CC BY
73
ЭКОНОМИКА, ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВО И ПРАВО
Том 10 • Номер 5 • Май 2020 ISSN 2222-534Х Journal of Economics, Entrepreneurship and Law
>
Первое
экономическое издательство
методика оценки бюджетной безопасности региона как составляющей экономической безопасности (на примере приволжского федерального округа российской Федерации)
Бикметова З.М. 1
1 Башкирский государственный университет, Уфа, Россия
АННОТАЦИЯ:_
В статье рассматриваются вопросы обеспечения бюджетной безопасности на региональном уровне, которая предполагает финансовую независимость региона от внешних источников финансирования, сбалансированность и самостоятельность бюджета, а также эффективное распределение финансовых ресурсов не только на текущие нужды, но и на дальнейшее социально-экономическое развитие. В работе предложено бюджетную безопасность региона анализировать с помощью индикаторов бюджетных рисков: риск снижения эффективности регионального бюджета, риск несбалансированности бюджета, риск снижения автономии регионального бюджета, риск зависимости регионального бюджета, риск неустойчивости регионального бюджета, риск снижения бюджетной результативности, риск снижения бюджетной обеспеченности. Показатели рисков бюджетной безопасности регионов проанализированы на примере Приволжского федерального округа РФ. В работе приведены пороговые значения индикаторов риска бюджетной безопасности регионов, на основе которых можно определить уровень бюджетной безопасности субъекта РФ.
КЛЮЧЕВЫЕ СЛОВА: бюджетная безопасность, региональный бюджет, бюджетные риски
Methodology for assessing regional budget security as a component of economic security (on the example of the Volga Federal district of the Russian Federation)
Bikmetova Z.M. 1
1 Bashkir State University, Russia
введение
В современных условиях экономическая стабильность государства обеспечивается в первую очередь состоянием ее экономической безопасности. Причем экономическая безопасность страны может рассматриваться на всех уровнях государственного устройства: федеральном, региональном и муниципальном. Поскольку экономическая безопасность страны напрямую зависит от уровня обеспечения экономической безопасности территорий. Экономическая безопасность
региона - достаточно широкое понятие, которое охватывает многие финансовые аспекты функционирования региона: устойчивое социально-экономическое развитие, бюджетная обеспеченность, инвестиционная активность, финансирование наиболее значимых социальных проектов и т.д.
Ряд авторов считают, что на уровне субъектов существует большое количество методов и способов мониторинга ситуации, которые складываются в области обеспечения экономической безопасности региона. Достижение определенного уровня обеспечения экономической безопасности территории будет способствовать удержанию ими высоких мест в имеющихся рейтингах социально-экономического развития [1, с. 1683-1696] (Morozov, 2019).
С точки зрения реализации органами государственной власти на уровне субъектов РФ своих функций и задач наибольшее значение приобретает бюджетная составляющая экономической безопасности региона, основой которой является бюджет региона. Региональный бюджет является основой функционирования территории, от его состояния и наполняемости зависит качество функционирования систем образования, здравоохранения, социальной защиты населения, и не последнее значение бюджет имеет и для экономической и промышленной составляющей развития региона.
Зенченко С.В., Вартанова М.Л. считают, что одним из элементов финансовой безопасности региона является бюджетная безопасность, которая предполагает такое
ABSTRACT:_
The issues of budget security at the regional level, which involves the financial independence of the region from external sources of funding, balance and independence of the budget, as well as the effective allocation of financial resources not only for current needs, but also for further socio-economic development, are discussed in the article. It is proposed to conduct the analysis of regional budget security with the help of indicators of budgetary risk. They are as follows: the risk of reducing the effectiveness of the regional budget, the risk of the budget imbalance, the risk of reducing the autonomy of the regional budget, the risk of the regional budget dependence, the risk of the regional budget instability the risk of decline in fiscal performance, the risk of reducing the security budget. Indicators of regional budget security risks are analyzed on the example of the Volga Federal district of the Russian Federation.
