CC BY
9БАНКИ
УДК 33б.71:б5 .Gl 1.3
ЗАБЕЗПЕЧЕННЯ ФIHAHСОBОÏ СТ1ЙКОСТ1 БAHКIBСЬКОÏ СИСТЕМИ
В УМОВАХ КРИЗИ
Вовк В.Я., к.е.н., доцент, XHYBC Дмитрик Ю.В., здoбyвaч, ХHУBC
У cтaттi poзглянyтo тeopeтичнi засади та ocнoвнi пiдхoди до забезпечення фiнaнcoвoï cтiйкocтi бaнкiвcькoï системи в yмoвaх кpизи, а також пpoaнaлiзoвaнo фaктopи, якi на œï впливають. Визначено взaeмoзв'язoк еко-нoмiчнoï кaтeгopiï з кaтeгopiями cтaбiльнicть, piвнoвaгa, нaдiйнicть.
Ключoвi слова: cтiйкicть, фшансова cтiйкicть, фiнaнcoвa cтiйкicть банку, фшансова cтiйкicть бaнкiвcькoï системи, cтaбiльнicть, piвнoвaгa, нaдiйнicть, фiнaнcoвa кpизa.
ВСТУП
Розвиток економжи бeзпocepeдньo залежить вiд стану бaнкiвcькoï системи, фiнaнcyвaння та обслуговуван-ня пiдпpиeмcтв банками. В yмoвaх нapocтaючoï фiнaнcoвoï кpизи oднieю з основних ^облем, яка cтoïть пepeд вiтчизнянoю бaнкiвcькoю системою, e пiдтpимкa ïï cтaбiльнocтi та нaдiйнocтi. В свгговш пpaктицi питанням пoпepeджeння та запоб^ання бaнкiвcьких кpиз пpидiляeтьcя велика yвaгa, дepжaвa нaдae icтoтнy пiдтpимкy банкам, щодо вiднoвлeння дoвipи до них з боку населення та забезпечення ïx фiнaнcoвoï cтiйкocтi та стабшь-нocтi, ocкiльки, без cтiйкoï та cтaбiльнo фyнкцioнyючoï бaнкiвcькoï системи неможливо poзвивaти eкoнoмiкy кpaïни та виpiшyвaти coцiaльнi завдання.
Caмe стшюсть кoжнoï бaнкiвcькoï ycтaнoви зaбeзпeчye ефективне та cтaбiльнe фyнкцioнyвaння вcieï банюв-cькoï системи. На вiдмiнy вщ пpoблeми забезпечення фiнaнcoвoï cтiйкocтi ^омислових пiдпpиeмcтв, пpoблeмa забезпечення фiнaнcoвoï стшкосп та нaдiйнocтi бaнкiвcькиx ycтaнoв мae cвoï ocoбливocтi, якi пpoявляютьcя в джepeлax фopмyвaння ïxнix фiнaнcoвиx pecypciв, cтpyктypi aкrивiв, oцiнцi peзyльтaтiв дiяльнocтi тощо, що oбyмoвлюe aктyaльнicть дослщження cyтнocтi та зaxoдiв забезпечення фiнaнcoвoï cтiйкocтi бaнкiвcькoï системи в yмoвax кpизи.
Фiнaнcoвa cтiйкicть e фyндaмeнтaльним поняттям, що нaйбiльш точно вiдoбpaжae пpoблeми та тeндeнцiï poзвиткy бaнкiвcькoгo ce^ropy. В пpoцeci дослщження пpoблeми забезпечення фiнaнcoвoï cтiйкocтi, в основному пopyшyютьcя питання aнaлiзy та yпpaвлiння фiнaнcoвoю cтiйкicтю, у той час як надзвичайно важливим e визначення сутност дaнoï кaтeгopiï.
