CC BY
25
Посилання на статтю_
Саченко О.А. Управлшня портфелем iнновацiйних npoeKTiB щодо модершзаци обладнання / О.А. Саченко // Управлшня проектами та розвиток виробництва: Зб.наук.пр. - Луганськ: вид-во СНУ ím. В.Даля, 2013 - №1(48). - С. 129-136._
УДК 330.322:658.152
О.А. Саченко
УПРАВЛ1ННЯ ПОРТФЕЛЕМ 1ННОВАЦ1ЙНИХ ПРОЕКТ1В ЩОДО МОДЕРН1ЗАЦП ОБЛАДНАННЯ
Представлено авторський погляд на проблемну задачу вибору ефективного портфеля проекпв. Запропоновано пщхщ для и вирiшення, який базуеться на застосуванн iнтегральноí оцiнки, що дозволило спростити вибiр ефективного проекту з множини е^валентних проектiв. Рис. 1, табл. 4, дж. 18.
Ключовi слова: портфель проек^в; модернiзацiя обладнання; Ытегральний критерiй ефективностi; iнновацiйнi проекти.
JEL G11
УДК 330.322:658.152
О.А. Саченко
УПРАВЛЕНИЕ ПОРТФЕЛЕМ ИННОВАЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ ПО МОДЕРНИЗАЦИИ ОБОРУДОВАНИЯ
Изложен авторский взгляд на проблемную задачу выбора эффективного портфеля проектов. Предложен подход для ее решения, который базируется на применении интегральной оценки, что позволило упростить выбор эффективного проекта из множества эквивалентных проектов. Рис. 1, табл. 4, ист. 18.
UDC 330.322:658.152
O.A. Sachenko
PORTFOLIO MANAGEMENT OF INNOVATIVE PROJECTS ON EQUIPMENT MODERNIZATION
The author's view is presented on a problem task of choosing efficient portfolio. Approach to solve it is suggested basing on integrated assessment that allows to simplify the choice of efficient project from the set of equivalent ones.
ВСТУП
Постановка проблеми в загальному eudi. В умовах швидких змш технологш i необхщносл модершзаци обладнання, конкуренци та розвитку пщприемств слщ орieнтуватися на поступову змшу стратеги управлшня проектами i переходу вщ виконання одного проекту до двох, трьох або десяти (конвеер проеклв) [1-3]. Така ситуа^я виникае з боку замовника проек^в, у ролi якого виступае керiвництво пщприемства, що розвиваеться. Управлшня
"УправлЫня проектами та розвиток виробництва", 2013, № 4(48)
1
окремими проектами сфокусовано на «плануванн виконання одшеТ роботи», а управлiння портфелем проек^в - на виборi «окремих проектiв» для виконання «ycieT' роботи».
Це призводить до формування програми стратеги розвитку, яка реалiзуeться портфелем проек^в та створення единого центру для Т'х управлшня - проектного офюу, який мае забезпечувати ефективнють Т'х виконання та досягнення комплексного позитивного результату [4,5].
Управлшня портфелем проек^в (англ. Project Portfolio Management) -централiзоване управлiння процесами, методiв i технологiй, що використовуються керiвниками проектiв та офiсiв управлiння проектами для аналiзу i колективного керування поточними або пропонованими проектами, заснованими на численних ключових характеристиках. Метою управлшня портфелем проек^в е визначення оптимального поеднання ресурав i вщповщне планування дiяльностi, щоб найкращим чином досягти операцiйнi та фiнансовi ц^ пiдприемства в умовах обмежень, що накладаються клiентами, стратегiчними цiлями, або зовшшшми реально-свiтовими факторами. У дещо спрощеному видi метою управлiння портфелем проек^в е формування сукупностi проек^в i отримання синергiчного (значно бтьшого) результату за мiнiмальних витрат ресурав i часу [1,2,6].
Стосовно до пщприемства (фiрми) управлiння портфелем проеклв - це механiзм, призначений для трансляци стратеги в портфель проек^в для подальшоТ реалiзацiТ', планування, аналiзу та переоцiнки портфеля з метою ефективного досягнення стратепчних цтей пiдприемства [4]. Процес управлiння портфелем проеклв в пiдприемствi включае наступн компоненти:мета i завдання портфеля, обсяг роб^, час використання, якiсть i витрати.
