CC BY
12УДК 336
К ВОПРОСУ О КЛАСТЕРНОМ АНАЛИЗЕ КРЕДИТНО-ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПОЛИТИКИ БВУ РК ЗА 2013-2017 ГГ. Ковшова Татьяна Петровна, м.э.н., МВА, старший преподаватель Северо-Казахстанский государственный университет им. М. Козыбаева, г.Петропавловск, Казахстан (e-mail: tanya_timoshina@mail.ru)
В статье рассматриваются вопросы конкуренции и конкурентоспособности банков второго уровня в Республике Казахстан. Инструментом классификации типологических групп банков послужил кластерный анализ результатов реализуемой ими кредитно-инвестиционной политики.
Ключевые слова: конкуренция, конкурентоспособность, кластер, кре-дитно-инвестиционная политика, эффективность, банк второго уровня.
Вопросы конкуренции и конкурентоспособности актуальны для любой страны и любой отрасли. Особенно чувствительны они в банковской системе национальной экономики. Так как отклик имеет не только экономические, но и социальные последствия [1].
Обратимся к кластерному анализу кредитно-инвестиционной политики банков за 2013-2017 гг., сделав выборку основных финансовых показателей БВУ РК, таких как активы, обязательства, собственный капитал, чистая прибыль / убыток по каждому году с заключительными оборотами на сайте НБ РК - раздел статистика банковского сектора [2].
Для распределения был взят критерий - доля заёмного капитала [3]. Выделяем банки с долей заёмного капитала в валюте баланса: 1) до 20% - это банки, практикующие консервативную кредитно-инвестиционную политику; 2) от 20% до 40% - это банки, практикующие умеренно-консервативную политику; 3) от 40% до 60% - это банки, практикующие умеренную кредитно-инвестиционную политику; 4) от 60 до 80% - это банки, практикующие умеренно-агрессивную кредитно-инвестиционную политику; 5) от 80% и выше - это банки, практикующие агрессивную кре-дитно-инвестиционную политику [4].
Так за 5 лет банковская система страны потеряла 6 банков второго уровня основном в результате процессов слияний и поглощений [5], более сильными банками более слабых, в том числе в результате государственной поддержки банковского сектора для достижения финансовой устойчивости последнего.
Просчитаем для каждой типологической группы средневзвешенное значение доли заёмного капитала и чистой рентабельности собственного капитала [6]. Путём ранжирования в MS Excel пакет Анализ данных инструмент Ранг и персентиль [7] получаем классификацию банков в разрезе типологических групп, сводные данные по годам приведены в таблице 1.
Таблица 1 - Динамика количества БВУ РК в разрезе типологических групп _за 2013-2017 гг., единиц._
Количество банков 2013 г 2014 г 2015 г 2016 г 2017 г Откл. (17-13)
1. Агрессивная политика 22 25 23 22 24 2
(О/А > 80%)
2. Умеренно-
агрессивная политика 8 6 6 6 3 -5
(80% > О/А > 60%)
3. Умеренная политика 2 2 3 2 2 0
(60% > О/А > 40%)
4. Умеренно-
консервативная политика 4 2 3 1 1 -3
(40% > О/А > 20%)
5. Консервативная
политика 2 3 0 2 2 0
(20% > О/А)
БВУ РК 38 38 35 33 32 -6
Так самой масштабной на отечественном банковском рынке является группа банков, осуществляющих агрессивную кредитно-инвестиционную политику, когда обязательства составляют более 80% от активов банка. Количество банков проводящих агрессивную кредитно-инвестиционную политику колеблется от 22 до 25 единиц, с максимальным значением в 2014 году и минимальным в 2013 и 2016 гг. Банки-агрессоры стабильно занимают от 57,9% в 2013 году, до 65,8%, 65,7%, 66,67% в 2014-2016 гг. до 75% рынка в 2017 году. Данный факт настораживает, так как агрессивное поведение на рынке сопряжено с высокими рисками, тем более в условиях нестабильности на мировых рынках [8].
Количество банков, проводящих умеренно-агрессивную кредитно-инвестиционную политику, когда обязательства составляют от 60% до 80% от активов банка, напротив сократилось с 8 до 3 единиц, именно эта тактика оказалась выигрышной на протяжении пяти лет, показав самую высокую средневзвешенную чистую рентабельность собственного капитала банков в условиях нестабильности макроэкономической ситуации в стране и мире.