Як показав огляд eкoнoмiчнoï лiтepaтypи пpoблeмaм забезпечення фiнaнcoвoï cтiйкocтi банюв пpидiляли увагу тaкi вчeнi як: Ю.С Масленченков, В. Biтлiнcький, В.В. Коваленко, О.П. Тимошенко, А.Ю. Юданов, I.B. Лapioнoвa, 1.М. Васькович, М.Н. ^ейнша, Н.М. Шелудько, C.B. Cклeпoвий та iншi. Але незважаючи на численш пyблiкaцiï з дaнoï ^облеми, на cьoгoднi у вiтчизнянiй eкoнoмiчнiй лiтepaтypi нeмae rpyнтoвниx poбiт, ^исвячених забезпеченню cтiйкocтi бaнкiвcькoï системи. Осюльки, значну увагу нayкoвцiв i ^акти^в ^и-дiлeнo визначенню фiнaнcoвoï стшкосп бaнкiвcькиx установ, а також poзpoблeнню мeтoдiв ïï пpoгнoзyвaння в poзpiзi oкpeмoгo банку (на мiкpopiвнi).
ПОСТА^ВКА ЗABДAHHЯ
Метою дaнoï cтaттi e обфунтування основних пiдxoдiв до забезпечення фiнaнcoвoï cтiйкocтi бaнкiвcькoï системи умовах ^изи як на мaкpopiвнi, так i на мiкpopiвнi
РЕЗУЛЬТАТИ
Забезпечення стшкосп бaнкiвcькoï системи пepeдбaчae уточнення тeopeтичниx засад ïï фopмyвaння; дослщ-ження чинникiв, що зумовлюють стшке фyнкцioнyвaння бaнкiвcькoгo ce^opy; визначення peaльнoгo piвня забезпечення cтiйкoгo poзвиткy cyкyпнocтi бaнкiвcькиx шститупв; poзpoбкy й peaлiзaцiю комплексу зaxoдiв, с^я-мованих на дoтpимaння належних кiлькicниx та яюсних пapaмeтpiв тaкoï cтiйкocтi [1, с. 585].
Зо^ема, i фшансова стшюсть, i стабшьшсть пoвиннi бути не лише кopoткoчacними досягненнями банюв, а й cтpaтeгieю ïxньoгo poзвиткy. Належний piвeнь фiнaнcoвoï cтiйкocтi банюв e вiдoбpaжeнням ïx високоефек-тивного функцюнування, достатнього нapoщyвaння фiнaнcoвиx pecypciв та paцioнaльнoгo yпpaвлiння ними.
Aнaлiз eкoнoмiчнoï лiтepaтypи з дaнoï ^облематики [1, 2, 3] дoзвoляe зpoбити висновок, що кaтeгopiя «стшюсть» часто тpaктyeтьcя в зaлeжнocтi вiд контексту, викopиcтaння aнaлiтичниx мeтoдiв та piвня систем, якi poзглядaютьcя. У ^ацях yкpaïнcькиx та зapyбiжниx вчених кaтeгopiя «стшюсть» часто oтoтoжнюeтьcя з такими кaтeгopiями як «стабшьшсть», «piвнoвaгa», «надшшсть».
Так, А.Ю. Юданов [2, с. 41] ввaжae, що ознакою стшкосп e cтaбiльнicть як здaтнicть пepeбyвaти в ^ивше-йованому, вiднocнo менш ypaзливoмy cтaнoвищi пiд час ^из та здaтнicть ïx пepeбopювaти. ^аб^ьтс^ та cтiйкicть як xapaктepиcтики якосп бaнкiвcькoï системи досить близькi поняття. Але, на вщм^ вiд стшкосп, яка пepeдбaчae здaтнicть системи пpoтиcтoяти cилi, cтaбiльнicть aкцeнтye увагу на здатност до пocтiйнoгo вiдтвopeння. ^шкими як банк, так i банювська система стають завдяки cвoïй стабшьносп. Отже, cтaбiльнicть
41
Hаукoвий вкмик: Фшанси, банки, iнвестицГi - 2G11 - №2
— це постшна яюсна характеристика, стшюсть — це те, що здобуваеться, змшюеться в процес функцюнуван-ня. Стшюсть базуеться не лише на стабшьносп, але й на законах р1вноваги. У загальному виглящ р1вновага банювсько1 системи проявляеться як р1вноважна взаемод1я 11 елеменпв.
