CC BY
69
21 (225) - 2006
Банки стран СНГ*
КРАТКАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА БАНКОВСКИХ СИСТЕМ СТРАН СНг
Доля России в совокупных активах банковских систем стран СНг в 2005 году сократилась почти на 3 процентных пункта. На территории 10 исследуемых стран СНГ, по состоянию на 1 января 2006 г. действовало 1 580 банков, из которых 76,3% (1 205 банков) приходилось на Россию. В остальных странах работало 375 кредитных организаций. За 2005 год общее количество банков в рассматриваемых государствах сократилось на 48, что произошло главным образом за счет уменьшения числа российских банков (на 44).
Грузия 0,34%
Украина 10,25% Узбекистан 1,15%
Молдова 0,35%
* Публикуется по материалам, подготовленным Центром экономического анализа информационного агентства «Интерфакс»
Кыргызстан Армения Россия Молдова Беларусь Азербайджан Грузия Казахстан Украина
] :
1
1
1 '1
1
1 !
1
1
......1
10
20
30
40
50
60
70
Рис. 1. Соотношение размера совокупных активов банковских систем стран СНг на 1 января 2006 г., % Источник: расчеты «Интерфакс-ЦЭА».
В структуре банковских активов стран СНГ основной объем также приходится на Россию — более 76% на начало 2006 г. (рис. 1). При этом следует отметить, что в прошлом году по сравнению с 2004 г. доля российских банков снизилась на 2,8 процентных пункта. Сократилась в общих активах и доля Узбекистана (на 0,4 процентного пункта). В то же время произошло увеличение удельного веса активов банков Украины (на 1,9 процентных пункта) и Казахстана (на 1,3 процентных пункта). Процентные соотношения размеров банковских систем других государств за год не изменились-
Рис. 2. Темпы роста активов банков стран СНГ (в долларовом выражении) в 2005 году, % Источник: расчеты «Интерфакс-ЦЭА»
Рост доли украинских и казахстанских банков был обусловлен более высокими темпами прироста активов в данных странах. На Украине банковские активы за 2005 г. увеличились в долларовом выражении на 67,6% (рис. 2), а в Казахстане — на 63,3%. Банки других стран СНГ, за исключением Узбекистана, также продемонстрировали высокие темпы роста, которые составили от 25,4% (Кыргызстан) до 52,9% (Грузия).
В число 20 крупнейших банков СНГ вошли 14 российских банков, 3 казахстанских, 2 украинских и один банк из Беларуси. По сравнению с 2004 г. из двадцатки крупнейших ушел ведущий банк Узбекистана — Нацбанк ВЭД Узбекистана.
Рост экономической интеграции стран СНг сопровождается усилением взаимного проникновения банковских систем. Сравнительно недавно интерес к банковским системам стран СНГ в лучшем случае ограничивался академическими исследованиями. Банки, обслуживающие потребности стагнирующих национальных экономик, были заняты вопросами обеспечения собственной финансовой устойчивости в условиях высоких внутренних рисков. Экономики соседних стран казались для них непрозрачными, а значит, еще более рискованными и не представляющими реального интереса в плане развития бизнеса.
Сегодня ситуация в корне изменилась. В большинстве стран СНГ наблюдается экономи-
%
0
ческий рост, и, как следствие, растут объемы экспортно-импортных операций, предприятия ищут партнеров по бизнесу в соседних государствах, открывают дочерние компании.
Развитие торгово-экономических отношений между странами СНГ отражается на национальных банковских системах, требуя от них все большей взаимной интеграции. Да и сами банки стали рассматривать возможности расширения собственного бизнеса за счет рынков банковских услуг соседних государств.
развитие национальных экономик способствует снижению рисков и росту потенциальной банковской клиентуры, за которую развертывается острая конкурентная борьба, что делает оправданной банковскую экспансию в соседние республики.
В то же время рост национальных экономик, равно как и рынков банковских услуг, в различных странах СНГ идет разными темпами. Так, развитие банковских систем России и Казахстана явно обгоняет банковские сферы других государств Содружества, а значит, данные банки имеют опыт, который кредитным организациям остальных стран только предстоит приобрести.