Можна видтити основнi проблемы задачi управлiння портфелем проектiв [7-9]:
- селек^я проектiв i формування портфеля, який здатний забезпечити досягнення як тактичних, так i стратепчних цтей пщприемства;
- досягнення рiвноваги мiж короткостроковими i довгостроковими проектами, мiж ризиками проеклв та можливими доходами вщ Тх реалiзацiТ', розробка нових товарiв i полiпшення старих;
- прийняття ршень щодо видтення обмежених ресурсiв, забезпечення всiх проек^в необхiдними ресурсами в адекватнiй кшькосп при одночасному забезпеченнi вигiдного та ефективного використання ресурав;
- аналiз ефективностi портфеля проектiв та пошук шляхiв и пiдвищення;
- порiвняння можливостей нових проектiв мiж собою i по вщношенню до проек^в, уже включених у портфель, а також оцшка 'х взаемовпливу;
- узгодження вимог цих проек^в з шшою дiяльнiстю, яка не мае стосунку до проек^в як таким
- забезпечення стабтьного та ефективного мехашзму управлiння проектами;
- надання шформаци та рекомендацiй керiвникам всiх рiвнiв для прийняття ними рiшень.
Портфель може складатися з рiзноманiтних проек^в: великих i дрiбних; близьких до завершення й початку. Однак кожен проект вимагае видтення дефщитних ресурав залежно вiд його особливостей (складносп, трудомiсткостi). Портфель повинен мати певн межi, бути стабiльним, щоб робоча програма могла здшснюватися рiвномiрно.
Ктькють проектiв, що перебувають у портфелi в конкретний перiод часу, залежить вщ розмiрiв проектiв, якi вимiрюються загальним обсягом ресурсiв, необхiдних для розробки, i витратами на реалiзацiю одного проекту.
2
"Управлшня проектами та розвиток виробництва", 2013, № 4(48)
В цтому система управлшня портфелем проеклв полягае у визначеннi найбiльш вигщних результатiв, з урахуванням фiнансових обмежень; чггкосп у реалiзацп стратегiчних плашв i досягнень стратегiчних цiлей , скорочення витрат ресурав пiдприемства на непотрiбнi проекти, пiдвищення ефективностi використання ресурав на наявних витратах та Тх мiнiмiзацiT.
Анал'з останнiх досл'джень i публ'тацш. Основнi проблемнi задачу якi необхiдно вирiшити щодо управлшня портфелем, перераховаш вище. Необхiдно вщм^ити, що iснуючi методи й моделi формування й управлiння портфелями проек^в [5, 10, 11] дотепер перебувають у стадiT розвитку. На практик, пiд час вибор проектiв в портфеле особа, що приймае ршення, часто здiйснюе штуггивний вiдбiр, i прагне лише максимiзувати прибуток пiдприемства, не зважаючи на його ресурсне забезпечення й напрямки стратепчного розвитку.
Теорiя портфельних iнвестицiй [12-14] одержала широкий розвиток i застосування в област управлiння iнвестицiями на фондових ринках при формуванш портфеля цшних паперiв з урахуванням прибутковостi й диверсифкованосп ризикiв [15, 16]. В робот [11] проведено огляд росшських та особливо зарубiжних концепцiй и моделей управлшня портфелями проектв, сформульовано проблему вибору портфеля проектв i запропоновано пiдхiд авторiв для ТТ вирiшення. Останнiй базуеться на застосуванш теорiT нечiтких множин, е досить складним в застосуванш, i тому цей пщхщ може бути розцшений бiльше як перспективний.