1.В. Ларюнова [3, с. 34-36] розглядае стшюсть як поняття, яке базуеться на стабшьносп, тобто здатност протистояти внутршньому та зовшшньому впливу, збер1гати стшку р1вновагу та надшшсть протягом тривало-го перюду часу.
Таким чином, етимолопя термша «стшюсть» базуеться на постшносп стану, сталост певних параметр1в. У бшьш широкому розумшш цей термш означае здатшсть системи виконувати сво1 функцп всупереч ди ендоген-них та екзогенних фактор1в. Стшюсть банку залежить вщ багатьох аспекпв його д1яльност1 й мае складну структуру Головними 11 елементами е: каттальна стшюсть, комерцшна стшюсть, функцюнальна стшюсть, оргаш-зацшно-структурна стшюсть та фшансова стшюсть банку. Найбшьша увага придшяеться фшансовш стшкосп банюв, тому що саме вона характеризуе тдсумки банювсько1 д1яльност1, його ресурси, каттал, доходи та ви-трати, прибутки та збитки.
На наш погляд, ототожнення стшкосп з такими економ1чними поняттями, як стабшьнють, платоспроможнють та лжвщнють не витримуе шяко1 критики. Осюльки, надшшсть банку е складовою фшансово1 стабшьносп, яка у свою чергу свщчить про наявнють певних умов для ефективного використання ресуршв протягом тривалого перюду. Платоспроможнють можна виокремити як складову частину показника фшансово1 стшкосп банку.
Лжввднють — це показник, який де-тал1зуе поняття плато спроможн о ст1 банку.
Стшюсть е мак-роеконом1чною характеристикою вше! банювсько1 системи та окремого банку як складово-го елемента дано1 системи. В еко-ном1чнш л1тератур1 [4-14] юнують р1зш тдходи до забезпечення фшансово1 стшкост1 банюв-сько1 системи, яю можна розглядати як на мжрор1вш через забезпечення фшансово1 стшкос-т1 банку, так 1 на макрор1вш через забезпечення фь нансово1 стшкосп банювсько1 системи. Усп визначення можна узагальнити в рамках двох тд-ход1в (табл. 1).
Перший шдхщ [4, 5] заснований на забезпеченш фшан-сово1 стшкосп бан-ювсько1 системи на макрор1вш. При-хильники першого тдходу тд фшан-совою стшюстю банювсько1 системи розумгють здатшсть системи трансфор-мувати банювсью
Таблиця 1
Щдходи до трактування категорш «фшансова стшюсть банювсько1 системи» та «фшан-
сова стшюсть банку»
Автор Визначення
Пщхщ 1. Визначення категори «фшансова стiйкiсть бангавсько!' системи»
Васькович 1.М. [4, с. 40-43] Фшансова стшгасть бангавсько!' системи — ягасна i кiлькiсна характеристика здатностi системи трансформувати бангавсьга ресурси та з максимальною ефе-ктивнiстю й мтмальним ризиком виконувати сво'1 функци, витримуючи вплив зовнiшнiх i внутрiшнiх факторiв
Коваленко В.В. [5, с. 8] Пiд фiнансовою стiйкiстю банювсько!' системи слщ вважати "1Т здатнiсть у ди-намiчних умовах ринкового середовища протистояти дп негативних зовнiшнiх та внутршшх чинникiв, забезпечувати надiйнiсть збереження та повернення вкладiв юридичних i фiзичних осiб, захищати iнтереси акцiонерiв та своечасно виконувати власнi зобов'язання з метою забезпечення фшансово!' безпеки дер-жави
Пщхщ 2. Визначення категори «фiнансова стiйкiсть банку»