KEYWORDS: budget security regional budget, budget risks
JEL Classification: H72, R13, R19 Received: 07.04.2020 / published: 31.05.2020
© Author(s) / Publication: PRIMEC Publishers
For correspondence: Bikmetova Z.M. (zu1fiya.bikmetova0yandex.ru)
CITATION:_
Bikmetova Z.M. (2020) Metodika otsenki byudzhetnoy bezopasnosti regiona kak sostavlyayuschey eko-nomicheskoy bezopasnosti (na primere Privolzhskogo federalnogo okruga Rossiyskoy Federatsii) [Methodology for assessing regional budget security as a component of economic security (on the example of the Volga Federal district of the Russian Federation)]. Ekonomika, predprinimatelstvo i pravo. 10. (5). -1509-1520. doi: 10.18334/epp.10.5.102144
состояние региональной экономики, при котором у региона в первую очередь достаточно собственной ресурсной базы для финансирования собственных расходов (баланс доходов и расходов) и обеспечения социально-экономического развития региона за счет наилучшего использования собственного финансового потенциала [1, с. 257-270] (Мотогоу, 2019).
В нашей стране ряд аспектов, касающихся финансовой и бюджетной безопасности субъектов Российской Федерации, отражены в «Стратегии национальной безопасности Российской Федерации», утвержденной Указом Президента РФ от 31.12.2015 № 683, в которой в первую очередь ставится задача по устранению угроз, связанных с непропорциональностью развития регионов, с помощью стимулирования их самостоятельного экономического развития. В документе также обозначена необходимость повышения инвестиционной и предпринимательской активности, стабилизации бюджетной обеспеченности; совершенствования развития межбюджетных отношений. На территориях необходимо увеличение количества центров экономического роста, в том числе территорий опережающего социально-экономического развития [3].
Цель данной статьи состоит в необходимости рассмотрения бюджетной безопасности на уровне региона, это обусловлено тем, что именно на территории возникает проблема изыскания и качественного распределения финансовых ресурсов не только на текущие нужды, но и на дальнейшее социально-экономическое развитие. Обеспечение бюджетной безопасности региона должно иметь стратегический характер, т.е. работать на перспективу, предполагая устойчивое социально-экономического развитие территорий, обеспечение достойного уровня и качества жизни населения.
Понятие бюджетной безопасности региона активно обсуждается последнее десятилетие.
По мнению Т.В. Усковой и С.С. Копасовой, под бюджетной безопасностью понимается «способность органов власти максимально эффективно обеспечить финансирование через бюджеты всех уровней бюджетной системы, закрепленного за ними имеющегося комплекса полномочий по исполнению гарантированных законодательством прав граждан в долгосрочной перспективе в условиях негативного воздействия сложившихся факторов случайного и преднамеренного характера, т.е. бюджетных угроз» [4, с. 24-33].
Галухин В.В. бюджетную безопасность трактует как такое «состояние бюджетной системы, для которой характерны следующие особенности: сбалансированность,
ОБ АВТОРЕ:_
Бикметова Зульфия Маснавиевна, доцент кафедры государственного управления, кандидат экономических наук (zu1fiya.bikmetova0yanCex.ru)
ЦИТИРОВАТЬ СТАТЬЮ:_
Бикметова З.М. Методика оценки бюджетной безопасности региона как составляющей экономической безопасности (на примере Приволжского федерального округа Российской Федерации) // Экономика, предпринимательство и право. - 2020. - Том 10. - № 5. - С. 1509-1520. Со1: 10.18334/ерр.10.5.102144
достаточный высокий уровень ликвидности активов, а также наличие дополнительных резервов, предназначенных для обеспечения не только стабильности экономики, но и для устойчивого экономического подъема, а также достаточно полное удовлетворение финансовых потребностей, эффективное государственное управление и защиту социально-экономических интересов» [5, с. 89-108] (Galukhin, 2016).
Овсянникова М.А. делает акцент именно на бюджетную безопасность региона, под которой следует понимать «возможность субъекта РФ по обеспечению платежеспособности с учетом имеющихся социально значимых расходов, доступных источников финансирования, а также сложившейся величины долговых обязательств перед федеральным бюджетом» [6, с. 166-172] (Ovsyannikova, 2016).
Паздникова Н.П. считает, что «бюджетная безопасность - это комплекс методов, способов и средств по защите экономических и финансовых интересов государства, регионов, муниципальных образований, а также хозяйствующих субъектов, способных к реализации в рамках бюджетной системы и стратегического развития территорий» [7, с. 154-161] (Pazdnikova, 2019).
