Страхование экспортных кредитов как инструмент государственной поддержки экспортной деятельности в Украине

Шолойко Антонина Сергеевна

УДК 368:336.7

СТРАХОВАНИЕ ЭКСПОРТНЫХ КРЕДИТОВ КАК ИНСТРУМЕНТ ГОСУДАРСТВЕННОЙ ПОДДЕРЖКИ ЭКСПОРТНОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ В УКРАИНЕ

Шолойко Антонина Сергеевна

Киевский национальный университет имени Тараса Шевченко (Украина) к.э.н., с.н.с., ассистент кафедры страхования и риск-менеджмента e-mail: [email protected]

Аннотация. В статье проанализирована динамика внешнеторгового сальдо до и после вступления Украины во Всемирную торговую организацию. Обобщены подходы к определению понятия «экспортный кредит». На основе классификации экспортных кредитов выделены две основные группы дефиниций. Раскрыты особенности страхования экспортных кредитов с государственной поддержкой. Обозначена необходимость развития страхования экспортных кредитов как важного инструмента государственной поддержки стимулирования экспортной деятельности в Украине. Для активизации такого страхования предложено определить оператора среди страховых компаний в рамках действующей инфраструктуры страхового рынка.

Ключевые слова: экспортный кредит, виды экспортных кредитов, страхование экспортных кредитов, инструмент государственной поддержки, экспортная деятельность.

Введение

С целью стимулирования экспортной деятельности большинство развитых стран мира используют экспортные субсидии, хотя данная мера поддержки является запрещенной со стороны Всемирной торговой организации (ВТО) и подлежит сокращению. Как до, так и после присоединения к указанной организации, Украина никогда не использовала экспортные субсидии. В то же время государством активно не развивается применение и разрешенных мер поддержки, а именно страхование и кредитование экспорта. Из-за перечисленных, а также и других факторов вот уже больше пяти лет подряд внешнеторговое сальдо Украины остается отрицательным (таблица 1).

Табл. 1. Внешнеторговое сальдо Украины в 2004-2011 гг., млн. долл. США [5]

Год Экспорт Импорт Сальдо

2004 37974,0 31055,4 6918,6

2005 40363,1 39071,3 1291,8

2006 45873,5 48758,0 -2884,5

2007 58335,0 65598,6 -7263,6

2008 78708,6 92003,3 -13294,7

2009 49294,0 50606,6 -1312,6

2010 63164,6 66189,9 -3025,3

2011 82186,4 88843,4 -6657,0

Согласно данным таблицы 1, отрицательное внешнеторговое сальдо в Украине было зафиксировано после 2005 г., то есть еще до ее вступления во ВТО. Следует отметить, что за исследуемый период максимальное отрицательное внешнеторговое сальдо наблюдалось в 2008 г. и составило минус 13294,7 млн. долл. США, что было вызвано мировым финансовым кризисом. После 2008 г. данный макроэкономический показатель существенно уменьшился, но не достиг положительного сальдо внешней торговли.

Вышеизложенное указывает на необходимость введения определенных мер поддержки стимулирования экспорта, одной из которых является страхование экспортных кредитов.

Прежде всего, следует обратить внимание на существование различных определений «экспортного кредита» (таблица 2).

Табл. 2. Определения «экспортного кредита»

Источник Определение

Экономический словарь[10] Специфическая форма кредитов, предоставляемых частными фирмами, банками или государственными финансовыми структурами иностранным предприятиям или странам для оплаты товаров, закупленных в стране или фирме-кредиторе.

Экономика. Толковый словарь [14] Система продажи экспортных товаров не за наличный расчет, а в кредит. Экспорт товаров производственного назначения и потребительских товаров часто финансируется с помощью торговых векселей, или краткосрочного кредита.

Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. [14] Кредит, предоставляемый покупателям или их банку с целью финансирования продаж, как средство поощрения экспорта. Фирменный экспортный кредит предоставляется от лица экспортера, но не финансируется банком. Банковский экспортный кредит предоставляется иностранным покупателям непосредственно банками. Известны и комбинированные варианты, когда государственный кредит сочетается с кредитами частных банков и международных организаций.

Экспортный кредит [11] Это товарный кредит, осуществляемый в виде отсрочки платежа одной страны другой стране. Такой вид кредита предоставляется в большинстве случаев в виде кредита со стороны продавца покупателю товара и является одним из инструментов вывода товаров государства на мировую сцену. Одним из гарантов и помощником в осуществлении операций по экспорту может выступать государство.

Глоссарий [13] Кредит, предоставляемый иностранному покупателю или его банку с целью финансирования продаж и услуг и стимулирования экспорта.