Вгглшський В. [6, с. 49] Фiнансова стiйкiсть банку — критерш для суб'ектiв бангавського аналiзу, але значно важливiшим для них е перспективна фшансова стшюсть банку. Перспективна фшансова стшгасть — ймовiрнiсть того, що фiнансовi можливост банку протягом певного часу будуть вщповщати певним критерiям
Водоп'янова Н.О. [7, с. 11] Фшансова стшгасть банку — певний стан структури активiв та пасивiв банку, що впливають на платоспроможнють банку
Крейнша М.Н. [8, с. 33] Фiнансова стiйкiсть банку — одна з характеристик вщповщност структури джерел фшансування структурi активiв, яка визначаеться на основi сшввщно-шення рiзних видiв джерел фiнансування та його вщповщност складу активiв
Масленченков Ю.С. [9, с. 25] Фшансова стшгасть банку характеризуе стан кредитно'1 установи в ринковому середовищ^ яке забезпечуе цшеспрямовашсть його руху в сьогоденш i прогно-знiй перспектива Залежить вiд вiдповiдностi господарсько'1 дiяльностi норма-тивним узагальнюючим показникам, що синтезують характеристики економiч-них складових стiйкостi
Пантелеев О.П. Халява С.П. [10, с. 33] Фiнансова стiйкiсть банку — своерщне перевищення доходiв над витратами. Ознакою фшансово!' стiйкостi насамперед е стабшьшсть джерел доходу банку
Святко С.А., Мшлер Р.1. [11, с. 49] Фшансова стшгасть банку — складова характеристика фшансово!' стабшьнос™, його надiйностi, показниками яко'1 е капiтальна стiйкiсть, лжвщшсть, прибут-ковiсть та ризик банку
Склеповий 1.С. [12, с. 142]; Шелудько Н.М. [13, с. 42] Фшансова стшгасть — це штегральна характеристика спроможност банку як системи трансформування ресуршв та ризиюв повноцшно (з максимальною ефективнiстю та м^мальним ризиком) виконувати сво'1 функци, витримуючи вплив факторiв зовнiшнього та внутршнього середовища
Шиллер Р.1. [14, с. 38-40] Фiнансова стiйкiсть банку — виражае узагальнюючу результативнiсть усiх складових його стшкост i вимiрюеться системою показнигав, насамперед, об-сягом i структурою власних ресурсiв, рiвнем прибутковога, нормою прибутку на власний каштал, встановленими показниками лiквiдностi, мультиплiкатив-ною ефектившстю власного капiталу, обсягом створено'1 додано'1 вартостi тощо
42
Науковий вк-ммк: Ф1мамси, банки, швестмцп - 2011 - №2
pecypcи та з мaкcимaльнoю eфeктивнicтю й мiнiмaльним pизикoм викoнyвaти cвoï функцп, витpимyючи вплив зoвнiшнiх i внyтpiшнiх фaктopiв.
Пpихильники дpyгoгo пiдхoдy [6-14] poзглядaють зaбeзпeчeння фiнaнcoвoï cтiйкocтi бaнкiвcькoï cиcтeми на мiкpopiвнi чepeз пiдтpимкy фiнaнcoвoï cтiйкocтi банку, як cклaдoвoï бaнкiвcькoï cиcтeми. Фшантову cтiйкicть бaнкy визначають як oднy з хapaктepиcтик вiдпoвiднocтi cтpyктypи джepeл фiнaнcyвaння cтpyктypi aктивiв та oцiнюють за дoпoмoгoю пoкaзникiв фiнaнcoвoгo стану, cepeд яких пoкaзники фiнaнcoвoï CT^^^cm, надш^ст!, стшшст!, дiлoвoï активист!, лiквiднocтi та eфeктивнocтi yпpaвлiння.
Пpoвeдeнe дocлiджeння пoкaзaлo, щo в eкoнoмiчнiй лiтepaтypi дoмiнye пiдхiд дo зaбeзпeчeння фiнaнcoвoï cтiйкocтi бaнкiвcькoï cиcтeми на ocнoвi ïï пiдтpимaння в oкpeмих банках.