Под бюджетной безопасностью понимают состояние обеспечения платежеспособности государства с учетом доходов и расходов государственного и местных бюджетов. Другими словами, «бюджетная безопасность предусматривает формирование и осуществление такой бюджетной политики, которая была бы ориентирована, прежде всего, на реализацию национальных экономических интересов страны» [8, с. 98].
В настоящей статье выработана попытка научно обоснованного подхода к формированию бюджетной безопасности путем выявления связанных с ней бюджетных рисков. В работе сделан обзор теоретических материалов, касающихся подходов и методов к оценке бюджетной безопасности и связанных с ними бюджетных рисков. Практическая часть работы связана с выявлением бюджетных рисков субъектов РФ на примере Приволжского федерального округа и выработкой рекомендаций по снижению выявленных рисков.
Бюджетная безопасность региона
Бюджетная безопасность ориентирована на минимизацию рисков и угроз, влияющих на устойчивое социально-экономическое развитие региона. Ведь зачастую именно бюджетные ресурсы являются приоритетным источником финансирования не только социальной сферы, но и инвестиций в реальный сектор экономики региона.
Нередко бюджетную безопасность региона связывают с состоянием регионального бюджета, что, конечно же, справедливо, так как именно от наполняемости бюджета зависит финансирование основных социально-экономических процессов в регионе. Ряд авторов считают, что именно резервы развития региона дают возможность полного использования финансовых ресурсов, превращая возможности в действительность [9, с. 1147-1149].
В сложившихся современных экономических реалиях вопросы обеспечения бюджетной безопасности территории являются особо актуальными. Анализ существующих понятий «бюджетная безопасность» позволяет нам предположить, что бюджетная безопасность региона в первую очередь - это финансовая независимость региона от внешних источников финансирования, способность бюджета к сбалансированности и самостоятельности бюджета, а также эффективное распределение финансовых ресурсов не только на текущие нужды, но и с учетом перспектив социально-экономического развития территории.
Бюджетная безопасность - это состояние защищенности от воздействия каких-либо угроз, т.е. тех факторов и условий, которые в определенных обстоятельствах или в определенный интервал времени будут связаны с бюджетными потерями. С бюджетной безопасностью и связанными с ней угрозами тесно связана такая категория, как бюджетные риски. Под бюджетными рисками в данной работе будем понимать события, предполагающие наличие финансового ущерба бюджету региона.
Бюджетные риски
Бюджетные риски на региональном уровне тесно связаны с анализом доходной и расходной части регионального бюджета, эффективности использования финансовых ресурсов. Таким образом, возникает необходимость выделения рисков бюджетной безопасности региона, или бюджетных рисков. Бюджетную безопасность региона предлагается проводить с помощью системы индикаторов риска, т.е. относительных бюджетных показателей. Система индикаторов риска основана на анализе и оценке качественных характеристик бюджета, таких как уровень бюджетной автономии, степень финансовой зависимости, бюджетной устойчивости, социальной защищенности населения и др.
Индикаторы риска бюджетной безопасности - это индексы, характеризующие уровень бюджетной безопасности региона, которые выражают отношения одних абсолютных бюджетных показателей к другим (табл. 1).
В работе для выявления угроз бюджетной безопасности региона предлагается использование следующих видов рисков:
1. Риск снижения эффективности регионального бюджета характеризует вероятность снижения доли государственных доходов в создании ВРП.
2. Риск несбалансированности бюджета показывает вероятность снижения степени покрытия бюджетных расходов бюджетными доходами.
3. Риск снижения автономии регионального бюджета характеризирует угрозу потери самостоятельности регионального бюджета.
4. Риск зависимости регионального бюджета показывает вероятность повышения зависимости от финансовой помощи из вышестоящего бюджета.
5. Риск неустойчивости регионального бюджета предполагает вероятность снижения собственных доходов по отношению к межбюджетным трансфертам.