Количество банков, проводящих умеренную политику, было стабильным 2 ед. за исключением 2015 года, когда в результате мер, принятых государством по компенсации вкладов физических лиц из-за колебаний курса национальной валюты и после переоценки балансовых статей БВУ РК,
отсутствовала типологическая группа: банки, проводящие консервативную политику.
Количество банков, проводящих умеренно-консервативную политику, колебалось в пределах от 1 до 4 ед. с максимальной численностью в 2013 году, а минимальной в 2016-2017 гг. - это банки, ориентированные в своей деятельности на исламское финансовое право [9].
Количество банков, проводящих консервативную политику, колебалось от 0 до 3 ед. (банки ориентированные в своей деятельности на исламское финансовое право).
В таблице 2 представлена динамика средневзвешенного значения доли заёмного капитала типологических групп по каждому году анализируемого периода. Так у типологической группы банков, реализующих агрессивную кредитно-инвестиционную политику, средневзвешенное значение доли заёмного капитала находилось в пределах от 86,9% (2017 г.) до 89,2% (2015 г.).
Таблица 2 - Динамика средневзвешенной доли заёмного капитала,
типологических групп БВУ РК, проводящих определённую _кредитно-инвестиционную политику за 2013-2017 гг._
Доля заёмного капитала 2013 г 2014 г 2015 г 2016 г 2017 г Откл. (17-13)
1. Агрессивная политика 88,0% 87,6% 89,2% 88,8% 86,9% -1,1%
(О/А > 80%)
2. Умеренно-
агрессивная политика 74,4% 74,6% 73,3% 72,0% 77,1% 2,7%
(80% > О/А > 60%)
3. Умеренная политика 49,0% 50,7% 52,9% 52,3% 56,5% 7,5%
(60% > О/А > 40%)
4. Умеренно-
консервативная политика 31,6% 29,5% 26,1% 31,3% 34,9% 3,3%
(40% > О/А > 20%)
5. Консервативная политика 14,1% 16,4% 0,0% 17,2% 14,8% 0,7%
(20% > О/А)
У типологической группы банков, проводящих умеренно-агрессивную политику, средневзвешенная доля заёмного капитала в валюте баланса составляла от 72% (2016 г.) до 77,1% (2017 г.), то есть повышением значения в конце период по сравнению с началом на 2,7%.
У типологической группы банков, проводящих умеренную кредитно-инвестиционную политику, средневзвешенная доля заёмного капитала в валюте баланса составляла от 49,0% (2013 г.) до 56,5% (2017 г.) с отчётливой тенденцией к повышению на 7,5% за 5 лет.
У типологической группы банков, проводящих умеренно-консервативную политику, средневзвешенная доля заёмного капитала в валюте баланса находилась в диапазоне от 26,1% (2015 г.) до 34,9% (2017 г.) с увеличением за период на 3,3%.
У типологической группы банков, проводящих консервативную кредит-но-инвестиционную политику, за исключением 2015 г., когда такая политика не велась, средневзвешенная доля заёмного капитала в валюте баланса составляла в диапазоне от 14,1% (2013 г.) до 17,2% (2016 г.) с увеличением за период на 0,7%.
Обратимся к таблице 3, на которой представлена динамика средневзвешенного значения чистой рентабельности собственного капитала банков типологических групп за период.
Таблица 3 - Динамика средневзвешенной чистой рентабельности собственного капитала, типологических групп БВУ РК, проводящих _определённую кредитно-инвестиционную политику. _
ЧРСК 2013 г 2014 г 2015 г 2016 г 2017 г Откл. (17-13)
1. Агрессивная политика 8,3% 4,6% 9,1% 6,7% -3,8% -12,1%
(О/А > 80%)
2. Умеренно-
агрессивная политика 9,1% 18,1% 19,8% 16,5% 12,3% 3,2%
(80% > О/А > 60%)
3. Умеренная политика 2,1% 6,7% 6,4% 7,0% 4,9% 2,8%
(60% > О/А > 40%)
4. Умеренно-
консервативная политика 3,9% 1,3% 4,0% 10,1% 5,3% 1,4%
(40% > О/А > 20%)
5. Консервативная политика 2,8% 4,5% 0,0% 3,1% -2,7% -5,6%
(20% > О/А)
Отчётливо видно, что самыми прибыльными в банковской системе страны были банки, проводящие умеренно-агрессивную кредитно-инвестиционную политику. Их прибыльность колеблется в диапазоне от 9,1% (2013 г.) до 19,8% (2015 г.) с увеличением за период на 3,2%.