На фшаншву cтiйкicть бaнкiвcькoï ст^геми впливае бeзлiч фaктopiв, якi зaлeжнo вiд якicних хapaктepиcтик ïx впливу мають як пoзитивнe так i ^гатив^ знaчeння. Вoни пoдiляютьcя на фaктopи-cтимyлятopи та фaктopи-дecтимyлятopи. Дo cтимyлятopiв вiднocятьcя фак^и, виcoкi знaчeння яких бaжaнi з eкoнoмiчнoï точки зopy й cвiдчaть пpo mp^rarni yмoви для пiдвищeння piвня кoнкypeнтocпpoмoжнocтi банку. Дo дecтимyлятopiв нaлe-жать фак^и iз пpoтилeжними якocтями. Однак, вна^^к opieнтaцiï бaнкiв на oбcлyгoвyвaння пeвниx цiльo-вих ceгмeнтiв pинкy бaнкiвcькиx т^уг, oднi й ri caмi фaктopи мoжyть виcтyпaти як cтимyлятopи, так i дecти-мyлятopи. Виoкpeмлeння cepeд фaктopiв cтимyлятopiв i дecтимyлятopiв, а тaкoж ïx якюна oцiнкa, являютьcя нeвiд'eмними cклaдoвими зaбeзпeчeння cтiйкocтi бaнкiвcькoï cиcтeми.
На думку В. Ри^на на змeншeння piвня фiнaнcoвoï cтiйкocтi вiтчизняниx бaнкiв мoжyть впливати нacтyпнi фaктopи: знижeння яшст! бaнкiвcькиx aктивiв; втpaтa дoвipи з 6o^ вкладниюв, щo пiдтвepджyeтьcя фактом вщтоку дeпoзитниx кoштiв; icтoтнe падшня кypcy нaцioнaльнoï валюти; знижeння лiквiднocтi; змeншeння кат-тaлiзaцiï бaнкiв; cкopoчeння pecypcнoï бази бaнкiв; зpocтaння пpoцeнтниx cтaвoк; збiльшeння oбcягiв нeпoвep-нутих валютних кpeдитiв; cклaднoщi iз зaлyчeнням нoвиx irnecra^^ зyмoвлeнi кpизoвими явищами на eвpo-пeйcькиx фiнaнcoвиx pинкax та знижeнням кpeдитниx peйтингiв знaчнoï чacтини yкpaïнcькиx бaнкiв [1S, c. 2930]. Дo зaзнaчeниx фaктopiв В.В. Кoвaлeнкo [S, c. 6] дoдae нacтyпнi: виcoкi pизики кpeдитyвaння, щo зyмoвлeнi нeeфeктивнoю cтpyктypoю eкoнoмiки; зaлeж-нicть бaнкiвcькoï cиcтeми вiд фiнaнcoвoгo cтaнy пiдпpиeмcтв-пoзичaльникiв; зpocтaння pизикiв, пoв'язaниx iз фoндoвим pинкoм i динам^ю цiн на oкpeмиx cernem^ фшан-coвoгo pинкy; пpoблeми з пoвepнeнням зoвнiшнix зaпoзичeнь, якi актива зaлyчaлиcя в пoпepeднi poки; piвeнь кaпiтaльнoï бази бaнкiвcькoï cиcтeми та дocить низька якicть pecypciв; пpoблeми peфiнaнcyвaння бaнкiв; голь тичнe втpyчaння в дiяльнicть бaнкiвcькoï cиcтeми.
Таким чигом, мoжнa видiлити нacтyпнi фaктopи, щo впливають на фiнaнcoвy стыкать бaнкiвcькoï cиcтeми: cтaн cтaбiльнocтi фшантових pинкiв; чacткa нeпoвepнyтиx i пpoлoнгoвaниx кpeдитiв, пpocтpoчeниx вiдcoткiв y кpeдитниx пopтфeляx; дoтpимaння oбoв"язкoвиx eкoнoмiчниx нopмaтивiв; piвeнь дoвipи дo бaнкiвcькoï CTCTe-ми; oбcяг i мexaнiзм peфiнaнcyвaння; пpиcyтнicть iнoзeмнoгo кaпiтaлy; нaявнicть чи пoтeнцiйнa мoжливicть фiнaнcoвиx кpиз тoщo.
