CC BY
746
МОЛОДЫЕ УЧЕНЫЕ
УДК 336.717
Блохина С.Е.1
анализ кредитных РИСКОВ ПАО «СБЕРБАНК РОССИИ»
Аннотация. Статья посвящена анализу кредитных рисков ведущего банка России - «Сбербанка России». Использована традиционная методика оценки кредитного портфеля, основанная на Положении Банка России № 254-П. Проведён анализ кредитного портфеля и просроченной задолженности Сбербанка. Итоги исследования свидетельствуют, что у ведущего банка России наблюдается устойчивый тренд развития кредитного портфеля. Объём просроченной задолженности немного вырос преимущественно за счёт роста просроченной задолженности в сегменте кредитования физических лиц.
Ключевые слова: кредитный портфель банка, кредитный риск банка, просроченная задолженность, Сбербанк России.
Blohina S.
ANALYSIS OF CREDIT RISKS OF PJSC «SBERBANK OF RUSSIA»
Abstract. The article is devoted to the analysis of credit risks of the leading bank in Russia -Sberbank of Russia. We're used the traditional method of assessing the loan portfolio, based on the Regulation of the Bank of Russia No. 254-P. The analysis of the loan portfolio and overdue debt of Sberbank is carried out. The results of the study indicate that the leading bank in Russia has a steady trend in the development of its loan portfolio. The volume of overdue debt slightly increased mainly due to the growth of overdue debt in the retail lending segment.
Keywords: the bank's loan portfolio, the bank's credit risk, overdue debt, Sberbank of Russia.
Состояние кредитного портфеля банка является одним из важнейших критериев устойчивости кредитной организации и её способности генерировать процентный доход в будущем. Сокращение потребности в дополнительных финансовых ресурсах со стороны отдельных категорий хозяйствующих субъектов, вызванной пандемией коронавирусной инфекции, в 2020 году компенсировалось повышенным ростом спроса на кредитные продукты со стороны населения. По данным Банка России по итогам 11 месяцев 2020 года объём выданных отечественными банками кредитов вырос на 13,8% [1]. Основной рост наблюдается в сегменте корпоративного кредитования, которое, по сравнению с итогами 2019 года, выросло на 15,7%. Кредиты насе-
лению также демонстрируют рост, однако немного уступают в темпах роста: прирост по сравнению с 2019 годом составляет 12,1%. На основе динамики отдельных компонентов кредитного портфеля российских банков можно сделать вывод о торможении тенденции замещения корпоративного кредитного портфеля розничным, которая является глобальной тенденцией [2].
Несмотря на активное развитие кредитования, качество кредитного портфеля не ухудшилось, а немного улучшилось. По методике Банка России удельный вес проблемных кредитов сохраняется на уровне 2,5%, а безнадёжных - снизился с 6,8 до 6,7% [1]. Опора банков на кредитование населения оправдывается в двух направлениях. Во-первых, при
1 Блохина Светлана Евгеньевна, магистрант кафедры «Бухгалтерский учёт, анализ и аудит», Донской государственный технический университет, г. Ростов-на-Дону, [email protected], (863)2019049 Svetlana Blohina, Graduate student, Don State Technical University, [email protected], (863)2019049
неопределённости, характерной для предприятий производственной сферы и сферы услуг, домохозяйства выглядят более надёжными заёмщиками, во-вторых, этот подход оправдал себя: по итогам 11 месяцев 2020 года удельный вес просроченных ипотечных кредитов населению, несмотря на рост суммы остаточной задолженности по ним на 12,1%, удельный вес просроченных кредитов сроком более 90 дней сохраняется на уровне 1,4%.
На наш взгляд, актуальным является не только обзор общего состояния кредитного портфеля российских банков, но и отдельных участников, которые формируют рынок. Таким игроком на банковском рынке является Сбербанк, который контролирует около трети активов и капитала банковской системы России и около 40% кредитов корпоративных структур и свыше 48% кредитов населения [1].
Управление кредитными рисками в Сбербанке осуществляется на основе Положения по управлению кредитными рисками. Основными методами управления кредитными рисками в Положении выделены следующие:
- планирование уровня кредитного риска путем оценки уровня ожидаемых потерь;
Расчёты свидетельствуют, что, несмотря на влияние пандемии коронавируса, итоги развития ссудной деятельности банка за 2020 год оказались лучше итогов 2019 года. По итогам 2019 года наблюдается падение совокупного объема кредитного портфеля банка на 4,2%, а по итогам 2020 года прирост составляет 17%, что сопоставимо с итогами 2018 года.