Также отчётливо видно, что если 2013-2016 гг. были прибыльными для всех типологических групп банков, то в 2017 году наблюдаем отрицательное значение средневзвешенной чистой рентабельности (а значит убыточности) собственного капитала [10] типологических групп банков, реализующих агрессивную политику минус 3,8% (вклад АО «Казкоммерцбанк» и АО «Банк «Bank RBK») и реализующих консервативную политику минус 2,7% (вклад АО «Исламский банк «Заман-Банк» и АО ДБ «НБ Пакистана» в Казахстане).
Доходность кластера БВУ РК с умеренной кредитно-инвестиционной политикой была выше, чем у кластера с агрессивной кредитно-инвестиционной политикой в 2014, 2016 и 2017 гг., что также подчёркивает эффективность избранной тактики во время нестабильности [11]. Показатели средневзвешенного значения чистой рентабельности собственного капитала банков находились в диапазоне 2,1% (2013 г.) - 7,0% (2016 г.), увеличившись за период на 2,8%.
Доходность кластера БВУ РК с умеренно-консервативной политикой находилась в диапазоне от 1,3% (2014 г.) до 10,1% (2016 г.) показав рост за период на 1,4% по крайним точкам. Таким образом, можно сделать вывод об эффективности применяемых тактик кредитно-инвестиционной работы БВУ РК, опираясь на средневзвешенное значение чистой рентабельности собственного капитала банков [12].
В 2013 году - это умеренно-агрессивная (ЧРСКсв = 9,1%); агрессивная (ЧРСКсв = 8,3%) кредитно-инвестиционная политика.
В 2014 году - это умеренно-агрессивная (ЧРСКсв = 18,1%); умеренная (ЧРСКсв = 6,7%) кредитно-инвестиционная политика.
В 2015 году - это умеренно-агрессивная (ЧРСКсв = 19,8%); агрессивная политика (ЧРСКсв = 9,1%).
В 2016 году - это умеренно-агрессивная (ЧРСКсв = 16,5%); умеренно-консервативная (ЧРСКсв = 10,1%) кредитно-инвестиционная политика.
В 2017 году - это умеренно-агрессивная (ЧРСКсв = 12,3%); умеренно-консервативная (ЧРСКсв = 5,3%) кредитно-инвестиционная политика.
Наблюдаем тенденцию к снижению рентабельности успешной реализации основных направлений банковской деятельности в стране [13], что свидетельствует о кризисных явлениях в национальной экономике и возможно избыточной ликвидности банковского сектора в 2017 году по сравнению с 2013 годом [14].
На протяжении всего анализируемого периода лучшую эффективность показывал ДБ АО «Банк Хоум Кредит» [15], именно его тактика и стратегия работы на казахстанском розничном банковском рынке может стать эталоном [16].
Хотя также наблюдаем миграцию из типологической группы банков, проводящих умеренно-агрессивную политику в группу с агрессивной кре-дитно-инвестиционной политикой (таблица 4). Приведём анализ динамики
процентной маржи и спрэда [18], как по банку, так и банковской системе в целом (рисунки 1 и 2).
Таблица 4 - Показатели ДБ АО «Банк Хоум Кредит» за 2013-2017 гг.
Год Доля О/А Ранг по доле О/А среди БВУ РК[17] ЧРСК
2013 г. 76,2% 25 44,1%
2014 г. 73,7% 29 28,0%
2015 г. 72,9% 27 26,6%
2016 г. 75,0% 25 47,9%
2017 г. 80,3% 24 48,7%
Рисунок 1 - Динамика процентной маржи БВУ РК и ДБ АО «Банк Хоум
Кредит» (БХК) за 2013-2017 гг., %.
25,00% -20,00% -15,00% -10,00% -5,00% -0,00% -
22,14% 21 39%
07%
1919% 19,88%
83%
2,
70%
17,64%
36%
07%
2013 г 2014 г 2015 г 2016 г 2017 г ■ Процентный спрэд БВУ РК Процентный спрэд БХК
Рисунок 2 - Динамика процентного спрэда БВУ РК и ДБ АО «Банк Хоум
Кредит» (БХК) за 2013-2017 гг., %.
