ОСОБЕННОСТИ РАЗВИТИЯ ТРАНСНАЦИОНАЛЬНЫХ КОРПОРАЦИЙ, ИХ РОЛЬ В МИРОВОЙ ЭКОНОМИКЕ Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ТЕОРИЯ

ОСОБЕННОСТИ РАЗВИТИЯ ТРАНСНАЦИОНАЛЬНЫХ КОРПОРАЦИЙ, ИХ РОЛЬ В МИРОВОЙ ЭКОНОМИКЕ.

Боробов В.Н.

д.э.н., профессор, профессор Финансового университета при Правительстве Российской Федерации.

FEATURES OF THE DEVELOPMENT OF TRANSNATIONAL CORPORATIONS, THEIR ROLE IN THE WORLD ECONOMY.

Borobov V. N.

doctor of Economics, Professor, Professor of the Financial University under the Government of the Russian Federation.

Аннотация. В научной статье рассматривается сущность и роль ТНК в современной мировой экономике. Довольно подробно раскрываются этапы развития транснациональных компаний с подробной характеристикой. Приводятся статистические данные показателей развития ТНК в динамике по годам. Показатели возрастающей роли зарубежных филиалов ТНК в общих результатах их функционирования. Предлагаются мероприятия по стратегическим приоритетам получения прибыли ТНК и дальнейшего развития.

Annotation. The scientific article examines the nature and role of TNCs in the modern world economy. The stages of development of multinational companies with a detailed description are described in some detail. Statistical data on the development indicators of TNCs over the years are presented. Indicators of the increasing role of foreign branches of TNCs in the overall results of their operation. Activities are proposed on the strategic priorities of TNC profit generation and further development.

Ключевые слова. Транснациональная корпорация, международное движение капитала, глобальная экономика, международный бизнес, иностранные инвестиции, мировая экономика, этапы развития ТНК, концентрация капитала, международное производство, прибыль.

Keywords. Transnational corporation, international capital movement, global economy, international business, foreign investment, world economy, stages of TNC development, capital concentration, international production, profit.

В условиях современной рыночной экономики можно наблюдать возрастающую важность международного движения капитала. Международное движение капитала имеет огромное и растущее значение для экономики. Это важная часть международных экономических отношений. Международное движение капитала напрямую связано с международной торговлей товарами и услугами. Оно обеспечивает взаимную выгоду как кредиторам, так и заёмщикам, поскольку обеспечивает максимальную доходность с поправкой на риск. Странам также выгодно диверсифицировать риски временных колебаний в структуре потребления.

Международное движение капитала привело к созданию и развитию транснациональных компаний, которые оказывают значительное влияние на экономики отдельных стран, и на мировую экономику в целом. Это подчеркивает актуальность исследования особенностей развития транснациональных компаний.

В 90-е годы формирование глобальных экономических контактов становится даже более масштабным, чем в предыдущие десятилетия. Одна из основных тенденций с глобальным влиянием на рубеже 20 и 21 веков известна как бум (увеличение производства и обращения) глобальной экономики -экономические силы в мире пересекают границы. Мир переходит от торгового обмена между странами к единой мировой экономике. Одна экономика, один рынок - это естественный следующий шаг в экономической истории цивилизации. Одним из наиболее ярких проявлений глобализации является феномен международного бизнеса, где важную роль играют субъекты международной экономики, поддерживающие и углубляющие процессы интернационализации в глобальной среде -транснациональные или транснациональные корпорации (ТНК).

Транснациональная компания - это компания, которая открывает различные подразделения (заводы, производственные центры, торговые представительства и т.д.) в других странах, однако преимущественным является подразделение, находящееся в стране базирования[1, с. 66].

История становления транснациональных корпораций уходит корнями в средневековье, когда Англия и Голландия активно колонизировала другие страны, создавая там подразделения своих предприятий. Начало данному процессу было положено в 16 веке. Ярким примером того времени является Британская Ост-Индская торговая компания, которая открывала с 1600 года подразделения в странах Африки,

Америки и Дальнего Востока. Однако те компании конечно же лишь отдалённо напоминали современные ТНК.

Схожие на современные ТНК компании начали формироваться в 19 веке, когда начал развиваться промышленный капитализм, который характеризовался аспектами, перечисленными на рисунке 1.