Отличительной особенностью 2020 года является более динамичный рост кредитов юридическим лицам, которые выросли на 19,8%,
- внедрение и использование единых процессов оценки и идентификации рисков;
- ограничение кредитного риска путем установления лимитов;
- структурирование сделок;
- управление обеспечением по сделкам на финансовых рынках;
- мониторинг и контроль уровня кредитного риска;
- формирование резервов для возмещения возможных потерь.
Активы Сбербанка на начало 2021 года составили 33146,3 млрд. руб., собственные средства - 4797,0 млрд. руб., чистая прибыль - 781,6 млрд. руб. Прирост показателей за 2020 год составил 19,7%, 8,9% и - 7,7% соответственно [3]. По отношению к банковской системе России активы, собственные средства и чистая прибыль составляют соответственно 29,5%, 44,9% и 48,6% [1].
Стартовой процедурой оценки кредитных рисков является анализ кредитного портфеля банка по объёмам выданных за отчётный период кредитов. Данные о динамике выдачи кредитов и структуре кредитного портфеля по категориям заемщиков в течение 2018-2020 гг. сгруппированы в таблице 1.
по итогам 2019 года наблюдалось их сокращение на 8,2%. Кредиты физическим лицам за последний год немного сбавили темп роста, их прирост составил 15,4%.
За счёт неравномерного роста составляющих кредитного портфеля меняется его структура. В целом за последние годы наблюдается ориентация Сбербанка на розничное кредитование. Розничный кредитный портфель банка демонстрировал опережающий рост длительное время, что привело к увеличению его доли
Таблица 1. динамика ссудной задолженности ПАО «Сбербанк России» за 2018-2020 гг.
Кредиты Динамика (прирост), % Структура, %
2018 2019 2020 2018 2019 2020
Юридические лица 15,3 -8,2 19,8 63,5 60,9 61,9
Физические лица 25,3 19,0 15,4 28,9 35,9 35,4
Банки 6,2 -59,3 -3,1 7,7 3,2 2,7
Всего 17,2 -4,2 17,0 100,0 100,0 100,0
Составлено автором по данным годовых отчётов ПАО «Сбербанк России»
до 353,9% по итогам 2019 года. Однако по итогам 2020 года наблюдается небольшое сокращение доли розничного портфеля за счёт роста портфеля корпоративного кредитования.
Существенное значение для характеристики кредитного портфеля и кредитных рисков банка имеет классификация ссудной задолженности по категориям качества в соответс-
твии с Положением Банка России № 254-П. Согласно Положения, классифицируется не только ссудная задолженность, но также и вложения в ценные бумаги и прочие активы (требования к контрагентам). Данные по структуре ссуд Сбербанка, классифицированные по категориям качества, представлены на рисунке 1.
Рисунок 1 - Структура ссудной задолженности Сбербанка, классифицированная
по категориям качества
Составлено автором по данным ПАО годовых отчётов ПАО «Сбербанк России»
Расчёты свидетельствуют о незначительном ухудшении качества кредитного портфеля банка за исследуемый период. Так, на начало 2019 года к первым двум категориям качества относились 89,1% кредитного портфеля банка, а по итогам года их доля снизилась до 88,9%. Более заметно сокращение в структуре кредитов первой категории: их доля снизилась с 42 до 38,8%. Доля второй категории, наоборот, выросла с 47,1 до 50,1%.
В структуре кредитов, обслуживаемых с проблемами (мы относим сюда ссуды III, IV и V категории) выросла доля сомнительных и проблемных ссуд: на 0,1 пункта (с 5,2 до 5,3%) 0,6 пункта (с 2,3 до 2,9%). Заметно сократилась доля безнадёжных ссуд (на 0,5
пункта), что, скорее всего, является результатом списания части безнадёжных кредитов. Отметим также, что по методике Банка России просроченными считаются кредиты, относящиеся только к IV и V группам, следовательно, по итогам исследуемого периода их удельный вес вырос с 5,7 до 5,8%. По сравнению с банковской системой России показатели просроченной задолженности Сбербанка по итогам последнего периода выглядят лучше: 5,7 и 5,8% против 5,3 и 6,0%, соответственно.