Видлення невирiшених частин проблеми. Для однозначного розумшня змюту статтi використаемо наступнi визначення. Модершза^я обладнання це удосконалення конструкций яке забезпечуе пiдвищення продуктивностi об'екта, що модершзуеться, сприяе розширенню його технолопчних можливостей до рiвня сучасних техшчних i технологiчних вимог, досягненню економiT ресурсiв, полiпшенню умов працк Модернiзацiею обладнання полягае у порiвняно незначних змiнах конструкцiT робочих механiзмiв, машин, установок та iншого обладнання, а також у вщносно незначнш змiнi матерiалiв i методiв обробки на вщмшу вiд реконструкцiT - докоршно!' перебудови.
Базуючись на визначенш портфеля як набору проектiв, програм та шших робiт, об'еднаних разом з метою ефективного управлшня даними роботами для досягнення стратепчних цтей [11], пщ ефективним портфелем проеклв будемо розумiти портфель вибраних проеклв, якi вiдповiдають заздалегiдь встановленим критерiям ефективностi.
Як випливае iз результат вiдомих робiт [11, 17, 18] центральними задачами управлшня портфелями проектв е наступш:
1. Формування ефективного портфеля проектв.
2. Ефективний розподт обмежених ресурсiв у розрiзi портфеля проектв.
3. Складання ефективного календарного графка виконання проектiв портфеля.
Очевидно, що при невиршенш першiй задачi вщпадае змiст у вирiшеннi решти. З ^шоУ сторони iснуючi моделi й методи [5, 10, 11] не можна прямо застосувати для управлшня портфелями проектв щодо модершзаци обладнання на пщприемствах, осктьки, по-перше, принципи управлшня фшансами й проектами створення шновацш е рiзнi, а по-друге, iснуючi пiдходи е, здебiльшого, громiздкими i складними в застосуваннi.
Тому метою статт е розробка методу формування ефективного портфеля проектв щодо модершзаци обладнання.
ОСНОВН1 ОТРИМАН1 РЕЗУЛЬТАТИ
"УправлЫня проектами та розвиток виробництва", 2013, № 4(48)
3
Методи i методики дослiдження. Представимо, що ми маемо початкову множину конкуруючих проек^в, яка подiляеться на пщмножини еквiвалентних проектiв Е1, Е2, ..., Бе, ..., Ек (рис. 1).
Проекти в даних пщмножинах можуть характеризуватись рiзними показниками: вартiстю, ресурсами i т.п. Ставиться задача сформувати портфель проек^в iз множини конкуруючих проеклв (пiдмножин еквiвалентних проектiв) за встановленими критерiями ефективностi пiдмножин ешвалентних проектiв. Зауважимо, що в даному портфелi ми вирiшуемо задачу без додаткових швестицшних обмежень по пщмножинах ешвалентних проек^в. Апрiорi вважаемо, що юнуе методика формування набору (портфеля) проек^в з пiдмножин еквiвалентних проек^в, якi оцiненi за встановленими критерiями ефективностi. Тодi поставлена задача зводиться до розробки шструменту вибору iз пiдмножини еквiвалентних проектiв такого проекту, який би задовольняв встановлеш критери ефективностi.
З цiею метою розроблено метод вибору кращих проек^в на основi iнтегрального критерiю ефективностi,описаний нижче.
Рис. 1. Граф1чне зображення пщмножин екв1валентних проект1в у портфел1.
Викладення основного матер'алу досл'дження. Запропонований метод штегральноТ оцшки ефективностi портфеля проек^в представимо сукупнiстю крокiв в рамках наступних трьох еташв:
На першому етап виконуемо порiвняльну оцiнку пщмножини ешвалентних проек^в портфелю:
крок 1 - вихщш данi по кожному проекту пщмножини подаемо у виглядi матрица тобто таблицi 1, де за сачками записанi номери основних показнимв i = 1, 2, 3, ... п, а за стовпчиками-номери проек^в} = 1, 2, 3, ...т;
крок 2 - за кожним показником знаходимо його максимальне значення А „ тах (приймемо, що вс показники приведет до единого рангу: чим бтьший, тим кращий) i заносимо в стовпчик умовного еталонного проекту (т + 1) (табл.1).
