП и промышленного производства также оставались на более низком, чем в предыдущие, 80-е годы, уровне, что подтверждает упомянутую выше тенденцию отрицательной экономической динамики. Середина 90-х годов, вплоть до 1997 года, характеризовалась небольшим приростом (в среднем 3 %), но в целом картина не менялась. В 1998 году под воздействием международного финансового кризиса темпы прироста мировой экономики оказались значительно ниже, чем в предыдущем году, и лишь в начале 1999 года было отмечено незначительное улучшение.
В период снижения экономического роста обычно учащаются кризисные годы, соответствующие среднесрочному циклу, наблюдается более резкий и длительный спад производства. Современная волна понижения, как и предыдущие, сопровождается необходимостью структурной перестройки в традиционных отраслях и секторах мирового хозяйства, находящихся в состоянии длительного упадка и застоя. В 7080-е годы такими отраслями в промышленно развитых странах были, прежде всего, черная металлургия, судостроение, текстильная промышленность.
Рассмотрим развитие экономической теории циклов.
Маркс первым научно обосновал общий методологический принцип, в соответствии с которым кризисы в экономике рассматриваются как отклонение от равновесия. Возможность кризиса обнаруживается еще при простом товарном производстве. Главная причина — это обострение основного противоречия товарного производства — между общественным характером производства и частным присвоением его результатов. Это проявляется в противоречиях между трудом и капиталом, производством и потреблением, между организацией производства на отдельном предприятии и в обществе в целом.
Экономическая теория циклов — важнейший раздел современной зарубежной политической экономии, анализирующий механизм циклической неустойчивости капиталистической экономики. До 30-х годов эта теория развивались на периферии буржуазной политэкономии, так как в ней господствующее положение занимала неоклассическая школа с постулатами общего экономического равновесия и автоматического приспособления капиталистической экономики к любым нарушениям спроса и предложения. Неоклассическая школа рассматривала кризисы как случайное, быстро проходящее явление. Ее господство обусловило в значительной мере и тот факт, что первые буржуазные теории циклов возникали как экзогенные концепции, объясняющие циклические колебания воздействием внешних для экономической системы факторов. Яркий пример — концепция У. Джевонса, связывавшая экономический цикл с перемещением солнечных пятен. Согласно последней, цикл солнечной активности вызывает колебания урожайности, порождающие в свою очередь промышленный и торговый циклы.
Наиболее ранняя теория циклов — концепция недопотребления, объяснявшая экономические кризисы бедностью трудящихся масс. Один из ее авторов — Т. Мальтус использовал эту концепцию для оправдания непроизводительного потребления паразитических классов и государства. Западные критики капитализма (Ж. Сисмонди, Дж. А. Гобсон), напротив, опирались на данную концепцию для защиты интересов рабочего класса и крестьянства. Различие акцентов в толковании проблемы недопотребления, обусловленное разными идеологическими позициями ее сторонников, проявляется ныне в различиях между концепциями цикла ортодоксальных и левых кейнсианцев.
В конце XIX — начале XX века развивалась кредитно-денежная концепция цикла, согласно которой кризисы — результат нарушений в области денежного спроса и предложения (Р. Хоутри, И. Фишер). В начале XX века возникли первые эндогенные концепции, объясняющие циклические колебания — вопреки неоклассическим постулатам — внутренней неустойчивостью самой экономической системы. В этот период вышли работы ряда крупных экономистов, заложивших основы концепции перенакопления капитала (М. И. Туган-Барановский, А. Шпитхоф, Г. Кассель). Эти экономисты обратили внимание
на особенности накопления основного капитала, которые, по их мнению, и лежали в основе экономического цикла. Специфику взаимодействия между производством предметов потребления и накоплением основного капитала, обусловленную продолжительностью «периода вызревания» основных фондов и длительностью их функционирования, впервые анализировал А. Афтальон. Такая специфика, по его мнению, обусловливала тот факт, что небольшие изменения потребительского спроса могли вызвать значительные колебания чистых инвестиций. Это явление получило название принципа акселерации. Другую версию перенакопления выдвинул Й. Шумпетер, связав это явление с техническим прогрессом. Он считал, что экономический рост представляет собой циклический процесс, обусловленный скачкообразным характером осуществления нововведений.