В таблице 2 представлена структура кредитного портфеля банка по отдельным группам заёмщиков и категориям качества на 01.01.2020 г.
Таблица 2. Структура кредитов отдельных категорий заёмщиков
по категориям качества
Кредиты Категории качества
I категория II категория III категория IV категория V категория
Юридические лица 54,5 32,8 5,5 4,5 2,7
Физические лица 1,1 89,7 5,5 0,3 3,4
Банки 95,6 1,2 0,7 0,0 2,4
Итого кредитов 42,0 47,1 5,2 2,3 3,4
Составлено автором по данным ПАО годовых отчётов ПАО «Сбербанк России» 108
Расчёты свидетельствуют, что наиболее дисциплинированными являются заёмщики-банки: 95,6% выданных им ссуд обслуживаются без проблем и относятся к первой категории качества. На первые две категории приходится 96,8%. Одновременно 2,4% кредитов, выданных банкам, относятся к безнадёжным. Кредиты юридическим лицам, которые являются наиболее крупными по объёму, обслуживаются хуже: к первой категории относятся только 54,5% из них, ещё 32,8% относятся ко второй категории качества. Суммарно по первым категориям качества выходит 87,2%. Уровень задолженности, обслуживаемой с проблемами, составляет 12,8%, из которых 2,7% являются безнадёжными.
Динамика просроченной задолженности заёмщиков Сбербанка за последние годы носит разнонаправленный характер: за 2019 год по сравнению с 2018 годом, темпы её роста выросли на 0,2 пункта, а по итогам 9 месяцев 2020 года снизились на 0,1 пункта. С учётом того факта, что рост кредитного портфеля за последний год составил 17%, а просроченная задолженность сократилась, можно сделать вывод о позитивных изменениях кредитного портфеля банка относительно просроченной задолженности. Динамика прироста просроченной задолженности по сегментам клиентов отличается от предыдущих лет. Традиционно больший рост просроченной задолженности наблюдался по кредитам юридическим лицам; за 2020 год же происходит наоборот, - опережающие темпы роста просроченной задолженности демонстрируют кредиты населению: прирост в данном сегменте составил 2,8 пункта. Темпы прироста просроченной задолженности по кредитам юридическим
Проблемы с обслуживанием ссудной задолженности имеются и в сегменте кредитования физических лиц. Здесь к первой категории качества относятся всего 1,1% выданных кредитов. Основная масса приходится на вторую категорию качества (89,7%). Доля ссуд, которые обслуживаются с проблемами по кредитам населению составляет 9,2%, что заметно меньше, чем по кредитам юридическим лицам. В то же время доля безнадёжных ссуд по кредитам населению составляет 3,4% против 2,7% по кредитам, выданным юридическим лицам.
Следующий шаг анализа - анализ просроченной задолженности, данные по которой приведены в таблице 3.
лицам (включая финансовые организации) за тот период выросли на 1,3 пункта.
Сбербанк уделяет пристальное внимание контролю концентрации крупных кредитных рисков. Управление крупными кредитными рисками осуществляется банком в соответствии с Инструкцией Банка России № 180-И (норматив Н7 установлен на уровне 800% от собственных средств банка). Доля 20 крупнейших заёмщиков за исследуемый период стабильна и находится в пределах 28-29% кредитного портфеля банка. Крупные кредиты выданы банком организациям разных отраслей, что обеспечивает достаточную диверсификацию таких кредитов. Резервы на потери по кредитным рискам формируются банком практически на уровне 100% от возможных потерь.
Сравнивая кредитную деятельность Сбербанка с банковской системой РФ, можно отметить, что в деятельности банка прослеживаются те же тенденции, которые наблюдаются в последние годы на российском кредитном
Таблица 3. Динамика просроченной ссудной задолженности ПАО «Сбербанк России» (в процентах)
Сегменты кредитного портфеля Динамика (прирост) Изменения
2018 2019 2020 2018/19 2019/20 2018/20
Юридические лица 6,5 6,9 5,2 0,4 -1,6 -1,3
Физические лица 3,6 3,7 6,4 0,1 2,7 2,8
Всего 5,6 5,8 5,7 0,2 -0,2 0,1
Составлено автором по данным ПАО годовых отчётов ПАО «Сбербанк России», данные по 2020 году приведены на 30 сентября 2020 года
рынке в целом. В качестве положительной тенденции в деятельности исследуемого банка необходимо отметить тот факт, что уровень просроченной задолженности в кредитном портфеле находится ниже аналогичного показателя по банковской системе РФ в целом.