Таблиця 1
Значення показнимв Ац у розрiзi ешвалентних nроектiв 1 - т
Показники проеклв 1 2 \ т Показники еталонного проекту т +1
1 А11 А 12 А ц А1т А11 тах
2 А21 А 22 А 21 А 2т А 21 тах
4 "Управлшня проектами та розвиток виробництва", 2013, № 4(48)
i А ц A 2j A j A mj А у тах
n Ani A n2 Anj Anm Апт тах
На другому eTani (крок 3) вираховуемо стандартизовав показники еталонного проекту
Xj = -^Г- ■ (1)
max Г
де Аjj - значення /'-го показника j-го проекту, тах Аj - максимальне значення /'-го показника j-го еталонного проекту.
Дaлi визначаемо значення штегрального критeрiю (крок 4)
P,
i
n -
X i>-x„)
(2)
n
де Хц ...Хпу - стандартизованi показникиу-го проекту.
На третьому етап на основi спiввiдношень (1) i (2) формуемо (крок 5) таблицю 2, яка е основою для вибору найбтьш ефективного (номер проекту з максимальним значенням Ру) проекту.
Далi аналогiчним способом можна знайти найбтьш ефективш проекти (за даним критерiем) з iнших пiдмножин ешвалентних проектiв, i в результатi сформувати, у спрощеному випадку, ефективний портфель проектв.
Таблиця 2
Стандартизован Хц та штегральш Р) показники у розрiзi еквiвалентних
проектiв 1 - т
Найменування показнимв проекпв 1 2 j m
1 Xii X12 Xj X1m
2 X21 X22 X2j X2m
j Xi Xj2 Xj Xjm
n Xnl Xn2 Xnj Xnm
1нтегральний критерiй Р1 Р 2 Pj Pm
О^нка витрат при реалiзацil проекту. При оцшц ефективност портфеля проектiв, якi спрямованi на модершзацш обладнання, нову (модернiзовану) технолопчну лiнiю, як правило, розмiщують на юнуючих площах, що "спричиняе" незначний прирют витрат на освiтлення цеху i споживання води, витрати на ремонт нового (модершзованого) устаткування. Отже при оцшц прибутковостi iнновацiйного проекту i розрахунку показникiв його ефективност повиннi розглядатися тiльки додатковi витрати (так само як i додатковi доходи) проекту.
При розрахунку витрат, пов'язаних з реалiзацiею портфеля проектiв, необхщно дотримуватися наступних правил. По-перше, необхщно видiлити витрати, якi змiнюватимуться у зв'язку з реалiзацiею проекту (поелементно змшж, постiйнi). По-друге, важливо видтити витрати, якi збiльшуватимуться саме у зв'язку з реалiзацiею проекту. Наприклад, пщприемство, що розглядае проект зниження витрат (будiвництво власноТ котельнi), одночасно плануе
"УправлЫня проектами та розвиток виробництва", 2013, № 4(48)
5
збтьшити поточн витрати на рекламу свое'Г продукци. При оцiнцi ефективностi проекту бу^вництва котельнi зростання витрат на рекламу продукци не повинне розглядатися, осктьки такi витрати нiяк не пов'язан з iнвестуванням коштiв на бу^вництво котельнi. Тобто, зростання витрат на рекламу продукци не повинне впливати на показники ефективносп проекту будiвництва котельш, але воно повинне враховуватися в потоках пщприемства при оцшц фшансово''' спроможностi проекту.
Необхщно зауважити, що отриманi змiни можуть мати рiзнi знаки: плюс -збтьшення витрат, мiнус - зниження витрат, 0 - немае змши витрат. Тому при розглядi змши витрат, пов'язаних з кожним проектом, потрiбно 'х аналiзувати у розрiзi всього портфеля.
Трапляеться, що при оцшц ефективностi модершзаци якого-небудь з цехiв (дiлянок виробничого процесу) розглядаються змiни витрат виключно даного цеху (дтянки виробничого процесу). Проте, додатковий прибуток виникае не у конкретного цеху або дтянки, а у пщприемства в цтому.