Группа, в которую входит ДБ АО «Банк Хоум Кредит» использует коммерческую бизнес-модель, основанную на использовании имеющегося в наличии широкого диапазона данных, анализа и дисциплинированного риск менеджмента при эффективной операционной поддержке и развитой IT платформе. Особенности бизнес-модели банка: (1) обширная многоканальная сеть для привлечения новых клиентов (товарные и денежные кредиты); (2) эффективные кросс-продажи денежных кредитов и кредитных карт, которые обеспечивают продолжительное получение дохода; (3) бизнес-модель в основном ориентирована на розничный сегмент в отличие от традиционных финансовых институтов.
В 2017 году был проведен процесс репозиционирования банка. Вместе со сменой официального логотипа у ДБ АО «Банк Хоум Кредит» появился и новый слоган - «Для лучшей жизни!». Одним из приоритетных направлений корпоративной социальной ответственности бизнеса банка по-прежнему является программа по повышению и пропаганде финансовой грамотности среди населения страны, которая была инициирована в 2014 году в рамках глобальной стратегии Группы Хоум Кредит. К концу 2017 года общее количество участников проектов по финансовой грамотности превысило 370 тысяч человек.
Банк продолжает придерживаться ранее установленных общих долгосрочных стратегических целей: (1) становление современной высокотехнологичной организации с отлаженными бизнес-процессами, с фокусом на ограниченный ассортимент наиболее востребованных банковских услуг с высоким качеством обслуживания; (2) узкая направленность бизнеса банка позволяет фокусироваться и планомерно улучшать уровень оказания услуг, расширять ассортимент предоставляемых услуг. На данный момент процесс одобрения потребительского кредита в банке является высокоавтоматизированным и занимает не более 15 минут. Следует также отметить, что банк уделяет особое внимание он-лайн технологиям предоставления услуг. В банке появились новые подразделения, ответственные за развитие данного вида услуг, была осуществлена покупка и инсталляция соответствующих программных обеспечений и платформ. Отметим соответствие банка высоким стандартам по основным показателям эффективности, что в разы превышает среднерыночные показатели.
Сформулируем заключения, полученные в результате анализа:
1. Усиление конкуренции является структурным фактором, уменьшающим прибыль. Это ведёт к чувствительности банков к внешним воздействиям [20]. (Что особенно заметно по итогам работы банковского сектора страны в 2017 году). Поэтому усиление конкуренции должно сочетаться с изменением стратегии каждого коммерческого банка.
2. Интенсивная конкуренция между депозитами и инвестиционными инструментами оказывает неблагоприятное воздействие на уровень прибыли банка (типологическая группа банков, реализующих агрессивную кредитно-инвестиционную политику) и банковской системы в целом (динамика
процентного спреда БВУ РК за 5 лет). Однако это явление одновременно даёт положительный социальный эффект.
3. Усиление конкуренции между банками может привести к сокращению продолжительности отношений с клиентами.
Список литературы
1. Назарбаев Н. А., Послание Президента Республики Казахстан народу Казахстана. 31 января 2017 г. «Третья модернизация Казахстана: глобальная конкурентоспособность».
2. http://www.nationalbank.kz /?docid=1060&switch=Russian
3. Жиляков, Д.И. Финансово-экономический анализ (предприятие, банк, страховая компания). - М.: КноРус, 2012. - 368 с.
4. Уотшем Т. Дж., Паррамоу К. Количественные методы в финансах. Учеб.пособие для вузов. - М.: «Юнити», 2011. - 576 с.
5. Закон Республики Казахстан от 31 августа 1995 года № 2444 «О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан» (с изменениями и дополнениями по состоянию на 01.01.2018 г.).
6. Косоруков О. А. Методы количественного анализа в бизнесе, серия учебников для программы MBA, Учебник. - М.: «ИНФРА-М», 2015. - 368 с.
7. Ульрих Лори Анн. Электронные таблицы MicrosoftExcel. Проблемы и решения. -М.: «Эком», 2012. - 400 с.
8. Современный финансово-кредитный словарь/ Под общей редакцией М.Г. Лапус-ты, П.С. Никольского. - 2-е изд., доп. - М.: ИНФРА-М, 2012. - 6, 567 с. - (Библиотека словарей «ИНФРА-М»).
9. Шалабай С.И., Шалабаев М.И. Финансовый менеджмент и конкурентоспособность банков Республики Казахстан / Под ред. Н.Н. Хамитова: Монография. - Алматы: Экономика, 2016. - 180 с.
