CC BY
11А Н А Л И Т И Ч Е С К И Е М А Т Е Р И А Л Ы И С Т А Т Ь И
Российский Экономический Барометр. 2022. № 2. C. 3-7. Rossijskij ekonomicheskij barometr. 2022;(2):3-7.
АНАЛИТИЧЕСКИЕ МАТЕРИАЛЫ И СТАТЬИ
Научная статья УДК 338.12.017
doi: 10.20542/reb. rus-2022-2-3-7
Опросы промышленных предприятий в 2021 году:
итоги и ожидания
Сергей Павлович Аукуционек1н, Олег Сергеевич Жуков2
1 2 Национальный исследовательский институт мировой экономики и международных отношений имени Е.М. Примакова Российской академии наук, Москва, Россия
1 reb@imemo.ruH, https://orcid.org/0000-0002-1173-2800
2 o.s.zhukov@yandex.ru, https://orcid.org/0000-0001-6522-2526
Аннотация. В статье представлены результаты экономической деятельности промышленных предприятий России в 2021 году и даны прогнозы на 2022 год. В целом для большинства обследованных предприятий - респондентов РЭБ 2021 год оказался гораздо успешнее предыдущего, а некоторые показатели достигли рекордных значений. Прогнозы на 2022 г. стали заметно оптимистичнее, чем были в прошлом году.
Ключевые слова: промышленность, выпуск, портфель заказов, запасы, загрузка производственных мощностей, занятость, инвестиционная активность, ограничения выпуска, прогноз
Для цитирования: Аукуционек С. П., Жуков О. С. Опросы промышленных предприятий в 2021 году: итоги и ожидания // Российский Экономический Барометр. 2022. № 2. C. 3-7. https://doi.org/10.20542/reb.rus-2022-2-3-7.
ANALYTICAL MATERIALS AND ARTICLES
Original article
The 2021 surveys of industrial enterprises: results and forecasts Sergey P. Aukutsionek1H, Oleg S. Zhukov2
1 2 Primakov National Research Institute of World Economy and International Relations, Russian Academy of Sciences, Moscow, Russia
1 reb@imemo.ruH, https://orcid.org/0000-0002-1173-2800
2 o.s.zhukov@yandex.ru, https://orcid.org/0000-0001-6522-2526
Abstract. The article presents the results of economic activity of industrial enterprises of Russia in 2021, and provides forecasts for 2022. In general for the major part of the surveyed enterprises (REB's respondents) the year 2021 turned out to be much more successful than the previous year, and some indicators reached record values. Forecasts for 2022 became noticeably more optimistic than they were a year ago.
Keywords: industry, production, order-book level, stocks of finished products, capacity utilization rate, employment, investment, release limitations, forecast
For citation: Aukutsionek S. P., Zhukov O. S. The 2021 surveys of industrial enterprises: results and forecasts. Rossijskij ekonomicheskij barometr. 2022;(2):3-7. (In Russ.). https://doi.org/10.20542/reb.rus-2022-2-3-7.
Please note: Full text of the article in English can be found in "The Russian Economic Barometer", which is available on the IMEMO website (http://www.imemo.ru/jour/REBQUE).
Результаты ежемесячных опросов директоров промышленных предприятий, проводимых бюллетенем "Российский экономический барометр" (РЭБ), свидетельствуют о том, что 2021 г. для большинства предприятий оказался по многим показателям заметно лучше предыдущего.
Увеличение ВЫПУСКА ПРОДУКЦИИ ежемесячно наблюдалось в среднем у 46% предприятий - наивысший уровень, начиная с 2013 г. (45%), и на 4 пункта превышающий показатель 2020 г.
ПОРТФЕЛЬ ЗАКАЗОВ в 2021 г. ежемесячно пополнялся у 51% предприятий - на 7 процентных пунктов больше, чем в 2020 г. Это - рекордно высокий результат за последние 14 лет (то есть с 2007 г.). Одновременно на 6 пунктов выросла относительная наполненность портфеля заказов. Она составила в 2021 г. 89% от нормального месячного уровня (принимаемого респондентами за 100%). За всё время наших наблюдений более высоким этот показатель был только один раз - в 2007 г. (90%).