В этот же период были опубликованы работы К. Викселля с анализом кумулятивных процессов, являющихся важной составной частью механизма цикла. Викселль рассматривал эти процессы на основе расхождения между нормой прибыли на инвестиции, какой она должна была бы быть в результате технологических и других реальных изменений в условиях производства, и рыночной нормой процента.
В 30-е годы, с выходом в свет работы Дж. М. Кейнса «Общая теория занятости, процента и денег», началось развитие кейнсиан-ской теории цикла. Последняя не только соединила в себе ряд предшествующих концепций, но и оказалась в центре новой макроэкономической теории, призванной объяснить механизм капиталистического хозяйствования в целом, причины его отклонений от состояния равновесия, а также дать рецепты для государственного вмешательства в процесс воспроизводства. Развитие кейнсианской теории цикла связано с именами Р. Харрода, П. Сэмюэлсона, Дж. Хикса, А. Хансена. Эта теория рассматривает цикл как результат взаимодействия между движением национального дохода, потребления и накопления. Согласно данной концепции, циклический процесс формируется динамикой эффективного спроса, определяемой, в свою очередь, функциями потребления и капиталовложений. Взаимодействие между потреблением, накоплением и уровнем национального дохода она рассматривает в плане устойчивых связей, характеризующихся
коэффициентами мультипликатора (зависимость прироста национального дохода от прироста капиталовложений) и акселератора (зависимость капиталовложений от прироста национального дохода). Кейнсианская концепция дала стимулы для построения ряда математических моделей цикла, способствовавших уточнению отдельных ее категорий и выявивших, в конечном счете, многие слабые места этой концепции. Кейнсианская теория цикла — основа государственно-монополистической антициклической политики, рассчитанной на расширение совокупного спроса в периоды кризисных спадов и его ограничение в фазах подъема и повышения цен. Главные инструменты регулирования в соответствии с этой теорией — бюджетная и кредитно-денежная политика. Кейнсианское антициклическое регулирование, вылившееся на практике в безудержный рост бюджетных дефицитов, не устранило внутренних причин циклического развития капиталистической экономики. Способствуя некоторому уменьшению кризисных спадов производства, оно оказалось чреватым серьезными инфляционными последствиями, стимулируя чрезмерный рост денежного предложения.
В конце 60-х и особенно в 70-е годы под влиянием резкого увеличения темпов инфляции и провала традиционных методов антикризисного регулирования в условиях, когда экономический спад и рост цен развивались одновременно, в зарубежной политэкономии резко усилилась критика кейнсианской теории цикла и основанной на ней политики антициклического регулирования. Кейнсианской теории противопоставляется монетарная теория цикла (М. Фридмен), согласно которой главной причиной циклического развития экономики и динамики национального дохода выступает нестабильность денежного предложения, причем виновником этой нестабильности является само государство.
Главный параметр стабилизационной политики, согласно монетарной теории,— объем денежного предложения. Экономическую политику монетаристы предлагают переориентировать с кейнсианских антициклических рецептов, предполагающих резкие колебания денежной массы, на строгое регулирование последней в обращении, предусматривающее рост ее на 3-4 % в год.
Одновременно происходит и модернизация кейнсианской теории цикла. Ряд ее сторонников, выступив с резкой критикой «ортодоксальной» кейнсианской концепции, предложили несколько обновленную ее трактовку (А. Лейнхувид, Р. Клауэр). Цель этой трактовки состоит в том, чтобы привлечь внимание к денежным аспектам капиталистической экономики, а также к факторам неопределенности и несовершенной информации, определяющим ее анархическую природу.
Несмотря на разнообразие зарубежных экономических теорий циклов, их объединяет то, что все они рассматривают поверхностные явления капиталистического воспроизводства и обходят вниманием главную причину циклического развития экономики — противоречие между общественным характером производства и частной формой присвоения его результатов, стихийность развития капиталистической экономики.