ОБГОВОРЕННЯ
Обфунтування отриманих результат¡в. Стратепя модершзаци обладнання повинна забезпечити сталi темпи зростання ефективносп 1'х використання в перспективi i базуеться на комплекс iнновацiй. При цьому стратегiчне управлшня iнновацiями орiентуеться на досягнення майбутшх результатiв безпосередньо через iнновацiйний процес, який може характеризуватись рядом показниш: матерiальних, фiнансових i експлуатацiйних i т.п. Якщо в якостi таких показниш вибрати, наприклад, вартiсть обладнання, швестици, економiю експлуатацiйних витрат, енергоефективнють, дохiд на 1 т продукци, то табл. 1 можна конкретизувати на прикладi портфелю з п'яти проеклв щодо модершзаци обладнання (табл. 3). При формуванш показниш вартосп обладнання та швестицш допускалось, що 'х ефективнiсть зростае при бтьших фiнансових затратах.
Таблиця 3
Показники у розрiзi п'яти проектiв щодо модершзаци обладнання
Основы показники Показники
Од. вимiр. 1 2 3 4 5 еталонного
проекту
Вартють обладнання тис. грн. 68 44 45 68 79 79
1нвестицп тис. грн. 400,9 400,8 300,7 700,1 700,5 700,5
Економ1я екс-
плуатацшних тис. грн. 8,2 7,9 6,4 13,0 14,1 14,1
витрат
Енерго-ефективн1сть тис. грн. 6,1 5,8 4,5 9,5 10,2 10,2
Цох1д на 1 т
продукци тис. грн. 306 282 246 341 315 341
Вирахувавши значення стандартизованого показника еталонного проекту за формулою (1) та штегрального критерiю за формулою (2), можна, на основi табл. 2, побудувати табл. 4.
Таблиця 4
Стандартизован та штегральш показники у розрiзi п'яти проеклв щодо модершзаци обладнання
Основш показники 1 2 3 4 5
Вартють обладнання 0,86076 0,55696 0,56962 0,86076 1
6 "Управлшня проектами та розвиток виробництва", 2013, № 4(48)
1нвестицп 0,57231 0,57216 0,42926 0,99943 1
Економт експлуатацшних витрат 0,58156 0,56028 0,45390 0,92199 1
Енергоефективнють 0,62500 0,70833 0,66667 0,87500 1
Цохщ на 1 т продукцп 0,89736 0,82698 0,72141 1 0,92375
1нтегральний показник 0,32513 0,37086 0,44675 0,09066 0,03410
проекту
1з табл. 4 видно, що найбтьш ефективним е проект з номером 3 3i значенням iнтегрального критерш Рз = 0,44675. Розроблено вщповщне алгоритмiчне i програмне забезпечення для автоматизаци розрахункiв.
Аналогiчним чином (згщно приведеному вище методу) можна знайти найбтьш ефективш проекти (за штегральним критерiем) для iнших пiдмножин ешвалентних проектiв, i в результатi порiвняно просто сформувати портфель проектiв.
Висновки. Розроблено метод на основi штегрального критерiю для вибору найбiльш ефективного проекту щодо модершзаци обладнання iз пiдмножини еквiвалентних проектiв портфелю. Пропонований метод включае порiвняльну оцiнку ешвалентних проек^в портфелю визначення стандартизованих показниш еталонного проекту та iнтегрального критерш i формування базово! матрицi для вибору найбтьш ефективного проекту. Показано, що аналопчним шляхом можна знайти найбтьш ефективш (за штегральним критерiем) проекти з шших пщмножин ешвалентних проеклв, i в результатi сформувати ефективний портфель проек^в. Розроблено вщповщне програмне забезпечення методу, який е суттево простiшим порiвняно з юнуючими пiдходами.
Перспективи подальших досл'джень. Реалiзацiя заходiв iнновацiй потребуе значних кош^в, де суттеву долю складае швестицшний менеджмент та органiзацiйно-технiчнi рiшення.
Зокрема, проблемним залишаються питання розрахунку постшних витрат, якi в портфелi проеклв визначають через коефiцiенти пропорцiйно до загальних витрат. Проте така оцшка е наближеною i вона не дае можливост точно оцiнити альтернативш проекти портфеля. Тому перспективними е дослщження щодо уточнення розрахунку компонент витрат для адекватно! оцшки ефективност портфеля.