Рис. 1. Характеристики промышленного капитализма, поспособствовавшие развитию ТНК в 19 в.

Активнее всего филиалы за рубежом создавали компании США и стран Западной Европы. Основные направления инвестирования данных компаний были следующие:

- Латинская Америка;

- Азия;

- Ближний Восток;

- Африка.

Цели транснациональной экспансии являлись:

- поиск ресурсов;

- увеличение рынков сбыта;

- защита существующих рынков сбыта;

- политические цели.

Подпитываемая многочисленными слияниями и поглощениями, монополистическая и олигополистическая концентрация крупных транснациональных корпораций в основных секторах, таких как нефтехимия и пищевая промышленность, также имеет свои корни в эти годы.Например, американский агропромышленный гигант United Fruit Company к 1899 г. контролировал 90% импорта бананов в США, а в начале Первой мировой войны на долю Royal Dutch / Shell приходилось 20% всей добычи нефти в России.

Следствием того, что компании США стояли у истоков развития ТНК стало то, что после Второй мировой войны американские компании были основными поставщиками иностранных инвестиций в мировой экономике. И только спустя два десятилетия их место заняли европейские и японские компании. При этом во второй половине 20 века все активнее становились банки, которые осуществляли следующие направления:

- инвестировали в акции промышленных предприятий;

- способствовали концентрации капитала;

- поощряли корпоративные слияния.

С середины 1980-х годов также значительно увеличились инвестиции ТНК в менее индустриализированный мир; такие инвестиции, наряду с ссудами частных банков, выросли гораздо более резко, чем национальная помощь в целях развития или многостороннее банковское кредитование.

Как было отмечено ранее, транснациональные корпорации играют большую роль в современной мировой экономике. Два ключевых аспекта ТНК раскрыты на рисунке 2.

Первый аспект

• первый подчеркивает ТНК как современную промышленную компанию, которая играет доминирующую роль в экономике и представляет собой крупную административную сеть, место, где принимаются решения. На международном уровне проблема транснациональных компаний такая же, как и проблема крупных национальных фирм в конкретной стране;

Второй аспект

• второй аспект связан с тем, что даже если эти компании развивают международную деятельность, по самой своей природе они являются национальными компаниями.

Рис. 2. Роль ТНК в современной мировой экономике

Конференция Организации Объединенных Наций по торговле и развитию (ЮНКТАД) даёт в своем Докладе о мировых инвестициях следующее определение: «Транснациональные корпорации - это юридические лица или лица без юридического лица, состоящие из материнских компаний и их зарубежных филиалов. Материнская компания определяется как предприятие, которое контролирует активы других субъектов в странах, отличных от метрополии, обычно путем владения долей капитала»[5].

В эволюции транснациональной корпорации выделяют пять этапов. Эти этапы описывают существенные различия в стратегии, мировоззрении, ориентации и практике компаний, работающих более чем в одной стране. Одно из ключевых различий компаний на этих разных этапах - ориентация.

Первый этап - внутренний. Характеристики данного этапа представлены на рисунке 3.

Компания первого этапа является отечественной по своей направленности, видению и деятельности. Ее ориентация этноцентрическая.

Эта компания ориентирована на внутренние рынки, отечественных поставщиков и отечественных конкурентов. Экологическое сканирование компании на первом этапе ограничивается домашним, знакомым, близким окружением.

Неосознанный девиз компании первого этапа: «Если этого не происходит в родной стране, этого не происходит».

Чистая компания первого этапа не осознает своей внутренней ориентации. Компания работает внутри страны, потому что никогда не рассматривает альтернативу выходу на международный рынок.

Растущая компания первой стадии, когда она достигнет пределов роста на своем первичном рынке, будет диверсифицироваться на новые рынки, продукты и технологии вместо того, чтобы сосредоточиться на выходе на международные рынки.

Рис. 3. Характеристики первого этапа развития ТНК

Второй этап - международный. Характеристики второго этапа раскрыты на рисунке 4.

•Компания на втором этапе расширяет сбыт, производство и другую деятельность за пределами своей страны. Когда компания решает использовать возможности за пределами своей страны, она переходит в категорию второго этапа.