Рассмотрим подробнее теорию «больших циклов конъюнктуры Кондратьева». Такое название получили долгосрочные колебания экономической динамики в честь выдающегося русского ученого Н. Д. Кондратьева, обосновавшего концепцию их существования в начале 20-х годов. Согласно этой концепции, мировое хозяйство и отдельные национальные экономики проходят в своем развитии последовательно чередующиеся периоды замедленного (волна понижения) и ускоренного (волна повышения) роста. Подобные циклы в развитии мирового хозяйства просматриваются с конца XVIII века; переход от одного цикла к другому связан с необходимостью обновления производственного аппарата, вызванной научно-техническим прогрессом.
В возникновении волны повышения первого большого цикла (конец XVIII века) решающую роль сыграли изобретения в текстильной промышленности и производстве чугуна. Рост в течение второго большого цикла (середина XIX века) был обусловлен, прежде всего, развитием морского и железнодорожного транспорта, позволившим освоить новые территории и преобразовать сельское хозяйство. Волна повышения третьего цикла (конец XIX — начало XX века) была подготовлена изобретениями в сфере электротехники и основывалась на массовом внедрении электричества, радио, телефона. Четвертый большой цикл (период после
Второй мировой войны) связан с изобретением синтетических материалов, пластмасс, появлением ЭВМ и другими нововведениями. В течение цикла экономика проходит определенные фазы (стадии), каждая из которых характеризует конкретное состояние экономической системы.
Кризис — это внутренний механизм насильственного приспособления размеров общественного производства к объему платежеспособного спроса хозяйствующих субъектов. Это всеобщее перепроизводство, глубокое потрясение хозяйственной системы на всех уровнях.
Депрессия характеризуется застоем производства, выбытием устаревшего основного капитала, прежде всего машин и оборудования, что является важной предпосылкой снижения издержек производства с целью приспособления к установившемуся низкому уровню цен. Невысокие цены содействуют рассасыванию накопившихся товарных запасов, хотя часть их уничтожается. Снижение хозяйственной активности обуславливает массовую безработицу.
Оживление связано с активизацией хозяйственной деятельности, частичным обновлением основного капитала, ростом объемов производства, повышением цен, прибыли и процентных ставок, приспособлением экономики к вновь формируемому уровню цен. Продолжительность данной фазы цикла предопределяется достижением уровня общественного производства (ВНП, ВВП), соответствующего предкризисному состоянию.
Подъем определяется продолжением экономического роста, начатого на предшествующей фазе, достижением относительно полной занятости, расширением производственных мощностей, созданием новых предприятий. Процентные ставки по-прежнему повышаются вследствие роста инвестиций. Несмотря на это, происходит и рост курса ценных бумаг, т. к. на него оказывает положительное воздействие рост доходности предприятий. К тому же высокая доходность ценных бумаг провоцирует увеличение вложений в фиктивный капитал.
В зависимости от характера экономических спадов, охвата ими различных сфер или отраслей народного хозяйства необходимо различать следующие виды экономических кризисов:
1) циклические кризисы — это периодически повторяющиеся спады общественного
производства, вызывающие парализацию деловой и трудовой активности во всех сферах народного хозяйства и дающие начало новому циклу хозяйственной деятельности;
2) промежуточные кризисы — это спорадически возникающие спады общественного производства, которые на время прерывают стадии оживления и подъема национальной экономики. В отличие от циклических кризисов они не дают начало новому циклу, носят локальный характер и непродолжительны;
3) структурные кризисы связаны с постепенным и длительным нарастанием межотраслевых диспропорций в общественном производстве и характеризуются несоответствием сложившейся его структуры изменившимся условиям эффективного использования ресурсов. Такие кризисы вызывают долговременные потрясения и требуют для своего разрешения относительно длинного периода адаптации к изменившимся условиям процесса общественного воспроизводства;
4) частичные кризисы сопряжены с падением экономической активности в крупных отраслях. В частности, речь идет о денежном обращении и кредитах, банковской системе, фондовом и валютном рынках. Мировой валютный кризис 70-х годов, как известно, обусловил переход от Бреттон-Вудской валютной системы к Ямайскому (Кингстонскому) соглашению 1976 года, в соответствии с которым золото перестало играть роль мировых денег и превратилось в один из товаров. Хорошо известен и крупнейший кризис банковской системы в Германии 1932 года;
5) отраслевые кризисы характеризуются спадами производства и свертыванием хозяйственной деятельности в одной из отраслей промышленности, народного хозяйства;
6) сезонные кризисы обусловлены влиянием природно-климатических факторов, которые нарушают принятый ритм хозяйственной деятельности;
7) мировые кризисы охватывают как отдельные отрасли и сферы хозяйственной деятельности в планетарном масштабе, так и все мировое хозяйство.