Таблица 1
система индикаторов риска бюджетной безопасности региона
показатели Формула расчета показателей расшифровка
1. Риск снижения эффективности регионального бюджета Рсэф = Д/ВРП Д - доходы регионального бюджета; ВРП -валовый региональный продукт
2. Риск несбалансированности бюджета Рнб=Д/Р где Д - доходы регионального бюджета; Р -расходы регионального бюджета
3. Риск снижения автономии регионального бюджета Рса = СД/Д где СД - собственные доходы регионального бюджета; Д - доходы регионального бюджета
4. Риск зависимости регионального бюджета Рз = МТ/Д где МТ - межбюджетные трансферты; Д -доходы регионального бюджета
5. Риск неустойчивости регионального бюджета Рну = СД/МТ где СД - собственные доходы регионального бюджета; МТ - межбюджетные трансферты
6. Риск снижения бюджетной результативности Рсбр = Д/ЧН где Д - доходы регионального бюджета; ЧН -численность населения региона
7. Риск снижения бюджетной обеспеченности населения Рсбо = Р/ЧН где Р - расходы регионального бюджета; ЧН - численность населения региона
Источник: составлено автором по данным [10, с. 452-459] (Tishutina, 2018).
Таблица 2
показатели рисков бюджетной безопасности регионов приволжского федерального округа рФ (2018 г.)
субъект рФ рсэф рнб рса рз рну рсбр рсбо
Республика Башкортостан 0,135 1,126 0,800 0,200 4,000 49,959 44,368
Республика Марий Эл 0,158 1,011 0,614 0,386 1,933 45,173 44,675
Республика Мордовия 0,132 0,924 0,639 0,361 1,777 41,531 44,940
Республика Татарстан 0,114 1,016 0,842 0,158 5,337 71,724 70,541
Удмуртская Республика 0,108 1,019 0,777 0,223 3,487 55,727 54,685
Чувашская Республика 0,171 1,026 0,741 0,259 2,597 40,377 39,337
Пермский край 0,100 1,000 0,861 0,139 6,245 48,630 48,618
Кировская область 0,153 0,995 0,605 0,395 1,536 37,704 37,874
Нижегородская область 0,124 1,063 0,832 0,168 4,976 49,916 46,924
Оренбургская область 0,106 1,148 0,800 0,200 3,986 45,910 39,983
Пензенская область 0,133 1,025 0,639 0,361 1,774 40311 39,320
Самарская область 0,110 1,173 0,657 0,343 1,916 50,079 42,672
Саратовская область 0,127 1,064 0,721 0,279 2,583 38,464 36,148
Ульяновская область 0,133 1,015 0,854 0,146 1,639 38,779 38,173
Источник: составлено автором по данным [11].
6. Риск снижения бюджетной результативности характеризует вероятность снижения уровня доходов на душу населения региона.
7. Риск снижения бюджетной обеспеченности показывает вероятность снижения уровня расходов на душу населения региона.
Проведем анализ предложенных показателей по Приволжскому федеральному округу РФ.
Данные представлены в таблице 2.
На следующем этапе анализа приведем пороговые значения индикаторов риска и представим рейтинговую оценку степени риска региональных бюджетов.
Таблица 3
пороговые значения индикаторов риска бюджетной безопасности регионов
показатели отсутствие риска или риск минимален 0 баллов Умеренный риск + 1 балл высокий риск + 2 балла
Риск снижения эффективности г0,15 0,15-0,10 «0,10
Риск несбалансированности И,1 1,1-1,0 «1,0
Риск снижения автономии г0,8 0,8-0,7 «0,7
Риск зависимости «2,0 3,0-2,0 г3,0
Риск неустойчивости г4,0 4,0-2,0 «2,0
Риск снижения бюджетной результативности г50,0 50,0-45,0 «45,0
Риск снижения бюджетной обеспеченности г50,0 50,0-45,0 «45,0
Источник: составлено автором по данным [11].
Пороговые значения индикаторов бюджетных рисков отражают критические значения эффективности и устойчивости всей бюджетной системы регионов, недостижение которых говорит о финансовой несамостоятельности регионов, и как следствие, о низком уровне социально-экономического развития регионов.
Рассчитаем сумму баллов бюджетных рисков каждого субъекта РФ по Приволжскому федеральному округу (табл. 4).
Анализ бюджетных рисков регионов Приволжского федерального округа РФ показал, что уровень бюджетной безопасности довольно различен. Наиболее высокий уровень бюджетной безопасности у республик Татарстан и Башкортостан. Вплотную к ним приблизились Удмуртская Республика, Пермский край и Оренбургская область. Наиболее низкий уровень бюджетной безопасности у Республики Мордовия, Кировской и Пензенской области.
Согласно рисунку, наибольшая степень бюджетной безопасности характерна для Татарстана, наименьшая - для Мордовии. Это обусловлено в первую очередь тем, что Приволжский федеральный округ РФ отличается повышенной степенью диспропорции и неравномерности экономического и промышленного развития в территориаль-
Таблица 4
Рейтинговая оценка регионов Приволжского федерального округа РФ по уровню бюджетных рисков (2018 г.]