10. Миржакыпова С.Т. Банковский учёт в Республике Казахстан: Учебник. Ч.1 - Ал-маты: Экономика, 2012. - 784 с.
11. Сейткасимов Г.С., Ильяс А. А. Банковский менеджмент: Учебное пособие. - Астана: КазУЭФиМТ: ИПЦ, 2016. - 223 с.
12. Хамитов Н.Н. Банковский менеджмент: Учебное пособие. - Алматы: Экономика, 2015. - 232 с.
13. Сейткасимов Г.С., Бекболатулы Ж., Каримжанов С. Банковская система Казахстана: Учебное пособие. - Алматы: Экономика, 2016. - 185 с.
14. Банковское дело (Настольная книга банкира): Учебное пособие / Под ред. А. А. Абишева, С.А. Святова. - Алматы: Экономика, 2015. - 382 с.
15. http://www.kase.kz/ru/issuers/HCBN/
16. Макыш С.Б., Ильяс А.А. Банковское дело: Учебное пособие. - Алматы: Изд-во КазГНУ, 2014. - 189 с.
17. Дубина А., Орлова С., Шубина И., Хромов А. Excel для экономистов и менеджеров. Экономические расчеты и оптимизационное моделирование в среде Excel. - СПб.: «Питер», 2014. - 304 с.
18. Финансово-экономический словарь / Под ред. А.А. Абишева. - Алматы: Экономика, 2014. - 704 с.
19. https://homecredit.kz/
20. Шенг Э. Банковский надзор: принципы и практика; Институт экономического развития Всемирного Банка, Вашингтон, 2013 г.
Kovshova Tatiana Petrovna, MES, MBA, Senior Lecturer
North Kazakhstan State University. M. Kozybaeva,
Petropavlovsk, Kazakhstan (e-mail: tanya_timoshina@mail.ru)
ON THE QUESTION OF THE CLUSTER ANALYSIS OF CREDIT AND INVESTMENT POLICY STB OF THE REPUBLIC OF KAZAKHSTAN FOR 20132017 YEARS
Abstract. The article deals with the issues of competition and competitiveness of second-tier banks in the Republic of Kazakhstan. The instrument for classifying typological groups of banks was a cluster analysis of the results of their credit and investment policies. Keywords: competition, competitiveness, cluster, credit and investment policy, efficiency, second-tier bank.
УДК 336
К ВОПРОСУ О КОНЦЕНТРАЦИИ БАНКОВСКОГО РЫНКА Ковшова Татьяна Петровна, м.э.н., МВА, старший преподаватель Северо-Казахстанский государственный университет им. М. Козыбаева, г.Петропавловск, Казахстан (e-mail: tanya_timoshina@mail.ru)
В статье рассматриваются вопросы конкуренции и конкурентоспособности банков второго уровня в Республике Казахстан за 2013-2017 гг. с акцентом на системообразующие банки. Проведён расчёт индекса Гер-финдаля - Гиршмана по активам и собственному капиталу БВУ РК, исследована динамика коэффициента концентрации рынка по активам, обязательствам, ссудному портфелю, собственному капиталу CR-3, сделаны выводы.
Ключевые слова: конкуренция, конкурентоспособность, индекс Герфин-даля - Гиршмана, коэффициент концентрации рынка, системообразующие банки.
Влияние конкурентной среды на устойчивость и стабильность банковской системы представляет собой сложное направление исследования, а оказание воздействия на ее формирование связано с комплексом взаимообусловленных мер, начиная от законодательно-правовых и завершая морально-этическими, связанными с добросовестной конкуренцией. Казахстанская банковская система находится только в начале этого сложного процесса, в условиях давления требований ВТО [1].
Обострение конкурентной борьбы ускоряет развитие банковского бизнеса [2]. Но отечественные системообразующие банки становятся уязвимыми к вызовам глобального кризиса, когда на банковском рынке страны действуют банки с иностранным участием, либо полностью иностранные банки - транснациональные банковские конгломераты с мировым именем (обладающие безграничными возможностями формирования ресурсной базы за счёт материнского банка), такие как ДБ АО «Хоум Кредит Банк», АО «KASPI BANK», ДБ АО «Сбербанк», что приводит к потере доли рынка, и в дельнейшем к сделкам по приобретению / слиянию.