Экспорт банковского бизнеса российскими и казахстанскими банками опирается на такие конкурентные преимущества, как более высокий уровень развития технологий, опыт оказания широкого спектра банковских услуг на своем рынке (включая розничное кредитование) и, конечно, значительные финансовые ресурсы.
С другой стороны, перенос банковского бизнеса в соседние страны позволяет повысить уровень его диверсифицированности, улучшить финансовые результаты и даже повысить привлекательность самого банка для потенциальных инвесторов, например при проведении IPO.
В результате многие банки стран СНГ активно включились в интеграционные процессы. Причем развитие межбанковской интеграции внутри Содружества происходит на фоне параллельной тенденции — роста присутствия на территории СНГ дочерних банков стран дальнего зарубежья.
Заметная часть активов банков стран СНг контролируется 20 банковскими группами
Наблюдаемая экспансия банков уже привела к формированию ряда банковских групп, оперирующих сразу в нескольких странах СНГ. ООО «Интерфакс-ЦЭА» стремилось определить наиболее крупных межнациональных участников банковского рынка стран СНГ, однако столкну-
лось с определенными сложностями при оценке масштабов их операций.
Измерять масштабы деятельности групп, складывая их активы или капиталы, некорректно, а консолидированная отчетность в разрезе данного региона, как правило, отсутствует. Кроме того, рассматриваемые банковские группы организованы самыми разнообразными способами: некоторые из них контролируются единой холдинговой структурой (что особенно характерно для банков из стран дальнего зарубежья), другие же представляют собой сложную систему взаимного владения.
В результате в качестве главного критерия сравнения групп был выбран показатель кредитования реального сектора экономики. Кредиты небанковскому сектору являются основными вложениями для большинства банков, а значит, и характеристиками их размера. Суммирование данного показателя по банкам одной финансовой группы фактически исключает возможность двойного счета, следовательно, позволяет корректно сравнивать объемы операций основных финансовых групп.
Как показало проведенное исследование, основные банковские группы стран СНГ сформированы банками России и Казахстана, а также банками из стран дальнего зарубежья.
Крупнейшие группы региона образованы ведущими местными банками, которые за счет наибольшей доли на «домашнем» рынке занимают и высокие места в итоговом списке. например, российский Сбербанк, имеющий дочерний банк в Казахстане, занял первую строчку в списке исключительно за счет значительной доли на российском рынке, в то время как, по объему кредитов, выданных за пределами «домашнего» рынка, он находится только на 13-й позиции из 20 (табл. 1).
Банки из дальнего зарубежья, хотя и имеют меньшую долю рынка в каждой из стран, в целом хорошо представлены в республиках СНГ. При этом особенно выделяется райффайзенбанк, который, укрепив в прошлом году свои позиции на рынке России и Украины приобретениями российского Импэксбанка и украинского банка «Аваль», занял четвертое место среди банковских групп СНГ по общему объему выданных кредитов и уверенное первое место по объему кредитов, предоставленных за пределами «домашнего рынка».
Если учитывать только кредиты, выданные за пределами «домашнего» рынка, а данный показатель, с точки зрения «Интерфакс-ЦЭА», является наиболее точным критерием международной экспансии, то первые шесть строчек в списке заня-
Таблица 1
Крупнейшие банковские группы стран СНГ
Банковские группы СНГ Кредиты небанковскому сектору Число стран
Всего выдано в странах СНГ в т.ч., за пределами «домашнего» рынка
млн дол ранг млн дол. ранг
Группа Сбербанка 62 729,4 1 105,0 13 2
Группа ВТБ 15 755,4 2 554,8 7 5
Группа Газпромбанка 8 307,6 3 94,5 14 2
Группа Райффайзенбанка 7 891,0 4 7 891,0 1 2
Группа Казкоммерцбанка 5 709,7 5 221,5 11 3
Группа Банка ТуранАлем 5 543,2 6 370,5 9 4
Группа Альфа-Банка 5 396,3 7 373,8 8 3
Группа Росбанка 3 823,2 8 74,1 16 2
Группа HVB 3 348,8 9 3 348,8 2 2
Группа Халык-банка 3 243,0 10 9,3 20 3
Группа BNP Paribas 1 946,2 11 1 946,2 3 2
Группа АТФ-Банка 1 865,5 12 17,7 19 2
Группа банка «Петрокоммерц» 1 799,0 13 90,7 15 2
Группа Ситибанка 1 770,7 14 1 770,7 4 3
Группа МБА 840,1 15 44,1 17 2
Группа ABN AMRO 800,3 16 800,3 5 3
Группа ING 760,0 17 760,0 6 2
Группа Темирбанка 407,0 18 33,0 18 2
Группа НРБ 393,4 19 111,1 12 2
Группа HSBC* 241,8 20 241,8 10 2
* Без учета HSBC Банк Армения.