Субъект РФ рсэф рнб рса рз рну рсбр рсбо Итого
Республика Башкортостан +1 0 0 0 0 +1 +2 4
Республика Марий Эл 0 +1 +2 +2 +2 +1 +2 10
Республика Мордовия +1 +2 +2 +2 +2 +2 +2 13
Республика Татарстан +1 +1 0 0 0 0 0 2
Удмуртская Республика +1 +1 +1 +1 +1 0 0 5
Чувашская Республика 0 +1 +1 +1 +1 +2 +2 8
Пермский край +2 +1 0 0 0 +1 +1 5
Кировская область 0 +2 +2 +2 +2 +2 +2 12
Нижегородская область +1 +1 0 0 0 +1 +1 4
Оренбургская область +1 0 0 0 +1 +1 +2 5
Пензенская область +1 +1 +2 +2 +2 +2 +2 12
Самарская область +1 0 +2 0 +2 0 +2 7
Саратовская область +1 +1 +1 +1 +1 +2 +2 9
Ульяновская область +1 +1 0 0 +2 +2 +2 8
Источник: составлено автором по данным [11].
14 12 10 8 6 4 2 0
Рисунок 1. Рейтинг регионов по уровню бюджетных рисков Истоаник: составленоавтором по данным [11].
ном аспекте. Понятно, что в первую очередь эта диспропорция и неравномерность во многом вызвана наличием и обеспеченностью природными ресурсами. Данный аспект характерен для всей территории страны, когда исторически сложившаяся инфраструктура, природно-климатические условия, менталитет населения и другие самые разнообразные факторы объективного характера оказали влияние, прежде всего, на промышленно-экономическое состояние округов. В качестве примера: экспортная ориентированность регионов, добывающих нефтегазовые ресурсы, задана географически и геологически, и, соответственно, у них же и наблюдается высокая промышленная ориентированность.
Можем согласиться с авторами, которые предлагают учитывать и специфику российских регионов, которые отличаются друг от друга особенностями промышленного развития и направленностью экономик. По их мнению, невозможно создать абсолютно равноправные условия для развития во всех регионах, так как концентрация ресурсов в стране достаточно высока [12, с. 169-182].
заключение
Все вышеназванные причины как раз и оказывают влияние на диспропорцию и неравномерность развития, и соответственно, можно сделать вывод, что полное сходство в региональном развитии невозможно. Многие из названных причин оказали свое влияние и на сложившуюся специализацию регионов. Так, одни регионы являются финансовыми центрами, что определяет вектор их развития, другие - изначально добывающие, третьи - аграрно-промышленные, четвертые - промышленные.
Таким образом, каждый субъект Российской Федерации должен стать максимально самодостаточным, усиливая имеющуюся специализацию и развивая новые или смежные направления, влияющие на уровень промышленного и экономического развития. Необходимо максимально снизить существующие бюджетные риски, которые влияют на социально-экономическую составляющую регионов, на перспективы развития территории, что напрямую отражается на уровне жизни людей.
Таким образом, для повышения уровня бюджетной безопасности регионов необходимо решение ряда задач. В первую очередь необходимо максимальное увеличение уже имеющегося доходного потенциала на основе более устойчивого экономического и промышленного развития регионов. Во-вторых, регионы должны иметь максимальную финансовую самостоятельность, финансируя или софинансируя проекты, которые в перспективе будут максимально доходными с точки зрения пополнения регионального бюджета. В-третьих, необходимо повышение эффективности межбюджетного взаимодействия с федеральным центром.
Таким образом, при определении бюджетной безопасности региона необходим расчет бюджетных рисков, которые позволяют выявить угрозы, влияющие на устойчивость в первую очередь доходной базы региональных бюджетов, и спрогнозировать перспективы социально-экономического развития регионов.
ИСТОЧНИКИ:
1. Морозов С.И. Превентивная система обеспечения экономической безопасности региона // Экономические отношения. - 2019. - № 3. - с. 1683-1696.
2. Зенченко С.В. Обеспечение финансовой безопасности региона в условиях санкций и экономического кризиса // Экономика, предпринимательство и право. - 2019. -№ 4. - с. 257-270.