В экономической теории по-разному объясняются причины цикличности развития:
- неоклассическое направление рассматривало кризисы как случайное, быстро проходящее явление;
- концепция недопотребления объясняла экономические кризисы перепроизводства бедностью трудящихся масс;
- в конце XIX века появилась кредитно-денежная концепция цикла, согласно которой кризисы — результат нарушений в области денежного спроса и предложения;
- марксистская концепция видит причину кризиса в противоречиях капитализма, в основном — между общественным характером производства и частнокапиталистической формой присвоения;
- кейнсианская теория объясняла причины отклонения системы от равновесия слабостью рыночного механизма и давала рецепты для государственного вмешательства в регулирование производства.
У современных экономистов существует три подхода к определению причин циклов.
Первый подход объясняет цикличность внешними (экзогенными) факторами. Внешние факторы — это явления, происходящие вне экономической системы. К ним относятся: изменения численности населения, изобретения и инновации, войны и другие политические события.
Второй подход ставит во главу угла внутренние (эндогенные) факторы. Внутренние факторы — это явления, происходящие внутри системы. К ним относятся: потребление, инвестирование и деятельность правительства.
Третий подход к определению причин цикличности синтезирует внутренние и внешние факторы. Авторы этой концепции считают, что внешние (экзогенные) факторы дают первоначальный толчок циклу, а внутренние (эндогенные) приводят к пофазным колебаниям. Это направление наиболее продуктивно.
Различные взгляды на причины циклических колебаний обуславливают и различные подходы к решению задачи их регулирования. Несмотря на многообразие точек зрения на проблему антикризисного регулирования, их можно свести к двум основным концепциям: кейнсианской и классической.
1. Сторонники кейнсианства, ориентируясь на совокупный спрос, основное внимание уделяют регулированию роли государства с его финансово-бюджетными инструментами, которые используются либо для сокращения или увеличения расходов, либо для манипулирования налоговыми ставками, сжатия или расширения системы налоговых льгот. Денежно-кредитная
политика при этом играет вспомогательную роль.
2. Сторонники классиков концентрируют свое внимание на предложении. Речь идет об освоении имеющихся ресурсов и создании условий для эффективного производства, отказе в поддержке низкоэффективным производствам и секторам экономики и поощрении свободы действия рыночных сил.
Антициклическое регулирование представляет собой систему способов и методов влияния на хозяйственную конъюнктуру и экономическую деятельность, направленных на смягчение циклических колебаний. При этом государство действует в направлении, противоположном складывающейся экономической ситуации, на каждом этапе экономического цикла.
Несмотря на это, преодолеть циклический характер экономического развития государству не под силу; оно в состоянии только сглаживать циклические колебания в целях поддержания экономической стабильности.
Важнейшие мероприятия антикризисной политики в периоды бумов:
1) денежно-кредитная политика: повышение учетной ставки, продажа государственных ценных бумаг на открытом рынке;
2) фискальная политика: сокращение расходов госбюджета, повышение налоговых ставок;
3) политика заработной платы и тарифов: понижение заработной платы;
4) политика государственных инвестиций: затормаживание государственного строительства.