Накопление ЗАПАСОВ ГОТОВОЙ ПРОДУКЦИИ в 2021 г. ежемесячно происходило в среднем у 40% предприятий. Это на 3 пункта меньше, чем в 2020 г., и является одним из самых низких (то есть лучших) значений показателя за последние тридцать лет. Очень невысоким, по историческим меркам, оставался и относительный объем запасов - 82%. от их нормального уровня (-4 пункта с 2020 г.). Для сравнения: в предыдущем кризисе (в 2009 году) относительный уровень запасов готовой продукции был 94%.
ЗАГРУЗКА ПРОИЗВОДСТВЕННЫХ МОЩНОСТЕЙ за год возросла на 5 процентных пунктов и составила 84%. Это абсолютный рекорд минувшего тридцатилетия. Предыдущий рекорд значительно ниже - "всего лишь" 80% (в 2007 г.).
На три пункта выросла ЗАГРУЗКА РАБОЧЕЙ СИЛЫ. В 2021 г. она составила 92% от нормального уровня. Значение хотя и не рекордное, но, по историческим меркам, тоже очень высокое.
Что касается ЗАНЯТОСТИ, то, как и год назад, большинство промышленных предприятий уменьшало численность своего персонала и лишь 48% ежемесячно увеличивали её. Это на 1 пункт выше оценки годичной давности и является одним из наивысших значений показателя за весь период наблюдений, начиная с 1992 г. Только накануне предыдущего кризиса данный показатель был ещё выше, да и то не намного - 49% (в 2007 г.).
Характеристики ИНВЕСТИЦИОННОЙ АКТИВНОСТИ нашей выборки улучшаются уже пятый год. В среднем 23% предприятий ежемесячно сообщали о том, что не закупают оборудование 2 и более месяцев подряд - рекорд последних трёх десятилетий. Напомним, годом ранее доля таких предприятий составляла 28% выборки, а в 2016 г. - доходила до 45%. Рост закупок оборудования ежемесячно наблюдался в среднем у 42% предприятий. Это на 9 процентных пунктов больше, чем в 2020 г. и является рекордным показателем в исторической ретроспективе. Предыдущий рекорд отмечался 2006-2007 гг. и доходил всего лишь до 35-37%.
В прошедшем году общий ОБЪЁМ ПРОИЗВОДСТВЕННЫХ МОЩНОСТЕЙ увеличивался примерно у 43%, уменьшался у 29% и оставался без изменений у 29% промышленных предприятий. Таким образом, балансовый показатель третий год оказывается положительным: доля предприятий с увеличивающимся объёмом мощностей на 14 процентных пунктов превышала долю тех, у кого объем мощностей уменьшался (на 9 пунктов больше, чем годом ранее).
Как и прежде СТРУКТУРА ЦЕН менялась для большинства производителей в неблагоприятном (по их оценкам) направлении. По сравнению с 2020 г. эта тенденция вновь усилилась. Доля предприятий, для которых ценовая структура становилась более выгодной, упала с 37 до 32%. Это очень низкий, по историческим меркам, показатель. Ещё меньшей указанная доля бывала только в 90-е годы (25%).
Размеры БЕСКРЕДИТНОГО СЕКТОРА в российской промышленности оставались примерно одинаковыми почти на всём протяжении десятых годов, когда 40-45% предприятий не пользовались банковскими кредитами. На протяжении этого десятилетия наблюдалось два рекордных выброса: в 2017 и 2019 г. В первом случае доля
4
бескредитников была 48%, во втором - 47%. Но в 2020 г. показатель вернулся к своему обычному для десятилетия уровню - 41%. Примерно таким же остался он и в 2021 г. - 42%.
Что же касается тех производителей, которые продолжали активно пользоваться кредитами, то объём их БАНКОВСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ составлял в среднем 85% от того уровня, который респонденты считали нормальным. Это повторение прошлогоднего результата и является наивысшим значением показателя за последние 10 лет.