3. О Стратегии национальной безопасности Российской Федерации: Указ Президента РФ от 31.12.2015 N 683. Консультант Плюс: справочно-правовая система. [Электронный ресурс]. URL: http://base.www.consultant.ru/.
4. Ускова Т.В. Бюджетная безопасность региона в контексте устойчивого развития //
Экономические и социальные перемены в регионе: факты, тенденции, прогноз. -2008. - № 44. - с. 24-33.
5. Галухин А.В. Бюджетная безопасность государства как условие экономического роста // Проблемы развития территории. - 2016. - № 4(84). - с. 89-108.
6. Овсянникова М.А. Бюджетная безопасность Смоленского региона: что «говорит» бюджет // Творческое наследие А.С. Посникова и современность. - 2016. - № 10. - с. 166-172.
7. Паздникова Н.П. Оценка бюджетной безопасности региона в условиях стратегических преобразований // Региональная экономика. Юг России. - 2019. - № 1. - с. 154-161.
8. Бюджетная безопасность. / Учебник. - М.: «Классика плюс», 2007. - 245 с.
9. Галимуллина Н.А. Инструменты управления социально- экономическим развитием региона // Финансовая экономика. - 2018. - № 7. - с. 1147-1149.
10. Методология анализа бюджета приграничного региона (на примере субъектов РФ Дальневосточного федерального округа) Методология анализа бюджета приграничного региона (на примере субъектов РФ Дальневосточного федерального округа) Тишутина О.И. к.э.н., доцент кафедры финансов Хабаровской государственной академии экономики и права// Аудит и финансовый анализ - 2018 - №2 - С.452-459
11. Финансовый паспорт субъекта РФ. Министерство финансов РФ. [Электронный ресурс]. URL: http://iminfin.ru/areas-of-analysis/budget.
12. Галушко М.В. Инновационная деятельность региона: основные проблемы и перспективы развития (на примере Приволжского федерального округа) // Креативная экономика. - 2019. - № 1. - с. 169-182.
REFERENCES:
Byudzhetnaya bezopasnost [Budget security] (2007). (in Russian). Galimullina N.A. (2018). Instrumenty upravleniya sotsialno- ekonomicheskim razvitiem regiona [Tools of socio-economic development of the region]. Financial economics. (7). 1147-1149. (in Russian).
Galukhin A.V. (2016). Byudzhetnaya bezopasnost gosudarstva kak uslovie ekonomi-cheskogo rosta [Budget security in the countryas a condition for economic growth]. Problems of Territory's Development. (4(84)). 89-108. (in Russian).
Galushko M.V. (2019). Innovatsionnaya deyatelnost regiona: osnovnyeproblemy i pers-pektivy razvitiya (na primere Privolzhskogo federalnogo okruga) [Innovative activity of the region: main problems and prospects of development (on the example of Privolzhsky federal district)]. Creative economy. (1). 169-182. (in Russian).
Morozov S.I. (2019). Preventivnaya sistema obespecheniya ekonomicheskoy bezopasnosti regiona [Preventive system of ensuring economic security of the region]. Journal of International Economic Affairs. (3). 1683-1696. (in Russian).
Ovsyannikova M.A. (2016). Byudzhetnaya bezopasnost Smolenskogo regiona: chto «gov-orit» byudzhet [The budget security of the Smolensk region: what the budget "says"]. Tvorcheskoe nasledie A.S.Posnikova i sovremennost. (10). 166-172. (in Russian).
Pazdnikova N.P. (2019). Otsenka byudzhetnoy bezopasnosti regiona v usloviyakh strate-gicheskikh preobrazovaniy [Assessment of budget security of the region in the context of strategic transformations]. Regionalnaya ekonomika. YugRossii. (1). 154-161. (in Russian).
Uskova T.V. (2008). Byudzhetnaya bezopasnost regiona v kontekste ustoychivogo razvitiya [Budget security of the region in the context of sustainable development]. Economic and social changes in the region: facts, trends, forecast. (44). 24-33. (in Russian).
Zenchenko S.V. (2019). Obespechenie finansovoy bezopasnosti regiona v usloviyakh sanktsiy i ekonomicheskogo krizisa [Ensuring the financial security of the region in the face of sanctions and economic crisis]. Journal of Economics, Entrepreneurship and Law. (4). 257-270. (in Russian).