Словарь бизнеса [12] Средство стимулирования экспорта: кредит, предоставляемый экспортерами (фирмами, а также банками и правительствами) иностранным фирмам и государствам в целях закупки ими товаров в стране-кредиторе. В зависимости от того, кто непосредственно кредитует иностранного покупателя, экспортные кредиты называются фирменными или банковскими. Фирменные кредиты -предоставляются от лица экспортера, но, как правило, рефинансируются банками. В современных условиях более широкое распространение получили банковские кредиты, предоставляемые иностранным покупателям непосредственно банками.

По данным таблицы 2 можно сделать вывод, что единого подхода к определению экспортного кредита не существует. Таким образом, необходимо выделить различия в ключевых понятиях дефиниций, то есть когда «экспортный кредит» определяется в приведенных источниках как:

1) «специфическая форма кредитов» [10];

2) «система продажи экспортных товаров не за наличный расчет, а в кредит» [14], хотя расчеты по внешнеэкономическим контрактам, как правило, безналичные;

3) «товарный кредит» [11], но ведь экспортный кредит может быть и банковским;

4) «средство стимулирования экспорта» [12; 14];

5) «кредит, предоставляемый иностранному покупателю или его банку» [13; 14].

В целом все вышеприведенные определения представляются «узкими», ведь по признаку «субъект-получатель» выделяют только экспортный кредит покупателю (импортеру), тогда как более широкое определение предполагает возможность получения экспортного кредита и поставщиком (экспортером) для обеспечения поставки товаров (работ, услуг) отечественного происхождения или для обеспечения производства таких товаров (работ, услуг) в соответствии с условиями внешнеэкономического договора. Данное положение будет определять особенности страхования экспортных кредитов.

Различия в экспортных кредитах

В зависимости от субъекта предоставления экспортного кредита различают коммерческие (фирменные) и банковские экспортные кредиты. Исходя из этого, следует выделить особенности их страхования от риска неплатежа со стороны импортера (таблица 3).

Табл. 3. Особенности страхования экспортных кредитов [8]

Параметры Виды экспортных кредитов

Коммерческий Банковский

Характеристика Страхование экспортного кредита, предоставленного поставщиком (экспортером) покупателю Страхование экспортного кредита, предоставленного банком покупателю (импортеру)

Страхователь Поставщик (экспортер) Банк

Страховщики Г осударственные экспортные кредитные агентства или частные страховые компании

Страховая сумма 80 - 90% от стоимости товаров, работ или услуг согласно договора

Страховые риски Экономические, связанные с неплатежеспособностью заемщика и политические

Страховой случай Факт частичного или полного непогашение кредита после определенного периода (периода ожидания), прошедшего с момента платежа согласно:

внешнеэкономического договора кредитного договора

Страховая премия Зависит от таких факторов как: объем экспорта; условия платежа; способ обеспечения платежей; характер и степень риска импортера

По данным таблицы 3 можно сделать вывод, что страхование экспортного кредита поставщика осуществляется в рамках страхования внешнеэкономического договора. Если страхование экспортных кредитов обеспечивается государственной поддержкой, то страховщиком, как правило, выступает специальное экспортно-кредитное агентство (ЭКА). ЭКА бывают государственной, частной или смешанной формы собственности (таблица 4).

Табл. 4. Виды ЭКА [6]

Вид ЭКА Пример ЭКА

Г осударственные Eximbank (США), NEXI (Япония), ECGD (Великобритания)

Частные Euler Hermes (Г ермания), COFACE (Франция), Atradius (Г олландия)

Смешанные SBCE (Бразилия), CESCE (Испания), SEK (Швеция), ECGE (Египет)

Очевидно, что ЭКА разных форм собственности выступают ключевыми составляющими инфраструктуры государственной поддержки экспорта во многих высокоразвитых странах. Основными инструментами такой поддержки является предоставление экспортно-кредитными агентствами:

- экспортных кредитов на более длительные сроки и под более низкие процентные ставки, субсидируемые за счет средств госбюджета;

- гарантий по внешнеэкономическим операциям;

- страхования экспортных кредитов не только от коммерческих рисков, но и политических, при этом в случае необходимости страховое возмещение выплачивается с привлечением средств, предусмотренных в госбюджете на данные цели.