Среди ФАКТОРОВ, ОГРАНИЧИВАЮЩИХ ВЫПУСК ПРОДУКЦИИ, первое место занимал «недостаток спроса», собравший 31% голосов респондентов. Это на 21 процентный пункт ниже результата 2020 г. и является рекордно малым значением на всём периоде измерений, начиная с 1992 г. Ещё ниже данный показатель был всего один раз - в дореформенном декабре 1991 г., когда он равнялся 4%.
На второе место вышел фактор нехватки рабочей силы - 24%. Это рекорд минувшего тридцатилетия. Предыдущий (в 2008 г.) оказался превышенным на 1 процентный пункт.
"Нехватка финансовых средств" опустилась в нашем рейтинге на третью ступень, собрав всего 16% голосов респондентов. Это на 7 п.п. ниже показателя 2020 г. и также является абсолютным рекордом прошедшего тридцатилетия.
По-прежнему довольно низким остаётся рейтинг когда-то (на заре рыночных реформ) самого главного фактора - «нехватки сырья, материалов и полуфабрикатов» - 11% (+5 пунктов по сравнению с 2020 г.).
И наконец, рейтинг "нехватки оборудования и помещений" составил 9%. Хотя за год он вырос на 6 п.п., но всё равно оказался самым низким в нашем списке.
Доля предприятий, оценивающих своё ФИНАНСОВОЕ СОСТОЯНИЕ как "хорошее" или "нормальное" в 2021 г. составила 84%. Это на 7 пунктов выше оценки годовой давности и является рекордом за весь период измерений данного показателя (то есть, начиная с 1993 г.).
Доля УБЫТОЧНЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ за год не изменилась и осталась на уровне 13%. Напомним, однако, что это - самое низкое значение данного показателя за предыдущие 28 лет.
Что касается УГРОЗЫ БАНКРОТСТВА в ближайшие 1-2 года, то она представлялась вполне реальной только для 4% предприятий. Это на 2 пункта больше, чем год назад. Однако всё равно является одним из самых низких уровней показателя за весь период наблюдений (с 1993 г.).
Относительно СПРОСА НА ПРОДУКЦИЮ, ОЖИДАЕМОГО ЧЕРЕЗ 12 МЕСЯЦЕВ, в декабре 2021 г. были получены следующие оценки (в скобках приведены результаты за предыдущий год). Объём производственных мощностей считали избыточным 5% (9%), нормальным - 76% (73%) и недостаточным - 19% (18%) респондентов. Аналогичные оценки рабочей силы таковы: её объём избыточен у 2% (7%), нормален у 66% (71%) и недостаточен у 32% (22%) предприятий.
В целом, таким образом, результаты ежемесячных опросов директоров промышленных предприятий, проводимых РЭБ, свидетельствуют о том, что экономическая активность в российской промышленности в минувшем году была заметно выше, чем в 2020 г. Причём по многим показателям она была рекордно высокой за весь период наших наблюдений.
ОЖИДАНИЯ НА 2022 ГОД
Как обычно, в начале года руководители предприятий, участвующих в опросах РЭБ, прислали свои прогнозы на 2022 г.
Средний темп прироста цен с декабря 2021 г. по декабрь 2022 г. на продукцию предприятий выборки составит, по их мнению, 10%. Это на 3 процентных пункта выше оценки, полученной в опросе годовой давности, и свидетельствует об усилении инфляционных ожиданий.
По сравнению с прошлым годом структура ценовых ожиданий изменилась довольно заметно. Доля предприятий, предсказывающих рост цен на свою продукцию, повысилась с 79 до 93%. А доля предприятий, на которых ожидали падение цен, снизилась с 3 до 0%. Остальные 7% (в прошлом году - 18%) производителей полагали, что цены на их продукцию не изменятся. Подобная структура ценовых ожиданий (вместе с прогнозируемым приростом цен на уровне 10%) наблюдалась уже не раз за последнюю четверть века: в 2003, 2004, 2008, 2015 гг. (см. таблицу 1).
ТАБЛИЦА 1.