• Несмотря на стремление к иностранным бизнес-возможностям, компания второго этапа остается этноцентричной или ориентированной на страну происхождения в своей основной ориентации.

• Отличительной чертой компании, работающей на втором этапе, является вера в то, что методы ведения бизнеса, людей, практики, ценности и продукты в стране происхождения превосходят методы, применяемые в других странах мира. Компания второго этапа ориентирована на внутренний рынок.

• Поскольку в компании второго этапа мало людей с международным опытом, если таковые вообще 1 имеются, она обычно полагается на структуру международных подразделений, где люди с международными интересами и опытом могут быть сгруппированы, чтобы сосредоточиться на международных возможностях.

• Маркетинговая стратегия компании второго этапа - расширение; то есть продукты, реклама, продвижение, ценообразование и деловая практика, разработанные для рынка страны базирования, «распространяются» на рынки по всему миру.

Рис. 4. Характеристики второго этапа развития ТНК

Третий этап - многонациональный. Со временем компания, работающая на втором этапе, обнаруживает, что различия на рынках по всему миру требуют адаптации ее маркетингового комплекса для достижения успеха.Характеристика данного этапа представлена на рисунке 5.

• Когда компания решает отреагировать на рыночные различия, она превращается в транснациональную корпорацию третьего этапа, которая преследует многонациональную стратегию.

• Компания третьего этапа ориентирована на многонациональные компании, то есть эта компания формулирует уникальную стратегию для каждой страны, в которой она ведет бизнес.

• В компаниях третьего этапа каждая иностранная дочерняя компания управляется так, как если бы это был независимый город-государство.

• Дочерние компании являются частью территориальной структуры, в которой каждая страна является частью региональной организации, подчиняющейся всемирной штаб-квартире.

• Маркетинговая стратегия третьего этапа представляет собой адаптацию внутреннего комплекса маркетинга к зарубежным предпочтениям и практике.

Рис. 5. Характеристики третьего этапа развития ТНК

Четвертый этап - глобальный. Основные характеристики данного этапа следующие:

- внедрение глобальной маркетинговой стратегии (например, Harley Davidson) или глобальной стратегии поиска поставщиков (Gap);

- отсутствие глобализации всех функций.

Пятый этап - транснациональный. Основные характеристики данного этапа перечислены на рисунке 6.

•Компания пятой ступени геоцентрична по своей ориентации: она распознает сходства и различия и принимает мировоззрение.

• Она принимает глобальную стратегию, позволяющую свести к минимуму адаптацию в странах к тому, что действительно повысит ценность для страны-потребителя.

•Эта компания не приспосабливается ради адаптации. Она приспосабливается только для того, чтобы повысить ценность своего предложения.

•Ключевые активы транснациональной корпорации рассредоточены, взаимозависимы и специализированы.

Рис. 6. Характеристики пятого этапа развития ТНК

За последние три десятилетия многонациональные предприятия стали все более интернациональными, с неуклонным увеличением их долей в активах, продажах и сотрудниках за рубежом (согласно индексу транснациональности или TNI) (рисунок 1). Во второй половине прошлого десятилетия показатель TNI 100 крупнейших многонациональных компаний ЮНКТАД стабилизировался. Впереди реальная вероятность сокращения штатов.

Основные показатели развития ТНК представлены в таблице 1.

Таблица 1

Показатели 1990 2005 - 2007 (среднее) 2017 2018 2019

Приток ПИИ в филиалы ТНК 205 1414 1700 1495 1540

Отток ПИИ из филиалов ТНК 244 1452 1601 986 1314

Поступление ПИИ 2196 14484 33218 32944 36470

Вывоз ПИИ 2255 15196 33041 31508 34571

Доход от входящих ПИИ 82 1027 1747 1946 1953

Норма прибыли на поступающие ПИИ 5,3 9,0 6,8 7,0 6,7

Доход от вывоза ПИИ 128 1102 1711 1872 1841

Норма прибыли на вывоз ПИИ 8,3 9,6 6,2 6,4 6,2

Трансграничные слияния и поглощения 98 729 694 816 483

Продажи зарубежных филиалов 6929 24610 29844 30690 31288

Добавленная стоимость (продукт) зарубежных филиалов 1297 5308 7086 7365 8000

Итого активы зарубежных филиалов 6022 55267 101249 104367 112111

Занятые в зарубежных филиалах, тыс. чел. 27729 58838 77543 80028 82360

Данные таблицы 1 демонстрируют значительное увеличение притока и оттока ПИИ в долгосрочной перспективе: если сравнить 2019 год с 1990 годом. Однако в последние три года явной тенденции не выявлено.