Ми ввaжaeмo, щo важливим фaктopoм зaбeзпeчeння cтiйкoгo фyнкцioнyвaння бaнкiвcькoï ст^геми е тдви-щeння кaпiтaлiзaцiï банюв, ocкiльки caмe дocтaтнiй oбcяг cтaтyтнoгo кaпiтaлy зaбeзпeчye eкoнoмiчнy caмocтiйнicть та стабшьну дiяльнicть банку. Так, пpoтягoм 2001-2010 poкiв чacткa cтaтyтнoгo катталу в бaлaнcoвoмy кaпiтaлi зpocлa та на южць 2010 poкy ст^^вила 105,39% (pиc. 1). Hapoщeння cтaтyтнoгo кaпiтaлy зyмoвлeнo пpиxoдoм iнoзeмниx банюв на фiнaнcoвo-кpeдитний pинoк Укpaïни, а ташж нeoбxiднicтю вiднoвлeння дoвipи дo банюв-cькoï cиcтeми з мeтoю пoдoлaння кpизoвиx явищ.
З мeтoю пiдвищeн- 160000 ^ ня piвня кaпiтaлiзaцiï т вiтчизняниx бaнкiв, в 2010 po^ Нацюналь-ний банк У^аши збiльшив вимoги дo мiнiмaльнoгo poзмipy peгyлятивнoгo катта-лу. На ^отгадт, вщго-вiднo дo п. 2.1 глави 2 poздiлy II feCTpy^n пpo пopядoк perynKi-вання дiяльнocтi бaнкiв в y^arni (за-твepджeнoï Пocтaнo-вoю ^aHim^ НБУ вщ 20000 -28.08.2001 p. №368), мшмальте знaчeння poзмipy peгyлягивнoгo кaпiтaлy банку cтaнo-вить 120 млн. гpн. [17].
120000 --
60000 --
0
-Г 120
-п,п,П
1.1
1
-- 80
-- 40
-- 20
Обсяги статутного катталу банюв Украши, млн. грн.
Частка статутного катталу в балансовому катталу %
0
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010
2001
Риа 1. Динамжа oбcягiв cтaтyтнoгo кaпiтaлy бaнкiв У^аши* * Склaдeнo за даними НБУ [16]
43
Науковий iticinik: Ф1мамси, банки, iнвестицГi - 2G11 - №2
Ми погоджуемось з думкою О.П. Тимошенко [18, с. 63], що забезпеченню фшансово1 стшкосп банювсько1 системи суттево сприяе своечаснють та яюсть оцшки ïï фшансового стану; здшснення стрес-тестування; вияв-лення наявних i потенцшних ризиюв, що супроводжують ïï функцюнування; формування дiевоï системи ран-нього запобiгання кризовим явищам.
На наш погляд, для розв'язання проблем та забезпечення збереження фiнансовоï стiйкостi вiтчизняних банкiв, необхiдно об'еднати зусилля вшх гiлок влади й розробити заходи, яю були б спрямоваш на вихiд Украïни з полiтичноï та економiчноï кризи. Адже виршення проблеми забезпечення фiнансовоï стшкосп банкiвськоï системи е функцiею, похщною вiд загальних економiчних проблем.
ВИСНОВКИ
Таким чином, на сучасному етат розвитку вiтчизняноï економiки, серед проблем, пов'язаних iз втручанням фiнансовоï кризи в дiяльнiсть банкiв, досить актуальним е забезпечення фiнансовоï стiйкостi банкiвськоï системи та повернення ïï стану на докризовий рiвень. Полемжа, яку впродовж тривалого часу ведуть вчеш-еконо-мiсти розкривае складнiсть економiчноï категорiï «фшансова стшюсть» та суперечност щодо ïï визначення. Фiнансова стшюсть як основний елемент стабшьносп банку вщповщае такому стану розподiлу та використан-ня фiнансових ресурсiв, який забезпечуе розвиток банку на пiдставi зростання норми нагромадження та рацю-налiзацiï структури капiталу при збереженш платоспроможностi в умовах допустимого рiвня ризику. Так, в економiчнiй лiтературi домiнуе пiдхiд до забезпечення фiнансовоï стiйкостi банкiвськоï системи на основi ïï пiдтримання в окремих банках, що свщчить про доцiльнiсть використання в дiяльностi вiтчизняних банкiв новггшх методик виявлення наявних i потенцшних ризикiв, оцiнки фiнансового стану, здшснення стрес-тесту-вання, а також формування дiевоï системи раннього попередження кризових явищ, що в пiдсумку дозволить забезпечити ефективне та стшке функцюнування банкiвськоï системи Украïни.