Истекший 2020 год принёс много нового. В условиях ограничений, связанных с мерами по противодействию коронавирусной инфекции, многие отрасли экономики, особенно сектор малого и среднего бизнеса, испытывают финансовые проблемы. Падение активности предприятий МСБ привело к сокращению их потребности в долгосрочных финансовых ресурсах. Кредитование со стороны банков носило краткосрочный характер. Краткосрочное кредитование поддерживалось стимулирующими мерами со стороны государства, которые были реализованы в форме льготных кредитов на выплату заработной платы сотрудникам. Для целого ряда предприятий из сферы услуг является весьма проблематичным возврат этих ресурсов, так как они не смогли восстановить прежний уровень загрузки мощностей. В этих условиях дальнейший спрос на
кредитные ресурсы со стороны представителей малого и среднего бизнеса восстановится не скоро. По ожиданиям экспертов сектор услуг сможет полностью восстановиться не ранее лета 2021 года, если не будет третьей волны коронавирусной инфекции.
Для Сбербанка в этих условиях наиболее актуальными направлениями взаимодействия являются крупные корпоративные заёмщики и предприятия строительной сферы. Крупный бизнес и строительный сектор, несмотря на ограничения, продолжают успешно функционировать. Особенно следует выделить строительный сектор, который испытывает приток финансовых ресурсов по двум направлениям: (1) расширяется кредитование со стороны банков и (2) наблюдается рост продаж жилой недвижимости в ипотеку. По итогам 2020 года объем строительных работ по всем видам строительства составил 9,5 трлн. руб., что на 0,1% больше (в сопоставимых ценах), чем в
2019 году [4].
Корпоративное кредитование по итогам
2020 года демонстрирует рекордный рост (Рисунок 2).
Рисунок 2 — Динамика кредитной активности российских банков
Источник: https://www.finversia.ru/publication/rossiiskie-banki-finansovye-itogi-2020-goda-90341
Большинство крупных банков активно наращивали корпоративное кредитование. В абсолютном выражении значительно нарастили объем кредитного портфеля предприятиям Сбербанк и ВТБ.
Таким образом, в условиях восстановления темпов экономического развития ведущими направлениями кредитной активности Сбербанка
могут стать сегменты корпоративного кредитования и ипотечного жилищного кредитования.
Анализ кредитного портфеля Сбербанка и его рисков свидетельствует о наличии в банке высокой организации процессов управления кредитными рисками. Процессы организованы в соответствии с рекомендации международных стандартов финансовой отчётности
и признанных лидеров рынка аудиторских услуг. Банкам необходимо особое внимание уделять не только концентрации кредитного риска, но и проводить ежедневный мониторинг обязательных нормативов, установленных Центральным Банком РФ, ограничивающих кредитные и прочие риски. Сбербанк за исследуемый период не допускал нарушений обязательных нормативов. Качество кредит-
ного портфеля банка, несмотря на события связанные с коронавирусной инфекцией, остаётся на неизменно высоком уровне. Его рост обеспечивается за счёт привлекательных ставок, направленных на развитие долгосрочных отношений с клиентами. Перспективными направлениями в сложившихся условиях для банка являются ипотечное жилищное кредитование и корпоративное кредитование.
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК
1. Статистические показатели банковского сектора Российской Федерации (Интернет-версия) - 2021 г.: январь. - URL: http://www.cbr.ru/statistics/bank_sector/review
2. Гасанов О.С. Тенденции трансформации кредитного портфеля банков в зоне евро и в России // Научное обозрение. - 2016. - № 8. - С. 187-192.
3. Финансовые результаты ПАО Сбербанк. Годовые отчёты. - URL: https://www.sberbank.com/ ru/investor-relations/reports-and-publications/annual-reports
4. Федеральная служба государственной статистики. Строительство. - URL: https://rosstat.gov. ru/folder/14458