Важнейшие мероприятия антикризисной политики в периоды депрессий:
1) денежно-кредитная политика: понижение учетной ставки, покупка государственных ценных бумаг на открытом рынке;
2) фискальная политика: дополнительные расходы госбюджета, понижение налоговых ставок;
3) политика заработной платы и тарифов: повышение заработной платы;
4) политика государственных инвестиций: ускорение осуществления инвестиционных программ.
Можно сделать вывод, что в период подъема государство в целях предотвращения «перегрева» экономики проводит политику сдерживания деловой активности. А в период спада все мероприятия государства, напротив, направлены на ее стимулирование.
Рассмотрим особенности экономического кризиса, происшедшего в России в конце 80 — начале 90-х годов XX века. Оценивать данный кризис и пути выхода из него очень трудно, так как российская проблема экономического цикла «не вписывается» в известные теории.
Кризис в России сформировался по причине краха коммандитной системы в условиях рыночной недостаточности. На рубеже 80-90-х годов действовал рынок продавца, в котором покупатели конкурировали между собой за право приобретения товаров. Развал тоталитарной системы означал разрушение режима командной координации хозяйственных связей, который не был автоматически заменен координацией рыночного типа. Все это вызвало в стране хаос и, как следствие, спад производства.
Кризис 1992-1998 года в России — это самая крупная в истории человечества экономическая катастрофа отдельно взятой страны в мирное время. В годы Великой депрессии ни одна страна не потерпела такого ущерба от действительного циклического кризиса, как Россия от кризиса, порожденного государственной властью. Не углубляясь в анализ, укажем только на тот факт, что в течение двух лет (1992 и 1993) было приватизировано 70 % собственности государства. Причем приватизировались наиболее рентабельные предприятия, которые вскоре пополнили ряды убыточных.
В настоящее время в мире большими темпами набирает обороты экономический кризис. Проанализируем его влияние на национальную экономику России.
Первые недели 2008 года практически все российские и зарубежные эксперты считали ситуацию в мировой экономике благополучной. Высказанное немногими аналитиками предупреждение о надвигающемся большом экономическом кризисе не было воспринято оптимистически настроенным обществом достаточно серьезно.
22 января мировые биржи сотрясло первое падение. Вслед за ним последовал ряд новых биржевых обвалов. Фондовые рынки планеты оказались дестабилизированы. Усилилась инфляция, начали резко расти цены на продовольствие. Ряд американских и европейских банков заявили о колоссальных убытках, понесенных по итогам 2007 года. Стали ясны масштабы хозяйственных проблем в США. Начался новый мировой кризис. Проявление первых его симптомов
породило много вопросов, непосредственно связанных с природой кризиса, причинами его возникновения, логикой вероятного развития и влиянием, в частности, на Россию.
Экономический рост в России, невзирая на мировой хозяйственный кризис, продолжается. Отечественный рынок по-прежнему остается привлекательным для иностранных инвестиций. В I квартале 2008 года прямые капиталовложения в экономику России составили 5,585 млрд долларов, что на 42,8 % ниже, чем в 2007 году. Объем портфельных капиталовложений уменьшился в тот же период на 37,5 % и составил 123 млн долларов. В начале II квартала ситуация улучшилась. В мае чистый приток капиталов оценивался в 15 млрд долларов. По итогам года ожидается свыше 40 млрд, что сопоставимо с результатами 2006 года, когда инвестиции достигли 41 млрд долларов.
Результаты 2008 года, по планам правительства, должны оказаться выше, чем результаты 2007 года. Отмечается высокая инвестиционная активность государства. Рассчитывая на стабильное развитие в ближайшие годы, отечественные корпорации увеличивают задолженность иностранным банкам. В свою очередь, иностранные банки охотно кредитуют российских корпоративных клиентов, даже не имея четкого представления об эффективности их бизнеса. В качестве гарантии выступает не столько достоверная информация о перспективах конкретной российской компании, сколько общая позитивная оценка перспектив российского рынка. Но на внешне позитивном фоне в 2008 году в России проявились и негативные тенденции.