Л1ТЕРАТУРА
1. Барановський О.1. Фiнансовi кризи: передумови, наслiдки i шляхи запобiгання: монографiя / Барановсь-кий О.1. — К.: КНТУ, 2009. — 754 с.
2. Юданов А.Ю. Секреты финансовой устойчивости международных монополий / Юданов А.Ю. — М.: Финансы и статистика, 2001. — 354 с.
3. Ларионова И.В. Реорганизация коммерческих банков / Ларионова И.В. — М.: Финансы и статистика, 2002. — 198 с.
4. Васькович 1.М. Деяю аспекти фiнансовоï стшкосп комерцшного банку / 1.М. Васькович // Формування ринкових вщносин в Украш. — 2004. — №2. — С. 40-43.
5. Коваленко В.В. Стратепчне управлшня фшансовою стiйкiстю банкiвськоï системи: методологiя i практика: монографiя / Коваленко В.В. — Суми : ДВНЗ «УАБС НБУ», 2010. — 228 с.
6. Вплшський В. Фшансова стшюсть як системна характеристика комерцшного банку / В. Вплшський, О. Пернарiвський // Банювська справа. — 2000. — №6. — С. 48-51.
7. Водоп'янова Н.О. Финансовая устойчивость коммерческого банка / Н.О. Водоп'янова // Межвузовский сборник научных трудов по итогам III Открытой научной конференции ВолгГТУ «Молодежь и экономика: новые взгляды и решения», 2003. — С. 11-12.
8. Крейнина М.Н. Финансовая устойчивость предприятия: оценка и принятие решений / М.Н. Крейнина // Финансовый менеджмент. — №2. — 2001. — С. 32-36.
9. Масленченков Ю.С. Финансовый менеджмент в коммерческом банке / Масленченков Ю.С. — М.: Перспектива, 1997. — Кн.3. — 158 с.
10. Пантелеев О.П. Фшансова стшюсть комерцшного банку: проблеми регулювання / О.П. Пантелеев, С.П. Халява // Банювська справа. — 1996. — № 1. — С. 32-35.
11. Святко С.А. Аналiз i ощнка фiнансовоï стшкосп банку як необхщна умова ефективного банювського менеджменту / С.А. Святко, Р.1. Мшлер // Фшанси Украши. — 2001. — № 8. — С. 48-54.
12. Склеповий I.C. Складовi стшкосп комерцшного банку / Склеповий I.C. // Фшанси Украши. — 2002. — № 5. — С. 138-143.
13. Шелудько Н.М. До визначення фiнансовоï стшкосп комерцшного банку / Н.М. Шелудько // Вюник На-цюнального банку Украши. — 2000. — № 3. — С. 40-44.
14. Шиллер Р.1. Фшансова стшюсть комерцшного банку та шляхи ïï змщнення / Шиллер Р.1. — К.: Наукова думка, 2000. — 158 с.
15. Пацера М. Свггова фшансова криза та ïï наслщки для банкiвськоï системи Украши / М. Пацера // Вюник НБУ — 2009. — №1. — С. 28-33.
16. Офщшний сайт Нацюнального банку Украши. — [Електронний ресурс]. — Режим доступу: http:// bank.gov.ua.
17. 1нструкщя про порядок регулювання дiяльностi банюв в Украш, затверджена Постановою Правлшня НБУ вщ 28.08.2001 р. №368. — [Електронний ресурс]. — Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua.
18. Тимошенко О.П. Стшюсть банкiвськоï системи Украши: теоретичний аспект / О.П. Тимошенко // Науко-вий вюник БДФА: Збiрник наукових праць. Вип. 4 (13): Економiчнi науки. — Чершвщ, БДФА, 2008. — С. 59-65.
44
Науковий iticiiiik: Фшанси, банки, швестицп - 2011 - №2