Регулирование экспортной деятельности

Следует подчеркнуть, что применение указанных инструментов государственной поддержки экспортной деятельности регулируется специальными законодательными актами, такими как:

- Регламент Совета ЕЭС № 2603/69 от 20 декабря 1969 г., который является основанием для осуществления экспорта [4];

- Директива № 98/29/ЕС от 7 мая 1998 г. «О согласовании основных условий предоставления страхования экспортных кредитов среднесрочного и долгосрочного покрытия» [3];

- Соглашение по субсидиям и компенсационным мерам 1994 г. ВТО [1];

- Консенсус Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР), согласно которому, если страна-член ВТО следует Соглашению о условиях предоставления экспортных кредитов с государственной поддержкой, действующему в рамках ОЭСР, то практика экспортных кредитов, которая

будет отвечать этим положением, не будет рассматриваться как экспортная субсидия, запрещенная Соглашением по субсидиям и компенсационным мерам. Также указанный документ ОЭСР устанавливает авансовый платеж импортера экспортеру на уровне 15% стоимости внешнеторгового контракта и размер экспортного кредита в объеме до 85% стоимости внешнеторгового контракта, что и будет определять страховую сумму при страховании экспортных кредитов [2].

Что касается законодательства Украины, то в 2011-2012 гг. была предпринята попытка создать правовое поле для государственной поддержки экспорта путем принятия проекта Закона «О государственной финансовой поддержке экспортной деятельности» № 9373 [9]. В рамках законопроекта предполагалось создание специального государственного финансового учреждения, которое будет предоставлять:

- страхование и перестрахование экспортных кредитов;

- страхование и перестрахование внешнеэкономических договоров;

- страхование инвестиций;

- гарантии по внешнеэкономическим договорам.

Однако указанный законопроект был отклонен, что объяснялось декларативным характером его положений, которые не определяли четкого механизма государственной поддержки экспорта. По мнению представителей страхового бизнеса [7], страхование экспортных кредитов с государственной поддержкой может осуществляться и в рамках действующей страховой инфраструктуры. На данный момент страхование экспортных кредитов в Украине проводит только страховая компания «Инго Украина». Очевидно, что этого не достаточно для поддержки экспортной деятельности на Украине.

Вывод

Таким образом, учитывая отрицательную динамику внешнеторгового сальдо Украины и риски, характерные для экспортной деятельности, объективно необходимым является развитие страхования экспортных кредитов в рамках внедрения государственной поддержки экспорта. В связи с отсутствием специального экспортно-кредитного агентства, активизация такого страхования может быть реализована при помощи существующей инфраструктуры страхового рынка, возможно путем определения оператора среди действующих страховых компаний для достижения целей стимулирования экспорта.

Список литературы:

1. Agreement on Subsidies and Countervailing Measures // World Trade Organization URL: http://wto.org/english/docs_e/legal_e/24-scm_01_e.htm (дата обращения: 8.04.2013).

2. Trade and agriculture directorate participants to the arrangement on officially

supported export credits arrangement on officially supported export credits - July 2009 revision // European Business Credits ltd URL: http://uk-

credit.ru/credit_terms_conditions/index_consensus_oecd.htm (дата обращения:

1.03.2013).

3. Council Directive 98/29/EC of 7 May 1998 on harmonisation of the main provisions concerning export credit insurance for transactions with medium and longterm cover // Eur-Lex URL: http://eur-lex.europa.eu (дата обращения: 8.04.2013).

4. Regulation (EEC) № 2603/69 of the Council of 20 December 1969 establishing common rules for exports // EUR-Lex URL: http://eur-lex.europa.eu (дата обращения: 8.04.2013).

5. Державна служба статистики України URL: http://www.ukrstat.gov.ua (дата обращения: 26.02.2013).

6. Долгосрочное финансирование импорта с участием экспортных кредитных агентств («кредит покупателя» / buyer's credit) // Fregat URL: http://fregat51.narod.ru/Financing_import_with_ECA.htm (дата обращения:

8.04.2013).

7. Здійснення страхування експортних кредитів можливо і без створення державної страхової компанії // Ліга страхових організацій України URL: http://uainsur.com/our-news/19108/ (дата обращения: 26.02.2013).

8. Обзор продуктов // Страхование чешского экспорта URL: http://www.egap.cz/pojistne-produkty/index-ru.php (дата обращения: 26.02.2013).

9. Пропозиції Президента до Закону «Про державну фінансову підтримку експортної діяльності» // Верховна Рада України URL: http://w1.c1.rada.gov.ua/pls/zweb_n/webproc4_1?pf3511=41627 (дата обращения:

27.02.2013).

10. Экспортные кредиты // Экономический словарь URL: http://abc.informbureau.com/html/yeniidoiua_edaaeou.html (дата обращения:

26.02.2013).

11. Экспортный кредит // k-f-b.ru Kredit Portal URL: http://k-f-b.ru/article/107-eksportnyj-kredit (дата обращения: 26.02.2013).

12. Экспортный кредит // Ведомости. Словарь бизнеса URL: http://goo.gl/Svcu3 (дата обращения: 26.02.2013).