За 2007 год инфляция, по официальным данным, составила 11,9 %. При этом цены на товары народного потребления (прежде всего на продукты питания) поднялись на 25-50 %. В 2008 году рост инфляции оказался еще более значительным, превысив прошлогодний по темпам в 1,7 раза. Предпринятые правительством меры по «заморозке» цен не принесли существенных результатов. К этому добавилась девальвация мировых валют. Государственные аналитики оказались бессильны объяснить ее причину. Замедлился рост потребительской торговли, темпы увеличения заработной платы понизились по сравнению с темпами инфляции.
Согласно неолиберальной концепции экономики, эти признаки не считаются основанием для
серьезного беспокойства. На протяжении всего периода хозяйственного роста удешевление рабочей силы рассматривалось правительством как конкурентное преимущество страны. В России практиковался выброс на рынок новых бумажных денег (купюра в 5000 р.), увеличивавших денежную массу быстрее, чем росло производство. Новые деньги поступали в экономику не через существенное увеличение зарплат и пенсий, способствующее повышению спроса и стимулирующее рост производства, а посредством приобретения инфляционных долларов у сырьевых корпораций. В результате управляемая инфляция помогала сдерживать рост доходов населения. Эмиссионная политика ЕЭС и США была аналогичной. В условиях мирового хозяйственного подъема она повышала рентабельность крупных компаний. Однако, если в России с помощью эмиссии сдерживался рост зарплат населения, то в старых индустриальных странах рост цен облегчал корпорациям снижение оплаты труда. Реализация этой политики, ядром которой является вынос производства на периферию мировой экономики, привела в 2008 году к началу системного кризиса мирового хозяйства.
Продолжая действовать по прежней схеме, Правительство России игнорирует тенденции глобального кризиса.
Вследствие динамичного роста цен реальные доходы российского среднего класса начали сокращаться, что затруднило оплату ипотечных кредитов. Чтобы обезопасить себя от рисков, банки усложнили выдачу займов и начали ужесточать политику в отношении должников, не способных своевременно выполнять финансовые обязательства.
В банковском секторе отечественной экономики мировой хозяйственный кризис уже дал о себе знать. После первых биржевых обвалов в январе-феврале 2008 года российские банки начали всерьез ощущать недостаток платежных средств. Избыток свободных средств в мировой экономике сменился их острой нехваткой. Возможности внешней кредитной поддержки российских компаний существенно сократились, вскрыв наличие внутренних экономических проблем. Дефицит платежных средств у банков образовался из-за трудностей с оплатой кредитов должниками, прежде всего относящимися к среднему классу.
В ходе кризиса ликвидности банки обнаружили, что средства уходили быстро, но возвра-
щались медленно. Система начала терять эффективность. Большая доля кредитов приобрела черты невозвратных. При этом отечественные финансовые институты сами оставались должниками на мировом рынке. Вследствие паники из российских банков произошел отток иностранных капиталов, открывший нехватку собственных платежных средств. Для преодоления кризиса ликвидности правительство пошло на размещение в банках средств Пенсионного фонда.
Привести к повторному дефициту ликвидности в российских банках способно начало торгового кризиса в США, знаменующего переход глобального кризиса в новую фазу. В результате последующего инфляционного скачка покупательная способность россиян понизится еще больше, что грозит уже зимой 2008-2009 года вызвать национальный кризис продаж.
Если эти события наложить на обвал мировых цен на энергоносители, в России начнется общее экономическое падение. Если обрушение нефтяных цен произойдет позднее, когда мировая индустрия в большей мере ощутит на себе удар кризиса, национальное хозяйство России продолжит медленное вхождение в кризис. Падение продаж приведет к сокращению внутреннего производства; в ряде отраслей, не связанных с экспортным сектором, начнутся увольнения. Рост безработицы вместе с общемировым ускорением инфляции еще более подорвет спрос.
На фоне превышающих 500 млрд долларов золотовалютных резервов внешний долг России на 1 октября 2007 года составил всего 47,1 млрд долларов. Однако внешний долг частного сектора по сравнению с 2006 годом увеличился на 55 %, достигнув, по официальным оценкам, 272,6 млрд долларов.