Л1ТЕРАТУРА
1. Батенко, Л.П. УправлЫня проектами [Текст]: навч. пос1бник / Батенко Л.П., Загородшх О.А., Л1щинська В. В. - К.: КНЕУ, 2003. - 231 с.
2. Кобиляцький, Л.С. УправлЫня проектами [Текст]: навч. пос1б. / Л.С. Кобиляцький. - К.: МАУП, 2002. - 200 с.
3. Мазур, И.И. Управление проектами [Текст]: учебное пособие / Мазур И.И., Шапиро В.Д., Ольдерогге Н.Г. - под общ. ред. И.И. Мазура. - 2-е изд. - М.: Омега-Л, 2004. - 664 с.
4. Мир управления проектами [Текст]: Пер. с англ. / Под ред. Х. Решке, Х. Шелле. - М.: Аланс, 1994. - 304 с.
5. Кендалл, Д.И. Современные методы: управления портфелями проектов и офис управления проектами [Текст] / Д.И. Кендалл, С.К. Роллинз. - Питер, 2004. - 570 с.
6. Бушуев, С.Д. Управление проектами: Основы профессиональных знаний и система оценки компетентности проектных менеджеров (National Competence Baseline, NCB UA Version 3.0) [Текст]: / С.Д., Бушуев, Н.С. Бушуева. - К.: 1Р1Д1УМ, 2006. - 208 с.
7. Управление портфелем проектов [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://ru.wikipedia.org/wiki/Управление_портфелем_проектов. - Заголовок з екрану.
8. Воропаев, В.И. Управление проектами в России: Основные понятия. История. Достижения. Перспективы [Текст] / В.И. Воропаев. - М.: Аланс, 1998. - 230 с.
"УправлЫня проектами та розвиток виробництва", 2013, № 4(48)
7
9. Рач, В. А. Управлшня проектами: практичн аспекти реалiзацií стратегiй репонального розвитку [Текст]: навч. посiб. / Рач В.А., Россошанська О.В., Медведева О.М.; за ред.
B.А. Рача. - К.: «К.1.С.», 2010. - 276 с.
10. Матвеев, А.А. Модели и методы управления портфелями проектов [Текст] / Матвеев А.А., Новиков Д.А., Цветков А.В. - М.: ПМСОФТ, 2005. - 206 с.
11. Модели управления портфелем проектов в условиях неопределенности [Текст] / Аньшин В.М., Демкин И.В., Никонов И.М., Царьков И.Н. - М.: Издательский центр МАТИ, 2007. - 117 с.
12. Markowitz, H.M. (1959). Portfolio selection: Efficient diversification of investment. New York, Wiley. - 344.
13. Markowitz, H.M. (1990). Mean variance analysis in portfolio choice and capital markets. Blackwell, Basil. - 399 p.
14. Sanwal, A. (2007). Optimizing corporate portfolio management: Aligning investment proposals with organizational strategy. Wiley and Sons, 224 p.
15. Бирман, Г. Экономический анализ инвестиционных проектов [Текст] / Г. Бирман,
C. Шмидт; Пер. с англ. под ред. Л.П.Белых. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997. -631 с.
16. Шарп, У.Ф. Инвестиции [Текст] / Уильям Шарп Ф., Александер Гордон Дж., Бейли Джеффри В. - М.: Инфра-М, 2003. - 1028 с.
17. Управление проектами [Текст]: Справочное пособие / Мазур И.И., Шапиро В.Д., Титов С.А. и др.; под ред. И.И. Мазура и В.Д. Шапиро. - М.: Высшая школа, 2001. -875 с.
18. Управление проектами [Текст] / Ильин Н.И., Лукманова И.Г., Немчин А.М. и др.]; под общей ред. В. Д. Шапиро. - СПб.: «ДваТрИ», 1996. - 610 с.
Рецензент статт Стаття надмшла до редакцп
д.т.н., проф. Рак Ю.П. 15.11.2013 р.
8
"Управлшня проектами та розвиток виробництва", 2013, № 4(48)