13. Экспортный кредит // Глоссарий URL: http://www.glossary.ru/cgi-

bin/gl_sch2.cgi?Rdqxvuwyt:l!qwlkoy (дата обращения: 26.02.2013).

14. Экспортный кредит // Словари и энциклопедии на Академике URL: http://dic.academic.ru/dic.nsf/econ_dict/16754 (дата обращения: 26.02.2013).

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

EXPORT CREDIT INSURANCE AS A TOOL OF THE STATE SUPPORT OF

EXPORT ACTIVITY IN UKRAINE

Sholoiko Antonina Sergeevna

Taras Shevchenko National University of Kyiv

Abstract. The dynamics of the trade balance before and after the accession of Ukraine to the World Trade Organization are analyzed in the article. The approaches to defining «export credit» are considered. Two main groups of definitions due to the classification of export credits are identified. The features of export credit insurance with state support are revealed. The necessity of the development of export credit insurance as an important instrument of state support of export activity in Ukraine is grounded. To activate such insurance the determining operator of the insurance companies within the existing infrastructure of the insurance market is offered.

Key words: export credit, types of export credits, export credit insurance, a tool of state support, export activity.

References:

1. Agreement on Subsidies and Countervailing Measures // World Trade Organization URL: http://wto.org/english/docs_e/legal_e/24-scm_01_e.htm (date of circulation: 8.04.2013).

2. Trade and agriculture directorate participants to the arrangement on officially

supported export credits arrangement on officially supported export credits - July 2009 revision // European Business Credits ltd URL: http://uk-

credit.ru/credit_terms_conditions/index_consensus_oecd.htm (date of circulation:

1.03.2013).

3. Council Directive 98/29/EC of 7 May 1998 on harmonization of the main provisions concerning export credit insurance for transactions with medium and longterm cover // Eur-Lex URL: http://eur-lex.europa.eu (date of circulation: 8.04.2013).

4. Regulation (EEC) № 2603/69 of the Council of 20 December 1969 establishing common rules for exports // EUR-Lex URL: http://eur-lex.europa.eu (date of circulation: 8.04.2013).

5. Derzhavna sluzhba statystyky Ukrainy URL: http://www.ukrstat.gov.ua (date of circulation: 26.02.2013).

6. Dolgosrochnoye finansirovaniye importa s uchastiyem eksportnykh kreditnykh agentstv («kredit pokupatelya» / buyer's credit) // Fregat URL: http://fregat51.narod.ru/Financing_import_with_ECA.htm (date of circulation:

8.04.2013).

7. Zdiysnennya strakhuvannya eksportnykh kredytiv mozhlyvo i bez stvorennya derzhavnoi strakhovoi kompanii // Liha strakhovykh orhanizatsiy Ukraïny URL: http://uainsur.com/our-news/19108/ (date of circulation: 26.02.2013).

8. Obzor produktov // Strakhovaniye cheshskogo eksporta URL: http://www.egap.cz/pojistne-produkty/index-ru.php (date of circulation: 26.02.2013).

9. Propozytsii Prezydenta do Zakonu «Pro derzhavnu finansovu pidtrymku eksportnoi diyal'nosti» // Verkhovna Rada Ukraïny URL: http://w1.c1.rada.gov.ua/pls/zweb_n/webproc4_1?pf3511=41627 (date of circulation:

27.02.2013).

10. Eksportnyye kredity // Ekonomicheskiy slovar' URL: http://abc.informbureau.com/html/yeniidoiua_edaaeou.html (date of circulation:

26.02.2013).

11. Eksportnyy kredit // k-f-b.ru Kredit Portal URL: http://k-f-b.ru/article/107-eksportnyj-kredit (date of circulation: 26.02.2013).

12. Eksportnyy kredit // Vedomosti. Slovar' biznesa URL: http://goo.gl/Svcu3 (date of circulation: 26.02.2013).

13. Eksportnyy kredit // Glossariy URL: http://www.glossary.ru/cgi-

bin/gl_sch2.cgi?Rdqxvuwyt:l!qwlkoy (date of circulation: 26.02.2013).

14. Eksportnyy kredit // Slovari i entsiklopedii na Akademike URL: http://dic.academic.ru/dic.nsf/econ_dict/16754 (date of circulation: 26.02.2013).

Аннотация научной статьи по экономике и бизнесу, автор научной работы — Шолойко Антонина Сергеевна

Похожие темы научных работ по экономике и бизнесу , автор научной работы — Шолойко Антонина Сергеевна

Export Credit Insurance as a tool of the State support of export activity in Ukraine

Текст научной работы на тему «Страхование экспортных кредитов как инструмент государственной поддержки экспортной деятельности в Украине»