Возрастает роль зарубежных филиалов ТНК в общих результатах их функционирования, а также в мировой экономике, поскольку они демонстрируют постоянный рост объемов продаж на протяжении последних лет. Возрастание не только экономической роли ТНК, но и социальной, поскольку активное развитие ТНК в мировой экономике способствует созданию рабочих мест.

Таким образом, в 2019 году международное производство продолжало расширяться. Оценочные значения продаж и добавленной стоимости зарубежных филиалов ТНК выросли на 1,9% и 7,4%, соответственно. Работа в зарубежных филиалах достигла 82 миллионов человек, что примерно на 3 процента больше, чем в предыдущем году. Норма прибыли на прямые иностранные инвестиции, генерируемые иностранными филиалами в принимающих странах, продолжала умеренно снижаться до 6,7 процента в 2019 году с 7 процентов в 2018 году. Исходя из вышеизложенного, можно сделать конкретные выводы о роли транснациональных корпораций в мировой экономике.

Транснациональные корпорации, несомненно, являются одним из наиболее важных - основных факторов, формирующих современную глобальную экономику. Нет сомнений в том, что их значение возрастает по мере того, как все больше компаний с расширяющимся кругом баз данных становятся транснациональными на более ранней стадии своего развития.

Одно из самых ярких преимуществ работы транснациональной компании - это способность реагировать на местные рынки, где у неё есть производственные мощности. Такая гибкость побуждает некоторые транснациональные компании создавать индивидуальные продукты или предоставлять разнообразные услуги для стратегического распространения среди целевых аудиторий. Кроме того, открывая предприятия в нескольких местах, владельцы транснационального бизнеса могут воспользоваться преимуществами более низких затрат на рабочую силу и благоприятного налогообложения.

Транснациональные компании могут выбирать, где будет производиться производство, часто выбирая страны с низкой заработной платой и минимальными ограничениями в целях экономии. Однако транснациональные компании часто сталкиваются с критикой, когда они избегают более высоких налоговых ставок, создают монополии и причиняют страдания более мелким предприятиям в регионе. Таким образом, руководство должно определить стратегические способы получения прибыли при сохранении респектабельной репутации.

Сегодня трудно переоценить значимость ТНК. Мировая экономика, да и в целом все международные экономические отношения развиваются в большей степени благодаря деятельности подобных корпораций. Экономика всегда находится в напряженном состоянии, так как конкуренция обостряется. ТНК также способствуют усилению международного разделения труда.

Они влияют не только на экономическую составляющую, но и на все сферы жизни, к примеру, на политическую.

В борьбе за сферы влияния на культурную сферу транснациональные корпорации создают новые товары и услуги согласно предпочтениям, культурным традициям и особенностям тех стран, в которых осуществляют они свою деятельность.

Это важное явление в мировой экономике, которое непосредственно влияет на жизнь внутри стран, в которых они присутствуют каждый день.

Благодаря транснациональным корпорациям создаются сотни тысяч новых рабочих мест, выручка некоторых ТНК превышает объемы ВВП многих стран.

Таким образом, сегодня транснациональные корпорации оказывают огромное влияния на всю систему мировой экономики и международных отношений. Транснациональные корпорации контролируют более 50% мирового промышленного производства, более 60% мировой внешней торговли, а также около 80% мировой базы патентов и лицензий на технику, технологии и ноу-хау.

В ряде случаев ТНК могут внести определенный вклад в развитие развивающихся стран, что находит отражение в:

- получении ими передовых производственных технологий в некоторых отраслях национального производства (добывающая, текстильная, швейная, электронная и др.);

- содействии превращению развивающихся стран из экспортёров сырья в продавцов готовой продукции;

- ускорении процессов технологических инноваций;

-увеличении занятости местного населения и роста доходов местных работников корпораций;

- модернизации методов управления.

ТНК - это новая сила в мировой экономике, в настоящее время они являются прежде всего главным двигателем интернационализации.