П р и м е ч а н и е. В таблицу включены только банки, действующие более, чем в одной стране СНГ. Источник: расчеты «Интерфакс-ЦЭА»
ли бы банки с капиталом из стран дальнего зарубежья. И только на седьмой и восьмой позициях обосновались бы российские ВТБ и Альфа-Банк, а на девятой — Банк ТуранАлем (Казахстан). Десятку же лидеров замкнул бы еще один банк из дальнего зарубежья — HSBC.
Из работающих на территории СНГ финансовых групп стран дальнего зарубежья далеко не все в качестве основного плацдарма для развития бизнеса выбрали российский рынок банковских услуг. Он стал приоритетным для групп Ситибанк, HVB Group, ING и ABN Amro. Австрийская группа Raiffeisen практически в равных долях присутствует на российском и украинском рынках (55% и 45% соответственно). Группа BNP Paribas выбрала в качестве основного рынок Украины, тогда как в Казахстане активно развивает бизнес группа HSBC.
Российские и казахстанские банки, в свою очередь, стремятся занять ниши на рынках банковских услуг практически всех стран СНГ Среди финансо-
вых групп государств Содружества можно выделить казахстанскую группу ТуранАлем, имеющую на территории России четыре дочерних банка, а также российские Внешторгбанк, Петрокоммерц, НРБ и Альфа-Банк, активно включившиеся в развитие бизнеса на Украине. Стоит также отметить, что российские банки активно занимаются экспансией и в странах Закавказья — Грузии и Армении, причем если в Армении российские банки не сталкиваются с серьезной конкуренцией финансовых групп из других стран, то в Грузии существенную долю присутствия составляют иностранные банки.
Иностранным банковским капиталом в наибольшей степени контролируются банковские системы Грузии, Кыргызстана и Украины. Наиболее заметно присутствие иностранного банковского капитала на Украине, в Грузии и Кыргызстане (табл. 2). При этом в кыргызстане доминируют казахстанские банки, а на Украине и в Грузии — банки из стран дальнего зарубежья. Последнее обстоятельство, возможно, в значительной степени отражает политическую ориентацию Грузии и Украины на более тесную интеграцию со странами Европы и США.
Таблица 2
Участие иностранного банковского капитала в банковских системах некоторых стран СНГ (в % от объема предоставленных кредитов клиентам)
Страна группы Всего Россия Казахстан Страны дальнего зарубежья
Грузия 37,9 15,3 0,0* 22,6
Кыргызстан 27,2 0,0 27,2 0,0
Украина 23,7 2,8 0,0 20,9
Армения 10,6 9,4 1,2 0,0**
Россия 6,9 - 0,5 6,4
Казахстан 4,1 0,9 - 3,2
Молдова 2,6 2,6 0,0 0,0
Беларусь 0,9 0,7 0,2 0,0
* Без учета BTA Silk Road Bank;
** Без учета HSBC Банк Армения, занимающего одну из ведущих позиций на рынке кредитования в Армении. Источник: расчеты «Интерфакс-ЦЭА»
Стоит отметить, что, несмотря на достаточную открытость для зарубежных кредитных организаций банковских систем России и Казахстана, доля иностранного банковского капитала на этих рынках невелика. Самая же низкая степень участия иностранного капитала среди исследованных 10 стран — в Беларуси, где традиционно сильно присутствие государственных банков, тогда как банки других стран в силу проводимой Национальным банком республики политики пока не особо стремятся выходить на белорусский рынок банковских услуг.