В результате резкого падения цен на энергоносители экономика России в полной мере ощутит на себе влияние мирового кризиса. Произойдет обвал на фондовом рынке, который при сохранении дорогой нефти может еще некоторое время притягивать капиталы. Корпорации не смогут самостоятельно платить по своим долгам, набранным в расчете на устойчивость мировых цен на топливо. Государство возьмет на себя финансовую поддержку крупнейших российских компаний, предоставляя им субсидии и низкопроцентные займы.
Исходя из этого, можно сделать вывод, что России проблемы, связанные с переоцененно-стью национальной валюты и возможной ее девальвацией, не страшны из-за привязки рубля к бивалютной корзине.
Положительное сальдо торгового баланса России в первом полугодии 2008 года выросло по сравнению с аналогичным периодом 2007 года в 1,75 раза и составило 104,8 млрд долларов. В то же время добыча нефти достигла пика и, по данным Росстата, снижается уже восемь месяцев подряд.
Негативное влияние на экономику оказывают и высокие налоги, а также ухудшившийся инвестиционный климат. В этой ситуации, чтобы сохранить темпы экономического роста, власти следует с большим вниманием отнестись к интересам бизнеса. Но нужно учесть, что снижение налогов и значительные внутренние инвестиции еще больше усилят инфляцию, которая и сейчас очень велика.
В августе Минэкономразвития прогнозировало инфляцию на 2008 год до 10,5-11,8 %, хотя многие аналитики уверены, что она будет не меньше 14 %.
Россия пытается вести борьбу с инфляцией посредством прямых интервенций Центробанка, призванных не допустить ревальвации курса национальной валюты в условиях профицита торгового баланса и притока капитала. Но в России велико искушение подавить инфляцию с помощью ревальвации национальной валюты. Между тем в случае снижения налогов отечественные нефтеэкспорте-ры будут хорошо защищены от падения цен на нефть.
Экономический кризис в России придет в соответствие с общемировым вектором спада и в силу глобальных хозяйственных противоречий, вероятно, окажется очень тяжелым.
8 июля 2008 года на саммите «большой восьмерки» главными темами стали продовольственный кризис, глобальное потепление и энергетическая безопасность. Дмитрий Медведев высказал предложения Москвы по решению этих проблем. В ходе дискуссии стало понятно, что державы не могут выработать единую позицию по борьбе с кризисом.
Несмотря на четкое определение важнейших мировых экономических угроз, «большая восьмерка» далека от консенсуса, когда речь заходит о путях решения глобальных проблем. Например,
главным тезисом итогового заявления по продовольственной проблеме стал призыв снять экспортно-импортные ограничения, но об основных причинах роста цен почти ничего не было сказано. Достаточно размыто и заключение по поводу финансового кризиса. Страны лишь признали сохранение напряженности на финансовых рынках.
Список литературы
1. Гукасьян, Г. М. Экономическая теория / Г. М. Гу-касьян. 2-е изд. СПб. : Питер, 2007. 480 с.
2. Дерябина, М. А. От кризиса к росту (опыт стран с переходной экономикой) / М. А. Дерябина. М. : Эдиториал УРСС, 1998. 208 с.
3. Иохин, В. Я. Экономическая теория : учеб-
ник / В. Я. Иохин. М. : Экономистъ, 2007. 861 с.
4. Колесов, В. П. Мировая экономика. Экономика зарубежных стран : учебник / В. П. Колесов, М. Н. Осьмовая. 4-е изд. М. : Флинта : Моск. психолого-социал. ин-т, 2002. 480 с.
5. Ломакин, В. К. Мировая экономика : учеб. для вузов / В. К. Ломакин. М. : Финансы : ЮНИ-ТИ, 1998. 727 с.
6. Туган-Барановский, М. И. Избранное. Периодические промышленные кризисы. История английских кризисов. Общая теория кризисов / М. И. Туган-Барановский. М. : Наука : Рос. полит. энцикл. (РОССПЭИ), 1997. 574 с.
7. Худокормов, А. Г. История экономических учений: современный этап : учебник / А. Г. Худокормов. М. : ИНФРА-М, 2007. 733 с.