Список использованной литературы

1. Королев В. И. Современные проблемы менеджмента в международном бизнесе: Монография / В.И. Королев, Л.Г. Зайцев, А.Д. Заикин; Под ред. проф. В.И. Королева - М.: Магистр: НИЦ ИНФРА-М, 2018. - 400 с.

2. Сторожева Е. В. Теория и практика корпоративного управления: учебное пособие / Е. В. Сторожева, Е. Ю. Хамутских. - 2-е изд., стер. - М.: ФЛИНТА, 2020. - 61 с.

3. Annual Reports of ExxonMobil // Available at: https://corporate.exxonmobil.com/investors/annual-report#Businessfundamentals. (accessed 11 March 2021).

4. Here Are The 147 Transnational Companies Who Run The World // // Available at: https://www.technocracy.news/147-transnational-companies-run-world/. (accessed 08 March 2021).

5. World Investment Report 2020 // Available at: https://unctad.org/system/files/official-document/wir2020_en.pdf. (accessed 08 March 2021).

6. https://www.exxon.com/ - Официальный сайт ТНК ExxonMobil

References

1. Korolev V. I. Modern problems of management in international business: Monograph / V.I. Korolev, L.G. Zaytsev, A.D. Zaikin; Pod red. prof. V.I. Koroleva - M.: Magistr: NITS INFRA-M, 2018. - 400 p.

2. Storozheva Ye. V. Teoriya i praktika korporativnogo upravleniya: uchebnoye posobiye / Ye. V. Storozheva, Ye. YU. Khamutskikh. - 2- nd ed., ster. - M.: FLINTA,, 2020. - 61 p.

3. Annual Reports of ExxonMobil // Available at: https://corporate.exxonmobil.com/investors/annual-report#Businessfundamentals. (accessed 11 March 2021).

4. Here Are The 147 Transnational Companies Who Run The World // // Available at: https://www.technocracy.news/147-transnational-companies-run-world/. (accessed 08 March 2021).

5. World Investment Report 2020 // Available at: https://unctad.org/system/files/official-document/wir2020_en.pdf. (accessed 08 March 2021).

6. https://www.exxon.com/ - Официальный сайт ТНК ExxonMobil

РЕФОРМА ВЕЩНОГО ПРАВА: ЭКОНОМИКО-ПРАВОВЫЕ ПРОБЛЕМЫ РЕЦЕПЦИИ ЗАРУБЕЖНОГО ПРАВА РОССИЙСКИМ ЗАКОНОДАТЕЛЬСТВОМ (НА ПРИМЕРЕ ДЕНЕГ И ЦЕННЫХ БУМАГ)

Сидорова Валентина Николаевна,

кандидат юридических наук, доцент кафедры гражданского права и процесса Санкт-Петербургского Гуманитарного университета профсоюзов, исполнительный директор НП «Правовое бюро «ФЭЛИКС»,

REFORM OF PROPERTY LAW: ECONOMIC AND LEGAL PROBLEMS OF THE RECEPTION OF FOREIGN LAW BY RUSSIAN LEGISLATION (ON THE EXAMPLE OF MONEY AND SECURITIES)

Sidorova Valentina Nikolaevna,

Candidate of Law, Associate Professor of the Department of Civil Law and Procedure St. Petersburg Humanitarian University of Trade Unions, Executive Director of NP "Legal Bureau "FELIX",

Аннотация. В статье рассматриваются отдельные проблемные вопросы реформы вещного права. Автор анализирует динамику изменений редакции ст. 128 ГК РФ в части правового режима безналичных денег и бездокументарных ценных бумаг и делает вывод об актуальности развития нового комплексного междисциплинарного экономико-правового научного направления в общественных науках.

Annotation. The article deals with some problematic issues of the reform of property law. The author analyzes the dynamics of changes in the wording of Article 128 of the Civil Code of the Russian Federation in terms of the legal regime of non-cash money and non-documentary securities and concludes that the development of a new complex interdisciplinary economic and legal scientific direction in the social sciences is relevant.

Ключевые слова: безналичные деньги, бездокументарные ценные бумаги, комплексное междисциплинарное экономико-правовое направление в науке.

Keywords. Non-cash money, non-documentary securities, a complex interdisciplinary economic and legal direction in science.

Введение