РАСПРЕДЕЛЕНИЕ ПРЕДПРИЯТИЙ ПО НАПРАВЛЕНИЮ ОЖИДАЕМЫХ ИЗМЕНЕНИЙ ЦЕН ЧЕРЕЗ 12 МЕСЯЦЕВ И СРЕДНИЙ ПО ВЫБОРКЕ ТЕМП ИХ ПРИРОСТА (%)
Время проведения опроса - январь каждого года.
99 00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 201) 21 22
Падение 7 6 1 8 2 1 3 2 5 1 25 8 4 1 4 5 2 10 3 10 5 3 3 0
Неизменность 12 5 13 15 9 11 11 20 6 13 22 26 11 20 23 26 11 24 24 17 23 27 18 7
Рост 81 89 86 77 89 88 86 77 89 86 53 66 85 79 73 69 87 66 72 72 72 70 79 93
Средний ожидаемый темп прироста цен за год +31 +24 +21 +10 +13 +10 +7 +10 +8 +12 0 +5 +9 +7 +6 +4 +15 +7 +6 +4 +5 +4 +7 +10
^Исправлено.
К декабрю 2022 г. общий уровень промышленного производства в России повысится, по ожиданиям респондентов, по сравнению с декабрем 2021 г. примерно на 4%. Наилучшие прогнозы для своей отрасли дали представители лёгкой промышленности (+8%), металлургии и машиностроения (по 7%) и пищевой промышленности (+6%). Заметно скромнее прогнозы по лесопромышленному комплексу (+2%) и в производстве стройматериалов (-2%).
И наконец, если перейти на уровень отдельных предприятий, следует отметить резкий сдвиг структуры ответов в сторону оптимизма. Тех, кто предсказывает падение выпуска на своих предприятиях, стало 8% (на 16 процентных пунктов меньше, чем год назад), а доля ожидающих роста выпуска повысилась до 73% (на 28 п.п. больше). В целом же, структура прогнозов на 2022 г. выглядит чрезвычайно похожей на ту, что наблюдалась в ожиданиях на 2006 г. (см. таблицу 2).
ТАБЛИЦА 2.
РАСПРЕДЕЛЕНИЕ ПРЕДПРИЯТИЙ ПО НАПРАВЛЕНИЮ ОЖИДАЕМЫХ ИЗМЕНЕНИЙ ВЫПУСКА ЧЕРЕЗ
12 МЕСЯЦЕВ (%)
98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22
Падение 29 27 16 16 15 21 12 18 8 17 11 46 25 6 14 25 22 21 26 23 24 22 21 24 8
Неизменность 30 25 16 20 19 20 26 26 22 13 23 23 28 33 25 30 17 33 33 29 28 43 17 30 19
Рост 41 48 68 64 66 59 62 56 70 70 66 31 47 61 61 45 60 46 40 48 48 35 62 45 73
БАЛАНС +12 +21 +52 +48 +51 +38 +50 +38 +62 +53 +55 -15 +22 +55 +47 +20 +38 +25 +14 +25 +24 +13 +41 +21 +65
***
Подводя итоги, можно констатировать, что 2021 г. оказался в целом гораздо успешнее предыдущего, а по многим показателям - рекордным. Что касается ожиданий на 2022 г., то они стали заметно оптимистичнее, чем прогнозы годовой давности.
Информация об авторах
С. П. Аукуционек - кандидат экономических наук, руководитель Центра по изучению переходной экономики ИМЭМО РАН;
О. С. Жуков - младший научный сотрудник Центра по изучению переходной экономики ИМЭМО РАН.
Information about the authors S. P. Aukutsionek - candidate of Science (Economics), Director of the Center for Research in Transitional Economy, IMEMO;
O. S. Zhukov - Junior Researcher of the Center for Research in Transitional Economy, IMEMO.
Статья поступила в редакцию 16.05.2022; одобрена после рецензирования 11.06.2022; принята к публикации 10.07.2022.
The article was submitted 16.05.2022; approved after reviewing 11.06.2022; accepted for publication 10.07.2022.
